目錄TOC\o"1-4"\h\z\u第一章食用油行業國內外發展概述 1一、國際食用油行業發展現狀 11．全球食用油行業宏觀經濟環境 12．全球食用油行業供需狀況 21）油料大幅增產牽引壓榨量溫和上揚 22）全球油脂供需偏緊格局有望延續 23）南美市場尚存變數 54）馬棕油供應緊俏利好后市 53．全球食用油行業總體發展概況及其趨勢 6二、中國食用油行業發展現狀 71．中國食用油行業油料發展現狀 72．中國食用油行業供需狀況 73．中國食用油行業進口成本情況 84．中國食用油行業壓榨利潤概述 95．中國食用油行業政策現狀 9第二章2009-2010年中國食用油行業發展環境分析 12一、宏觀經濟環境分析 121．國內生產總值 122．工業企業景氣指數 13二、國際貿易環境分析 13三、宏觀政策環境分析 16四、食用油行業政策環境 171．糧食行業普法 172．《糧油倉儲管理辦法》 173．農業行業標準NY/751-2003綠色食品食用植物油 181）范圍 182）標準要求 18五、食用油行業技術環境 201．新型食用油油瓶 202．甘油二酯食用油的生產方法 203．節能式食用油自動凈化裝置 204．必需脂肪酸營養型食用油及制造方法 215．脂溶性復合維生素微量元素必需脂肪酸營養型食用油產品及制造方法 216．快速鑒別食用油的氣相色譜指紋法 217．檢驗合格食用油中是否摻有地溝油的方法 228．從植物源食用油中提取用于轉基因成分檢測的DNA的方法 22六、國內外經濟形勢對食用油行業發展環境的影響 22第三章食用油行業市場分析 24一、市場規模分析 241．2005-2009年食用油行業市場規模及增速 242．食用油行業市場飽和度 253．國內外經濟形勢對食用油行業市場規模的影響 264．2010-2012年食用油行業市場規模及增速預測 26二、市場結構分析 27三、市場特點分析 271．食用油行業所處生命周期 272．技術變革與行業革新對食用油行業的影響 28第四章食用油行業生產分析 29一、生產總量分析 291．2005-2009年食用油行業生產總量及增速 291）食用油總體產量及增速 292）精制食用植物油產量及增長 292．國內外經濟形勢對食用油行業生產的影響 303．2010-2012年食用油行業生產總量及增速預測 30二、子行業生產分析 311．子行業生產情況 312.子行業生產占比 33三、行業供需平衡分析 341．食用油行業供需平衡現狀 342．國內外經濟形勢對食用油行業供需平衡的影響 35第五章食用油行業競爭分析 36一、行業集中度分析 36二、行業競爭格局 371．現有競爭者分析 372．潛在進入者分析 383．供應商的討價還價能力分析 384．買方的討價還價能力分析 38三、競爭群組 38四、食用油行業競爭關鍵因素 391．價格 392．渠道 393．產品/服務質量 394．品牌 40五、影響食用油發展的幾個因素 401．消費結構升級帶來食用油市場的快速擴大 402．餐飲業與食品工業的快速發展推動食用油的發展 403．國際原材料價格波動給該行業帶來較大影響 414．歐元區債務危機帶來系統性下跌風險，人民幣升值影響需長期顯現 415．基本面壓力來自國內油脂高庫存 421）我國油脂基本面的壓力來自于較高的油脂庫存。 422）美國豆油5月匯總 433）原油走勢對豆油支持力減弱 43第六章食用油行業產品價格分析 44一、價格特征分析 44二、食用油主要產品價位 44三、價格與成本的關系 48四、行業價格策略分析 48五、國內外經濟形勢對食用油行業產品價格的影響 51第七章食用油行業用戶分析 52一、食用油行業用戶認知程度 52二、食用油行業用戶關注因素 521．質量 522．價格 523．服務 53三、用戶的其它特性 53第八章食用油行業替代品分析 55一、替代品種類 55二、替代品對食用油行業的影響 55三、替代品發展狀況 561．玉米油 562．橄欖油 581）橄欖油市場概況 582）橄欖油的營養價值 583）我國橄欖油市場現狀 594）我國市場的橄欖油品牌 59第九章食用油行業互補品分析 61一、互補品種類 61二、互補品對食用油行業的影響 61三、互補品發展狀況 61第十章食用油行業主導驅動因素分析 63一、國家政策導向 63二、關聯行業發展 641．我國農產品物流的特點 642．農產品物流面臨的問題 643．發展我國農產品物流的對策 66三、行業技術發展 68四、社會需求的變化 681．天然優質、營養健康、引領創新、決勝未來 682．高檔食用油將成為新寵 69第十一章食用油下游行業分析 70一、食用油下游行業理論基礎 70二、食用油下游行業增長情況 71三、食用油下游行業對食用油的需求情況 71四、國內外經濟形勢對食用油下游行業的影響 73第十二章食用油行業渠道分析 74一、渠道格局 74二、食用油企業營銷渠道擴展 741．深度擴展 742．廣度擴展 74三、國內幾大品牌小包裝食用油主要采取的營銷策略 751．品牌策略 762．價格策略 763．品類策略 764．資本策略 77第十三章行業盈利能力分析 78一、2005-2009年食用油行業銷售毛利率 78二、2005-2009年食用油行業銷售利潤率 78三、2005-2009年食用油行業總資產利潤率 79四、2005-2009年食用油行業凈資產利潤率 79五、2005-2009年食用油行業產值利稅率 80六、2010-2012年食用油行業盈利能力預測 80第十四章行業成長性分析 81一、2005-2009年食用油行業銷售收入增長分析 81二、2005-2009年食用油行業總資產增長分析 81三、2005-2009年食用油行業固定資產增長分析 82四、2005-2009年食用油行業凈資產增長分析 82五、2005-2009年食用油行業利潤增長分析 83六、2010-2012年食用油行業增長預測 83第十五章行業償債能力分析 84一、2005-2009年食用油行業資產負債率分析 84二、2005-2009年食用油行業速動比率分析 84三、2005-2009年食用油行業流動比率分析 85四、2005-2009年食用油行業利息保障倍數分析 86五、2010-2012年食用油行業償債能力預測 87第十六章行業營運能力分析 88一、2005-2009年食用油行業總資產周轉率分析 88二、2005-2009年食用油行業凈資產周轉率分析 88三、2005-2009年食用油行業應收賬款周轉率分析 89四、2005-2009年食用油行業存貨周轉率分析 90五、2010-2012年食用油行業營運能力預測 90第十七章食用油行業重點企業分析 91一、嘉里糧油（中國）有限公司 911．企業簡介 912．主要財務指標 92二、中糧食品營銷有限公司 941．企業簡介 942．主要財務指標 95三、山東魯花集團有限公司 961．企業簡介 962．主要財務指標 97四、上海佳格食品有限公司 971．企業簡介 972．主要財務指標 98五、上海良友海獅油脂實業有限公司 1001．企業簡介 1002．主要財務指標 100六、廈門中盛糧油企業有限公司 1021．企業簡介 1022．主要財務指標 103七、重慶紅蜻蜓油脂有限責任公司 1041．企業簡介 1042．主要財務指標 105八、廣東鷹嘜食品有限公司 1061．企業簡介 1062．主要財務指標 107九、深圳南順食品有限公司 1081．企業簡介 1082．主要財務指標 109十、金光集團 1101．企業簡介 1102．主要財務指標 110第十八章重點子行業分析 112一、豆油 1121．豆油行情 1121）國外市場 1122）國內市場 1122．