1、名詞解釋：1 .中央銀行：是一個國家最高的金融治理機構,負責制定和實施貨幣政策,進行金融監管等,是金融體系的核心.2 .準中央銀行制度：指國家不設通常完整意義上的中央銀行,而設立類似中央銀行的金融治理機構執行局部中央銀行的職能,并授權假設干商業銀行也執行局部中央銀行職能的中央銀行制度.3 .跨國中央銀行制度：指由假設干國家聯合建立一家中央銀行,由這家中央銀行在其成員國范圍內行使全部或局部中央銀行職能的中央銀行制度.4 .單一式中央銀行制度：指由國家建立單獨的中央銀行機構并使其全面行使中央銀行職能的制度.5 .復合式中央銀行制度：指國家不專門設立專司中央銀行的職能機構,而是由一家集中央銀行與商業

2、銀行職能于一身的國家大銀行兼行中央銀行職能的中央銀行制度.1 .發行的銀行：指國家賦予中央銀行集中和壟斷貨幣發行權,成為全國唯一的貨幣發行機構.2 .銀行的銀行：指中央銀行的業務對象是商業銀行和其他金融機構以及特定的政府部門.3 .政府的銀行：指中央銀行代表政府貫徹執行貨幣金融政策,代為治理財政收支并為政府提供各種金融效勞.4 .最終貸款人：指商業銀行發生資金困難而無法從其他銀行或金融市場籌措資金時,中央銀行為其提供資金支持,從而承當起“最終貸款人的角色,這可預防發生金融恐.5 .中央銀行的獨立性：指中央銀行履行自身責任時法律賦予或實際擁有的權利、決策與行動的自主程度.1 .再貼現：是指中央銀

3、行通過買進商業銀行持有的已貼現但尚未到期的商業匯票,向商業銀行提供融資支持的行為.2 .特種存款：是指中央銀行根據商業銀行和其他金融機構信貸資金的營運情況,以及銀行銀根松緊和宏觀調控的需要,以存款的方式向這些金融機構集中一定數量的資金而形成的存款.3 .存款準備金：是商業銀行等存款貨幣機構按吸收存款的一定比例提取的準備金.4 .貨幣經濟發行：是指中央銀行根據國民經濟開展的客觀需要,通過正常的信用渠道增加貨幣供給量的行為.5 .發行基金：是指中國人民銀行人民幣發行庫保存的未進入流通的人民幣.1 .清算：在轉賬結算中,商業銀行需要通過一定的清算組織和支付系統,進行支付指令的發送與接收、對賬與確認、

4、收付數額的統計軋差、全額或凈額清償等系列程序,這些程序就是所謂的清算.2 .支付系統：也稱清算系統,是指在既定的規那么框架下,由提供支付效勞的中介機構和專業技術手段共同組成,用以實現債權債務清償及資金轉移的一種綜合金融安排.3 .凈額結算：即支付系統將在一定時點上收到的各金融機構的轉賬金額總數減去發出的轉賬金額總數,得出凈余額貸方或貸方,即結算頭寸.支付系統對金融機構的結算頭寸通過中央銀行或清算機構進行劃轉,從而實現雙邊或多邊的清算過程.4 .全額結算：即支付系統對金融機構的每筆轉賬業務進行一一對應結算,而不是在指定時間進行總的借貸方凈額結算.5 .國庫：國家金庫的簡稱,為國家辦理預算資金的收

5、入和支付、政府債券的發行和兌付、保管政府持有的黃金和維持外匯資產的正常運轉.6 .金融統計：根據規定的統計制度,根據統計的一般原理,運用科學的統計方法,對金融活動的數量信息進行收集、整理和分析,為經濟和金融決策提供依據和政策建議的過程.1 .貨幣政策,是指中央銀行為實現既定的經濟目標,運用各種工具調節貨幣供給量和利率等金融變量,進而影響宏觀經濟運行的方針和舉措的總和.2 .貨幣政策最終目標,中央銀行通過貨幣政策在一段較長時期內所要到達的目標,具體包括物價穩定,充分就業、經濟增長和國際收支平衡等.3 .貨幣政策中介目標,是指與最終目標有緊密聯系性,并且對貨幣政策工具的運用反響迅速的金融變量,一般

6、使用的是貨幣供給量、利率、貸款量和匯率.4 .貨幣政策操作目標,是中央銀行運用貨幣政策工具能夠直接影響或限制的目標變量.操作目標介于政策工具和中介目標之間,一般使用的操作目標有法定準備金、根底貨幣和短期利率.5 .菲利普斯曲線,說明通貨膨脹與失業之間存在負相關的關系的曲線,由新西蘭籍經濟學家威廉菲利普斯最早提出,薩繆爾森和索羅完善并命名.1 .法定存款準備金政策,是指中央銀行在法律賦予的權利范圍內,主要通過規定或調整商業銀行繳存中央銀行的存款準備金比率,以改變貨幣乘數,調節商業銀行的信用創造水平和貨幣供給量的舉措.2 .所謂再貼現政策,就是中央銀行通過制定和調整再貼現率來干預和影響市場利率及貨

