2025年基金從業資格證之證券投資基金基礎知識通關題庫(附答案)

單選題（共400題）1、某可轉換債券面額為1000元，規定其轉換價格為25元，則10000元債券可轉換為（）股普通股票。A.500B.400C.300D.250【答案】B2、關于UCITS基金的申購與贖回價格，如不損害持有人利益，監管機關可以允許（）公布一次。A.一周B.一個月C.兩個月D.一季度【答案】B3、以下關于現金流量表的說法，正確的是（）。A.現金流量表無法反應企業的長期資本籌集狀況B.現金流量表基本結構分為兩部分：經營性現金流和投資性現金流C.現金流量表可以反應企業的資本結構D.現金流量表可以評價企業來產生現金凈流量的能力【答案】D4、與其他指數基金一樣（）會不可避免地承擔所跟蹤指數面臨的系統性風險。A.ETFB.混合基金C.股票基金D.債券基金【答案】A5、我國證券交易所的設立和解散由（）決定。A.證監會B.中國人民銀行C.國家發展和改革委員會D.國務院【答案】D6、關于基金公司投資交易流程，以下表述錯誤是（）。A.投資部在投資組合構建及執行過程中，無需對投資組合的潛在風險進行充分評估并制作風險預案B.基金公司投資交易包括形成投資策略，構建投資組合，執行交易命令，績效評估與組合調整，風險控制等環節C.交易員接收到指令后有權根據自身對市場的判斷選擇合適時機完成交易D.交易系統或相關負責人審核投資指令（價格，數量）的合法合規性，違規指令將被攔截【答案】A7、非系統性風險是由于公司特定經營環境或特定事件變化引起的不確定性的加強，只對個別公司的證券產生影響，是公司特有的風險，不包括（）A.財務風險B.經營風險C.政策風險D.流動性風險【答案】C8、基金業績歸因的方法有很多種，對于股票型基金，業內比較常用的業績歸因方法是（）。A.Brinson方法B.CAPM方法C.W-T方法D.Campisi方法【答案】A9、市銷率用公式表達為（）。A.市銷率=每股市價/每股凈資產B.市銷率=每股市價/每股收益（年化）C.市銷率=每股收益（年化）/每股市價D.市銷率=股票市價/銷售收入【答案】D10、下列選項中，不屬于另類投資局限性的是（）。A.估值難度大，難以對資產價值進行準確評估B.缺乏監管和信息透明度C.與傳統資產相關性高，難以分散風險D.流動性較差【答案】C11、以下表述錯誤的是（）。A.特許金融債券是指經財政部批準，由部分金融機構發行的，所籌集的資金專門用于償還不規范證券回購債務的有價憑證B.政策性金融債的發行人是政策性金融機構，即國家開發銀行、中國農業發展銀行、中國進出口銀行C.金融債券是甶銀行和其他金融機構經特別批準而發行的債券D.證券公司債和證券公司短期融資券由證券公司發行【答案】A12、（）是指包含對通貨膨脹補償的利率。A.實際利率B.名義利率C.即期利率D.遠期利率【答案】B13、目前，我國證券市場推出的權證為（）。A.債券類權證B.股權類權證C.認股權證D.備兌權證【答案】B14、及時對投資組合資產進行流動性分析和跟蹤有助于（）管理。A.市場風險B.流動性風險C.信用風險D.操作風險【答案】B15、根據全球投資業績標準關于收益率計算的具體條款，在計算總收益時，必須計入投資組合中持有的（）的收益。A.現金B.現金等價物C.現金及現金等價物D.存款【答案】C16、下列不屬于中央銀行的貨幣政策采用的三項政策工具的是（）。A.公開市場操作B.調節稅收C.利率水平的調節D.存款準備金率的調節【答案】B17、某公司的財務報表顯示其凈利潤為100萬元，所得稅費用是20萬元，利息費用為30萬元，該公司的利息倍數（）A.2B.5C.333D.4【答案】B18、自上而下股票投資策略在實際應用中，不包括（?）。A.根據宏觀經濟研究決定大類資產配置B.從周期非敏感型行業轉換為周期敏感型行業，從而獲得板塊的差額收益C.運用基本面分析深入研究個股的投資價值D.轉換價值股和成長股的投資比例，追求風格收益【答案】C19、（）是指貨幣隨看時間推移而發生的增值。A.貨幣的流通價值B.貨幣的使用價值C.貨幣的互換價值D.貨幣的時間價值【答案】D20、基金在場內進行投資交易，需要支付的交易結算費用中不包括()A.經手費B.證券交易所交易監管費C.過戶費D.申購贖回費【答案】D21、關于做市商和經紀人，以下表述錯誤的是（）。A.經紀人在交易中執行投資者的指令，并不參與到交易中B.在報價驅動市場中，經紀人是市場流動性的主要提供者和維持者C.經紀人的利潤主要來自給投資者提供經紀業務的傭金D.做市商和經紀人的利潤來源不同【答案】B22、基金單位資產凈值的計算公式為（）。A.NAV=期末基金凈資產收益率/發行在外的基金總份額B.NAV=期末基金資產凈值/預計發行的基金總份額C.NAV=期末基金凈資產收益率/預計發行的基金總份額D.NAV=期末基金資產凈值/發行在外的基金總份額【答案】D23、我國提供基金評價業務的公司不包括（）。A.銀河證券B.晨星公司C.中國證監會D.上海證券【答案】C24、下列不屬于宏觀經濟指標的選項是()。A.國內生產總值是衡量一個國家或地區的綜合經濟狀況的常用指標B.通貨膨脹的測量主要采用物價指數，如居民消費價格指數、生產者物價指數、商品價格指數等C.匯率是資金成本的主要決定因素D.匯率的變動直接影響本國產品在國際市場的競爭能力，從而對本國經濟增長造成一定影響【答案】C25、目前，我國對基金管理人從事基金管理活動取得的收入，（）營業稅，（）企業所得稅。A.征收；不征收B.不征收；征收C.征收；征收D.不征收；不征收【答案】C26、投資于債券投資組合，獲得的利息和收回的本金恰好滿足未來現金需求，這種方法稱為（）。A.水平配比策略B.久期配比策略C.現金配比策略D.價格免疫策略【答案】C27、以下關于回購協議市場說法不正確的是（）。A.我國存在兩個分離的國債回購市場B.我國金融市場上的回購協議以國債回購協議為主C.場外交易的參與者包括個人和企業D.場內交易指上海證券交易所和深圳證券交易所【答案】C28、下列關于遠期合約缺點的說法，錯誤的是（）。A.不利于市場信息的披露B.靈活性不如期貨合約C.流動性比較差D.違約風險會比較高【答案】B29、以下公式正確的是（）。A.轉換價格=可轉換債券面值/轉換比例B.轉換價格=可轉換債券市值/轉換比例C.轉換比例=可轉換債券面值*轉換價格D.轉換比例=可轉換債券市值/轉換價格【答案】A30、價格—收益率曲線的曲率就是債券的（）。A.修正久期B.凸性C.久期D.收益率【答案】B31、（）是指具有實體，可進入流通領域，但并非在零售環節進行銷售，具有商品屬性，用于工農業生產與消費使用的大批量買賣的物資商品。A.私募股權B.不動產C.大宗商品D.收藏品【答案】C32、目前常用的三種風險價值模型技術的方法不包括（）。A.蒙特卡洛模擬法B.歷史模擬法C.參數法D.貼現模型法【答案】D33、下列關于資本資產定價模型的說法錯誤的是（）。A.資本資產定價模型(CAPM)以馬可維茨證券組合理論為基礎，研究如果投資者都按照分散化的理念去投資，最終證券市場達到均衡時，價格和收益率如何決定的問題B.資本資產定價模型認為只有證券或證券組合的系統性風險才能獲得收益補償，其非系統性風險將得不到收益補償C.現實中并不是所有的投資者都會完全按照分散化的理念去投資D.投資者要想獲得更高的報酬，必須承擔更高的系統性風險；承擔額外的非系統性風險將會給投資者帶來收益【答案】D34、關于受償等級不同的債券，下列說法錯誤的是（）。A.次級債務在清償時僅有少量甚至沒有補償B.專利和品牌也可以作為有保證債券的保證券的保證物C.優先無保證債券在受償排序上要先于優先次級債務D.有保證債券有時也被稱為信用債券【答案】D35、私募股權投資的退出機制中,（）常用于緩解私募股權基金緊急的資金需求。