1、餐飲業(yè)財務(wù)分析報告一、投資估算與資金使用1.1 投資概算依據(jù)及說明該酒店餐飲項(xiàng)目投資估算按照 投資項(xiàng)目可行性研究指南（ 試用版） 的有關(guān)規(guī)定進(jìn)行編制。在市場預(yù)測、建設(shè)規(guī)模、技術(shù)方案、儀器設(shè)備采購方案、 工程方案及項(xiàng)目實(shí)施進(jìn)度等方面的基礎(chǔ)上經(jīng)多方案比較后確定最佳項(xiàng)目方案。本酒店餐飲項(xiàng)目是根據(jù)擬建地點(diǎn)的地形、地勢條件，設(shè)計人員提供的規(guī)劃方案，設(shè)計要求，使用功能及建筑標(biāo)準(zhǔn)確定項(xiàng)目投資。項(xiàng)目的設(shè)備、 工器具及儀器設(shè)備購置費(fèi)以當(dāng)前市場價格為主要依據(jù)， 土建工程費(fèi)用的計費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)主要依據(jù)當(dāng)?shù)乜⒐さ念愃平ǎ?構(gòu)） 筑物單位造價及項(xiàng)目建設(shè)要求的指標(biāo)進(jìn)行估算。其他工程和費(fèi)用，依據(jù)本工程建設(shè)條件和特點(diǎn)、當(dāng)?shù)卣嘘P(guān)部

2、門的規(guī)定和實(shí)際發(fā)生的費(fèi)用進(jìn)行估算。本酒店餐飲項(xiàng)目財務(wù)分析評估主要依據(jù)有： （ 略）1.2 酒店餐飲項(xiàng)目投資估算本酒店餐飲項(xiàng)目計劃總投資3720萬元。其中，固定資產(chǎn)投入2790 萬元; 流動資金投入930 萬元。固定資產(chǎn)投資估算包括：（1） 建筑工程費(fèi)。建筑工程費(fèi)依據(jù)相關(guān)專業(yè)所提供的建（構(gòu)） 筑物工程量和單位造價指標(biāo)估算， 單位造價指標(biāo)的確定參照當(dāng)?shù)厥⊥两üこ潭~和近期類似工程指標(biāo)，并按現(xiàn)行材料價格水平予以調(diào)整。（2） 設(shè)備、工器具購置及安裝工程費(fèi)。定型設(shè)備和非標(biāo)設(shè)備均采用詢 （ 報）價，或參照近期同類工程的訂貨價水平。（3） 工程建設(shè)其他費(fèi)用。本工程建設(shè)其他費(fèi)用主要包括市場調(diào)研費(fèi)、 勘察設(shè)計費(fèi)

3、 （ 含前期工作費(fèi) ） 、 VI 形象設(shè)計費(fèi)、辦公家具購置費(fèi)、基本預(yù)備費(fèi)等。其費(fèi)用的估算按照國家及行業(yè)有關(guān)規(guī)定，并結(jié)合當(dāng)?shù)睾捅卷?xiàng)目具體情況。酒店餐飲項(xiàng)目建設(shè)投資估算表與固定資產(chǎn)投資估算表： （ 略）1.3 資金使用該項(xiàng)目計劃固定資產(chǎn)投入2790 萬元， 其中包括： 設(shè)備及安裝費(fèi)用 1116萬元， 建筑物等設(shè)施費(fèi)用 1395萬元， 前期籌備及設(shè)計等其他費(fèi)用 279 萬元 ; 流動資金投入930 萬元。1.4 資金籌措該酒店餐飲項(xiàng)目總投資額為 3720萬元人民幣， 資金的主要來源為企業(yè)自籌和申請政府扶持。二、項(xiàng)目財務(wù)分析評估（ 財務(wù)分析 ）本項(xiàng)目建成后可以獨(dú)立運(yùn)營，形成獨(dú)立核算單位，因此，財務(wù)評價