豆油供需 113二、菜籽油 1141．菜籽油行情 1141）供應量減少支撐價格易漲難跌 1152）成抱撐價格重心上移 1153）原油價格繼續走強 1164）三大油脂之間的相互替代性 1165）三大油脂價差關系分析 1162．菜籽油供需 118三、棕櫚油 1191．棕櫚油行情 1191）馬來西亞 1202）巴西 1203）大連 1204）廈門 1212．棕櫚油供需 121四、花生油 1221．花生油行情 1221）河北地區 1222）山東地區 1233）河南地區 1234）廣西地區 1245）廣東地區 1246）其他地區 1242．花生油供需 125五、棉籽油 1261．棉籽油行情 1261）湖北地區 1262）河北藁城 1273）山東夏津 1274）山西運城 1275）河南地區 1276）安徽地區 1287）新疆地區 1282．棉籽油供需 128第十九章區域市場分析 130一、各區域食用油行業發展現狀 130二、食用油區域市場總體狀況 130三、重點省市市場分析 131第二十章食用油行業進出口現狀與趨勢 133一、主要食用油進出口數量分析 1331．花生油 1332．豆油 1343．菜籽油 1354．葵花油、棉子油 1365．棕櫚油 1376．橄欖油 1397．其他植物食用油 140二、主要食用油產品出口地區分布 141三、主要食用油產品進口地區分布 142四、國內外經濟形勢對食用油行業進出口的影響 144第二十一章食用油行業風險分析 146一、食用油行業環境風險 1461．國際經濟變化風險 1462．宏觀經濟風險 1513．匯率風險 158二、食用油行業產業鏈風險 158三．關聯行業風險 159四、食用油行業市場風險 1591．市場供需風險 1592．價格風險 1593．競爭風險 160五、食用油行業其他風險分析 160第二十二章食用油行業發展對策 161一、綜合扶持國內油料生產，逐步減輕對進口油料的依賴 161二、加強行業協調和對油廠建設的宏觀調控 161三、適度扶持國內企業，通過產業重組培養大型油脂集團 161附圖TOC\h\z\t"圖標題,1"\c"圖表"圖1． 全球植物油產銷量對比 4圖2． 全球植物油庫存消費比變動趨勢 4圖3． 豆油、棕櫚油到港成本走勢 8圖4． 2008年1月2日-2009年11月2日我國大豆壓榨利潤走勢 9圖5． 2005-2009年中國國內生產總值及增長情況 12圖6． 2005-2009年中國工業企業景氣指數 13圖7． 2008-2009年中國進出口走勢圖（%） 15圖8． 1999年12月-2009年12月中國出口總額月度同比增長率與進口總額月度同比增長率（%） 16圖9． 2005-2009年我國食用油市場規模及其增長 24圖10． 2005-2009年食用油行業節余量及其增長波動 26圖11． 2010-2012年食用油行業市場規模及增速預測 26圖12． 2005-2009年我國食用油生產總量及增速 29圖13． 2005-2010年5月精制食用植物油產量及增長 29圖14． 2010-2012年食用油行業產量及增速預測 31圖15． 2006-2009年豆油產量及其增長 31圖16． 2006-2009年菜籽油產量及其增長 32圖17． 2006-2009年棉籽油產量及其增長 32圖18． 2006-2009年花生油產量及其增長 33圖19． 食用油子行業產量占比 33圖20． 消費者選擇各品牌食用油的現況 36圖21． 2007年-2009年國內花生油價格走勢圖 47圖22． 2007年-2009年國內豆油、菜籽油、棕櫚油價格走勢圖 47圖23． 2005-2009年食用油行業銷售毛利率 78圖24． 2005-2009年食用油行業銷售利潤率 78圖25． 2005-2009年食用油行業總資產利潤率 79圖26． 2005-2009年食用油行業凈資產利潤率 79圖27． 2005-2009年食用油行業產值利稅率 80圖28． 2005-2009年食用油行業銷售收入增長 81圖29． 2005-2009年食用油行業總資產增長 81圖30． 2005-2009年食用油行業固定資產增長 82圖31． 2005-2009年食用油行業凈資產增長 82圖32． 2005-2009年食用油行業利潤增長 83圖33． 2005-2009年食用油行業資產負債率 84圖34． 2005-2009年食用油行業速動比率 84圖35． 2005-2009年食用油行業流動比率 85圖36． 2005-2009年食用油行業利息保障倍數 86圖37． 2005-2009年食用油行業總資產周轉率 88圖38． 2005-2009年食用油行業凈資產周轉率 88圖39． 2005-2009年食用油行業應收賬款周轉率 89圖40． 2005-2009年食用油行業存貨周轉率 90圖41． 2005/2006-2008/2009年嘉里糧油（中國）有限公司銷售毛利率 92圖42． 2005/2006-2008/2009年嘉里糧油（中國）有限公司銷售利潤率 93圖43． 2006-2009年中糧食品營銷有限公司銷售毛利率 95圖44． 2006-2009年中糧食品營銷有限公司銷售利潤率 95圖45． 2005/2006-2008/2009年山東魯花主要財務指標及增速 97圖46． 2005/2006-2008/2009年上海佳格食品有限公司銷售毛利率 98圖47． 2005/2006-2008/2009年上海佳格食品有限公司銷售利潤率 99圖48． 2005/2006-2008/2009年上海良友海獅油脂實業有限公司銷售毛利率 100圖49． 2005/2006-2008/2009年上海良友海獅油脂實業有限公司銷售利潤率 101圖50． 2005/2006-2008/2009年廈門中盛糧油企業有限公司銷售毛利率 103圖51． 2005/2006-2008/2009年廈門中盛糧油企業有限公司銷售利潤率 103圖52． 2005/2006-2008/2009年重慶紅蜻蜓油脂有限責任公司銷售毛利率 105圖53． 2005/2006-2008/2009年重慶紅蜻蜓油脂有限責任公司銷售利潤率 105圖54． 2005/2006-2008/2009年廣東鷹嘜食品有限公司銷售毛利率 107圖55． 2005/2006-2008/2009年廣東鷹嘜食品有限公司銷售利潤率 107圖56． 2005/2006-2008/2009年深圳南順食品有限公司銷售毛利率 109圖57． 2005/2006-2008/2009年深圳南順食品有限公司銷售利潤率 109圖58． 2005/2006-2008/2009年珠海市金光油脂工業有限公司銷售毛利率 110圖59． 2005/2006-2008/2009年珠海市金光油脂工業有限公司銷售利潤率 111圖60． 2006-2009年我國豆油產量及其增長 113圖61． 2006-2009年我國消費量及其增長 113圖62． 2010-4-9到2010-6-11我國油菜籽零售價格 117圖63． 2006-2009年我國菜籽油產量及增長 118圖64． 2006-2009年我國菜籽油消費量及其增長 118圖65． 2006-2009年我國花生油產量及其增長 125圖66． 2006-2009年我國花生油消費量及其增長 125圖67． 2006-2009年我國棉籽油產量及其增長 128圖68． 2006-2009年我國棉籽油消費量及其增長 128圖69． 食用油區域市場總體分布情況 130圖70． 2005-2009年花生油及其分離品（海關編碼1508）出口數量及增速 133圖71． 