A.首次公開發行B.買殼或借殼上市C.二次出售D.投資私募股權二級市場【答案】C36、（）是根據特定的時間間隔，在每個時間點上平均下單的算法。A.成交量加權平均價格算法B.時間加權平均價格算法C.跟量算法D.執行偏差算法【答案】B37、以下選項不屬于債券基金主要的投資風險的是（）。A.債券到期風險B.提前贖回風險C.利率風險D.信用風險【答案】A38、可以發行政策性金融債的機構不包括（）。A.中國人民銀行B.國家開發銀行C.中國農業發展銀行D.中國進出口銀行【答案】A39、托管人委托負責境外資產托管業務的境外資產托管人應符合的條件有（）。A.在中國大陸設立，受當地政府、金融或證券監管機構的監管B.最近兩個會計年度實收資本不少于1O億美元或等值貨幣，或托管資產規模不少于1000億美元或等值貨幣C.有足夠的熟悉境外托管業務的專職人員D.最近1年沒有受到監管機構的重大處罰，沒有重大事項正在接受司法部門、監管機構的立案調查【答案】C40、同業存款的替代性產品是（）。A.大額可轉讓定期存單B.同業存單C.商業票據D.同業拆借【答案】B41、下列關于“資產負債表”的表述，其正確的有（）。A.它反映一定時期內財務成果的報表B.它是一張損益報表C.它是根據“資產=負債+所有者權”等式編制的D.流動資產排在左方；非流動資產排在右方【答案】C42、2010年4月，（）推出滬深300指數期貨，結束了我國股票現貨和股指期貨市場割裂的局面，對于降低投資者的操作成本，提高資產配置效率，以及完善我國多層次資本市場結構均具有重大的意義。A.中國金融期貨交易所B.大連商品交易所C.鄭州商品交易所D.上海期貨交易所【答案】A43、從銷售利潤率的指標關系看，凈利潤與銷售利潤率成（）關系，銷售收入與銷售利潤率成（）關系。A.正比；正比B.反比；反比C.正比；反比D.反比；正比【答案】C44、（）是指由整體政治、經濟、社會等環境因素對證券價格所造成的風險。A.經營風險B.系統性風險C.管理運作風險D.財務風險【答案】B45、以下指標中，可以反映股票基金風險的是（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ【答案】C46、下列關于RQFII投資情況的相關內容說法正確的是（）。A.在各類RQFII機構中，基金系RQFII機構成為主力B.南方東英資產已成為目前最大的RQFII管理機構C.“嘉實滬深300中囯A股ETF”在紐約交易所上市，成為首只在美國上市的直接投資于中國A股的實物ETFD.2013年11月，嘉實國際聯合德意志資產及財富管理公司合作在盧森堡發行了投資于中國A股的ETF，成為歐洲的首只RQFII產品【答案】D47、（）是指由基金管理機構與信托公司合作設立，通過發起設立信托收益份額募集資金，進行投資運作的集合投資基金。A.有限合伙制B.公司制C.信托制D.股份制【答案】C48、跨境投資的風險管理主要有哪些（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ【答案】D49、（）是指在債券市場上，由具有一定實力和信譽的市場參與者作為特許交易商，不斷向投資者報出某些特定債券的買賣價格，雙向報價并在該價位上接受投資者的買賣要求，以其自有資金和債券與投資者進行交易的制度。A.做市商制度B.撮合交易制度C.結算代理制度D.公開市場一級交易商制度【答案】A50、關于貝塔系數，以下說法正確的是（）。A.貝塔系數等于0時，該投資組合的價格變動方向與市場同步B.貝塔系數小于1大于0時，該投資組合的價格變動幅度比市場大C.貝塔系數大于0時，該投資組合的價格變動方向與市場相反D.貝塔系數等于1時，該投資組合的價格變動幅度與市場變動幅度一致【答案】D51、根據有關規定，除貨幣市場基金外，基金收益分配默認的方式是()。A.固定紅利B.現金分紅C.直接分配基金份額D.分紅再投資【答案】B52、業內是常用的股票型基金相收益歸因分析模型是（）。A.Brinson模型B.特雷諾比率C.平均收益率D.夏普比率【答案】A53、下列說法錯誤的是（）。A.歐式看漲期權多頭的損益：max（ST-X,0）B.歐式看漲期權空頭的損益：min（ST-X,0）C.歐式看跌期權多頭的損益：max（X-ST,0）D.歐式看跌期權空頭的損益：min（ST-X,0）【答案】B54、分配股票股利是股票分紅方式的一種，是指上市公司將（）以股票形式支付給股東。A.未分配利潤B.法定盈余公積C.任意盈余公積D.留存收益【答案】D55、某證券投資基金想通過上海證券交易所大宗交易平臺賣出某證券，下列情況中不能成功交易的是（）。A.該證券當天漲停B.該證券當天盤中停牌，當天14:55恢復交易，該基金于15:20申報賣出C.該筆交易申報時間為15:40D.賣出該證券數量超過上交所規定的最低限額【答案】C56、《全球另類投資調查》咨詢報告指出，（）是最大的大宗商品管理公司，管理的資產規模達到了740億美元。A.貝萊德B.高盛公司C.麥格理集團D.布里奇沃特投資公司【答案】A57、某基金采用市場中性策略，運用滬深300股指期貨主要對沖的風險類型是（）。A.股票市場的系統性風險B.重點持倉的個股風險C.匯率風險D.利率風險【答案】A58、某單位有一張帶息期票，面額為20000元，票面利率為8%，出票日期為9月24日，12月23日到期，則到期日的利息為（）。A.40B.400C.800D.160【答案】B59、以下不符合暫停估值條件的是（）。A.基金投資所涉及的證券交易所遇法定節假日或因其他原因暫停營業時。B.如出現基金管理人認為屬于緊急事故的任何情況，會導致基金管理人不能出售或評估基金資產的。C.基金中某個投資品種的估值出現了重大轉變D.因不可抗力或其他情形致使基金管理人、基金托管人無法準確評估基金資產價值時。【答案】C60、（）把未來現金流直接轉化為相對應的現值。A.即期利率B.遠期利率C.貼現因子D.到期利率【答案】C61、我們將一個能取得多個可能值的數值變量X稱為()。A.靜態變量B.隨機變量C.非隨機變量D.動態變量【答案】B62、下列關于遠期合約的表述錯誤的是（）。A.與期貨合約相比更靈活B.遠期合約沒有固定的、集中的交易場所C.遠期合約履約有保證D.遠期合約的違約風險比較高【答案】C63、權益乘數的計算方法是()。A.資產/所有者權益B.負債/所有者權益C.資產/負債D.負債/資產【答案】A64、當改變估值技術導致基金資產凈值的變化在（）以上的，基金管理人應就所采用的相關估值技術、假設及輸入值的適當性等咨詢會計師事務所的專業意見。A.0.125%B.0.5%C.0.2%D.0.25%【答案】D65、關于期貨合約和期權合約，以下說法錯誤的是()A.期貨合約具有杠桿效應，期權合約也具有杠桿效應B.期貨合約是雙邊合約，期權合約也是雙邊合約C.期貨合約的損益對稱，期權合約的損益不對稱D.期貨合約在交易所交易，期權合約大部分在交易所交易【答案】B66、()是指將應分配的凈利潤按除息后的份額凈值折算為等值的新的基金份額進行基金分配。A.現金分紅方式B.股票分紅方式C.分紅再投資轉換為基金份額D.股票買賣差價【答案】C67、特種金融債券的發行主體是（）。A.部分金融機構B.非銀行金融機構C.政府D.證券公司【答案】A68、我國同業拆借市場上交易活躍的品種有1天(隔夜)、7天、14天、1個月、3個月、6個月、9個月和1年。同業拆借的利息是按日結算的。拆息率則根據剔除該品種每天最高和最低的報價后的算術平均數得到，并于每天上午()對外發布。A.9：00B.10：00C.9：30D.11：30【答案】D69、金融期貨中最先出現的是（）。A.股票指數期貨B.利率期貨C.