1、第一部分財務報表分析（一）考前串講第一章概論第一節信息、財務信息、財務報表一、財務報表提供財務信息的重要工具1、在企業會計核算中，編制財務報表是其最終程序。（單選）2、企業編制財務報表的主要原因二、信息（一）信息的定義及三個要點（一般了解）（二）數據的含義、數據和信息的關系關注教材p4的倒數第二自然段的倒數第三至第六行（三）信息的分類注意財務報表、財務比率所屬的類別1、按信息內容、范疇分類可分為a、自然信息b、社會信息（包括經濟信息）2、按信息的處理、加工程度分類可分為a、一次信息；b、二次信息；c、三次信息。3、按信息的傳遞范圍分類可分為a、公開信息；b、半公開信息；c、非公開信息4、按信息

2、的貯存方式分類例如，上市公司年度財務會計報告反映的信息屬于第一種分類中社會信息里邊的經濟信息；屬于第二種分類里邊的一次信息；屬于第三種分類里邊的公開信息。三、財務信息（一）財務信息的含義2001下全名詞解釋34財務信息（二）財務信息的生成 財務信息的生成主要會計1、由會計核算生成財務信息，包括日常加工和再加工；2、由會計分析生成財務信息單項選擇例題：按照信息和數據的含義，“凈資產收益率”是（b）a、數據b、信息c、既是數據，有是信息d、既非數據，又非信息（三）財務信息的用戶及其信息需求財務信息的用戶主要有：a.投資人；b.債權人；c.政府；d.企業內部1、投資人包括潛在投資人和現有投資人2、債

3、權人包括貸款債權人和商業債權人3、政府綜合經濟管理部門和專業經濟管理部門前三類屬于外部信息使用者4、企業本身 管理階層和一般職工 屬于內部信息使用者四、企業財務報表的組成（一）財務報表的含義1、財務報表提供和傳輸的財務信息種類：財務狀況的信息、財務成果（經營成果）的信息、現金流量的信息。2、財務會計報告的定義（名詞解釋）（二）財務報表的組成1、主表：資、損、現、（對外）成（對內）2、附表：按照企業會計制度，資產負債表的附表是所有者權益（股東權益）增減變動表、應交增值稅明細表、資產減值準備明細表；損益表（利潤表）的附表是利潤分配表、分部報表（業務分部、地區分部）；現金流量表沒有附表，只有補充資料

4、。主營業務收支明細表也屬于損益表的附表。3、附注：內容（簡答多選）第二節企業財務報表分析的含義、目標和基本方法一、財務報表分析的含義2002年1月浙江名詞解釋掌握概念（名詞）和特征（多選）抓住判斷、評價、預測二、財務報表分析的目標財務報表分析的目標有：根本目標和具體目標投資人 投資決策債權人 貸款決策企業 經營決策政府 宏觀經濟決策三、財務報表分析的基本方法（2001下全多選21）（一）比較分析法1、比較分析法的含義（最基本的方法單選準備）比較分析法是指將實際達到的數據同指定的各種標準相比較，從數量上確定其差異，并進行差異分析和趨勢分析的一種分析方法。注意差異分析和趨勢分析的具體含義和差別，注

5、意名詞解釋。2、絕對數比較和相對數比較3、比較標準（1）計劃性標準；（2）歷史性標準；（3）先進性標準；（4）比較標準值；簡答準備：在財務報表分析采用比較分析法時，常用的比較標準有那些？各有什么作用？4、比較方法（1）橫向比較法（水平分析法）名詞解釋運用于差異分析、趨勢分析、趨勢百分比分析形式：比較財務報表（2）縱向比較法（垂直分析法、動態分析法）共同比財務報表基數比較共同比財務報表主要優點（單選）5、注意的問題（簡答準備）相關指標的可比性（二）比率分析法類型我國目前一般將財務比率分為：a、獲利能力比率；b、營運能力比率；c、償債能力比率。（三）因素分析法1、因素分析法的含義和應用（1）連環替

6、代法；（2）差額計算法2、因素分析法的特征：（1）因素分解的關聯性；（2）計算過程的假設性；（3）因素替代的順序性。2003年不僅考核了因素分析法的名詞解釋，還考核了有關因素分析法的特征的多選題目。補充：先數量后價值（質量）再比率同類因素不分先后例題：根據某企業甲產品的下列資料，試分析該產品1999年銷售利潤計劃的完成情況，并運用因素分析法計算各有關因素對銷售利潤的影響數額。項目 1999年計劃 1999年實際產品銷售數量 100臺 80臺單位產品售價單位產品成本 2000元1500元 2200元1450元消費稅稅率 10 15解答：（1）計劃完成情況計劃利潤100×2000

