保薦代表人考試《投資銀行業(yè)務(wù)》歷年真題及答案完整版1.深交所創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行新股，其持續(xù)督導(dǎo)期間為（）。[2016年5月真題]A.

證券上市當(dāng)年剩余時(shí)間及其后1個(gè)完整會(huì)計(jì)年度B.

證券上市當(dāng)年剩余時(shí)間及其后2個(gè)完整會(huì)計(jì)年度C.

證券上市當(dāng)年剩余時(shí)間及其后3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度D.

證券上市當(dāng)年剩余時(shí)間及其后4個(gè)完整會(huì)計(jì)年度E.

證券上市當(dāng)年剩余時(shí)間【答案】:

B【解析】:《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》（2017年修訂）第32條第2款規(guī)定，首次公開發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市的，持續(xù)督導(dǎo)的期間為證券上市當(dāng)年剩余時(shí)間及其后3個(gè)完整會(huì)計(jì)年度；創(chuàng)業(yè)板上市公司發(fā)行新股、可轉(zhuǎn)換公司債券的，持續(xù)督導(dǎo)的期間為證券上市當(dāng)年剩余時(shí)間及其后2個(gè)完整會(huì)計(jì)年度。2.下列有關(guān)分部報(bào)告的說法正確的有（）。Ⅰ．當(dāng)經(jīng)營分部的分部利潤（虧損）占所有盈利分部利潤合計(jì)額或者所有虧損分部虧損合計(jì)額的絕對額兩者中較大者的10%或者以上時(shí)應(yīng)當(dāng)確定為報(bào)告分部Ⅱ．企業(yè)的經(jīng)營分部認(rèn)定為報(bào)告分部后，確定為報(bào)告分部的經(jīng)營分部的對外交易收入合計(jì)額占合并總收入或企業(yè)總收入的比重應(yīng)當(dāng)達(dá)到7%的比例Ⅲ．分部費(fèi)用來源于兩個(gè)渠道：一是可以直接歸屬于分部的費(fèi)用，二是可以間接歸屬分部的費(fèi)用，即將企業(yè)交易發(fā)生的費(fèi)用在相關(guān)分部之間進(jìn)行分配，按屬于某分部的費(fèi)用金額確認(rèn)為分部費(fèi)用Ⅳ．報(bào)告分部的數(shù)量通常不應(yīng)當(dāng)超過10個(gè)，如果報(bào)告分部的數(shù)量超過10個(gè)，企業(yè)應(yīng)當(dāng)考慮將具有相似經(jīng)濟(jì)特征，滿足經(jīng)營分部合并條件的報(bào)告分部進(jìn)行合并，以使合并后的報(bào)告分部數(shù)量不超過10個(gè)Ⅴ．分部的分部資產(chǎn)占所有分部資產(chǎn)總額的7%或者以上A.

Ⅱ、ⅣB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅤD.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ【答案】:

D【解析】:當(dāng)經(jīng)營分部的大部分收入是對外交易收入，且滿足下列條件之一的，企業(yè)應(yīng)當(dāng)將其確定為報(bào)告分部：①該分部的分部收入占所有分部收入合計(jì)的10%或者以上；②該分部的分部利潤（虧損）的絕對額，占所有盈利分部利潤合計(jì)額或者所有虧損分部虧損合計(jì)額的絕對額兩者中較大者的10%或者以上；③該分部的分部資產(chǎn)占所有分部資產(chǎn)合計(jì)額的10%或者以上。3.下列關(guān)于資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的說法，正確的是（）。A.

管理人未取得資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格開展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的，登記結(jié)算機(jī)構(gòu)可取消其會(huì)員資格B.

中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)可以對管理人、資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)參與人從事資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)進(jìn)行定期或者不定期的現(xiàn)場和非現(xiàn)場自律檢查C.

專項(xiàng)計(jì)劃被交易場所、登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、證券業(yè)協(xié)會(huì)等自律組織采取自律措施的管理人，證監(jiān)會(huì)對直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員可相應(yīng)采取談話提醒、書面警示、要求參加強(qiáng)制培訓(xùn)等紀(jì)律處分D.

中國證券業(yè)協(xié)會(huì)負(fù)責(zé)專項(xiàng)計(jì)劃的備案和自律管理【答案】:

B【解析】:根據(jù)《資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃備案管理辦法》具體分析如下：A項(xiàng)，第25條規(guī)定，管理人未取得資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格開展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的，基金業(yè)協(xié)會(huì)可取消其會(huì)員資格，移交中國證監(jiān)會(huì)處理，且1年之內(nèi)不再受理相關(guān)備案申請。對直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，協(xié)會(huì)可認(rèn)定為不適當(dāng)人選。B項(xiàng)，第23條規(guī)定，基金業(yè)協(xié)會(huì)可以對管理人、資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)參與人從事資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)進(jìn)行定期或者不定期的現(xiàn)場和非現(xiàn)場自律檢查，管理人、資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)參與人應(yīng)當(dāng)予以配合。基金業(yè)協(xié)會(huì)工作人員依據(jù)自律檢查規(guī)則進(jìn)行檢查時(shí)，不得少于2人，并應(yīng)當(dāng)出示合法證件；對檢查中知曉的商業(yè)秘密負(fù)有保密的義務(wù)。在檢查過程中，基金業(yè)協(xié)會(huì)工作人員應(yīng)當(dāng)忠于職守，公正廉潔，接受監(jiān)督，不得利用職務(wù)牟取私利。C項(xiàng)，第26條規(guī)定，管理人有下列情形之一的，基金業(yè)協(xié)會(huì)可視情節(jié)輕重，相應(yīng)采取談話提醒、書面警示、要求限期改正、暫停備案3個(gè)月等紀(jì)律處分；對直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員，基金業(yè)協(xié)會(huì)可相應(yīng)采取談話提醒、書面警示、要求參加強(qiáng)制培訓(xùn)等紀(jì)律處分。①多次報(bào)備不及時(shí)、不完備、未按要求補(bǔ)正；②不配合問詢、約談；③專項(xiàng)計(jì)劃被交易場所、登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、證券業(yè)協(xié)會(huì)等自律組織采取自律措施；④計(jì)劃說明書等備案材料的內(nèi)容與格式不符合基金業(yè)協(xié)會(huì)要求；⑤其他違反自律規(guī)則的行為。對管理人不可采取要求參加強(qiáng)制培訓(xùn)的紀(jì)律處分。D項(xiàng)，第3條規(guī)定，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)（以下簡稱基金業(yè)協(xié)會(huì)）負(fù)責(zé)專項(xiàng)計(jì)劃的備案和自律管理。4.下列因素會(huì)對國債銷售價(jià)格產(chǎn)生影響的有（）。Ⅰ．流通市場中可比國債的收益率水平Ⅱ．承銷商承銷國債的中標(biāo)成本Ⅲ．國債承銷的手續(xù)費(fèi)收入Ⅳ．承銷商所期望的資金回收速度A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

E【解析】:影響國債銷售價(jià)格的因素有：①市場利率。市場利率的高低及其變化對國債銷售價(jià)格起著顯著的導(dǎo)向作用。市場利率趨于上升，就限制了承銷商確定銷售價(jià)格的空間；市場利率趨于下降，就為承銷商確定銷售價(jià)格拓寬了空間。②承銷商承銷國債的中標(biāo)成本。國債銷售的價(jià)格一般不應(yīng)低于承銷商與發(fā)行人的結(jié)算價(jià)格；反之，就有可能發(fā)生虧損。所以，通過投標(biāo)獲得較低成本的國債，有利于分銷工作的順利開展。③流通市場中可比國債的收益率水平。如果國債承銷價(jià)格定價(jià)過高，即收益率過低，投資者就會(huì)傾向于在二級市場上購買已流通的國債，而不是直接購買新發(fā)行的國債，從而阻礙國債分銷工作順利進(jìn)行。④國債承銷的手續(xù)費(fèi)收入。在國債承銷中，承銷商可獲得其承銷金額一定比例的手續(xù)費(fèi)收入。對于不同品種的國債，該比例可能不一樣，一般為千分之幾。由于該項(xiàng)手續(xù)費(fèi)收入的存在，為了促進(jìn)分銷活動(dòng)，承銷商有可能壓低銷售價(jià)格。⑤承銷商所期望的資金回收速度。降低銷售價(jià)格，承銷商的分銷過程會(huì)縮短，資金的回收速度會(huì)加快，承銷商可以通過獲取這部分資金占用其中的利息收入來降低總成本，提高收益。⑥其他國債分銷過程中的成本。5.下列資產(chǎn)中，不可以作為基礎(chǔ)資產(chǎn)的有（）。Ⅰ．某民營建筑企業(yè)的高速公路應(yīng)收賬款30億元，債務(wù)人為省交通局Ⅱ．某國有大型煤礦公司擁有煤礦資源收益開采權(quán)，當(dāng)年產(chǎn)生2億元現(xiàn)金流Ⅲ．某房地產(chǎn)企業(yè)在建的保障房項(xiàng)目，已建成部分達(dá)到50%，預(yù)計(jì)當(dāng)年建成交付使用，建成后每年2億元租金Ⅳ．某企業(yè)下屬高速公路收費(fèi)權(quán)5億元，同時(shí)擁有對非平臺企業(yè)應(yīng)收賬款10億元，擬將高速公路收費(fèi)權(quán)和應(yīng)收賬款打包組合成一個(gè)資產(chǎn)組A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:基礎(chǔ)資產(chǎn)是指符合法律法規(guī)，權(quán)屬明確，可以產(chǎn)生獨(dú)立、可預(yù)測的現(xiàn)金流且可特定化的財(cái)產(chǎn)權(quán)利或者財(cái)產(chǎn)。基礎(chǔ)資產(chǎn)可以是單項(xiàng)財(cái)產(chǎn)權(quán)利或者財(cái)產(chǎn)，也可以是多項(xiàng)財(cái)產(chǎn)權(quán)利或者財(cái)產(chǎn)構(gòu)成的資產(chǎn)組合。《資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)基礎(chǔ)資產(chǎn)負(fù)面清單指引》（中基協(xié)函〔2014〕459號）中的附件《資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)基礎(chǔ)資產(chǎn)負(fù)面清單》的規(guī)定如下：①以地方政府為直接或間接債務(wù)人的基礎(chǔ)資產(chǎn)。但地方政府按照事先公開的收益約定規(guī)則，在政府與社會(huì)資本合作模式（PPP）下應(yīng)當(dāng)支付或承擔(dān)的財(cái)政補(bǔ)貼除外。②以地方融資平臺公司為債務(wù)人的基礎(chǔ)資產(chǎn)。本條所指的地方融資平臺公司是指根據(jù)國務(wù)院相關(guān)文件規(guī)定，由地方政府及其部門和機(jī)構(gòu)等通過財(cái)政撥款或注入土地、股權(quán)等資產(chǎn)設(shè)立，承擔(dān)政府投資項(xiàng)目融資功能，并擁有獨(dú)立法人資格的經(jīng)濟(jì)實(shí)體。③礦產(chǎn)資源開采收益權(quán)、土地出讓收益權(quán)等產(chǎn)生現(xiàn)金流的能力具有較大不確定性的資產(chǎn)；④有下列情形之一的與不動(dòng)產(chǎn)相關(guān)的基礎(chǔ)資產(chǎn)：因空置等原因不能產(chǎn)生穩(wěn)定現(xiàn)金流的不動(dòng)產(chǎn)租金債權(quán)；待開發(fā)或在建占比超過10%的基礎(chǔ)設(shè)施、商業(yè)物業(yè)、居民住宅等不動(dòng)產(chǎn)或相關(guān)不動(dòng)產(chǎn)收益權(quán)。當(dāng)?shù)卣C明已列入國家保障房計(jì)劃并已開工建設(shè)的項(xiàng)目除外。⑤不能直接產(chǎn)生現(xiàn)金流、僅依托處置資產(chǎn)才能產(chǎn)生現(xiàn)金流的基礎(chǔ)資產(chǎn)。如提單、倉單、產(chǎn)權(quán)證書等具有物權(quán)屬性的權(quán)利憑證。⑥法律界定及業(yè)務(wù)形態(tài)屬于不同類型且缺乏相關(guān)性的資產(chǎn)組合，如基礎(chǔ)資產(chǎn)中包含企業(yè)應(yīng)收賬款、高速公路收費(fèi)權(quán)等兩種或兩種以上不同類型資產(chǎn)。⑦違反相關(guān)法律法規(guī)或政策規(guī)定的資產(chǎn)。⑧最終投資標(biāo)的為上述資產(chǎn)的信托計(jì)劃受益權(quán)等基礎(chǔ)資產(chǎn)。本題中，Ⅰ項(xiàng)屬于第①項(xiàng)中的情形；Ⅱ項(xiàng)屬于第③項(xiàng)中的情形；Ⅲ項(xiàng)屬于第④項(xiàng)中中的例外情形，可以作為基礎(chǔ)資產(chǎn)；Ⅳ項(xiàng)屬于第⑥項(xiàng)中的情形。6.甲證券公司推薦乙公司首次公開發(fā)行股票并在深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板上市，下列關(guān)于甲證券公司及其保薦代表人在持續(xù)督導(dǎo)期間開展工作時(shí)的權(quán)利的說法，錯(cuò)誤的是（）。A.

