1、董事及高級職員董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案責(zé)任風(fēng)險解決方案 Directors & Officers Liability Insurance（D&O）上海安國保險經(jīng)紀(jì)有限公司上海安國保險經(jīng)紀(jì)有限公司董事及高級職員的責(zé)任風(fēng)險董事及高級職員的責(zé)任風(fēng)險 作為公司的決策者和管理者，高管人員依法作為公司的決策者和管理者，高管人員依法必須對其不當(dāng)行為承擔(dān)賠償責(zé)任。必須對其不當(dāng)行為承擔(dān)賠償責(zé)任。 為了確保賠償請求得以實現(xiàn)，索賠方往往會為了確保賠償請求得以實現(xiàn)，索賠方往往會在起訴公司的同時將公司的管理層列為共同在起訴公司的同時將公司的管理層列為共同被告，甚至直接起訴董事或高管人員個人。被告，

2、甚至直接起訴董事或高管人員個人。 除非與公司之間有補償協(xié)議，高管人員不能除非與公司之間有補償協(xié)議，高管人員不能使用公司的資金為個人支付抗辯費用或索賠。使用公司的資金為個人支付抗辯費用或索賠。董事和高管人員的個人財產(chǎn)如何得到董事和高管人員的個人財產(chǎn)如何得到保障？保障？董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案獨立董事獨立董事 與與 董事責(zé)任保險董事責(zé)任保險 上市公司治理準(zhǔn)則上市公司治理準(zhǔn)則第三十九條經(jīng)股東大會批準(zhǔn)，上市公司可以第三十九條經(jīng)股東大會批準(zhǔn)，上市公司可以為董為董事購買責(zé)任保險事購買責(zé)任保險 上市公司獨立董事制度指導(dǎo)意見上市公司獨立董事制度指導(dǎo)意見 （修（修訂版征求意見稿）訂版征求意見稿）獨立董事獨

3、立董事可以要求上市公司為其可以要求上市公司為其購買責(zé)任保險購買責(zé)任保險 關(guān)于在上市公司建立獨立董事制度的指導(dǎo)意關(guān)于在上市公司建立獨立董事制度的指導(dǎo)意見見上市公司可以建立必要的上市公司可以建立必要的獨立董事責(zé)任保險制度獨立董事責(zé)任保險制度，以降低獨立董事正常履行職責(zé)可能引致的風(fēng)險以降低獨立董事正常履行職責(zé)可能引致的風(fēng)險董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案董責(zé)險（董責(zé)險（D&OD&O）的作用）的作用董責(zé)險董責(zé)險D&O Liability Insurance風(fēng)險轉(zhuǎn)移風(fēng)險轉(zhuǎn)移Risk Transfer提高公司價值提高公司價值Enterprise Value社會責(zé)任社會責(zé)任Social

4、 Responsibility4董責(zé)險董責(zé)險（D&OD&O）的作用的作用1) 董事、監(jiān)事及高管把經(jīng)濟賠償責(zé)任轉(zhuǎn)嫁予保險人2) 當(dāng)公司代董事、監(jiān)事及高管承擔(dān)賠償責(zé)任時，公司可把責(zé)任轉(zhuǎn)嫁予保險人，避免公司因承擔(dān)高昂的賠償責(zé)任而導(dǎo)致股東利益受損風(fēng)險轉(zhuǎn)移風(fēng)險轉(zhuǎn)移Risk Transfer5董事及高管必須敢于承擔(dān)一定的風(fēng)險，為企業(yè)積極尋找發(fā)展機會。董責(zé)險使董事和高管無后顧之憂，有助于充分發(fā)揮經(jīng)營潛能提高公司價值提高公司價值Enterprise Value董責(zé)險董責(zé)險（D&OD&O）的作用的作用6獨立董事責(zé)任重大，而對公司事務(wù)的有限參與使其風(fēng)險增大。董責(zé)險可有效分散獨立董事