7、5;（110）150030000元實際利潤80×2200×（115）145033600元超額完成33600300003600元（2）因素分析（差額計算法）銷售量變動影響（80100）×2000×（110）15006000元成本變動的影響（15001450）×804000元價格變動影響（22002000）×80×（110）14400元稅率變動的影響80×2200×（1015）8800元合計：600040001440088003600元三、財務報表分析應注意的問題（理解）局限性第三節企業財務報表分析的依據、程

8、序和資料一、財務報表分析的依據（一）真實、系統和完整的數據資料；（二）客觀、可靠的實際情況；（三）法律、法規、制度以及政府的方針和政策（2003多選）二、財務報表分析的程序掌握極容易考選擇1、明確分析的目的、內容、范圍和重點，并據以制定分析工作方案明確的分析目的是分析工作的靈魂。2、搜集、整理和核實資料2001年下全單選3、選用適宜的分析方法，進行分析工作4、編寫分析報告三、財務報表分析的資料1、以財務報表和財務報告為核心的數據資料；2、以前年度的有關資料；3、定額、計劃、統計、業務等方面的資料；4、同行業、同類型企業的資料；5、國內外先進企業或先進水平的資料；6、國家統一規范的評價標準值資料

9、；7、其他有關資料。第二章企業的收益性和獲利能力分析第一節企業的收益性和收益結構分析一、企業的收益性（一）收益性的含義1、（企業）收益是指企業在資產經營活動中所取得的，能夠產生社會效益的經濟利益。從廣義角度看，包括資產收益和經營收益。資產收益是潛在收益；經營收益是現實存在的，是資產中潛在收益的實現，也即利潤。（名詞解釋注意，已根據教材內容總結，請依據其背誦）2、收益性包括資產收益性和經營收益性多選：資產的收益性將大大降低的情況有（ac）a資產閑置b資產待處理c資產貶值d出售資產e盤活資產（二）企業收益性分析的意義（2001年1月浙江簡答）注意：教材p40第4自然段總之一段的第23行。收益性分析

10、通常分為若干項分析，包括的內容有：a、收益結構分析；b、獲利能力分析；c、利潤增減變動分析二、企業經營與收益結構（一）企業的收益結構名詞解釋：收益結構是指收益組成項目的搭配及其排列。從不同角度進行項目搭配與排列，從而形成多種收益結構。1、收益的收支結構第一層次總收支搭配結構（單步式利潤表）第二層次總收支自身結構2、收益的業務結構（多步式損益表）主營業務收益、其他業務收益、營業外收益、投資收益、補貼收益3、收益的主要項目結構（主營業務收支明細表或者銷售利潤明細表）（二）企業經營與收益結構的關系企業經營對獲利的影響有： a.獲利水平 b.財務安全性 c.獲利持久、穩定性三、損益表收益結構分析（一）

11、損益表結構單步式和多步式（二）共同比結構損益表（三）凈利潤的結構變動分析第二節企業利潤增減變動和利潤差異的分析一、企業利潤增減變動和利潤差異分析的內容常見的比較標準分析利潤增減變動時，常見的比較標準有（ade）a前期實際利潤 b前期計劃利潤 c未來利潤 d行業平均利潤e本期計劃利潤二、凈利潤增減變動及原因分析（一）差異及變動百分比分析1、絕對數差異 2、相對數差異補充：相對數差異注意有定基和環比的區別例如：2001，2002，2003都與2000年比較，屬于定基；2001與2000比較，2002與2001比較，2003與2002比較，屬于環比。某企業1997、1998、1999、三年的凈利潤分

12、別為500000元、70000元和1200000元，按照定基的方法，1999年凈利潤增減差異幅度應為（c）a40b71.4c140d240（二）對比和趨勢分析單選：進行趨勢分析所需時間長度一般以5年左右為宜，但至少應是（c）a1年b2年c3年d4年（三）原因分析1、表層原因單選例題：通過兩期損益表的對比，可以立刻了解企業利潤增減變化的（c）a內部原因b外部原因c表層原因d深層原因2、深層原因（1）內部管理問題（主觀原因）（2）外部環境問題（客觀原因）2001下全多選、2003簡答題目三、營業利潤主要項目的因素分析（一）營業利潤的主要項目及因素構成影響營業利潤的因素包括：銷量（正相關因素）、銷售

