1、牙粉項目工程前期工作手冊xx（集團）有限公司目錄第一章 項目基本情況5一、 項目承辦單位5二、 項目實施的可行性6三、 項目建設選址7四、 建筑物建設規模7五、 項目總投資及資金構成7六、 資金籌措方案8七、 項目預期經濟效益規劃目標8八、 項目建設進度規劃9第二章 公司基本情況11一、 公司簡介11二、 核心人員介紹11第三章 數據采集分析與知識管理13一、 大數據系統和數據挖掘技術13二、 信息鑒別常用方法17第四章 現代工程咨詢方法概述20一、 現代工程咨詢方法框架20二、 現代工程咨詢方法的特點21第五章 規劃咨詢方法24一、 調查方法24二、 宏觀分析方法25第六章 資源環境承載力影

2、響因素識別及評價指標29一、 資源環境承載力評價綜合指標體系29二、 環境承載力影響因素識別及評價指標30第七章 市場分析33一、 行業競爭結構分析33二、 簡單移動平均法36第八章 現金流量分析38一、 基準收益率的測算和選取38二、 常用的資金等值換算公式41第九章 建設期利息估算45一、 建設期利息估算的前提條件45二、 建設期利息的估算方法45第十章 流動資金估算46一、 分項詳細估算法46二、 流動資金估算應注意的問題49第十一章 資產證券化方案分析50一、 資產證券化概念和特點50二、 資產證券化定價模型及其應用54第十二章 資金結構優化比選60一、 比較資金成本法60二、 息稅前

3、利潤每股利潤分析法61第一章 項目基本情況一、 項目承辦單位（一）項目承辦單位名稱xx（集團）有限公司（二）項目聯系人梁xx（三）項目建設單位概況公司不斷建設和完善企業信息化服務平臺，實施“互聯網+”企業專項行動，推廣適合企業需求的信息化產品和服務，促進互聯網和信息技術在企業經營管理各個環節中的應用，業通過信息化提高效率和效益。搭建信息化服務平臺，培育產業鏈，打造創新鏈，提升價值鏈，促進帶動產業鏈上下游企業協同發展。本公司秉承“顧客至上，銳意進取”的經營理念，堅持“客戶第一”的原則為廣大客戶提供優質的服務。公司堅持“責任+愛心”的服務理念，將誠信經營、誠信服務作為企業立世之本，在服務社會、方便

4、大眾中贏得信譽、贏得市場。“滿足社會和業主的需要，是我們不懈的追求”的企業觀念，面對經濟發展步入快車道的良好機遇，正以高昂的熱情投身于建設宏偉大業。公司堅持提升企業素質，即“企業管理水平進一步提高，人力資源結構進一步優化，人員素質進一步提升，安全生產意識和社會責任意識進一步增強，誠信經營水平進一步提高”，培育一批具有工匠精神的高素質企業員工，企業品牌影響力不斷提升。展望未來，公司將圍繞企業發展目標的實現，在“夢想、責任、忠誠、一流”核心價值觀的指引下，圍繞業務體系、管控體系和人才隊伍體系重塑，推動體制機制改革和管理及業務模式的創新，加強團隊能力建設，提升核心競爭力，努力把公司打造成為國內一流的

5、供應鏈管理平臺。二、 項目實施的可行性（一）不斷提升技術研發實力是鞏固行業地位的必要措施公司長期積累已取得了較豐富的研發成果。隨著研究領域的不斷擴大，公司產品不斷往精密化、智能化方向發展，投資項目的建設，將支持公司在相關領域投入更多的人力、物力和財力，進一步提升公司研發實力，加快產品開發速度，持續優化產品結構，滿足行業發展和市場競爭的需求，鞏固并增強公司在行業內的優勢競爭地位，為建設國際一流的研發平臺提供充實保障。（二）公司行業地位突出，項目具備實施基礎公司自成立之日起就專注于行業領域，已形成了包括自主研發、品牌、質量、管理等在內的一系列核心競爭優勢，行業地位突出，為項目的實施提供了良好的條件

6、。在生產方面，公司擁有良好生產管理基礎，并且擁有國際先進的生產、檢測設備；在技術研發方面，公司系國家高新技術企業，擁有省級企業技術中心，并與科研院所、高校保持著長期的合作關系，已形成了完善的研發體系和創新機制，具備進一步升級改造的條件；在營銷網絡建設方面，公司通過多年發展已建立了良好的營銷服務體系，營銷網絡拓展具備可復制性。三、 項目建設選址本期項目選址位于xxx（以最終選址方案為準），占地面積約87.00畝。項目擬定建設區域地理位置優越，交通便利，規劃電力、給排水、通訊等公用設施條件完備，非常適宜本期項目建設。四、 建筑物建設規模本期項目建筑面積108901.34，其中：主體工程83431.

7、78，倉儲工程10538.14，行政辦公及生活服務設施9757.36，公共工程5174.06。五、 項目總投資及資金構成（一）項目總投資構成分析本期項目總投資包括建設投資、建設期利息和流動資金。根據謹慎財務估算，項目總投資37268.65萬元，其中：建設投資30711.85萬元，占項目總投資的82.41%；建設期利息854.07萬元，占項目總投資的2.29%；流動資金5702.73萬元，占項目總投資的15.30%。（二）建設投資構成本期項目建設投資30711.85萬元，包括工程費用、工程建設其他費用和預備費，其中：工程費用26848.65萬元，工程建設其他費用3127.12萬元，預備費736.