2005-2009年花生油及其分離品（海關編碼1508）進口數量及增速 133圖72． 2005-2009年豆油及其分離品（海關編碼1507）出口數量及增速 134圖73． 005-2009年豆油及其分離品（海關編碼1507）進口數量及增速 134圖74． 2005-2009年菜子油或芥子油及其分離品（海關編碼1514）出口數量及增速 135圖75． 2005-2009年菜子油或芥子油及其分離品（海關編碼1514）進口數量及增速 136圖76． 2005-2009年葵花油、紅花油、棉子油及其分離品（海關編碼1512）出口數量及增速 136圖77． 2005-2009年葵花油、紅花油、棉子油及其分離品（海關編碼1512）進口數量及增速 137圖78． 2005-2009年棕櫚油及其分離品（海關編碼1511）出口數量及增速 137圖79． 2005-2009年棕櫚油及其分離品（海關編碼1511）進口數量及增速 138圖80． 2005-2009年橄欖油及其分離品（海關編碼1509）出口數量及增速 139圖81． 2005-2009年橄欖油及其分離品（海關編碼1509）進口數量及增速 139圖82． 2005-2009年其他固定植物油、脂及其分離品（海關編碼1515）出口數量及增速 140圖83． 2005-2009年其他固定植物油、脂及其分離品（海關編碼1515）進口數量及增速 140圖84． 2009-2010年5月我國豆油進出口數值變化曲線圖 144圖85． 2009-2010年5月我國菜籽油進出口數值變化曲線圖 144圖86． 2009-2010年5月我國棕櫚油進出口數值變化曲線圖 145附表TOC\h\z\t"表標題"\c表1． 09/10年度全球及主要國家豆油供需平衡表 2表2． 09/10年度全球及主要國家菜籽油供需平衡表 3表3． 09/10年度全球及主要國家棕櫚油供需平衡表 3表4． 中國植物油供需平衡表 8表5． NY/751-2003綠色食品食用植物油特征要求 18表6． NY/751-2003綠色食品食用植物油質量要求 19表7． 9類食用植物油中農藥最大殘留限量要求 19表8． 2005-2009年食用油行業市場飽和度 25表9． 2005-2009年我國食用油行業供需平衡現狀 34表10． 花生油最新報價數據 44表11． 豆油最新報價數據 45表12． 菜籽油最新報價數據 46表13． 2010-2012年食用油行業盈利能力預測 80表14． 2010-2012年食用油行業增長預測 83表15． 2010-2012年食用油行業償債能力預測 87表16． 2010-2012年食用油行業營運能力預測 90表17． 2006-2009年我國豆油供需平衡表 114表18． 2006-2009年我國菜籽油供需平衡表 119表19． 2006-2009年我國棕櫚油供需平衡表 121表20． 2006-2009年我國花生油供需平衡表 126表21． 2006-2009年我國棉籽油供需平衡表 129表22． 2008年全國各省市城鎮居民人均消費水平 131表23． 2009年菜子油或芥子油及其分離品出口國家分布 141表24． 2009年豆油及其分離品出口國家地區分布 141表25． 2009年棕櫚油及其分離品出口國家地區分布 142表26． 2009年豆油及其分離品進口國家地區分布 142表27． 2009年菜子油或芥子油及其分離品進口國家地區分布 143表28． 2009年棕櫚油及其分離品進口國家地區分布 143第一章食用油行業國內外發展概述一、國際食用油行業發展現狀1．全球食用油行業宏觀經濟環境供需基本面決定商品市場價格走勢，而2009年充足的資金流動性亦成為左右商品市場價格變動的主要力量。為了緩解金融危機造成的國際商品市場暴跌行情，2009年，以美聯儲為首的主要經濟體央行延續了08年低利率和定量寬松的貨幣政策，偏低的利率釋放出大量流動性，商品價格受益于投機資金的大量涌入，紛紛呈現恢復上漲的趨勢。從大環境來看，09年一季度，全球經濟已經結束了二戰以來最長最深的衰退階段，呈現出企穩復蘇的跡象。美國企業撇清庫存、節約開支，政府推出“舊車換現金”、首次購房退稅等政策支撐起消費的回升。三季度，美國GDP年增長率到達2.8%，這是連續四個季度萎縮之后首次浮現增長，也是近兩年來最強勁的經濟增長率。11月，美國失業率意外地降至10%，非農就業人數僅減少1.1萬，成為經濟危機爆發以來就業數據表現最好的一次。種種利好溫補了美國市場對于經濟回暖的信心。歐盟方面，三季度歐盟27國GDP環比增長0.3%，進口額增加2.4%，預示著經濟重返增長通道。作為此次危機中唯一沒有陷入衰退的發達經濟體、資源類大國，澳大利亞民間需求升溫，衰退風險消散，政府率先收回經濟刺激政策，兩個月內三度升息，表明經濟正走出危機的陰霾，上升前景更加明朗。令人擔憂的是，經濟復蘇的基礎并不穩固。一方面，由于政府介入較深，經濟自主增長的動力不足，后期政府的政策調控何時退出，如何退出，才能兼顧穩定經濟和防止通貨膨脹的雙重職能，將是至關重要的考驗。另一方面，受危機時期需求大幅萎縮的影響，面對日益激烈的國際貿易競爭，一些經濟體為了解決國內就業、促進本國產業復蘇，出臺各種貿易限制措施、保護政策，貿易保護主義正成為阻礙世界經濟復蘇的威脅。11月25日，迪拜主權投資公司迪拜世界宣布重組并暫停償還債務6個月，連帶各大銀行股遭遇拋售。市場擔憂金融危機進一步升級，股市應聲下跌，美元避險魅力大增，原油、油脂等商品期價普遍回落。市場信心極度脆弱，折射出經濟復蘇的進程依然步履維艱。2．全球食用油行業供需狀況1）油料大幅增產牽引壓榨量溫和上揚依據USDA12月作物供需報告，09/10年度全球油料作物產量預期將到達3.497億噸的歷史最高水平，較08/09年度增加3328.7萬噸，增幅在8.42%，處于歷史較高水平。其中，大豆產量增長顯著。隨收割季節結束，09/10年度美豆豐產已成定局。南美方面，巴西、阿根廷大豆播種面積創下紀錄新高，加之，后期厄爾尼諾現象預期增強，為南美產區帶來豐沛降水，09/10年度南美大豆產量取得恢復性增長無太大懸念。據USDA12月供需報告預估，09/10年度全球大豆產量將增至2.503億噸的創紀錄高位，較上年度增長18.68%，為近12年以來最大增幅。油菜籽方面，由于加拿大輪作模式限制了09/10年度油菜籽的播種面積，本年度加拿大油菜籽遭遇減產。加拿大統計局12月初發布的09/10年度最終產量報告顯示，加拿大油菜籽產量在1180萬噸，低于08/09年度產量水平（1264.2萬噸）。而同期歐盟、中國油菜籽產量溫和增加，填補了這一缺口。09/10年度，全球油菜籽產量約為5938.5萬噸，產量增幅從上年的19.74%收窄至2.23%.雖然09/10年度全球油料作物產量增長8.42%，遠遠高于近10年平均水平（3.55%），但壓榨量僅為3.41%，略低于10年均值（3.53%）。因此，具體到油脂而言，油料增產對后期價格構筑的潛在利空壓制或相對有限。