第二章

商業銀行經營管理理論

第二章

商業銀行經營管理理論

學習目標

商業銀行的經營管理必須遵循安全性、流動性、盈利性三原則，商業銀行的經營管理理論和方法也正是在“三性”原則的指導下完善和發展起來的。通過對本章的學習，要求學生掌握商業銀行的經營原則，了解資產負債管理理論及其演變過程，基本理解和掌握資產負債管理方法，并能夠加以運用，對于現代商業銀行普遍采取的利率風險管理，本書將在第16章給予詳細闡述。學習目標商業銀行的經營管理必須遵循安全性、流動性、盈利性三2.1商業銀行經營原則

2.1.1商業銀行經營的特點1．高負債率

2．高風險性

3．監督管制的嚴格性

2.1商業銀行經營原則2.1.1商業銀行經營的特點2.1.2商業銀行經營原則商業銀行經營高負債率、高風險性以及受到嚴格管制的特點，決定了其經營原則不能是單一的，而是幾個方面的統一。通常認為，商業銀行經營的原則就是在保證資金安全，保持資產流動性的前提下，爭取最大的盈利。這又稱為“三性”目標，“三性”即“安全性、流動性、盈利性”。2.1.2商業銀行經營原則1.安全性原則

安全性原則即要求銀行在經營活動中必須保持足夠的清償能力，經得起重大風險和損失，能夠隨時應付客戶提存，使客戶對銀行保持堅定的信任。為實現安全性目標，商業銀行要做到以下幾點：

籌措足夠的自有資本，提高自有資本在全部負債中的比重。合理安排資產規模和結構，提高資產質量。遵紀守法，合法經營。1.安全性原則2.流動性原則流動性是指商業銀行隨時應付客戶提存以及銀行支付需要的能力。商業銀行的流動性包括:資產的流動性:資產變現的成本資產變現的速度負債的流動性:取得可用資金的價格取得可用資金的時效2.流動性原則為滿足流動性要求，商業銀行需要做到的幾點：調整資產結構,維持流動性較好的資產的適度比例。加強負債管理，注重從負債方面來滿足銀行經營的流動性要求。加強流動性管理，實現流動性管理目標。為滿足流動性要求，商業銀行需要做到的幾點：3.盈利性原則

盈利性:是指商業銀行在其經營活動中獲取利潤的能力，它是商業銀行經營管理的基本動力。商業銀行的盈利主要來自于:業務收入與業務支出的差額商業銀行的業務收入包括:貸款利息收入、投資收入與勞務收入等；商業銀行的業務支出包括:吸收存款的利息支出、借入資金的利息支出、貸款與投資的損失以及工資、辦公費、設備維修費、稅金支出等。

3.盈利性原則根據商業銀行業務收入與業務支出的主要內容，商業銀行追求盈利水平的提高應做到以下幾點：減少非盈利資產，提高盈利性資產的比重。降低資金成本，擴大資金來源。加強經濟核算，節約管理費用開支。

根據商業銀行業務收入與業務支出的主要內容，商業銀行追求盈利水4.安全性、流動性和盈利性權衡的原則首先，安全性是商業銀行經營的客觀要求。其次，安全性與盈利性是一對矛盾。商業銀行經營管理的原則是保證信貸資金流動性、安全性和盈利性的有效統一。4.安全性、流動性和盈利性權衡的原則

2.2商業銀行經營管理理論的演變

2.2.1資產管理理論資產管理理論認為，由于銀行資金的來源大多是吸收活期存款，提存的主動權在客戶手中，銀行管理起不了決定作用；但是銀行掌握著資金運用的主動權，于是銀行側重于資產管理，爭取在資產上協調流動性、安全性與盈利性問題。資產管理理論的演進經歷了三個階段:商業性貸款理論轉移理論預期收入理論2.2商業銀行經營管理理論的演變2.2.1資產管理理論1.商業性貸款理論

商業性貸款理論又稱真實票據理論。這一理論認為，銀行資金來源主要是吸收流動性很強的活期存款，因此它的資產業務應主要集中于以真實票據為基礎的短期自償性貸款。背景:商業銀行發展的初期評價:優點：安全性局限性：沒有認識到活期存款余額的相對穩定性忽視了貸款需求的多樣性忽視了貸款自償性的相對性1.商業性貸款理論商業性貸款理論又稱真實票據理論。這一理2.轉移理論