8、08萬元。六、 資金籌措方案本期項目總投資37268.65萬元，其中申請銀行長期貸款17429.88萬元，其余部分由企業自籌。七、 項目預期經濟效益規劃目標（一）經濟效益目標值（正常經營年份）1、營業收入（SP）：64800.00萬元。2、綜合總成本費用（TC）：55858.04萬元。3、凈利潤（NP）：6504.54萬元。（二）經濟效益評價目標1、全部投資回收期（Pt）：7.25年。2、財務內部收益率：11.16%。3、財務凈現值：-3640.54萬元。八、 項目建設進度規劃本期項目按照國家基本建設程序的有關法規和實施指南要求進行建設，本期項目建設期限規劃24個月。十四、項目綜合評價主要經濟

9、指標一覽表序號項目單位指標備注1占地面積58000.00約87.00畝1.1總建筑面積108901.34容積率1.881.2基底面積36540.00建筑系數63.00%1.3投資強度萬元/畝347.342總投資萬元37268.652.1建設投資萬元30711.852.1.1工程費用萬元26848.652.1.2工程建設其他費用萬元3預備費萬元736.082.2建設期利息萬元854.072.3流動資金萬元5702.733資金籌措萬元37268.653.1自籌資金萬元19838.773.2銀行貸款萬元17429.884營業收入萬元64800.00正常運營年份5總成本費用萬元5

10、5858.04""6利潤總額萬元8672.72""7凈利潤萬元6504.54""8所得稅萬元2168.18""9增值稅萬元2243.66""10稅金及附加萬元269.24""11納稅總額萬元4681.08""12工業增加值萬元17447.61""13盈虧平衡點萬元30794.09產值14回收期年7.25含建設期24個月15財務內部收益率11.16%所得稅后16財務凈現值萬元-3640.54所得稅后第二章 公司基本情況一、 公司簡介公司堅

11、持提升企業素質，即“企業管理水平進一步提高，人力資源結構進一步優化，人員素質進一步提升，安全生產意識和社會責任意識進一步增強，誠信經營水平進一步提高”，培育一批具有工匠精神的高素質企業員工，企業品牌影響力不斷提升。展望未來，公司將圍繞企業發展目標的實現，在“夢想、責任、忠誠、一流”核心價值觀的指引下，圍繞業務體系、管控體系和人才隊伍體系重塑，推動體制機制改革和管理及業務模式的創新，加強團隊能力建設，提升核心競爭力，努力把公司打造成為國內一流的供應鏈管理平臺。二、 核心人員介紹1、梁xx，中國國籍，無永久境外居留權，1958年出生，本科學歷，高級經濟師職稱。1994年6月至2002年6月任xxx

12、有限公司董事長；2002年6月至2011年4月任xxx有限責任公司董事長；2016年11月至今任xxx有限公司董事、經理；2019年3月至今任公司董事。2、侯xx，中國國籍，無永久境外居留權，1959年出生，大專學歷，高級工程師職稱。2003年2月至2004年7月在xxx股份有限公司兼任技術顧問；2004年8月至2011年3月任xxx有限責任公司總工程師。2018年3月至今任公司董事、副總經理、總工程師。3、萬xx，中國國籍，無永久境外居留權，1971年出生，本科學歷，中級會計師職稱。2002年6月至2011年4月任xxx有限責任公司董事。2003年11月至2011年3月任xxx有限責任公司財

13、務經理。2017年3月至今任公司董事、副總經理、財務總監。4、羅xx，1957年出生，大專學歷。1994年5月至2002年6月就職于xxx有限公司；2002年6月至2011年4月任xxx有限責任公司董事。2018年3月至今任公司董事。5、夏xx，中國國籍，1976年出生，本科學歷。2003年5月至2011年9月任xxx有限責任公司執行董事、總經理；2003年11月至2011年3月任xxx有限責任公司執行董事、總經理；2004年4月至2011年9月任xxx有限責任公司執行董事、總經理。2018年3月起至今任公司董事長、總經理。第三章 數據采集分析與知識管理一、 大數據系統和數據挖掘技術（一）數據

14、挖掘概述1大數據大數據是指超過既往數據庫系統規模、傳輸速度和處理能力，或者既往數據庫系統結構無法容納的數據。大數據常以萬億或EB衡量，且種類多、實時性強，蘊藏的商業價值大。很多現有的新或舊的信息基礎設施、工具和技術可用來開發和利用大數據中蘊藏的價值。大數據有各種各樣的來源：傳感器、氣候信息、公開的信息、如雜志、報紙、文章、買賣記錄、網絡日志、病歷、事監控、視頻和圖像檔案，及大型電子商務。大數據是數據挖掘產生與生存發展的土壤。如今數據每五年翻一番，面對前所未有的海量數據，為了從中發現有用的信息必須進行數據挖掘。此外，計算機存儲、處理大量數據，以及運算的能力大為增強，為數據挖掘創造了條件，使其成為

15、一門獨特的學科和技術。2數據挖掘與數據分析的區別數據挖掘與數據分析的主要區別在于：（1）處理工作量。數據分析的數據量可能并不大，而數據挖掘的數據量極大。（2）制約條件。數據分析是從某些假設出發，建立方程或模型，而數據挖掘不作假設，可以自動建立方程。（3）處理對象。數據分析往往是針對數字型數據，而數據挖掘對象類型繁多，例如圖像、聲音、文本等。（4）處理結果。數據分析可以解釋結果的含義；數據挖掘的結果不易解釋，著眼于預測未來，并提出決策建議。想要從數據中發現規律（即認知），往往需將數據分析和數據挖掘結合起來。（二）數據挖掘步驟按挖掘對象，數據挖掘分為數據庫與數據倉庫挖掘和網絡挖掘兩種，各自步驟分述