5、任職的風(fēng)險，保持公司對獨立董事的吸引力提高公司價值提高公司價值Enterprise Value董責(zé)險董責(zé)險（D&OD&O）的作用的作用7當(dāng)法律或公司章程不允許公司承擔(dān)董事、監(jiān)事或高管的賠償責(zé)任時，往往因個人財力有限，可能導(dǎo)致起訴一方無法獲得充分賠償。董責(zé)險提供的賠償限額能為起訴方提供充分的賠償社會責(zé)任社會責(zé)任Social Responsibility董責(zé)險董責(zé)險（D&OD&O）的作用的作用8獨立董事獨立董事 與與 董事責(zé)任保險董事責(zé)任保險 激勵獨立董事更好地行使職能，充分發(fā)揮激勵獨立董事更好地行使職能，充分發(fā)揮監(jiān)督作用監(jiān)督作用 保護(hù)上市公司和股東的利益保護(hù)上市公

6、司和股東的利益 完善上市公司治理完善上市公司治理 增強上市公司抵御風(fēng)險的能力，增強上市公司抵御風(fēng)險的能力，從容接受從容接受政府及中小股東監(jiān)管政府及中小股東監(jiān)管 提高上市公司公信力，增強提高上市公司公信力，增強投資者對上市投資者對上市公司的信心公司的信心董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案承保風(fēng)險承保風(fēng)險 董事及高級職員履行職務(wù)時，因其違反職責(zé)、董事及高級職員履行職務(wù)時，因其違反職責(zé)、疏忽、錯誤、誤述、遺漏、違反授權(quán)等不當(dāng)疏忽、錯誤、誤述、遺漏、違反授權(quán)等不當(dāng)行為而遭受賠償請求所引致的損失，保險公行為而遭受賠償請求所引致的損失，保險公司承擔(dān)賠償責(zé)任。司承擔(dān)賠償責(zé)任。高管人員索賠賠付董事及高級職員責(zé)任保

7、險董事及高級職員責(zé)任保險-承保風(fēng)險承保風(fēng)險保險公司董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案承保風(fēng)險承保風(fēng)險 II 公司補償保險公司補償保險 除了上述對董事和高級職員除了上述對董事和高級職員的直接賠付之外，如果投保公司已經(jīng)就該損失的直接賠付之外，如果投保公司已經(jīng)就該損失向董事和高級職員作出補償，保險公司則會對向董事和高級職員作出補償，保險公司則會對投保公司作出賠付投保公司作出賠付高管人員索賠3 賠付投保公司2 補償1董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-承保風(fēng)險承保風(fēng)險保險公司董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案承保風(fēng)險承保風(fēng)險 III (擴保選擇擴保選擇)被保險人擴展至投保公司被保險人擴展至投保公司

8、針對公司的針對公司的有價證券索賠有價證券索賠-指持有投保公司發(fā)行的有價證券的個人或單位對投保公司提起的指稱投保公司違反有價證券法規(guī)的非行政性索賠 針對公司的針對公司的雇傭行為索賠雇傭行為索賠-由投保公司雇員對被保險人或投保公司的不當(dāng)行為（例如不當(dāng)解雇、歧視、性騷擾等）提出的索賠索賠賠付董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-承保風(fēng)險承保風(fēng)險投保公司保險公司董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-市場情況市場情況 上市公司投保率上市公司投保率美國：美國：97%97%歐洲：歐洲：90%90%香港：香港：59%59%董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案董事及高級職

9、員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-市場情況市場情況董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-市場情況市場情況董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案監(jiān)管機構(gòu)監(jiān)管機構(gòu)2%2%競爭對手競爭對手6%6%其它5%其它5%股東51%股東51%客戶6%客戶6%雇員35%雇員35%董事責(zé)任索賠來源分布董事責(zé)任索賠來源分布董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-市場情況市場情況哪些人士需面對風(fēng)險？證券訴訟案件中遭起訴不當(dāng)行為的對象有：的現(xiàn)任CEO的現(xiàn)任董事長的現(xiàn)任財務(wù)總監(jiān)的現(xiàn)任總裁董事會成員的意見？的董事會成員表示曾因為風(fēng)險過高而推辭了某個董事會職位。的董事會成員表示董事責(zé)任保險

10、是他們是否參加某個董事會的重要因素。（上述數(shù)據(jù)來源于Korn Ferry的企業(yè)董事調(diào)查）董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 公司法：第公司法：第63、118條條 證券法：第證券法：第63條條 最高人民法院關(guān)于審理證券市場因虛假陳述最高人民法院關(guān)于審理證券市場因虛假陳述引發(fā)的民事賠償案件的若干規(guī)定：第引發(fā)的民事賠償案件的若干規(guī)定：第7、21、28條條 最高人民法院關(guān)于審理公司糾紛案件若干問最高人民法院關(guān)于審理公司糾紛案件若干問題的規(guī)定（征求意見稿）：題的規(guī)定（征求意見稿）：第第11、12、43條條 上市公司治理準(zhǔn)則上市公司治理準(zhǔn)則 ：第第4、33條條 高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定高管人員承擔(dān)個人責(zé)