外匯期貨D.股票期貨【答案】C70、作為封閉式基金的分紅條款，以下不符合《公開募集證券投資基金運作管理辦法》規定的是()A.投資者可以選擇現金分紅或者紅利再投資B.分紅比例不低于年度可分配利潤的90%C.每年至少分紅一次D.基金分紅后單位凈值不低于面值【答案】A71、（）是銀行業存款類金融機構的重要短期融資工具。A.同業存單B.大額可轉讓定期存單C.定期存款D.中期票據【答案】A72、QFII機制的意義不包括（）。A.促使中國封閉的資本市場向開放的市場轉變B.QFII機制促進國內證券市場投資主體多元化以及上市公司行為規范化C.QFII機制促進國內投資者的投資理念趨于理性化D.QFII降低了證券市場的系統風險【答案】D73、關于基金估值的程序，下列說法錯誤的是（）。A.基金份額凈值是按照每個開放日閉市后，基金資產凈值除以當日基金份額的余額數量計算B.基金管理人每個交易日對基金資產估值后，將基金份額凈值結果發給基金托管人C.基金托管人按基金合同規定的估值方法、時間、程序對基金管理人的計算結果進行復核，復核無誤后簽章返回給基金管理人，由基金管理人對外公布，并由基金注冊登記機構根據確認的基金份額凈值計算申購、贖回數額D.月末、年中和年末估值復核在基金會計賬目的核對前進行【答案】D74、基金在估值時，對于（）和公開增發新股等發行但未上市股票，按交易所上市的同一股票的市價估值。A.送股B.轉增股C.配股D.以上選項都對【答案】D75、歌爾轉債2016年3月2日收盤價124.25，標的股票歌爾聲學收盤價22.15元。該轉債發行面值100元，轉股價為26.33元，轉換比例是（）。A.3.8B.4.7C.4.5D.5.6【答案】A76、期貨合約是在交易所交易的標準化產品，其特點是()。A.無固定的交易場所、透明的合約價格、較高的交易成本和很強的流動性B.無規范的合約、透明的合約價格、較高的交易成本和很強的流動性C.有固定的交易場所、規范的合約、透明的合約價格、較低的交易成本和很強的流動性D.無固定的交易場所、規范的合約、非公開的合約價格、較高的交易成本和很強的流動性【答案】C77、Brinson方法較為直觀、易理解，下列不屬于基金收益與基準組合收益的差異歸因的因素是()。A.資產配置B.行業選擇C.交叉效應D.風險調整【答案】D78、（）在很大程度上是由證券類型及其流動性決定的。A.買賣價差B.市場沖擊C.對沖費用D.機會成本【答案】A79、下列關于封閉式基金的利潤分配的說法，錯誤的是()。A.封閉式基金的收益分配，每年不得少于一次B.封閉式基金年度收益分配比例不得高于基金年度可供分配利潤的90%C.基金收益分配后基金份額凈值不得低于面值D.封閉式基金只能采用現金分紅【答案】B80、關于利率互換合約，以下表述正確的是（）。A.同種貨幣資金，不同種類利率B.不同種貨幣資金，不同種類利率C.同種貨幣資金，同種類利率D.不同種貨市資金，同種類利率【答案】A81、目前,我國對基金從證券市場取得的收入中,暫不征收企業所得稅的項目不包括（）。A.存款收入B.股票的股息、紅利收入C.債券的利息收入D.買賣股票、債券的差價收入【答案】A82、按照標的資產分類，權證的分類不包括()。A.股權類權證B.債權類權證C.其他權證D.認股權證【答案】D83、下列不屬于證券市場中的顯性成本的是（）。A.傭金B.過戶費C.買賣差價D.印花稅【答案】C84、假設某基金第一年的收益率為6%,第二年的收益率是10%,第三年的收益率是8%,其算術平均收益率為（）。A.6%B.8%C.10%D.無法判斷【答案】B85、關于交易所上市交易的投資品種估值，以下表述正確的是（）。A.首次公開發行股票時公司股東公開發售的股份，可以參考《證券投資基金流通受限股票估值指引（試行）》進行估值B.交易所上市交易的可轉債按當日收盤價怍為估值凈價C.交易所上市的股指期貨合約以估值當日市價進行估值D.對交易所上市交易或掛牌轉讓的固定收益品種，第三方估值機構提供的估值價格與交易所收盤價【答案】D86、關于貨幣市場工具，以下表述正確的包括（）A.I、II、IVB.I、IVC.IVD.II、III、IV【答案】A87、可轉換債券的票面利率是指可轉換債券作為債券的票面（）。A.年利率B.季利率C.月利率D.日利率【答案】A88、2014年3月4日，A股上市公司“*ST超日”（股票代碼：002506）公告稱“11超日債”本期利息將無法于原定付息日3月7日按期全額支付，付息比例僅為4．5％，并正式宣告違約，成為國內首例違約債券，這種風險屬于債券的（）。A.提前贖回風險B.流動性風險C.利率風險D.信用風險【答案】D89、中外合資基金管理公司的境外股東應當具備一定條件，例如，外資持股比例上限為不超過（）%，香港特別行政區、澳門特別行政區和臺灣地區的投資機構比照適用前款規定，但其中港資持股比例可達（）%以上。A.49；51B.33；49C.49；50D.50；49【答案】C90、關于股票的賬面價值和清算價值，以下表述錯誤的是（）A.股票的清算價值是公司清算時每一股份所代表的實際價值B.在公司清算時，大多數公司股票的清算價值實際上高于其賬面價值C.理論上股票的清算價值應與賬面價值一致，但實際上并非如此D.股票的清算價值是根據資產實際出售額計算的【答案】B91、下列關于現金流量表的說法中，錯誤的是（）。A.現金流量表所表達的是在特定會計期間內，企業的現金的增減變動等情形B.現金流量表是以權責發生制為基礎編制的C.現金流量表是以收付實現制為基礎編制的D.現金流量表也叫賬務狀況變動表【答案】B92、（）是指投資組合持倉與基準不同的部分。A.波動率B.主動比重C.久期D.凸性【答案】B93、下列關于結構化債券的描述，不正確的是（）。A.包括住房抵押貸款支持證券（MBS）和資產支持證券（ABS）B.購買結構化債券的投資者通常定期獲得資金池里的一部分現金C.MBS資金流來自住房抵押貸款人的定期還款D.MBS貸款的種類包括汽車消費貸款、學生貸款、信用卡應收款等【答案】D94、凈額清算又分為雙邊凈額清算和（）。A.多邊凈額清算B.貨銀支付C.單邊凈額清算D.共同對手方凈額清算【答案】A95、某投資者通過借入所在證券公司資金購買有價證券的交易方式為（）A.賣空交易B.買空交易C.現貨交易D.期貨交易【答案】B96、（）顯示了企業在一年或一個經營周期內，應收賬款的周轉次數。A.現金資產周轉率B.存貨周轉率C.應收賬款周轉率D.總資產周轉率【答案】C97、目前，我國貨幣基金的管理費率為（）A.0.25％B.0.33％C.1.50％D.0.10％【答案】B98、股價很高時，可轉債價值主要由轉換價值決定，主要體現（）的屬性。A.固定收益證券B.權益證券C.以上兩項都是D.以上兩項都不是【答案】B99、股票投資組合構建通常有自上而下和自下而上兩種策略。關于自上而下策略，以下描述錯誤的是（）。A.可以通過板塊輪換，從而獲得板塊的差額收益B.從宏觀經濟及行業、板塊特征入手C.投資組合構建無需受投資政策的約束D.可以通過積極的風格調整，追求風格收益【答案】C100、基金管理公司應制定估值及份額凈值計價錯誤的識別及應急方案。當估值或資產凈值計價錯誤實際發生時，基金管理人應立即糾正，及時采取合理措施防止損失進一步擴大。當錯誤達到或超過基金資產凈值的（）時，基金管理人應及時向中國證監會報告。A.0.1％B.0.2％C.0.25％D.0.5％【答案】C101、以下關于下行標準差的局限性，說法正確的是（）。A.無法刻畫基金收益率不達目標的風險B.只能選用0作為目標收益率C.若在考察期間表現一直超越目標，將得不到足夠的數據點計算下行標準差D.只能基于日交易數據計算【答案】C102、（）是債券價格與到期收益率之間的關系用彎曲程度的表達方式。