16、如下。1數據庫與數據倉庫挖掘數據挖掘一般有信息收集、數據集成、數據規約、數據清理、數據變換、數據挖掘、模式評估和知識表示8個步驟。（1）信息收集。從確定的挖掘對象中提取特征，然后選擇合適的收集方法，將收集到的信息存入數據庫。對于海量數據，必須選擇合適的數據倉庫。（2）數據集成。把來源、格式、特點、性質不同的數據按邏輯或物理屬性加以編排，以便以后使用。（3）數據規約。多數數據挖掘算法耗時很長，商業數據往往較多，數據挖掘更耗時間。數據規約就是簡化已有可用數據集的表示，規約后數量大減，但仍能保持原數據的完整性，對規約數據的挖掘結果，與對規約前數據的挖掘結果相同或幾乎相同。（4）數據清理。有些數據不完

17、整（屬性缺少屬性值）、含噪聲（屬性值錯誤），不一致（同一信息有多種表示），需要清理，使其完整、正確、一致后存入數據倉庫。（5）數據變換。將數據變換成適合數據挖掘的形式。實數型數據，可將其分層和離散化。（6）數據挖掘。根據數據格式、屬性與特點，選擇合適的處理工具，例如統計方法、事例推理、決策樹、規則推理、模糊集，甚至神經網絡，取得有用的信息。（7）模式評估。由行業專家核實數據挖掘結果是否合理、是否可用。（8）知識表示。將數據挖掘得到的信息以可視方式交給用戶，或作為新的知識存人知識庫，供其他應用程序使用。并非所有的數據挖掘都要走上述的每一步。若只有一個數據源，則可以省略數據集成。數據規約、數據清理

18、、數據變換合稱數據預處理。數據挖掘至少60%的費用要花在信息收集階段，而至少60%以上的精力和時間要花在數據預處理上。數據挖掘是一個反復多次的過程，若一次未滿足要求或未得到有用結果，則需回到前面，經過調整后重新開始。2，網絡挖掘網絡挖掘可分為網絡用戶行為挖掘與網絡信息挖掘。前者基本不在工程咨詢人員關心之列。后者可理解為“從WWW中發現和分析有用的信息”。網絡信息挖掘是在已知數據樣本的基礎上，通過歸納學習、機器學習、統計分析等發現挖掘對象間的內在關系與特性，進而在網絡中提取用戶感興趣的信息，獲得更高層次的知識和規律。網絡信息挖掘沿用了Robot，全文檢索、人工智能的模式識別、神經網絡等技術。現在

19、的搜索引擎使用了這些技術，能夠在網頁或網站數據庫中為用戶搜尋有用信息。網絡信息挖掘具體步驟如下：（1）確立目標樣本。由用戶選擇目標文本，提取特征信息。（2）提取特征信息。根據目標樣本的詞頻分布，從統計詞典中提取挖掘目標的特征向量并計算出相應的權值。（3）網絡信息獲取。先利用搜索引擎站點選擇待采集站點，再利用Robot程序采集靜態Web頁面，最后獲取被訪問站點網絡數據庫中的動態信息，生成WWW資源索引庫。（4）信息特征匹配。提取索引庫中的源信息特征向量，并與目標樣本的特征向量對照，將符合要求的信息交給用戶。二、 信息鑒別常用方法（一）溯源法對到手信息涉及的問題應追根溯源，及時核對。例如，盡量找到

20、現場和掌握第一手資料的人；核對原始資料，并查對主要參考文獻；按其中敘述的方法、步驟，重做實驗或演算,以便從來源上找到鑒別依據。鑒別和篩選在手信息，判斷是否完整、適用與可靠，是咨詢人員的重要工作。工程咨詢所需信息十分廣泛，不可能也不必均由咨詢人員鑒別。為了確保信息可靠，應盡可能選用權威機構發布或已鑒定、批準的信息。例如，地質儲量選用儲量委員會批準的儲量報告；地震帶的分布用國家地震局的數據；歷史數據用國家統計局的數據。一般來說，專業技術力量強的單位提供的信息較可靠。例如，國際金融組織的國際金融信息較可靠；來自從事鋼鐵、汽車行業研究的機構的鋼鐵、汽車業信息較可靠。（二）比較法有些信息受主客觀條件限制

21、難以溯源，對此，可用比較法，即比較不同人、不同時間和其他方面的材料；對于某一事實，說法、結論是否一致。如果一致，則基本可辨真偽。若否，就需進一步核查。（三）佐證法任何事物都與其他事物有一定聯系，并相互制約。找到這些聯系和制約因素，便可判斷事物的真偽。一般說來，口頭材料不如文字材料可靠，文字不如實物可靠。分析信息產生的過程也是尋求信息佐證的辦法。1普查數據一般比抽查數據全面、準確。2監測數據，長期比短期全面，監測范圍大的數據比監測范圍小的數據代表性強；勘探密度大的數據比勘探密度小的數據準確，科學實驗和仿真模擬計算的數據比一般推理的數據準確。3核對來源不同，收集方法不同的數據。如衛星圖片、航測數據

22、可用地面實測數據驗證；了解來的市場需求量與行業協會、主要企業、國家統計局的數據對比。4對比不同時期、不同來源的數據，并適當修正其間的差距。同一對象的數據，在不同國家、不同歷史時期，由于范圍不同，計算的標準和口徑可能有所不同，造成數據之間有很大的差異。在對比這些數據時，必須查明統計口徑，否則就會出錯。5由專家集體辨別信息是否準確，是否可靠。對于來自不同渠道的信息，可能因角度不同、口徑不一、方法各異等而不一致，甚至矛盾。這時，可請專家集體討論，弄清差異和矛盾的原因，去偽存真，取得一致意見。（四）邏輯法鑒別信息，邏輯判斷必不可少。不經縝密的邏輯思考容易出錯。有些基本差錯，例如語言或文字的前后矛盾，夸