11、任的法律規(guī)定董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 公司法公司法第六十三條 董事、監(jiān)事、經(jīng)理董事、監(jiān)事、經(jīng)理執(zhí)行公司職務(wù)時違反法律、行政法規(guī)或者公司章程的規(guī)定，給公司造成損害的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任償責(zé)任。第一百一十八條 董事應(yīng)當(dāng)對董事會的決議承擔(dān)責(zé)任。董事會的決議違反法律、行政法規(guī)或者公司章程，致使公司遭受嚴(yán)重?fù)p失的，參與決議的董事對公司負(fù)賠償參與決議的董事對公司負(fù)賠償責(zé)任責(zé)任。高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 證券法證券法第六十三條 發(fā)行人、承銷的證券公司公告招股說明書、公司債券募集辦法、財務(wù)會計報告、上市報告文件、年度報告、中期報告

12、、臨時報告，存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者有重大遺漏，致使投資者在證券交易中遭受損失的，發(fā)行人的負(fù)有責(zé)任的董事、監(jiān)事、經(jīng)理應(yīng)當(dāng)承擔(dān)連負(fù)有責(zé)任的董事、監(jiān)事、經(jīng)理應(yīng)當(dāng)承擔(dān)連帶賠償責(zé)任帶賠償責(zé)任。第二百零七條違反本法規(guī)定，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)民事賠償責(zé)任和繳納罰款、罰金，其財產(chǎn)不足以同時支付時，先承擔(dān)民事賠償責(zé)任。 高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 最高人民法院關(guān)于審理證券市場因虛假陳述最高人民法院關(guān)于審理證券市場因虛假陳述引發(fā)的民事賠償案件的若干規(guī)定引發(fā)的民事賠償案件的若干規(guī)定第七條 虛假陳述證券民事賠償案件的被告，應(yīng)當(dāng)是虛假陳述行為人，包括發(fā)行人或者上

13、市公司中負(fù)有責(zé)任的董事、監(jiān)事和負(fù)有責(zé)任的董事、監(jiān)事和經(jīng)理等高級管理人員經(jīng)理等高級管理人員。第二十一條 發(fā)起人、發(fā)行人或者上市公司對其虛假陳述給投資人造成的損失承擔(dān)民事賠償責(zé)任。發(fā)行人、上市公司負(fù)有責(zé)任的董事、負(fù)有責(zé)任的董事、監(jiān)事和經(jīng)理等高級管理人員監(jiān)事和經(jīng)理等高級管理人員對前款的損失承承擔(dān)連帶賠償責(zé)任擔(dān)連帶賠償責(zé)任。高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 最高人民法院關(guān)于審理證券市場因虛假陳述最高人民法院關(guān)于審理證券市場因虛假陳述引發(fā)的民事賠償案件的若干規(guī)定引發(fā)的民事賠償案件的若干規(guī)定第二十八條 發(fā)行人、上市公司、證券承銷商、證券上市推薦人負(fù)

14、有責(zé)任的董事、監(jiān)事和經(jīng)理負(fù)有責(zé)任的董事、監(jiān)事和經(jīng)理等高級管理人員等高級管理人員有下列情形之一的，應(yīng)當(dāng)認(rèn)定為共同虛假陳述，分別與發(fā)行人、上市公司、證券承銷商、證券上市推薦人對投資人的損失對投資人的損失承擔(dān)連帶責(zé)任承擔(dān)連帶責(zé)任：（一）參與虛假陳述的；（二）知道或者應(yīng)當(dāng)知道虛假陳述而未明確表示反對的；（三）其他應(yīng)當(dāng)負(fù)有責(zé)任的情形。高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 最高人民法院關(guān)于審理公司糾紛案件若干問最高人民法院關(guān)于審理公司糾紛案件若干問題的規(guī)定（征求意見稿）題的規(guī)定（征求意見稿） 第十一條 股東因抽逃出資造成公司其他損失的，負(fù)有直接管理責(zé)任