7、幣市場的供給與需求,從而調節貨幣供給量的一種政策舉措.3 .公開市場業務是指中央銀行在金融市場買進或賣出有價證券,以改變商業銀行等存款貨幣機構的準備金,進而影響貨幣供給量和利率的一種政策舉措.4 .所謂消費者信用限制,是指中央銀行對不動產以外的各種耐用消費品的銷售融資予以限制的政策舉措.5 .道義勸告是指中央銀行利用其在金融體系中的特殊地位和聲望,對商業銀行及其他金融機構的業務活動提供指導、發表看法和提出某種勸告,是商業銀行和其他金融機構自動采取相應舉措來貫徹中央銀行的政策.6 .窗口指導是指中央銀行根據產業行情、物價趨勢和金融市場動向,規定商業銀行的貸款重點投向和貸款變動數量,以保證經濟優先

8、開展部門的資金需要.1 .貨幣政策傳導機制一一就是指中央銀行在確定貨幣政策目標后,從運用一定的貨幣政策工具進行操作,到最終實現其預期目標所經過的傳導途徑或作用過程.2 .操作目標一一即近期中介目標,指商業銀行準備金、根底貨幣和短期貸款利率3 .遠期中介目標一一指貨幣供給量、長期貸款利率和國內信貸規模4 .IS-LM模型一一描述在價格水平不變的條件下,利率與總產出的關系的模型,反映了貨幣市場和商品市場相互作用并趨于均衡的過程.5 .托賓q理論一一是指企業的市場價值與資本的重置本錢之比.股票價格越高,q值越大;股票價格越低,q值越小.6 .居民行為約束機制一一是指以收抵支的預算原那么對居民行為的制

9、約作用.1 .金融監管是指中央銀行或其他金融監管當局依據國家法律法規的授權對整個金融業包括金融機構以及金融機構在金融市場上所有的業務活動實施的監督治理.2 .集中監管體制是指把金融業作為一個相互聯系的整體統一進行監管,一般由一個金融監管機構承當監管的責任,絕大多數國家是由中央銀行來承當.3 .金融全球化是指世界各國、各地區在金融業務、金融政策等方面相互交往和協調、相互滲透和擴張、相互競爭和制約已開展到相當水平,進而使全球金融形成一個聯系密切、不可分割的整體.4 .金融創新是指金融內部通過各種要素的重新組合和創造性變革所創造或引進的新事物.大致可歸為三類：1金融制度創新；2金融業務創新；3金融組

10、織創新.5 .系統性風險即市場風險,即指由整體政治、經濟、社會等環境因素對證券價格所造成的影響.主要包括政策風險、經濟周期性波動風險、利率風險、購置力風險、匯率風險等.1 .金融危機：全部或大局部金融指標,如短期利率、證券、房地產和土地等資產的價格,企業破產數,以及金融機構倒閉數等急劇和超周期的惡化,并且已對社會經濟開展造成了災難性影響.2 .貨幣危機：廣義的是指一國貨幣的匯率變動在短期內超過一定幅度,狹義的貨幣市場危機是指市場參與者通過外匯市場的操作導致該國固定匯率制度崩潰和外匯市場持續動亂的事件.3 .銀行危機,是指銀行過度涉足或貸款名企業從事高風險行業如房地產、股票,從而導致資產負債嚴重

11、失衡,呆賬負擔過重而使資本運營呆滯而破產倒閉的危機.4 .債務危機,是由債務人不能按時償付債務而引起的恐慌和危機.5 .系統性金融危機,往往表現為貨幣危機、銀行危機和債務危機等的混合體.6 .金融創新,變更現有的金融體制和增加新的金融工具,以獲取現有的金融體制和金融工具所無法取得的潛在的利潤,這就是金融創新,它是一個為盈利動機推動、緩慢進行、持續不斷的開展過程.7 .泡沫經濟,指資產價值超越實體經濟,極易喪失持續開展水平的宏觀經濟狀態.簡做題：1.中央銀行的產生渠道？根本上有兩條渠道：一是由信譽好、實力強的大銀行逐步開展演變而成；二是由政府出面直接組建中央銀行.2 .中央銀行的組織結構一般包括

12、哪些主要內容？權力分配機構主要是指最高權力分配狀況,通過權力機構的設置和責任分工得以表達.最高權力大致可歸并為決策權、執行權和監督權這三個方面.內部機構設置,是指中央銀行總行或總部機關的職能劃分及分工.分支機構是中央銀行體系中的重要組成局部,也是中央銀行全面行使職能和履行規定責任所必需的組織保證.3 .中央銀行的制度類型有哪些？單一式中央銀行制度由國家建立單獨的中央銀行機構并使其全面行使中央銀行職能、復合式中央銀行制度國家不專門設立專司中央銀行的職能機構,而是由一家集中央銀行與商業銀行職能于一身的國家大銀行兼行、準中央銀行制度國家不設通常完整意義上的中央銀行,而設立類似中央銀行的金融治理機構執

13、行局部中央銀行的職能、跨國式中央銀行制度假設干國家聯合建立一家中央銀行四類.4.中央銀行產生的歷史背景？1.商品經濟的快速開展2.商業銀行的產生與開展3.貨幣關系與信用關系的廣泛開展4.經濟開展中凸顯新的矛盾1 .如何熟悉中央銀行的性質？中央銀行是國家賦予其制定和執行貨幣政策,對國民經濟進行宏觀調控和治理監督的特殊金融機構.地位特殊、業務特殊、治理特殊監督治理國家金融事業的國家機關保證金融穩健運行、調控宏觀經濟的工具2 .中央銀行職能的主要內容有哪些？中央銀行有三大職能：1發行的銀行是指國家賦予中央銀行集中和壟斷貨幣發行權,成為全國唯一的貨幣發行機構.2銀行的銀行是指中央銀行的業務對象是商業銀