轉移理論又稱轉換理論。這一理論認為，銀行保持資產流動性的關鍵在于資產的變現能力，因而不必將資產業務局限于短期自償性貸款上，也可以將資金的一部分投資于具有轉讓條件的證券上，作為銀行資產的二級準備，在滿足存款支付時，把證券迅速而無損地轉讓出去，兌換成現金，保持銀行資產的流動性。背景:第一次世界大戰以后優點：擴大了銀行資金組合的范圍，增強了商業銀行的盈利性。不足：對短期證券變現的外部環境考慮得少。2.轉移理論轉移理論又稱轉換理論。這一理論認為，銀行保持3.預期收入理論

預期收入理論是一種關于資產選擇的理論，它在商業性貸款理論的基礎上，進一步擴大了銀行資產業務的選擇范圍。這一理論認為：貸款的償還或證券的變現能力，取決于將來的收入即預期收入。背景:預期收入理論產生于第二次大戰以后。積極的意義：克服了商業性貸款理論的缺陷拓寬了銀行的業務范圍不足之處：銀行對借款人未來收入的預測建立在銀行主觀判斷的基礎之上，可能會給銀行帶來更大的經營風險。

3.預期收入理論預期收入理論是一種關于資產選擇的理論，它2.2.2負債管理理論負債管理理論盛行于20世紀五六十年代的西方商業銀行。負債管理理論認為：銀行資金的流動性不僅可以通過強化資產管理獲得，還可以通過靈活地調劑負債達到目的。優點：負債管理理論意味著商業銀行經營管理思想的創新，它變被動的存款觀念為主動的借款觀念，為銀行找到了保持流動性的新方法。不足：在一定程度上帶有主觀色彩。通過借款融資保持銀行的流動性，不僅提高了銀行的融資成本，而且不利于銀行穩健經營。2.2.2負債管理理論

2.2.3資產負債綜合管理理論背景：20世紀70年代后期資產負債綜合管理理論總結了資產管理和負債管理的優缺點，通過資產與負債結構的全面調整，實現商業銀行流動性、安全性和盈利性管理目標的均衡發展。2.2.3資產負債綜合管理理論資產負債管理理論的主要內容：

1.流動性問題2.風險控制問題3.資產與負債的對稱資產負債管理理論的主要內容：1.流動性問題2.3資產負債管理方法

2.3.1資產管理方法資產管理方法的理論依據是資產管理理論，它主要包括資金總庫法、資金分配法與線形規劃法。資金總庫法：又稱資金匯集法，或者資金集中法?；静僮鞒绦颍河摄y行將來自各種渠道的資金集中起來，形成一個“資金池”或稱作資金總庫，將“資金池”中的資金視為同質的單一來源，然后將其按照資產流動性的大小進行梯次分配。

2.3資產負債管理方法2.3.1資產管理方法資金來源

資金運用活期存款

一級儲備儲蓄存款

二級儲備定期存款

資金池

各類貸款借入資金

其他有價證券股本

固定資產

資金總庫法的基本思路如圖2—1所示：按優先次序資金來源資金總庫法按照流動性高低分配資產，具體步驟如下：

1)一級儲備:包括庫存現金、在中央銀行的存款、同業存款及托收中的現金等方面。2)二級儲備:由短期公開債券組成，主要包括短期國庫券、地方政府債券、金融債券安全性較高、流動性和市場性較強的證券3)各類貸款:4)其他有價證券:各類長期證券資金總庫法按照流動性高低分配資產，具體步驟如下：1)一級儲資金總庫法的特點:是不管資金的不同特征，在資產分配時只服從于銀行的經營重點和管理目標，即在保證資產流動性的前提下再考慮其盈利性。由于流動性與盈利性是相互矛盾的，所以這種做法相應降低了銀行的盈利水平。評價:資金總庫法為商業銀行在資產負債管理中提供了一個把資金配置到各項資產中去的一般規則和優先順序，但是它并沒有提出解決流動性與盈利性矛盾的具體方法。資金總庫法的特點:2.資金分配法

資金分配法又稱資金配置法、資金轉換法。這種理論認為，資產的流動性和分配的數量與獲得的資金來源有關。即按照不同資金來源的流動性和法定準備金的要求，決定資產的分配方法和分配比例，建立資產項目與負債項目的對應關系，把各種資金來源按照周轉速度和法定準備金的要求，分別按不同的比重分配到不同的資產形式中去。2.資金分配法資金分配法又稱資金配置法、資金轉換法。這種理活期存款