4、的項(xiàng)目范圍確定在項(xiàng)目新建范圍內(nèi)。2.1 財務(wù)分析基本假設(shè)（條件 ）該酒店餐飲項(xiàng)目財務(wù)分析評估（ 財務(wù)評價 ） 是建立在以下基本假設(shè)的基礎(chǔ)上：項(xiàng)目運(yùn)行期內(nèi)國民經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定; 項(xiàng)目運(yùn)行期內(nèi)市場無不可控的意外發(fā)生 ; 項(xiàng)目能籌集到充足的合作資金來維持項(xiàng)目的建設(shè)與運(yùn)轉(zhuǎn); 項(xiàng)目建設(shè)原材料價格等都是通過行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)與當(dāng)?shù)厥袌龃_定; 項(xiàng)目經(jīng)營估算預(yù)測的計算期為 10 年。2.2 銷售成本及銷售收入估算2.2.1 成本與稅金估算材料費(fèi)： 根據(jù)原材料在當(dāng)?shù)氐氖袌鰞r格（ 包括采購成本和運(yùn)輸成本等 ） ，本項(xiàng)目的材料費(fèi)開支占銷售收入的32%-36%。人工費(fèi)：本項(xiàng)目人工費(fèi)用開支占銷售收入的5%-6%（根據(jù)員工人數(shù)估算 ; 福

5、利費(fèi)、 養(yǎng)老金、 失業(yè)保險、 醫(yī)保金等按照工資總額的 50%計提 ） 。折舊費(fèi)：該酒店餐飲項(xiàng)目按直線法計算折舊。建筑物的折舊年限為 30 年，殘值率為10%，建筑物的固定資產(chǎn)原值為1395 萬元，每年的折舊費(fèi)為 41.85 萬元，設(shè)備的折舊年限為 15 年，殘值率為5%，設(shè)備的固定資產(chǎn)原值為 1116萬元，每年的折舊費(fèi)為 70.68 萬元。維修費(fèi)等費(fèi)用：維修等費(fèi)用按照固定資產(chǎn)投資的2.5%計提。管理費(fèi)用：日常管理費(fèi)用 （ 包括辦公經(jīng)費(fèi)、差旅費(fèi)、水電及其他費(fèi)用 ） 按銷售收入的1.5%計提。銷售費(fèi)用：銷售費(fèi)用按照銷售收入的5%計提。財務(wù)等其他費(fèi)用：財務(wù)等其他費(fèi)用按照銷售收入的0%計提。所得稅：本

6、酒店餐飲可行性報告選取的所得稅率按20%計算。2.2.2 相關(guān)基本財務(wù)費(fèi)的比率包括：應(yīng)收賬款比率; 應(yīng)付賬款比率; 壞賬準(zhǔn)備率; 銷售費(fèi)用率;管理費(fèi)用率; 維修費(fèi)用率; 財務(wù)等其他費(fèi)用率; 銷售稅金及附加 ; 所得稅率 ; 折現(xiàn)率。2.2.3 產(chǎn)品價格、成本及銷售量預(yù)測產(chǎn)品銷售價格、基本成本及銷售量預(yù)測表： （ 銷量單位：套件 ）2.2.4 銷售收入預(yù)測銷售收入估算表： （ 單位：萬元）2.3 損益估算與凈現(xiàn)金流量預(yù)測根據(jù)公司規(guī)劃和酒店餐飲行業(yè)情況，并原則上根據(jù)中國財政部頒布的會計準(zhǔn)則、 會計制度和有關(guān)的法律規(guī)定， 對本酒店餐飲產(chǎn)品項(xiàng)目進(jìn)行有關(guān)的財務(wù)預(yù)測。 在具體操作時遵循重要性原則， 對預(yù)測

