1、中小企業(yè)融資優(yōu)化523.3貨幣政策靈活運(yùn)行利率手段來(lái)體現(xiàn)貨幣政策対中小金業(yè)發(fā)展的支持。対利用再貸款、再貼現(xiàn)增加的貸 款投放，其利率可適當(dāng)優(yōu)惠，并適當(dāng)增強(qiáng)利率彈性。要認(rèn)真執(zhí)行對(duì)中小企業(yè)貸款利率可以上 浮3()%的規(guī)定，擴(kuò)人利率浮動(dòng)區(qū)間，銀行、信用社可以在一定區(qū)間內(nèi)選擇較低的彈性利率 向發(fā)展前景好的中小金業(yè)提供貸款，并對(duì)企業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新提供專項(xiàng)貸款、貼息貸款等形式的 籌資優(yōu)惠。建立和完善我國(guó)的中小企業(yè)信用管理體系信用作為約束經(jīng)濟(jì)行為的一種人們應(yīng)共同遵循的道徳準(zhǔn)則，一旦乏力，就必須借助制度的力 量來(lái)維系。目前，與我國(guó)經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展極不對(duì)稱的是信用管理體制很不健全、信用環(huán)境令人 憂慮，加z中小企業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)

2、風(fēng)險(xiǎn)大、缺乏冇效的資產(chǎn)抵押和信用擔(dān)保，貸款缺乏安全感, 進(jìn)而遏制了金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)信貸服務(wù)的動(dòng)能，制約了中小企業(yè)的進(jìn)一步發(fā)展。因此，耍 解決中小企業(yè)的信用問(wèn)題，關(guān)鍵在于逐步建立一個(gè)宏觀與微觀、外部與內(nèi)部相結(jié)合、配套的 信用管理體系，通過(guò)增強(qiáng)借款人的信用意識(shí)，釆取有效的貸款擔(dān)保方式來(lái)提高信貸資金的安 全保障程度。524.1創(chuàng)建科學(xué)完善的中小企業(yè)信用等級(jí)評(píng)佔(zhàn)體系信用等級(jí)作為判斷貸款信用可信度的標(biāo)準(zhǔn)，是贏得金融機(jī)構(gòu)和擔(dān)保機(jī)構(gòu)信任并獲得項(xiàng)目資金 籌措的一種有效手段，也是信用管理體系首先應(yīng)解決的問(wèn)題，這個(gè)問(wèn)題不解決，就會(huì)增加銀 行信貸的不確定性。中小企業(yè)的信用等級(jí)評(píng)估，必須考慮企業(yè)貸款規(guī)模小、流轉(zhuǎn)快、

3、周期難 以準(zhǔn)確測(cè)算、逾期可能性相對(duì)較高等特點(diǎn)，減少對(duì)企業(yè)報(bào)表的過(guò)分依賴，突岀實(shí)地檢杏，隨 時(shí)關(guān)注企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的變化，重點(diǎn)掌握企業(yè)的貸款使用、存貸增減、貸款回籠等情況。最后 由權(quán)威公正的評(píng)估機(jī)構(gòu)采取有別于大企業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)，實(shí)事求是地評(píng)價(jià)中小企業(yè)的貸款風(fēng)險(xiǎn)，并 根據(jù)企業(yè)經(jīng)營(yíng)者素質(zhì)、風(fēng)險(xiǎn)保障能力、經(jīng)營(yíng)狀況、償債能力及信用記錄、發(fā)展前景等主要指 標(biāo)，綜合評(píng)出不同等級(jí)，作為銀行對(duì)中小企業(yè)信貸決策和重點(diǎn)扶持的依據(jù)。524.2建立屮小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)制建立“一體兩翼”的中小企業(yè)信用擔(dān)保體系。'一體”是指城市、省、國(guó)家三級(jí)信用擔(dān)保 體系，國(guó)家小小企業(yè)信用再擔(dān)保機(jī)構(gòu)以省級(jí)中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)為再擔(dān)保服務(wù)對(duì)象;

