1、用心整理的精品 文檔.下我即可編輯！ !上交所期權考試上交所期權考試:2、以下掾作屬于同一看漲或看趺方向的是（） A買入認購期權.普兌開倉廠B賣出認購期僅、買入認沽期權r D.賣出認沽期權.備兌開倉精心般建.用心點搐293、下列關于美式期權和歐式期權的說法，正確的是（）r兒歐式期權比美式期權更靈活，為買方提供更多選擇r B相同情況下，歐式期權的權利金比美式期權高r C.美式瞰皇只髭在美國行權的期權r D段式期僅持有者只能在期僅到期日才朝行瞰4、上交所股票期權合約的到期日是（）C A至幽且拉的星二個星期四r B至期月份的筮三個星期五r C.到期月份的第四個星期三r D.到期月份的第四個星期五5、

2、對于單個合約品種,同一到期月份的所有合約，至少有八不同的行權價格A3r b.5rC4D.6?± ,3、:三二：f* i* &： ww i 2-B 3-D 4-C 5-B6、上太原股都購文易機制是（）7、對于股票颯行權指令中僻，以下描述鎧沒的是（） A行僅仃用田子交易BJ向蕤氏半小時，二板含F當E有效=A-' ，'好 zuSOf行僅遑SR計計算其行闿始格任于都市場橋格的“ 麗校星（） r A超包帆氏在值呷D.實宜期F.9、以下關于班與權證的說法，情謖的是（）6-A 7-D 8-B 9-C10、以下關于期權與期貨的說法，正確的是（）r A.期貨的雙方中只有一方需要

3、獺保證金r B.期貨的買方需要支付權利金C.期僅的雙方都暮要繳納保證金D期權的關方R有權利，沒有義務11.期即附值可分為（） rA內在價值和時間價值r B.內在價值和理論價值r C,外在價值和時間價值D,波力價值和時間價值 12、在其他變量相同的情況下，行權價格期，認購期權的權利金（），認沽 軀的權利金（）rA越高，越低r B.儂,笆§r C越低,越高r D.越低,越低 13.備兌開倉是指投資者在擁有足額標的證券的基礎上，（）期權合約r A.3AiMUB.賣出認同r C 處學D宴出認沽14、通過備兌開倉指令可以（）5少認燉嬲售捌哈 r B.tS加認海另權備兌挎倉 r C.減少認沽期權

4、備兌持倉擬備兌持合15、如果投資者預計合約調整后備兌證券數量不足，在合約調整當日應當（）A天人認廁r艮補足證第C目行平倉C.賣出認沽期權D.無須進行任何振作16、保險策略的交易目的是（）A為期權合約價格上漲帶來的損失提供保護B.為持股提供僑格下趺觸C.為瞰合約價格下臉矢提供保護D.降低賣出股郵17、小李是期權的一級投交者持有5500股旗票.他擔心未來股價下趺，揖 加迸行保險，設期權的合約單位為1000 ,請問小李最多可以買入（）張認18、規定投資者可以持有的某一標的所有合約的權利倉沖倉最大數量和總持倉 （）A限煙制度r B.限度caFjjgD限倉制度19、投資者持有10000股甲股票.買入成本

5、為每股30元，該投資者以每股04元賣出了行權儕格為32元的10張用股票認購期權（合約單位為1000股），收 取權利金共4000元,如果到期日股票價格為2玩，則備兌開倉策«§的總收益 為（）A06萬元B,0.6萬元r U -1萬元D. 1萬元 20、小張進行俁險策略，杵股成本為40元/股.買入的認沽期權其行權價格為 42fc ,支付權利金3元/股，若到期日股票價格為39元，貝悔股盈虧是（）元r 22B.1U-1D221.投資者買入開倉后,（）會增加r A義務倉持倉B石的宙然量距離考試結束還超85分1電r u權利e持r D.保證金22、小劉買入股賽認悶期根，是因為他認為未來的股

