1、2021/4/21全球經營時代的EMS戰略n何為EMS？nEMS在電子制造中的地位nEMS為什么起源于美國？n電子企業為什么放棄企業內部生產，而轉向利用EMS企業？nEMS企業的競爭力源泉n從縱向到橫向的產業革命2021/4/22一、何為EMS？nEMS = Electronics Manufacturing Service 電子工業廠商的轉包制造商。n并非新的生產方式，而是新的商業模式。 將以供應鏈管理為中心的IT技術廣泛應用于企業經營中，通過大量籌供模塊化、標準化部件和標準化產品的規模化生產來降低制造成本。nEMS企業的最新動態：服務領域向價值鏈上、下游擴展：提供與產品實體相關聯的一覽子服

2、務設計、部件籌供、制造、物流、售后服務。2021/4/23二、EMS不斷上升的制造份額與“影子廠商”、“制造業的黑字”nEMS在世界電子市場中的地位 EMS企業銷售額占世界電子工業產值中所占份額： 2000年 13.0% 2005年 28.4%（預計）n外包在美國電子業中的地位 制造外包占美國電子工業界制造原價的25%，預計十年后（2010年）占到80%以上。n為什么是“影子”？、“黑子”？ 沒有品牌，不做廣告，不做宣傳，不為人知。2021/4/24Technology Forecasters社的預測單位：億美元潛在市場總規模：包括銷售貨物成本（COGS），物流，設計，維修服務等。2021/4

3、/25圖 EMS產業的產品構成（1999）其他14%汽車3%軍事、航空3%醫療設備7%產業用設備7%通信設備27%計算機及其輔助設備39%2021/4/26n廠商面臨股東價值的最大化壓力nIT革命與商業模式的變化n供應鏈的進化三、 EMS為什么起源于美國？2021/4/271. 股東價值最大化壓力n壓力增加： -股價波動激烈：機構投資者的股價大幅度上升； -網上交易的普及，使個人投資者股票交易變得簡單。-經營者持股：經營者的報酬同股價連動。n增加股東價值的手段 -盡可能地提高現金流量。最有效的途徑是減少企業的固定資產（不動產和生產設備）和流動資金（庫存和應收銷售款）。 -盡量減少景氣變動和市場

4、份額的變化給公司利潤和現金流量帶來的影響。n各種實踐 -ERP（綜合業務系統），加快經營管理速度；引入SCM（供應鏈管理）；將個人和部門和業績評價同提高股東價值指標聯系起來等 外包也是做為提高股東價值的一個有效手段啟用。2021/4/28電子信息產業技術革新加快、產品生產周期縮短高不確定性n外包從企業的非核心領域向核心業務領域擴展，尤其電子工業領域。 原因：產品的生命周期縮短，新產品的市場需求難以預測快速研發，快速生產，快速銷售。難以維持穩定的工廠開工率。n利用EMS企業： -減少固定資產投入和流動資產負擔，提高資本收益率（ROA）； -風險轉移到EMS企業； -專注于核心業務。2021/4/

5、292. IT革命與商業模式的變化n以IT技術的爆發性普及為背景，風險企業以新的商業模式為武器迅速成長。被稱之為新經濟企業。n和舊經濟企業相比，新經濟企業為提高股東價值全力以赴。理由是，新經濟企業的大多數實施股票期權。n新經濟企業，將核心能力以外的業務徹底外包出去，以克服企業規模和經營資源上的不利條件。n在新經濟領域，外包在最初階段就成為商業模式的重要構成要素虛擬生產、虛擬供應鏈。2021/4/2103.供應鏈的進化n卓越的供應鏈管理，成為市場競爭優勢的重要源泉加快從材料的供應商到用戶的供應鏈整體的信息流和物流，有助于增加現金流量。n但企業在其體系內部完成供應鏈，并不一定能夠提高股東價值。因為

6、構筑供應鏈，需要龐大的信息系統和物理資產投入。網羅人才難度也大。全球SCM更是難上加難。n選擇利用EMS企業提供的供應鏈（虛擬供應鏈）。 EMS企業提供的供應鏈：n -將用戶的訂單編譯成生產指令；n -板金、印刷電路板、塑料成型等部件制造機能；n -根據用戶的指令將產品輸送到最終客戶的物流機能。2021/4/211跨國EMS企業的全球供應鏈 根據產品特點和技術的成熟度，改變部件籌供地點和制造基地，以增強競爭力。 I I 低端產品：低端產品： 墨西哥工廠生產面向北美市場的產品； 東歐生產面向歐洲市場的產品。 II II 高端產品高端產品： 在美國和歐洲生產。當需求增加，同時價格競爭變得 激烈時，