4、省級(jí) 中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)以城市中小企業(yè)信川擔(dān)保機(jī)構(gòu)為再擔(dān)保服務(wù)對(duì)彖;城市中小企業(yè)信用 擔(dān)保機(jī)構(gòu)以社區(qū)互助擔(dān)保機(jī)構(gòu)和商業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)為再擔(dān)保服務(wù)對(duì)象并從事授信擔(dān)保業(yè)務(wù)。“兩 翼”指在城鄉(xiāng)社區(qū)中以中小企業(yè)為服務(wù)對(duì)象的互助擔(dān)保機(jī)構(gòu)與商業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)，是中小企業(yè)信 用擔(dān)保體系的基礎(chǔ)，從事中小企業(yè)直接擔(dān)保業(yè)務(wù)。社區(qū)商業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)和互助擔(dān)保機(jī)構(gòu)依據(jù)國(guó) 家規(guī)定和協(xié)議約定享受中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)提供的再擔(dān)保服務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)。見(jiàn)圖5.1。 完善中小企業(yè)金融服務(wù)5.2.2.1建立和完善專門的中小金融機(jī)構(gòu)許多國(guó)家祁有專門而向中小企業(yè)融資的民間或政府機(jī)構(gòu)，為中小企業(yè)融資開(kāi)辟了一條較穩(wěn)定 的渠道。我國(guó)也應(yīng)建立一個(gè)全面的中小企業(yè)融

5、資網(wǎng)絡(luò)，解決中小企業(yè)融資難題。(i)設(shè)立專門 的屮小企業(yè)銀行。雖然我國(guó)己建立起初具規(guī)模的民生銀行及城市商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社為屮 小金業(yè)服務(wù)，但尚未形成全面的服務(wù)網(wǎng)絡(luò)。因此我們應(yīng)加快地方銀行、城市商業(yè)銀行的組建 和發(fā)展步伐。條件成熟時(shí)，還可以組建地方性的中小企業(yè)發(fā)展政策性銀行，對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行 政策性扶持。組建而向屮小企業(yè)的專業(yè)性租賃機(jī)構(gòu)。融資租賃是企業(yè)進(jìn)行長(zhǎng)期資金融通的有效手段。 通過(guò)融資租賃，中小企業(yè)只需用現(xiàn)有資產(chǎn)及未來(lái)收益為保證，提供租賃公司認(rèn)町的信用擔(dān)保, 便可占冇并使用設(shè)備，用未來(lái)創(chuàng)造的價(jià)值分期歸還租金，不但口j以解決融資因難，而h也加 快了中小企業(yè)設(shè)備現(xiàn)代化的速度。因而我國(guó)可以發(fā)展專業(yè)

6、性租賃機(jī)構(gòu)，為屮小金業(yè)融資提供 便利。522.2進(jìn)行銀行業(yè)務(wù)的創(chuàng)新和拓展中小企業(yè)金融服務(wù)需求是全方位、多層次的。銀行要實(shí)施金融創(chuàng)新，拓展融資渠道，從服務(wù) 品種上為中小企業(yè)融資提供服務(wù)保證。選擇資信良好、產(chǎn)供銷狀況穩(wěn)定的企業(yè)，簽發(fā)、使用 商業(yè)承兌匯票、銀行承兌匯票等融資工具，辦理貼現(xiàn)、轉(zhuǎn)貼現(xiàn)和再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)，支持企業(yè)擴(kuò)人 票據(jù)融資。可以對(duì)信用等級(jí)高，財(cái)務(wù)效益好，產(chǎn)品市場(chǎng)前景好，資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)合理的小小金 業(yè)開(kāi)展綜合授信業(yè)務(wù)。可以通過(guò)推行客戶經(jīng)理制代中小企業(yè)理財(cái)。可以利用銀行信息優(yōu)勢(shì)、 網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢(shì)和便利條件，為中小企業(yè)提供各種信息咨詢服務(wù)。3完善和健全扶持屮小金業(yè)發(fā)展的優(yōu)惠政策5.2.3.1政府財(cái)政支持我

7、國(guó)應(yīng)逐步增加對(duì)中小企業(yè)特別是高科技產(chǎn)業(yè)扶持資金的投入。國(guó)家財(cái)政和各級(jí)地方財(cái)政, 每年應(yīng)當(dāng)新增高科技產(chǎn)業(yè)發(fā)展專項(xiàng)撥款，實(shí)行部分撥款，部分低息有償使用，專項(xiàng)用于重大 高新技術(shù)成果商品孵化期和產(chǎn)業(yè)化啟動(dòng)的投入，如高技術(shù)企業(yè)前期投資不足時(shí)的栗付金和必 要的周轉(zhuǎn)金（但都需償還）。提供與高風(fēng)險(xiǎn)投資相配合的低息長(zhǎng)期優(yōu)惠貸款，部分可川于風(fēng)險(xiǎn) 損失補(bǔ)貼、貸款貼息和獎(jiǎng)勵(lì)。523.2稅收優(yōu)惠政策應(yīng)加人優(yōu)惠政策的力度，將更多資金吸引到風(fēng)險(xiǎn)投資領(lǐng)域。可以考慮進(jìn)一步降低高技術(shù)企業(yè) 的所得稅稅率，山一般所實(shí)行的投產(chǎn)后兩年上繳巧的所得稅向零稅率過(guò)渡，同時(shí)延長(zhǎng)免稅 年限。對(duì)于高新技術(shù)企業(yè)投入研究開(kāi)發(fā)新產(chǎn)品、新技術(shù)、新工藝的費(fèi)用