13、成本（負相關因素）、銷售費用（負相關因素）、銷售單價（正相關因素）、等級構成、品種結構。（二）主要項目的因素分析（差額計算法）1、產品銷售數量變動對銷售利潤的影響銷售數量變動影響的利潤基期銷售利潤×銷售增長率銷售增長率銷售完成率1理解這個公式要抓住在其他條件不變（即單位產品銷售利潤）時，產品銷售利潤與銷售數量成正比這個關系。單位產品銷售利潤單位產品售價單位銷售成本單位產品稅金2、產品銷售成本變動對銷售利潤的影響銷售成本變動影響的利潤（基期單位成本報告期單位成本）×報告期銷售數量理解該公式時應該注意銷售成本相對于銷售利潤是負相關因素，所以公式用基期單位成本報告期單位成本。教材

14、例題就將這個順序弄錯了！3、產品銷售費用變動對銷售利潤的影響銷售費用影響的利潤基期銷售費用報告期銷售費用（1）理解該公式時應該注意銷售費用相對于銷售利潤是負相關因素，所以公式用基期銷售費用報告期銷售費用；（2）應該注意本教材將銷售費用總額看作是與銷售數量無關的因素，可以作為類似固定成本來看待。4、產品銷售價格變動對銷售利潤的影響（1）如果該產品適用消費稅定額稅率或者不屬于消費稅征收范圍銷售單價變動影響的利潤（報告期單價基期單價）×報告期銷售數量（2）如果該產品適用消費稅比例稅率銷售單價變動影響的利潤（報告期單價基期單價）×（1基期消費稅稅率）×報告期銷售數量（3）

15、如果該產品屬于等級品，價格變動又可以分解成等級構成（比重）和等級價格變動的影響產品等級構成變動對銷售利潤的影響（報告期實際等級構成的基期平均單價基期等級構成的基期平均單價）×報告期銷售數量產品等級價格變動對銷售利潤的影響（報告期實際等級構成的報告期平均單價報告期實際等級構成的基期平均單價）×報告期銷售數量（4）若等級品需要征收比例稅率的消費稅產品等級構成變動對銷售利潤的影響（報告期實際等級構成的基期平均單價基期等級構成的基期平均單價）×報告期銷售數量×（1基期消費稅稅率）產品等級價格變動對銷售利潤的影響（報告期實際等級構成的報告期平均單價報告期實際等級構

16、成的基期平均單價）×報告期銷售數量×（1基期消費稅稅率）5、產品銷售品種結構變動對銷售利潤的影響銷售品種結構變動影響的銷售利潤基期單位產品銷售利潤×報告期銷售數量基期銷售利潤×銷售完成率6、消費稅率變動對銷售利潤的影響消費稅率有兩種；比例稅率（采取從價定率計稅方式）和定額稅率（采取從量定額計稅方式）比例稅率變動影響的利潤報告期銷售收入×（基期消費稅率報告期消費稅率）定額稅率變動影響的利潤報告期銷售數量×（基期單位稅額報告期單位稅額）典型例題（對教材例題做出簡單改變）一、將p60通明公司案例改為沒有消費稅，其他資料保持不變，請進行因素分

17、析。答：1、 1998年度產品銷售利潤明細表單位：元產品名稱 銷售數量 單位產品售價 單位產品成本 單位產品利潤 銷售收入總額 銷售利潤總額甲 5000 105 67 38 525000 190000乙 4000 126 96 30 504000 120000丙 1500 212 138 74 318000 111000合計 1347000 4210001999年度產品銷售利潤明細表單位：元產品名稱 銷售數量 單位產品售價 單位產品成本 單位產品利潤 銷售收入總額 銷售利潤總額甲 5600 105 69 36 588000 201600乙 3700 130 94 36 481000 13320

18、0丙 1800 210 140 70 378000 126000合計 1447000 4608002、從上表可以看出，1999年比1998年銷售利潤增長39800元（460800-421000=39800）3、進行因素分析：a、銷售數量變動對利潤的影響：（1）銷售數量完成率：（5600×1053700×1261800×212）/ （5000×1054000×1261500×212）×100106.6（2）銷售數量變動對利潤的影響：421000×106.642100044878642100027786（元）b、銷售結

19、構變動對利潤的影響：（5600×38+3700×30+1800×74）-（421000×106.6）212800+111000+133200-4487868214（元）c、銷售價格變動對利潤的影響：3700×（130126）1800×（210212）=14800-3600=11200（元）d、單位成本變動對利潤的影響：5600×（6769）+ 3700×（9694）+ 1800×（138140）=-7400（元）影響產品銷售利潤各因素匯總表 單位：元影響產品銷售利潤變動的因素 影響的金額銷售數量增加 27