一級儲備

儲蓄存款

二級儲備

定期存款

各類貸款

股本

其他有價證券

資金分配法的基本思路如圖

活期存款一級儲備資金活期存款主要分配于一級儲備和二級儲備，少量用于短期貸款。儲蓄存款和定期存款主要用于二級儲備、貸款及長期證券投資。股本主要用于發放長期貸款及公開市場長期證券投資。資金分配法的優點:資金分配法的缺陷:活期存款主要分配于一級儲備和二級儲備，少量用于短期貸款。資金3.線性規劃法

線性規劃法（LinearProgrammingApproach）：是在管理理論和數學方法、計算機技術在銀行管理中的應用的基礎上產生的，該方法是求得在一定約束條件下，目標函數值最大（?。┗囊环N方法。其主要內容是：首先建立目標函數，然后確定制約銀行資產分配的限制因素作為約束條件，最后求出目標函數達到最大的一組解，作為銀行進行資金配置的最佳狀態。3.線性規劃法線性規劃法（LinearProgrammi線性規劃法的具體步驟如下：

建立目標函數。確定約束條件。約束條件是約束目標變量取值范圍的一組線形不等式，它代表了銀行開展業務的內、外不制約因素。這些制約因素主要包括：（1）可貸資金總量限制（2）風險性限制（3）貸款需求限制（4）其他限制求解線形規劃模型

線性規劃法的具體步驟如下：例如：一家銀行的負債總額為2500萬元，可用于貸款（X1）和購買短期證券（X2）。設貸款收益率為12%，證券收益率為8%，不考慮成本。又設銀行管理人員確定的流動性標準是短期證券須占貸款的25%以上。利用線性規劃法測算此銀行資產負債的優化配置。首先確定目標函數及約束條件。如設定目標為利息收入最大化，則目標函數為：

maxR=0.12X1+0.08X2約束條件：（1）總量約束條件

X1+X2≤2500萬元

（2）流動性限制

X2≥0.25X1

（3）非負限制條件X1≥0與X2≥0例如：一家銀行的負債總額為2500萬元，可用于貸款（X1）和第02章_商業銀行經營管理理論課件第一個約束條件X1+X2≤2500萬元，表明銀行的貸款與短期證券的組合受資金來源總量的制約，可行的資產選擇必須在AB線或其下；第二個約束條件表明用來作為二級儲備的短期證券必須等于或大于總貸款的25%，以符合流動性標準，如果貸款為1000萬元，證券投資應為250萬元；第三個約束條件X1≥0與X2≥0表明，貸款與短期證券不可能為負數。在第一約束條件下，按此比例擴大資產組合數量，經多次驗證，可以得出符合第二、第三兩個條件的最佳資產組合為貸款2000萬元，短期證券500萬元，即可行的最佳組合在OE線上。第一個約束條件X1+X2≤2500萬元，表明銀行的貸款與短E點位于OE線與AB線的交點，即E點完全滿足了三個約束條件，并使得利潤最大化。E點被稱為最佳資產組合點，在這一點上，資產總額為2500萬元，其中貸款2000萬元，短期證券投資500萬元。目標函數為：R=2000×0.12+500×0.08=280（萬元）

E點位于OE線與AB線的交點，即E點完全滿足了三個約束條件，評價：優點：線性規劃方法是一種規范化定量分析方法，它使銀行資產負債管理得到了量化，較前兩種管理方法更具有科學性和可操作性。不足：從實踐看，情況更為復雜，比如目標函數的多樣性、資產配置在結構上的復雜性，目標變量系數以及約束條件等的變動性，都使得線性規劃模型變得更為復雜。評價：2.3.2負債管理方法負債管理方法的核心內容是銀行通過從市場借入資金，調整負債流動性需要來滿足資產的需要，以此來擴大負債與資產的規模。負債管理方法主要包括兩種儲備頭寸管理方法全面負債管理方法

2.3.2負債管理方法1.儲備頭寸管理方法

儲備頭寸管理方法是指銀行借入資金補足一級儲備，以滿足存款提取和貸款要求，通過營運頭寸調度來保持高收益、低流動性的資產。優點：這個方法在提高資金使用效率的同時減緩了銀行因儲備減少而帶來的流動性不足，從而緩解了對銀行經營帶來的震蕩。缺點：這種方法也存在借不到資金和借入資金成本不能確定等風險。1.儲備頭寸管理方法2.全面負債管理方法