乙公司發(fā)生關(guān)聯(lián)交易，不論金額大小均應(yīng)當(dāng)及時(shí)通知甲證券公司B.

甲證券公司應(yīng)當(dāng)與乙公司在保薦協(xié)議中明確雙方在持續(xù)督導(dǎo)期間的權(quán)利和義務(wù)C.

甲證券公司的保薦代表人有權(quán)隨時(shí)查詢乙公司的銀行賬戶資料D.

甲證券公司有權(quán)列席乙公司的監(jiān)事會(huì)會(huì)議E.

保薦機(jī)構(gòu)有權(quán)就持續(xù)督導(dǎo)期間乙公司應(yīng)披露的委托理財(cái)發(fā)表獨(dú)立意見【答案】:

C【解析】:A項(xiàng)，《深圳證券交易所上市公司保薦工作指引》（深證上[2014〕387號）第9條第5項(xiàng)規(guī)定，公司發(fā)生關(guān)聯(lián)交易、為他人提供擔(dān)保等事項(xiàng)的，應(yīng)當(dāng)及時(shí)通知保薦機(jī)構(gòu)并按約定方式及時(shí)提交相關(guān)文件。B項(xiàng)，第8條第1款規(guī)定，保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)與發(fā)行人簽訂保薦協(xié)議，明確雙方的權(quán)利和義務(wù)，按照行業(yè)規(guī)范協(xié)商確定履行保薦職責(zé)的相關(guān)費(fèi)用。CD兩項(xiàng)，《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》（2017年修訂）第50條規(guī)定，保薦機(jī)構(gòu)及其保薦代表人履行保薦職責(zé)可對發(fā)行人行使下列權(quán)利：①要求發(fā)行人按照本辦法規(guī)定和保薦協(xié)議約定的方式，及時(shí)通報(bào)信息；②定期或者不定期對發(fā)行人進(jìn)行回訪，查閱保薦工作需要的發(fā)行人材料；③列席發(fā)行人的股東大會(huì)、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)；④對發(fā)行人的信息披露文件及向中國證監(jiān)會(huì)、證券交易所提交的其他文件進(jìn)行事前審閱；⑤對有關(guān)部門關(guān)注的發(fā)行人相關(guān)事項(xiàng)進(jìn)行核查，必要時(shí)可聘請相關(guān)證券服務(wù)機(jī)構(gòu)配合；⑥按照中國證監(jiān)會(huì)、證券交易所信息披露規(guī)定，對發(fā)行人違法違規(guī)的事項(xiàng)發(fā)表公開聲明；⑦中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定或者保薦協(xié)議約定的其他權(quán)利。C項(xiàng)，無權(quán)隨時(shí)查詢。[同2020年征求意見稿第54條規(guī)定]E項(xiàng)，《深圳證券交易所上市公司保薦工作指引》第28條規(guī)定，保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對上市公司應(yīng)披露的下列事項(xiàng)發(fā)表獨(dú)立意見：①募集資金使用情況；②限售股份上市流通；③關(guān)聯(lián)交易；④對外擔(dān)保（對合并范圍內(nèi)的子公司提供擔(dān)保除外）；⑤委托理財(cái)；⑥提供財(cái)務(wù)資助（對合并范圍內(nèi)的子公司提供財(cái)務(wù)資助除外）⑦風(fēng)險(xiǎn)投資、套期保值等業(yè)務(wù)；⑧本所或者保薦機(jī)構(gòu)認(rèn)為需要發(fā)表獨(dú)立意見的其他事項(xiàng)。7.首次公開發(fā)行股票中負(fù)有先行賠償義務(wù)的主體是（）。A.

發(fā)行人B.

保薦機(jī)構(gòu)C.

會(huì)計(jì)師事務(wù)所D.

律師事務(wù)所【答案】:

B【解析】:根據(jù)《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第1號——招股說明書》（2015年修訂）第18條的規(guī)定，招股說明書扉頁應(yīng)載有“保薦人承諾因其為發(fā)行人首次公開發(fā)行股票制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給投資者造成損失的，將先行賠償投資者損失”的承諾。8.根據(jù)《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)工作底稿指引》，下列說法錯(cuò)誤的是（）。A.

工作底稿各章節(jié)之間應(yīng)當(dāng)有明顯的分隔標(biāo)識，不同章節(jié)中存在重復(fù)的文件資料，可以采用相互引征的方法B.

凡對保薦機(jī)構(gòu)及其保薦代表人履行保薦職責(zé)有重大影響的文件資料及信息，均應(yīng)當(dāng)作為工作底稿予以留存C.

發(fā)行人子公司對發(fā)行人業(yè)務(wù)經(jīng)營或財(cái)務(wù)狀況有重大影響的，保薦機(jī)構(gòu)可參照本指引根據(jù)重要性和合理性原則對該子公司單獨(dú)編制工作底稿D.

工作底稿可以紙質(zhì)文檔、電子文檔或者其他介質(zhì)形式的文檔留存，紙質(zhì)文檔工作底稿應(yīng)當(dāng)至少保存十年，以紙質(zhì)以外的其他介質(zhì)形式存在的工作底稿至少7年【答案】:

D【解析】:D項(xiàng)，《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)工作底稿指引》（證監(jiān)會(huì)公告〔2009〕5號）第8條規(guī)定，工作底稿可以紙質(zhì)文檔、電子文檔或者其他介質(zhì)形式的文檔留存，其中重要的工作底稿應(yīng)當(dāng)采用紙質(zhì)文檔的形式。以紙質(zhì)以外的其他介質(zhì)形式存在的工作底稿，應(yīng)當(dāng)以可獨(dú)立保存的形式留存。第12條規(guī)定，工作底稿應(yīng)當(dāng)至少保存10年。9.某上市公司業(yè)績快報(bào)中的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和指標(biāo)與相關(guān)定期報(bào)告的實(shí)際數(shù)據(jù)和指標(biāo)差異幅度達(dá)到一定的標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，上市公司應(yīng)當(dāng)以董事會(huì)公告的形式致歉。證券交易所對該項(xiàng)差異幅度的認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)是（）。[2016年5月真題]A.

40%以上B.

30%以上C.

20%以上D.

10%以上E.

5%以上【答案】:

C【解析】:《深圳證券交易所股票上市規(guī)則》（2019年修訂）第11.3.7條規(guī)定，上市公司應(yīng)當(dāng)確保業(yè)績快報(bào)中的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和指標(biāo)與相關(guān)定期報(bào)告的實(shí)際數(shù)據(jù)和指標(biāo)不存在重大差異。若有關(guān)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和指標(biāo)的差異幅度達(dá)到20%以上的，上市公司應(yīng)當(dāng)在披露相關(guān)定期報(bào)告的同時(shí)，以董事會(huì)公告的形式進(jìn)行致歉，并說明差異內(nèi)容及其原因、對公司內(nèi)部責(zé)任人的認(rèn)定情況等。10.某投資者通過國有股行政劃轉(zhuǎn)方式擁有上市公司18%的股份，且成為第一大股東，其編制的權(quán)益變動(dòng)報(bào)告書應(yīng)披露的內(nèi)容包括（）。[2014年6月真題]A.

前6個(gè)月內(nèi)通過證券交易所買賣該上市公司股票的簡要情況B.

投資者控股股東、實(shí)際控制人及其股權(quán)控制關(guān)系結(jié)構(gòu)圖C.

是否有意在未來12個(gè)月內(nèi)繼續(xù)增加在上市公司的權(quán)益D.

未來12個(gè)月對上市公司資產(chǎn)、業(yè)務(wù)、人員、組織結(jié)構(gòu)等進(jìn)行調(diào)整的后續(xù)計(jì)劃【答案】:

A|B|C|D【解析】:根據(jù)《上市公司收購管理辦法》（2014年修訂）第16條第2款的規(guī)定，投資者及其一致行動(dòng)人為上市公司第一大股東或者實(shí)際控制人，其擁有權(quán)益的股份達(dá)到或者超過一個(gè)上市公司已發(fā)行股份的5%，但未達(dá)到20%的，還應(yīng)當(dāng)披露本辦法第17條第1款規(guī)定的內(nèi)容。根據(jù)第17條第1款規(guī)定，詳式權(quán)益變動(dòng)報(bào)告書除須披露前條規(guī)定的信息外，還應(yīng)當(dāng)披露以下內(nèi)容：①投資者及其一致行動(dòng)人的控股股東、實(shí)際控制人及其股權(quán)控制關(guān)系結(jié)構(gòu)圖；②取得相關(guān)股份的價(jià)格、所需資金額、資金來源，或者其他支付安排；③投資者、一致行動(dòng)人及其控股股東、實(shí)際控制人所從事的業(yè)務(wù)與上市公司的業(yè)務(wù)是否存在同業(yè)競爭或者潛在的同業(yè)競爭，是否存在持續(xù)關(guān)聯(lián)交易；存在同業(yè)競爭或者持續(xù)關(guān)聯(lián)交易的，是否已做出相應(yīng)的安排，確保投資者、一致行動(dòng)人及其關(guān)聯(lián)方與上市公司之間避免同業(yè)競爭以及保持上市公司的獨(dú)立性；④未來12個(gè)月內(nèi)對上市公司資產(chǎn)、業(yè)務(wù)、人員、組織結(jié)構(gòu)、公司章程等進(jìn)行調(diào)整的后續(xù)計(jì)劃；⑤前24個(gè)月內(nèi)投資者及其一致行動(dòng)人與上市公司之間的重大交易；⑥不存在本辦法第6條規(guī)定的情形；⑦能夠按照本辦法第50條的規(guī)定提供相關(guān)文件。11.證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)和其他財(cái)務(wù)顧問機(jī)構(gòu)出現(xiàn)以下哪些情形時(shí)，會(huì)導(dǎo)致其不得擔(dān)任財(cái)務(wù)顧問？（）[2015年11月真題]Ⅰ．最近36個(gè)月內(nèi)存在違反誠信的不良記錄Ⅱ．最近36個(gè)月內(nèi)因涉嫌違法違規(guī)經(jīng)營正在被調(diào)查Ⅲ．最近24個(gè)月內(nèi)因執(zhí)業(yè)行為違反行業(yè)規(guī)范而受到中國證券業(yè)協(xié)會(huì)的紀(jì)律處分Ⅳ．最近24個(gè)月內(nèi)存在違反誠信的不良記錄A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅱ、ⅢC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅳ【答案】:

C【解析】:《上市公司并購重組財(cái)務(wù)顧問業(yè)務(wù)管理辦法》第9條規(guī)定，證券公司、證券投資咨詢機(jī)構(gòu)和其他財(cái)務(wù)顧問機(jī)構(gòu)有下列情形之一的，不得擔(dān)任財(cái)務(wù)顧問：①最近24個(gè)月內(nèi)存在違反誠信的不良記錄；②最近24個(gè)月內(nèi)因執(zhí)業(yè)行為違反行業(yè)規(guī)范而受到行業(yè)自律組織的紀(jì)律處分；③最近36個(gè)月內(nèi)因違法違規(guī)經(jīng)營受到處罰或者因涉嫌違法違規(guī)經(jīng)營正在被調(diào)查。12.上市公司要約收購中，關(guān)于被收購上市公司董事會(huì)及董事的表述正確的有（）。[2014年6月真題]A.

被收購公司董事會(huì)應(yīng)當(dāng)對股東是否接受要約提出建議B.

被收購公司董事會(huì)應(yīng)當(dāng)對收購人的主體資格、資信情況及收購意圖進(jìn)行調(diào)查，對要約條件進(jìn)行分析C.

被收購公司董事會(huì)應(yīng)當(dāng)聘請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問提出專業(yè)意見D.