20、786銷售結構變動 8214生產成本上升 7400銷售價格變動 11200合計 398004、由上分析及匯總表可知，通明公司1999年產品銷售利潤比1998年增加39800元，是由各因素共同作用的結果。其中銷量、銷售結構和銷價變動都是利潤增加的因素，說明企業在擴大產品銷售及改善品種結構方面做的比上一年要好。但是因為銷售成本中的下降導致利潤減少了7400元，說明企業還存在著一定問題。具體分析，三種產品中兩種產品成本增加，一種減少，雖數額不大，但應進一步查明原因。二、將p60通明公司案例改為消費稅采用比例稅率，并且由1998年的10降為8，丙不征消費稅，請進行因素分析。答：1、 1998年度產品銷

21、售利潤明細表 單位：元產品名稱 銷售數量 單位產品售價 單位產品成本 單位消費稅額 單位產品利潤 銷售收入總額 銷售利潤總額 稅率甲 5000 105 67 10.5 27.5 525000 137500 10%乙 4000 126 96 12.6 17.4 504000 69600 10%丙 1500 212 138 0 74 318000 111000合計 1347000 3181001999年度產品銷售利潤明細表 單位：元產品名稱 銷售數量 單位產品售價 單位產品成本 單位消費稅額 單位產品利潤 銷售收入總額 銷售利潤總額 稅率甲 5600 105 69 8.4 27.6 588000

22、154560 8%乙 3700 130 94 10.4 25.6 481000 94720 8%丙 1800 210 140 0 70 378000 126000合計 1447000 3752802、從上表可以看出，1999年比1998年銷售利潤增長57180元（375280-318100=57180）3、進行因素分析：a、銷售數量變動對利潤的影響：（1）銷售數量完成率：5600×105×（1-10%）3700×126×（1-10%）1800×212/ 5000×105×（1-10%）4000×126×（

23、1-10%）1500×212×100106.94（2）銷售數量變動對利潤的影響：318100×106.94318100340176.14-31810022076.14（元）b、銷售結構變動對利潤的影響：（5600×27.5+3700×17.4+1800×74）-（318100×106.6）154000+64380+133200-340176.1411403.86（元）c、銷售價格變動對利潤的影響：3700×（130126）×（110）1800×（210212）=13320-3600=9720（元

24、）d、單位成本變動對利潤的影響：5600×（6769）+ 3700×（9694）+ 1800×（138140）=-7400e、單位消費稅稅率變動對利潤的影響：588000×（10%-8%）+481000×（10%-8%）=21380影響產品銷售利潤各因素匯總表單位：元影響產品銷售利潤變動的因素 影響的金額銷售數量增加 22076.14銷售結構變動 11403.86生產成本上升 7400銷售價格變動 9720消費稅稅率變動 21380合計 571804、由上分析及匯總表可知，通明公司1999年產品銷售利潤比1998年增加57180元，是由各因素共

25、同作用的結果。其中銷量、銷售結構和銷價變動都是利潤增加的因素，說明企業在擴大產品銷售及改善品種結構方面做的比上一年要好。但是因為銷售成本中的下降導致利潤減少了7400元，說明企業還存在著一定問題。具體分析，三種產品中兩種產品成本增加，一種減少，雖數額不大，但應該進一步查明原因。這個問題今年不會考大的綜合分析題目，但是作為計算、單項分析題目還是完全可以的第三節企業獲利能力的比率分析一、企業獲利能力的重要性1、獲利能力的概念名詞解釋2、對投資人、債權人、政府管理、員工的重要性二、評價獲利能力的財務比率（一）有限責任公司投資回報比率（2個）1、長期資本報酬率長期資本報酬率息稅前利潤長期資本平均數分母

26、中利息是長期借款利息，一般不包括短期借款利息分母是長期資本（相當于長期資金）的平均數，長期資本包括經營性長期借款和所有者權益。流動負債一般認為屬于短期資金例題：能夠反映長期資金賺取利潤能力的財務比率是（b）a資本金收益率b長期資本收益率c股東權益收益率d總資產利潤率平均數是本教材經常出現的概念，任何一個指標的平均數都用以下的求法：平均數（期初數期末數）÷22、資本金收益率（資本金凈利率）分子是凈利潤；分母資本金一般就是實收資本或者注冊資本；資本金變化大時用平均數，否則用期末數；資本結構大體一致時才具有可比性；3、補充：所有者權益收益率（所有者權益報酬率），把資本金收益率的分母改變為所

27、有者權益，其實就是后面的股東權益報酬率。（二）股份有限公司投資回報比率（5個）1、股東權益報酬率（股東權益收益率、凈值報酬率、凈資產收益率）分子是凈利潤；分母是平均股東權益；剔除優先股因素；2、普通股每股收益（每股盈余、每股收益、每股利潤）2002年1月浙江名詞解釋。2002年10月全國名詞解釋32、約當普通股用eps表示在自學考試財務管理教材中我們已經接觸過。eps高，不一定每股股利就越高。例題：某公司年初流通在外的普通股為5000股，4月1日以股票股利的方式發行了5000股，9月1日增資發行30000股。當年實現凈利潤90000元，則當年每股收益為（b）。a3.75元 b4.50元 c4.

