經濟學術語銀行信用評級01評級過程分析目標發展建議評級方法發展趨勢注意事項目錄0305020406基本信息銀行信用評級（Bank'sCreditRating）是對一家銀行當前償付其金融債務的總體金融能力的評價，它對于存款人和投資者評估風險報酬、優化投資結構、回避投資風險，對商業銀行拓寬籌資渠道、穩定資金來源、降低籌資費用，對監管當局提高監管效率，消弱金融市場上的信息不對稱，降低市場運行的波動性，都具有非常重要的意義。銀行信用評級一般包括三個步驟：首先，估價銀行獨立的財務實力和外部營業環境便確定其個體評級；然后，確定一個支持評級；最后，綜合個體評級和支持評級這兩個不同因素，經過專家會議討論，得出銀行的信用評級。評級過程評級過程銀行信用評級的過程與對其他發債人的信用評級過程基本相同。對一個發債人的完整的評級過程分為兩個階段，即最初評級（一般由發債方確定時間）和評級審議及變更（通常由評級機構主動發起）。不同的評級機構其評級方法也略有不同，最大兩家公司穆迪和標準普爾的評級做法代表著最常見的評級方法。兩家機構都是先由評級公司職員與申請評級公司的管理層和政府官員舉行會談。在這些會談中，評級公司收集進行信用評級所需的公共和獨有信息，并了解公司的經營戰略及當局的政策。分析員依據這些信息為評級委員會準備一份報告，由評級委員會來確定評級。最近幾年，穆迪和標準普爾還分別提供評級觀察和評級展望，做為信用評級的補充。評級觀察和評級展望表明了評級機構對未來6－24個月中可能導致評級審議的因素的看法。這些審議一般表示為積極（情況有所改善），穩定或消極（表明基本情況惡化）。第二階段是評級審議及變更。在初步評級后，評級機構繼續觀察發債方的經濟和財務狀況。當評級公司的分析員認為發債人的經濟狀況有了重大改變，或由于事態發展要求不得不變更評級時才對外宣布開始對某個發債人的信用評級進行審議。此后，評級機構通常接最初評級的程序對被審議的發債人進行審議，并根據審議結果決定是否調整發債人的信用等級。一般被審議發債人的信用等級多被調整。以穆迪公司為例，其2/3的評級審議以評級變更告終。評級方法評級方法銀行信用評級過程雖然與其他債券發行人的基本相同，但由于銀行是特殊企業，是高風險企業，因此銀行信用評級遠比一般企業評級要復雜得多。常用的銀行信用評級方法是以銀行所在國的主權評級為上限，在比較該國銀行的實力后，得出某家銀行的信用評級。但也有例外，如某銀行得到其他國家銀行的出資或其他支持時，該銀行的信用評級可以高于銀行所在國的主權評級。在對銀行進行評級時，不另外進行主權評級，而是使用已有的主權評級結果，因此有關主權評級方法在此不再贅述。分析目標分析目標中國四大國有銀行信用評級上升（1）經營環境。經營環境主要包括：分析一國的整體經濟和金融狀況（該分析可從主權債務評級及主權債務和存款評級上限反映出來）、該國銀行在該國經濟及金融界中扮演的角色、監管當局的素質、未來監管趨勢的轉變及銀行與監管當局的關系、銀行從中央或地方政府部門獲得支持的可能性、企業倒閉對金融體制健全性的影響等。（2）所有制及經營權。所有制不同，銀行的經營方式、管理方式不同，政府對其干預的程度和支持程度也不同。因此在對銀行進行評級時要充分考慮所有制因素。（3）管理水平。首先是分析管理層是否制定明確的戰略目標，即：能否找出并能有效、持續達到風險與回報的最佳投資組合；能否沿著這條最佳風險回報投資組合曲線發展。其次是對管理層的能力、經驗、直覺、承擔風險的意識贗訊及交易系統的可靠性和精密程度、銀行內部風氣等進行分析研究。（4）營運價值。分析銀行的營運價值主要從兩個方面入手，一是銀行系統的營運價值。