14、行和其他金融機構以及特定的政府部門.集中存款準備金、充當商業銀行的最終貸款人、組織全國的清算.(3)政府的銀行是指中央銀行代表政府貫徹執行貨幣金融政策,代為治理財政收支并為政府提供各種金融效勞.3 .中央銀行是如何作為最后貸款人的？中央銀行主要是通過向商業銀行或其他金融機構采取辦理票據貼現、再貸款、再抵押方式融通資金,在特殊情況下,也可以采取直接提供貸款的方式.4 .簡述中央銀行職能新開展的主要內容：強化了制定和執行貨幣金融政策的職能維護金融穩定是中央銀行的重要職能金融服務職能有了新的拓展,增加了“反洗錢和治理信貸征信業5 .如何理解中央銀行獨立性的含義：指中央銀行履行自身責任時法律賦予或實際

15、擁有的權利、決策與行動的自主程度.(1)中央銀行作為一個國家治理全國金融事業的國家機關,履行國家賦予的職能,是國家權利的一局部.因此中央銀行的獨立性應該是指獨立于國家權利.(2)由于中央銀行的職能和權限是法律賦予的,因此中央銀行又不能獨立于立法和司法.(3)中央銀行不可能完全獨立于行政或政府,這是由于無論是總統制的政府還是內閣制的政府都對議會負責.6 .中央銀行與普通商業銀行有何區別？中央銀行雖然具有銀行(金融企業)的一般性質,但它和普通銀行相比,又更多地表達出國家機關的性質.表現在：(1)中央銀行不經營普通銀行業務.(2)中央銀行的業務經營不以營利為目的,對政府財政存款和銀行等金融機構的存款

16、準備金不支付利息.(3)國家對中央銀行的資本和利益分配有較強的限制.1 .中央銀行的再貼現與貸款業務有何意義？再貼現和貸款是中央銀行對商業銀行等金融機構提供融資的兩種方式,是中央銀行重要的資產業務,其意義集中表達在以下兩點：(1)中央銀行通過再貼現和再貸款業務對商業銀行等金融機構提供資金融通和支付保證,是履行“最后貸款人職能的具體手段.當商業銀行等金融機構的一些貸款不能按期歸還,或者出現忽然性的大量提現時,商業銀行等金融機構便會出現資金周轉不靈、兌現困難的情況.面對這種問題,雖然可以通過同業拆借的方式來解決局部問題,但同業拆借的數量不可能很大,特別是當遇到普遍的金融危機時,情況就會更為嚴重.此

17、時,中央銀行作為最后貸款人的作用便突出出來.中央銀行通過向商業銀彳T融通資金,便是最后的解決手段.(2)中央銀行為商業銀行等金融機構辦理再貼現和貸款,是其提供根底貨幣的重要渠道.在中央銀行制度下,社會所需要的貨幣量,從源頭上看都是由中央銀行提供的.在信用貨幣創造機制下,中央銀行提供根底貨幣通過商業銀行的信用活動,形成社會的貨幣總供給.隨著社會生產和流通的擴大,貨幣供給也相應隨之增加,而中央銀行對商業銀行等金融機構的再貼現和貸款便是中央銀行提供根底貨幣的重要渠道.2 .中央銀行保管和經營黃金外匯儲藏有何目的與意義？答：各國的中央銀行一般都負有保管和經營一國黃金外匯儲藏的責任,其目的和意義在于：(

18、1)穩定幣值.為了保證經濟的穩定,中央銀行必須保持貨幣幣值的穩定.為此,許多國家的中央銀行都保存一定比例的國家黃金外匯準備金.當國內商品供給缺乏,物價呈上漲趨勢時,就利用持有的黃金外匯儲藏從國外進口商品或直接向社會售出上述國際通貨,以回籠貨幣,平抑物價,使幣值保持穩定.(2)穩定匯價.在實行浮動匯率制度的條件下,一國貨幣的對外價值會經常發生變動.匯率的變動,對該國的國際收支乃至經濟開展產生重大影響.因此,中央銀行通過買進或拋售國際通貨,使匯率保持在合理的水平上,以穩定本國貨幣的對外價值.3靈活調節國際收支.當國際收支發生逆差時,就可以動用黃金外匯儲備補充所需外匯的缺乏,以保持國際收支的平衡.從

19、結構看,當國際收支經常工程出現順差,黃金外匯儲藏充足有余時,中央銀行那么可以用其清償外債,減少外國資本流入.3 .中央銀行存款業務的目的和意義是什么？答：存款業務是中央銀行的重要業務之一,但同商業銀行不同的是,它的目的不是為了盈利.中央銀行存款業務的目的和意義主要有以下幾方面：1有利于調控信貸規模與貨幣供給量.中央銀行可以通過對法定存款準備金比率的規定,直接限制商業銀行創造信用的最大規模,同時,通過對法定存款準備金比率的調整,間接影響商業銀行超額準備金的數量,從而調控商業銀行的信貸規模.2有利于維護金融業的平安.首先,中央銀行集中保管準備金,相對節約了商業銀行的資金占用,使準備金能夠保持其合理