28、67元 d5元解答：平均股數5000×12125000×121230000×41220000元每股收益90000200004.5元3、市盈率（價益比）2002下全單選擇1計算型選擇題目、2001年考過關于市盈率的單項分析題目。（1）反映投資者對股票的期望；（2）如果分母過低，會產生一個沒有實際意義的過高的市盈率；（3）容易受到偶然因素的影響（4）從一般原則上講，影響每股盈余（每股收益）指標高低的因素有：a所得稅稅率b企業購回的普通股股數c優先股股息（5）每股收益大，不一定每股股利就大（6）今年注意簡答或者計算題目例題（本例題僅作一般了解）：從事家電生產的a公司董事

29、會正在考慮吸收合并一家同類型公司b，以迅速實現規模擴張。以下是兩個企業合并前的財務資料（金額單位：萬元）項目 a公司 b公司凈利潤 14000 3000股本（普通股） 7000 5000市盈率 20（倍） 15（倍）兩公司的股票面值都是每股1元。如果合并成功，估計新的a公司每年的費用將因規模效益而減少1000萬元，公司所得稅稅率均為30。a公司打算一增發新股的辦法以1股換4股b公司的股票完成合并。要求：計算合并成功后新的a公司的每股收益。解答；凈收益1400030001000×（130）17700萬元合并后股份數7000500048250每股收益1770082502.15元股2004

30、年考試重點推薦例題資料：華豐股份有限公司財務報表中的有關資料如下所示：普通股股本（流通在外65萬股）3000000 稅后凈利956000優先股股本1000000 優先股股利200000資本公積（其中優先股溢價50萬）5100000 普通股股利260000留存收益 115400股東權益合計9215400 普通股每股市價35要求：根據該公司上述資料計算以下財務比率：普通股股東權益報酬率、每股收益、每股股利、每股賬面價值和市盈率。普通股股東權益報酬率（956000200000）（30000001500000）7560001500000×10025.2每股收益（956000200000）65

31、00001.16元每股股利2600006500000.40元每股賬面價值（92154001500000）65000011.87元市盈率351.1630.174、普通股每股股利只針對普通股普通股每股股利普通股股利總額流通在外普通股股數例題：普通股利通常是（b）a 固定的 b 不固定的 c 預計的 d 遞增的5、普通股每股賬面價值準備名詞解釋 就是每股凈資產例題、某公司年末股東權益中有普通股本180000元，優先股本800000元，公積金480000元（內含優先股溢價80000元，其于為普通股溢價），未分配利潤500000元（優先股不存在積欠股利），流通在外普通股300000股，則普通股每股賬面價

32、值為（a）a3.60元 b4.40元 c5.40元 d7.20元除優先股以外的凈資產1800004000005000001080000普通股每股賬面價值10800003000003.6（三）企業經營與利潤比率（考察企業經營業績的基本指標）對有限責任公司和股份有限公司都可以采用這類指標1、總資產利潤率（衡量一個企業經營業績的最佳指標）準備名詞解釋總資產利潤率息稅前利潤平均總資產分子：息稅前利潤（ebit）（這是一個在教材中反復出現的指標，一定要牢牢記住）分母：平均總資產2、總資產凈利率（補充）總資產凈利率凈利潤平均總資產3、毛利率（銷售毛利率）毛利率銷售毛利銷售收入銷售毛利銷售收入銷售成本現在銷

33、售收入一般都叫做主營業務收入銷售毛利率銷售成本率14、營業利潤率（銷售利潤率）分子實際上就是息稅前利潤（教材中稱為息前營業利潤），營業利潤可以直接取自于損益表同名項目。例題：營業利潤率也稱為銷售利潤率，其分子一般為（ c ）a稅前利潤 b稅后利潤 c息前利潤 d息后利潤5、銷售凈利率銷售凈利率凈利潤銷售收入例題：企業營業利潤率與去年基本一致，而銷售凈利潤率卻有較大幅度下降，在下列原因中應是（d）a銷售收入下降 b銷售成本上升 c營業費用增加 d營業外支出增加銷售凈利率容易受到非營業利潤因素（比如投資收益、營業外收支凈額、補貼收入）的影響。比如有的企業銷售凈利率比較高，但是銷售利潤率卻比較低。6

