1、MACRO.泓域咨詢 /遼寧精密光學鏡頭項目可行性研究報告遼寧精密光學鏡頭項目可行性研究報告xx投資管理公司報告說明隨著智能手機的普及，攝像頭已成為手機標配，而每款手機新品也會在攝像頭像素上更新升級，迎合市場需求。2015年以來，全球智能手機市場趨于飽和，增速逐步趨于平穩，但手機攝像頭像素一直保持提升。目前，國內手機后置攝像頭平均像素在1000萬以上，前置攝像頭在350萬以上。盡管手機市場趨于飽和，但國內手機廠商出貨量保持持續增長態勢。根據ICInsights公布的數據，2016年中國手機廠商出貨量增長快速，全球前12強中占據8強。手機出貨量的增加將很大程度上拉動國內高像素手機攝像頭的需求。而

2、據互聯網消費調研中心統計，國內手機廠商對800萬以上像素的攝像頭的需求量，2017將達到6.5億顆，2018年可達7.8億顆。根據謹慎財務估算，項目總投資5994.28萬元，其中：建設投資4486.99萬元，占項目總投資的74.85%；建設期利息47.84萬元，占項目總投資的0.80%；流動資金1459.45萬元，占項目總投資的24.35%。項目正常運營每年營業收入12300.00萬元，綜合總成本費用9453.07萬元，凈利潤2086.57萬元，財務內部收益率28.38%，財務凈現值5267.49萬元，全部投資回收期4.94年。本期項目具有較強的財務盈利能力，其財務凈現值良好，投資回收期合理。

3、綜上所述，本項目能夠充分利用現有設施，屬于投資合理、見效快、回報高項目；擬建項目交通條件好；供電供水條件好，因而其建設條件有明顯優勢。項目符合國家產業發展的戰略思想，有利于行業結構調整。本報告基于可信的公開資料，參考行業研究模型，旨在對項目進行合理的邏輯分析研究。本報告僅作為投資參考或作為參考范文模板用途。目錄第一章 市場預測9一、 行業上下游的關系9二、 影響行業發展的有利因素和不利因素10三、 進入本行業的主要障礙12第二章 項目承辦單位基本情況14一、 公司基本信息14二、 公司簡介14三、 公司競爭優勢16四、 公司主要財務數據18公司合并資產負債表主要數據18公司合并利潤表主要數據1

4、8五、 核心人員介紹19六、 經營宗旨20七、 公司發展規劃20第三章 項目概述27一、 項目名稱及建設性質27二、 項目承辦單位27三、 項目定位及建設理由29四、 報告編制說明31五、 項目建設選址34六、 項目生產規模34七、 建筑物建設規模34八、 環境影響34九、 原輔材料及設備35十、 項目總投資及資金構成35十一、 資金籌措方案36十二、 項目預期經濟效益規劃目標36十三、 項目建設進度規劃36主要經濟指標一覽表37第四章 項目建設背景及必要性分析39一、 行業基本風險特征39二、 光學鏡頭行業市場規模40三、 光學鏡頭制造行業概況44四、 項目實施的必要性48第五章 選址可行性

5、分析49一、 項目選址原則49二、 建設區基本情況49三、 創新驅動發展52四、 社會經濟發展目標52五、 產業發展方向53六、 項目選址綜合評價55第六章 建筑物技術方案56一、 項目工程設計總體要求56二、 建設方案56三、 建筑工程建設指標58建筑工程投資一覽表58第七章 運營模式60一、 公司經營宗旨60二、 公司的目標、主要職責60三、 各部門職責及權限61四、 財務會計制度64第八章 SWOT分析68一、 優勢分析（S）68二、 劣勢分析（W）70三、 機會分析（O）70四、 威脅分析（T）72第九章 法人治理結構77一、 股東權利及義務77二、 董事84三、 高級管理人員89四、