20、性和彈性.其次,中央銀行可利用其集中的準備金,在商業銀行出現清償力缺乏時予以貸款支持,發揮其最后貸款人職能,幫助商業銀行渡過難關.最后,中央銀行通過為商業銀行開立存款賬戶,有利于分析商業銀行資金運用狀況,增強監督治理,從而提升商業銀行的經營治理水平.3有利于資金的支付清算.商業銀行把款項存入中央銀行,這樣中央銀行作為全國的資金清算中央,有利于商業銀行及其他金融機構之間因資金往來所產生的債權債務關系最終得以順利清算.4有利于政府資金融通并保持貨幣穩定.中央銀行收存政府存款,可以根據其資金實力狀況向財政提供支持,以預防由于過度支持財政而造成彌補財政赤字的貨幣發行.4 .各國中央銀行為何要對外負債？

21、答：各國中央銀行對外負債的目的一般有以下幾個：1為了平衡國際收支.無論何種原因出現國際收支逆差時,都需要采取舉措彌補,其中,中央銀行通過對外負債業務靈活融資就是經常采用的舉措.為彌補國際收支逆差的對外負債通常采取國際貸款的方式,包括國際金融機構貸款、外國政府貸款和國際性銀行貸款等.2為了維持本幣匯率的既定水平.當代各國中央銀行出于某種政策目標,一般都會通過對外匯市場的干預調節匯率,使匯率保持在既定的目標區內.由于中央銀行對外匯市場的干預是通過買賣外匯進行的,手中需要持有一定數量的外匯,當本國的外匯儲藏缺乏時,就需要通過對外負債籌措外匯,以保持或增強中央銀行對外匯市場的干預水平.3為了應付貨幣危

22、機或金融危機.一旦危機出現,中央銀行在干預市場以限制并扭轉局面的過程中,一般需要通過從國外銀行借款、向外國中央銀行借款、申請國際金融機構的貸款、在國外發行中央銀行債券等對外負債業務,從國外籌措外匯資金,以增強中央銀行的調控水平.5 .比擬中央銀行資產負債表主要工程的關系？答：如果把自有資本從負債中分列出來,資產與負債的根本關系可以用以下三個公式表示：1資產=負債+自有資本；2負債=資產-自有資本；3自有資本=資產-負債.這三個公式說明了中央銀行未清償的負債總額、資本總額、資產總額之間根本的等式關系.其政策意義主要表現為二點：一是中央銀行的資產業務對貨幣供給有決定性作用；二是由中央銀行自有資本增

23、加而相應擴大的資產業務,不會導致貨幣發行的增加.資產方的主要工程和負債方的主要工程之間存在著一定的對應關系,這種對應關系大致可以概括為以下三個：1對金融機構債權和對金融機構負債的關系.這兩種工程反映了中央銀行對金融系統的資金來源與運用的對應關系,也是一國信貸收支的一局部.由于中央銀行對金融機構的債權比負債更具主動性和可控性,因此,中央銀行對金融機構的資產業務對于貨幣供給有決定性作用.2對政府債權和政府存款的關系.這兩種工程屬于財政收支的范疇,反映了中央銀行對政府的資金來源與運用的對應關系.3國外資產和其他存款及自有資本的關系.中央銀行國外資產業務是有條件限制的,對根底貨幣有重要影響.1 .支付

24、清算體系包括哪些內容？答：1清算機構.是為金融機構提供資金清算效勞的中介組織,在各國的支付清算體系中占有重要位置.2支付結算制度.關于支付結算活動的規那么和程序的規定與安排.是支付清算體系運行的制度根底.3支付系統.是在既定的規那么框架下,由提供支付效勞的中介機構和專業技術手段共同組成,用以實現債權債務清償及資金轉移的一種綜合金融安排,亦稱清算系統.2 .中央銀行會計的任務包括哪些內容？答：1正確組織會計核算；2增強效勞與監督；3增強財務治理；4增強會計檢查與分析；3 .中央銀行的支付清算效勞包括哪些內容？答：1組織票據交換；2提供異地跨行1#算效勞；3為私營清算機構提供凈額清算效勞；4提供證

25、券交易的資金清算效勞.4 .簡述貨幣統計的三級層次.答：1第一級：將金融資料合并為貨幣當局、存款貨幣銀行和非貨幣金融機構三個職能部門,并分別形成三個部門的匯總資產負債表.2第二級：將匯總后的貨幣當局與存款貨幣銀行的資產負債表合并在貨幣概覽之中.3第三級：將匯總后的非貨幣金融機構的資產負債表與貨幣概覽合并,編制成金融概覽.1 .貨幣政策作為國家重要的宏觀調控工具有哪些功能？貨幣政策作為國家重要的宏觀調控工具之一,主要具有以下五方面的功能：1促進社會總需求與總供給的均衡,保持幣值穩定.社會總需求與總供給的均衡是社會經濟平穩運行的重要前提.2促進經濟的穩定增長.“逆風向行事的貨幣政策具有促進經濟穩定

26、增長的功能.3促進充分就業,實現社會穩定.貨幣政策通過一般性貨幣政策工具的運用可對貨幣供給總量、經濟規模和速度產生重要影響,從而對就業水平產生影響；通過選擇性貨幣政策工具的運用可對貨幣供給結構,經濟結構從而對就業水平產生影響.4促進國際收支平衡,保持匯率相對穩定.貨幣政策通過本外幣政策協調,本幣供給的限制,利率和匯率的適時適度調整等,對促進國際收支平衡,保持匯率相對穩定具有重要作用.5保持金融穩定,防范金融危機.2 .如何正確理解貨幣政策對經濟運行的影響？貨幣政策對經濟的影響主要從兩方面來考慮：1貨幣政策對產出、就業和通貨膨脹的影響.貨幣政策對產出、就業和通貨膨脹的影響可以通過ADAS總需求一

