1、對中小企業融資問題的分析摘要：不管是發達國家依舊進展中國家，中小企業的進展都差不多成為經濟進展和社會穩定的重要支柱，它在促進就業增長、科技 進步、出口和經濟增長中發揮著重要作用。 尤其是中小企業能制 造大量就業，維護社會穩定，是經濟增長的重要推動力，同時是 我國市場經濟的重要組成部分。 中小企業的進展是關系到國民經濟進展與社會穩定的一件大事， 因此，有必要重新審視我國中小 企業的融資問題。本文闡述了中小企業進展過程中融資難的現狀、提出存在的問題、緣故，并針對中小企業融資存在的問題，提出了相應的對策。關鍵詞：中小企業融資現狀問題緣故對策目錄3 / 25一、現時期中小企業融資現狀改革開放以來，中小

2、企業的迅速進展，差不多成為我國經濟的重要組成部分，依照我國官方統計的數據表明， 我國的中小企業差不多超過2930萬家，占我國全部企業總數的 99.70%以上， 實現工業總產值占全國的 60%實現全國利稅的43.2%,汲取了 全部就業人數的75%盡管近幾年國家對中小企業的進展有所關 注，但相當一部分中小企業仍然面臨融資困難的處境，資金無法得到滿足。表：國有銀行對中小企業貸款狀況單位：億元2000 年2002 年2004 年2006 年2008 年國有銀行15166.631602.947434.5112314.7131293.9貸款總額中小企業15.634.153.8189181058.8貸款額中

3、小企業貸款占比重0.10.10.110.80.8表中數據來源：楊碩，中國中小企業融資困境分析與融資體系研究【D】，上海：河海大學碩士論文，2008年12月上表中數字顯示了我國國有銀行對中小企業的貸款數額以 及貸款比例，不難看出，我國中小企業專門難從國有商業銀行中 取得貸款。這就嚴峻制約了在國民經濟中占據重要地位的中小企 業的正常進展和規模擴張。鄉鎮企業，私營企業以及個體企業的貸款在全部貸款中所占資料來源：各數據來自國家統計局金融機構信貸收支表，2008年數據僅包含1 4月份該圖能夠間接反映中小企業銀行貸款融資的趨勢，表明中小企業銀行貸款融資在呈下降趨勢。另外，從下面那個表格中，我們能夠發覺，銀

4、行借款是中小企業資金的要緊來源K -*-1 AIS +小備韭缶集it費蠹義禪i V）200a10D4200£55. 441.1鍬荷覺就J4. S40, 9 i6-T7外部金業忙6 ft人人趾(L 31” 91. 90. 20.Q. 3耶JL九盤42. 01.2.向 +E 9<L 9Ol 9AH5. h4. 34. 3資料來源：梁冰，我國中小企業進展及融資狀況調查報告 （金 融研究，2005年第5期）由表中數據顯示，正規金融占外源融資的 80%以上,正規金 融中間接融資（銀行貸款）占 95%左右，可見銀行貸款仍是中小 企業的要緊資金來源地。 在如此的環境下，國有銀行給中小企業 發

5、放的貸款數額卻逐年減少， 私營中小企業以及個體企業獲得的 貸款比逐年下降，嚴峻阻礙了中小企業的進展壯大。二、中小企業融資中存在的問題中小企業的融資困難要緊表現在以下幾個方面（1）.融資成本高融資成本包括用資費用和籌資費用倆部分，由于大多數中小企業的貸款金額（籌資數額）較少。然而，由于中小企業的信譽 較低，在融資過程中支付的其他費用（籌資費用）相對較高。由 融資成本的計算公式融資成本=每年的用資費用/（籌資數額一籌資費用）可知中小企業的融資成本相對大型企業較高。另一方面，從抵押貸款方面來看，由銀行借款成本的計算公式K= i（1 T）（K代表銀行借款成本，i代表銀行借款利息率，T代表所得稅 稅率）

6、可知其融資成本也高于大型企業。 假如中小企業采納擔保的 形式貸款，也需要向擔保公司支付貸款額度的1.5% 2%勺擔保金，擔保公司同時還會要求企業以資產進行反擔保。（2）.融資渠道單一中小企業的融資渠道無非倆種：直接融資和間接融資。目前 在我國，資本市場發育不完善，對企業發行股票，債券等有嚴格 的限制，大部分中小企業不能滿足發行股票和債券的條件，中小企業上市門檻高。又因為存在難以操縱二板市場的高風險和主板 市場進展欠佳等狀況未能建立中小企業的二板市場，直接關閉了8 / 25中小企業直接融資渠道的大門。另一方面，由于企業自身，金融 體制，融資環境等方面存在一系列不完善，不規范問題，中小企 業即便擁

7、有較好的項目也無法從銀行取得貸款。中小企業貸款無門，部分中小企業被迫無奈，只能求助于個人高利貸。（3）.銀行提供的金融服務單一目前，商業銀行對中小企業提供的金融服務要緊為存貸業務，同時對中小企業的存貸業務要緊以短期流淌資金貸款為主， 不能滿足中小企業對長期資金的需求。（4）.中小企業信用擔保體系進展滯后解決中小企業融資困難的有效方法之一是建立中小企業信用擔保體系，目前，我國專門多地區成立了相關的機構，但從現 在的情況看來，未能取得顯著成效，各地銀行對中小企業的信用 貸款提出了過高的條件，無法滿足中小企業的實際需求除上述幾點問題外，中小企業融資過程中還存在著取得貸款 所需時刻過長，貸款的使用期限短，企業難以達到商業銀行信用 等級評定標準等等一些其他的問題。三、中小企業融資困難的緣故關于中小企業融資困難的緣故，要緊從內部緣故和外部緣故兩方面進行分析：（一）中小企業融資困難的內部緣故銀行貸款作為中小企業資金的要緊來源渠道，許多中小企業翹首以待。由于中小企業融資成本高，抵押資產少，企業信譽偏 低等先天的缺陷，又因其自身的經營治理水平低，財務治理不規范，經營風險大，產品科技含量低等緣故，嚴峻阻礙了中小企業 的融資的效果。1、缺少能夠用于抵押擔保的資產當前商業銀行為了降低自身經營的風險，在為企業提供貸款時，一般會要求企業以優質固定資產作為抵押。我國中小企業一般缺少足夠的