8、，年增長(zhǎng)幅度超過(guò)一 定比例的（如10%）,可以按實(shí)際發(fā)生額的5（）%抵扣所得稅。1完善政策、法律、法規(guī)建設(shè)5.2.1.1設(shè)立專門的管理機(jī)構(gòu)h本成立了 “中小企業(yè)廳”作為管理中小企業(yè)的最高機(jī)構(gòu)，法國(guó)也專門設(shè)有小企業(yè)發(fā)展局, 英、美等國(guó)也分別成立了中小企業(yè)研究委員會(huì)、中小企業(yè)局等，負(fù)責(zé)調(diào)查中小企業(yè)問(wèn)題，制 定相關(guān)政策和措施，具體提供資金幫助、管理幫助。因此建議國(guó)家成立統(tǒng)一的、有權(quán)威性的 小小金業(yè)行政管理機(jī)構(gòu)，主要負(fù)責(zé)制定和完善有效的中小企業(yè)發(fā)展政策，從宏觀上引導(dǎo)小小 企業(yè)的健康發(fā)展。521.2完善中小企業(yè)融資的法律、法規(guī)支持世界各國(guó)為促進(jìn)公正、白由的竟?fàn)帲苊鈮艛鄬?duì)中小企業(yè)發(fā)展的不利因索，都制定了

9、有關(guān)維 持競(jìng)爭(zhēng)秩序的法律。美國(guó)在1958年就制定了中小企業(yè)法和中小企業(yè)投資法，涉及金 融方面的立法還冇中小企業(yè)經(jīng)濟(jì)政策法、中小企業(yè)技術(shù)革新促進(jìn)法、小企業(yè)投資獎(jiǎng)勵(lì) 法、小企業(yè)開(kāi)發(fā)中心法等。口木從1950年起就制定了屮小企業(yè)金融公庫(kù)法、屮小 金業(yè)信用保險(xiǎn)法、中小企業(yè)現(xiàn)代化資金助成法等78io英、徳等國(guó)也十分重視中小企業(yè) 立法，在金融信貸方面給屮小企業(yè)以法律支持。這些法律法規(guī)及相關(guān)政策為屮小企業(yè)融資提 供了詢捉保證。我國(guó)的中小企業(yè)所冇制構(gòu)成比較復(fù)雜，而我國(guó)的企業(yè)法和冇關(guān)政策早主要是按照所冇制性質(zhì) 來(lái)制定的，這就使得不同所有制性質(zhì)的中小企業(yè)處在不同的競(jìng)爭(zhēng)起跑線上，不利于中小企業(yè) 更快地發(fā)展。因此建議借

10、鑒西方市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)國(guó)家的經(jīng)驗(yàn)，將中小企業(yè)視為統(tǒng)一整體，進(jìn)一 步完善和貫徹我國(guó)于2002年6月29 h通過(guò)的中華人民共和國(guó)中小企業(yè)促進(jìn)法，使中小 企業(yè)管理走上法制化軌道。首先應(yīng)規(guī)范屮小企業(yè)各融資機(jī)構(gòu)的設(shè)立、屮小企業(yè)融資措施等, 從而使小小金業(yè)金融機(jī)構(gòu)以及小小金業(yè)融資等真正具有法律地位:其次，應(yīng)對(duì)小小企業(yè)銀行、 基金等金融機(jī)構(gòu)專門立法，規(guī)范其職責(zé)、資金來(lái)源、運(yùn)作方式;再次，應(yīng)允許中小企業(yè)成立 互助合作的金融組織機(jī)構(gòu)。資股權(quán)轉(zhuǎn)讓困難問(wèn)題，提供投資的追出機(jī)制或增強(qiáng)具流動(dòng)性，吸引投資者。26建立健全屮小企業(yè)融資的社會(huì)化輔助體系5.2.6.1建立中小企業(yè)的服務(wù)體系保證對(duì)屮小企業(yè)融資，要有服務(wù)體系保證。一是

