#（4） 公司具有良好的客戶基礎公司具有業內領先的銷售能力及客戶優勢，建立了覆蓋全國的銷售渠道及經銷商體系和覆蓋全球100多個國家和地區的境外銷售渠道。公司緊密結合客戶需求，提供優質高效的綜合服務。公司自主品牌“冰龍”牌制冷劑在售后市場中的聲譽和出貨量方面均排名前列。“冰龍”品牌先后獲得浙江省市場監督管理局授予的“浙江省著名商標”和浙江省商務廳授予的“浙江出口名牌”等榮譽。含氟高分子材料方面，公司已實現向富士康、哈博電纜、金信諾、萬馬股份、新亞電子、海能實業等知名企業直接或間接批量供貨，在中高端領域逐步替代國際氟化工領先企業的含氟高分子材料產品。公司含氟高分子材料自主品牌“耐氟隆”是金華市著名商標，在含氟高分子材料尤其是FEP領域享有了重要市場地位。因此，公司核心客戶優質穩定，與公司建立了長期合作關系，為本次募投項目產能的消化提供了良好客戶基礎。（5） 經驗豐富的管理及研發團隊公司擁有行業經驗豐富的管理團隊和高素質的研發團隊，公司大部分核心管理人員及核心技術人員系公司內部長期培養，從事氟化工行業多年，項目建設、生產、銷售、研發以及經營管理等經驗豐富，同時公司也從外部引進了部分戰略規劃、研發、財務、法律等專業人才增強公司的精益化管理能力。公司激勵機制良好，已對絕大部分中高層員工實施了股權激勵，實現了公司發展與核心員工利益的綁定。公司核心技術團隊穩定，并已建立了良好的人才培養體系和有效的研發激勵制度。因此，公司穩定的管理與研發團隊為公司此次募投項目的實施提供了有力的人才保障。3、項目建設內容（1）項目地點及實施主體項目建設地點：項目建設在內蒙古自治區包頭市九原區九原工業園區。項目實施主體：公司全資子公司包頭永和。公司將在募集資金到位后以向該公司增資或借款的形式實施本項目。（2） 建設內容及規模項目總投資額為605,837.37萬元。本項目建設40萬噸/年廢鹽綜合利用裝置、24萬噸/年甲烷氯化物裝置作為全廠基礎原料，隨后中游建設12萬噸/年R22裝置，6萬噸/年TFE裝置、4.8萬噸/年HFP裝置和5萬噸/年HCC-240fa裝置作為中間產品。下游建設2萬噸/年HFO-1234yf裝置、2.3萬噸/年HFO-1234ze裝置聯產HCFO-1233zd裝置、1萬噸/年全氟己酮裝置、18萬噸/年一氯甲烷裝置、25萬噸/年氯化鈣裝置和4萬噸/年四氯乙烯裝置。本項目建成后，公司子公司包頭永和最終形成產品如下：燒堿40萬噸/年、甲烷氯化物24萬噸/年、HFP4.8萬噸/年、HFO-1234yf2萬噸/年、HFO-1234ze1.3萬噸/年、HCFO-1233zd1萬噸/年、全氟己酮1萬噸/年、一氯甲烷18萬噸/年、氯化鈣25萬噸/年、四氯乙烯4萬噸/年、氯乙烯6萬噸/年。（3） 項目建設周期項目建設周期為48個月。（4） 項目的審批程序本項目涉及的立項備案、環評批復、能評批復等相關手續正在辦理之中。4、項目效益情況經測算，本項目的投資財務內部收益率為24.20%（所得稅后），項目經濟效益良好。（二）補充流動資金項目1、補充流動資金基本情況公司綜合考慮了行業發展趨勢、自身經營特點、財務狀況以及業務發展規劃等，擬將本次募集資金中的50,000.00萬元用于補充公司流動資金，以進一步優化公司資本結構，滿足公司未來業務發展的資金需求，增強持續盈利能力，豐富產品品類、完善產業布局，加快推動創新升級轉型。2、補充流動資金的必要性及可行性公司主營業務為氟化學產品的研發、生產、銷售，產業鏈覆蓋螢石資源、氫氟酸、甲烷氯化物、氟碳化學品、含氟高分子材料。