在要約收購期間，被收購公司董事不得辭職【答案】:

A|B|C|D【解析】:ABC三項(xiàng)，《上市公司收購管理辦法》（2014年修訂）第32條規(guī)定，被收購公司董事會(huì)應(yīng)當(dāng)對收購人的主體資格、資信情況及收購意圖進(jìn)行調(diào)查，對要約條件進(jìn)行分析，對股東是否接受要約提出建議，并聘請獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問提出專業(yè)意見。在收購人公告要約收購報(bào)告書后20日內(nèi)，被收購公司董事會(huì)應(yīng)當(dāng)公告被收購公司董事會(huì)報(bào)告書與獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問的專業(yè)意見。收購人對收購要約條件做出重大變更的，被收購公司董事會(huì)應(yīng)當(dāng)在3個(gè)工作日內(nèi)公告董事會(huì)及獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問就要約條件的變更情況所出具的補(bǔ)充意見。D項(xiàng)，第34條規(guī)定，在要約收購期間，被收購公司董事不得辭職。13.根據(jù)股票上市規(guī)則規(guī)定，下列可以免予按照關(guān)聯(lián)交易方式進(jìn)行審議和披露的情形有（）。[2016年5月真題]Ⅰ．關(guān)聯(lián)人以現(xiàn)金方式認(rèn)購上市公司定向增發(fā)的股票Ⅱ．關(guān)聯(lián)人作為承銷團(tuán)成員承銷上市公司公開發(fā)行的公司債券Ⅲ．關(guān)聯(lián)人依據(jù)上市公司股東大會(huì)決議領(lǐng)取上市公司分派的股息Ⅳ．關(guān)聯(lián)人依據(jù)上市公司股東大會(huì)決議向上市公司領(lǐng)取薪酬Ⅴ．關(guān)聯(lián)人作為承銷團(tuán)成員承銷上市公司公開發(fā)行的企業(yè)債券A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅤB.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅤD.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

E【解析】:《上海證券交易所股票上市規(guī)則》（2019年修訂）第10.2.16條規(guī)定，上市公司與關(guān)聯(lián)人進(jìn)行的下述交易，可以免予按照關(guān)聯(lián)交易的方式進(jìn)行審議和披露：①一方以現(xiàn)金方式認(rèn)購另一方公開發(fā)行的股票、公司債券或企業(yè)債券、可轉(zhuǎn)換公司債券或者其他衍生品種；②一方作為承銷團(tuán)成員承銷另一方公開發(fā)行的股票、公司債券或企業(yè)債券、可轉(zhuǎn)換公司債券或者其他衍生品種；③一方依據(jù)另一方股東大會(huì)決議領(lǐng)取股息、紅利或者報(bào)酬；④本所認(rèn)定的其他交易。深交所《股票上市規(guī)則》對此的規(guī)定同上交所一致。Ⅰ項(xiàng)，免予按照關(guān)聯(lián)交易方式進(jìn)行審議和披露的情形是一方以現(xiàn)金方式認(rèn)購另一方公開發(fā)行的股票，而非上市公司定向增發(fā)的股票。14.甲公司為上交所上市公司，下列法人或自然人為公司關(guān)聯(lián)方的有（）。Ⅰ．甲上市公司實(shí)際控制人的弟弟為其控股股東Ⅱ．直接或間接持有上市公司5%股份Ⅲ．甲上市公司獨(dú)立董事持股5%股份Ⅳ．甲上市公司第一大股東的副總經(jīng)理Ⅴ．乙股份有限公司持有公司5%股份A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、ⅤD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

E【解析】:《上海證券交易所股票上市規(guī)則》（2019年修訂）第10.1.3條規(guī)定，具有以下情形之一的法人或其他組織，為上市公司的關(guān)聯(lián)法人：①直接或者間接控制上市公司的法人或其他組織；②由上述第①項(xiàng)直接或者間接控制的除上市公司及其控股子公司以外的法人或其他組織；③由第10.1.5條所列上市公司的關(guān)聯(lián)自然人直接或者間接控制的，或者由關(guān)聯(lián)自然人擔(dān)任董事、高級管理人員的除上市公司及其控股子公司以外的法人或其他組織；④持有上市公司5%以上股份的法人或其他組織；⑤中國證監(jiān)會(huì)、本所或者上市公司根據(jù)實(shí)質(zhì)重于形式原則認(rèn)定的其他與上市公司有特殊關(guān)系，可能導(dǎo)致上市公司利益對其傾斜的法人或其他組織。第10.1.5條規(guī)定，具有以下情形之一的自然人，為上市公司的關(guān)聯(lián)自然人：①直接或間接持有上市公司5%以上股份的自然人；②上市公司董事、監(jiān)事和高級管理人員；③第10.1.3條第①項(xiàng)所列關(guān)聯(lián)法人的董事、監(jiān)事和高級管理人員；④本條第①項(xiàng)和第②項(xiàng)所述人士的關(guān)系密切的家庭成員，包括配偶、年滿18周歲的子女及其配偶、父母及配偶的父母、兄弟姐妹及其配偶、配偶的兄弟姐妹、子女配偶的父母；⑤中國證監(jiān)會(huì)、本所或者上市公司根據(jù)實(shí)質(zhì)重于形式原則認(rèn)定的其他與上市公司有特殊關(guān)系，可能導(dǎo)致上市公司利益對其傾斜的自然人。第10.1.6條規(guī)定，具有以下情形之一的法人或其他組織或者自然人，視同上市公司的關(guān)聯(lián)人：①根據(jù)與上市公司或者其關(guān)聯(lián)人簽署的協(xié)議或者作出的安排，在協(xié)議或者安排生效后，或在未來12個(gè)月內(nèi)，將具有第10.1.3條或者第10.1.5條規(guī)定的情形之一；②過去12個(gè)月內(nèi)，曾經(jīng)具有第10.1.3條或者第10.1.5條規(guī)定的情形之一。第10.1.7條規(guī)定，上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員、持股5%以上的股東及其一致行動(dòng)人、實(shí)際控制人，應(yīng)當(dāng)將其與上市公司存在的關(guān)聯(lián)關(guān)系及時(shí)告知公司，并由公司報(bào)本所備案。15.公司債券受托管理人應(yīng)當(dāng)持續(xù)關(guān)注發(fā)行人的資信狀況，以下屬于監(jiān)測的重大事項(xiàng)的有（）。Ⅰ．債券信用評級發(fā)生變化Ⅱ．發(fā)行人發(fā)生未能清償?shù)狡趥鶆?wù)的違約情況Ⅲ．發(fā)行人當(dāng)年累計(jì)新增借款或?qū)ν馓峁?dān)保超過上年末凈資產(chǎn)的百分之十Ⅳ．發(fā)行人放棄債權(quán)或財(cái)產(chǎn)，超過上年末凈資產(chǎn)的百分之十Ⅴ．發(fā)行人發(fā)生超過上年末凈資產(chǎn)百分之十的重大損失A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅳ、ⅤD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

D【解析】:《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》第45條規(guī)定，公開發(fā)行公司債券的發(fā)行人應(yīng)當(dāng)及時(shí)披露債券存續(xù)期內(nèi)發(fā)生可能影響其償債能力或債券價(jià)格的重大事項(xiàng)。重大事項(xiàng)包括：①發(fā)行人經(jīng)營方針、經(jīng)營范圍或生產(chǎn)經(jīng)營外部條件等發(fā)生重大變化；②債券信用評級發(fā)生變化；③發(fā)行人主要資產(chǎn)被查封、扣押、凍結(jié)；④發(fā)行人發(fā)生未能清償?shù)狡趥鶆?wù)的違約情況；⑤發(fā)行人當(dāng)年累計(jì)新增借款或?qū)ν馓峁?dān)保超過上年末凈資產(chǎn)的20%；⑥發(fā)行人放棄債權(quán)或財(cái)產(chǎn)，超過上年末凈資產(chǎn)的10%；⑦發(fā)行人發(fā)生超過上年末凈資產(chǎn)10%的重大損失；⑧發(fā)行人作出減資、合并、分立、解散及申請破產(chǎn)的決定；⑨發(fā)行人涉及重大訴訟、仲裁事項(xiàng)或受到重大行政處罰；⑩保證人、擔(dān)保物或者其他償債保障措施發(fā)生重大變化；?發(fā)行人情況發(fā)生重大變化導(dǎo)致可能不符合公司債券上市條件；?發(fā)行人涉嫌犯罪被司法機(jī)關(guān)立案調(diào)查，發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級管理人員涉嫌犯罪被司法機(jī)關(guān)采取強(qiáng)制措施；?其他對投資者作出投資決策有重大影響的事項(xiàng)。16.下列掛牌公司發(fā)行股份認(rèn)購協(xié)議中簽訂的特殊條款，不符合監(jiān)管要求的是（）。Ⅰ．掛牌公司與投資者A公司約定，如果掛牌公司當(dāng)年凈利潤為2000萬，則掛牌公司補(bǔ)償A公司100萬元Ⅱ．掛牌公司與投資者B公司約定，為避免掛牌公司對外擔(dān)保，B公司提名的董事對掛牌公司的對外擔(dān)保事項(xiàng)有一票否決權(quán)Ⅲ．掛牌公司與投資者C公司約定，掛牌公司未來定向發(fā)行價(jià)格不得低于C公司此次收購價(jià)格Ⅳ．掛牌公司與投資者D公司約定，如果掛牌公司進(jìn)行清算，D公司擁有優(yōu)先于控股股東和其他股東的清算權(quán)A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅱ、ⅢC.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

E【解析】:《關(guān)于掛牌公司股票發(fā)行有關(guān)事項(xiàng)的規(guī)定》（股轉(zhuǎn)系統(tǒng)公告〔2018〕1220號）第16條規(guī)定，掛牌公司股票發(fā)行認(rèn)購協(xié)議及相關(guān)補(bǔ)充協(xié)議中簽訂有業(yè)績承諾及補(bǔ)償、股份回購等特殊投資條款的，相關(guān)協(xié)議應(yīng)當(dāng)經(jīng)過掛牌公司董事會(huì)與股東大會(huì)審議通過。第17條規(guī)定，掛牌公司與認(rèn)購對象簽訂的認(rèn)購協(xié)議中，以及掛牌公司控股股東、實(shí)際控制人或其他第三方與認(rèn)購人簽訂的補(bǔ)充協(xié)議中，不得存在以下條款：①掛牌公司作為特殊投資條款的義務(wù)承擔(dān)主體；②限制掛牌公司未來股票發(fā)行融資的價(jià)格或發(fā)行對象；③強(qiáng)制要求掛牌公司進(jìn)行權(quán)益分派，或不能進(jìn)行權(quán)益分派；④掛牌公司未來再融資時(shí)，如果新投資方與掛牌公司約定了優(yōu)于本次發(fā)行的條款，則相關(guān)條款自動(dòng)適用于本次發(fā)行認(rèn)購方；⑤發(fā)行認(rèn)購方有權(quán)不經(jīng)掛牌公司內(nèi)部決策程序直接向掛牌公司派駐董事或者派駐的董事對掛牌公司經(jīng)營決策享有一票否決權(quán)；⑥不符合相關(guān)法律法規(guī)規(guī)定的優(yōu)先清算權(quán)、查閱權(quán)、知情權(quán)等條款；⑦其他損害掛牌公司或者其股東合法權(quán)益的特殊投資條款。17.深交所某上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，采取網(wǎng)下發(fā)行方式的，主承銷商可向網(wǎng)下單一申購賬戶收取的保證金數(shù)額為（）。A.

不超過50萬元B.

不超過該申購賬戶申購本次可轉(zhuǎn)換公司債券金額的5%C.

不超過100萬元D.

不超過該申購賬戶申購本次可轉(zhuǎn)換公司債券金額的10%【答案】:

A【解析】:《深圳證券交易所可轉(zhuǎn)換公司債券業(yè)務(wù)實(shí)施細(xì)則》（2017年修訂）第4條規(guī)定，在獲得中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)后，可轉(zhuǎn)換公司債券的發(fā)行人和保薦人可以采取向上市公司股東配售、網(wǎng)下發(fā)行、網(wǎng)上發(fā)行等方式中的一種或者幾種發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券。采取網(wǎng)下發(fā)行方式的，發(fā)行相關(guān)事宜由主承銷商及上市公司自行組織實(shí)施，主承銷商可以向參與發(fā)行的單一投資者收取不超過人民幣50萬元的申購保證金。采取網(wǎng)上發(fā)行方式的，主承銷商根據(jù)發(fā)行規(guī)模合理設(shè)置單個(gè)賬戶網(wǎng)上申購上限；投資者連續(xù)12個(gè)月內(nèi)累計(jì)出現(xiàn)3次中簽后未足額繳款的情形時(shí)，6個(gè)月內(nèi)不得參與新股、可轉(zhuǎn)換公司債券、可交換公司債券申購，放棄認(rèn)購的次數(shù)按照投資者實(shí)際放棄認(rèn)購的新股、可轉(zhuǎn)債、可交換債的只數(shù)合并計(jì)算。18.根據(jù)《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第41號——科創(chuàng)板公司招股說明書》，下列關(guān)于科創(chuàng)板發(fā)行人招股說明書的做法，正確的是（）。Ⅰ．發(fā)行人應(yīng)披露控股股東、實(shí)際控制人作出的避免新增同業(yè)競爭的承諾Ⅱ．發(fā)行人應(yīng)披露控股股東、實(shí)際控制人報(bào)告期內(nèi)是否存在重大違法行為Ⅲ．發(fā)行人控股股東、實(shí)際控制人應(yīng)在招股說明書正文后聲明：“本公司或本人承諾本招股說明書不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，并對其真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)個(gè)別和連帶的法律責(zé)任”Ⅳ．發(fā)行人應(yīng)披露控股股東或?qū)嶋H控制人作為一方當(dāng)事人的所有訴訟或仲裁事項(xiàng)A.

Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:根據(jù)《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第41號——科創(chuàng)板公司招股說明書》具體分析如下：Ⅰ項(xiàng)，第63條第2款規(guī)定，發(fā)行人應(yīng)披露控股股東、實(shí)際控制人作出的避免新增同業(yè)競爭的承諾。Ⅱ項(xiàng)，第97條規(guī)定，發(fā)行人應(yīng)披露控股股東、實(shí)際控制人報(bào)告期內(nèi)是否存在重大違法行為。Ⅲ項(xiàng)，第99條規(guī)定，發(fā)行人控股股東、實(shí)際控制人應(yīng)在招股說明書正文后聲明：“本公司或本人承諾本招股說明書不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，并對其真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)個(gè)別和連帶的法律責(zé)任。”聲明應(yīng)由控股股東、實(shí)際控制人簽名，加蓋公章。Ⅳ項(xiàng)，根據(jù)第96條第1款規(guī)定，發(fā)行人應(yīng)披露對財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果、聲譽(yù)、業(yè)務(wù)活動(dòng)、未來前景等可能產(chǎn)生較大影響的訴訟或仲裁事項(xiàng)，以及控股股東或?qū)嶋H控制人、控股子公司，發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級管理人員和核心技術(shù)人員作為一方當(dāng)事人可能對發(fā)行人產(chǎn)生影響的刑事訴訟、重大訴訟或仲裁事項(xiàng)。19.下列項(xiàng)目中，可以產(chǎn)生可抵扣暫時(shí)性差異的有（）。Ⅰ．自行研發(fā)無形資產(chǎn)發(fā)生的符合資本化條件的研發(fā)支出Ⅱ．對應(yīng)收款項(xiàng)計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備Ⅲ．以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融負(fù)債賬面價(jià)值小于計(jì)稅基礎(chǔ)Ⅳ．因獎(jiǎng)勵(lì)積分確認(rèn)的合同負(fù)債（稅法已經(jīng)計(jì)入當(dāng)期應(yīng)納稅所得額）Ⅴ．應(yīng)稅合并條件下非同一控制下吸收合并購買日產(chǎn)生的商譽(yù)A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.

Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

C【解析】:【說明】非常抱歉，本題沒有提供詳解。20.下列不通過應(yīng)交稅費(fèi)核算的稅種有（）。[2013年11月真題]A.

印花稅B.

耕地占用稅C.

資源稅D.

土地使用稅E.

房產(chǎn)稅F.

車船稅【答案】:

A|B【解析】:A項(xiàng)，企業(yè)交納的印花稅，不會(huì)發(fā)生應(yīng)付未付稅款的情況，不需要預(yù)計(jì)應(yīng)納稅金額，同時(shí)也不存在與稅務(wù)機(jī)關(guān)結(jié)算或清算的問題，于購買印花稅票時(shí)，直接借記“管理費(fèi)用”科目，貸記“銀行存款”科目。B項(xiàng)，耕地占用稅以實(shí)際占用的耕地面積計(jì)稅，按照規(guī)定稅額一次征收。企業(yè)計(jì)算交納的耕地占用稅時(shí)，直接借記“在建工程”科目，貸記“銀行存款”科目。21.根據(jù)《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》，在公眾公司收購中，收購人持有的被收購公司的股份，在收購?fù)瓿珊螅ǎ﹤€(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。A.

12B.

24C.

6D.

36E.

3【答案】:

A【解析】:《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》（2013年修訂）第16條規(guī)定，進(jìn)行公眾公司收購，收購人或者其實(shí)際控制人應(yīng)當(dāng)具有健全的公司治理機(jī)制和良好的誠信記錄。收購人不得以任何形式從被收購公司獲得財(cái)務(wù)資助，不得利用收購活動(dòng)損害被收購公司及其股東的合法權(quán)益。在公眾公司收購中，收購人持有的被收購公司的股份，在收購?fù)瓿珊?2個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。22.某證券公司擬申請首次公開發(fā)行股票并在主板上市，下列屬于其必備申報(bào)文件的有（）。Ⅰ．董事會(huì)有關(guān)本次發(fā)行的決議Ⅱ．最近三年及一期的所得稅和增值稅納稅申報(bào)表Ⅲ．中國證監(jiān)會(huì)出具的監(jiān)管意見書Ⅳ．控股股東最近三年及一期的審計(jì)報(bào)告Ⅴ．控股股東最近一年及一期的原始財(cái)務(wù)報(bào)表A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅰ、ⅤC.

Ⅰ、Ⅲ、ⅤD.

Ⅱ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

B【解析】:根據(jù)《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第9號——首次公開發(fā)行股票并上市申請文件》（證監(jiān)發(fā)行字〔2006〕6號）中的附錄《首次公開發(fā)行股票并上市申請文件目錄》分析如下：Ⅱ項(xiàng)應(yīng)為，發(fā)行人最近三年及一期所得稅納稅申報(bào)表Ⅲ項(xiàng)應(yīng)為，特定行業(yè)（或企業(yè)）的管理部門出具的相關(guān)意見。Ⅳ項(xiàng)應(yīng)為，發(fā)行人大股東或控股股東最近一年及一期的原始財(cái)務(wù)報(bào)表及審計(jì)報(bào)告。附錄《首次公開發(fā)行股票并上市申請文件目錄》的部分內(nèi)容如下：第一章招股說明書與發(fā)行公告第二章發(fā)行人關(guān)于本次發(fā)行的申請及授權(quán)文件2-1發(fā)行人關(guān)于本次發(fā)行的申請報(bào)告2-2發(fā)行人董事會(huì)有關(guān)本次發(fā)行的決議2-3發(fā)行人股東大會(huì)有關(guān)本次發(fā)行的決議第三章保薦人關(guān)于本次發(fā)行的文件第四章會(huì)計(jì)師關(guān)于本次發(fā)行的文件第五章發(fā)行人律師關(guān)于本次發(fā)行的文件第六章發(fā)行人的設(shè)立文件第七章關(guān)于本次發(fā)行募集資金運(yùn)用的文件第八章與財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)資料相關(guān)的其他文件8-1發(fā)行人關(guān)于最近三年及一期的納稅情況的說明8-1-1發(fā)行人最近三年及一期所得稅納稅申報(bào)表8-1-2有關(guān)發(fā)行人稅收優(yōu)惠、財(cái)政補(bǔ)貼的證明文件8-1-3主要稅種納稅情況的說明及注冊會(huì)計(jì)師出具的意見8-1-4主管稅收征管機(jī)構(gòu)出具的最近三年及一期發(fā)行人納稅情況的證明8-2成立不滿三年的股份有限公司需報(bào)送的財(cái)務(wù)資料8-3成立已滿三年的股份有限公司需報(bào)送的財(cái)務(wù)資料8-4發(fā)行人設(shè)立時(shí)和最近三年及一期的資產(chǎn)評估報(bào)告（含土地評估報(bào)告）8-5發(fā)行人的歷次驗(yàn)資報(bào)告8-6發(fā)行人大股東或控股股東最近一年及一期的原始財(cái)務(wù)報(bào)表及審計(jì)報(bào)告第九章其他文件9-8特定行業(yè)（或企業(yè)）的管理部門出具的相關(guān)意見第十章定向募集公司還應(yīng)提供的文件23.下列情形屬于首次公開發(fā)行股票申請審核過程中有關(guān)中止審查的有（）。Ⅰ．發(fā)行人的簽字保薦代表人張某因并購重組業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查Ⅱ．該發(fā)行人擔(dān)心保薦代表人張某負(fù)責(zé)的再融資項(xiàng)目將被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查而更換保薦代表人Ⅲ．持有發(fā)行人20%股份的非控股股東因涉嫌違法違規(guī)被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查Ⅳ．發(fā)行人的簽字律師因首發(fā)業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)被證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅰ、ⅣC.

Ⅱ、ⅢD.

Ⅲ、ⅣE.

Ⅱ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:《發(fā)行監(jiān)管問答——首次公開發(fā)行股票申請審核過程中有關(guān)中止審查等事項(xiàng)的要求》第3條規(guī)定，發(fā)行人的申請受理后至通過發(fā)審會(huì)期間，發(fā)生以下情形時(shí)將中止審查：①發(fā)行人、或者發(fā)行人的控股股東、實(shí)際控制人因涉嫌違法違規(guī)被中國證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，或者被司法機(jī)關(guān)偵查，尚未結(jié)案。②發(fā)行人的保薦機(jī)構(gòu)、律師事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu)因首發(fā)、再融資、并購重組業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)，或其他業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)且對市場有重大影響被中國證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，或者被司法機(jī)關(guān)偵查，尚未結(jié)案。③發(fā)行人的簽字保薦代表人、簽字律師等中介機(jī)構(gòu)簽字人員因首發(fā)、再融資、并購重組業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)，或其他業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)且對市場有重大影響被中國證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，或者被司法機(jī)關(guān)偵查，尚未結(jié)案。④發(fā)行人的保薦機(jī)構(gòu)、律師事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu)被中國證監(jiān)會(huì)依法采取限制業(yè)務(wù)活動(dòng)、責(zé)令停業(yè)整頓、指定其他機(jī)構(gòu)托管、接管等監(jiān)管措施，尚未解除。⑤發(fā)行人的簽字保薦代表人、簽字律師等中介機(jī)構(gòu)簽字人員被中國證監(jiān)會(huì)依法采取市場禁入、限制證券從業(yè)資格等監(jiān)管措施，尚未解除。⑥對有關(guān)法律、行政法規(guī)、規(guī)章的規(guī)定，需要請求有關(guān)機(jī)關(guān)作出解釋，進(jìn)一步明確具體含義。⑦發(fā)行人發(fā)行其他證券品種導(dǎo)致審核程序沖突。⑧發(fā)行人及保薦機(jī)構(gòu)主動(dòng)要求中止審查，理由正當(dāng)且經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)。24.下列關(guān)于創(chuàng)業(yè)板招股說明書相關(guān)披露內(nèi)容的說法錯(cuò)誤的是（）。A.

發(fā)行人應(yīng)披露董事、監(jiān)事、高級管理人員及其他核心人員最近三年內(nèi)薪酬總額占各期發(fā)行人利潤總額的比重B.

發(fā)行人應(yīng)披露最近一年發(fā)行人新增股東的持股數(shù)量及變動(dòng)情況、取得股份的時(shí)間、價(jià)格和定價(jià)依據(jù)C.

風(fēng)險(xiǎn)因素中不得包含風(fēng)險(xiǎn)對策、發(fā)行人競爭優(yōu)勢及類似表述，一項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)因素不得描述多個(gè)風(fēng)險(xiǎn)D.

發(fā)行人應(yīng)披露最近三年內(nèi)董事、監(jiān)事、高級管理人員的變動(dòng)情況和原因E.

發(fā)行人應(yīng)明確提醒投資者公司已披露財(cái)務(wù)報(bào)告審計(jì)基準(zhǔn)日后的主要財(cái)務(wù)信息和經(jīng)營狀況，注明相關(guān)財(cái)務(wù)信息是否經(jīng)過審計(jì)或?qū)忛啠⒆鳌爸卮笫马?xiàng)提示”【答案】:

D【解析】:A項(xiàng)，《公開發(fā)行證券的公司信息披露內(nèi)容與格式準(zhǔn)則第28號——?jiǎng)?chuàng)業(yè)板公司招股說明書》第57條規(guī)定，發(fā)行人應(yīng)披露董事、監(jiān)事、高級管理人員及其他核心人員的薪酬組成、確定依據(jù)、所履行的程序及最近三年內(nèi)薪酬總額占各期發(fā)行人利潤總額的比重，最近一年從發(fā)行人及其關(guān)聯(lián)企業(yè)領(lǐng)取收入的情況，以及所享受的其他待遇和退休金計(jì)劃等。B項(xiàng)，第36條第5項(xiàng)規(guī)定，發(fā)行人應(yīng)披露最近一年發(fā)行人新增股東的持股數(shù)量及變化情況、取得股份的時(shí)間、價(jià)格和定價(jià)依據(jù)。C項(xiàng)，第30條第3款規(guī)定，風(fēng)險(xiǎn)因素中不得包含風(fēng)險(xiǎn)對策、發(fā)行人競爭優(yōu)勢及類似表述，一項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)因素不得描述多個(gè)風(fēng)險(xiǎn)。D項(xiàng)，第59條規(guī)定，發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級管理人員在近兩年內(nèi)曾發(fā)生變動(dòng)的，應(yīng)披露變動(dòng)情況和原因。E項(xiàng)，第69條第2款規(guī)定，發(fā)行人應(yīng)明確提醒投資者公司已披露財(cái)務(wù)報(bào)告審計(jì)基準(zhǔn)日后的主要財(cái)務(wù)信息和經(jīng)營狀況，注明相關(guān)財(cái)務(wù)信息是否經(jīng)過審計(jì)或?qū)忛啠⒆鳌爸卮笫马?xiàng)提示”。若審計(jì)基準(zhǔn)日后存在發(fā)行人經(jīng)營狀況惡化、經(jīng)營業(yè)績下降等不利變化的，應(yīng)明確披露相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)并說明原因。25.根據(jù)《關(guān)于企業(yè)重組業(yè)務(wù)企業(yè)所得稅處理若干問題的通知》（財(cái)稅〔2009〕59號），下列說法正確的是（）。A.