A.久期B.凸性C.信用利差D.收益率曲線【答案】B103、下列表述中，不是反映貨幣市場基金風險的指標是（）。A.組合平均剩余期限B.融資比例C.浮動利率債券投資情況D.日每萬份基金凈收益【答案】D104、下列關于衍生工具的說法，錯誤的是（）A.遠期合約、期貨合約、互換合約、結構化金融衍生工具常被稱為基礎性衍生模塊B.按合約特點可以分為遠期合約、期貨合約、期權合約、互換合約和結構化金融衍生工具C.獨立衍生工具指期權合約、期貨合約或者互換合約D.按產品形態可以分為獨立衍生工具、嵌入式衍生工具【答案】A105、人民幣利率互換是指交易雙方同意在約定期限內，根據人民幣本金交換現金流的行為，根據（）計算。A.固定利率、貸款利率B.浮動利率、固定利率C.存款利率、貸款利率D.存款利率、浮動利率【答案】B106、資本市場線給出了所有有效投資組合風險與預期收益率之間的關系，但沒有指出每一個風險資產的風險與收益之間的關系；證券市場線則給出每一個風險資產風險與預期收益率之間的關系。也就是說證券市場線為每一個風險資產進行定價，它是CAPM的核心。這種說法（）。A.正確B.錯誤C.部分正確D.部分錯誤【答案】A107、遠期價格是遠期市場為當前交易的一個遠期合約而提供的交割價格，它使得遠期合約的當前價值為（）。A.零B.正C.負D.以上選項均正確【答案】A108、下列選項中屬于權證的基本要素的是()。A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】D109、下列不屬于通貨膨脹測量主要采用的物價指數的是（）。A.居民消費價格指數B.GDPC.商品價格指數D.生產者物價指數【答案】B110、目前在我國，基金買賣股票按照1‰的稅率征收（）。A.營業稅B.企業所得稅C.個人所得稅D.印花稅【答案】D111、下列關于回購協議的表述，錯誤的是()。A.回購協議是指資金需求方在出售證券的同時與證券的購買方約定在一定期限后按約定價格購回所賣證券的交易行為B.我國金融市場上的回購協議以國債回購協議為主C.國債回購作為一種短期融資工具，在各國市場中最長期限均不超過半年D.證券的出售方為資金借入方，即正回購方【答案】C112、A基金的最大回撤為40%，投資期限為2015年一整年，B基金的最大回撤為20%，投資期限為2015年6月至12月，根據以上信息，從投資者的角度判斷A基金和B基金的優劣，以下表述正確的是（）A.A基金優于B基金B.B基金優于A基金C.根據題干信息無法作出判斷D.A基金與B基金下行風險相似【答案】A113、以下（）不屬于投資債券的風險。A.利率風險B.流動性風險C.管理風險D.通脹風險【答案】C114、某基金分紅前的總凈值為7,500萬元，份額數為5000萬份。該基金計劃每10份份額派0.15元紅利，形式為分紅再投資，則本次分紅后，基金的總凈值和份額凈值分別為（）。A.7425萬元，1.5000元B.7500萬元，1.5000元C.7425萬元，1.4850元D.7500萬元，1.4850元【答案】D115、下列屬于標準普爾評級機構給出的中高級別評級是的（）。A.AAB.A+C.AA—D.AA+【答案】B116、()認為，遠期利率包括了預期的未來利率與流動性風險補償A.完全預期理論B.流動性偏好理論C.集中偏好理論D.市場分割理論【答案】B117、關于企業的現金流，以下表述錯誤的是（）。A.投資活動產生的現全流包括為正常生產經營活動投資的短期資產以及企業再投資所產生的股權與債權B.企業凈現金流可以通過現金流量表所反映，主要包含經營活動、投資活動和籌資活動產生的現金流C.經營活動產生的現金流是與生產商品、提供勞務、繳納稅金等直接相關的業務所產生的現金流量D.籌資活動產生的現金流反映企業長期資本籌集資金狀況【答案】A118、關于進行跨境投資的QDII基金的風險管理，以下表述錯誤的是（）A.QDII基金可以分享其他幣種對人民幣貶值帶來的好處B.QDII基金可以通過一些外匯遠期合約和貨幣互換等衍生工具來進行匯率的避險操作C.QDII基金投資于全球多幣種市場，可以有效降低投資單一市場所面臨的匯率風險D.QDII基金可以通過實施多個國家和地區之間的資產組合配置來有效分散系統性風險【答案】A119、下列指標中，用來衡量企業長期償債能力的指標是（）。A.流動性比率B.財務杠桿比率C.營運效率比率D.盈利能力比率【答案】B120、收益率曲線的類型不包括（）。A.正收益曲線B.反轉收益曲線C.水平收益曲線D.垂直收益曲線【答案】D121、（）機制的實施吸引了境外符合資格的機構投資者來中國資本市場投資。A.QDIIB.QFIIC.基金互認D.以上選項都正確【答案】B122、（）是最早產生的期貨合約。A.貨幣期貨B.利率期貨C.商品期貨D.股票期貨【答案】C123、私募股權投資基金在完成投資項目之后，退出的最佳渠道是（）。A.首次公開發行B.買殼上市或借殼上市C.管理層回購D.二次出售，破產清算【答案】A124、下列屬于指令驅動市場交易原則的是（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅢC.Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅳ【答案】B125、下列不屬于金融債券的是（）。A.證券公司短期融資券B.商業銀行債券C.政策性金融債D.地方政府債券【答案】D126、下列行為屬于QDII基金可以投資的是（）A.購買不動產B.購買貴重金屬或代表貴重金屬的憑證C.購買實物商品D.銀行存款【答案】D127、指數基金所投資的標的指數成分股一般不能低于基金凈資產的（）。A.90%B.80%C.70%D.60%【答案】A128、下列關于大宗交易的說法錯誤的是（）。A.國際上可交易的貴金屬類大宗商品主要包括黃金、白銀、銅等B.能源類大宗商品主要包括原油、汽油、天然氣、動力煤、甲醇等C.通常，貴金屬類大宗商品被認為是個人資產投資和保值的工具之一D.大豆、玉米、小麥的期貨被稱為三大農產品期貨【答案】A129、下列關于制定投資決策說明書的好處說法錯誤的是（）。A.能夠幫助投資者制定切合實際的投資目標B.能夠幫助投資者將其需求真實、準確、完整地傳遞給投資管理人C.有助于合理評估投資管理人的投資業績D.有助于投資管理人進一步對投資者保證收益的承諾【答案】D130、存單發行形式中的批發式發行，即發行銀行將（）等信息預先公布，供投資者自行認購。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D131、標的股票一般是發行公司自己的（）。A.優先股B.后配股C.藍籌股D.普通股【答案】D132、利潤表亦稱損益表，反映一定時期（如一個會計季度或會計年度）的總體經營成果，揭示企業財務狀況發生變動的直接原因。利潤表是一個動態報告，由三個主要部分構成。第一部分是（）；第二部分是與營業收入相關的生產性費用、銷售費用和其他費用；第三部分是利潤。A.公司資產B.公司負債C.營業收入D.投資收入【答案】C133、股票投資組合構建通常有自上而下和自下而上兩種策略。關于自上而下策略，以下描述錯誤的是（）。A.可以通過板塊輪換，從而獲得板塊的差額收益B.從宏觀經濟及行業、板塊特征入手C.投資組合構建無需受投資政策的約束D.可以通過積極的風格調整，追求風格收益【答案】C134、一般來說，其他條件相同的情況下，流動性較強的債券的收益率()。A.無法判斷B.較低C.沒有差異D.較高【答案】B135、以下關于β系數的局限性說法錯誤的是（）。A.通常β系數是用投資組合與基準指數的歷史收益數據計算而來的，無法反映新的變化B.