全面負債管理方法又稱純負債管理方法，是銀行通過借入外來資金持續擴大資產負債規模的方法。這種管理方法的前提是借入資金具有較大的供給彈性，即市場上有足夠的參與者和足夠的資金。這種方法的風險是有時得不到足夠的資金來源，一旦中央銀行采取緊縮的貨幣政策，就會導致一些小銀行負債管理結構的崩潰。商業銀行在負債管理中面臨的主要問題：2.全面負債管理方法2.3.3資產負債綜合管理方法

資產負債綜合管理方法是指商業銀行通過對資產負債進行組合而獲取相當收益并承擔一定風險的管理方法。它主要是應用經濟模型來綜合協調與管理銀行的資產和負債，所用的經濟模型主要是融資缺口模型（FundingGapModel）和持續期缺口模型（DurationGapModel）。2.3.3資產負債綜合管理方法

融資缺口模型是指銀行根據對利率波動趨勢的預測，主動利用利率敏感資金的配置組合技術，在不同的階段運用不同的缺口策略以獲取更高的收益。

持續期缺口模型是指銀行通過對綜合資產負債持續期缺口的調整，來控制和降低在利率波動的情況下由于總體資產負債配置不當而給銀行帶來的風險，以實現銀行的績效目標.本書將于第16章對以上兩種模型及建立在此基礎上的利率風險管理方法給予重點闡述。融資缺口模型是指銀行根據對利率波動趨勢的預測，主動融資缺口模型：是指銀行根據對利率波動趨勢的預測，主動利用利率敏感資金的配置組合技術，在不同的階段運用不同的缺口策略以獲取更高的收益。融資缺口模型：持續期缺口模型：是指銀行通過對綜合資產負債持續期缺口的調整，來控制和降低在利率波動的情況下由于總體資產負債配置不當而給銀行帶來的風險，以實現銀行的績效目標。持續期缺口模型：2.3.4我國的資產負債比例管理我國銀行業從20世紀90年代初開始引入資產負債管理的概念，并逐步形成了一套以比例控制為主的管理體系。1998年1月1日，中國人民銀行取消對國有商業銀行的貸款限額控制，實行資產負債比例管理，標志我國從此全面開始對商業銀行實行資產負債比例管理。2.3.4我國的資產負債比例管理1.商業銀行資產負債比例管理的作用首先，資產負債比例管理的實施表明我國金融調控已逐步向間接方式轉變；其次，能有效地防止貨幣和信用擴張；有利于資源的有效配置；第三，有利于促進國有商業銀行加快建立現代金融企業制度；最后，可為商業銀行運作提供制度規范，增強抵御風險的能力。

1.商業銀行資產負債比例管理的作用

2.目前商業銀行資產負債比例管理存在的缺陷(1)從中央銀行的角度來說，第一，比例指標缺乏層次性。

第二，一些比例指標適用性差。第三，中央銀行監管不力。2.目前商業銀行資產負債比例管理存在的缺陷(2)從商業銀行的執行情況來看，首先，信貸總量不平衡；其次，期限結構不對稱；再次，資產負債結構單一；最后，資產、負債管理脫節；

(2)從商業銀行的執行情況來看，3.完善商業銀行資產負債比例管理的措施(１)建立和完善以效益為核心的資產負債比例管理考核指標體系。(２)核定資產負債余額基數，區別資產負債存量和增量，實行分類管理，分別考核。(３)深化商業銀行內部改革，激化各級經營行的積極性。3.完善商業銀行資產負債比例管理的措施第二章

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演講完畢，謝謝觀看！演講完畢，謝謝觀看！第二章

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學習目標

商業銀行的經營管理必須遵循安全性、流動性、盈利性三原則，商業銀行的經營管理理論和方法也正是在“三性”原則的指導下完善和發展起來的。通過對本章的學習，要求學生掌握商業銀行的經營原則，了解資產負債管理理論及其演變過程，基本理解和掌握資產負債管理方法，并能夠加以運用，對于現代商業銀行普遍采取的利率風險管理，本書將在第16章給予詳細闡述。學習目標商業銀行的經營管理必須遵循安全性、流動性、盈利性三2.1商業銀行經營原則