居民企業(yè)以其擁有的資產(chǎn)或股權(quán)向其100%直接控股關(guān)系的非居民企業(yè)進(jìn)行投資，其資產(chǎn)或股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益如適用特殊性稅務(wù)處理，可以在5個(gè)納稅年度內(nèi)均勻計(jì)入各年度應(yīng)納稅所得額B.

在企業(yè)吸收合并中，合并后的存續(xù)企業(yè)性質(zhì)及適用稅收優(yōu)惠的條件未發(fā)生較大改變的，可以繼續(xù)享受合并前該企業(yè)剩余期限的稅收優(yōu)惠C.

企業(yè)在重組發(fā)生前后連續(xù)12個(gè)月內(nèi)分步對其資產(chǎn)、股權(quán)進(jìn)行交易，應(yīng)根據(jù)實(shí)質(zhì)重于形式原則將上述交易作為一項(xiàng)企業(yè)重組交易進(jìn)行處理D.

在企業(yè)存續(xù)分立中，分立后的存續(xù)企業(yè)性質(zhì)及適用稅收優(yōu)惠的條件發(fā)生改變的，也可以繼續(xù)享受分立前該企業(yè)剩余期限的稅收優(yōu)惠【答案】:

C【解析】:A項(xiàng)，《關(guān)于企業(yè)重組業(yè)務(wù)企業(yè)所得稅處理若干問題的通知》（財(cái)稅〔2009〕59號）第7條規(guī)定，企業(yè)發(fā)生涉及中國境內(nèi)與境外之間（包括港澳臺地區(qū)）的股權(quán)和資產(chǎn)收購交易，除應(yīng)符合本通知第5條規(guī)定的條件外，還應(yīng)同時(shí)符合下列條件，才可選擇適用特殊性稅務(wù)處理規(guī)定：①非居民企業(yè)向其100%直接控股的另一非居民企業(yè)轉(zhuǎn)讓其擁有的居民企業(yè)股權(quán)，沒有因此造成以后該項(xiàng)股權(quán)轉(zhuǎn)讓所得預(yù)提稅負(fù)擔(dān)變化，且轉(zhuǎn)讓方非居民企業(yè)向主管稅務(wù)機(jī)關(guān)書面承諾在3年（含3年）內(nèi)不轉(zhuǎn)讓其擁有受讓方非居民企業(yè)的股權(quán)；②非居民企業(yè)向與其具有100%直接控股關(guān)系的居民企業(yè)轉(zhuǎn)讓其擁有的另一居民企業(yè)股權(quán)；③居民企業(yè)以其擁有的資產(chǎn)或股權(quán)向其100%直接控股的非居民企業(yè)進(jìn)行投資；④財(cái)政部、國家稅務(wù)總局核準(zhǔn)的其他情形。第8條規(guī)定，本通知第7條第3款所指的居民企業(yè)以其擁有的資產(chǎn)或股權(quán)向其100%直接控股關(guān)系的非居民企業(yè)進(jìn)行投資，其資產(chǎn)或股權(quán)轉(zhuǎn)讓收益如選擇特殊性稅務(wù)處理，可以在10個(gè)納稅年度內(nèi)均勻計(jì)入各年度應(yīng)納稅所得額。B項(xiàng)，第9條第1款規(guī)定，在企業(yè)吸收合并中，合并后的存續(xù)企業(yè)性質(zhì)及適用稅收優(yōu)惠的條件未發(fā)生改變的，可以繼續(xù)享受合并前該企業(yè)剩余期限的稅收優(yōu)惠，其優(yōu)惠金額按存續(xù)企業(yè)合并前一年的應(yīng)納稅所得額（虧損計(jì)為零）計(jì)算。C項(xiàng)，第10條規(guī)定，企業(yè)在重組發(fā)生前后連續(xù)12個(gè)月內(nèi)分步對其資產(chǎn)、股權(quán)進(jìn)行交易，應(yīng)根據(jù)實(shí)質(zhì)重于形式原則將上述交易作為一項(xiàng)企業(yè)重組交易進(jìn)行處理。D項(xiàng)，第9條第2款規(guī)定，在企業(yè)存續(xù)分立中，分立后的存續(xù)企業(yè)性質(zhì)及適用稅收優(yōu)惠的條件未發(fā)生改變的，可以繼續(xù)享受分立前該企業(yè)剩余期限的稅收優(yōu)惠，其優(yōu)惠金額按該企業(yè)分立前一年的應(yīng)納稅所得額（虧損計(jì)為零）乘以分立后存續(xù)企業(yè)資產(chǎn)占分立前該企業(yè)全部資產(chǎn)的比例計(jì)算。26.根據(jù)《證監(jiān)會(huì)關(guān)于開展創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司債券試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》，以下說法正確的是（）。A.

創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司發(fā)行創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司債，應(yīng)當(dāng)就本公司創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)特征作專項(xiàng)披露。債券承銷機(jī)構(gòu)無須就發(fā)行人是否具有創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)特征發(fā)表明確意見B.

重點(diǎn)支持已納入全國股轉(zhuǎn)系統(tǒng)（新三板）的掛牌公司發(fā)行創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司債C.

非公開發(fā)行的創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司債，不得附可轉(zhuǎn)換成股份的條款D.

創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司，是指從事高新技術(shù)產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)和服務(wù)，或者具有創(chuàng)新業(yè)態(tài)、創(chuàng)新商業(yè)模式的中小型公司【答案】:

D【解析】:根據(jù)《證監(jiān)會(huì)關(guān)于開展創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司債券試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》具體分析如下：AD兩項(xiàng)，根據(jù)該意見的適用范圍規(guī)定，創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司，是指從事高新技術(shù)產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)和服務(wù)，或者具有創(chuàng)新業(yè)態(tài)、創(chuàng)新商業(yè)模式的中小型公司。創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司發(fā)行創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司債，應(yīng)當(dāng)就本公司創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)特征作專項(xiàng)披露。B項(xiàng)，重點(diǎn)支持已納入全國中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)（新三板）創(chuàng)新層的掛牌公司。C項(xiàng)，非公開發(fā)行的創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司債，可以附可轉(zhuǎn)換成股份的條款。附可轉(zhuǎn)換成股份條款的創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)公司債，應(yīng)當(dāng)符合中國證監(jiān)會(huì)相關(guān)監(jiān)管規(guī)定。27.甲公司為深交所主板上市公司，李某系甲公司的實(shí)際控制人，乙公司系李某控制的一家企業(yè)。甲公司非公開發(fā)行股票，以下認(rèn)購對象中，其認(rèn)購的股份需鎖定36個(gè)月的有（）。[2016年5月真題]Ⅰ．李某Ⅱ．通過認(rèn)購本次非公開發(fā)行股票，成為甲公司實(shí)際控制人的王某Ⅲ．甲公司擬引進(jìn)的境外戰(zhàn)略投資者Ⅳ．甲公司設(shè)立的員工持股計(jì)劃Ⅴ．乙公司Ⅵ．甲公司擬引進(jìn)的境內(nèi)戰(zhàn)略投資者A.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ、ⅥC.

Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ、ⅥD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ、ⅥE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ、Ⅵ【答案】:

E【解析】:《上市公司非公開發(fā)行股票實(shí)施細(xì)則》（2017年修訂）第9條規(guī)定，發(fā)行對象屬于下列情形之一的，具體發(fā)行對象及其定價(jià)原則應(yīng)當(dāng)由上市公司董事會(huì)的非公開發(fā)行股票決議確定，并經(jīng)股東大會(huì)批準(zhǔn)；認(rèn)購的股份自發(fā)行結(jié)束之日起36個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓：①上市公司的控股股東、實(shí)際控制人或其控制的關(guān)聯(lián)人；②通過認(rèn)購本次發(fā)行的股份取得上市公司實(shí)際控制權(quán)的投資者；③董事會(huì)擬引入的境內(nèi)外戰(zhàn)略投資者。根據(jù)《關(guān)于上市公司實(shí)施員工持股計(jì)劃試點(diǎn)的指導(dǎo)意見》（證監(jiān)會(huì)公告〔2014〕33號），上市公司每期員工持股計(jì)劃的持股期限不得低于12個(gè)月，以非公開發(fā)行方式實(shí)施員工持股計(jì)劃的，持股期限不得低于36個(gè)月，自上市公司公告標(biāo)的股票過戶至本期持股計(jì)劃名下時(shí)起算。28.下列關(guān)于律師、律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)的說法，正確的有（）。Ⅰ．律師擔(dān)任發(fā)行人的外部監(jiān)事，該律師所在律師事務(wù)所不得接受發(fā)行人委托為其提供證券法律服務(wù)Ⅱ．律師在出具法律意見時(shí)，對與法律相關(guān)的業(yè)務(wù)事項(xiàng)應(yīng)當(dāng)履行法律專業(yè)人士特別的注意義務(wù)，對其他業(yè)務(wù)事項(xiàng)履行普通人一般的注意義務(wù)Ⅲ．同一律師事務(wù)所不得同時(shí)接受同一證券發(fā)行的發(fā)行人、保薦機(jī)構(gòu)委托，為發(fā)行人、保薦機(jī)構(gòu)出具法律意見Ⅳ．同一律師事務(wù)所不得在接受發(fā)行人委托為證券發(fā)行人出具法律意見的同時(shí)，另外向同一證券發(fā)行的保薦機(jī)構(gòu)出具作為保薦機(jī)構(gòu)用以證明自己勤勉盡責(zé)及減免法律責(zé)任目的的專項(xiàng)法律意見Ⅴ．同一律師事務(wù)所不得在接受發(fā)行人委托為證券發(fā)行人出具法律意見的同時(shí)，將該法律意見向同一證券發(fā)行的保薦機(jī)構(gòu)出具，供保薦機(jī)構(gòu)作為自己履行法定職責(zé)的依據(jù)A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、ⅤD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

E【解析】:Ⅰ、Ⅲ兩項(xiàng)，《律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)管理辦法》第11條規(guī)定，同一律師事務(wù)所不得同時(shí)為同一證券發(fā)行的發(fā)行人和保薦人、承銷的證券公司出具法律意見，不得同時(shí)為同一收購行為的收購人和被收購的上市公司出具法律意見，不得在其他同一證券業(yè)務(wù)活動(dòng)中為具有利害關(guān)系的不同當(dāng)事人出具法律意見。律師擔(dān)任公司及其關(guān)聯(lián)方董事、監(jiān)事、高級管理人員，或者存在其他影響律師獨(dú)立性的情形的，該律師所在律師事務(wù)所不得接受所任職公司的委托，為該公司提供證券法律服務(wù)。Ⅱ項(xiàng)，第14條規(guī)定，律師在出具法律意見時(shí)，對與法律相關(guān)的業(yè)務(wù)事項(xiàng)應(yīng)當(dāng)履行法律專業(yè)人士特別的注意義務(wù)，對其他業(yè)務(wù)事項(xiàng)履行普通人一般的注意義務(wù)，其制作、出具的文件不得有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。Ⅳ、Ⅴ兩項(xiàng)，根據(jù)《〈律師事務(wù)所從事證券法律業(yè)務(wù)管理辦法〉第11條有關(guān)規(guī)定的適用意見——證券期貨法律適用意見〔2007〕第2號》，下列情形屬于同一律師事務(wù)所“同時(shí)為同一證券發(fā)行的發(fā)行人和保薦人、承銷的證券公司出具法律意見”，應(yīng)予禁止：①同一律師事務(wù)所以口頭或書面等形式，有償或無償?shù)赝瑫r(shí)接受同一證券發(fā)行的發(fā)行人和保薦人、承銷的證券公司委托，為同一證券發(fā)行的發(fā)行人、保薦人、承銷的證券公司出具法律意見的；②同一律師事務(wù)所雖未同時(shí)接受同一證券發(fā)行的發(fā)行人和保薦人、承銷的證券公司委托，但在接受發(fā)行人委托為證券發(fā)行人出具法律意見的同時(shí)，另外向同一證券發(fā)行的保薦人、承銷的證券公司出具作為保薦人、承銷的證券公司履行自身法定職責(zé)依據(jù)的專項(xiàng)法律意見，或者出具作為保薦人、承銷的證券公司用以證明自己勤勉盡責(zé)及減免法律責(zé)任目的的專項(xiàng)法律意見的；③同一律師事務(wù)所雖未同時(shí)接受同一證券發(fā)行的發(fā)行人和保薦人、承銷的證券公司委托，但在接受發(fā)行人委托為證券發(fā)行人出具法律意見的同時(shí)，將該法律意見向同一證券發(fā)行的保薦人、承銷的證券公司出具，供保薦人、承銷的證券公司作為自己履行法定職責(zé)的依據(jù)，或者用以證明自己勤勉盡責(zé)及減免法律責(zé)任目的的。29.2016年5月，某境外公司投資者擬收購境內(nèi)公司，以股權(quán)作為支付手段，下列說法正確的是（）。A.

