PAGE13我國集成電路行業發展現狀分析綜述目錄TOC\o"1-3"\h\u22529我國集成電路行業發展現狀分析綜述 1124471.1我國集成電路行業的發展歷程 1320371.2我國集成電路行業相關政策梳理 259211.3我國集成電路行業發展現狀 46291.4并購重組對我國集成電路行業企業價值的影響 6A公司在集成電路行業發起并購是發生在我國集成電路行業特定的發展現狀和政府政策支持的宏觀背景之下的，為此，本文梳理了我國集成電路行業的發展歷程、近年來發布的集成電路行業相關政策及當前發展現狀。1.1我國集成電路行業的發展歷程1.20世紀50年代1947年，晶體管在美國貝爾實驗室誕生，標志著半導體時代的開啟。1958年集成電路的出現加速了半導體產業的發展。1952年，中國半導體物理學科和表面物理學科開創者和奠基人謝希德麻省理工學成歸國，加入復旦物理系任教授。4年后，其與黃坤合著的國產第一部半導體著作《半導體物理學》誕生。與此同時，國家發布《1956-1967科技發展遠景規劃》，半導體作為國家生產與國防緊急發展領域。1957年，半導體材料學家林蘭英回國任職中科院應用物理所，先后負責研制成我國第一根硅單晶、第一根無錯位硅單晶、第一臺高壓單晶爐、第一片單異質結SOI外延材料、第一根GAP半晶、第一片雙異質結SOI外延材料，為我國微電子和光電子學的發展奠定了基礎；1959年林蘭英又拉出硅單晶，僅比美國晚一年，同年中國科學院院士李志堅在清華大學拉出了高純度多晶硅。在企業方面，京東方前身北京電子管廠（774廠）于1953年成立，成為當時亞洲最大的晶體管廠。可以這樣說，我國開始發展半導體產業的時間相較國際并未有太大的落后。2.20世紀60年代1960年，中科院半導體所和河北半導體所正式成立，我國的半導體工業體系初步建成。1965年，王守覺仿造了中國第一塊集成電路。1966-1976年，北京878廠、上海無線電19廠、永川半導體所（24所前身）相繼成立，并完成PMOS，NMOS，CMOS研制，實現了從中小集成電路發展到大規模集成電路的跨越。3.20世紀70年代-20世紀80年代1972年，現為封測行業龍頭的長電科技成立，時名為江陰晶體管廠。1985年，中興通訊前身中興半導體有限公司成立。1987年，華為成立，隨后在1991年，組建了華為集成電路設計中心（現為海思半導體）。同為1987年，開創了半導體專業代工先河的臺積電（臺灣積體電路制造股份有限公司）創辦，這標志著半導體產業從垂直化向分工化的變革。4.20世紀90年代-21世紀初1990年，中央決定實施“908工程”，目標是在“八五”（1991-1995年）期間半導體技術達到1微米，無錫華晶電子由此成立，不過由于經費審批、引進生產線的時間過長，項目投產即落后。1996年，909工程上馬，上海虹日國際、上海華虹國際、北京華虹集成電路設計公司等相繼成立。新世紀之初，中芯國際成立，大陸半導體晶圓代工發展的歷史舞臺。2002年，我國首枚擁有自主知識產權的通用高性能微處理芯片“龍芯一號”問世。2005年，中星微在美國納斯達克成功上市，這是中國電子信息產業中首家擁有核心技術和自主知識產權的IT企業在美國上市。5.2010-至今2014年，國務院發布《國家集成電路產業發展推進綱要》。2017年以來，由于感受到來自中國高科技產業的威脅，中美貿易摩擦加劇，矛盾最激烈的領域是集成電路產業，美國先后對中興通訊、華為等眾多中國企業實施制裁，列入出口管制的“實體名單”，意圖遏制中國高科技產業發展。1.2我國集成電路行業相關政策梳理多次強調：只有把核心技術掌握在自己手中，才能真正掌握競爭和發展的主動權，習總書記曾打過一個生動的比方，供應鏈的“命門”掌握在別人手里，“那就好比在別人的墻基上砌房子，再大再漂亮也可能經不起風雨，甚至會不堪一擊”。不可否認，在歷史的某一個階段，我國集成電路產業的發展走了彎路，致使當前我國高端制造等領域面臨著一些“命門”和“卡脖子”問題，而解決這些問題的關鍵就是靠科技創新。黨的十八大以來，習近平總書記把創新擺在國家發展全局的核心位置，高度重視科技創新，扎實推動國家創新驅動發展戰略。自從2014年集成電路作為關鍵詞首次出現在政府工作報告以來，近年來頻繁出現在政府工作報告中，并且在2018年作為首位強調，可以預期集成電路將在未來若干年持續受到國家支持，促進集成電路快速增長將體現為國家意志自上而下地推動。