23、大其詞，有悖情理，以及某些虛構，禁不起邏輯的推敲。當然，邏輯合理并不總能證明事物為真，從虛假的前提出發，經過合理的邏輯推斷得出的結果不會真實。因此，鑒別信息，既要充分利用經驗、認識和判斷力，也要借助其他手段。第四章 現代工程咨詢方法概述一、 現代工程咨詢方法框架（一）現代工程咨詢方法體系現代工程咨詢方法體系包括哲學方法、邏輯方法和學科方法。哲學方法一般是辯證地分析事物的兩面性，包括它的優點和缺點、正面效應和反面效應；邏輯方法是用概念、判斷、推理、假說等邏輯思維形式，對事物進行歸納、演繹、綜合；學科方法是利用各種學科中常用的研究方法，包括文獻法、觀察法、訪談法、問卷法、測量法和實驗法、價值工程方

24、法、網絡控制方法、市場調查研究方法、戰略規劃研究方法、財務評價方法、經濟評價方法、風險分析方法等。（二）常用現代工程咨詢方法基于咨詢工程師的基本能力要求，以項目周期的全過程咨詢服務為主線，重點集中于投資項目前期咨詢服務領域，常用的現代工程咨詢方法包括綜合分析、規劃咨詢、市場分析、項目評價、項目管理等五大類，每一大類中又包括若干具體方法。需要說明的是，雖然我們將某一具體方法歸于某一大類名下，但其并不是僅限應用于此類項目咨詢領域，亦可應用于其他項目咨詢中。如利益相關者分析法，經常應用于規劃咨詢，同時也常用于社會評價；如德爾菲法，不僅應用于市場預測，同時也應用于規劃咨詢、社會評價等。二、 現代工程咨

25、詢方法的特點現代工程咨詢方法的特點是，定性分析和定量分析相結合，重視定量分析；靜態分析與動態分析相結合，重視動態分析；統計分析與預測分析相結合，重視預測分析。定性分析與定量分析1定性分析定性分析是通過研究事物構成要素間的相互聯系來揭示事物本質的方法，它是在邏輯分析、判斷推理的基礎上，對客觀事物進行分析與綜合，從而找出事物發展內在規律性，確定事物的本質。在工程咨詢研究中，許多難以用計量表達的場合，定性分析方法可以發揮重要作用。2定量分析定量分析是依據統計數據，選擇建立合適的數學模型，計算出分析對象的各項指標及其數值的一種方法。它是通過反映一定質的事物量的關系來揭示事物內在規律的方法，在數學、統計

26、學、運籌學、計量學、計算機等學科基礎之上，通過方程、數學圖表和模型等方式來研究事物的本質。在工程咨詢工作中采用定量分析的方法，對復雜事物進行數據處理，進行比較分析，可以使問題更為清晰，解決方案更精確。靜態分析與動態分析1靜態分析靜態分析是觀測和評價事物某一時點狀態的一種方法。如項目評價中通過計算靜態投資回收期、總投資收益率、資本金凈利潤率等指標，可以對項目的財務效益得出初步的判斷。2動態分析在工程咨詢服務的各個階段，特別是在項目決策評價階段，要樹立動態觀念，如考慮資金時間價值、市場供求變化、技術發展變化、社會經濟環境的變化等。現代項目財務評價一般以動態分析為主，主要進行項目現金流量分析，計算財

27、務凈現值、內部收益率等指標，并進行風險概率分析等。統計分析與預測分析1統計分析統計分析是對分析對象過去和現在的信息進行收集、整理、統計和分析。在現代工程決策研究咨詢中經常需要采取多種方法和渠道，收集大量的統計數據，包括行業、區域、市場、技術、企業等的統計資料和信息，從而分析、歸納和總結事物的發展規律，把握發展動向；在項目執行階段，也需要對項目的執行情況進行監控，對投資、質量、進度等進行統計分析，并與計劃進行比較，判斷項目的進展情況，以便采取有針對性的應對措施，促進項目的順利進行。2預測分析預測分析是依據分析對象過去和現在的信息，采用一定的方法，對事物未來發展趨勢進行分析、推測、判斷的方法。預測

28、分析是現代工程咨詢的重要方法，尤其是在投資前期決策階段，預測分析是項目咨詢的重要工作。投資項目決策是建立在對未來預測的基礎上的，需要對未來的社會經濟環境、產業政策走向、技術發展趨勢、市場需求變化、原材料供應、配套條件約束、資金市場等進行預測。第五章 規劃咨詢方法一、 調查方法規劃咨詢與決策過程是建立在相關信息基礎上的，規劃咨詢的調查工作就是收集與規劃對象相關的信息，一般可分為環境（包括自然生態環境和人文環境）、經濟和社會三個基本領域，各個領域的信息均具有時間（不同階段）和空間（不同地域）的屬性。規劃咨詢過程中不同階段對各個領域的信息要求是不同的。規劃咨詢的調查方法是對研究對象過去和現在的相關信

29、息、數據進行收集、整理、分析的方法，與規劃類型、調查目的和調查對象有關，大致可分為文獻方法、訪談方法、實地調查方法和問卷調查方法四種類型，各種調查方法都有適用性和局限性，在實際規劃咨詢工作中，一般采用多種方法相結合的方式進行。（一）文獻方法規劃咨詢中的大量調查多采用文獻方法。與規劃咨詢相關的主要文獻來源包括統計資料（如國家和地方的經濟、社會和環境等方面的統計年鑒）、普查資料（如人口普查、經濟普查、產業普查等）、文件資料（如政府的有關文件、上位層面或前一階段的規劃文件）、檔案資料（如地方志和專項志）以及各種相關的出版物。（二）訪談方法訪談方法是規劃咨詢中廣泛采用的調查方法，用于了解相關利益者的態