6、 監事91第十章 原材料及成品管理94一、 項目建設期原輔材料供應情況94二、 項目運營期原輔材料供應及質量管理94第十一章 勞動安全生產分析96一、 編制依據96二、 防范措施98三、 預期效果評價101第十二章 投資估算及資金籌措102一、 投資估算的依據和說明102二、 建設投資估算103建設投資估算表107三、 建設期利息107建設期利息估算表107固定資產投資估算表108四、 流動資金109流動資金估算表110五、 項目總投資111總投資及構成一覽表111六、 資金籌措與投資計劃112項目投資計劃與資金籌措一覽表112第十三章 經濟效益及財務分析114一、 經濟評價財務測算114營業

7、收入、稅金及附加和增值稅估算表114綜合總成本費用估算表115固定資產折舊費估算表116無形資產和其他資產攤銷估算表117利潤及利潤分配表118二、 項目盈利能力分析119項目投資現金流量表121三、 償債能力分析122借款還本付息計劃表123第十四章 風險分析125一、 項目風險分析125二、 項目風險對策127第十五章 項目綜合評價130第十六章 補充表格131主要經濟指標一覽表131建設投資估算表132建設期利息估算表133固定資產投資估算表134流動資金估算表134總投資及構成一覽表135項目投資計劃與資金籌措一覽表136營業收入、稅金及附加和增值稅估算表137綜合總成本費用估算表13

8、8固定資產折舊費估算表139無形資產和其他資產攤銷估算表139利潤及利潤分配表140項目投資現金流量表141借款還本付息計劃表142建筑工程投資一覽表143項目實施進度計劃一覽表144主要設備購置一覽表145能耗分析一覽表145第一章 市場預測一、 行業上下游的關系行業為光學光電子行業（簡稱“光電行業”），光電行業產業鏈的上游為光學材料及光學毛坯生產，光學材料以光學玻璃為主，光學玻璃整體上處于供求平衡狀態，價格穩中趨降。光學毛坯是將光學材料切割、熔融、壓型等工藝生產的光學材料初級加工的毛坯產品。光電行業產業鏈中游為光學元件及組件行業，為光電產業鏈的核心部分，也是光電技術結合最緊密的環節。該領域

9、的生產企業多為光學廠商和電子廠商的結合，需要根據電子廠商的要求設計加工生產，進入門檻較高。光電行業產業鏈下游為光電整機產品的生產，由于光電技術衍生出多種光電產品，直接面對消費者，市場規模巨大，直接帶動了整個光電產業的發展，從而拉動中游、上游行業的增長。同時移動互聯的廣泛應用推動光學鏡頭的市場規模快速增長，目前應用移動互聯的產品多種多樣，主要包括手機、照相機、視頻監控、車載鏡頭、移動穿戴產品等等。在任何需要捕捉圖片和圖像的電子設備上，光學鏡頭和鏡片都是必不可少的元器件。隨著未來移動互聯方式的不斷豐富，光學鏡頭和鏡片將應用到更多的下游產品中，市場空間巨大。二、 影響行業發展的有利因素和不利因素1、

10、有利因素（1）國家政策的大力支持本行業的充分發展是促進我國從制造業大國向制造業強國轉變的重要組成部分，受國家產業政策扶持，行業發展前景良好。國務院各部委及地方政府出臺了一系列具體扶持政策和產業發展規劃，為本行業的發展提供了良好的政策環境。（2）相關下游行業的發展為本行業提供了廣闊的市場空間隨著智能化、信息化的發展，消費電子產品已滲透到社會的各行各業，正改變著傳統的工作、學習和生活方式，推動著社會的發展。目前，我國已成為全球最大的電子產品制造基地，據工信部2015年電子信息產業統計公報數據，2015年我國電子信息產業銷售收入15.4萬億元，同比增長10.4%。在硬件產品制造方面，我國手機、計算機