34、、成本費用利潤率成本費用利潤率營業利潤（營業成本期間費用）此處的利潤是營業利潤，成本是營業成本，費用是期間費用，或者理解為成本是計入當期損益的成本費用，因為在損益表上他們直接影響營業利潤，所以彼此對應。成本費用利潤率數值越高，說明企業為取得收益而付出的代價越小，企業獲利能力越強。單選例題1、在財務分析中，最關心企業資本保值、增值狀況和盈利能力的利益主體是（a）。a.企業所有者 b 企業經營決策者 c 企業債權人 d 政府經濟管理機構2、（b）數值越高，說明投入企業資金的回報水平越高，企業獲利能力越強。a.普通股每股股利 b.總資產利潤率 c.資金收益率 d.營業利潤率多選例題1、主要產品單位成

35、本表反映的單位成本，包括（abcd）a.本月實際 b.同行業同類產品實際 c.本年計劃 d.上年實際平均2、下列哪些財務比率數值越高越好，說明企業獲利能力越強（abcd）a.資本金收益率b.總資產利潤率 c.營業利潤率 d.成本費用利潤率 e.市盈率3、利潤增減變動分析采用的方法有（abc）a. 因素分析法 b.對比和趨勢分析 c.差異及變動百分比法 d.比率分析法4、影響利潤增減變動的原因有（abcd）a.表層原因 b.外部環境問題 c.內部管理問題 d.深層原因5、影響銷售收入的因素包括（bcde）a.單位成本 b.銷售品種結構 c.銷售數量 d.銷售單價 e.等級結構三、獲利能力比率的分

36、析方法可以考核類似教材例題的綜合分析題目。2004年考試重點推薦例題如下：資料：華麗有限公司有關財務報表如圖所示：華麗有限公司損益表項目 1999年度 1998年度產品銷售收入 37377 33750減：產品銷售成本 25207 23085產品銷售毛利 12170 10665減：銷售管理費用 6436 5742財務費用 987 873營業利潤 4747 4050減：營業外損失 400 482利潤總額 4347 3568減：所得稅 946 834凈利潤 3401 2734華麗公司資產負債表數據項目 1998年末 1999年末資產總額 24641 32608長期貸款 9350 12807所有者權益

37、合計 7153 10716要求：（1）根據上述資料計算以下財務比率：毛利率、成本費用利潤率、營業利潤率、銷售凈利率、總資產利潤率和長期資本報酬率。（2）對該公司獲利能力進行評價。注：為簡化起見，總資產和長期資本直接使用期末數。解答：（1）華麗公司有關財務比率計算如下：比率年度 199年度 1998年度毛利率 1217037337×10032.6 31.6成本費用利潤率 4747（252076436987）×10032.6×10015.5 13.6營業利潤率 （4747987）37337×10012.7 12銷售凈利率 340137337×100

38、9.1 8.1總資產利潤率 （4347987）32608×10017.6 20長期資本報酬率 （4347987）（1280710716）×10024.4 29.8（2）該公司獲利能力評價如下：從華麗有限公司上述財務比率的對比情況來看，1999年獲利能力與1998年基本一致。首先得益于1999年銷售收入的增加幅度（10.7）大于銷售成本的增幅（9.2），使毛利率較上年增長了一個百分點，成本費用利潤率和營業利潤率也都比上年略有提高，直至銷售利潤率顯示的結果與毛利率相同，也增長了一個百分點。雖然總資產利潤率從29.9下降到17.6，長期資本報酬率降幅更大些，但1999年長期貸款和

39、凈資產有所增加，兩項共計比1998年增加43。融資和資產規模的擴大可以為未來幾年的經營打下好的基礎。總之，綜合各項財務比率，可以認為該公司的經營在穩步發展，獲利能力在穩中提高。第三章企業成本費用分析第一節企業成本費用分析的意義一、成本與費用的含義和作用1、成本與費用的含義與關系成本與費用的名詞解釋2、成本構成項目一般就是成本會計所學過的成本項目。3、成本特性固定成本、變動成本、半變動成本的含義和舉例4、成本的作用a是取得收入的前提條件b是保證產品或服務質量的必要條件 c為成本管理與考核提供依據 d是企業持續經營增強后勁的必要條件二、成本費用分析的意義第二節產品成本分析一、產品成本分析的內容與方