境外公司在紐約證券交易所上市，最近1年價(jià)格穩(wěn)定，股東合法持有并可以依法轉(zhuǎn)讓的股權(quán)，可以作為支付手段B.

境外公司現(xiàn)任總經(jīng)理于2014年3月受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)處罰，境外公司以股權(quán)作為支付手段C.

境外公司在柜臺交易市場上市，最近1年價(jià)格穩(wěn)定，可通過增發(fā)股權(quán)作為支付手段D.

境外公司以其在香港交易所上市的股權(quán)作為支付手段，該股權(quán)質(zhì)押解除工作正在辦理中【答案】:

A【解析】:《關(guān)于外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)的規(guī)定》（商務(wù)部令〔2009〕第6號）第28條規(guī)定，境外公司應(yīng)合法設(shè)立并且其注冊地具有完善的公司法律制度，且公司及其管理層最近3年未受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)的處罰。第29條規(guī)定，外國投資者以股權(quán)并購境內(nèi)公司所涉及的境內(nèi)外公司的股權(quán)，應(yīng)符合以下條件：①股東合法持有并依法可以轉(zhuǎn)讓；②無所有權(quán)爭議且沒有設(shè)定質(zhì)押及任何其他權(quán)利限制；③境外公司的股權(quán)應(yīng)在境外公開合法證券交易市場（柜臺交易市場除外）掛牌交易；④境外公司的股權(quán)最近1年交易價(jià)格穩(wěn)定。B項(xiàng)中的境外公司現(xiàn)任總經(jīng)理于最近3年內(nèi)受到監(jiān)管機(jī)構(gòu)處罰，故不滿足收購條件。C項(xiàng)所述情形不滿足第29條第③項(xiàng)的要求；D項(xiàng)所述情形不滿足第29條第②項(xiàng)的要求。30.以下有關(guān)非金融企業(yè)債務(wù)融資工具簿記發(fā)行的說法，正確的是（）。A.

簿記管理人應(yīng)建立有效的內(nèi)部監(jiān)督制度，由證券承銷部對簿記建檔過程進(jìn)行全程監(jiān)督B.

簿記管理人應(yīng)加強(qiáng)簿記文檔管理，認(rèn)真核對、完整保存申購定單、集體決策記錄等簿記相關(guān)資料，保存期至當(dāng)期債務(wù)融資工具本息兌付結(jié)束后的五年止C.

簿記管理人應(yīng)針對簿記建檔發(fā)行建立集體決策制度，對債務(wù)融資工具發(fā)行利率（價(jià)格）、配售及分銷安排等簿記建檔發(fā)行重要事項(xiàng)進(jìn)行決策，參與集體決策的總?cè)藬?shù)不得少于兩名D.

發(fā)行人及簿記管理人應(yīng)不遲于發(fā)行首日向市場公開披露簿記建檔發(fā)行結(jié)果，同時(shí)向銀行間債券市場交易商協(xié)會(huì)報(bào)告E.

發(fā)行人選擇多家機(jī)構(gòu)作為簿記管理人的，應(yīng)指定其中一家機(jī)構(gòu)牽頭負(fù)責(zé)簿記建檔工作，可在各自場所分別進(jìn)行簿記【答案】:

B【解析】:根據(jù)《非金融企業(yè)債務(wù)融資工具簿記建檔發(fā)行規(guī)范指引》（銀行間市場交易商協(xié)會(huì)公告[2013]14號）具體分析如下：A項(xiàng)，第16條規(guī)定，簿記管理人應(yīng)建立有效的內(nèi)部監(jiān)督制度，由獨(dú)立于發(fā)行部門之外的合規(guī)或內(nèi)控部門對簿記建檔過程進(jìn)行全程監(jiān)督，對所有相關(guān)文件、資料進(jìn)行必要的查閱，并對簿記建檔程序的真實(shí)性、合法性及合規(guī)性出具書面意見。B項(xiàng)，第24條第1款規(guī)定，簿記管理人應(yīng)加強(qiáng)簿記文檔管理，認(rèn)真核對、完整保存申購定單、集體決策記錄等簿記相關(guān)資料，保存期至當(dāng)期債務(wù)融資工具本息兌付結(jié)束后的五年止。C項(xiàng)，第17條規(guī)定，簿記管理人應(yīng)針對簿記建檔發(fā)行建立集體決策制度，堅(jiān)持公開透明、相互制衡的原則，對債務(wù)融資工具發(fā)行利率（價(jià)格）、配售及分銷安排等簿記建檔發(fā)行重要事項(xiàng)進(jìn)行決策。參與集體決策的總?cè)藬?shù)不得少于三名，內(nèi)部監(jiān)督部門應(yīng)參與決策過程，并對決策結(jié)果予以書面確認(rèn)。D項(xiàng)，第39條規(guī)定，發(fā)行人及簿記管理人應(yīng)不遲于上市首日向市場公開披露簿記建檔發(fā)行結(jié)果，同時(shí)向協(xié)會(huì)報(bào)告。E項(xiàng)，第7條規(guī)定，簿記管理人是受發(fā)行人委托，負(fù)責(zé)簿記建檔具體運(yùn)作的主承銷商。發(fā)行人選擇多家機(jī)構(gòu)作為簿記管理人的，應(yīng)指定其中一家機(jī)構(gòu)牽頭負(fù)責(zé)簿記建檔工作，并在唯一指定場所進(jìn)行簿記。31.下列關(guān)于主板和創(chuàng)業(yè)板可轉(zhuǎn)換公司債券的說法，正確的有（）。Ⅰ．主板可轉(zhuǎn)換公司債券的期限最長為六年Ⅱ．創(chuàng)業(yè)板可轉(zhuǎn)換公司債券的期限最長為六年Ⅲ．主板分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的期限最長為六年Ⅳ．主板上市公司前次發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券當(dāng)年?duì)I業(yè)利潤比上年下降50%以上的，則前次發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券以后，滿36個(gè)月以后才可以再發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券Ⅴ．主板上市公司最近一期經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)為10億元、總資產(chǎn)為15億元，可以發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，但發(fā)行人應(yīng)當(dāng)提供全額擔(dān)保A.

ⅢB.

Ⅰ、ⅤC.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.

Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅴ【答案】:

B【解析】:Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ四項(xiàng)，根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》具體分析如下：Ⅰ項(xiàng)，第15條規(guī)定，可轉(zhuǎn)換公司債券的期限最短為一年，最長為六年。Ⅲ項(xiàng)，第29條規(guī)定，分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的期限最短為一年。不設(shè)最長期限。Ⅳ項(xiàng)，根據(jù)第7條規(guī)定，上市公司的盈利能力應(yīng)具有可持續(xù)性，其最近24個(gè)月內(nèi)曾公開發(fā)行證券的，不存在發(fā)行當(dāng)年?duì)I業(yè)利潤比上年下降50%以上的情形。Ⅴ項(xiàng)，第20條規(guī)定，公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，應(yīng)當(dāng)提供擔(dān)保，但一期末經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)不低于人民幣15億元的公司除外。提供擔(dān)保的，應(yīng)當(dāng)為全額擔(dān)保，擔(dān)保范圍包括債券的本金及利息、違約金、損害賠償金和實(shí)現(xiàn)債權(quán)的費(fèi)用。Ⅱ項(xiàng)，《創(chuàng)業(yè)板上市公司證券發(fā)行管理暫行辦法》第19條規(guī)定，可轉(zhuǎn)換公司債券的期限最短為一年。未限制最長期限。32.根據(jù)《上海證券交易所公司債券存續(xù)期信用風(fēng)險(xiǎn)管理指引（試行）》，受托管理人根據(jù)債券信用風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測和分析結(jié)果，可以將債券劃分為（）。Ⅰ．正常類Ⅱ．關(guān)注類Ⅲ．風(fēng)險(xiǎn)類Ⅳ．違約類Ⅴ．損失類A.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

C【解析】:《上海證券交易所公司債券存續(xù)期信用風(fēng)險(xiǎn)管理指引（試行）》第20條規(guī)定，受托管理人根據(jù)債券信用風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測和分析結(jié)果，可以將債券劃分為正常類、關(guān)注類、風(fēng)險(xiǎn)類及違約類。正常類債券是指發(fā)行人的償債能力和增信措施的有效性未發(fā)生不利變化、預(yù)計(jì)能夠按期還本付息的債券。關(guān)注類債券是指發(fā)行人的償債能力或增信措施的有效性已經(jīng)或正在發(fā)生不利變化、需要持續(xù)關(guān)注是否存在較大信用風(fēng)險(xiǎn)的債券。風(fēng)險(xiǎn)類債券是指發(fā)行人的償債能力或增信措施的有效性嚴(yán)重惡化、按期還本付息存在重大不確定性且預(yù)計(jì)將發(fā)生違約的債券。違約類債券是指已經(jīng)發(fā)生未能按時(shí)還本付息的債券。33.某主板上市公司2012年、2013年連續(xù)兩年虧損，2014年1月份進(jìn)行重組，經(jīng)證監(jiān)會(huì)審核將其全部經(jīng)營性資產(chǎn)同甲公司所持有的乙公司股權(quán)進(jìn)行置換，2014年4月實(shí)施完畢，重組后控制權(quán)未發(fā)生變化。甲公司于2011年3月全資收購公司乙公司，上市公司和相關(guān)資產(chǎn)重組預(yù)計(jì)2014年至2016年盈利分別為4000萬元、5000萬元、6000萬元，實(shí)際盈利分別為3000萬元、4000萬元、5000萬元。如果模擬計(jì)算，該上市公司2012年、2013年凈利潤分別為2000萬元、3000萬元，該上市公司最早可以公開發(fā)行新股的時(shí)間為（）。A.

2016年5月B.

2015年1月C.

2016年1月D.

2017年1月E.

2016年5月【答案】:

D【解析】:《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》（2019年修訂）第51條規(guī)定，經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)審核后獲得核準(zhǔn)的重大資產(chǎn)重組實(shí)施完畢后，上市公司申請公開發(fā)行新股或者公司債券，同時(shí)符合下列條件的，本次重大資產(chǎn)重組前的業(yè)績在審核時(shí)可以模擬計(jì)算：①進(jìn)入上市公司的資產(chǎn)是完整經(jīng)營實(shí)體；②本次重大資產(chǎn)重組實(shí)施完畢后，重組方的承諾事項(xiàng)已經(jīng)如期履行，上市公司經(jīng)營穩(wěn)定、運(yùn)行良好；③本次重大資產(chǎn)重組實(shí)施完畢后，上市公司和相關(guān)資產(chǎn)實(shí)現(xiàn)的利潤達(dá)到盈利預(yù)測水平。上市公司在本次重大資產(chǎn)重組前不符合中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的公開發(fā)行證券條件，或者本次重組導(dǎo)致上市公司實(shí)際控制人發(fā)生變化的，上市公司申請公開發(fā)行新股或者公司債券，距本次重組交易完成的時(shí)間應(yīng)當(dāng)不少于一個(gè)完整會(huì)計(jì)年度。第52條規(guī)定，本辦法所稱完整經(jīng)營實(shí)體，應(yīng)當(dāng)符合下列條件：①經(jīng)營業(yè)務(wù)和經(jīng)營資產(chǎn)獨(dú)立、完整，且在最近2年未發(fā)生重大變化；②在進(jìn)入上市公司前已在同一實(shí)際控制人之下持續(xù)經(jīng)營2年以上；③在進(jìn)入上市公司之前實(shí)行獨(dú)立核算，或者雖未獨(dú)立核算，但與其經(jīng)營業(yè)務(wù)相關(guān)的收入、費(fèi)用在會(huì)計(jì)核算上能夠清晰劃分；④上市公司與該經(jīng)營實(shí)體的主要高級管理人員簽訂聘用合同或者采取其他方式，就該經(jīng)營實(shí)體在交易完成后的持續(xù)經(jīng)營和管理作出恰當(dāng)安排。本題中，實(shí)現(xiàn)的利潤未達(dá)到盈利預(yù)測水平，本次重大資產(chǎn)重組前的業(yè)績在審核時(shí)不能模擬計(jì)算。又主板公開發(fā)行需要3年連續(xù)盈利，則2014年實(shí)施完畢最早可在2017年1月可申請公開發(fā)行新股。如為創(chuàng)業(yè)板上市公司，則最早可在2016年1月。34.甲公司作為融資租賃承租人，采用實(shí)際利率法分?jǐn)偽创_認(rèn)融資費(fèi)用時(shí)，下列表述中正確的有（）。Ⅰ．甲公司以出租人的租賃內(nèi)含利率為折現(xiàn)率將最低租賃付款額折現(xiàn)、且以該現(xiàn)值作為租入資產(chǎn)入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)將租賃內(nèi)含利率作為未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偮盛颍坠疽院贤?guī)定利率作為折現(xiàn)率將最低租賃付款額折現(xiàn)、且以該現(xiàn)值作為租入資產(chǎn)入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)將合同規(guī)定利率作為未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偮盛螅坠疽糟y行同期存款利率為折現(xiàn)率將最低租賃付款額折現(xiàn)、且以該現(xiàn)值作為租入資產(chǎn)入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)將銀行同期存款利率作為未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偮盛簦坠疽再Y產(chǎn)公允價(jià)值作為融資租入資產(chǎn)入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)重新計(jì)算分?jǐn)偮剩摲謹(jǐn)偮适鞘棺畹妥赓U付款額的現(xiàn)值等于租賃資產(chǎn)公允價(jià)值的折現(xiàn)率A.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣB.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.