15、的股東、董事、經(jīng)理負(fù)有直接管理責(zé)任的股東、董事、經(jīng)理應(yīng)當(dāng)對返還出資承擔(dān)連帶責(zé)任承擔(dān)連帶責(zé)任。公司怠于起訴的，股東可提起股東代表訴訟股東代表訴訟。第十二條 負(fù)有直接管理責(zé)任的股東、董事、經(jīng)理應(yīng)當(dāng)對抽逃出資股東的上述債務(wù)承擔(dān)連帶承擔(dān)連帶責(zé)任責(zé)任。第四十三條 公司董事、監(jiān)事、經(jīng)理等高級管理人員違反忠實義務(wù)違反忠實義務(wù)致使公司遭受損失致使公司遭受損失的，股東提起代表訴訟，人民法院應(yīng)予受理。高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 上市公司治理準(zhǔn)則上市公司治理準(zhǔn)則第四條 股東有權(quán)按照法律、行政法規(guī)的規(guī)定，通過民事訴訟民事訴訟或其他法律手段保護(hù)其合法權(quán)利。

16、董事、監(jiān)事、經(jīng)理董事、監(jiān)事、經(jīng)理執(zhí)行職務(wù)時違反法律、行政法規(guī)或者公司章程的規(guī)定，給公司造成損害的，應(yīng)承擔(dān)賠償責(zé)任承擔(dān)賠償責(zé)任。第三十三條 董事應(yīng)根據(jù)公司和全體股東的最大利益，忠實、誠信、勤勉地履行職責(zé)。董事應(yīng)以認(rèn)真負(fù)責(zé)的態(tài)度出席董事會，對所議事項表達(dá)明確的意見。董事會決議違反法律、法規(guī)和公司章程的規(guī)定，致使公司遭受損失的，參與決議的董事參與決議的董事對公司承擔(dān)賠償責(zé)任承擔(dān)賠償責(zé)任。高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 就最高人民法院關(guān)于審理證券市場因虛假陳就最高人民法院關(guān)于審理證券市場因虛假陳訴引發(fā)的民事賠償案件的若干規(guī)定最高人民訴引發(fā)的民

17、事賠償案件的若干規(guī)定最高人民法院副院長李國光答記者問法院副院長李國光答記者問虛假陳述證券民事賠償案件的前置程序擴展前置程序擴展為證監(jiān)會、財政部和其它行政機關(guān)對虛假陳述行為人的處罰，以及法院對虛假陳述行為人認(rèn)定有罪的刑事判決。發(fā)行人、上市公司的負(fù)有責(zé)任的董事、監(jiān)事和經(jīng)理等高級管理人員應(yīng)負(fù)的責(zé)任為過錯推定責(zé)任過錯推定責(zé)任，即除非證明自己無過錯，或原告的損害結(jié)果與虛假陳述不存在因果關(guān)系，或訴訟超過訴訟時效，否則必須承擔(dān)民事賠償責(zé)任。高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定高管人員承擔(dān)個人責(zé)任的法律規(guī)定董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案董事責(zé)任險保單結(jié)構(gòu)董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 保險費由投保公司支付保險費由投

18、保公司支付 在保險合同約定的責(zé)任限額內(nèi)，由保險在保險合同約定的責(zé)任限額內(nèi)，由保險人向被索賠的董事和高級職員個人、或人向被索賠的董事和高級職員個人、或向已提供補償?shù)耐侗９局Ц侗ｋU金向已提供補償?shù)耐侗９局Ц侗ｋU金 承保地域范圍：世界各地承保地域范圍：世界各地董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-保障范圍保障范圍董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案“被保險人被保險人” 投保公司過去、現(xiàn)在和未來過去、現(xiàn)在和未來的董事、高級職員和履行監(jiān)督管理職務(wù)的雇員履行監(jiān)督管理職務(wù)的雇員自動承保投保公司過去、現(xiàn)在和將來的子公子公司的董事、高級職員和雇員司的董事、高級職員和雇員（但新成立的子公司須為總資產(chǎn)不超過投