27、總供給模型來AD1點向新的均衡點移動來實現的.JE2.價平D2AD3ASDP在Al經濟吊均做點、從原軍貨幣彳不增力進行公析.如下列圖所示：如,當實行擴張性的貨幣政策時,玫策對經濟的影響,是通過貨幣供給的變動推動總需求曲線移動,線從AD1向右邊移動到AD2.其與總供給曲線的交點由E1向右邊rP1上升至ijP2,產出水平由Q1提升到Q2.可見,隨著貨幣供給的喇O,通貨月即和經濟增長都在上升；反之那么反之.綜上所述,貨幣政策通過對總需求的影響,從而影響表供求均衡,影響產出和通貨膨脹,進而影響就業.2貨幣政策對經濟波動的影響.適當的逆風向行事的貨幣政策有利于抑制經濟的劇烈波動.但是,由于貨幣政策作用的

28、時滯影響和貨幣政策使用時機、力度等掌握難度的影響,貨幣政策的不當也可能加劇經濟的劇烈波動.3貨幣政策對金融穩定的影響.適當的貨幣政策有利于金融穩定,而不適當的貨幣政策將導致金融動亂.3 .如何正確理解貨幣政策最終目標及其相對重點的選擇？五大貨幣政策目標之間既有統一性,又有矛盾性.1充分就業與經濟增長之間通常存在正相關關系.2通貨膨脹與經濟增長和就業之間通常存在正相關關系.但過高的通貨膨脹將破壞正常的經濟秩序,從而迫使經濟進行緊縮調整,而降低經濟增長和就業.3幣值穩定和匯率穩定,有利于國際收支平衡.但為了貿易平衡而對外貶值那么可能導致國內通貨膨脹加劇.由于五大貨幣政策目標之間既有統一性又有矛盾性

29、,貨幣政策就不可能同時兼顧這五個目標.這就出現了貨幣政策目標的選擇問題.由于宏觀經濟調控體系的各個組成局部各有其特點,因而,其各自的調控目標也各有其側重點.因此,貨幣政策應以穩定幣值為首要目標,同時,必須兼顧促進經濟的穩定增長,保持國際收支平衡和匯率穩定,保持金融的穩定.由于各宏觀經濟目標既是統一的又是矛盾的,宏觀經濟環境也在不斷變化,不同時期的貨幣政策的相對重點也在變化.因此,貨幣政策目標并非唯一的,其相對重點也不是固定不變的,而是隨國內和國際經濟環境的變化而變化的.4 .選擇貨幣政策中介指標和操作指標的主要標準與客觀條件有哪些？選擇中介指標和操作指標的主要標準有：1相關性.作為中介指標的金

30、融指標必須與最終目標密切相關,作為操作指標的金融指標也必須與中介指標密切相關,它們的變動必然對最終目標或中介指標產生可預測的影響.2可測性.對作為操作指標和中介指標的金融指標進行迅速和精確的測量是對其進行有效限制的前提.3可控性.作為操作指標和中介指標必須是中央銀行能夠應用貨幣政策工具對其進行有效限制的金融指標.4抗干擾性.作為操作指標和中介指標的金融指標應能較準確地反映政策效果,并且較少受外來因素的干擾.選擇中介指標和操作指標的客觀條件：各種經濟指標之間的關系,受經濟治理體制、市場發育程度、經濟開展水平等因素的制約和影響.因此,選擇中介指標和操作指標時,不僅要注意應盡量滿足其選擇標準,還應注

31、意各個國家各個時期的客觀條件,而不能簡單的照搬外國的做法.另外,操作指標的選擇還受到中介指標的選擇所制約,不同的中介指標與不同的操作指標相聯系.5 .貨幣政策決策的根本依據有哪些？正確的決策是建立在科學的依據之上的,貨幣政策的決策依據主要有：1對國內宏觀和微觀經濟運行狀況分析和預測.貨幣政策是國家干預經濟的重要經濟手段,它的制定、調整和實施都必須以現實的宏觀和微觀經濟運行狀況和變動趨勢預測為依據.對于宏觀經濟運行狀況和變動趨勢的預測分析,主要應該考慮經濟景氣狀況、通貨膨脹和幣值穩定狀況和國際收支平衡狀況等；對于微觀經濟運行狀況和變動趨勢的預測分析,主要應該考慮企業生產能力的利用情況、企業經濟效

32、益情況和企業財務狀況.2對世界經濟、金融形勢變化及其對國內經濟影響的預測分析.主要應該考慮世界經濟周期的變動、世界平均經濟增長率的變動、世界貿易總額的變動、主要國際貨幣的匯率變動情況,世界貿易和資本流動治理方面的國際協定和變動趨向及其對國內經濟的影響等.3對國內貨幣金融形勢預測分析,以作為制定貨幣政策目標和操作量的依據.主要包括貨幣需求預測分析和貨幣供給預測分析.1 .法定存款準備金政策有哪些作用？法定存款準備金政策的作用主要表達在以下幾個方面：1保證商業銀行等存款貨幣機構資金的流動性.法定存款準備金制度的建立,強制銀行將準備金存入中央銀行,可從制度上預防這種情況的發生,以保證銀行資金的流動性