Ⅱ、ⅢD.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

B【解析】:未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偮实拇_定具體分為下列幾種情況：①以出租人的租賃內(nèi)含利率為折現(xiàn)率將最低租賃付款額折現(xiàn)，且以該現(xiàn)值作為租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)將租賃內(nèi)含利率作為未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偮省＂谝院贤?guī)定利率為折現(xiàn)率將最低租賃付款額折現(xiàn)，且以該現(xiàn)值作為租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)將合同規(guī)定利率作為未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偮省＂垡糟y行同期貸款利率為折現(xiàn)率將最低租賃付款額折現(xiàn)，且以該現(xiàn)值作為租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)將銀行同期貸款利率作為未確認(rèn)融資費(fèi)用的分?jǐn)偮省＂芤宰赓U資產(chǎn)公允價(jià)值為入賬價(jià)值的，應(yīng)當(dāng)重新計(jì)算分?jǐn)偮省Ｔ摲謹(jǐn)偮适鞘棺畹妥赓U付款額的現(xiàn)值等千租賃資產(chǎn)公允價(jià)值的折現(xiàn)率。35.下列關(guān)于可轉(zhuǎn)換公司債券的說法，正確的有（）。Ⅰ．屬于復(fù)合金融工具Ⅱ．交易費(fèi)用計(jì)入當(dāng)期損益Ⅲ．附有贖回選擇權(quán)的可轉(zhuǎn)債在贖回日若需支付利息補(bǔ)償金，應(yīng)當(dāng)在債務(wù)發(fā)行日至債權(quán)約定贖回屆滿日期間計(jì)提應(yīng)付利息Ⅳ．在發(fā)行時(shí)，權(quán)益成分計(jì)入資本公積A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅲ、ⅣC.

Ⅱ、ⅢD.

Ⅰ、ⅢE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】:

D【解析】:Ⅱ項(xiàng)，發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)生的交易費(fèi)用，應(yīng)當(dāng)在負(fù)債成分和權(quán)益成分之間按照各自的相對公允價(jià)值進(jìn)行分?jǐn)偅环峙渲翙?quán)益成分的款項(xiàng)計(jì)入權(quán)益，與債務(wù)成分相關(guān)的費(fèi)用計(jì)入當(dāng)期損益。Ⅳ項(xiàng)，權(quán)益成分應(yīng)計(jì)入其他權(quán)益工具。36.某上市公司股本總額為1億，截止2014年末可分配利潤為1億，董事會(huì)認(rèn)為公司發(fā)展階段屬成熟期且有重大資金支出安排，以下備選2014年方案中，符合《上市公司監(jiān)管指引第3號——現(xiàn)金分紅》的是（）。[2015年9月真題]A.

10送2派1元B.

10送3派2元C.

10送6派3元D.

10送5派2元【答案】:

B【解析】:根據(jù)《上市公司監(jiān)管指引第3號——上市公司現(xiàn)金分紅》第5條規(guī)定，上市公司發(fā)展階段屬成熟期且有重大資金支出安排的，進(jìn)行利潤分配時(shí)，現(xiàn)金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應(yīng)達(dá)到40%。B項(xiàng)，現(xiàn)金分紅所占比例為：2/（3＋2）＝40%，符合規(guī)定。ACD三項(xiàng)現(xiàn)金分紅所占比例均低于40%。37.根據(jù)《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》，下列關(guān)于保薦業(yè)務(wù)規(guī)程的說法，正確的是（）。A.

保薦工作底稿應(yīng)該真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地反映整個(gè)保薦工作的全過程，保存期不得少于20年B.

保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立工作底稿制度，按每一保薦代表人建立獨(dú)立的保薦工作底稿C.

保薦機(jī)構(gòu)的部門負(fù)責(zé)人，內(nèi)核負(fù)責(zé)人監(jiān)督，執(zhí)行保薦業(yè)務(wù)各項(xiàng)制度并承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任D.

保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)健全證券發(fā)行上市的盡職調(diào)查制度、對發(fā)行上市申請文件的內(nèi)部核查制度E.

刊登證券發(fā)行募集文件前終止保薦協(xié)議的，保薦機(jī)構(gòu)和發(fā)行人應(yīng)當(dāng)自終止之日起10個(gè)工作日內(nèi)分別向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告，說明原因【答案】:

A【解析】:A項(xiàng)，《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》（2017年修訂）第37條第3款規(guī)定，保薦工作底稿應(yīng)當(dāng)真實(shí)、準(zhǔn)確、完整地反映整個(gè)保薦工作的全過程，保存期不少于10年。B項(xiàng)，第37條第1款規(guī)定，保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全工作底稿制度，為每一項(xiàng)目建立獨(dú)立的保薦工作底稿。C項(xiàng)，第38條規(guī)定，保薦機(jī)構(gòu)的保薦業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人、內(nèi)核負(fù)責(zé)人負(fù)責(zé)監(jiān)督、執(zhí)行保薦業(yè)務(wù)各項(xiàng)制度并承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。D項(xiàng)，第35條規(guī)定，保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全證券發(fā)行上市的盡職調(diào)查制度、輔導(dǎo)制度、對發(fā)行上市申請文件的內(nèi)部核查制度、對發(fā)行人證券上市后的持續(xù)督導(dǎo)制度。E項(xiàng)，第40條規(guī)定，刊登證券發(fā)行募集文件前終止保薦協(xié)議的，保薦機(jī)構(gòu)和發(fā)行人應(yīng)當(dāng)自終止之日起5個(gè)工作日內(nèi)分別向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告，說明原因。38.根據(jù)《深圳市場首次公開發(fā)行股票網(wǎng)上發(fā)行實(shí)施細(xì)則》，下列關(guān)于新股網(wǎng)上申購的說法，正確的有（）。Ⅰ．控股股東司法凍結(jié)的非限售深圳A股市值計(jì)入新股市值計(jì)算Ⅱ．同一投資者使用多個(gè)證券賬戶參與同一只新股申購的，第一筆有市值的證券賬戶的申購為有效申購Ⅲ．新股申購一經(jīng)深交所交易系統(tǒng)確認(rèn)，不得撤銷Ⅳ．對同一只新股發(fā)行，參與網(wǎng)下發(fā)行報(bào)價(jià)或申購的投資者再參與網(wǎng)上新股申購，則該投資者全部認(rèn)購無效，由此產(chǎn)生的后果由投資者自行承擔(dān)A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅱ、ⅢC.

Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】:

D【解析】:Ⅰ項(xiàng)，《深圳市場首次公開發(fā)行股票網(wǎng)上發(fā)行實(shí)施細(xì)則》（2018年修訂）第3條規(guī)定，持有深圳市場非限售A股和非限售存托憑證總市值（以下簡稱“市值”）1萬元以上（含1萬元）的投資者方可參與網(wǎng)上發(fā)行。第4條規(guī)定，投資者持有的市值以投資者為單位，按其T－2日（T日為發(fā)行公告確定的網(wǎng)上申購日，下同）前20個(gè)交易日（含T－2日）的日均持有市值計(jì)算。第7條第1款規(guī)定，不合格、休眠、注銷證券賬戶不計(jì)算市值。第8條規(guī)定，非限售A股股份或非限售存托憑證份額發(fā)生司法凍結(jié)、質(zhì)押，以及存在上市公司董事、監(jiān)事、高級管理人員持股限制的，不影響證券賬戶內(nèi)持有市值的計(jì)算。Ⅱ、Ⅲ兩項(xiàng)，第14條第1款規(guī)定，新股申購一經(jīng)深交所交易系統(tǒng)確認(rèn)，不得撤銷。投資者參與網(wǎng)上申購，只能使用一個(gè)有市值的證券賬戶。同一投資者使用多個(gè)證券賬戶參與同一只新股申購的，中國結(jié)算深圳分公司將按深交所交易系統(tǒng)確認(rèn)的該投資者的第一筆有市值的證券賬戶的申購為有效申購，對其余申購作無效處理。每只新股發(fā)行，每一證券賬戶只能申購一次。同一證券賬戶多次參與同一只新股申購的，中國結(jié)算深圳分公司將按深交所交易系統(tǒng)確認(rèn)的該投資者的第一筆申購為有效申購，對其余申購做無效處理。Ⅳ項(xiàng)，第34條規(guī)定，凡參與新股網(wǎng)下發(fā)行報(bào)價(jià)或申購的投資者，不得再參與該只新股的網(wǎng)上申購。第37條規(guī)定，投資者應(yīng)根據(jù)中國結(jié)算相關(guān)規(guī)定管理其證券賬戶。因使用多個(gè)證券賬戶申購?fù)恢恍鹿伞⑼蛔C券賬戶多次申購?fù)恢恍鹿伞o市值證券賬戶申購新股，以及因申購量超過可申購額度，導(dǎo)致部分申購無效的，由投資者自行承擔(dān)相關(guān)責(zé)任。第38條規(guī)定，對同一只新股發(fā)行，參與網(wǎng)下發(fā)行報(bào)價(jià)或申購的投資者再參與網(wǎng)上新股申購，導(dǎo)致其網(wǎng)上申購無效的，由投資者自行承擔(dān)相關(guān)責(zé)任。39.甲公司為上市公司，采用授予職工限制性股票的形式實(shí)施股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃，2017年1月1日，甲公司以非公開發(fā)行的方式向50名管理人員每人授予10萬股自身股票（每股面值為1元），授予價(jià)格為每股6元，當(dāng)日，50名管理人員全部出資認(rèn)購，總認(rèn)購款項(xiàng)為2000萬元，甲公司履行了相關(guān)增資手續(xù)。甲公司估計(jì)該限制性股票股權(quán)激勵(lì)在授予日的公允價(jià)值為每股9元。激勵(lì)計(jì)劃規(guī)定，這些管理人員從2017年1月1日起在公司連續(xù)服務(wù)3年的，所授予股票將于2020年1月1日全部解鎖，在此期間離職的，甲公司將按照原授予價(jià)格每股6元回購，2017年1月1日至2020年1月1日期間，所授予股票不得上市流通或轉(zhuǎn)讓；激勵(lì)對象因獲授限制性股票而取得的現(xiàn)金股利由甲公司代管，作為應(yīng)付股利在解鎖時(shí)向激勵(lì)對象支付，對于未能解鎖的限制性股票，甲公司在回購股票時(shí)應(yīng)扣除激勵(lì)對象已享有的該部分現(xiàn)金股利，2017年度，6名管理人員離職，甲公司估計(jì)3年內(nèi)離職的管理人員合計(jì)為10名，當(dāng)年宣告發(fā)放現(xiàn)金股利，每股分配現(xiàn)金股利0.1元（限制性股票持有人持有同等分配權(quán)利），甲公司2016年末發(fā)行在外的普通股數(shù)為20000萬股。2017年實(shí)現(xiàn)凈利潤為10000萬元；當(dāng)期普通股平均市場價(jià)格為10元。假定2017年離職人員均在年末辭職，其對限制性股票加權(quán)平均股的影響忽略不計(jì)。下列關(guān)于每股收益計(jì)算的表述正確的有（）。（計(jì)算結(jié)果保留三位小數(shù)）Ⅰ．甲公司2017年基本每股收益為每股0.500元Ⅱ．甲公司2017年基本每股收益為每股0.498元Ⅲ．計(jì)算稀釋每股收益時(shí)的行權(quán)價(jià)格為6.000元Ⅳ．甲公司2017年稀釋每股收益為每股0.503元Ⅴ．甲公司2017年基本每股收益為每股0.488元A.