β系數在較短時間內不會隨著計算所使用的歷史時間區間的變化而變化C.對于投資管理人來說，要在短期內達到一個特定的β系數的目標，是非常困難的D.在應用β系數進行投資組合對比時，需要注意所使用數據的時間區間【答案】B136、某開放式基金7月25日、7月26日的基金資產凈值分別為36500萬元、72000萬元，該基金的管理費率為1%，當年實際天數為365天，則該基金7月26日應計提的管理費為（）萬元。A.2.2B.1C.2D.1.97【答案】B137、從事（）投資的人員或機構被稱為“天使”投資者。A.大宗商品B.風險C.另類D.衍生金融產品【答案】B138、（）是指通過對企業財務報表相關財務數據進行分析，為評估企業的經營業績和財務狀況提供幫助。A.利潤表分析B.財務報表分析C.資產負債表分析D.現金流量表分析【答案】B139、目前常用的風險價值模型技術不包括()。A.參數法B.歷史模擬法C.蒙特卡洛法D.算術平均法【答案】D140、我國證券市場已經實行了貨銀對付制度的交易品種是（）。A.債券B.A股C.基金D.權證【答案】D141、開放式基金的設立主體是（）。A.基金持有人B.基金發起人C.基金管理人D.基金托管人【答案】C142、某基金前一日基金資產總值110000萬元，基金資產凈值為100000萬元，基金合同規定基金管理費的年費率為1.5%(一年按365天計算)，則當日應計提的基金管理費為()萬元。A.3.6B.2.5C.4.2D.4.1【答案】D143、關于算術平均收益率和幾何平均收益率，以下表述錯誤的是（）。A.幾何平均收益忽略了貨幣的時間價值B.幾何平均收益率運用了復利的思想C.算術平均收益率計算方法是t期收益率的總和除以t期D.兩者之間的差距會隨著收益率波動加劇而則增大【答案】A144、以下不屬于短期融資券交易品種有（）。A.１年B.３個月C.６個月D.８個月【答案】D145、（）不是按照債券計息方式分類的債券。A.固定利率債券B.浮動利率債券C.零息債券D.貼現債券【答案】D146、（）中國證監會頒布了《合格境內機構投資者境外證券投資管理試行辦法》。A.2004年B.2006年C.2007年D.2005年【答案】C147、下列不屬于貨幣政策的工具的是（）。A.公開市場操作B.通貨膨脹的抑制C.利率水平的調節D.存款準備金的調節【答案】B148、投資者的實際收益會隨著通貨膨脹的發生而（），物價上漲，投資者實際購買力就會（）。A.下降、下降B.下降、上升C.上升、下降D.上升、上升【答案】A149、根據現行規定，關于貨幣市場基金的利潤分配，下列說法中錯誤的是（）。A.貨幣市場基金每周五進行分配時，將同時分配周六和周日的利潤B.當日申購基金份額自下一個交易日起享有基金的分配權益C.當日贖回的基金份額自當日起不享有基金份額分配權益D.對于每日按照面值進行報價的貨幣市場基金，可以在基金合同中將收益分配的方式約定為紅利再投資，并應當每日進行收益分配【答案】C150、目前我國貨幣基金管理費率通常不高于（）A.1%B.0.33%C.1.5%D.0.5%【答案】B151、一個擁有100%權益資本的公司被稱為()。A.杠桿公司B.無杠桿公司C.全資公司D.無負債公司【答案】B152、關于大宗商品投資，以下表述錯誤的是（）A.大宗商品投資通常采用直接購買大宗商品實物的方式B.大宗商品具有抵御通貨膨脹的功能C.大宗商品可以分為能源類，基礎原材料類，貴金屬類和農產品類D.大宗商品投資采取購買大宗商品相關股票的方式【答案】A153、（）雖然計算量較大，但這種方法被認為是最精準貼近的計算VaR值方法。A.參數法B.歷史模擬法C.蒙特卡洛模擬法D.線性回歸模擬法【答案】C154、()也稱權益報酬率。A.資產收益率B.銷售利潤率C.權益乘數D.凈資產收益率【答案】D155、在我國，證券交易所的決策機構是（）A.會員大會B.專門委員會C.董事會D.理事會【答案】D156、（）方式，又稱逐筆全額結算是指證券登記結算機構對每筆證券交易均獨立結算，同一結算參與人應收資金（證券）和應付資金（證券）不軋差處理。A.多邊凈額結算B.雙邊凈額結算C.全額結算D.純利凈額結算【答案】C157、關于遠期利率，以下說法正確的是（）A.遠期利率是較長期限債券的收益率B.遠期利率等效于未來特定日期購買零息債券的到期收益率C.遠期利率是從當前到未來某一時點的債券收益率D.遠期利率高于近期利率【答案】B158、當一個行業技術已經成熟，產品的市場基本形成并不斷擴大，公司利潤開始逐步上升，股價逐步上漲時，表明該行業處于生命周期的（）。A.成長期B.初創期C.衰退期D.成熟期【答案】A159、在下列哪種市場中，證券價格只能夠充分反映價格歷史序列中包含的所有信息？（）A.無效市場B.半強有效市場C.弱有效市場D.強有效市場【答案】C160、下列關于貨幣市場工具，說法正確的是（）。A.本質上，短期融資券是一種證券抵押貸款，抵押品一般以國債為主B.我國的回購協議市場僅指銀行間回購市場C.中央銀行票據是由中央銀行發行的用于調節商業銀行超額準備金的短期債務憑證D.短期政府債券變現能力較差【答案】C161、以下不屬于銀行間債券市場全額結算優點的是（）A.降低結算本金風險B.降低市場參與者結算成本和相關風險C.每個市場參與者都可以監控自己參與的每一筆交易結算進展情況，從而評估自身對不同對手方的風險暴露D.有利于保存交易的穩定和結算的及時性【答案】B162、可轉換債券是指在一段時期內，持有者有權按照約定的轉換價格或轉換比率將其轉換為（）的公司債券。A.普通股股票B.優先股股票C.無記名股票D.后配股股票【答案】A163、對于金融市場，以下事件中屬于系統性風險的是（）。A.由于公司核算賬戶資金差錯，造成貨幣資金多計29,944,309,821.45元B.由于受到幾十年一遇異常冷水團影響，公司撒播的蝦夷扇貝絕收C.由于資金緊張，飼料供應不及時，公司生豬養殖死亡率高于預期D.物價水平普遍上漲，出現通貨膨脹【答案】D164、在證券市場上選擇一些具有代表性的證券（或全部證券），通過對證券的交易價格進行平均和動態對比從而生成指數，借此來反映某一類證券（或整個市場）價格的變化情況，這就是（）。A.股價指數B.債券價格指數C.證券價格指數D.基金價格指數【答案】C165、目前我國銀行間債券市場債券結算主要采用（）方式。A.見款付券B.純券過戶C.券款對付D.見券付款【答案】C166、金融期貨不包括()。A.貨幣期貨B.利率期貨C.匯率期貨D.股票期貨【答案】C167、特種金融債券的發行主體是（）。A.部分金融機構B.非銀行金融機構C.中國證監會D.中國人民銀行【答案】A168、下列不屬于基金會計報表附注的內容的是（）。A.會計期間基金經營成果B.會計政策和會計估計變更以及差錯更正的說明C.報表重要項目的說明D.關聯方關系及其交易【答案】A169、下列關于衍生工具的說法，錯誤的是（）。A.遠期合約、期貨合約、互換合約、結構化金融衍生工具常被稱為基礎性工具B.按合約特點可以分為遠期合約、期貨合約、期權合約、互換合約和結構化金融衍生工具C.獨立衍生工具指期權合約、期貨合約或者互換合約D.按產品形態可以分為獨立衍生工具、嵌入式衍生工具【答案】A170、下列各理指標中，可用于分析企業長期償債能力的有（）。A.營運效率比率B.流動比率C.資產負債率D.速動比率【答案】C171、（）是指承銷商在發行期內將承銷的債券向其他結算成員（和分銷認購人）進行承銷額度的過戶。A.分銷業務B.現劵業務C.質押式回購業務D.買斷式回購業務【答案】A172、目前,我國證券投資基金管理費計提后,一般按（）向管理人支付。A.月B.季C.日D.周【答案】A173、基金利潤中利息收入不包括()。A.債券利息收入B.資產支持證券利息收入C.