表3.1我國集成電路行業相關政策梳理發布時間發布部門發布政策2020.7.27國務院新時期促進集成電路產業和軟件產業高質量發展的若干政策2019.5.17財政部、稅務總局關于集成電路設計和軟件產業企業所得稅政策的公告2018.3.28財政部、稅務總局、國家發改委、工業和信息化部關于集成電路生產企業有關企業所得稅政策問題的通知2017.11.24工業和信息化部辦公廳《智能傳感器產業三年行動指南（2017-2019）》2016.11.29國務院《“十三五”國家戰略性新興產業發展規劃》2015.5.8國務院《中國制造2025》2015.2.9財政部、國家稅務總局、國家發改委、工業和信息化部進一步鼓勵集成電路產業發展的企業所得稅政策2014.6.24國務院《國家集成電路產業發展推進綱要》2013.12.3工業和信息化部、國家發改委、財政部、國家稅務總局《集成電路設計企業認定管理辦法》2011.1.28國務院《進一步鼓勵軟件產業和集成電路產業發展的若干政策》2006.2.09國務院國家中長期科學和技術發展規劃綱要（2006-2020年）2005.10.21國家發改委、信息產業部、國家稅務總局、海關總署《國家鼓勵的集成電路企業認定管理辦法（試行）》2005.3.23財政部、信息產業部、國家發改委《集成電路產業研究與開發專項資金管理暫行辦法》資源來源：相關部門官網收集1.3我國集成電路行業發展現狀1.企業數量變動趨勢及空間分布2014年成立1300多億元的集成電路大基金以來，國內至少已經有19個省市自治區成了當地的集成電路支持基金。在中央和地方各項政策的支持下，我國集成電路行業的投資密度在各行業中穩居第一，使得存續企業數量有了大幅增長。圖3.12000-2019年我國IC行業企業數量數據來源：國家企業信用信息公示系統從空間分布角度來看，截至2020年3月，廣東省處于存續狀態的企業數量過萬家，江蘇、四川兩個省份處于第二梯隊，但均低于4000家。圖3.2我國IC行業企業數量的空間分布（2020.3）數據來源：國家企業信用信息公示系統值得注意的是，如前所述，集成電路資本密集、技術密集型行業，企業數量多可能說明投資過于分散，若眾多的單個企業無法保證行業所需研發投入和人才儲備支持，反而不利于整個行業競爭力的提升。2.中國集成電路設計行業在全球的位置ICInsights官網統計的2019年包括IDM和Fabless在內的設計業營收份額如圖3.3。圖3.3我國IC設計業營收世界占比（2019）數據來源：ICInsights將上圖中的Total值與2018年的數據進行比較可體現變化趨勢，見表3.2。表3.2我國IC設計業營收世界占比變化趨勢（%）地區20182019美國5255韓國2722歐洲77中國臺灣66日本76中國大陸35數據來源：ICInsights結合圖表可以發現，在包括IDM和Fabless在內的設計業領域，美國企業占據了絕對優勢，而且優勢還在擴大，這與近年來美國；中國大陸雖然所占份額最少，但也是增長最快的。但是，有3點值得關注：第一，與營收占世界份額的5%相比，中國一直是世界最大的芯片消費市場，據美國半導體協會的最新數據顯示，2020年全球半導體銷售4390億美元，其中，在中國的銷售額高達1517億美元，也就是說，我國在集成電路領域存在巨大的供需缺口；第二，因為在制程和技術上落后，中國大陸在芯片生產的國際分工體系中尚處于低端位置；第三，數據中未曾包括的封裝測試環節，我國已經處于全球領先地位。3.集成電路產業鏈上游的市場格局如果說集成電路的設計、生產水平決定了高端制造業的發展高度，那么IC行業上游的半導體設備、芯片設計工具及半導體材料的供給水平則決定了IC行業的發展高度。目前，占據全球市場份額60%三大EDA軟件中，Cadence、Synopsys為美國公司，MentorGraphics原來也是美國公司，后被西門子收購。全球半導體設備供應商中4個企業占據了全球市場份額的60%以上，分別是美國的AMAT和LAMResearch、荷蘭的ASML以及日本的東京電子，美國獨占前兩席，AMAT在除光刻機以外的幾乎所有領域都領先，包括蝕刻、薄膜沉積等，最先進的光刻機生產目前幾乎為ASML所壟斷。半導體材料方面，日本是全球領先者，全球近七成的硅晶圓產自日本，在制造芯片的19種主要材料中，日本有14種位居全球第一，日本占據半導體材料市場的總份額超過60%，我國目前正在細分領域形成突破。1.4并購重組對我國集成電路行業企業價值的影響在集成電路業發展的大背景下，由于產品技術的快速發展和市場的不斷拓展，企業欲在技術研究、產品開發、品牌打造和市場營銷等方面實現快速發展。一步步從基礎做起的方式已不能滿足發展的需求。企業發展的需要與自身所擁有的技術和市場之間的矛盾日益凸顯，因此企業間的整合重組性尤為突出。經濟學家GeorgeJosephStigler在研究中發現，世界500強企業全部都是通過資產聯營、兼并、收購、參股、控股等手段實現企業的從小到大、規模的跨越式發展，尤其在現今復雜多變的經濟形勢面前，企業通過并購整合集中了資金優勢、技術優勢、人才優勢，利于企業的做大做強，又進一步推動了行業的發展。中國的集成電路行業近來也更加認識到整合重組的重要性。行業領軍企業上海華虹NEC與上海宏力整合為上海華虹宏力半導體有限公司。并購后的公司8英寸投片量已達到14萬片1月，為國內