報告期內，隨著我國氟化工產業的快速發展，公司業務經營規模持續擴大，資產規模迅速提升，營運資金投入量較大。2020年到2022年，公司營業收入從195,173.97萬元快速增長至380,363.62萬元，資產規模也從244,442.28萬元擴張至535,399.56萬元；2023年1-3月，公司實現營業收入93,891.20萬元，資產規模進一步提升至565,561.34萬元，持續快速發展。未來，隨著公司各在建項目的有序開展，公司業務規模將進一步擴張，對流動資金的需求也將不斷增加。為了保障公司業務的可持續發展，本次募集資金部分擬用于補充流動資金，有利于優化公司的財務結構，進一步增強公司的抗風險能力，具有必要性。隨著公司在建的“邵武永和新型環保制冷劑及含氟聚合物等氟化工生產基地”、“年產10kt聚偏氟乙烯和3kt六氟環氧丙烷擴建”等項目以及未來本次募投項目的逐步建成投產，公司業務規模將進一步擴大，迫切需要補充流動資金。此外，保持充足的流動資金也有利于公司長期健康、穩定的發展，保障公司經營活動的順利開展。綜上，公司通過向特定對象發行A股股票募集的部分資金補充流動資金，公司資產總額及營運資金將得到顯著提升，公司的財務結構得到優化，償債能力也將得到改善，有利于減輕公司債務負擔，為公司未來的持續發展提供有力保障。本次募集資金用于補充流動資金的情況符合《注冊管理辦法》中關于募集資金運用的相關規定，方案切實可行。四、本次發行對公司經營狀況和財務狀況的影響（一）本次發行對公司經營狀況的影響公司本次募集資金投資項目順應國家產業政策和行業發展趨勢，符合公司戰略發展方向，有利于公司進一步擴大在行業中的競爭優勢，鞏固自身市場地位，具有良好的市場發展前景和經濟效益。本次募集資金投資項目是在公司現有業務及核心技術基礎上，結合公司發展規劃和行業發展趨勢，加大對公司核心業務領域關鍵氟化工原料及中游產品的建設，以滿足公司不斷擴大的氟碳化學品、含氟高分子材料等核心產品生產需求；同時，公司本次募投項目將前瞻性的布局第四代制冷劑HFO-1234yf等新產品，以應對《基加利修正案》中長期對制冷劑行業的影響。本次募集資金將助力公司打造包頭永和氟化工新材料生產基地，在進一步加強自身氟化工基礎原料和中游產品穩定供應的同時，積極提前布局下一代新型制冷劑；同時，本次補充流動資金將夯實公司資本實力。整體來看，公司本次募集資金將進一步完善公司制冷劑與氟化工全產業鏈的業務布局，有利于公司占領市場先機、搶占市場高地，提升公司的盈利能力和可持續經營能力，維護股東的長遠利益。（二）本次發行對公司財務狀況的影響本次發行將進一步擴大公司的資產規模和業務規模，進一步增強公司資本實力，有利于提升公司抗風險能力。本次發行完成后，公司的總資產與凈資產均將增加，可有效降低公司資產負債率和財務成本，提高公司財務的抗風險能力。本次發行募集資金到位后，由于募集資金投資項目的建設并產生綜合效益需要一定時間，短期內公司凈資產收益率及每股收益可能有所下降；但隨著募投項目建設完畢并逐步實現預設目標，公司的經營規模和盈利能力將得到進一步提升,進一步增強公司綜合實力，促進公司持續健康發展，為公司股東貢獻回報。五、可行性分析結論綜上所述，公司本次向特定對象發行募集資金投向符合國家產業政策和公司發展的需要，投資項目具有較強的盈利能力和較好的發展前景，募集資金的使用將會為公司帶來良好的投資收益，為股東帶來豐厚回報。本次募集資金投資項目1313的實施，將進一