股利收益D.買入返售金融資產收入【答案】C174、以下指標中，可以反映股票基金風險的是（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ【答案】C175、下列關于衍生工具的論述中，正確的是（）A.互換合約又稱作選擇權合約B.期貨合約是指交易雙方簽署的在未來某個確定的時間，按確定的價格買入或賣出標的資產的合約C.遠期合約是指交易雙方約定在未來某一時期互相交換某種標的資產的合約D.期權合約賦予期權賣方一項權利在規定期限內按照約定的價格賣出一定數量的某種資產【答案】B176、目前，中國外匯交易中心人民幣利率互換參考利率不包括（）。A.上海銀行間同業拆放利率B.國債回購利率（7天）C.1年期定期存款利率D.3年期定期存款利率【答案】D177、（）取決于投資者的風險厭惡程度。A.風險容忍度B.風險承擔意愿C.收益要求D.風險承受能力【答案】B178、2008年9月19日，證券交易印花稅只對（）按（）征收。A.受讓方；1%B.受讓方；10%C.出讓方；1‰D.出讓方；10%【答案】C179、下列不屬于系統性風險事件的是（）。A.2001年能源巨頭安然公司突然破產B.1998年亞洲金融危機C.2008年次貸危機D.1929年美國經濟危機【答案】A180、（）是財政部代表中央政府發行的債券。A.國債B.地方政府債C.商業銀行債券D.政策性金融債【答案】A181、不屬于系統性風險的是（）A.經濟增長B.財務風險C.利率、匯率與物價波動D.政治干擾【答案】B182、上海證券交易所規定融資融券業務最長時限為()個月。A.3B.6C.9D.12【答案】B183、以下股市變化中，最能反映系統性風險的是（）。A.創業板走弱B.國防軍工股票出現異動C.上證綜指大幅波動D.互聯網金融指數大幅回調【答案】C184、不屬于大額可轉讓定期存單的特點的是（）A.一般面額較大，且金額為整數B.投資者一股為機構投資者和資金雄厚的企業C.可以提前支取D.不記名,可以在二級市場上轉讓【答案】C185、關于投資者在大類資產配置階段的投資風險，以下表述錯誤的是（）A.適當提高現金的投資比例，有利于應對可能發生的流動性風險B.英國脫歐前后，投資于海外資產可能面臨著較高的匯率風險C.債券型基金的久期越長，凈值對于利率變動的波動幅度越小，承擔的利率風險越低D.物價上漲，浮動利息債券的持有者因利息浮動在一定程度上降低了通貨膨脹風險【答案】C186、基金資產估值是指對基金所擁有的（）按一定的原則和方法進行估值。A.基金資產總值B.凈資產C.全部資產及所有負債D.基金份額凈值【答案】C187、下列屬于股票特征的是()。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D188、基金單位資產凈值的計算公式為（）。A.NAV=期末基金凈資產收益率/發行在外的基金總份額B.NAV=期末基金資產凈值/預計發行的基金總份額C.NAV=期末基金凈資產收益率/預計發行的基金總份額D.NAV=期末基金資產凈值/發行在外的基金總份額【答案】D189、下列關于股票的價值和價格的說法中，錯誤的是（）。A.股票之所以有價格，是因為它代表收益的價值，即能給它的持有者帶來股息紅利B.股票的供求關系直接影響股票的市場價格C.股票的清算價值往往高于股票的賬面價值D.股票的理論價格是根據現值理論而來的【答案】C190、下列關于公司盈余和市盈率的說法錯誤的是（）。A.市盈率（P/E）=每股市價/每股收益（年化）B.市盈率指標表示股票價格和每股收益的比率，該指標揭示了盈余和股價之間的關系，C.對盈余進行估值的重要指標是市凈率。對于普通股而言，投資者應得到的回報是公司的凈收益D.市盈率是投資回報的一種度量標準，即股票投資者根據當前或預測的收益水平收回其投資所需要的年數；當前市盈率的高低，表明投資者對該股票未來價值的主要觀點【答案】C191、經合組織在2005年發表了《集合投資計劃治理白皮書》，下列不屬于“市場紀律與市場體系”部分的是（）。A.應加強對投資者的教育B.相關信息應當通過多渠道發放C.投資者在權益受損時有向相關機構申訴的權利D.在信息傳播中，應當充分運用現代化信息技術【答案】C192、（）是最大的對沖基金管理公司。A.麥格理集團B.世邦魏理仕全球投資集團C.貝萊德D.布里奇沃特投資公司【答案】D193、基金的（）的計算是基金業績評價的第一步。是證券或投資組合在一定時間區間內所獲得的回報，測量的是證券或投資組合的增值或貶值，常常用百分比來表示收益率。A.相對收益B.絕對收益C.投資收益D.超額收益【答案】B194、以下投資對象中，屬于商業房地產投資的是（）A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ【答案】B195、某基金投資政策規定，基金在股票和債券上的正常投資比例分別為60%、40%，但年初在股票和債券上的實際投資比例分比為90%、40%，股票和債券投資的實際年收益率分別為15%、4%，請問該基金的資產配置貢獻為（）。A.12%B.1%C.2%D.4.5%【答案】D196、關于普通股與優先股的風險收益比較，以下說法正確的是（）。A.普通股在分配股利和清算時剩余資產的索取權優先于優先股，因而風險較低B.當公司盈利多時，優先股獲利較少C.普通股的股利支付及清算時剩余財產的索取權都在優先股之前，因而風險較低D.固定的股息收益增大了優先股的風險【答案】B197、根據有關規定，對機構投資者買賣基金份額暫免征收（）。A.營業稅B.增值稅C.所得稅D.印花稅【答案】D198、股票投資組合構建通常有自上而下和自下而上兩種策略。關于自上而下策略，以下描述錯誤的是（）。A.可以通過板塊輪換，從而獲得板塊的差額收益B.從宏觀經濟及行業、板塊特征入手C.投資組合構建無需受投資政策的約束D.可以通過積極的風格調整，追求風格收益【答案】C199、股票型基金的投資風格分析指標不包括（）。A.持有全部股票的平均市值B.平均市盈率C.平均市凈率D.周轉率【答案】D200、QDII基金的凈值在估值日后（）個工作日內披露。A.1B.2C.3D.4【答案】B201、()負責根據投資決策委員會制定的投資原則和計劃制定投資組合的具體方案，向交易部下達投資指令。A.營業部B.投資部C.財務部D.研究部【答案】B202、以下關于風險容忍度的說法錯誤的是（）A.投資者的風險容忍度取決于其承擔風險的能力和意愿兩個方面B.具備高于平均水平的風險承受能力和風險承擔意愿意味著具備高于平均水平的風險容忍度C.具備低于平均水平的風險承受能力和風險承擔意愿意味著具備低于平均水平的風險容忍度D.其他條件相同的條件下，相比投資期限較長的投資者而言，投資期限較短的投資者具有更高的風險承受能力【答案】D203、信息比率是單位跟蹤誤差所對應的（）。A.超額收益B.絕對收益C.相對收益D.部分收益【答案】A204、下列關于非系統性風險的說法不正確的是（）。A.非系統性風險是由于公司特定經營環境或特定事件變化引起的不確定性的加強，只對個別公司的證券產生影響，是公司特有的風險B.財務風險又稱違約風險，是企業在付息日或負債到期日無法以現金方式支付利息或償還本金的風險，嚴重時可能導致企業破產或倒閉C.管理風險是指公司在經營過程中由于產業景氣狀況、公司管理能力、投資項目等企業個體因素，使得企業的銷售額或成本顯得不穩定，引起息稅前利潤大幅變動的可能性D.交易風險是指投資者在買入資產后，屆時無法按照公平市價進行成交的可能性【答案】D205、以下可以成為可轉換債券發行人的是（）A.上市公司控股股東B.市公司持股超過20%的股東C.上市公司D.擬上市公司【答案】C206、下列說法錯誤的是（）。A.