2.1.1商業銀行經營的特點1．高負債率

2．高風險性

3．監督管制的嚴格性

2.1商業銀行經營原則2.1.1商業銀行經營的特點2.1.2商業銀行經營原則商業銀行經營高負債率、高風險性以及受到嚴格管制的特點，決定了其經營原則不能是單一的，而是幾個方面的統一。通常認為，商業銀行經營的原則就是在保證資金安全，保持資產流動性的前提下，爭取最大的盈利。這又稱為“三性”目標，“三性”即“安全性、流動性、盈利性”。2.1.2商業銀行經營原則1.安全性原則

安全性原則即要求銀行在經營活動中必須保持足夠的清償能力，經得起重大風險和損失，能夠隨時應付客戶提存，使客戶對銀行保持堅定的信任。為實現安全性目標，商業銀行要做到以下幾點：

籌措足夠的自有資本，提高自有資本在全部負債中的比重。合理安排資產規模和結構，提高資產質量。遵紀守法，合法經營。1.安全性原則2.流動性原則流動性是指商業銀行隨時應付客戶提存以及銀行支付需要的能力。商業銀行的流動性包括:資產的流動性:資產變現的成本資產變現的速度負債的流動性:取得可用資金的價格取得可用資金的時效2.流動性原則為滿足流動性要求，商業銀行需要做到的幾點：調整資產結構,維持流動性較好的資產的適度比例。加強負債管理，注重從負債方面來滿足銀行經營的流動性要求。加強流動性管理，實現流動性管理目標。為滿足流動性要求，商業銀行需要做到的幾點：3.盈利性原則

盈利性:是指商業銀行在其經營活動中獲取利潤的能力，它是商業銀行經營管理的基本動力。商業銀行的盈利主要來自于:業務收入與業務支出的差額商業銀行的業務收入包括:貸款利息收入、投資收入與勞務收入等；商業銀行的業務支出包括:吸收存款的利息支出、借入資金的利息支出、貸款與投資的損失以及工資、辦公費、設備維修費、稅金支出等。

3.盈利性原則根據商業銀行業務收入與業務支出的主要內容，商業銀行追求盈利水平的提高應做到以下幾點：減少非盈利資產，提高盈利性資產的比重。降低資金成本，擴大資金來源。加強經濟核算，節約管理費用開支。

根據商業銀行業務收入與業務支出的主要內容，商業銀行追求盈利水4.安全性、流動性和盈利性權衡的原則首先，安全性是商業銀行經營的客觀要求。其次，安全性與盈利性是一對矛盾。商業銀行經營管理的原則是保證信貸資金流動性、安全性和盈利性的有效統一。4.安全性、流動性和盈利性權衡的原則

2.2商業銀行經營管理理論的演變

2.2.1資產管理理論資產管理理論認為，由于銀行資金的來源大多是吸收活期存款，提存的主動權在客戶手中，銀行管理起不了決定作用；但是銀行掌握著資金運用的主動權，于是銀行側重于資產管理，爭取在資產上協調流動性、安全性與盈利性問題。資產管理理論的演進經歷了三個階段:商業性貸款理論轉移理論預期收入理論2.2商業銀行經營管理理論的演變2.2.1資產管理理論1.商業性貸款理論

商業性貸款理論又稱真實票據理論。這一理論認為，銀行資金來源主要是吸收流動性很強的活期存款，因此它的資產業務應主要集中于以真實票據為基礎的短期自償性貸款。背景:商業銀行發展的初期評價:優點：安全性局限性：沒有認識到活期存款余額的相對穩定性忽視了貸款需求的多樣性忽視了貸款自償性的相對性1.商業性貸款理論商業性貸款理論又稱真實票據理論。這一理2.轉移理論

轉移理論又稱轉換理論。這一理論認為，銀行保持資產流動性的關鍵在于資產的變現能力，因而不必將資產業務局限于短期自償性貸款上，也可以將資金的一部分投資于具有轉讓條件的證券上，作為銀行資產的二級準備，在滿足存款支付時，把證券迅速而無損地轉讓出去，兌換成現金，保持銀行資產的流動性。背景:第一次世界大戰以后優點：擴大了銀行資金組合的范圍，增強了商業銀行的盈利性。不足：對短期證券變現的外部環境考慮得少。2.轉移理論轉移理論又稱轉換理論。這一理論認為，銀行保持3.預期收入理論