6、祟行情是（）r c.±r D卷 23、關于認沽期權買入開倉交易目的,說法正確的是（）r A杠FF性做r BJg強覦溢r C杠ft母煌 24、王先生以0.2元每股的價格買入行權價為20元的甲股票認購期權，股票在 到期日價格為19元，不考慮其他因素的情況下，則王先生的盈虧情況為（）A行權后可淑障分揍失B.完全虧光權利金C.賣出認購期權可的卜部分缺25、對認購期權買方風險描述最準確的是（）A股黑價梏上漲的風險B報失權利金的風檢r C追繳保證金風險26、實值認購期權在到期時投資者不進行行權則期權到期后價值變為()a.時間儕值r c 內r D.權利金 27、對于還有一天到期的認越期權，標的現價

7、5.5元,皆設其他因素不變,下列行權價的合約最有可能旅行權的是()B.4.5元C.6.5元D.7.5元28、關于候期權買入開合的損益，說法H瞰展()r A若到期股價低于行權價,損失全部僅利金r B.若到翹股價高于行枚階收取全部長利金r C.若到期股價高于行權價,損失全部權利金r D.若到期股揶低于行權價，收取全部校利金 29、甲股票的價格為5阮，第二天跌僖，跌幅為10% ,其對應的 fiA的期權 合約價格趺幅為30%,則該期權此時的杠桿倍數為()r A.-3B.1G3r D.-l30、許先生以0.35元買入f ETF認麴期權.現在其權利全為0.4元,合約單位 為10600股,若此時平倉則盈虧為

8、()元r A.-600r B.600C.500D.-50031、認購期權的賣方()r A.擁有買權.支付權利金8總行義務，獲*權利金r C.曲5交權,支付權利金r 行義務，支付權利金32、賣出認沽期權將獲得()r A ,行權價格r BM始曲小r CitW證金D.權利金33、在標的證券價格()時，賣出認沽期權開倉的掾失最大A.，y±r 下趺rr D.大幅下跌C B D D34、每日日終，期權經營機構會對投資者持有的期權義務倉收取（）r A權利金r氏津特保四C.行校階格35、賣出認陶期權開倉后，風險對沖方式不包括（） A買入現貸B.交出認者5出認沽D.建立期貨缶頭36、賣出認沽期權開倉后

9、，可通過以下哪種交易進行風險而中（）r人買入現貨r B.*2明統r C.買入其他認購D.建立期持多頭37、投資者收到期權經營機構的追繳俁證金通知時應當（） A予以關注B.及時補足保證金或平倉r U申請降低保證金水平r D不采取行動BABB用心整理的精品 文檔.下我即可編輯！ !精心整理,用心斂精212A釋放保證金D.保證金占用金額不變41、已匕朝版6 .則當當廓時W4一個單曲，蝴38、投資者賣出F行權價格為5元的認用期權，權利金為02元，到期日標的ETF價格為6元.則該投資者的到期日盈虧為（）元A.-0.8B.0.2c C-O.2r D.0.8 39、投資者賣出f 行權價悟為5元的認沽期權，權

10、利金為0.2元,到期日標的ETF價格為6元.則該投資杳的到期日盈虧為（）元A.0.8r D.-0.840、賣出認賊期權開倉后又買入該期權平倉，將會（） rA下降6個單位反上升6個單位r U保持不變 r42、其他條件相同,以下郡類期權的Vega值最大（）r 值吸43、平價關系中，認同與認沽期權需要滿足的條件不包括（）人到期時間一致r B,行權價一致r C.權利金一致rD.標的證券一致 44、標的股票價格為50元，行權價為45元、到期時間為1個月的認購期權價格為6元，假迨利率為0 ,則按照平價公式，相同到期日、相同行權價的認沽期權 價格應為（）元r A.0B.245、以下哪種期權沮合可以復制標的股

11、票空頭（）A認購期權多頭4認沽期權3r B.認煙期權空頭.認沽期權務頭C.認購朗僅多頭+認沽期權交頭r D,認購期權空頭+認沽期權空頭46、合成股票多頭策略() A.風陵無隈，收益無隔r B.風險有限,收益無限r c.磁做，itefiWfB 47、牛市認期價差職權第IS是指買入較()行權價的認購期權，并賣出相同數量、相同到明日、裳()行權價的認購期A.?§ ;低B.(£高r C.高；高d.低：低48、牛市價差策略()從風險有限,收益無用<* B.風目積，收益無限1C.風險有限，收益有限49、以下關于跨式策r A,相對于跨式策略，蜘潢略成本故怪r B.勒式觸是由兩個行權價相同的認沽和認購瞰構