30、度、愿望和發展訴求，收集各方的意見和建議。訪談的形式多種多樣，既可以面對面的直接訪談，也可以通過電話、網絡等方式訪談；既可以是一對一的單獨訪談，也可以通過座談會等形式進行集體訪談（如針對規劃議題的座談會、公眾評議會、聽證會等）。（三）實地調查方法實地調查也是規劃咨詢中經常采用的調查方法，通過實地調查，可以明了情況，弄清問題，為規劃咨詢提供第一手資料。如通過對園區土地利用狀況的現場踏勘，可以科學合理的規劃園區的產業空間布局。（四）問卷方法問卷方式可以了解政府相關部門、企業、社會團體、市民等規劃相關利益方發放，可以了解相關方對于規劃政策和規劃方案的選擇意愿、效果評價和改善建議，同時，通過對調查問卷

31、的統計分析，也可以收集到從文獻資料中無法獲得的有價值信息，如居民對于交通設施或其他公共設施的需求。隨著信息化的深人，網絡問卷方法為新時期規劃咨詢提供了一種更加快捷有效的方法。二、 宏觀分析方法宏觀分析方法可以分為定性分析和定量分析兩種基本類型。定量分析主要是對事物的狀態和過程進行描述，常用的方法包括區位熵、偏離一份額分析法、城市規模等級模型的應用；定性分析則是對狀態和過程的因果機制進行解釋，如波特鉆石模型、利益相關者分析等方法的應用。定性分析往往主觀性較強，而定量分析通常忽略許多約束性因素，在規劃咨詢過程中，通常采取定性定量相結合的方式彌補二者的不足。宏觀分析中通常采用區域分析、空間分析、相關

32、分析等定性與定量相結合的方法，揭示研究對象的各種特征，為規劃政策和規劃方案的制定提供有價值的信息。（一）區域分析區域分析是對區域發展的自然條件和社會經濟背景特征及其對區域社會經濟發展的影響進行分析，探討區域內部各自然和人文要素之間以及區域之間相互聯系的規律的一種綜合性方法。區域分析涉及地理學、經濟學、社會學、政治學以及生物學等許多學科，以經濟學和地理學為主，主要有經濟學的投入一產出分析法、地理學的區域系統分析法如區位熵、偏離一份額分析法等。投入一產出分析法更多是對區域內各部門之間聯系的分析，投入一產出分析的基本思路對規劃咨詢中各方面關系的把握具有重要的作用，其主要內容是：為獲得一定的產出，必須

33、有一定的投入，國民經濟各部門之間在投入與產出上存在著極其密切的生產技術聯系和經濟聯系。地理學理論與方法的應用使得區域分析中對區域發展問題的研究更加深入和全面。其在規劃研究中的應用主要是對人流、物流、技術流、信息流、資金流等五種流態在區域內相互作用機制的分析，表現在包括交通網絡、通信網絡、郵遞網絡等方面的流向分析和主要包括原材料及半成品流量、資金融通量、產品擴散、技術轉讓、商品流通、信息傳輸和客貨流量等方面的流量分析。通過這些分析，主要目的是明確區域發展的基礎，評估潛力，為選擇區域發展的方向、調整區域產業結構和空間結構提供依據。地理學中的城市規模等級模型方法常應用于分析區域內部城市的集聚與分散狀

34、態，以了解和把握一定尺度區域內部的城市體系特點及其發展演化特征，為正確制定區域城市體系的發展戰略提供支撐。此外，區域分析過程中，地圖和遙感技術的運用對區域分析的作用尤為顯著。它不但直觀，而且可以應用現代計算機技術對信息進行加工處理，使分析更為方便、可靠。（二）空間分析空間分析主要通過空間數據和空間模型的聯合分析來挖掘空間目標的潛在信息，包括空間位置、分布、形態、距離、方位等。對發展資源的空間配置進行分析，包括空間分布和空間作用，是規劃咨詢的重要任務之一。物質要素的空間分布有點狀分布（如學校、醫院等）、線狀分布（如交通路網能源管網等）、面狀分布（如不同區的人口分布等），可分別采用離散程度測度、網

35、絡測度、位商、羅倫茲曲線等測度分析方法。測度空間分布的方法可用來分析調查對象的空間分布變化以及與其他相關對象的空間分布之間的關系。規劃政策或規劃方案涉及不同地域空間（如城市、鄉村等）發展資源的空間分布，因此產生的影響也具有空間屬性。比如一個新超級市場的建設會對附近其他超級市場產生影響，這些都反映了城市構成要素之間的空間作用，可以用城市空間引力模型進行分析。（三）相關分析根據定性分析，可以知道規劃對象（如都市圈、城市等）中的各種要素之間存在著相關關系，如居住人口分布與公共設施分布之間的相關關系，土地開發強度與交通可達性之間的相關關系等。相關系數可以定量測定各個對象之間的相關程度，以驗證定性分析的

36、結論，常用的相關分析方法有區位熵、偏離一份額分析等。第六章 資源環境承載力影響因素識別及評價指標一、 資源環境承載力評價綜合指標體系資源環境承載力評價是區域上各種因素對承載能力的綜合體現，因而必然表現為各單一方面的資源、環境承載力作用效果的科學疊加，反映區域內資源環境承載力的總體狀況。因此，資源環境承載力在綜合評價指標是由上述的資源承載力、環境承載力和生態承載力等指標體系，根據評價對象功能要求和資源環境特征，選擇相關指標構成的指標體系。該指標體系能夠全面滿足評價對象的資源環境承載力評價要求。在構建綜合評價指標體系的時候，要注意幾個原則：一是要注重科學性和可對比性相統一的原則。資源環境承載力評價