歐式看漲期權多頭的損益：max（ST-X,0）B.歐式看漲期權空頭的損益：min（ST-X,0）C.歐式看跌期權多頭的損益：max（X-ST,0）D.歐式看跌期權空頭的損益：min（ST-X,0）【答案】B207、100.2015年度，某公司的實收資本100億元，資本公積40億元，盈余公積40億元，未分配利潤60億元，則應計入所有者權益的金額為（）。A.240億元B.140億元C.200億元D.180億元【答案】A208、根據《合格境內機構投資者境外證券投資管理試行辦法》規定，QDII基金可以投資的主要市場須是（）。A.與中國證監會簽署雙邊監管合作正式條約的國家或地區的證券市場B.與中國證券交易所簽署雙邊監管合作諒解備忘錄的國家或地區的證券市場C.與中國證監會簽署雙邊監管合作諒解備忘錄的國家或地區的證券市場D.與中國政商簽署雙邊監管合作正式條約的國家或地區的證券市場【答案】C209、境內一家A基金管理公司，其經營證券投資基金管理業務已滿4年，最近一年凈資產為人民幣1.8億元；在本年最后一個季度末資產管理規模為82億元人民幣，管理等值外匯資產46億元人民幣。若A公司近期要申請QDII資格，需滿足哪些條件（）。A.需繼續經營證券投資基金管理業務1年，公司凈資產增加0.2億元人民幣，明年一季度季度末資產管理規模增加”億元人民幣或等值外匯資產B.公司凈資產增加0.2億元人民幣，明年一季度季度末資產管理規模增加72億元人民幣或等值外匯資產C.公司凈資產增加3.2億元人民幣，明年一季度季度末資產管理規模增加22億元人民幣或等值外匯資產D.需繼續經營證券投資基金管理業務2年，公司凈資產增加3.2億元人民幣，明年一季度季度末資產管理規模增加72億元人民幣或等值外匯資產【答案】B210、在兩個風險資產構成的投資組合中加入無風險資產，關于其可行投資組合集，說法錯誤的是（）。A.風險最小的可行投資組合風險為零B.可行投資組合集的上下沿為雙曲線C.可行投資組合集是一片區域D.可行投資組合集的上下沿為射線【答案】B211、國際證監會組織認為，對基金的適當監管對于實現保護投資者的目標至關重要，監管機構為了確保投資者的合法權益應采取下述各種監管措施中，不包括（）。A.向投資者充分披露信息B.保證客戶收益C.公平、準確地進行資產評估和定價D.證券投資基金的份額贖回【答案】B212、國債回購最長期限不超過（）。A.半年B.一年C.兩年D.三年【答案】B213、以下（）不屬于技術分析的三項假定。A.市場行為涵蓋一切信息B.股票價格具有預測性C.歷史會重演D.股價具有趨勢性運動規律【答案】B214、不能通過構造資產組合分散掉的風險稱為（）A.系統性風險B.非系統性風險C.利率風險D.流動性風險【答案】A215、關于投資策略說明書，以下選項不屬于其組成內容的是（）A.托管費率B.交易機制C.投資限制D.業績比較基準【答案】A216、關于股票分析方法，以下表述錯誤的是（）。A.股票內在價值屬于基本面分析對象B.經濟周期屬于基本面分析對象C.宏觀經濟指標屬于基本面分析對象D.股價變化屬于基本面分析對象【答案】D217、我國證券交易所的設立和解散，由（）決定。A.國務院B.中國人民銀行C.國家發展和改革委員會D.證監會【答案】A218、下列關于另類投資基金的說法中，正確的是（）。A.黃金QDII可投資于海外上市交易的黃金ETF產品B.黃金QDII可以直接投資于海外的黃金期貨或黃金現貨C.國內商品QDII只能投資于黃金和石油D.國內黃金ETF直接投資于實物黃金【答案】A219、我們將一個能取得多個可能值的數值變量X稱為()。A.靜態變量B.隨機變量C.非隨機變量D.動態變量【答案】B220、關于相對收益和絕對收益，以下表述錯誤的是（）。A.基金的相對收益就是基金相對于一定的業績比較基準的收益B.多樣化的市場指數可以使投資者和基金管理公司選擇適當的業績比較基準評估基金相對收益C.基金的絕對收益不與業績比較基準進行比較D.絕對收益和相對收益是一個概念【答案】D221、下列不屬于權益類證券種類的是（）。A.公司債券B.可轉換債券C.存托憑證D.股票【答案】A222、（）9月6日，首批3個5年期國債期貨合約正式在中國金融期貨交易所推出。國債期貨債券市場定價和避險具有關鍵作用。A.2011年B.2012年C.2013年D.2014年【答案】C223、目前在我國,基金賣出股票按照1‰的稅率征收（）。A.營業稅B.股票交易印花稅C.所得稅D.流轉稅【答案】B224、期貨合約的要素包括()。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.ⅡD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D225、下列關于另類投資的特點，表述錯誤的是（）。A.提高收益B.分散風險C.缺乏監管和信息透明度D.流動性較強【答案】D226、以下不屬于債券按嵌入的條款分類的是（）。A.可贖回債券B.通貨膨脹聯結債券C.浮動利率債券D.結構化債券【答案】C227、預計A公司要求每年支付股息5元，該企業對股票的資本化率為5%，國債利率為2.5%，如采用股利貼息模型，該股票的價值為（）A.95B.200C.150D.100【答案】D228、關于機構法人投資基金的稅收，正確的說法是（）。A.對金融機構買賣基金的差價收入不征收營業稅B.對非金融機構買賣基金的差價收入征收營業稅C.對企業投資者買賣基金份額暫免征收印花稅D.對企業投資者買賣基金份額獲得的差價收入，不征收企業所得稅【答案】C229、國際證監會組織認為，對基金的適當監管對于實現保護投資者的目標至關重要，監管機構為了確保投資者的合法權益應采取下述各種監管措施中，不包括（）。A.向投資者充分披露信息B.保證客戶收益C.公平、準確地進行資產評估和定價D.證券投資基金的份額贖回【答案】B230、（）影響投資者的風險容忍度以及對流動性的要求。A.收益要求的高低B.投資期限的長短C.風險容忍度的大小D.監管制度的強弱【答案】B231、下列不屬于中期票據的優點的是（）。A.彌補了企業直接融資中等期限產品的空缺B.幫助企業更加靈活的管理資產負債表C.節約融資成本，提高效率D.發行人可以在額度有效期內分期發行中期票據【答案】D232、（）是識別和預測行業動態變化的重要且有效的途徑。A.行業生命周期B.市場價格C.景氣度調査D.動態分析【答案】C233、在實踐中，當因市場流動性不足或債券交易特性及交易慣例等因素影響跟蹤標的指數效果時，債券指數基金通常采取的處理方法是（）A.市值加權的抽樣復制B.完全復制C.分層抽樣復制D.優化復制【答案】D234、下列關于RQFII投資情況的相關內容說法正確的是（）。A.在各類RQFII機構中，基金系RQFII機構成為主力B.南方東英資產已成為目前最大的RQFII管理機構C.“嘉實滬深300中囯A股ETF”在紐約交易所上市，成為首只在美國上市的直接投資于中國A股的實物ETFD.2013年11月，嘉實國際聯合德意志資產及財富管理公司合作在盧森堡發行了投資于中國A股的ETF，成為歐洲的首只RQFII產品【答案】D235、（）是指在一定的持有期和給定的置信水平下，利率、匯率等市場風險要素發生變化時可能對某項資金頭寸、資產組合或投資機構造成的潛在最大損失。A.風險價值B.風險敞口C.信用風險D.利率風險【答案】A236、下列關于資產負債率的說法，錯誤的是（）。A.資產負債率是使用頻率最高的債務比率B.資產負債率多大最為合適，是難以精確計算決定的C.資產負債率在同行業企業中有較大的參考價值D.資產負債率=資產負債【答案】D237、大量新技術被采用，新產品被研制但尚未大批量生產，銷售收入和收益急劇膨脹，這是處以行業生命周期的（）。