7、將供應鏈中的組裝工程甚至部件生產轉移到墨西哥或東南亞等低成本區位。2021/4/212思科公司的虛擬工廠從客戶手中接到的訂單的97%經由互聯網發送到EMS企業。利用分布在全球的34個工廠為客戶生產產品，其中屬于公司的只有2家。公司自己的工廠生產技術復雜、設計變更多的高端產品。其他產品全部交給EMS企業部件采購、到制造、到物流。產品的品質和遵守交貨期的信譽毫不遜色于公司內部工廠，甚至超過。生產的產品直接送到用戶手中。思科的職員碰不到產品。據思科報道，虛擬生產使公司的庫存減少45%，產品生產周期縮短75%（lead time），新產品引入時間縮短25%。2021/4/213四、企業為什么利用EMS

8、企業？ （1）謀求總成本節約效應從部分成本到總成本（資材成本，制造成本，配送成本）。n規模經濟n客戶多元化n徹底的標準化n利用低成本區位 2021/4/2142. 改善財務狀況股東價值最大化n變固定費用為可變動費用，由EMS企業承擔市場需求波動的風險。 如果是企業內部工廠，其廠房、生產設備、工人等生產要素是固定成本（同產品銷售業績無直接關系）。 而向EMS企業支付的是同產量相對應的制造費用（單價*產量），因而是同銷售量成比例的變動費用。n改善資產效率）設備利用率高；（）單位工廠面積的設備投入量大；（）借助信息系統將部件庫存控制到最小。 2021/4/215序號公司名稱1999年銷售額（億美元）

9、對銷售額的營業利潤率盤庫周轉率（次）總資產利益率（ROA）股東資本利益率（ROE）1 Solectron89.485.3%6.4次8.2%14.9%2 SCIsystems72.243.5%7.6次6.4%14.4%3 Celestica52.973.4%7.4次8.4%14.7%4 Flextoronics32.194.2%8.4次6.3%17.0%5 Jabil Circuit24.337.1%8.8次12.8%23.1%公司名稱1999年銷售額（億美元）對銷售額的營業利潤率盤庫周轉率（次）總資產利益率（ROA）股東資本利益率（ROE）IBM875.4813.6%9.6次8.8%38.1%

10、HP423.708.0%5.4次9.9%19.1%路先特技術383.0314.1%4.1次8.9%25.5%思科系統121.5417.0%8.2次14.2%17.9%戴爾計算機182.4311.2%59.9次21.2%62.9%表 EMS業界前五大企業的經營業績資料來源:表 主要電子企業的業績2021/4/2163.縮短產品投放市場的時間 計算機、通信、互聯網領域，產品技術革新速度迅速，產品生命周期短，速度比價格更為重要。Dog year。EMS企業在客戶的開發部門附近設立新產品導入中心（NPI）如硅谷，得克薩斯州的達拉斯，北卡羅萊納州的研究三角，進行產品設計試制和批量生產試制。 2021/4

11、/2174.獲得全球制造體系支持 n暢銷產品需要迅速普及到世界各國。n市場指向型區位、低成本區位nEMS企業區位的自由度高。由于實現標準化生產（包括工廠的標準化設計），因而以最快的速度將生產線設立到低成本區位和世界主要市場，就近供應。 2021/4/218母國亞洲歐洲備注Solectron美國硅谷上海，蘇州，檳城羅馬尼亞，法國，英國，芬蘭 1977年SCI Systems美國亞拉巴馬州昆山，新加坡匈牙利，瑞典，英國為NASA服務Celestica加拿大（多倫多）深圳，蘇州，上海英國，1994年從IBM獨立（高端產品）Flextronics美國硅谷深圳，常州，南京，上海，新加坡匈牙利，德國，瑞典

12、1969年硅谷誕生，1981年進入新加坡（最早國際化）Jabil Circuit美國佛羅里達州深圳，檳城匈牙利，英國 1 9 6 6 年（Business Unit, Work Cell方式)Natsteel Electronics新加坡深圳，濱城，新加坡匈牙利 1980年代進入電子工業領域世界最大EMS企業的全球區位2021/4/2195. 供應鏈的綜合協調 n對不同產品、不同客戶的供應鏈進行綜合協調，以創造資材集中采購的優勢： (1)從設計階段介入，使不同廠商、不同產品用的部件予以標準化減少部件種類，在實現規模采購的同時，增強應對市場變動的能力。 (2)以并購的方式進入上游階段。 2021

13、/4/2206.構建虛擬企業virtual integration n借助EMS企業的生產制造機能、供應鏈管理能力和信息系統構建能力，形成虛擬企業，享受垂直一體化企業的利益。n富有創新能力的風險企業迅速成長的秘訣。2021/4/221五、EMS企業的競爭力源泉n充滿企業家精神的制造專家成為EMS舞臺的主角n精簡的管理層、迅速的決策、與業績掛鉤的報酬n學習最佳實踐的姿態n間接費用的最小化與徹底的標準化n分散風險n充分應用信息系統與網絡n供應鏈管理能力n投資于最先進的生產技術n全球生產能力n項目經理方式n聚焦經營管理指標 2021/4/222跨國EMS企業引入的主要信息系統n e- Comas S