11、要有科學(xué)合理的評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)。修改現(xiàn)行的信用等級(jí) 評(píng)定標(biāo)準(zhǔn)，按國(guó)家新的大中小企業(yè)劃分標(biāo)準(zhǔn)分類評(píng)級(jí)，適當(dāng)提高資本利潤(rùn)率、資產(chǎn)負(fù)債 率、人均利潤(rùn)率等反映盈利性、竟?fàn)幮蕴卣鞯南鄬?duì)指標(biāo)權(quán)重，使對(duì)屮小企業(yè)的信用評(píng)估更趨 合理公正。二是建立信用擔(dān)保體系。建立健全屮小企業(yè)信用擔(dān)保屮心、公司、協(xié)會(huì)，發(fā)揮其 信用擔(dān)保功能，引入信用風(fēng)險(xiǎn)機(jī)制，形成相對(duì)完善的中小金業(yè)信用擔(dān)保體系。三是建立小介 服務(wù)機(jī)構(gòu)。建立和完善信息咨詢、資產(chǎn)評(píng)估、財(cái)務(wù)顧問(wèn)、產(chǎn)權(quán)交易等屮介服務(wù)機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)對(duì) 中小企業(yè)的中介服務(wù)。5.2.6.2建立和完善具有獨(dú)立性、按市場(chǎng)化或金業(yè)化方式運(yùn)作的屮介服務(wù)機(jī)構(gòu)這些機(jī)構(gòu)包括信息咨詢、資信評(píng)估、項(xiàng)目評(píng)估、資產(chǎn)評(píng)估、財(cái)務(wù)

12、顧問(wèn)、產(chǎn)權(quán)交易等，可以向 包括銀行在內(nèi)的金融機(jī)構(gòu)提供冇償?shù)男畔⒎?wù)以克服信息、不對(duì)稱的障礙，幫助后者對(duì)企業(yè) 客戶提供較大規(guī)模的信貸決策，從而促使金融機(jī)構(gòu)更好地為包括小小企業(yè)在內(nèi)的各類企業(yè)客 戶服務(wù)，同時(shí)也為金融機(jī)構(gòu)提高自身的經(jīng)營(yíng)效率和減少壞賬壓力提供有力支持。(4)選擇合適的貸款擔(dān)保方式。口前我國(guó)金融機(jī)構(gòu)的擔(dān)保貸款結(jié)構(gòu)比重為:保證貸款占第一， 抵押貸款占第二，質(zhì)押貸款幾乎為零，這種結(jié)構(gòu)比重的風(fēng)險(xiǎn)度也與之同步，不利于貸款債權(quán) 的保護(hù)。因此，信貸部門在選擇貸款擔(dān)保方式時(shí)，盡可能地選擇抵押、質(zhì)押方式，尤其是以 各種票據(jù)、存單和國(guó)債等方式的質(zhì)押，不僅保險(xiǎn)系數(shù)高，而目操作簡(jiǎn)便易行，不需辦理繁瑣 的背記手

13、續(xù)。操作原則是:辦理抵押貸款，抵押物要易于變現(xiàn)，并進(jìn)行評(píng)估背記，抵押率一 律按60%掌握;辦理質(zhì)押貸款，質(zhì)押物必須在填發(fā)機(jī)構(gòu)登記并凍結(jié)，貸款額不得超過(guò)票面金 額的90% o525人力發(fā)展屮小企業(yè)的宜接融資許多國(guó)家設(shè)立了專供中小企業(yè)融資的小型資本市場(chǎng)，其中運(yùn)行得較為成功的是美國(guó)的 nasdaq市場(chǎng)。我國(guó)也可以嘗試設(shè)立小型資本市場(chǎng)，發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)投資，為中小企業(yè)融資提供 便利。5.2.5.1拓寬中小企業(yè)特別是高新技術(shù)中小金業(yè)股權(quán)融資的渠道可以適當(dāng)放寬股票發(fā)行條件，調(diào)整上市交易規(guī)則和相關(guān)措施，使部分有發(fā)展?jié)摿Φ闹行∑髽I(yè) 特別是高科技金業(yè)能上市。在條件成熟時(shí)，允許符合條件的各類所冇制中小企業(yè)特別是高新 技術(shù)