40、法1、產品成本分析的概念與基本內容注意產品成本分析的名詞解釋通常采用的成本比較標準有？2、產品成本分析的兩個方面3、產品成本分析的方法比較分析法、結構分析法、因素分析法二、產品總成本分析（一）產品生產總成本分析的目的和資料基本資料產品生產成本表兩種結構（二）產品生產總成本分析1、按成本項目進行分析：（1）從總量上進行比較；（2）對成本項目結構變動進行分析；（3）計算對比有關成本效益指標。2、按產品種類進行分析本期實際與本期計劃對比 適用于全部產品本期實際與上期實際對比 適用于可比產品重點：如何進行可比產品成本降低計劃執行情況的分析影響可比產品成本降低額的3個因素：產量、品種結構、單位成本影響可

41、比產品成本降低額的2個因素：品種結構、單位成本實際降低額（上年實際平均單位成本本年實際平均單位成本）×實際產量計劃降低額（上年實際平均單位成本本年計劃平均單位成本）×計劃產量降低率降低額按上年實際平均單位成本計算的總成本可比產品成本降低額是指可比產品累計實際總成本比按上年實際平均單位成本計算的累計總成本降低的數額。可比產品成本降低率是指可比產品本年累計實際總成本比按上年實際平均單位成本計算的總成本降低的比率。降低率與產量沒有關系。單選例題：對可比產品成本降低額變動沒有影響的因素是（a）。a.產品產量 b.產品價格 c.產品品種構成 d.產品單位成本在上年度即將結束時，計劃或

42、者財務部門參考以上第二個公定成本降低額和降低率，確定一個成本降低額或者降低率的總數，作為工作的目標。實際執行的結果與上年水平比較，會產生一個實際的降低額和降低率。我們現在要考察實際降低額與計劃降低額之間的差異、以及實際降低率與計劃降低率之間的差異。典型例題資料：華豐公司2002年度產品生產總成本有關數據如下：產品名稱 生產總成本按上年實際平均單位成本、實際產量計算的總成本 按本年計劃單位成本、計劃產量計算的本年計劃總成本 本年實際單位成本、實際產量計算的本年實際總成本主要產品合計 31900 27275 27775其中：1、a產品 23100 20000 20212.52、b產品 8800 7

43、275 7562.50非主要產品c產品 4500 4920 5100全部產品生產成本合計 36400 32195 32875要求：（1）計算全部產品總成本比上年實際的降低額和降低率；（2）計算主要產品總成本比上年實際的降低額和降低率。全部產品總成本實際降低額36400328753525元主要產品總成本實際降低額31900277754125元全部產品總成本實際降低率3525364009.68主要產品總成本實際降低額41253190012.93接上例：如果對華豐公司產品生產總成本資料和以下補充資料：產品名稱 產量 單位成本 總成本 降低指標計劃 實際 上年實際平均 本年計劃 上年實際 本年計劃 降

44、低×額 降低率a產品 200 210 110 100 22000 20000 2000 9.09b產品 250 275 32 29.1 8000 7275 725 9.06合計 30000 27275 2725 9.08要求：根據華豐公司產品生產總成本資料和補充資料，對主要產品成本降低任務完成情況的主要影響因素進行分析。（2）主要產品實際降低額大于計劃降低額：412527251400主要產品實際降低率大于計劃降低率：12.939.083.85產量影響的降低額的差額：（210×110275×32）×9.08272531900×9.08272528

45、96.522725171.52元產量不會影響降低率的差額；單位成本影響的降低額的差額：（100×21029.1×275）27775（210008002.5）2777529002.5277751227.5元單位成本影響的降低率的差額1227.5319003.84796品種結構影響的降低率的差額3.853.847960.0030721品種結構影響的降低額的差額31900×0.00307210.98元各因素影響程度匯總表影響因素 對降低額的影響 對降低率的影響產量 171.52 0品種結構 0.98 0.0030721單位成本 1227.5 3.84796合計 1400

46、 3.85三、主要產品單位成本分析（一）主要產品單位成本分析的意義（二）主要產品單位成本表提供的數據（三）主要產品單位成本分析1、一般分析2、成本項目分析：因素分析法（1）直接材料費用的分析。2001年計算題目分解為量差和價差兩個部分。（2）直接人工費用的分析。2002年計算題目（3）制造費用的分析四、制造費用分析（一）制造費用分析的目的（二）制造費用明細表提供的數據（三）制造費用分析第三節期間費用分析一、期間費用的含義和種類1、期間費用名詞解釋2002年1月浙江單選52、期間費用的三個類別產品銷售費用（企業會計制度為營業費用、商品流通企業會計制度稱為經營費用）、管理費用、財務費用3、補充：期