14、oftware與客戶的在線信息交流軟件；n ERP系統企業資源規劃（優于MRP）；綜合了生產、財務、人事、訂單、庫存等管理的企業綜合業務支持系統；n 供應鏈管理軟件: APS(Advanced Planning and Scheduling高級計劃與排產技術）；隨機應對客戶動態的需求變化要求n MES（Manufacturing Execution System,制造控制系統）；控制生產流程中產品流動信息；n 品質管理/SPC系統；收集、分析、反饋生產現場品質、流程。n CAM（Computer Aided Manufacturing, 計算機輔助制造）系統:從設計信息制作制造信息;n PDM

15、（Product Data Management）系統產品數據管理等。2021/4/223六、從縱向到橫向的產業革命垂直一體化模式市 場客戶客戶客戶客戶客戶開發銷售物流產品組裝部件生產開發銷售物流產品組裝部件生產開發銷售物流產品組裝部件生產A公司B公司C公司2021/4/224水平分工模式市 場客戶客戶客戶客戶客戶開發銷售開發銷售開發銷售市 場市 場市 場部件制造部件制造部件制造產品組裝產品組裝產品組裝物 流物 流物 流A公司B公司C公司2021/4/2251. 兩種模式的優點20世紀垂直一體化模式n克服中間品市場不完全n提高進入壁壘21世紀水平分工的模式n在特定領域容易形成競爭力；n有利于提

16、高資產效率n在專業化領域形成較強的創新能力2021/4/2262. 水平分工模式的缺陷及其克服水平分工的缺陷n專業化企業具有公共品性質，因而難以形成進入壁壘，競爭力源泉減弱；n交易成本高。水平分工缺陷的克服n從專注于核心業務中獲利；n信息網絡的發展和信息交換的標準化，大大降低了交易費用；n在過去的垂直一體化經驗中，積累了有關中間品的價格信息。2021/4/2273.產業為什么趨向水平分工？（1）經營環境的變化有利于水平分工n速度成為競爭力源泉靈活運用企業外部資源n提高資產效率 高風險、高回報公司內部 低風險、低回報公司外部 （2）技術變革有利于克服水平分工的缺陷n信息系統的進步與鏈接的標準化

17、CAD，EDI，ERP業界標準化nE協同化軟件發展互聯網上的信息交換工具 服務器上儲存產品的技術說明書、設計圖、三維模型、部件表、制造指示書、用戶說明書，供商品策劃部門、設計部門、EMS企業、銷售部門和客戶等所有相關者共享信息。分別規定發布信息者、修正信息者、閱覽后提出建議者的權限。n模塊型產品結構增加促進水平分工 統合型產品結構構成系統的要素間（部件間）相互關系復雜、高度依賴,高度協調； 模塊型產品結構系統由單元（模塊）組成，各單元可獨立設計、但作為整體運轉。結構，接口，標準。2021/4/228圖1 旭電的分產品銷售構成（2000年第一季度）其他8%數據通信29%計算機16%手機14%工作

18、站10%計算機輔助設備9%半導體監測設備5%通信9%2021/4/229圖2 旭電的分客戶銷售比率（2000年第一季度）其他69%朗訊10%IBM10%思科11%2021/4/230順位 公司名稱總部1998銷售額 1999銷售額增長率從業人員 工廠數量SMT線數量（億美元） （億美元） （%）（人）（家）（條）1 Solectron加里福尼亞州60.9789.484740000234912 SCI systems阿拉巴馬州65.3872.241030250372903 Slestika加拿大32.4952.976319000301514 Flextoronics加里福尼亞州17.9832.1

19、97918000405 Jibil therkitt佛羅里達州15.8924.335315000226 Natsteel electronic新加坡14.1718.242910000121317 Synecs加里福尼亞州8.9614.826583258 Samina加里福尼亞州9.1112USI臺灣69.3255398073710 DIIIG科羅拉多州5.899.23578000127511 MSL馬薩諸塞州8.389.2110500075012 Benchmark Electronics 得克薩斯州5.248.78677000147013 C-MAC產業加拿大3.4

20、7.9113360003814 Lcodeck芬蘭3.957.529161471018015 ACT制造馬薩諸塞州5.926.9618295074816 風險制造新加坡4.375.763232001017 JIT Holdings新加坡3.415.2955415066618 Flesas威斯康星州4.674.9253000113119 SMITC加拿大2.584.5275220094120 MCMS愛達赫州3.774.4117529表 全球前20位EMS企業2021/4/231產品比率用戶比率服務器、通用計算機59% HP20%通信設備、網絡設備21% 太陽20%計算機輔助設備13% 思科12%計算機7% 其他48%Celestica (高端產品）1999年產品比率用戶比率通信設備50% 愛立信17%計算機21% 飛利普15%家電13% 思科13%醫用電子設備16% 其他55%Flextronics(1999)產品比率用戶比率通信、網絡44% HP25%計算機輔助設備33% 思科20%計算機12% 其他55%汽車電子7%其他3%Jabil Circuit(1999)產品