14、企業(yè)有選擇地到上海、深圳證券市場(chǎng)上市融資。對(duì)于我國(guó)一些優(yōu)秀高新技術(shù)企業(yè)而言, 一方面應(yīng)扶持其到香港二板市場(chǎng)上融資，這對(duì)于企業(yè)規(guī)范化、現(xiàn)代化、國(guó)際化有著積極而深 遠(yuǎn)的影響。另一方而，借鑒國(guó)外一些地方的成功做法，在適當(dāng)?shù)臅r(shí)候，設(shè)立內(nèi)地的二板市場(chǎng), 為具有風(fēng)險(xiǎn)高、規(guī)模小、知名度低、建立時(shí)間短等特點(diǎn)的屮小企業(yè)提供一個(gè)上市門檻札|對(duì)較 低的直接融資機(jī)會(huì)。另外，還可以考慮建立一些地方性的小小金業(yè)產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)'或地方性 證券市場(chǎng)，為中小企業(yè)直接融資和股票(產(chǎn)權(quán))交易提供場(chǎng)所179。5.2試點(diǎn)設(shè)立中小企業(yè)產(chǎn)業(yè)投資基金、高新技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)投資創(chuàng)業(yè)基金我國(guó)中小企業(yè)中民營(yíng)高科技企業(yè)成長(zhǎng)迅速，顯示出較大的潛力，但由

15、于資金不足限制了其更 快的發(fā)展。我國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資起步較晚，在其資金來(lái)源、運(yùn)作模式及制度環(huán)境等方而述處在摸索 階段，需借鑒國(guó)外的成功經(jīng)驗(yàn)不斷加以完善，在設(shè)立試點(diǎn)創(chuàng)業(yè)基金時(shí)，應(yīng)考慮以下3個(gè)問(wèn)題: 要選擇管理水平較髙的投資棊金管理公司充當(dāng)經(jīng)紀(jì)人。由于創(chuàng)業(yè)基金注重企業(yè)的長(zhǎng)遠(yuǎn)收 益，因此投資期限往往較長(zhǎng)，需要穩(wěn)定可靠的資金來(lái)源，因此基金應(yīng)采取封閉模式。應(yīng)大 力發(fā)展證券交易市場(chǎng)的場(chǎng)外交易市場(chǎng)，以解決創(chuàng)業(yè)基金投資股權(quán)轉(zhuǎn)讓閑難問(wèn)題，提供投資的 退出機(jī)制或增強(qiáng)其流動(dòng)性，吸引投資者。建立健全屮小企業(yè)融資的社會(huì)化輔助體系5.2.6.1建立中小企業(yè)的服務(wù)體系保證對(duì)中小企業(yè)融資，要冇服務(wù)體系保證。一是要冇科學(xué)合理的評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)

16、。修改現(xiàn)行的信用等級(jí) 評(píng)定標(biāo)準(zhǔn)，按國(guó)家新的大屮小金業(yè)劃分標(biāo)準(zhǔn)分類評(píng)級(jí)，適當(dāng)提高資本利潤(rùn)率、資產(chǎn)負(fù)債 率、人均利潤(rùn)率等反映盈利性、競(jìng)爭(zhēng)性特征的相對(duì)指標(biāo)權(quán)重，使對(duì)中小企業(yè)的信用評(píng)估更趨 合理公正。二是建立信用擔(dān)保體系。建立健全中小企業(yè)信用擔(dān)保中心、公司、協(xié)會(huì)，發(fā)揮其 信用擔(dān)保功能，引入信用風(fēng)險(xiǎn)機(jī)制，形成相對(duì)完善的中小企業(yè)信用擔(dān)保體系。三是建立中介 服務(wù)機(jī)構(gòu)。建立和完善信息咨詢、資產(chǎn)評(píng)估、財(cái)務(wù)顧問(wèn)、產(chǎn)權(quán)交易等中介服務(wù)機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)対 中小企-業(yè)的中介服務(wù)。526.2建立和完善具有獨(dú)立性、按市場(chǎng)化或企業(yè)化方式運(yùn)作的中介服務(wù)機(jī)構(gòu)這些機(jī)構(gòu)包括信息咨詢、資信評(píng)估、項(xiàng)目評(píng)估、資產(chǎn)評(píng)估、財(cái)務(wù)顧問(wèn)、產(chǎn)權(quán)交易等，可以向