預期收入理論是一種關于資產選擇的理論，它在商業性貸款理論的基礎上，進一步擴大了銀行資產業務的選擇范圍。這一理論認為：貸款的償還或證券的變現能力，取決于將來的收入即預期收入。背景:預期收入理論產生于第二次大戰以后。積極的意義：克服了商業性貸款理論的缺陷拓寬了銀行的業務范圍不足之處：銀行對借款人未來收入的預測建立在銀行主觀判斷的基礎之上，可能會給銀行帶來更大的經營風險。

3.預期收入理論預期收入理論是一種關于資產選擇的理論，它2.2.2負債管理理論負債管理理論盛行于20世紀五六十年代的西方商業銀行。負債管理理論認為：銀行資金的流動性不僅可以通過強化資產管理獲得，還可以通過靈活地調劑負債達到目的。優點：負債管理理論意味著商業銀行經營管理思想的創新，它變被動的存款觀念為主動的借款觀念，為銀行找到了保持流動性的新方法。不足：在一定程度上帶有主觀色彩。通過借款融資保持銀行的流動性，不僅提高了銀行的融資成本，而且不利于銀行穩健經營。2.2.2負債管理理論

2.2.3資產負債綜合管理理論背景：20世紀70年代后期資產負債綜合管理理論總結了資產管理和負債管理的優缺點，通過資產與負債結構的全面調整，實現商業銀行流動性、安全性和盈利性管理目標的均衡發展。2.2.3資產負債綜合管理理論資產負債管理理論的主要內容：

1.流動性問題2.風險控制問題3.資產與負債的對稱資產負債管理理論的主要內容：1.流動性問題2.3資產負債管理方法

2.3.1資產管理方法資產管理方法的理論依據是資產管理理論，它主要包括資金總庫法、資金分配法與線形規劃法。資金總庫法：又稱資金匯集法，或者資金集中法。基本操作程序：由銀行將來自各種渠道的資金集中起來，形成一個“資金池”或稱作資金總庫，將“資金池”中的資金視為同質的單一來源，然后將其按照資產流動性的大小進行梯次分配。

2.3資產負債管理方法2.3.1資產管理方法資金來源

資金運用活期存款

一級儲備儲蓄存款

二級儲備定期存款

資金池

各類貸款借入資金

其他有價證券股本

固定資產

資金總庫法的基本思路如圖2—1所示：按優先次序資金來源資金總庫法按照流動性高低分配資產，具體步驟如下：

1)一級儲備:包括庫存現金、在中央銀行的存款、同業存款及托收中的現金等方面。2)二級儲備:由短期公開債券組成，主要包括短期國庫券、地方政府債券、金融債券安全性較高、流動性和市場性較強的證券3)各類貸款:4)其他有價證券:各類長期證券資金總庫法按照流動性高低分配資產，具體步驟如下：1)一級儲資金總庫法的特點:是不管資金的不同特征，在資產分配時只服從于銀行的經營重點和管理目標，即在保證資產流動性的前提下再考慮其盈利性。由于流動性與盈利性是相互矛盾的，所以這種做法相應降低了銀行的盈利水平。評價:資金總庫法為商業銀行在資產負債管理中提供了一個把資金配置到各項資產中去的一般規則和優先順序，但是它并沒有提出解決流動性與盈利性矛盾的具體方法。資金總庫法的特點:2.資金分配法

資金分配法又稱資金配置法、資金轉換法。這種理論認為，資產的流動性和分配的數量與獲得的資金來源有關。即按照不同資金來源的流動性和法定準備金的要求，決定資產的分配方法和分配比例，建立資產項目與負債項目的對應關系，把各種資金來源按照周轉速度和法定準備金的要求，分別按不同的比重分配到不同的資產形式中去。2.資金分配法資金分配法又稱資金配置法、資金轉換法。這種理活期存款

一級儲備

儲蓄存款

二級儲備

定期存款

各類貸款

股本

其他有價證券

資金分配法的基本思路如圖

活期存款一級儲備資金活期存款主要分配于一級儲備和二級儲備，少量用于短期貸款。儲蓄存款和定期存款主要用于二級儲備、貸款及長期證券投資。股本主要用于發放長期貸款及公開市場長期證券投資。資金分配法的優點:資金分配法的缺陷:活期存款主要分配于一級儲備和二級儲備，少量用于短期貸款。資金3.線性規劃法