主要是分析銀行受保護的程度、營業地盤及市場準入情況；二是銀行本身的營運價值。這主要是分析銀行的經營效率（如電子化水平、商品種類和行員數量等）、銀行實力（資產規模、市場占有率）、管理層的知識水平、經營策略、目標及經營的一貫性、各種業務的發展潛力等。（5）盈利能力。盈利能力是衡量銀行創造價值及通過增加收益，提高風險保障的能力。發展趨勢發展趨勢其一是新《巴塞爾協議》首次建議利用外部評級計算銀行的風險資產，進一步地肯定并提高了銀行評級的重要性。新協議將最低資本標準、監管部門的監督檢查和市場自律——“三大要素”結合在一起，構成新協議的核心原則，重點在于風險確定和風險管理。新協議指出，銀行的風險主要有三類，即信用風險、市場風險和其他風險（包括利率風險、操作風險、法律和商譽風險），其中，信用風險是最重要的金融風險。為準確地確定銀行的信用風險，新資本協議給出了兩種可選用的方法：一是對業務復雜程度較高的銀行，可以將其內部評級作為基礎，確定其信用資產的風險權重，依此計算資本充足率。二是利用外部評級（如標準普爾和穆迪公司的評級）來確定銀行的信用風險權重。其二是隨著銀行在經濟活動中作用的轉變，銀行評級方法和銀行監管理論也有了新的發展。傳統商業銀行的主要作用是金融中介，而信息時代的主要作用是信息中介。這就要求評級機構及監管當局采取新的評級方法和監管方法。據介紹，世界各大評級機構正在研究制定新的評級方法，其基本思路是：調整評級內容，將原來評價銀行的五大類指標（資產質量、資本比率、盈利水平、管理水平和流動性）調整為風險狀況、回報率和資源效率等幾個方面，并以客觀評級法為主運用計算機系統對銀行進行評級。發展建議發展建議一是大力發展證券市場，加快商業銀行股份制改革的步伐。資本市場中“用腳投票”的規則以及對自身股價波動的必定會增強銀行對自身信用評級結果的重視程度。更不用說評級的好壞還決定了銀行在市場的融資能力。二是利用各種措施增強金融機構的信用評級意識。監管當局對銀行的信用評級應有一定的強制性和硬約束，由政府推動將信用評級結果與其獲得經營信譽、經營業績相結合，成為考核、監管的一項重要內容，提高銀行進行信用評級的積極性。社會應該樹立這樣的意識，重要的經濟主體都應該經過信用評級，金融機構必須進行信用評估，客戶有權指導它們的信用情況，并以此進行業務選擇。三是盡量擴大信用評級結果的運用范圍。將銀行信用評級的結果與新業務的準入、資本充足率的要求、重大投資項目的許可乃至對銀行規模和發展的控制以及對高管人員的考核和管理等方方面面重大的經營事項在一起。注意事項注意事項1、銀行的分類：不同的銀行在經濟中的地位不同，自身的實力以及可能得到的政府支持程度都會存在很大的差別，直接影響到銀行的償債能力。例如政策性銀行通常對政府的一些政策性業務依賴程度很高，并且因為受到政策的影響而導致資產的質量較差，但會得到很多的政策傾斜以及其他形式的資助，因為這類銀行的財務實力級別較低，但其債務/存款級別卻可能保持與國家級別相近的高信用級別。2、分析不同的銀行業務：不同的銀行在業務的重組和重要性方面可能存在很大的差別，受到市場的影響程度以及業務的品牌價值可能存在很大的不同。例如傳統的零售銀行業務是影響銀行品牌價值的一個重要因素，對分支銀行而言吸納存款是一項基本的業務，因此分支機構的數量多少是影響銀行品牌價值的一個重要方面。除了吸納存款以外，抵押貸款、私人信用貸款、消費者信用卡業務等也是組成零售業務的重要部分，但隨著監管的放松以及資本市場的發展，原有的儲蓄資金逐步轉化為共同基金、養老基金和人壽保險等其他投資產品，這使得銀行的儲蓄吸納面臨一定的競爭和挑戰；與此同時因為電子技術