2）全球油脂供需偏緊格局有望延續09/10年度全球及主要國家豆油供需平衡表單位：千噸期初庫存產量進口總供給出口國內消費期末結存阿根廷2656717698252201540222巴西270611050643015004680250中國466792824001079410010266428歐盟134221460029481902630128美國124487273410005147474841047全球2914376918946495519484374772590數據來源：國家糧油信息中心-咨詢09/10年度全球及主要國家菜籽油供需平衡表單位：千噸期初庫存產量進口總供給出口國內消費期末結存加拿大582000602118168036078中國29149352505476105102364歐盟367905040098171509205462印度4423412324081235255美國7544611711692160147557全球950219262308251842608214551121數據來源：國家糧油信息中心-咨詢09/10年度全球及主要國家棕櫚油供需平衡表單位：千噸期初庫存產量進口總供給出口國內消費期末結存中國4996300679916330468歐盟555480053551804648527印尼745207502021515156805005830馬來西亞130018500700205001580031401560全球470945132346548449535323442804892數據來源：國家糧油信息中心-咨詢油脂的農產品屬性決定了油脂需求具有剛性的特征，長期來看，隨人口增加油脂消費將呈遞增趨勢。USDA12月供需報告顯示，09/10年度全球植物油消費將再度迅猛增長，到達1.3547億噸，增幅在4.8%.受其影響，產銷差較08/09年度大幅削減了25.3%，降至186萬噸，略低于近10年平均水平（197.4萬噸）。產銷差的下降表明產量的增加慢于消費，全球植物油供需相對偏緊的格局尚未改變。全球植物油產銷量對比數據來源：國家糧油信息中心-咨詢結合庫存消費比這一指標分析，USDA最新供需報告預估09/10年度全球植物油庫存將從上年度的1181.1萬噸降至1131.3萬噸，庫存壓力不大。受此影響，09/10年度全球植物油庫存消費比將下調至5.88%，低于08/09年度的庫存消費比（6.40%），僅次于近10年來歷史最低水平（07/08年度的5.67%）。據此推斷，新年度全球植物油需求面支撐將強于上一年度。全球植物油庫存消費比變動趨勢數據來源：國家糧油信息中心-咨詢3）南美市場尚存變數對于油脂油料市場而言，三季度是美國、中國大豆和加拿大油菜籽生長、成熟的關鍵時期，在此期間，北半球油料供應是市場關注的焦點。進入10月份，隨著北半球油料陸續收獲上市，全球油脂油料市場的注意力開始向南半球轉移。巴西方面，受益于國內化肥價格下降，種植成本降低，農戶耕作的積極性普遍較高。加之9月以來作物種植帶雨水充裕，土壤墑情良好，新季大豆播種進程整體良好。隨著各產區種植面積逐步得到確認，后期的天氣、作物生長狀況將逐步映入人們眼簾。USDA預估，09/10年巴西大豆產量將增至6300萬噸，較上年度大增10.35%.另一方面，由于巴西政府計劃上調生物燃料摻混率，新年度巴西油脂需求旺盛。雖然09/10年度巴西大豆出口因阿根廷大豆歉收而獲益的可能性十分渺茫，但是大豆豐產迎合了壓榨需求的增加，或在一定程度上沖抵了供給面的利空影響。阿根廷供給面由多轉空。08/09年的嚴重干旱導致阿根廷大豆減產三成之多，加之，2月以來當地政府和農戶之間關于關稅問題的爭端頻頻引發罷工，大豆出口極度緊俏，產銷差降至歷史最低水平（-127.1萬噸）。而09/10年大豆在播種期適逢厄爾尼諾天氣的有力提振，市場普遍對于阿根廷大豆生長前景抱持樂觀態度。但是，根據布宜諾斯艾利斯谷物交易所最新報告顯示，由于農民留存種子的質量較差，截止目前中西部已播大豆的長勢并不均勻，大豆單產水平以及后期天氣因素仍有很大的不確定性。4）馬棕油供應緊俏利好后市隨著冬季氣溫降低，棕櫚油消費通常會受到抑制。而近期棕櫚油期價卻一路攀升，讓部分看空市場的交易者大跌眼鏡。棕櫚油淡季旺銷主要歸結于，市場對于全球最大棕櫚油出口國--馬來西亞09/10年度供給面趨緊的預期。馬來西亞政府于08年晚些時候推出了棕櫚樹重播計劃，旨在降低棕櫚油產量，以提高其價格，該項目是由政府出資為小型種植戶重植棕櫚樹。截至09年11月，馬來西亞油棕櫚種植戶已經申請了幾乎全部的2億令吉重播資金，涉及面積達到19.49萬公頃。據估算，2009年馬來西亞棕櫚油出口收入可能因此減少25%.12月初在印尼舉行的會議上，馬來西亞棕櫚油局（MPOB）主席SabriAhmad表示，馬來西亞2010年棕櫚油產量或將保持疲軟，因08年底推出的重播計劃可能將令棕櫚油產量每年降低大約70萬噸。SabriAhmad稱，“按照再植計劃，棕櫚樹必須在明年3月31日前砍倒。考慮到這一因素，2010年的棕櫚油產量可能僅將增加50萬-800萬噸。”另外，四季度屢遭惡劣天氣嚴重影響了馬來西亞棕櫚油收獲進程。后期厄爾尼諾預期持續仍是潛在威脅，從歷史情況看，冬季厄爾尼諾發生容易造成馬來西亞、印度尼西亞大部地區降水偏少、氣溫升高，進而影響棕櫚油單產。據統計，1983、1987、1998年，馬來西亞棕櫚油單產分別較上一年度下降了10%、23%和17%，新年度，馬棕油單產前景恐難樂觀。3．全球食用油行業總體發展概況及其趨勢由于2008、2009年的減產，世界大豆產量在2009、2010年會達到歷史最高增幅17%，其中美國增長10%，巴西增產12.5%，阿根廷有望增長60%。在產量增長的帶動下，世界大豆的庫存將較去年提高1000萬噸以上，增幅為12年來的最高增長幅度。而世界油脂的供求是中性偏多的，世界油脂的產量在2009、2010年將增長4%，基本處于歷史增長率的平均水平，在世界油脂需求增長的帶動下，世界油脂庫存將減少4%，所以我們必須關注世界油脂消費的情況。世界油脂消費總量在2009、2010年預期增長5%，而其中如果把歐洲和美國消費增長率單列出來，歐洲、美國的消費增長率仍然接近零。后危機時代全球經濟艱難企穩的大背景下，低利率釋放出充裕的流動性，自身基本面偏緊共同催生2009年油脂市場長時間區間震蕩、波瀾不驚的行情。09/10年度，全球油脂油料市場產消兩旺，價格波動取決于供需博弈的結果。初步預測全球油脂基本面仍偏緊，而南半球供給情況尚存變數，南美市場將成為關注焦點。中國大豆減產已成定局，而國儲油脂油料庫存高企，供應充裕形勢有增無減。國內油脂市場“政策市”、高對外依存度特征不改。2010年油脂市場面臨基本面諸多利空因素的考驗，明朗的單邊走勢料難以為繼，震蕩偏強的行情中需把握謹慎穩健的投資原則，不宜追漲殺跌。二、中國食用油行業發展現狀近些年，關于我國食用油自給率不斷下降，跨國糧商布局我國食用油市場，逐漸掌握話語權的報道頻頻見諸報端。自1996年以來，我國食用油進口量遠遠超過國內生產總量，成為世界上第一大食用油及其原料進口國，目前我國食用油自給率不到四成，已經低于國際警戒線，總體上看，用“嚴峻”二字形容我國油料及食用油安全形勢并不為過。1．中國食用油行業油料發展現狀根據國家糧油信息中心12月份預估，09/10年度，我國國產大豆供應量在1450萬噸，較上年度減少了104.5萬噸。新季大豆減產主要歸因于種植面積削減。09/10年度大豆播種初期，大豆玉米比價下降，很多農民將原本用于種植大豆的土地改種了玉米，全國大豆種植面積較08/09年度減少了24.6萬公頃。而大豆生長期間，黑龍江主產區先后遭遇干旱、內澇、霜凍災害，進一步加劇了減產形勢。與此同時，09/10年度我國油菜播種面積大增，油菜籽增產在望。08/09年度我國油菜籽產量到達歷史最高水平，但由于國家在延續油菜籽保護價收購政策的同時，采用多元主體入市收購的方式，允許一部分油脂加工企業掛牌收購自行銷售，收購數量大幅增加。農民從政策中獲益，種植油菜籽的積極性大大提高。國家糧油信息中心12月預測，09/10年度我國油菜籽播種面積增至720萬公頃，增幅在9.19%.產量較上年度增加139.8萬噸，到達1350萬噸。此外，09/10年度國家對含有莖基潰瘍病菌的進口油菜籽實行限制政策，預期油菜籽進口量將小幅降低。