19、保公司總資產(chǎn)10%的非美加注冊或上市公司)自動承保投保公司向關(guān)聯(lián)企業(yè)（持股20-50%）或非盈利性機構(gòu)派出的外部董事外部董事董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-保障范圍保障范圍董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案“不當(dāng)行為不當(dāng)行為” 指投保公司董事、高級職員或雇員在履指投保公司董事、高級職員或雇員在履行職務(wù)時實際的或被指稱的行職務(wù)時實際的或被指稱的違反職責(zé)、違反職責(zé)、違反信托、疏忽、錯誤、錯誤陳述、誤違反信托、疏忽、錯誤、錯誤陳述、誤導(dǎo)性陳述、遺漏、違反授權(quán)或其他行為導(dǎo)性陳述、遺漏、違反授權(quán)或其他行為，及其他針對其作為投保公司的董事、高及其他針對其作為投保公司的董事、高級職員或雇員身份的索

20、賠。級職員或雇員身份的索賠。董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-保障范圍保障范圍董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案“賠償請求賠償請求” 任何個人或組織因請求給予金錢賠償或其他任何個人或組織因請求給予金錢賠償或其他救濟（包括非金錢的救濟）對被保險人所提救濟（包括非金錢的救濟）對被保險人所提起之起之訴訟或法律行動訴訟或法律行動。 任何個人或組織主張被保險人應(yīng)對特定不當(dāng)任何個人或組織主張被保險人應(yīng)對特定不當(dāng)行為的結(jié)果承擔(dān)責(zé)任的行為的結(jié)果承擔(dān)責(zé)任的書面請求書面請求。 任何對被保險人的任何對被保險人的刑事訴訟刑事訴訟。 任何有關(guān)被保險人的特定不當(dāng)行為所進(jìn)行的任何有關(guān)被保險人的特定不當(dāng)行為所進(jìn)行的行

21、政程序、或管理程序、或官方調(diào)查行政程序、或管理程序、或官方調(diào)查。董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-保障范圍保障范圍董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案“損失損失”指指 抗辯費用抗辯費用（保險公司預(yù)付）（保險公司預(yù)付）判決或和解的損害賠償金判決或和解的損害賠償金，但不包括，但不包括法律規(guī)定的民事或刑事罰款法律規(guī)定的民事或刑事罰款非補償性的損害賠償金（包括懲罰性賠非補償性的損害賠償金（包括懲罰性賠償金）稅金、被保險人依法無需負(fù)責(zé)的償金）稅金、被保險人依法無需負(fù)責(zé)的金額金額根據(jù)保單或依法不得承保的事故根據(jù)保單或依法不得承保的事故董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-保障范圍保障范圍董事

22、及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 由被保險人的由被保險人的不當(dāng)?shù)美划?dāng)?shù)美蚧蚱墼p行為欺詐行為導(dǎo)致的導(dǎo)致的索賠；索賠； 保單生效前保單生效前已發(fā)生或已知將要發(fā)生已發(fā)生或已知將要發(fā)生的賠償?shù)馁r償請求；請求； 保單生效前的保單生效前的已發(fā)生已發(fā)生的訴訟或待決訴訟；的訴訟或待決訴訟； 其他商業(yè)保險承保之范圍其他商業(yè)保險承保之范圍，因人身傷亡、，因人身傷亡、精神損害、或有形資產(chǎn)的損毀引發(fā)的賠償精神損害、或有形資產(chǎn)的損毀引發(fā)的賠償請求，但承保關(guān)于雇傭行為的精神損害賠請求，但承保關(guān)于雇傭行為的精神損害賠償請求。償請求。 董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-除外事項除外事項董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案

23、 由被保險人或投保公司所提出之賠償請求，由被保險人或投保公司所提出之賠償請求， 但但不包括不包括被保險人所提出的被保險人所提出的雇傭行為雇傭行為賠償請求；賠償請求； 被保險人代表投保公司所提出的被保險人代表投保公司所提出的股東權(quán)益訴訟股東權(quán)益訴訟，條件是，條件是其他被保險人或投保公司未協(xié)助或參與；其他被保險人或投保公司未協(xié)助或參與； 清算人、破產(chǎn)管理人或行政接管人清算人、破產(chǎn)管理人或行政接管人直接或間接代表投保直接或間接代表投保公司所提出的賠償請求，條件是被保險人或投保公司未公司所提出的賠償請求，條件是被保險人或投保公司未協(xié)助或參與；協(xié)助或參與； 被保險人或投保公司的雇員，以其作為基于投保公司

