1、試論促進我國企業海外投資的稅收優惠政策三、國外促進境外投資的稅收優惠政策20世紀90年代，興隆國家為了鼓勵本國企業到國外投資，紛紛出臺一系列的稅收優惠政策。近年來，開展中國家也比較注重稅收政策對海外投資的支持。(一)興隆國家的稅收扶持政策。荷蘭是全球最主要的海外投資國之一，2022年其海外投資1190億美元，居全球第一。這與荷蘭是興隆國家、資金比較雄厚有關外，其支持海外投資的一系列稅收優惠政策也起到一定的作用。首先荷蘭已與40多個國家締結了國際稅收協定，一些國家如丹麥、意大利、挪威、瑞典和新加坡等對本國公司向荷蘭居民公司支付利息免征預提稅，還有許多國家如美國、法國、比利時和英國等對向荷蘭居民公

2、司支付的股息只征5的預提稅。荷蘭向在本國居民公司本質性參股的丹麥、芬蘭、愛爾蘭、馬來西亞、挪威、波蘭、新加坡、瑞典和瑞士等國的居民公司支付的股息也免征預提稅，比照利時、法國、德國、匈牙利、南非、英國和美國等國的居民公司支付的股息只征收5的預提稅。其次，荷蘭有參與免稅的規定，假設本國公司擁有外國公司5以上的股權，而且外國公司所在國課征與荷蘭公司所得稅相似的稅收，本國公司來自外國公司的股息就可在荷蘭免征公司所得稅。法國是世界主要境外投資國，法國境外投資的開展軌跡與全球投資走勢根本一致。2022年，法國境外投資額達1160億美元，居全球第二位。法國境外投資的特點比較明顯：首先，從地區分布看，法國境外

3、投資集中在歐盟和北美，對新興市場國家和地區投資規模很少。從行業分布看，主要集中在效勞業，占法國境外投資總量的60。法國對企業海外直接投資長期奉行保護和扶持政策，運用的主要財稅政策支持手段為稅收優惠，其稅收優惠手段包括：開展對外投資的企業創辦前4年有虧損時，可在應稅收入中免稅提取準備金，在10年內再把準備金按比例逐年納入應稅收入。財務合并制，跨國公司可將其全球投資損益合并計人財務報表。延期納稅，所有企業經批準，可分別按照其境外股本投資總額的50和100，在5年內減少其母公司在國內納稅的稅基，從第6年開始逐年增加，向國家補稅。除提供稅收優惠外，法國還提供多種財政支持。(二)新興開展中國家的稅收政策

4、。韓國為支持對外資源的開發，制定專門優惠措施，從國庫補助金和海外資源開發基金中撥出援助金為對外直接投資工程提供初始投資和流動資金，并提供稅收優惠，詳細包括虧損提留、國外收入所得稅信貸和資源開發工程東道國紅利所得稅減讓甚至完全免稅等政策。1993年規定企業在海外開展業務可享受10年免交所得稅的優惠，在開展中國家的投資可享受雙重減稅優惠。同時，韓國還負責向企業提供海外投資的各種咨詢效勞。四、完善我國企業海外投資稅收政策的詳細措施(一)加大稅收優惠的力度。經歷了多年的改革開放，我國與世界經濟的聯動程度不斷加深，國民經濟對國際市場的依賴也到達了相當的程度，已具備了迎接經濟全球化挑戰的根底條件。經過50

5、多年的開展，我國已形成了相對獨立的工業體系。假設政府可以為我國擁有相對競爭優勢的企業提供貿易投資便利和加大鼓勵力度，將會進一步強化我國企業的競爭優勢。稅收作為投資的一個重要本錢，在很大程度上影響或決定著社會的投資方向和規模，各市場主體在其他市場條件和環境一樣的情況下開展競爭時，稅收負擔的輕重和稅收優惠的多少自然成為影響投資抉擇的重要因素。假設國家通過稅收政策給予海外投資企業較多的稅收優惠，使其承擔較輕的稅收負擔，增加了投資者的稅后利潤和投資收益時，便會保護和調動投資者的積極性，從而帶動海外投資的增加。(二)完善稅收促進體系，采取多樣的稅收優惠政策手段。針對我國現行促進境外投資的稅收政策少且零散