33、.2集中一局部信貸資金.存款準備金繳存中央銀行,使中央銀行可以集中一局部信貸資金,用以履行其中央銀行職能,辦理銀行同業之間的清算,向金融機構提供信用貸款和再貼現貸款,以調劑不同地區和不同銀行間短期資金的余缺.3調節貨幣供給總量.法定存款準備金制度的建立為商業銀行等存款貨幣機構派生存款規定了一個量的界限.同時,法定存款準備金率的調整還直接影響商業銀行等存款貨幣機構的準備金結構,從而影響商業銀行的存款創造水平.因此,法定存款準備金率政策為中央銀行提供了一個調節貨幣供給總量,實施貨幣政策的強有力工具.2 .簡述法定存款準備金政策的優缺點？法定存款準備金政策作為一種貨幣政策工具,其優點是：對貨幣供給量

34、具有極強的影響力,力度大,速度快,效果明顯.同時,法定存款準備金政策存在明顯的局限性,主要表現在：1法定存款準備金政策作用力猛烈,對經濟震蕩大.既是中央銀行把法定存款準備金率調整很小的幅度,都會引起貨幣供給量的巨大波動.由于法定存款準備金政策缺乏彈性,作用過于猛烈,故不宜隨時調整,不能作為中央銀行日常操作工具.2法定存款準備金政策對各類銀行的影響不一樣.由于超額準備金并不是均等地分布在各銀行,法定準備金率的提升,可能使超額準備金率較低的銀行立即陷入流動性困境.3 .再貼現政策的優缺點主要表達在哪些方面？再貼現政策最大的優點是中央銀行可利用它來履行最后貸款人的責任,并在一定程度上表達中央銀行的政

35、策意圖,既可以調節貨幣總量,又可以調節信貸結構.但它同樣存在著一定局限性：1調整貼現率的告示效應是相對的,有時并不能準確反映中央銀行貨幣政策的意向.2當中央銀行把再貼現率定在一個特定水平上時,市場利率與再貼現率中間的利差將隨市場利率的變化而發生較大的波動.這些波動可能導致再貼現貸款規模乃至貨幣供給量發生非政策意圖的較大波動.3利用再貼現率的調整來限制貨幣供給量的主動權并不完全在中央銀行：中央銀行能夠調整再貼現率,但不能強迫商業銀行借款.4相對于公開市場業務,再貼現政策的效果更難于限制,其再貼現率也不能經常反復變動,缺乏彈性.4 .公開市場政策發揮作用應具備的條件有哪些？1中央銀行必須具有強大的

36、、足以干預和限制整個金融市場的資金實力.2中央銀行能自行決定買賣證券的種類、數量及買賣的時間等.3金融市場的范圍應具有全國性,并應具有完整的獨立性,不受外國金融中央的制約.4金融市場上的證券種類和數量要適當.5 .如何進一步開展我國公開市場業務？1開展國債市場.2建立高效的資金清算和證券簿記系統.3推進利率市場化改革.4建立健全的銀行體系.5協調中國人民銀行同財政部的關系.6 .一般性貨幣政策工具與選擇性貨幣政策工具的根本區別是什么？一般性貨幣政策工具是對貨幣供給總量或信用總量進行調節和限制的政策工具,主要包括法定存款準備金政策、再貼現政策和公開市場業務三大政策工具,俗稱“三大法寶.一般性貨幣

37、政策工具的根本特點在于,它是針對總量進行調節的,中央銀行經常使用且對整個宏觀經濟運行發生影響.而選擇性貨幣政策工具是指中央銀行針對某些特殊的經濟領域或特殊用途的信貸而采用的信用調節工具.主要有：消費者信用限制、證券市場信用限制和不動產信用限制等.1 .簡述凱恩斯的流動性偏好理論答：凱恩斯的流動性偏好就是對貨幣的偏好,它決定了社會公眾的貨幣需求L,可分為交易性貨幣需求、預防性貨幣需求和投機性貨幣需求三種.交易性貨幣需求是指人們為了應付日常的商品交易而產生的對貨幣的需求；預防性貨幣需求是指人們為了應付不測而需要持有的貨幣；這兩種貨幣需求都是收入丫的增函數,可合在一起記為貨幣需求上LY>投機性

38、貨幣需求是指人們根據對市場利率的預測而需要持有貨幣以獲利的需求.投機性貨幣需求是利率i的減函數,可記為貨幣需求Lio2 .在債務合同以外幣標價的情況下,擴張的貨幣政策對企業資產負債表將產生怎樣的影響？答：如果債務合同以外幣標價,擴張的貨幣政策導致本國貨幣貶值,使國內非金融企業的債務負擔增加.由于資產通常以國內貨幣標價,價值不會增加,因而企業的凈價值下降.資產負債表的惡化會增加逆向選擇和道德風險問題,使借款減少,投資減少,從而產出下降.3.在債務合同以外幣標價的情況下,擴張的貨幣政策對銀行資產負債表將產生怎樣的影響？答：擴張的貨幣政策導致本國貨幣貶值,匯率貶值會通過銀行資產負債表的惡化導致新興市

39、場中總需求的下降.例如,在墨西哥和中東國家,銀行和其他金融機構有許多以外幣表示的債務,當發生貶值時,這些債務急劇增加.另外,企業和家庭不能夠償清債務,也導致了金融機構資產負債表資產方的貸款損失.結果是銀行和其他金融機構的資產負債表在資產和負債兩方面都縮水.而且,這些機構中以外幣標價的許多債務期限是很短的,需要很快歸還,因而,這些債務值的大幅增加導致流動性問題.銀行和其他金融機構資產負債表進一步惡化和資本根底弱化的結果是縮減貸款.這些推動力嚴重到導致銀行恐慌,大量銀行被迫停業.4 .體制因素對居民行為的影響具體表達在哪些方面？1體制因素影響居民追求利潤最大化的愿望.居民經濟行為的目的是自身效用最