24、董被保險人或投保公司的雇員，以其作為基于投保公司董事、高級職員、雇員的利益而成立的事、高級職員、雇員的利益而成立的養(yǎng)老金、退休金、養(yǎng)老金、退休金、福利基金的成員或受益人福利基金的成員或受益人的身份，所提出的賠償請求；的身份，所提出的賠償請求； 投保公司的投保公司的前董事、前高級職員或前雇員前董事、前高級職員或前雇員所提出的賠償所提出的賠償請求。請求。董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-除外事項除外事項董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 如何提起索賠通知：如何提起索賠通知：若被保險人遭受賠償請求或可能引發(fā)賠償若被保險人遭受賠償請求或可能引發(fā)賠償請求的情況，投保公司或被保險人應(yīng)在保請求的情況

25、，投保公司或被保險人應(yīng)在保險期限內(nèi)或發(fā)現(xiàn)期內(nèi)書面通知保險公司，險期限內(nèi)或發(fā)現(xiàn)期內(nèi)書面通知保險公司，通知內(nèi)容包括有關(guān)賠償請求所基于的理由、通知內(nèi)容包括有關(guān)賠償請求所基于的理由、提出的時間、所涉及之人員等詳情。提出的時間、所涉及之人員等詳情。董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-賠付賠付董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 抗辯費用的預(yù)付：抗辯費用的預(yù)付：在賠償請求最終解決之前，保險公司可預(yù)付在賠償請求最終解決之前，保險公司可預(yù)付被保險人或投保公司在保險單承保范圍內(nèi)之被保險人或投保公司在保險單承保范圍內(nèi)之抗辯費用。抗辯費用。投保公司如被允許或被要求為被保險人支付投保公司如被允許或被要求為被保險人

26、支付抗辯費用，但因任何原因未能達(dá)到該要求時，抗辯費用，但因任何原因未能達(dá)到該要求時，保險公司應(yīng)代表投保公司向被保險人預(yù)付全保險公司應(yīng)代表投保公司向被保險人預(yù)付全部抗辯費用。部抗辯費用。如果投保公司或被保險人依照保險單條款無如果投保公司或被保險人依照保險單條款無權(quán)得到損失賠償，投保公司或被保險人應(yīng)退權(quán)得到損失賠償，投保公司或被保險人應(yīng)退還保險公司所預(yù)付之抗辯費用。還保險公司所預(yù)付之抗辯費用。董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-賠付賠付董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 根據(jù)公司年報及財務(wù)報表，可提供參考根據(jù)公司年報及財務(wù)報表，可提供參考報價及參考保單適用條款報價及參考保單適用條款 如希望得

27、到正式報價，則需提供以下資如希望得到正式報價，則需提供以下資料：料：公司填寫完整的投保書公司填寫完整的投保書最近兩年公司年報及財務(wù)報表最近兩年公司年報及財務(wù)報表 對于即將上市公司，還需提供招股說明書對于即將上市公司，還需提供招股說明書如何投保董事及高級職員責(zé)任保險？如何投保董事及高級職員責(zé)任保險？董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 投保公司總資產(chǎn)投保公司總資產(chǎn) 所要求的保單責(zé)任限額所要求的保單責(zé)任限額 所屬行業(yè)、市場份額、發(fā)展計劃所屬行業(yè)、市場份額、發(fā)展計劃 內(nèi)部架構(gòu)、管理制度內(nèi)部架構(gòu)、管理制度 董事及高級職員個人背景董事及高級職員個人背景 上市地、股票表現(xiàn)上市地、股票表現(xiàn) 過往訴訟或索賠記錄過往

28、訴訟或索賠記錄董事及高級職員責(zé)任保險董事及高級職員責(zé)任保險-核保因素核保因素董事及高級職員責(zé)任風(fēng)險解決方案 董事責(zé)任險案例1 虛假陳述案例僑興環(huán)球在美遭遇訴訟案 2006年9月，第一家在美國上市的中國民營企業(yè)僑興環(huán)球(XING.Nasdaq)在美國正面臨兩起集體訴訟危機。日前，兩家美國律師事務(wù)所分別向美國紐約南區(qū)地方法院提起集體訴訟，指控僑興環(huán)球及其特定高管違反了聯(lián)邦證券法。 事情起因：僑興環(huán)球在7月17日宣布，在審計子公司僑興移動通信財務(wù)數(shù)據(jù)的過程中，該公司發(fā)現(xiàn)了其2005年、2004年和2003年財報中存在的特定錯誤。在重申的財報中，僑興環(huán)球的2005年凈利潤減少了人民幣380萬元，200