17、 包括銀行在內(nèi)的金融機(jī)構(gòu)提供冇償?shù)男畔⒎?wù)以克服信息、不對(duì)稱的障礙，幫助后者對(duì)企業(yè) 客八提供較大規(guī)模的信貸決策,從而促使金融機(jī)構(gòu)更好地為包括中小企業(yè)在內(nèi)的各類金業(yè)客 戶服務(wù)，同時(shí)也為金融機(jī)構(gòu)提高口身的經(jīng)營(yíng)效率和減少壞賬壓力提供有力支持。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件f,企業(yè)的生存和發(fā)展離不開(kāi)信用，對(duì)于中小企業(yè)來(lái) 說(shuō)，中小企業(yè)融資難的主要原因就在于中小企業(yè)由于規(guī)模小、，風(fēng)險(xiǎn)高，存 在信息不對(duì)稱，導(dǎo)致屮小企業(yè)的信用處于一種缺失犬態(tài)，而信用的缺失使 得中小金業(yè)陷入了融資閑境。中小企業(yè)的融資困境實(shí)質(zhì)上是一種信息不対 稱條件卜的信用困境。所以耍解決中小企業(yè)的融資困境就必須首先解決中 小企業(yè)的信用缺失問(wèn)題。所以，在進(jìn)行屮

18、小企業(yè)融資渠譴黃新的過(guò)程屮，女啊解決中小企業(yè)的 信用缺失，就成為翻門首先關(guān)注的重點(diǎn)。只有解決了中小企業(yè)的信用問(wèn)題， 中小企業(yè)融資渠道的創(chuàng)新才具有了現(xiàn)實(shí)性和可行性。在上文中的各種対中 小金業(yè)融資渠道的創(chuàng)新，正是在針對(duì)屮小企業(yè)信用建設(shè)的基礎(chǔ)上進(jìn)行的探 索。屮小企業(yè)融資渠道的創(chuàng)新需要信用，所以信用建設(shè)就成為中小企業(yè)融 資渠譴嗆弓新的首要保障。3、中小企業(yè)的信用體系建設(shè)要解決中小企業(yè)的信用問(wèn)題，關(guān)鍵在于逐步建立一個(gè)宏觀與微觀、外 部與內(nèi)部相結(jié)合、配套的信用管理體系，通五蟾強(qiáng)借款人的信用意識(shí)，采 収有效的貸款擔(dān)保方式來(lái)提高信貸資金的安全保障程度。川創(chuàng)建科.學(xué)完善的中小企業(yè)信用等級(jí)評(píng)佔(zhàn)體系。信用等級(jí)作為判

19、斷 貸款信.用可信度的標(biāo)準(zhǔn)，是贏得金融機(jī).構(gòu)和惻釧喲信任并獲得項(xiàng)u資金 籌措的一種有效手段，也是信用管理體系首先應(yīng)解決的問(wèn)題，這個(gè)問(wèn)題不 解決，就會(huì)增加銀行信貸的不確定性。中小企業(yè)的信用等級(jí)評(píng)估，必須考 慮企業(yè)貸款規(guī)模小、流轉(zhuǎn)快、周期難以準(zhǔn)確測(cè)算、逾期可能性相對(duì)較高等 特點(diǎn)，減少、對(duì)企業(yè)報(bào)表的過(guò)分依賴，陽(yáng)氏企業(yè)規(guī)模這個(gè)指標(biāo)的權(quán)重，變重 規(guī)模為重效益、重成長(zhǎng)性，突出實(shí)地檢查，隨吋關(guān)注企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的變化， 重點(diǎn)掌握金業(yè)的貸款使用、存貸增減、貸款回籠等情況，最后山市堿公正 的評(píng)估機(jī)構(gòu)采取質(zhì)拐叮于大企業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)，實(shí)事求是地評(píng)價(jià)中小企業(yè)的貸款風(fēng) 險(xiǎn)，并才良據(jù)企業(yè)經(jīng)營(yíng)者素質(zhì)、風(fēng)險(xiǎn)保障能力、經(jīng)營(yíng)狀況、償債能力

20、及信用 記錄、發(fā)展前景等主要指標(biāo)，綜合評(píng)出不同等級(jí)，作為銀行對(duì)小小企業(yè)信 貸決策和重點(diǎn)扶持的依據(jù)。在發(fā)揮政府的協(xié)調(diào)作用的基礎(chǔ)上，完善中小企 業(yè)評(píng)級(jí)體系，逐步實(shí)現(xiàn)多部門聯(lián)網(wǎng)的信息共享體系，為社會(huì)及時(shí)了解中小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和信 用狀況捉供條件。(2)建立一個(gè)全國(guó)統(tǒng)一的、制度規(guī)范的中小企業(yè)信用擔(dān)保體系。可 以借鑒其他國(guó)家的一些做法，比如，新加坡為了促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展，向金 融市場(chǎng)提供一定比例的資木金，由金融機(jī)構(gòu)按照金融市場(chǎng)規(guī)范操作，由政 府、企業(yè)和銀行共同承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)fi本為使中小企業(yè)能夠從商業(yè)銀行順利獲 得貸款，在各都道府縣均設(shè)立了信用保證協(xié)會(huì)，為創(chuàng)業(yè)金業(yè)提供一定額度 的信貸擔(dān)保。故建議山風(fēng)險(xiǎn)投資公司為企