總之，雖然新年度國內大豆減產，但油料整體供應相對充足，這將制約國內油脂油料價格上漲的空間。2．中國食用油行業供需狀況在國內油料供應充裕的背景下，09年度中國油脂產量、消費量整體保持穩步增長的趨勢，需求增速甚至可以略好于供給，年末結轉庫存較上年度小幅下降（89.1萬噸）至183.5萬噸，遠高于近5年均值，庫存偏高成為后期油脂市場的隱憂。隨之而來，植物油庫存消費比將由08年度的5.07%，降至4.82%，依然處于相對較高的歷史水平，對油脂市場價格的影響略微偏空。中國植物油供需平衡表單位：千噸生產量食用消費量工業及其他消費量進口量出口量節余量2005155582000720986580278-2452006150372062120537745318-21020071574621120206383801797642008175812166521039092159274620091813622830210388781711910數據來源：國家糧油信息中心-咨詢3．中國食用油行業進口成本情況豆油、棕櫚油到港成本走勢數據來源：國家糧油信息中心-咨詢我國油脂的消費很大一部分依賴于國際市場。根據國家糧油信息中心數據測算，08/09年度我國植物油進口量占消費總量的38.14%（不含進口油料壓榨成油），09/10年度這一比例有望維持在35%之上，油脂市場進口依存度偏高現狀仍將持續。分品種來看，除了棕櫚油消費完全依賴進口之外，我國豆油的對外依存度高達八成以上。從上圖可以看出，09年，到達我國的豆油、棕櫚油到港成本分別維持在300美元/噸的區間內震蕩，整體比較平穩，重心逐步上移。此外，年內南美豆油CNF報價普遍比港口地區四級豆油出廠價格普遍低1300元/噸左右，競爭優勢明顯。4．中國食用油行業壓榨利潤概述2008年1月2日-2009年11月2日我國大豆壓榨利潤走勢數據來源：國家糧油信息中心-咨詢受豆油、豆粕價格走升提振，09年初，進口大豆壓榨利潤走出08年長期虧損的低谷，大幅上揚，到達年內高位，此后，以160元/噸為中軸上下波動。國產大豆壓榨企業受原料短缺的困擾，09年前三個季度壓榨收益普遍較差。四季度，國家為緩解庫容壓力和企業原料供應不足，出臺政策“10月21日起，對吉林、遼寧、黑龍江、內蒙古等地的大豆加工企業一次性補貼210元/噸”。國產大豆壓榨企業扭虧為盈，壓榨利潤迅速攀升，甚至一度高于進口大豆。5．中國食用油行業政策現狀09/10年度，國內外油脂油料市場仍需關注政策面的影響。包括印度油脂油料關稅政策、歐盟等國生物柴油政策、以及我國的油脂油料收儲、拋儲政策等都將對油脂油料的供需情況、價格波動產生至關重要的作用。回顧上年度，我國油脂油料市場“政策市”特征明顯，油脂價格繼續在國際市場的溢出效應以及國家臨時儲備政策的引導之間游走。一方面，進口大豆、油菜籽憑借成本優勢嚴重沖擊著國內市場，另一方面，國家為保護農民利益，對國產大豆、油菜籽實行最低保護價收購政策。其結果是，國內油脂庫存增至歷史高位，油脂價格明顯承壓。08年10月20日-09年6月底，為減輕金融危機對我國農業產業鏈的沖擊，提振農產品價格，國家先后進行了6次臨時儲備糧食收購，其中，4次以1.85元/市斤的最低保護價，累計收購大豆725萬噸。在油菜籽主產區，08年11月至09年9月期間，中儲糧先后3次收購油菜籽作為臨時儲備，截至12月初，中儲糧在內蒙古等17個油菜籽主產區累計收購油菜籽403.9萬噸，加工成油136.6萬噸。國儲油料收購政策一方面保護了農民生產的積極性，另一方面，龐大的油脂油料庫存壓力令市場忌憚，限制了價格上行的空間。09年7月，我國大豆主產區黑龍江等地九成油廠因缺貨陷入停機或辦停機狀態，為緩解產地缺貨的困境，7月23日，國家臨儲大豆競價交易在安徽糧食批發交易市場啟動，起拍價定在3750元/噸，由于同期各地油廠壓榨利潤普遍微薄甚至虧損，價格偏高的臨儲大豆不出意料的遭到市場冷遇。截至11月25日，臨儲18次拋豆成交情況均未出現顯著放量，總成交率不足2%.繼續落實油料收儲政策，09年11月下旬，國家發布通知，對新季大豆實行敞開收購，收購價提高至1.87元/斤，新的收儲政策引導東北大豆壓榨企業入市收購，并對指定的大豆壓榨企業和中儲糧總公司給與一次性費用補貼0.08元/斤。政策發布之后，引起了連盤大豆的連日放量上漲。09年12月初，隨著進口油脂到港成本的攀升，國內食用油終端市場迎來了一輪“漲價潮”，此次漲價波及全國多數城市，部分一線外資品牌提價幅度到達10%.現價走高顯著利多油脂類盤面走勢，期價大漲，引發市場對通貨膨脹的擔憂。12月13日，國家糧食局調控司官員表示，國儲將隨時向市場投放大豆，油菜籽、菜籽油以滿足供應，平抑油脂價格。該消息導致油脂市場前期普遍看多的預期出現分化。粗略估算臨儲油脂庫存，剔除18次臨儲大豆競價銷售成交的13.94萬噸，以及此前轉歸地儲的195萬噸（暫不考慮12月1日以來新季大豆的敞開收購量），國儲大豆總量在516.06萬噸，折合豆油85.15萬噸。加之，國儲3次收購油菜籽403.9萬噸，折算成菜籽油在145.4萬噸。據此推算，國家豆油、菜籽油潛在儲備至少在230.6萬噸。充裕的油脂庫存增強了國儲政策調控的影響力，后期何時放儲仍將是市場關注的焦點。第二章2009-2010年中國食用油行業發展環境分析一、宏觀經濟環境分析1．國內生產總值2005-2007年是中國經濟平穩快速增長、波動較小的時期。從2002年底開始，中國經濟進入了上升通道，2003-2007年，我國經濟的增長持續保持在10%或略高于10%的增速，總體來說經濟運行平穩，沒有較大的起伏。雖然，2008年下半年受全球金融危機的影響，但國內生產總值增速依然保持在了9%。2009年國內生產總值335353億元，比2008年增長8.7%。2005-2009年中國國內生產總值及增長情況數據來源：國家統計局2．工業企業景氣指數景氣指數，又稱為景氣度，它是對企業景氣調查中的定性經濟指標通過定量方法加工匯總，綜合反映某一特定調查群體或某一社會經濟現象所處的狀態或發展趨勢的一種指標。景氣指數的數值介于0和200之間，100為景氣指數的臨界值。當景氣指數大于100時，表明經濟處于上升或改善，處于景氣狀態，越接近200狀態越好；當景氣指數小于100時，表明經濟狀況趨于下降或惡化，處于不景氣狀態，越接近0狀態越差。企業景氣調查中常用的景氣指數有企業景氣指數、企業家信心指數等。2005-2007年中國工業企業景氣指數逐年增長，2005年為131，2007年增長至143。受到國際金融危機的影響，2008年工業企業景氣指數大幅下降，并低于100，全年指數為98.5，2009年有所上升，2009年我國工業企業景氣指數達到128.1。2005-2009年中國工業企業景氣指數數據來源：國家統計局二、國際貿易環境分析（1）2008年受國際市場需求萎縮、國際初級產品大幅下跌等因素影響，從2008年下半年起中國國際貿易環境開始惡化。2008年四季度，中國進口同比下降8.8%，較之三季度22.3%的增速出現大幅下降，出口同比增長4.3%，較之三季度也出現18個百分點的回落。（2）2009年一季度為了遏制我國對外貿易下滑，2008年底以來，中央連續多次提高出口產品的出口退稅率，并靈活調整加工貿易政策，全面出臺政策解決企業在外貿融資、信貸、擔保等方面的困難。同時，國內企業在實施產品升級、產業轉移和技術設備更新等戰略中形成了較強的競爭力，也防止了出口的大幅下滑。與2009年前2個月相比，我國2009年3月份的進出口總值、出口值、進口值同比降幅分別減少6.3個、4個和9.1個百分點，對外貿易下滑形勢略有緩解。