40、大化,包括消費效用最大化和儲蓄投資利潤最大化,2體制因素影響居民行為決策機制.居民行為決策機制是指居民對自己經濟行為的決策權以及影響其決策的相關因素.3體制因素影響居民行為約束機制.居民行為約束機制是指以收抵支的預算原那么對居民行為的制約作用.5 .為什么在經濟蕭條時期,貨幣政策傳導過程會受到人們不良預期的干擾？答：由于在經濟蕭條時期,企業投資意愿不強,銀行不愿發放貸款,人們的預期未來收入下降,消費支出減少,國內物價水平下降,匯率上升,出口減少.這時擴張性的貨幣政策難以奏效,由于再低的利率對企業來說都是本錢.當人們對市場預期不好時,不會去輕易投資.6.信息因素對貨幣政策傳導過程的影響具體表達在

41、哪些方面？1中央銀行與公眾之間信息不對稱2銀行與借款人之間信息不對稱3信息批披露的準確度1 .什么是金融監管？其必要性何在？金融監管是金融監督與金融治理的復合稱謂.金融監管有狹義和廣義之分.狹義的金融監管是指中央銀行或其他金融監管當局依據國家法律法規的授權對整個金融業包括金融機構以及金融機構在金融市場上所有的業務活動實施的監督治理.廣義的金融監督是在上述監管之外,還包括了金融機構的內部限制與稽核、同業自律性組織的監管、社會中介組織的監管等.金融監管的必要性主要表達在以下幾個方面：1金融是現代經濟的核心、金融體系是全社會貨幣的供給者和貨幣運行及信用活動的中央,金融的狀況對社會經濟的運行和開展起著

42、至關重要的作用,具有特殊的公共性和全局性.2金融業是一個存在諸多風險的特殊行業,又關系千家萬戶和國民經濟的方方面面,如金融機構出現問題,將對整個經濟與社會產生很大的影響.3維護金融秩序,保護公平競爭,提升金融效率.4金融監管是實施貨幣政策和金融調控的保證.2 .簡述金融監管的各種理論.疏理金融監治理論的開展脈絡,主要介紹以下幾種金融監治理論.一社會利益論.社會利益論是在20世紀30年代世界經濟金融危機出現后提出來的.這種理論認為,金融監管的根本出發點就是要維護社會公眾的利益.二金融風險論.這一理論的主要觀點是,金融業是一個特殊的高風險行業,這種特殊性決定了國家特別需要對該行業進行監管.三保護債

43、權論.這種理論認為,為了預防債權人利益受損,國家需要通過金融監管約束金融機構的行為,保護債權人利益.除上述理論外,對金融監管的理論解釋還有社會選擇論,即從公共選擇的角度來解釋政府對金融業的管制；平安原那么論,即金融業的平安性原那么只有通過國家干預這只“看得見的手來進行監管,才能得到保證；自律效應論,即國家的金融監管可以起到促使金融機構增強自律意識并增強自我約束、自我治理的作用,有利于保證金融業的穩健運行等.3 .試比擬集中監管體制和分業監管體制的異同.金融監管體制是指金融監管的責任和權力分配的方式和組織制度.按監管機構的監管范圍劃分,可分為集中監管體制和分業監管體制.集中監管體制是指把金融業作

44、為一個相互聯系的整體統一進行監管,一般由一個金融監管機構承當監管的責任,絕大多數國家是由中央銀行來承當.有時又稱為“一元化監管體制,即同一個金融監管當局實施對整個金融業的監管.分業監管體制是根據金融業內不同的機構主體及其業務范圍的劃分而分別進行監管的體制.一般由多個金融監管機構共同承當監管責任.這種監管機制一般分為三個局部,銀行業監管部門監管商業銀行,證券業監管部門監管證券公司,保險業監管部門監管保險公司.監管組織結構分工清楚,與金融業的行業特征相適應,也取得較好的效果.4 .國際金融監管的調整表現在哪些方面？國際金融監管的調整主要表現在：1改變傳統的監管手段,增強以促進金融業謹慎經營為目的的

45、風險監管,保證金融業的效率和穩定.巴塞爾委員會著手建立新的資本充足性框架,簡稱“新框架,“新框架強調增強透明度,以增強市場約束單個機構的水平,并且區分這些機構的資信水平,主要機制是加大有關信用、市場、衍生金融工具等風險的信息披露.2增強對大型金融集團的監督.在金融機構經營日益綜合化的環境中,要對大型金融集團進行有效監督必須在各個國際金融監管機構之間進行合作.3要求銀行審慎對待與高杠桿機構HLIs的關系.巴塞爾委員會建議銀行要注意評估高杠桿機構活動的潛在風險,并對這些潛在風險作出可能的政策反響.4與金融機構的綜合經營趨勢相適應,國際金融監管機構的合作會更加密切.可以預見,未來的保證全球金融體系穩