21、業(yè)貸款提供擔(dān)保，專門在側(cè)于設(shè) 立保證金賬戶，以止皿戶為企業(yè)小額貸款提供擔(dān)保，而此賬戶將起到貸款 總額放人的效應(yīng)。主要應(yīng)該考慮如下6人方面的制度設(shè)置:一是擔(dān)保機(jī)構(gòu) 的準(zhǔn)入制度;二是資金資助及辛償制度;三是受保企業(yè)及擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信用 評(píng)級(jí)制度;四是風(fēng)險(xiǎn)控制與損失分擔(dān)制度;五是擔(dān)保業(yè)行業(yè)維權(quán)與口律制 度;六是政府的協(xié)調(diào)及監(jiān)管制度。盡知暖立起不同層次的屮小企業(yè)信用 擔(dān)保體系。包括:以國(guó)家中小企業(yè)發(fā)展基金支持建立的國(guó)家級(jí)的中小企業(yè) 信用擔(dān)保體系;以縣級(jí)以土政府和有關(guān)部門推進(jìn)和組織建立的地方級(jí)或區(qū) 域級(jí)的中小金業(yè)信用擔(dān)保體系;以各種擔(dān)保機(jī)構(gòu)組成的專營(yíng)的中小金業(yè)信 川擔(dān)保體系;以屮小企業(yè)依法開(kāi)展多種形式的互助

22、性融資擔(dān)保體系。建立 由地市、省、國(guó)家三級(jí)機(jī)構(gòu)分層次組成的中小企業(yè)信用擔(dān)保體系，英運(yùn)作 方式應(yīng)堅(jiān)持市場(chǎng)化原則，凡符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策、冇產(chǎn)品、市場(chǎng)和發(fā)展前景、 有利于技術(shù)進(jìn)步與創(chuàng)新的技術(shù)密集型和擴(kuò)大城鄉(xiāng)就業(yè)的勞動(dòng)密集型的各類 中小企業(yè)的銀行貸款、融資租賃等，均叮列入擔(dān)保范圍，并與協(xié)作銀行以 合同方式明確保證責(zé)任形式、擔(dān)保資金的放人倍數(shù)、責(zé)任分擔(dān)卜喇、資信 評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)等內(nèi)容。同時(shí)要引導(dǎo)小小金業(yè)力p入貸款擔(dān)保組織，簡(jiǎn)化擔(dān)保程序。 為了增強(qiáng)企業(yè)用好銀行信貸資金的責(zé)任感，提高企業(yè)償還貸款的意識(shí)，除 要求借款企業(yè)辦理合法、有效擔(dān)保外，還可增加金業(yè)法月弋表和財(cái)務(wù)負(fù)責(zé) 人為連帶責(zé)任承擔(dān)者，當(dāng)企業(yè)不能按期歸還銀行貸

23、款時(shí)，連帶責(zé)任承擔(dān)者 應(yīng)承擔(dān)無(wú)限責(zé)任。為解決擔(dān)保實(shí)力不足問(wèn)題，可建立信用投資風(fēng)險(xiǎn)基金和 擔(dān)保基金，分不同地區(qū)或城市以股份制形式來(lái)設(shè)立和管理，基金來(lái)源可以 通i劉俯財(cái)政撥款、基金會(huì)員交納會(huì)費(fèi)、向祖封流利法人單位募集資金、 翔于債券等多元化渠道籌集，同時(shí)卅動(dòng)地方政府在財(cái)政預(yù)算中安排引償資 金、對(duì)擔(dān)保基金在運(yùn)營(yíng)屮形成的收益實(shí)施稅收返還這一運(yùn)行機(jī)制，促使基 金滾動(dòng)發(fā)展。對(duì)受保企業(yè)的收費(fèi)，一定要按照合理的擔(dān)保比例和額度收取， 力求擔(dān)保費(fèi)用與貸款利息z和維持在企 業(yè)的特點(diǎn)選擇合適的貸款擔(dān)保方式。業(yè)能承受的合理區(qū)間。根據(jù)中小企(3)建立信用管理行業(yè)協(xié)會(huì)、民間組織，建立地方信用體系。此外，我國(guó)述應(yīng)建立信用管理