29、4年凈利潤減少了2150萬元，2003年凈利潤減少了1630萬元。 僑興環(huán)球董秘肖生對第一財經(jīng)日報解釋，財報中出現(xiàn)這么大的差異，主要是因為僑興環(huán)球在2003年收購CECT(今年在美國紐交所上市“僑興移動”中主要資產(chǎn)為CECT)后，當(dāng)時母公司(僑興環(huán)球)與子公司CECT用的是同一個會計師事務(wù)所，而僑興移動獨立上市時卻用了另外一家會計師事務(wù)所，兩家會計師事務(wù)所的審計標(biāo)準(zhǔn)不一樣。 董事責(zé)任險案例2 虛假陳述案例Atlas航空公司遭遇訴訟案 Atlas航空公司因違反1934年證券交易法案第10（b）條和第20（a）條以及后頒布的第10b5條的規(guī)定而遭到控告。原告舉出2000年4月18日至2002年10

30、月15日期間，該公司一系列對公眾的重大錯誤性稱述，及由此人為操縱Atlas航空公司股價的上漲。在此集團(tuán)訴訟的期間內(nèi)，該航空公司向證券交易委員會公布了大量的公告、季報和年報，描述了公司的凈收入和財務(wù)狀況。 原告聲稱Atlas航空公司的公告中有重大披露過失和誤導(dǎo)性陳述，因為他們對下列不利事項沒有披露和/或進(jìn)行了錯誤敘述：（1）集團(tuán)訴訟期間，夸大了公司的存貨、維修費用、不良債務(wù)的免稅額；（2）公司缺乏足夠的內(nèi)部控制，不能對財務(wù)狀況進(jìn)行正確評述；（3）由于以上兩個方面，導(dǎo)致對公司一段期間的凈收入和財務(wù)結(jié)果做出重大虛夸。 董事責(zé)任險案例3虛假陳述案例富維控股遭遇訴訟案 2007年11月，在納斯達(dá)克上市的

31、山東企業(yè)富維控股在美遭遇訴訟。原告指控，被告在招股說明書中存在嚴(yán)重失實和誤導(dǎo)信息，導(dǎo)致投資者受到損害。首先，被告未披露公司的運營資產(chǎn)是通過不符中國法律和規(guī)定的交易獲得；其次，未完整披露收購上述資產(chǎn)的條件，導(dǎo)致招股說明書嚴(yán)重失實；聲稱原資產(chǎn)所有人或有關(guān)當(dāng)局收回資產(chǎn)的可能性很“遙遠(yuǎn)”，而實際上由于上述交易不完全合法，這一風(fēng)險真實而且近在眼前。原告提出，申請將此案定性為集體訴訟，要求法院懲罰被告，并賠償原告。 董事責(zé)任險案例4 不當(dāng)解雇的案例瑞士聯(lián)合銀行案 紐約聯(lián)邦法庭審理裁定，瑞士聯(lián)合銀行（UBS）被控不當(dāng)解雇一案敗訴，應(yīng)向原告方支付2900萬美元以上的賠償。這一判決，創(chuàng)下了有史以來個人歧視賠償訴

32、訟的最高賠償金額。 這起訴訟案歷時3年。Zubulake曾是UBS高級管理人，她認(rèn)為自己沒有獲得正常提升，于是在2001年8月向平等就業(yè)委員會投訴，但投訴兩個月后被公司解雇。法官現(xiàn)在終于作出裁定，UBS應(yīng)向現(xiàn)年44歲的Zubulake支付910萬美元的補償性賠償和2010萬美元的懲罰性賠償。陪審團(tuán)相信，作為女性，Zubulake在UBS遭受了不公平待遇，而且公司對她的解雇毫無理由。 違反信托責(zé)任的案例 S 公司香港索賠案 S公司是香港主板上市的公司。其業(yè)務(wù)包括進(jìn)出口、基建發(fā)展、地產(chǎn)、證券投資及資訊科技。1998-2000年期間，S公司與多個關(guān)聯(lián)方進(jìn)行6項沒有獲得獨立股東同意的關(guān)聯(lián)交易，違反香港證券交易所上市規(guī)則的規(guī)定。 關(guān)聯(lián)交易包括：收購關(guān)聯(lián)方持