線性規劃法（LinearProgrammingApproach）：是在管理理論和數學方法、計算機技術在銀行管理中的應用的基礎上產生的，該方法是求得在一定約束條件下，目標函數值最大（?。┗囊环N方法。其主要內容是：首先建立目標函數，然后確定制約銀行資產分配的限制因素作為約束條件，最后求出目標函數達到最大的一組解，作為銀行進行資金配置的最佳狀態。3.線性規劃法線性規劃法（LinearProgrammi線性規劃法的具體步驟如下：

建立目標函數。確定約束條件。約束條件是約束目標變量取值范圍的一組線形不等式，它代表了銀行開展業務的內、外不制約因素。這些制約因素主要包括：（1）可貸資金總量限制（2）風險性限制（3）貸款需求限制（4）其他限制求解線形規劃模型

線性規劃法的具體步驟如下：例如：一家銀行的負債總額為2500萬元，可用于貸款（X1）和購買短期證券（X2）。設貸款收益率為12%，證券收益率為8%，不考慮成本。又設銀行管理人員確定的流動性標準是短期證券須占貸款的25%以上。利用線性規劃法測算此銀行資產負債的優化配置。首先確定目標函數及約束條件。如設定目標為利息收入最大化，則目標函數為：

maxR=0.12X1+0.08X2約束條件：（1）總量約束條件

X1+X2≤2500萬元

（2）流動性限制

X2≥0.25X1

（3）非負限制條件X1≥0與X2≥0例如：一家銀行的負債總額為2500萬元，可用于貸款（X1）和第02章_商業銀行經營管理理論課件第一個約束條件X1+X2≤2500萬元，表明銀行的貸款與短期證券的組合受資金來源總量的制約，可行的資產選擇必須在AB線或其下；第二個約束條件表明用來作為二級儲備的短期證券必須等于或大于總貸款的25%，以符合流動性標準，如果貸款為1000萬元，證券投資應為250萬元；第三個約束條件X1≥0與X2≥0表明，貸款與短期證券不可能為負數。在第一約束條件下，按此比例擴大資產組合數量，經多次驗證，可以得出符合第二、第三兩個條件的最佳資產組合為貸款2000萬元，短期證券500萬元，即可行的最佳組合在OE線上。第一個約束條件X1+X2≤2500萬元，表明銀行的貸款與短E點位于OE線與AB線的交點，即E點完全滿足了三個約束條件，并使得利潤最大化。E點被稱為最佳資產組合點，在這一點上，資產總額為2500萬元，其中貸款2000萬元，短期證券投資500萬元。目標函數為：R=2000×0.12+500×0.08=280（萬元）

E點位于OE線與AB線的交點，即E點完全滿足了三個約束條件，評價：優點：線性規劃方法是一種規范化定量分析方法，它使銀行資產負債管理得到了量化，較前兩種管理方法更具有科學性和可操作性。不足：從實踐看，情況更為復雜，比如目標函數的多樣性、資產配置在結構上的復雜性，目標變量系數以及約束條件等的變動性，都使得線性規劃模型變得更為復雜。評價：2.3.2負債管理方法負債管理方法的核心內容是銀行通過從市場借入資金，調整負債流動性需要來滿足資產的需要，以此來擴大負債與資產的規模。負債管理方法主要包括兩種儲備頭寸管理方法全面負債管理方法

2.3.2負債管理方法1.儲備頭寸管理方法

儲備頭寸管理方法是指銀行借入資金補足一級儲備，以滿足存款提取和貸款要求，通過營運頭寸調度來保持高收益、低流動性的資產。優點：這個方法在提高資金使用效率的同時減緩了銀行因儲備減少而帶來的流動性不足，從而緩解了對銀行經營帶來的震蕩。缺點：這種方法也存在借不到資金和借入資金成本不能確定等風險。1.儲備頭寸管理方法2.全面負債管理方法

全面負債管理方法又稱純負債管理方法，是銀行通過借入外來資金持續擴大資產負債規模的方法。這種管理方法的前提是借入資金具有較大的供給彈性，即市場上有足夠的參與者和足夠的資金。這種方法的風險是有時得不到足夠的資金來源，一旦中央銀行