2009年第一季度，對外貿易進出口總額4287億美元，同比下降24.9%。其中，出口2455億美元，下降19.7%；進口1832億美元，下降30.9%。進出口相抵，順差623億美元，同比增加209億美元。一季度，實際使用外商直接投資218億美元，同比減少56億美元。（3）2009年二季度2009年二季度，我國對外貿易持續大幅下降，貿易順差略有減少，但是出口觸底，為大幅反彈做準備。2009年上半年，我國進出口總額9461億美元，同比下降23.5%。其中，出口5215億美元，下降21.8%；進口4246億美元，下降25.4%。貿易順差969億美元，同比減少21億美元。（4）2009年三季度長期以來，中國經濟發展模式，使得我國經濟的出口依存度高達35%，其中，對美出口更占據了20%左右。因此美國經濟的增長情況將直接影響到我國的出口。數據表明，美國經濟長期影響著中國的出口，二者高度相關。2009年下半年，受益于寬松政策和金融市場融資功能的恢復，美國實體經濟部門庫存調整也將更加穩定，三季度起，美國經濟實現由負向正轉變，美國經濟的回暖將直接帶動中國的出口增長。2009年前三季度，我國對外貿易繼續下降，但降幅明顯收窄。前三季度，進出口總額15578億美元，比上年同期下降20.9%，其中，出口8466億美元，下降21.3%；進口7112億美元，下降20.4%；順差1355億美元，同比減少455億美元。其中，9月份當月，我國外貿進出口總值2189.4億美元，同比下降10.1%，環比增長14.2%，環比增幅繼續加大。按季度走勢來看，2009年中國進出口總額降幅呈收窄態勢：一季度下降24.9%，二季度下降22.1%，三季度下降20.9%。（5）2009年四季度2009年，全球經濟增長放緩導致外需下降，可能對中國出口產生較大沖擊。由于2009年多數發達國家的經濟有可能陷入衰退，而經濟再次恢復增長的時間卻不確定。美國、歐盟兩大經濟體的經濟滑落將導致全球貿易規模的收縮，在較大程度上依賴出口推動經濟增長的中國將不可避免地受到影響。2009年全年進出口總額22073億美元，比上年下降13.9%。11月份進出口總額同比漲幅由負轉正，當月增長9.8%，12月份增長32.7%。全年出口12017億美元，下降16.0%；進口10056億美元，下降11.2%。進出口相抵，貿易順差1961億美元，比上年減少994億美元。2008-2009年中國進出口走勢圖（%）數據來源：國務院發展研究中心（6）中國國際貿易情況總結2009年全年，我國共實現進出口總額22073億美元，比2008年下降13.9%。其中，出口12017億美元，下降16.0%；進口10056億美元，下降11.2%。進出口相抵，貿易順差1961億美元，比2008年減少994億美元。從未來趨勢看，2010年的進出口形勢會比2009年更加改善，預計貿易順差會較2009年有所增加。1999年12月-2009年12月中國出口總額月度同比增長率與進口總額月度同比增長率（%）數據來源：國務院發展研究中心三、宏觀政策環境分析2009年，我國“擴內需、促消費、保民生”政策措施成效顯著，帶動固定資產投資增速快速回升，消費品市場逆勢上揚，兩大國內需求成為2009年經濟增長成功保“8”的關鍵力量，2009年，最終消費對GDP的貢獻率52.5%，拉動GDP4.6個百分點；資本形成（投資）對GDP的貢獻率92.3%，拉動GDP8.0個百分點；凈出口對GDP的貢獻率-44.8%，拉動GDP-3.9個百分點。2010年，隨著全球經濟的平穩復蘇，我國經濟增長的內生動力逐步恢復，在積極財政政策和適度寬松貨幣政策基本保持不變的情況下，國民經濟企穩回升的勢頭將進一步得到鞏固，但由于經濟刺激政策的增量小于2009年，2010年經濟增長速度將與上年大體相當。初步預計，2010年我國經濟增長8.5%左右。從季度增長速度來看，可能呈現前高后低的走勢，其中一季度GDP增速超過11%的可能性較大；消費和進出口增長速度將有所加快，對經濟增長的貢獻率上升；而投資增速將有所放慢，對經濟增長的貢獻率下降；由于GDP增速低于長期潛在增長率，總量上供過于求是經濟運行的基本特征，全年不會出現明顯的通貨膨脹壓力。四、食用油行業政策環境1．糧食行業普法2010年全國糧食行業普法依法治理工作總體要求是：全面貫徹黨的十七大和十七屆三中、四中全會精神，高舉中國特色社會主義偉大旗幟，堅持以鄧小平理論和“三個代表”重要思想為指導，深入貫徹落實科學發展觀，貫徹落實中央經濟工作會議、中央農村工作會議、全國政法工作電視電話會議和全國糧食局長會議精神，緊緊圍繞糧食流通中心工作，深入開展法制宣傳教育，不斷創新法制宣傳方式方法，逐步健全普法依法治理體制機制，認真開展糧食行業“五五”普法檢查驗收，加強糧食法制研究，扎實推進依法治理，全面落實《全國糧食行業法制宣傳教育第五個五年規劃》，努力提高糧食行業廣大干部職工的法律意識和法律素質，促進糧食流通事業又好又快發展。2．《糧油倉儲管理辦法》2009年12月29日，為了規范糧油倉儲單位的糧油倉儲活動，維護糧食流通秩序，保障國家糧食安全，國家發展和改革委員會根據《糧食流通管理條例》、《中央儲備糧管理條例》和相關法律法規，制定《糧油倉儲管理辦法》。3．農業行業標準NY/751-2003綠色食品食用植物油本標準由中國綠色食品發展中心提出并歸口。本標準起草單位：農業部油料及制品質量監督檢驗測試中心。綠色食品食用植物油1）范圍本標準規定了綠色食品食用植物油的要求、試驗方法、檢驗規則、標志、包裝、運輸和貯存。本標準適用于申報和使用綠色食品標準的9類食用植物油，包括菜籽油、低芥酸菜籽油、大豆油、花生油、芝麻油、葵花籽油、棉籽油、玉米油、山茶油。2）標準要求中華人民共和國農業行業標準NY/751-2003綠色食品食用植物油主要要求如下：1．特征要求NY/751-2003綠色食品食用植物油特征要求

項目比重(20℃/4℃)折光指數/n20℃D碘價（以I計）(g/100g)皂化值(以KOH計)(mg/g)不皂/（%）≤

指標菜籽油0.9090—0.91451.4710—1.475594—120168—1822.00低芥酸菜籽油0.9140—0.92001.4726—1.4746105—126182—1932.00大豆油0.9180—0.92501.4720—1.4770123—142188—1951.50花生油0.9110—0.91751.4695—1.472080—106187—1961.00芝麻油0.9126—0.92871.4692—1.4791106—120187—1952.00葵花籽油0.9164—0.92141.4746—1.4766110—143188—1941.50棉籽油0.9170—0.92501.4690—1.475099—120189—1981.50玉米油0.9153—0.92341.4726—1.4759109—133187—1952.80山茶油0.9104—0.92051.4671—1.472088—90188—1961.502．質量要求NY/751-2003綠色食品食用植物油質量要求項目指標精制油高級烹調油色拉油水分及揮發物(%)≤0.100.050.05雜質/（%）≤0.100.050.05酸價（以KOH計）(mg/g)≤2.000.300.20過氧化值/(mmol/kg)≤6.005.005.00加熱試驗（280）油色不得變深，無析出物——羰基價(mmol/kg)≤20.0010.0010.00冷凍試驗（0℃冷藏5.5h）——澄清、透明煙點/℃