47、間費用分析，一般可以采用比較分析法、結構分析法等。二、產品銷售費用分析三、管理費用分析四、財務費用分析今年，請關注一下有關期間費用的分析題目。題目形式與教材例題不會差別太大。第四章資產的流動性和短期償債能力分析第一節資產的流動性和流動資產流動負債的項目分析一、資產的流動性1、資產名詞解釋2、資產的流動性2002下全名詞解釋3、注意p119第三自然段二、資產的流動性對企業長期償債能力的影響1、資產流動性分析的名詞解釋2、企業短期償債的強弱往往表現為資產變現能力的強弱。三、資產負債表的結構注意排序四、流動資產與流動負債的項目分析（一）流動資產的項目分析1、比較差異分析2、結構比重分析3、具體項目分

48、析項目 分析貨幣資金 1、對短期債權人越多越好；2、分析企業貨幣資金規模的適應性和質量應該注意的問題2001下全簡答；3、注意特殊存款容易考短期投資 應注意的問題：1、性質；2、適度規模；3、期末計價及其披露；短期投資跌價準備的3種方法應收票據 商業信用行為；追索權、或有負債附注披露應收賬款 注意的問題：1、規模；2、壞賬損失風險；3、潛在虧損風險；4、流動性考核指標。預付賬款 變現性極差其他應收款 數額不應過大企業成本費用和利潤的調節器存貨 注意問題：1、存貨計價；2、存貨跌價準備；3、潛在虧損風險；4、日常管理；5、庫存周期。待攤費用 1、名詞解釋待攤費用是指企業已經支付，但應由本期和以后

49、各期分別負擔的、分攤期在一年以內的各項費用，它所體現的核算原則有權責發生制原則和劃分收益性支出和資本性支出原則根本沒有變現性待處理流動資產凈損失 能否保障變現不能確定負數（二）流動負債項目分析1、比較差異分析2、結構比重分析3、具體項目分析（1）短期借款與流動資產相適應、與企業當期收益相適應（2）應付票據六個月剛性債務（3）應付賬款運營計價（4）預收賬款良性債務實物償債違規掛帳（5）應付工資與應付福利費福利費赤字（6）應付利潤現金股利（7）未交稅金與其他應交款內容（8）其他應付款內容（9）預提費用蓄水池（三）流動資產與流動負債的對比分析1、營運資金2001下全名詞解釋332、計算營運資金3、注

50、意營運資金與流動比率之間的關系第二節短期償債能力的比率分析及其他因素分析一、短期償債能力的比率分析（一）流動比率1、流動比率名詞解釋2、流動比率局限性3、如果營運資金大于0，則流動比率大于1；如果營運資金等于0，則流動比率等于1；如果營運資金小于0，則流動比率小于1；4、經常會給你一個業務，讓你判斷這個業務發生以后，流動比率如何變化，這時一定要注意，該業務發生之前，流動比率是大于1、等于1，還是小于1.如果原來的流動比率大于1，當舉借短期新債時，流動比率會降低；當償還短期舊債時，流動比率會增加；如果原來的流動比率小于1，當舉借短期新債時，流動比率會增加；當償還短期舊債時，流動比率會降低；如果原

51、來的流動比率等于1，當舉借短期新債時，流動比率會不變；當償還短期舊債時，流動比率會不變。我個人認為，可以采用例舉數據的方法進行判斷。1、將積壓的存貨若干轉為損失，將會（c）。a降低速動比率b增加營運資金c降低流動比率d降低流動比率，也降低速動比率2、收回當期應收賬款若干，將會（c）a增加流動比率b降低流動比率c不改變流動比率d降低速動比率3、假設，原來的流動比率大于1，賒購原材料若干，將會（b ）a增加流動比率b降低流動比率c降低營運資金d增加營運資金（二）速動比率1、速動資產流動資產存貨待攤費用根據題目具體要求判斷是否需要扣除預付賬款、待處理流動資產凈損失。2、速動比率速動資產流動負債3、注意問題典型例題：指出下列會計事項對有關指標的影響，假設原來的流動比率為1.增加用表示，減少用表示，沒有影響用0表示。事項 流動資產總額 營運資金 流動比率 稅后利潤1.發行普通股取得現金 02、支付去年的所得稅 0 0 03、以低于賬面的價格出售固定資產 4、賒銷（售價大于成本） 5、賒購 0 0 06、支付過去采購的貨款 0 0 07、貼現短期應收票據 8、支