37、要嚴格按照資源環境的科學內涵，能夠對資源環境的數量和質量作出合理的描述。同時評價方法要注重與國內外和區域間的可對比性，具有縱向、橫向比較和可推廣與應用。二是要注重描述性指標與評價性指標相統一原則。描述性指標即資源和環境兩大系統的發展狀態指標；評價性指標即評價各系統相互聯系與協調程度的指標。二者的統一，將在時間上反映發展的速度和趨向，在空間上反映其整體布局和結構，在數量上反映其規模，在層次上反映功能和水平。三是要注重最大限制性和可操作性相結合原則。資源環境承載力是多種因素綜合作用的結果，指標體系作為一個有機整體，不可能把所有的因素都列出，客觀上對資源環境承載力所有因素全部用指標描述出來也是不可能

38、的。所以，指標體系要反映影響資源環境承載力主導因素的全貌，用對資源環境承載力產生最大限制性的主導因素的指標體系來描述和評價資源環境承載力，才能把握資源環境承載力最本質的、最基本的特征。同時，要達到指標體系的實用性和可操作性，避免以往在研究制定指標體系要么指標體系過于龐雜、無法操作，要么把握不了主要的因素，對資源環境承載力最本質的、最基本的特征缺乏全面反映、表征、度量。因此，研究和制定指標體系要注重最大限制性和可操作性相結合，根據水桶原理發揮決定性作用的指標有限，在選取最大限制性主導因素的前提下，盡量使指標少而精，資料易取得，方法易掌握，而不必面面俱到，使最大限制性和可操作性相互統一，這樣才能夠

39、有利于研究順利進行。二、 環境承載力影響因素識別及評價指標（）水環境承載力水環境承載力是在一定經濟社會和科學技術發展水平條件下，以生態、環境健康發展和社會經濟可持續發展協調為前提，區域水環境系統能夠支撐社會經濟可持續發展的合理規模。主要影響因素包括水功能區劃、海洋功能區劃、近岸海域環境功能區劃、保護目標及各功能區水質達標情況，主要水污染因子和特征污染因子、水環境控制單元主要污染物排放現狀及允許排放量、環境質量改善目標要求，地表水控制斷面位置及達標情況，主要水污染源分布和污染貢獻率（包括工業、農業和生活污染源）等。主要評價指標包括萬元工業增加值廢水排放量、工業廢水達標排放率、污徑比、主要水污染物

40、排放強度等。（二）大氣環境承載力大氣環境承載力是在某一時期、某一區域，環境對人類活動所排放大氣污染物的最大可能負荷的支撐閾值。主要影響因素包括大氣環境功能區劃、保護目標及各功能區環境空氣質量達標情況，主要大氣污染因子和特征污染因子、大氣環境控制單元主要污染物排放現狀及允許排放量、環境質量改善目標要求，主要大氣污染源分布和污染貢獻率（包括工業、農業和生活污染源）等。主要評價指標包括空氣優良率和主要大氣污染物排放強度等。（三）土壤環境承載力土壤環境承載力是在維持土壤環境系統功能結構不發生變化的前提下，其所能承受的人類作用在規模、強度和速度上的限值。主要影響因素包括土壤主要理化特征，主要土壤污染因子

41、和特征污染因子，土壤環境質量達標情況，土壤污染風險防控區及防控目標等。主要評價指標包括土壤環境質量達標率等。第七章 市場分析一、 行業競爭結構分析行業競爭結構是指行業內企業的數量和規模的分布。一般按市場集中程度、進人和退出障礙、產品差異和信息完全程度等方面體現的不同特征分為完全競爭、寡頭壟斷、雙頭壟斷、完全壟斷四種類型。（一）五因素分析模型20世紀80年代，哈佛大學教授邁克爾波特在其名著競爭策略中，提出了一種結構化的競爭能力分析法。波特認為一個行業中的競爭存在五種基本的競爭力量，即潛在的進入者、替代品的威脅、客戶討價還價的能力、供應商討價還價的能力以及現有競爭對手之間的抗衡。供應商和購買者之間

42、討價還價可視為來自“縱向”的競爭，其他三種力量視為“橫向”的競爭。1行業新進入者的威脅指行業新進入者對行業已有企業的威脅，行業新進入者可能會擠占一部分現有企業的市場份額，減少原有的市場集中度；或是帶來了行業原有資源供應的競爭，引起行業生產成本的上升，導致現有企業利潤下降。威脅的大小取決于行業的進入障礙和可能遭遇的現有企業的反擊策略。2供應商討價還價的能力指供應商通過提高投入要素價格與降低單位價值質量的能力來影響行業中現有企業的盈利能力與產品競爭力。影響企業與供應商之間關系及其競爭優勢的因素，包括供應商的數量、品牌、產品特色和價格，企業在供應商的戰略地位，供應商之間的關系，從供應商中間轉移的成本

43、，購買者采購的部件或原材料產品占其成本的比例，各買方之間是否有聯合等。3替代品的威脅替代品是指能夠滿足客戶需求的其他產品或服務，新技術或社會需求的變化往往導致新產品的出現，替代原有的產品，縮短了原有產品的生命周期，也影響了原有產品的定價與盈利水平。替代品的威脅主要包括三個方面：替代品在價格上的競爭力、替代品質量和性能的滿意度、客戶轉向替代品的難易程度。替代品對企業不僅有威脅，也可以帶來新機會。如果企業技術創新能力強，能夠率先推出性價比高的新產品，就可以在競爭中保持領先優勢。4現有企業的競爭這是五因素中最重要的競爭力量。包括行業內競爭者的數量、均衡程度、增長速度、固定成本比例、產品或服務的差異化