≤—205.0215.0色澤≤按相關的產品標準執行。芥酸/(%)≤5.00注:芥酸適用于低芥酸菜籽油產品。3．衛生要求綠色食品食用植物中不得摻有礦物油和其他非食用油，9類食用植物油中農藥最大殘留限量要求應符合下表的規定：9類食用植物油中農藥最大殘留限量要求項目食用植物油殺螟硫磷(mg/kg)

≤0.01倍硫磷/（mg/kg）

≤0.01敵敵畏/(mg/kg)≤0.01樂果/(mg/kg)

≤0.01馬拉硫磷/(mg/kg)

≤0.01西維因/(mg/kg)≤0.5氯氰菊酯/(mg/kg)

≤0.2五、食用油行業技術環境1．新型食用油油瓶該技術涉及一種新型食用油油瓶，特別涉及一種帶有導流機構的食用油油瓶。在油瓶上設有導流機構，由活塞、連桿、活塞筒、導流軟管構成。活塞筒的上下兩端設有進出油流通口，活塞筒上帶有螺母緊固機構，導油機構通過螺母與瓶口螺紋連接；連桿上端帶有卡片，活塞筒頂端帶有卡口，卡片與卡口組成卡鎖，可以鎖死連桿，以免不需要取油時連桿的誤動作造成出油。導流軟管為可任意翻轉彎折的軟管。該技術的突出優點是：1.可在不提起油瓶的情況下將食用油導出，并且在取油結束時將出油口向上翻轉，向下推壓手柄可以將導油管中的剩余食油吸入瓶內，減少剩余油對瓶外測的污染。2.日常使用油瓶也可以采用該導流機構進行取油。2．甘油二酯食用油的生產方法該技術公開了一種甘油二酯食用油的生產方法，包括以下步驟：1)將強堿弱酸鹽緩沖液和甘油三酯食用油按0.3～1∶1的重量比加入反應釜中，再按強堿弱酸鹽緩沖液和甘油三酯食用油重量總和的0.5～10％加入固定化脂肪酶建立反應體系；2)將反應體系在均勻攪拌、30～80℃的反應溫度和pH值為7.0～9.5的條件下進行酯水解反應2～10小時，得水解反應液；3)從水解反應液中分離出固定化脂肪酶后，得脫酶反應液；4)從脫酶反應液中分離出甘油二酯食用油和甘油三酯食用油。使用該技術的方法，能生產主要成分為1，3-甘油二酯的甘油二酯食用油，且工藝簡潔，收率高。3．節能式食用油自動凈化裝置節能式食用油自動凈化裝置，其特征是：它包括高位油箱(4)、凈化器(6)、精品油箱(8)、毛油管(5)、精品油管(7)；凈化器(6)位于高位油箱(4)的低處，精品油箱(8)位于凈化器(6)的低處；在凈化器(6)的箱體(61)內裝有過濾架(65)，過濾架(65)內裝有若干個過濾體(63)，若干個過濾體(63)下方具有集油盤(64)；毛油管(5)的一端與高位油箱(4)下部連接，另一端伸入到凈化器(6)的箱體(61)內，在毛油管(5)的另一端的端部裝有浮球閥(52)；精品油管(7)一端與凈化器(6)的集油(64)連接，其另一端通到精品油箱(8)內。該技術能提高食用油的質量，且具有結構簡單、節約電力、操作維修簡單、可降低生產成本的優點。4．必需脂肪酸營養型食用油及制造方法一種必需脂肪酸營養型食用油及制造方法，能提供脂肪和能量、結構物質正常代謝且制造、使用與食用都很方便的必需脂肪酸，并提升普通食用油的營養價值，屬一個總的構思、以維持脂肪和能量物質代謝正常及平衡。設計采用亞油酸(油)和/或亞麻酸(油)與普通食用油一起為原料制成必需脂肪酸營養型食用油，用作食品添加劑以提高日常普通食用油的營養價值或直接食用，以利于解決肥胖、脂肝及安全減肥等世界性難題。5．脂溶性復合維生素微量元素必需脂肪酸營養型食用油產品及制造方法一種脂溶性復合維生素微量元素必需脂肪酸營養型食用油產品及制造方法，出于一個總的能提供脂肪和能量、結構物質代謝且脂溶性而使制造、使用與食用都很方便的重要維生素微量元素及必需脂肪酸(油)以維持代謝正常及平衡的發明構思，設計采用由脂溶性維生素A、D、E、胡蘿卜素、微量元素硒、鋅為原材料制造成脂溶性復合維生素微量元素，由亞油酸(油)和亞麻酸(油)為原材料制造成必需脂肪酸(油)，由必需脂肪酸(油)與食用油為原材料制造成必需脂肪酸營養型食用油等產品以提高日常普通食用油的營養價值，提供脂肪和能量、結構物質代謝重要維生素微量元素及必需脂肪酸以維持代謝正常及平衡，利于解決肥胖、脂肝及安全減肥等難題。6．快速鑒別食用油的氣相色譜指紋法該技術提供一種快速鑒別食用油的氣相色譜指紋法，包括如下步驟：A、建立食用油揮發性成分指紋圖譜：同一產地、品牌的一種食用油為標準品，通過氣相色譜分析建立其揮發性成分的氣相色譜指紋圖譜；B、檢測樣品：取待檢測的食用油樣品分別與對標準品相同的條件進樣，得出檢測樣品的譜圖，將兩者的指紋圖譜用直接觀察法或指紋圖譜軟件分析作為定性依據。該技術對于食用油揮發性成分做成的指紋圖譜，經方法學的考察表明：其精密度、穩定性和重現性均具有較好的應用前景，適于在食品安全檢測技術領域推廣。7．檢驗合格食用油中是否摻有地溝油的方法該技術涉及一種檢驗合格食用油中是否摻有地溝油的方法。該方法以餐飲業食物殘渣為原料，經脫膠、堿煉、脫水、脫色、脫臭等工藝得到精煉后的地溝油。由于地溝油是合格食用油在烹調過程中加入了食鹽、味精等調味劑，同時在烹調的過程中有機物可以分解產生可電離的物質從而使其電導率升高，通過用去離子水萃取后測定水相的電導率，通過比較測定結果，可以判斷合格食用油中是否摻有地溝油。該方法適用性強，操作簡單。8．從植物源食用油中提取用于轉基因成分檢測的DNA的方法該技術的內容是從植物來源的食用油中提取DNA，用于轉基因成分的檢測。本方法的特點是：在DNA提取之前先采用有機的乳化劑進行較長時間的乳化，把含量極低的DNA從脂溶性油脂中充分游離出來，完成成功提取的第一步，再利用自主研發的獨特緩沖體系(提取緩沖液：100mMTris.HCl，pH8.0；20mMEDTA；500mMNaCl；1.5％SDS；4％PVP)使DNA充分釋放和聚集，有別于傳統的CTAB裂解，酚/氯仿抽提，然后在carrierRNA共沉劑下經異丙醇沉淀，再經第二次異丙醇沉淀，從大離心管轉移至小離心管，最大限度的獲得食用油中含量極低的DNA，溶于40μl溶解緩沖液中，取9μl作為模板用于20μl的PCR反應體系。本方法快速、便捷、安全，效率高、穩定性好，適用于以植物來源為原料的食用油的轉基因成分檢測。六、國內外經濟形勢對食用油行業發展環境的影響近期由于歐盟主權債務危機爆發，歐元快速下跌，美元上行，已經給予商品沉重的壓力。而投資者信心的動搖則是進一步加大商品的負面壓力。就食用油而言，在系統風險陡然升級的背景中，加之自身基本面的低迷，將迫使食用油價格重心進一步降低。市場存在空頭力量發揮的條件和空間，值得投資者關注。由于歐盟內部的經濟發展存在較大的差異，這一個深層次的結構性問題。即便歐盟通過了7500億歐元的救助計劃，短期來看，如果援助計劃執行順利，主權債務危機將不會蔓延至整個環地中海國家。但這并不意味著歐洲主權債務風波可以徹底平息。對于美元，大級別的升勢仍在進行時。在系統風險升級的時候，我們同時看到的是油脂基本面的削弱。在5月美國農業部（以下簡稱USDA）的月度報告中，USDA預計2010/11年度全球油籽產量預計達到創紀錄的4.40億噸，比2009/10年度提高220萬噸。美國以外國家的油籽產量預計達到3.409億噸，比上年提高200萬噸。全球大豆產量預計為2.501億噸，比上年降低3%.阿根廷產量預計為5000萬噸，比2009/10年度降低400萬噸，這是由于收獲面積和趨勢單產降低。大豆面積預計降低的原因在于種植戶提高了谷物和葵花籽播種面積。巴西大豆產量預計為6500萬噸，比2009/10年度降低了300萬噸。雖然收獲面積小幅提高，但是單產降低幅度更大，低于2009/10年度的創紀錄單產水平。油脂基本面也正在偏弱轉換。由于歐盟主權債務危機的升級，使得整個商品都面臨系統性風險的沖擊。而豆類和油脂本身的基本面即已經偏弱，在此系統風險的沖擊下，更難以有走強表現，油脂價格下行壓力增加，市場存在階段性空頭機會。