A.初創期B.成長期C.成熟期D.衰退期【答案】A238、關于遠期市場的作用，以下表述錯誤的是（）。A.遠期市場能讓生產、加工和經營者規避未來價格波動風險B.遠期合約沒有固定、集中的交易場所，不利于市場信息披露C.遠期合約相對期貨合約而言能為交易雙方提供更大的靈活性D.遠期市場設有每日價格最大波動限制以免價格波動過大造成交易者重大損失【答案】D239、可以回購本公司股票的情形不包括()。A.公司減少注冊資本B.公司擴大經營規模C.與持有本公司股份的其他公司合并D.將股份獎勵給本公司員工【答案】B240、下列屬于商業票據特點的是（）。A.利率較低，通常比銀行優惠利率低，比同期國債利率高B.利率較高C.只有二級市場，沒有明確的一級市場D.面額較小【答案】A241、復利終值的計算方法（）。A.FV=PV（1+i）^nB.PV=FV（1+i）^nC.FV=PV（1+i^n）D.PV=FV（1+i^n）【答案】A242、由于經濟周期、市場波動等因素，基金管理人需要定期或不定期地對現有投資組合進行調整；在交易的過程中會產生多種交易成本，除了傭金和稅費等顯性成本，交易過程中的隱性成本，如（）等，往往容易被忽視。A.買賣價差B.市場沖擊和對沖費用C.機會成本D.以上選項都對【答案】D243、根據人民銀行規定，債券質押式回購最長期限不得超過（）。A.2年B.5年C.3年D.1年【答案】D244、以下不屬于風險敏感性指標的是（）A.凸性B.MACDC.久期D.β系數【答案】B245、一般票據的貼現不超過（），貼現期從貼現日起計算至票據到期日。A.5個月B.6個月C.1年D.2年【答案】B246、基金N與基金M具有相同的貝塔值基金N的平均收益率是基金M的兩倍，基金N的特雷諾比率（）。A.大于基金M的兩倍B.等于基金M的特雷諾指數C.小于基金M的兩倍D.是基金M的兩倍【答案】A247、QDII基金份額凈值應當至少（）計算并披露一次，如基金投資衍生品，應（）披露。A.每個工作日；每個工作日B.每月；每周C.每月；每個工作日D.每周；每個工作日【答案】D248、關于基金資產中利息收入的核算方式，以下表述正確的是（）A.債券付息時確認利息收入B.清算備付金利息收入按日計提C.質押式回購利息收入首期結算時計提D.買斷式回購利息收入到期結算時計提【答案】A249、我國QDII設立標準及監督管理未來的發展方向，主要修訂內容不包括（）。A.調整證券經營機構QDII業務的資格準入條件B.根據實踐情況調整QDII產品的業績披露標準C.調整QDII產品投資金融衍生品的市場風險D.完善外匯額度管理的有關表述【答案】C250、如果債券發行人不能按時支付利息或償還本金，該債券就面臨很高的（）。A.匯率風險B.利率風險C.信用風險D.流動性風險【答案】C251、計算基金詹森指數需已知的變量不包括（）A.系統風險系數B.市場指數收益率C.無風險收益率D.基金信息比率【答案】D252、不動產投資的特點不包括（）。A.異質性B.不可分性C.低流動性D.高流動性【答案】D253、（）是指私募股權投資基金以股份公司或有限責任公司形式設立。A.有限合伙制B.公司制C.信托制D.股份制【答案】B254、某期同業存單發行價格為97．1628，面值為100元，期限1年，到期一次還本付息。關于此同業存單，以下說法錯誤的是()A.浮動利率債券B.貼現債券C.發行收益率2.92%D.零息債券【答案】A255、通過（）分析，可直接了解企業的盈利能力狀況和獲利能力，并通過收入、成本費用的分析，解析企業獲利能力高低的原因，進而評價企業是否具有可持續發展能力。A.所有者權益變動表B.利潤表C.現金流量表D.資產負債表【答案】B256、債券基金的主要投資對象不包括（）。A.國債B.可轉債C.股票D.企業債【答案】C257、一個擁有100%權益資本的公司被稱為（）。A.杠桿公司B.無杠桿公司C.全資公司D.無負債公司【答案】B258、目前在我國，基金買賣股票按照1‰的稅率征收（）。A.營業稅B.企業所得稅C.個人所得稅D.印花稅【答案】D259、對于附息債券，在債券到期之前的每一次付息都會（）加權平均到期時間。A.增加B.縮短C.不變D.不影響【答案】B260、（）是指立即轉換成股票的債券價值。A.債券利率B.轉換比例C.轉換價值D.轉換價格【答案】C261、（）是指在一定的持有期和給定的置信水平下，利率、匯率等市場風險要素發生變化時可能對某項資金頭寸、資產組合或投資機構造成的潛在最大損失。A.貝塔系數B.標準差C.跟蹤誤差D.風險價值【答案】D262、關于普通股與優先股的風險收益比較，以下說法正確的是（）。A.普通股在分配股利和清算時剩余資產的索取權優先于優先股，因而風險較低B.當公司盈利多時，優先股獲利較少C.普通股的股利支付及清算時剩余財產的索取權都在優先股之前，因而風險較低D.固定的股息收益增大了優先股的風險【答案】B263、在基金收入中，股利收入屬于（）。A.投資收益B.其它收入C.利息收入D.公允價值變動損益【答案】A264、甲公司2015年資產總計為3000億元，負債總計為2000億元，則甲公司2015年的所有者權益為（）A.5000億元B.2000億元C.1000億元D.3000億元【答案】C265、關于戰略資產配置，以下表述正確的是（）。A.基金經理進行戰略資產配置時，不能單純運用經驗判斷對資產大類進行甄選B.量化模型適用于戰術資產配置，不適用于戰略資產配置C.戰略資產配置結構一旦確定，通常3-5年內再調整各類資產的配置比例D.戰略資產配置是為了滿足投資者風險與收益目標所做的長期資產的配比【答案】D266、貝塔系數（β）是評估證券或投資組合系統性風險的指標，反映的是投資對象對市場變化的敏感度。貝塔系數大于0時，該投資組合的價格變動方向與市場一致；貝塔系數小于0時，該投資組合的價格變動方向與市場相反。貝塔系數等于l時，該投資組合的價格變動幅度與市場一致。貝塔系數大于l時，該投資組合的價格變動幅度比市場更大。上述說法（）。A.錯誤B.部分錯誤C.正確D.部分正確【答案】C267、及時對投資組合資產進行流動性分析和跟蹤有助于（）管理。A.市場風險B.流動性風險C.信用風險D.操作風險【答案】B268、關于股票發行價格的說法正確的是（）。A.發行價格高于面值稱為溢價發行B.股票面值與股票的投資價值有著必然聯系C.溢價發行時，發行股票募集的資金也等于股本總和D.面值高于發行價格稱為溢價發行【答案】A269、為保證多邊凈額清算結果的法律效力，一般需要引入()制度安排。A.貨銀對付B.分級結算C.凈額清算D.共同對手方【答案】D270、經合組織在2005年發表了（），提出該組織對新時期投資基金治理及監管的原則性建議。A.《集合投資實業監管原則》B.《集合投資計劃治理白皮書》C.《證券集合投資機構經營標準規則》D.《證券監管目標和原則》【答案】B271、單個機構自債券借貸的融人余額超過其自有債券托管總量的()或單只債券融入余額超過該只債券發行量()起，每增加5個百分點，該機構應同時向全國銀行間同業拆借中心和中央結算公司書面報告并說明原因。A.30%;30%B.30%;15%C.30%;20%D.15%;15%【答案】B272、下列關于衍生工具的說法，錯誤的是()。A.遠期合約、期貨合約、互換合約、結構化金融衍生工具常被稱為基礎性衍生工具B.按合約特點可以分為遠期合約、期貨合約、期權合約、互換合約和結構化金融衍生工具C.期權合約、期貨合約屬于獨立衍生工具D.按產品形態可以分為獨立衍生工具、嵌入式衍生工具【答案】A273、（）是可以通過分散化投資來降低的風險。A.系統性風險B.市場風險C.政策風險D.非系統性風險【答案】D274、共同對手方一般由（