Ⅰ、ⅢB.

Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅱ、ⅣD.

ⅡE.

Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

C【解析】:2017年每股收益計(jì)算如下：基本每股收益＝[10000－（50－10）×10×0.1]÷20000＝0.498（元/股）。計(jì)算稀釋每股收益時(shí)的行權(quán)價(jià)格＝6＋9×2/3＝12（元/股）。發(fā)行在外的限制性股票在2017年的加權(quán)平均數(shù)＝50×10×12/12＝500（萬股）。稀釋每股收益＝10000÷[20000＋（500－12×500÷10）]＝0.503（元/股）。40.某保薦機(jī)構(gòu)因并購重組業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)被中國證監(jiān)會(huì)立案調(diào)偵查，尚未結(jié)案擬申請恢復(fù)審查，根據(jù)《發(fā)行監(jiān)管問答——首次公開發(fā)行股票申請審核過程中有關(guān)中止審查等事項(xiàng)的要求》的規(guī)定，下列應(yīng)在復(fù)核報(bào)告上簽字確認(rèn)的人員有（）。Ⅰ．該保薦機(jī)構(gòu)董事長或總經(jīng)理Ⅱ．該保薦機(jī)構(gòu)合規(guī)總監(jiān)Ⅲ．該保薦機(jī)構(gòu)內(nèi)核負(fù)責(zé)人Ⅳ．該保薦機(jī)構(gòu)獨(dú)立復(fù)核人員Ⅴ．該保薦機(jī)構(gòu)保薦業(yè)務(wù)負(fù)責(zé)人A.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤB.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、ⅤD.

Ⅰ、Ⅱ、ⅢE.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅴ【答案】:

B【解析】:根據(jù)《發(fā)行監(jiān)管問答——首次公開發(fā)行股票申請審核過程中有關(guān)中止審查等事項(xiàng)的要求》（中國證監(jiān)會(huì)2017-12-07）第7條，下列情形需要中介機(jī)構(gòu)履行復(fù)核程序：①發(fā)行人保薦機(jī)構(gòu)等中介機(jī)構(gòu)因首發(fā)、再融資、并購重組業(yè)務(wù)涉嫌違法違規(guī)被中國證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查，或者被司法機(jī)關(guān)偵查，尚未結(jié)案擬申請恢復(fù)審查的。②發(fā)行人的中介機(jī)構(gòu)或中介機(jī)構(gòu)簽字人員涉嫌違法違規(guī)被中國證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查、被司法機(jī)關(guān)偵查、或執(zhí)業(yè)受限等情形，更換相關(guān)中介機(jī)構(gòu)或簽字人員后擬申請恢復(fù)審查的。③發(fā)行人中介機(jī)構(gòu)最近6個(gè)月內(nèi)被中國證監(jiān)會(huì)行政處罰的。④發(fā)行人的簽字保薦代表人、簽字律師、簽字會(huì)計(jì)師、簽字資產(chǎn)評估師最近6個(gè)月內(nèi)被中國證監(jiān)會(huì)行政處罰的。涉及的中介機(jī)構(gòu)應(yīng)對其推薦的所有在審發(fā)行申請項(xiàng)目進(jìn)行全面復(fù)核，由獨(dú)立復(fù)核人員（非專業(yè)報(bào)告簽字人員）重新履行內(nèi)核程序和合規(guī)程序，最終出具復(fù)核報(bào)告。復(fù)核報(bào)告需明確復(fù)核的范圍、對象、程序、實(shí)施過程和相關(guān)結(jié)論，明確發(fā)表復(fù)核意見。涉及保薦機(jī)構(gòu)的，保薦機(jī)構(gòu)董事長或總經(jīng)理、合規(guī)總監(jiān)、內(nèi)核負(fù)責(zé)人、獨(dú)立復(fù)核人員應(yīng)在復(fù)核報(bào)告上簽字確認(rèn)；涉及律師事務(wù)所的，律師事務(wù)所負(fù)責(zé)人、內(nèi)核負(fù)責(zé)人、獨(dú)立復(fù)核人員應(yīng)在復(fù)核報(bào)告上簽字確認(rèn)；涉及會(huì)計(jì)師事務(wù)所的，會(huì)計(jì)師事務(wù)所負(fù)責(zé)人、質(zhì)控負(fù)責(zé)人、獨(dú)立復(fù)核人員應(yīng)在復(fù)核報(bào)告上簽字確認(rèn)；涉及資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)的，資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人、質(zhì)控負(fù)責(zé)人、獨(dú)立復(fù)核人員應(yīng)在復(fù)核報(bào)告上簽字確認(rèn)。41.張某分別持有甲乙公司60%、100%的股權(quán)，甲公司、乙公司分別持有某上市公司18%、10%的普通股權(quán)，張某被認(rèn)定為上市公司的實(shí)際控制人。甲公司、乙公司分別通過集合競價(jià)系統(tǒng)增持該上市公司1%、1.5%的股權(quán)，不考慮其他因素，下列說法正確的有（）。Ⅰ．甲公司和乙公司應(yīng)認(rèn)定為一致行動(dòng)人Ⅱ．競價(jià)交易前，張某持有上市公司28%的表決權(quán)Ⅲ．張某應(yīng)發(fā)出部分要約或全面要約Ⅳ．張某應(yīng)當(dāng)履行上述增持的報(bào)告、公告義務(wù)Ⅴ．甲公司、乙公司均應(yīng)當(dāng)履行上述增持的報(bào)告、公告義務(wù)A.

Ⅰ、ⅡB.

Ⅱ、ⅢC.

Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

C【解析】:Ⅰ、Ⅱ兩項(xiàng)，根據(jù)《上市公司收購管理辦法》（2014年修訂）第83條第2款規(guī)定，甲公司和乙公司受同一主體控制，互為一致行動(dòng)人；甲公司和乙公司分別持股18%、10%，則其控股股東張某持有上市公司28%的表決權(quán)。Ⅴ項(xiàng)，第13條規(guī)定，通過證券交易所的證券交易，投資者及其一致行動(dòng)人擁有權(quán)益的股份達(dá)到一個(gè)上市公司已發(fā)行股份的5%時(shí)，應(yīng)當(dāng)在該事實(shí)發(fā)生之日起3日內(nèi)編制權(quán)益變動(dòng)報(bào)告書，向中國證監(jiān)會(huì)、證券交易所提交書面報(bào)告，通知該上市公司，并予公告；在上述期限內(nèi)，不得再行買賣該上市公司的股票。前述投資者及其一致行動(dòng)人擁有權(quán)益的股份達(dá)到一個(gè)上市公司已發(fā)行股份的5%后，通過證券交易所的證券交易，其擁有權(quán)益的股份占該上市公司已發(fā)行股份的比例每增加或者減少5%，應(yīng)當(dāng)依照前款規(guī)定進(jìn)行報(bào)告和公告。在報(bào)告期限內(nèi)和作出報(bào)告、公告后2日內(nèi)，不得再行買賣該上市公司的股票。本題中，甲公司和乙公司分別通過集合競價(jià)系統(tǒng)增持該上市公司1%、1.5%的股權(quán)，各自持股比例分別為19%、11.5%，均未達(dá)到上述標(biāo)準(zhǔn)，因此無須公告。第24條規(guī)定，通過證券交易所的證券交易，收購人持有一個(gè)上市公司的股份達(dá)到該公司已發(fā)行股份的30%時(shí)，繼續(xù)增持股份的，應(yīng)當(dāng)采取要約方式進(jìn)行，發(fā)出全面要約或者部分要約。根據(jù)第25條規(guī)定，以要約方式收購一個(gè)上市公司股份的，其預(yù)定收購的股份比例均不得低于該上市公司已發(fā)行股份的5%。Ⅲ項(xiàng)，第56條規(guī)定，收購人雖不是上市公司的股東，但通過投資關(guān)系、協(xié)議、其他安排導(dǎo)致其擁有權(quán)益的股份達(dá)到或者超過一個(gè)上市公司已發(fā)行股份的5%未超過30%的，應(yīng)當(dāng)按照本辦法第二章的規(guī)定辦理。收購人擁有權(quán)益的股份超過該公司已發(fā)行股份的30%的，應(yīng)當(dāng)向該公司所有股東發(fā)出全面要約；收購人預(yù)計(jì)無法在事實(shí)發(fā)生之日起30日內(nèi)發(fā)出全面要約的，應(yīng)當(dāng)在前述30日內(nèi)促使其控制的股東將所持有的上市公司股份減持至30%或者30%以下，并自減持之日起2個(gè)工作日內(nèi)予以公告；其后收購人或者其控制的股東擬繼續(xù)增持的，應(yīng)當(dāng)采取要約方式；擬依據(jù)本辦法第六章的規(guī)定申請豁免的，應(yīng)當(dāng)按照本辦法第四十八條的規(guī)定辦理。本題中，競價(jià)交易后，張某間接持股31.5%，應(yīng)當(dāng)向該公司所有股東發(fā)出全面要約，如預(yù)計(jì)無法發(fā)出的，減持至30%或者30%以下，并自減持之日起2個(gè)工作日內(nèi)予以公告。42.下列屬于發(fā)行公司債券內(nèi)部增信措施的有（）。[2016年5月真題]Ⅰ．商業(yè)保險(xiǎn)Ⅱ．資產(chǎn)抵、質(zhì)押擔(dān)保Ⅲ．限制發(fā)行人債務(wù)及對外擔(dān)保規(guī)模Ⅳ．設(shè)置回售條款Ⅴ．限制發(fā)行人向第三方出售或抵押主要資產(chǎn)A.

Ⅱ、Ⅲ、ⅤB.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.

Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤD.

Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、ⅤE.

Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ、Ⅴ【答案】:

D【解析】:《公司債券發(fā)行與交易管理辦法》第56條規(guī)定，發(fā)行人可采取內(nèi)外部增信機(jī)制、償債保障措施，提高償債能力，控制公司債券風(fēng)險(xiǎn)。內(nèi)外部增信機(jī)制、償債保障措施包括但不限于下列方式：①第三方擔(dān)保；②商業(yè)保險(xiǎn)；③資產(chǎn)抵押、質(zhì)押擔(dān)保；④限制發(fā)行人債務(wù)及對外擔(dān)保規(guī)模；⑤限制發(fā)行人對外投資規(guī)模；⑥限制發(fā)行人向第三方出售或抵押主要資產(chǎn)；⑦設(shè)置債券回售條款。公司債券增信機(jī)構(gòu)可以成為中國證券業(yè)協(xié)會(huì)會(huì)員。Ⅰ項(xiàng)，商業(yè)保險(xiǎn)屬于外部增信措施。43.下列關(guān)于外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)反壟斷審查和安全審查的說法，錯(cuò)誤的是（）。A.

丙外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)，涉及安全審查的，由其向我國相關(guān)行業(yè)協(xié)會(huì)提出申請B.

丁、戊外國投資者并購我國境內(nèi)關(guān)系國家安全的重要農(nóng)產(chǎn)品企業(yè)，如果并購?fù)瓿珊螅『臀鞂⒎謩e持有該農(nóng)產(chǎn)品企業(yè)30%和25%的股權(quán)，需要提出安全審查C.

甲外國投資者通過合同方式取得對國內(nèi)某企業(yè)控制權(quán)，達(dá)到經(jīng)營者集中規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)的，應(yīng)當(dāng)事先進(jìn)行經(jīng)營者集中申報(bào)D.

乙外國投資者通過取得資產(chǎn)方式取得對國內(nèi)某企業(yè)控制權(quán)，達(dá)到經(jīng)營者集中規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)的，應(yīng)當(dāng)事先進(jìn)行經(jīng)營者集中申報(bào)【答案】:

A【解析】:A項(xiàng)，《國務(wù)院辦公廳關(guān)于建立外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)安全審查制度的通知》第4條第1款規(guī)定，外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)，應(yīng)按照本通知規(guī)定，由投資者向商務(wù)部提出申請。對屬于安全審查范圍內(nèi)的并購交易，商務(wù)部應(yīng)在5個(gè)工作日內(nèi)提請聯(lián)席會(huì)議進(jìn)行審查。B項(xiàng)，根據(jù)《國務(wù)院辦公廳關(guān)于建立外國投資者并購境內(nèi)企業(yè)安全審查制度的通知》（國辦發(fā)〔2011〕6號），并購安全審查的范圍為：外國投資者并購境內(nèi)軍工及軍工配套企業(yè)，重點(diǎn)、敏感軍事設(shè)施周邊企業(yè)，以及關(guān)系國防安全的其他單位；外國投資者并