7、期間費(fèi)用表、 預(yù)測成本報表、 預(yù)測損益表和預(yù)測現(xiàn)金流量表做了一定的合并和處理。本預(yù)測中各種數(shù)據(jù)比例，是通過調(diào)查國內(nèi)酒店餐飲行業(yè)的有關(guān)資料，并通過分析統(tǒng)計，制定出的相關(guān)比例。在本項(xiàng)目的預(yù)測中，能夠比較好的粗略反映該酒店餐飲項(xiàng)目的收益價值狀況， 但在項(xiàng)目具體實(shí)施的過程中，還有大量的、次要的不確定因素，甚至有時還會出現(xiàn)重大的偶然因素，這些因素都會影響到該項(xiàng)目的收益，所以，具體實(shí)施中可能出現(xiàn)的差異也是正常的。2.3.1各項(xiàng)財務(wù)預(yù)測表相關(guān)的財務(wù)預(yù)測如下銷售成本估算表; 固定資產(chǎn)折舊費(fèi)用估算表; 收現(xiàn)銷售收入估算表 ; 付現(xiàn)經(jīng)營成本估算表; 運(yùn)營費(fèi)用估算表; 總成本費(fèi)用估算表; 損益估算表 ; 財務(wù)現(xiàn)金流

8、量表。2.3.2 主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)與結(jié)論年銷售收入（ 第 5 年） ： 4464 萬元年總成本（ 第5 年）：2220.1 萬元年繳稅金（ 第5 年）：645.2 萬元年均利潤（ 第5 年）：1598.71 萬元投資利潤率（ROI） ： 42.98%投資利稅率： 53.72%全部投資內(nèi)部收益率（ 所得稅后 ） ： 42.55%財務(wù)凈現(xiàn)值（ 所得稅后 ） ： 4834.97 萬元動態(tài)投資回收期（ 所得稅后） ： 4.4 年靜態(tài)投資回收期（ 所得稅后） ： 3.85 年以上指標(biāo)說明，本酒店餐飲項(xiàng)目的財務(wù)凈現(xiàn)值（NPV）遠(yuǎn)大于零,投資利潤 （ 利稅 ） 率較高，項(xiàng)目投資回收期較短，因此，項(xiàng)目在經(jīng)濟(jì)上 是

9、可行的。2.4 不確定性分析2.4.1 敏感性分析基本方案財務(wù)內(nèi)部收益率（FIRR）為42.55%,財務(wù)凈現(xiàn)值為4834.97 萬元， （靜態(tài) ）投資回收期為 3.85 年。通過對產(chǎn)品單價分別增加10%和減少10%的單因素變化對財務(wù)指標(biāo)作敏感性分析，結(jié)果如下：通過對產(chǎn)品單價、 材料費(fèi)、 人工費(fèi)分別增加10%和減少10%的單因素變化對財務(wù)指標(biāo)作敏感性分析， 結(jié)果顯示， 本項(xiàng)目效益影響最大的因素是產(chǎn)品單價，其次是材料費(fèi)，人工費(fèi)影響最小。因此，密切關(guān)注產(chǎn)品單價與材料費(fèi)用是本項(xiàng)目成功的關(guān)鍵之一。2.4.2 盈虧平衡分析盈虧平衡銷量=21308套件設(shè)計的產(chǎn)能=122512套件盈虧平衡生產(chǎn)能力利用率=17.39%產(chǎn)銷量安全度=82.61%盈虧平衡圖為： ( 略)盈利平衡分析圖中的收入線與總成本線的相交點(diǎn)，即為盈虧平衡點(diǎn)。以上盈利平衡分析結(jié)果顯示：(1) . 盈虧平衡點(diǎn)既定, 要采用各種營銷手段, 努力提高產(chǎn)銷量以實(shí)現(xiàn)更多利潤 ;(2) .實(shí)際產(chǎn)銷量既定，則盈虧平衡銷量越低，盈利平衡分析圖中的盈利區(qū)面積越大， 即產(chǎn)品盈利機(jī)會越大， 越能承受經(jīng)濟(jì)意外沖擊;(3) .銷售收入既定，則盈虧平衡銷量的高低取于單位變動成本與固定成本。單位變動成本與固定成本越小，盈虧平衡銷量越低。因此，除擴(kuò)大產(chǎn)品銷售這一方法外，還可以努力提高原材料利用率、人員工作效率等，降低產(chǎn)品的單位變動成本，使盈虧平衡銷量進(jìn)一