24、法規(guī)政策體系，增人“失信，企業(yè)的法 利從小不1遙酬思、風(fēng)不，達(dá)到緣介整治社會(huì)信用環(huán)境、規(guī)范中小企業(yè)信用行為 的目的。而法制建設(shè)就成為完善發(fā)達(dá)信用體系的十麟睬障。唁用立法的原 則，包括保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益原則，維護(hù)市場(chǎng)公平.競(jìng)爭(zhēng)原則，消肉言用交易中 的信息不對(duì)稱影響的原則，平等信用機(jī)會(huì)原則，金融機(jī)構(gòu)平等和正當(dāng)經(jīng)營(yíng) 原則，控制信用工具翔示的原則，礴氏通貨膨脹率失控的威脅，強(qiáng)制開(kāi)放 信用征信數(shù)據(jù)原則，促進(jìn)信用管理行業(yè)發(fā)展的原則，指導(dǎo)側(cè)言機(jī)構(gòu)的工作 方式并使其提供真實(shí)信息原則，法律相容的原則。并且建立一些更為蜘出 的法律，女唁息自由法廠側(cè)、隱私權(quán)法廠個(gè)人破產(chǎn)法，征信數(shù)據(jù)界定方法， 修改現(xiàn)行的統(tǒng)計(jì)法，檔案法，

25、商業(yè)釧于法，公司法，反不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)法，破 產(chǎn)法。建立社會(huì)信息體系，是中小企業(yè)解如言息不只州:的重要方式。社劊言息體系是指各種信息生產(chǎn)、收集、分析、傳播的整個(gè)制度結(jié)構(gòu) 和系統(tǒng)。社會(huì)信息不仍對(duì)旨經(jīng)濟(jì)信.息，它包括所有能被人所利用，能產(chǎn)牛 經(jīng)濟(jì)價(jià)值的信息，包扌舌國(guó)家政策、方針、法律、社會(huì)各主體的狀況、自然 因素等。社會(huì)信息體系必須以政府為指引，以企業(yè)為墓礎(chǔ)，以促進(jìn)信息的 h由高效的流動(dòng)為目標(biāo)。對(duì)于中小企業(yè)融資而言，如何使中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況等基本信息為社 會(huì)資木了解，夕響了解更多的社會(huì)資木的信息，在中小企業(yè)自身信息與社 會(huì)資本信息之間形成一個(gè)白由流通的低成本高效率的信息渠道，就成為屮 小金業(yè)信息體系建設(shè)

26、的重點(diǎn)。政府必須發(fā)揮自己政策引導(dǎo)的功能，以政府為指導(dǎo)，利用法律政策的 力量，逐步建立一個(gè)以中小企業(yè)為棊礎(chǔ)，民間組織參與，地方政府扶持， 國(guó)家整體規(guī)劃的從下到上的信息體系。建立屮小企業(yè)信息服務(wù)網(wǎng)。加強(qiáng)屮小企業(yè)信息基礎(chǔ)建設(shè)，整合牙h川現(xiàn) 有資源和迅速發(fā)展的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)組建屮小企業(yè)信息服務(wù)網(wǎng)站，形成屮小企 業(yè)統(tǒng)一的信息網(wǎng)絡(luò)體系，定期發(fā)布涉及中小企業(yè)的創(chuàng)建、發(fā)展、權(quán)利、義 務(wù)等國(guó)家有關(guān)政策和市場(chǎng)信息，為屮小企業(yè)實(shí)現(xiàn)資源共享，開(kāi)展電子商務(wù)， 實(shí)現(xiàn)虛擬經(jīng)營(yíng)創(chuàng)造條件。設(shè)立為中小企業(yè)服務(wù)的信息中介術(shù)湘，整頓和規(guī)范信息中介組織，制定信.息中介月良務(wù)組織為屮小企業(yè)服務(wù)的基木行業(yè)規(guī)范，減少不必要的環(huán)節(jié) 和程序，陽(yáng)氏收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，提高服務(wù)水平，形成多主體、多層次、全方位的 為中小企業(yè)抬共資金融通、技術(shù)支持、人才培訓(xùn)、市場(chǎng)開(kāi)拓、創(chuàng)業(yè)輔導(dǎo)、 信息網(wǎng)絡(luò)、管理咨詢等多方面信息服務(wù)的社