在前期，我們已經明確判斷：油脂本身并不存在走強的可能性，而只能跟隨市場整體方向被動運行。在系統風險升高的背景下，油脂面臨外部環境和自身基本面的雙重壓力。第三章食用油行業市場分析一、市場規模分析1．2005-2009年食用油行業市場規模及增速全球食用油消費主要以植物油為主。按世界10種主要食用油的國家消費量排序依次是，第一位中國，第二位印度，第三位美國。這一順序與人口排位相一致，人口是決定消費量的首要因素。中國是食用油消費大國，同時也是世界油料生產大國，菜籽、花生、棉籽、芝麻的產量均居世界第一位，大豆、葵花籽的生產也是名列前茅。近五年來，我國食用油行業穩步向前發展，市場規模也隨著人們的需求的增長而日益上升。2006年、2007年、2008年及2009年增速分別為3.1%、2.4%、2.6%、5.4%，市場規模從2005年度的20007千噸增加到2009年22830千噸，增速雖低于我國GDP的增速，但總體趨勢與增幅一直處于上揚。可見，我國食用油市場規模存在很大的發展空間，并有待進一步發展。2005-2009年我國食用油市場規模及其增長單位：千噸數據來源：國家糧油信息中心-咨詢2．食用油行業市場飽和度在分析食用油行業市場飽和度時，可以考察近五年來食用油的生產量、消費量、進口量與出口量，然后通過（生產量+進口量）-（消費量+出口量）計算出節余量。從下表可以看出，從2007年度之前，我國食用油沒有節余，供給（生產及進口）總和還不能完全滿足需求；金融危機后，我國食用油開始出現過剩，尤其是2008年度節余量高達2746千噸，但總體節余量的增長幅度出現下滑，如圖“2005-2010年1月食用油行業節余量及其增長波動”。2005-2009年食用油行業市場飽和度單位：千噸生產量食用消費量工業及其他消費量進口量出口量節余量2005155582000720986580278-2452006150372062120537745318-21020071574621120206383801797642008175812166521039092159274620091813622830210388781711910數據來源：國家糧油信息中心-咨詢2005-2009年食用油行業節余量及其增長波動單位：千噸數據來源：國家糧油信息中心-咨詢3．國內外經濟形勢對食用油行業市場規模的影響從次貸危機爆發到金融風暴高峰期渡過，食用油價格因熱錢擔心金融衍生品市場泡沫破滅轉而流入商品市場而一再創新高出現歷史上從未有過的行情，食用油市場規模出現了一定幅度的上揚。而在這些熱錢大得其利市場監管從嚴后轉而流向高速路、機場等收益雖低但相對安全的公共設施后行情進入熊市。4．2010-2012年食用油行業市場規模及增速預測針對當前經濟形勢及相關政策導向并結合近五年來行業的發展態勢，對食用油行業2010-2015年的市場規模及增速作出如下預測：2010-2012年食用油行業市場規模及增速預測數據來源：-行業研究二、市場結構分析市場結構是從完全競爭到獨家壟斷一系列過渡的市場狀態，反映了廠商之間某種關系和特征的結構形態。在我國食用油行業中，中糧集團和嘉里糧油兩家占據國內絕大部分的市場份額，盡管集中度較高，但行業還沒有達到獨家壟斷階段，所以就行業發展現狀來說處于寡頭階段。三、市場特點分析1．食用油行業所處生命周期根據產業周期理論，產業周期理論各階段特點如下：產業在形成階段，企業數量少，集中度高，產品種類單一，質量低且不穩定；產業在成長階段，市場需求旺盛，產業利潤率高，導致產業進入壁壘低，大量廠商進入，產業集中度下降，但產品開始多樣化、差別化，質量提高，競爭主要集中在價格上；產業在成熟階段，產業集中度高，出現了一定程度的壟斷，產品再無差異，產業利潤達到很高的水平，進入壁壘高，主要表現為規模壁壘；產業衰退期，主要表現為需求萎縮，利潤開始下降。我國傳統食用油行業（豆油、菜籽油、棕櫚油、花生油等）集中度較高，兩大食用油巨頭中糧集團和嘉里糧油占據國內大部分的份額，產品之間的差異不大，一類、二類品牌之間的產品相差不大，說明我國傳統食用油行業處于成熟階段。同時，新型的小品種食用油發展很快，企業數量不多但增長很快，產業利潤率很高，這些品種的食用油處于成長階段，發展潛力很大，市場前景也很可觀。2．技術變革與行業革新對食用油行業的影響技術變革和行業革新一方面能夠提高產品質量、性能、外觀等，這些都是企業發展的基本要素，也是行業發展的根本。技術變革對行業的另一個影響是能夠提高產品的市場占有率，改變市場格局，隨著行業的成熟，產品同質化現象越來越嚴重，特別在中小企業中技術復制現象十分普遍，為了能夠在市場中保持長久的市場競爭力，需要食用油企業擁有自己的核心技術，開發新的產品，才能在日趨激烈的市場競爭中占得優勢。第四章食用油行業生產分析一、生產總量分析1．2005-2009年食用油行業生產總量及增速1）食用油總體產量及增速2005-2009年我國食用油生產總量及增速數據來源：國家糧油信息中心-咨詢2）精制食用植物油產量及增長2005-2010年5月精制食用植物油產量及增長數據來源：國研網-咨詢2．國內外經濟形勢對食用油行業生產的影響由美國次貸危機引發的全球性經濟危機不斷蔓延和擴散，實體經濟受到了嚴重影響，受其影響，危機期間包括印度和中國在內的發展中國家的需求增長放慢。食用油消費需求增長將會受到抑制，進而抑制食用油的生產、加工，加上由于經濟危機出現，將導致企業資金緊張、貸款和融資困難，基金做多商品期貨的信心不足，進而制約食用油價格的上漲。經濟形勢的好壞將影響國際原油價格和美元的價格走勢。植物油市場走勢在很大程度上仍取決于原油。每當市場認為植物油價格已經見底，植物油總是還會創下新低。因而，除非原油價格漲至60到80美元，食用油價格就不可能大漲。價格的波動影響消費，消費量的增減又影響食用油的供給，國內外經濟形勢的波動，會直接或間接的對食用油行業生產產生積極或消極的影響。因此，食用油生產加工企業，在關注自身企業發展及行業發展趨勢的同時，更要關注國內外宏觀經濟環境。3．2010-2012年食用油行業生產總量及增速預測根據國內需求及出口情況，結合食用油進口及國家宏觀經濟趨勢，并預測相關政策環境的取向，對食用油行業生產總量及增速作出如下預測：2010-2012年食用油行業產量及增速預測數據來源：-行業研究二、子行業生產分析1．子行業生產情況2006-2009年主要子行業生產分析，這些子行業包括食用油，如豆油、菜籽油、棉籽油、花生油與棕櫚油。由于棕櫚油我國基本不生產外，其他主要食用油，如豆油、菜籽油、棉籽油、花生油的產量情況及增長如下：2006-2009年豆油產量及其增長數據來源：國家糧油信息中心-咨詢2006-2009年菜籽油產量及其增長數據來源：國家糧油信息中心-咨詢2006-2009年棉籽油產量及其增長數據來源：國家糧油信息中心-咨詢2006-2009年花生油產量及其增長數據來源：國家糧油信息中心-咨詢2.子行業生產占比由于宏觀經濟及食用油行業的行情變動，食用油子行業在各年中的比重不完全一樣。因此，我們取最近的年份的產量來衡量其子行業的占比。食用油子行業產量占比數據來源：國家糧油信息中心-咨詢從上圖可以看出，我國食用油子行業中，生產最大的是豆油，達到44.5%；其次是菜籽油，比重為28.60%；再次是花生油，占到10.20%；最后是棉籽油，占比為7.20%。其他油脂總體占比為9.50%。三、行業供需平衡分析1．食用油行業供需平衡現狀從下圖可以看出，我國食用油行業供需欠平衡：2006-2007年，供給不足，供給量少于需求量200多千噸；2007年以后，總體供求關系發生改變，出現了比較多的節余庫存，當年比上年增