6、、單一的問題，應借鑒國外經歷，逐步完善稅收促進體系，采取靈敏、多樣的稅收優惠手段。首先，健全海外投資稅收法律體系。從國際稅收理論看，興隆國家均有一套較為完好的海外投資稅收法律體系，對海外投資稅收所涉及的投資區域、投資產業、投資所得、稅收優惠等各方面的稅收問題進展統一、標準調整。我國應制定?稅收促進海外投資開展的條例?，將零散的海外投資的稅收政策進展標準、總結。同時，根據經濟開展和對外投資的需求靈敏制定稅收優惠政策，以促進國內企業的海外投資。其次，采取靈敏、多樣的稅收優惠手段。我國鼓勵企業海外投資的稅收優惠僅限于外國已納稅額的抵免及與一些國家簽訂的國際稅收協定，且國際稅收協定大部分是為了吸引外資

7、，涉及到海外投資的較少。可以考慮在防止國際雙重征稅的前提下，區別我國海外投資的投資規模、獲利才能、投資地區和行業，經營時間長短等詳細情況，采取靈敏、多樣的稅收優惠措施。一是準許投資企業提取稅收準備金。興隆國家對此運用較為普遍。在海外的投資企業創辦初期，由于前期投資較多，產品推廣需要一定的時間，出現虧損的情況較多。應該允許本國投資企業在國內的應稅收人中免稅提取準備金，相當于彌補海外投資的虧損。為了防止企業通過該稅收優惠避稅，規定在510年內將提取的免稅準備金按比例逐年納入應稅收入中。二是直接減免海外投資企業來源于東道國投資所得的所得稅。例如，韓國及馬來西亞都減免海外投資企業510年的企業所得稅。

8、針對我國企業綜合實力相對較弱的情況，也應給予510年所得稅減免期限。三是延期納稅。可按照其境外股本投資總額的一定比例，5年內減少其母公司在國內納稅的稅基，從第6年開始逐年增加，向國家補稅。相當于投資企業從國家獲得一筆無息貸款，為企業的開展提供資金支持。也有國家比方美國曾采取推延課稅的方法，海外投資企業在國外的投資所得，假設不匯回本國，該所得暫時免稅，待所得匯回本國時計稅。推延課稅容易被跨國企業利用進展國際避稅，只有少數國家采用。四是在與開展中國家簽訂的國際稅收協定中適當增加稅收饒讓的條款。稅收饒讓是指一國政府對本國居民在國外得到減免的那部分所得稅視同已經繳納，并允許他們用這部分被減免的外國稅款

9、抵免在本國應繳納的稅款。東道國為了吸引外資往往向投資者提供稅收減免等優惠待遇，假設投資國與東道國之間沒有簽訂稅收饒讓的相關條款，投資者得不到東道國的稅收優惠。許多興隆國家出于鼓勵本國資本輸出的考慮，同意施行稅收饒讓。我國與開展中國家簽訂的39個稅收協定中，有22個沒有稅收饒讓，不利于我國企業在這些國家進展投資。為了鼓勵我國企業的海外投資，在以后簽訂的稅收協議中應適當增加稅收饒讓的條款。(三)稅收優惠政策應表達國家的產業政策。從經濟開展的階段看，我國已進人工業化中期階段，成為世界重要的制造業中心。從國內經濟環境方面來分析，我國主要產業產能過剩問題突出，資源環境承受壓力過大，當前產業構造晉級任務比較艱巨。根據我國經濟開展階段和經濟特點及經濟構造調整的需要，應對以下行業給予更多的稅收支持：國內消費規模大、核心技術相對穩定、勞動相對密集、市場競爭劇烈的制造業，比方紡織、服裝、電視機等行業是我國最具有比較優勢的行業。投資于海外資源的開采業，比方油田和其他重要資源開發的企業，智力與技術資源密集型的由國家投資建立的研究與開發機