44、程度、退出壁壘等，現有企業的競爭決定了一個行業內的競爭激烈程度。同時，還要考慮競爭者目前的戰略及未來可能的變化、競爭者對風險的態度、競爭者的核心競爭力等方面。5客戶討價還價的能力客戶要求企業降低價格，提供更高質量的產品和服務。并使行業內的企業相互獨立，從而導致行業盈利水平的降低。客戶討價還價的能力取決于客戶的集中程度、產品市場的集中程度、客戶自身垂直整合能力、客戶對產品的了解、市場供求情況等因素。從戰略形成的角度看，五種競爭力量共同決定行業的競爭力和獲利能力。對同一行業或不同行業的不同時期，各種力量的作用是不同的。顯然，最危險的環境是進入壁壘低、存在替代產品、由供應商或者客戶控制、行業內競爭激

45、烈的市場環境。行業的領先企業可以通過戰略調整來改變行業的競爭格局，謀求相對優勢地位，從而獲得更高的盈利。（二）行業吸引力分析行業吸引力是企業進行行業比較和選擇的價值標準，也稱為行業價值。行業四引力取決于行業的發展潛力、平均盈利水平等因素，同時也取決于行業的競爭結構。行業吸引力分析是在行業特征分析和主要機會、威脅分析的基礎上，找出關鍵性的行業因素。一般影響因素有市場規模、市場增長率、利潤率、市場競爭強度、技術要求、周期性、規模經濟、資金需求、環境影響、社會政治與法律因素等。從中識別出幾個關鍵的因素，然后根據每個關鍵因素相對重要程度定出各自的權數再對每個因素按其對企業某項業務的經營的有利程度逐個評

46、級，其中：非常有利為5，有利為4，無利害為3，不利為2，非常不利為1，最后加權得出行業吸引力值。權重表示了該因素的重要程度，分值在01之間。因為行業結構和行業分析因素提供的信息是局部和靜態的，考慮到大多數情況下每個行業都處于不斷地變化之中，所處的宏觀環境也在不斷變化，給行業帶來新的機會和威脅，因此，行業吸引力的大小應該把行業本身的特征和宏觀環境的變化帶來的主要機會和威脅結合起來進行評價，才能真正作為企業戰略選擇的依據。二、 簡單移動平均法移動平均法分為簡單移動平均法和加權移動平均法。簡單移動平均法是以過去某一時期的數據平均值作為將來某時期預測值的一種方法。該方法對過去若干歷史數據求算數平均數，

47、并把該數據作為以后時期的預測值。而加權移動平均法是在簡單移動平均法的基礎上，給不同時期的變量值賦予不同的權重來計算預測值。簡單移動平均法的應用范圍簡單移動平均法只適用于短期預測，在大多數情況下只用于以月度或周為單位的近期預測。簡單移動平均法的另外一個主要用途是對原始數據進行預處理，以消除數據中的額異常因素或除去數據中的周期變動成分。簡單移動平均法的主要優點是簡單易行、容易掌握。其缺點是：只是在處理水平型歷史數據時才有效，每計算一次移動平均需要最近的n個觀測值。而在現實經濟生活中，歷史數據的類型遠比水平型復雜，這就大大限制了簡單移動平均法的應用范圍。第八章 現金流量分析一、 基準收益率的測算和選

48、取（一）基準收益率的概念基準收益率也稱基準折現率，是企業或行業投資者可接受的項目（方案）最低標準的收益水平。其在本質上體現了投資決策者對項目（方案）資金時間價值的判斷和對項目（方案）風險程度的估計，是投資資金應當獲得的最低盈利率水平，它是評價和判斷項目（方案）在財務或經濟上是否可行和項目（方案）比選的主要依據。因此基準收益率確定得合理與否，對項目（方案）經濟效果的評價結論有直接的影響，定得過高或過低都可能導致投資決策的失誤。基準收益率是一個重要的經濟參數，而且根據不同角度編制的現金流量表，計算所需的基準收益率應有所不同。（二）基準收益率的測定1在政府投資項目以及按政府要求進行財務評價的建設項目

49、中采用的行業財務基準收益率，應根據政府的政策導向進行確定。2在企業各類項目（方案）的經濟效果評價中參考選用的行業財務基準收益率，應在分析一定時期內國家和行業發展戰略、發展規劃、產業政策、資源供給、市場需求、資金時間價值、項目（方案）目標等情況的基礎上，結合行業特點、行業資本構成情況等因素綜合測定。3在中國境外投資的項目（方案）財務基準收益率的測定，應充分考慮各種風險因素，包括政治風險、勞工風險、金融管制、資源環境、文化沖突等。4投資者自行測定項目（方案）的最低可接受財務收益率，除了應考慮上述第2條中所涉及的因素外，還應根據自身的發展戰略和經營策略、項目（方案）的特點與風險、資金成本、機會成本等

50、因素綜合測定。（1）資金成本是為取得資金使用權所支付的費用，項目（方案）實施后所獲利潤額必須能夠補償資金成本，然后才能有利可圖，因此基準收益率最低限度不應小于資金成本。（2）投資的機會成本是指投資者把有限的資金用于其他投資項目所創造的收益。當投資者面臨多方案擇一決策時，被舍棄的選項中的最高價值者是本次決策的機會成本。投資者總是希望得到最佳的投資機會，從而使有限的資金取得最佳經濟效益。機會成本的表現形式是多種多樣的，貨幣形式表現的機會成本，如銷售收人、利潤等；由于利率大小決定貨幣的價格，采用不同的利率（折現率）也表示貨幣的機會成本。機會成本是在項目（方案）外部形成的，它不可能反映在該項目（方案）

