1、我國商業銀行資本補充初探摘要：本文旨在探究我國銀行業的融資渠道，為商業銀行補充資本提供新視角，最終建立商業銀行資本補充機制。通過研究政策背景以及我國商業銀行的資本補充現狀指出我國商業銀行資本補充的必要性。同時，將銀行融資策略分為將外源性融資轉換為內源性融資、轉變銀行盈利形式和積極開拓創新資本工具三種方式。通過提出最常見的資本補充方式為我國商業銀行補充資本提供了借鑒。最后，為我國商業銀行資本補充提供政策建議。關鍵詞：資本補充；融資；資本補充方式決策一、我國商業銀行資本補充的必要性研究2021年我國銀監會發布了?商業銀行資本管理方法試行?，方法規定我國銀行核心資本充足率不得低于5%，一級資本的最低

2、要求是6%，資本充足率不得低于8%。二、我國商業銀行融資途徑外源性融資轉換為內源性融資。內源性融資是指公司經營活動結果產生的資金，即公司內部融通的資金。內源性融資本錢最低、最經濟，它不依靠公開市場籌集資金，也不會像發行新股那樣稀釋股東的權益。增加內源性融資的方式主要有，增加盈利與利潤留存補充核心資本。目前銀行的利潤主要來源于存貸利差，2021年央行放開了對金融金鉤貸款利率的管制，取消了金融機構貸款利率0.7倍的下限，銀行可以自主對貸款利率定價，因此銀行可以適當進步貸款利率從而增加貸款利息收入。除了進步銀行利率定價才能，還可以通過降低銀行運營本錢，進步銀行營運效率增加銀行利潤。首先，進步銀行從業

3、人員的綜合素質，包括技能程度的培訓和職業素養的進步。其次，銀行積極引進先進的技術設備，開發先進的軟件功能，將人力本錢降低，進步銀行運營效率，增加銀行利潤。轉變商業銀行盈利形式。轉變銀行一個盈利形式的方式主要有大力開展中間業務和進步上市銀行資本的運行質量。中間業務是西方國家銀行的主要利潤增長點，而目前我國銀行的中間業務開展并不快，因此銀行在這方面的潛力很大。中間業務在為銀行提供資金來源的同時，由于處于代理地位，因此風險比較低，收入相對穩定。轉變商業銀行盈利形式還需要銀行進步資本運行質量。銀行將獲得的資本主要用于發放貸款，貸款質量越高銀行貸款收益就越大。因此銀行在發放貸款時要選擇信譽度高的貸款對象

4、綜合考慮個人及企業的還款才能、盈利程度等因素。同時，為了減少資本的占用，進展信貸資產證券化。對貸款進展證券化，由投資者購置，將貸款的違約風險由銀行轉移給投資者，這樣可以解決銀行的資本金流通問題，加快銀行資本的周轉，從而進步銀行的盈利才能。當預先設定的觸發條件被激活時，或有資本就轉換為普通股用來補充資本，使資本充足率到達監管部門的要求。三、資本補充方式的選擇目前我國商業銀行融資除了IPO融資外，主要的方式就是通過股權融資和債券融資了。股權融資包括的方式很多，常用的就是定向增發和配股。定向增發是指向特定的投資者發行，屬于非公開發行。配股是向銀行原有股東發行新股、籌集資金的方式。債券發行的主要方式是

5、發行次級債。目前由于協議規定，普通的次級債已經不能作為合格的二級資本工具，因此我們要發行可減記次級債和可轉股的次級債。綜上所述定向增發、配股和發行債券是我國商業銀行最常用的資本補充方式。其中發行債券具有顯著優勢，低門檻使其成為使用頻率最高的資本補充方式，定向增發比配股更受歡迎，因為監管部門對定向增發決策的銀行的經營指標和增發期限要求比配股要寬松的多。四、商業銀行資本補充的政策建議進步銀行資本補充才能不僅僅是銀行的職責，更是國家監管部門的監管目的。因此銀行與政府部門需協同工作。首先，銀行進步自身的資本補充才能。銀行進步自身資本補充才能根據上文的分析，可以將外源性融資轉換為內源性融資，從內源性融資入手，結合轉變自身盈利形式以及積極創新資本工具，進步銀行補充資本的積極性。其次，政府需完善相關的法律法規，提供健全的政策環境。再次，市場健全創新資本工具的交易機制。最后，專家加強對創新工具的定價研究。開發新的