46、健運行的監管體制框架將是一個更加靈活的,能充分、準確地反映各類風險及風險治理方法的動態開展變化的體系.監管者與被監管者的關系會發生由對抗型向協作型的轉變,內部治理將成為國際銀行監管的重要內容.5 .中國現行金融監管體制的根本框架是什么？中國現行金融監管體制根本上屬于分業監管的模式.中國銀監會、中國證監會、中國保監會這三個金融監管部門各司其職,分工合作,共同承當金融業的監管責任：即銀監會負責統一監督治理全國銀行、金融資產治理公司、信托投資公司及其他存款類金融機構；證監會依法對全國證券、期貨市場實行集中統一監督治理；保監會統一監督治理全國保險市場,維護保險業的合法、穩健運行.分業監管有利于集中專門

47、監管人才,提升監管效率和監管水平,也有利于更好地貫徹分業經營的原那么,與我國目前的經濟金融運行體制是一致的.與此同時,絕大局部金融機構都設立了內部稽核部門,金融同業自律組織和社會中介組織的監督也已起步.隨著三大監管機構的建立和不斷完善,對我國金融業的穩健運行必將產生重大影響.近年來,銀行、證券和保險交叉經營的趨勢越來越明顯,銀行、證券公司和保險公司紛紛通過建立全面合作關系,不斷開拓新業務.同時,國內已出現了一些兼營銀行、證券和保險兩種以上業務的金融集團.因此,在金融創新不斷涌現的大趨勢下,三大金融監管機構之間的協調和創新金融監管新模式是十分必要的.6 .簡述金融監管改革的趨勢.總體看,全球金融

48、監管改革呈現以下趨勢：一是樹立“全面覆蓋的金融監治理念.強化監管重大實質性風險兼顧其他風險：BaselII在第一支柱強調資本對信用風險、市場風險、操作風險的覆蓋,在第二支柱監管銀行賬戶利率風險、集中度風險等其他重大風險,BaselIII進一步擴大對資產證券化風險、銀行交易賬戶交易對手信用風險的覆蓋.二是增強宏觀審慎監管,預防系統性金融風險.不但關注單個銀行持續審慎經營,同時要求增強金融業系統性監管,保證在保持個體銀行穩健經營的根底上,實現整體金融體系穩定.三是監管標準趨于統一.各國積極實施并持有一定自由裁量權：從BaselI到BaselII,再到BaselIII的不斷完善,逐漸成為國際標準,同

49、時具有一定靈活性,充分表達不同國家或地區的監管差異性.四是國際監管協調成監管改革主流.整頓金融競爭秩序,共同維護金融穩定,貫穿了金融監管變革的全程.金融監管改革涵蓋了宏觀、中觀和微觀三個層面,三個層面的監管要求各有側重,相互支持,有機結合.宏觀層面改革的核心內容之一,是將系統性風險納入金融監管框架,對具有系統重要性的金融機構,制定更高的監管標準,實施更嚴格的監督檢查,建立危機處置機制,降低風險的傳染.GSIFIs是BaselIII監管改革的重要內容,這一概念的提出,是當前背景下國際金融監管改革從注重微觀審慎監管到宏觀審慎監管與微觀審慎監管相結合,有效防范全球銀行業系統性風險的重要舉措和必然舉措

50、.1 .什么是金融穩定？其特征有哪些？金融穩定是一個廣義的概念,是指金融機構、金融市場和市場根底設施運行良好,能夠與經濟社會開展保持協調,并能抵御各種沖擊而不會降低運行效率的一種狀態.在該狀態下,金融機構作為資金媒介的功能得以有效發揮,金融業本身能保持穩定、有序、協調地開展,金融開展與經濟增長之間保持協調關系.一般而言,金融穩定具有以下特征：1金融穩定具有全局性.由于中央銀行作為金融機構的“最后貸款人和支付清算體系的提供者和維護者,應立足于維護整個宏觀金融體系的穩定,在密切關注銀行業運行態勢的同時,將證券、保險等領域的動態及風險納入視野,重視關鍵性金融機構及市場的運營狀況,注意監測和防范金融風

51、險的跨市場、跨機構乃至跨國境的傳遞,及時采取有力舉措處置可能釀成全局性、系統性風險的不良金融機構,保持金融系統的整體穩定.因此,中央銀行維護金融穩定具有全局性的特征.2金融穩定具有動態性.金融穩定是一個動態、不斷開展的概念,其標準和內涵隨著經濟金融的開展而發生相應的改變,并非是一成不變而固化的金融運行狀態.健康的金融機構、穩定的金融市場、充分的監管框架和高效的支付清算體系的內部及其相互之間會進行策略、結構和機制等方面的調整及其互動博弈,形成一種調節和限制系統性金融風險的整體的流動性制度架構,以適應不斷開展變化的金融形勢.3金融穩定具有綜合性.由于金融穩定作為金融運行的一種狀態,需要采取不同的政

52、策舉措及方式包括貨幣政策和金融監管的手段等作用或影響金融機構、市場和實體經濟才能實現,從而在客觀上要求對金融穩定實施的手段或政策工具兼具綜合性的整體考量,具有綜合性的特征.2 .金融危機成因理論有哪些？關于金融危機產生的原因,主流觀點有如下幾種：貨幣危機理論：財政赤字論.財政赤字論又稱第一代貨幣危機模型,是美國經濟學家克魯格曼于20世紀70年代提出的.克魯格曼認為,貨幣危機根源于國內經濟政策和固定匯率之間的矛盾,即國內擴張性貨幣政策通過發行貨幣來為預算籌資同維持固定匯率目標之間,存在著根本性不協調.自我實現論.自我實現論又稱第二代貨幣危機模型.自我實現論認為,貨幣當局維持固定匯率有利于國際貿易和吸引跨國投資,但當維持