51、財務上，必須通過項目咨詢決策人員的分析比較，才能確定項目（方案）的機會成本。機會成本雖不是實際支出，但在項目決策分析時，應作為一個因素加以認真考慮，有助于選擇最優方案。顯然，基準收益率應不低于單位資金成本或單位投資的機會成本，這樣才能使資金得到最有效的利用。如項目（方案）完全由企業自有資金投資時，可參考的行業平均收益水平，可以理解為一種資金的機會成本；假如項目（方案）投資資金來源于自有資金和貸款時，最低收益率不應低于行業平均收益水平（或新籌集權益投資的資金成本）與貸款利率的加權平均值。如果有好幾種貸款時，貸款利率應為加權平均貸款利率。（3）投資風險。在整個項目（方案）計算期內，存在著發生不利于

52、項目（方案）的環境變化的可能性，這種變化難以預料，即投資者要冒著一定的風險作決策。為此，投資者自然就要求獲得較高的利潤，否則他是不愿去冒風險的。一般說來，從客觀上看，資金密集型的項目（方案），其風險高于勞動密集型的；資產專用性強的風險高于資產通用性強的；以降低生產成本為目的的風險低于以擴大產量、擴大市場份額為目的的。從主觀上看，資金雄厚的投資主體的風險低于資金拮據者。（4）通貨膨脹。所謂通貨膨脹是指由于貨幣的發行量超過商品流通所需要的貨幣量而引起的貨幣貶值和物價上漲的現象。在通貨膨脹影響下，各種材料、設備、房屋、土地的價格以及人工費都會上升。為反映和評價出擬實施項目（方案）在未來的真實經濟效果

53、，在確定基準收益率時，應考慮這種影響，結合投入產出價格的選用決定對通貨膨脹因素的處理。通貨膨脹以通貨膨脹率來表示，通貨膨脹率主要表現為物價指數的變化，即通貨膨脹率約等于物價指數變化率，通貨膨脹的影響具有復利性質。一般每年的通貨膨脹率是不同的，但為了便于研究，常取一段時間的平均通貨膨脹率，即在所研究的時期內，通貨膨脹率可以視為固定的。總之，合理確定基準收益率，對于投資決策極為重要。確定基準收益率的基礎是資金成本和機會成本，而投資風險和通貨膨脹則是必須考慮的影響因素。二、 常用的資金等值換算公式在項目經濟評價中，為了正確地計算和評價投資項目的經濟效益，必須計算項目的整個壽命期內各個時期發生的現金流

54、量的真實價值。但由于資金存在時間價值，在項目的整個壽命期內，各個時期發生的現金流量是不能直接相加的。為了計算項目各個時期的真實價值，必須要將各個時間點上發生的不同的現金流量轉換成某個時間點的等值資金，然后再進行計算和分析，這樣一個資金轉換的過程就是資金的等值計算。（一）有關資金等值計算中的幾個基本概念為了方便計算，首先明確幾個資金等值的概念。1現值，也稱折現值，是指把未來現金流量折算為基礎時點的價值，通常用P表示。在項目經濟評價計算中，一般都約定P發生在起始時點的初期，如投資發生在第0年（即第1年年初）。在資金的等值計算中，求現值的情況是最常見的。將一個時點上的資金“從后往前”折算到某個時點上

55、就是求現值，求現值的過程也叫做折現。在項目經濟評價中，折現計算是基礎，許多計算都是在折現計算的基礎上衍生的。2終值，也稱將來值，是指現在現金流量折算為未來某一時點的價值，通常用F表示。在資金的等值計算中，將一個序列時間點上的資金“從前往后”折算到某一時點上的過程就叫求終值。求資金的終值也就是求資金的本利和。在項目經濟評價計算中，我們一般約定F發生在期末。如第1年末、第2年末等。3年值，它表示發生在每年的等額現金流量，即在某個特定時間序列內，每隔相同時間收入或支出的等額資金，通常用A表示。在項目經濟評價計算中，如無特別說明，一般約定A發生在期末，如第1年末、第2年末等。4等值。沒有特定的符號表示

56、，因為等值相對于現值、終值和年值來說是個抽象的概念，它只是資金的一種轉換計算過程。等值既可以是現值、終值，也可以是年值。因為實際上，現值和終值也是一個相對概念。如某項目第5年的值相對于前面4年的值來說，它是終值，而相對于5年以后的值來說，它又是現值。等值是指在考慮資金的時間價值的情況下，不同時點上發生的絕對值不等的資金具有相同的價值。資金的等值計算非常重要，資金的時間價值計算核心就是進行資金的等值計算（二）資金等值計算的基本公式每個投資項目的現金流量的發生是不盡相同的，有的項目一次投資，多次收益；有的項目多次投資，多次收益；有的項目多次投資，一次收益；也有的項目一次投資，一次收益。因此，為了解

57、決以上各種問題的投資項目經濟分析計算，推導幾種統一的計算公式。1一次支付型一次支付型又稱整付，是指項目在整個壽命期內，其現金流量無論是流入還是流出都只發生一次。一般有兩種情況：一種是發生在期初，一種是發生在期末。2多次支付型多次支付是指現金流量發生在多個時點上，而不是像前面兩種支付那樣只集中發生在期初或期末。多次支付分多次等額支付型和多次不等額支付型。等額支付是指現金流量在各個時點等額、連續發生。第九章 建設期利息估算一、 建設期利息估算的前提條件進行建設期利息估算必須先完成以下各項工作：1建設投資估算及其分年投資計劃；2確定項目資本金（注冊資本）數額及其分年投入計劃；3確定項目債務資金的籌措方式（銀行貸款或企業債券）及債務資金成本率銀行貸款