11、和彩電等產品產量分別達到18.1億部、3.1億臺和1.4億臺，占全球出貨量比重均在半數以上。在軟件產品開發方面，我國軟件業務收入同比增長16.6%，明顯高于全球5.7%的平均增長水平，占全球市場份額進一步提高。隨著光學鏡頭及其模組等光學元器件在電子產品中的重要性不斷提升，占其采購成本比例也在不斷攀升。未來幾年內，我國消費電子產品重要組件的需求量將迎來高速增長期。2、不利因素（1）光學鏡頭行業議價能力有限光學鏡頭的價格主要由OV、索尼等CMOS廠商決定，通常定價策略為OV、索尼給出市場指導價，模組廠圍繞指導價進行博弈，形成市場價格，故鏡頭生產商對鏡頭產品的議價能力較弱，主要采用提高設備自動化，降

12、低人工成本，優化作業流程，提高生產效率等方式控制成本，以保證合理的利潤空間。（2）裝備水平落后受我國裝備制造行業整體發展水平的影響，國內大部分中小元器件企業設備自動化、數字化程度低，精密度和穩定性差。而歐洲或日本等國生產的模具制造設備和模切及精雕設備價格昂貴，小規模企業無力購買，導致行業的裝備水平與制造強國相比存在較大的差距，最終致使產品質量存在一定差距。（3）人力資源短缺電子產品光學元器件的研發、生產和管理中涉及多種技術的綜合應用，技術人員不但需要具有對下游客戶行業的認識，而且需要擁有相關的工作經驗以及技術水平。綜合型專業人才無疑在產品的制造和客戶服務過程中承擔了重要的作用。目前國內相關人才

13、的培養、教育還比較落后，尚無教育培訓機構專門從事跨領域的人才培養，較多的還是根據各企業發展需要進行再教育。專業人才的缺失嚴重阻礙了國內本行業的發展。高端人才的缺乏已經被業內公認為是制約我國光學組件行業發展的巨大瓶頸。另一方面，隨著我國制造業的深入發展和社會的全面進步，人力成本進一步提高，中低端的制造業企業招工、用工難成為社會普遍話題。這也是對本行業的重要制約因素之一。三、 進入本行業的主要障礙1、技術壁壘光學鏡頭制造行業屬于技術密集型行業，擁有較高的技術壁壘。從行業角度來看，是融合了幾何光學、物理光學、薄膜光學、色度學、熱力學、精密機械、電子信息技術等學科的高度集成制造行業，產品技術含量較高。

14、例如高像素鏡頭、輕薄化外形、大光圈以及光學防抖動等應用趨勢均對廠商提出了更高的鏡頭設計要求和鏡頭組裝要求，需要廠商具有深厚的技術積累和持續研發實力。2、規模壁壘光電行業是充分競爭的行業，行業內光電子元器件以及組件的毛利率相對較低。以光電子元器件精密加工為主的大型生產廠商通過其規模化優勢，降低單位產品生產制造成本，進而在市場上通過價格競爭擠壓中小型生產廠商，進一步擴大其規模優勢，形成一定的行業規模壁壘。3、資金壁壘精密光學元件、光學鏡頭加工及組裝屬于資金密集的行業。為了滿足下游客戶對產品精密度的要求，生產廠商需要投入大量資金購置加工設備、鍍膜設備等自動化設備，提升企業生產的自動化水平，提高良品率

15、，減少殘次品的損耗。因此，企業的融資能力是進入該行業的重要壁壘之一。第二章 項目承辦單位基本情況一、 公司基本信息1、公司名稱：xx投資管理公司2、法定代表人：嚴xx3、注冊資本：520萬元4、統一社會信用代碼：xxxxxxxxxxxxx5、登記機關：xxx市場監督管理局6、成立日期：2013-5-37、營業期限：2013-5-3至無固定期限8、注冊地址：xx市xx區xx9、經營范圍：從事精密光學鏡頭相關業務（企業依法自主選擇經營項目，開展經營活動；依法須經批準的項目，經相關部門批準后依批準的內容開展經營活動；不得從事本市產業政策禁止和限制類項目的經營活動。）二、 公司簡介企業履行社會責任，既

16、是實現經濟、環境、社會可持續發展的必由之路，也是實現企業自身可持續發展的必然選擇；既是順應經濟社會發展趨勢的外在要求，也是提升企業可持續發展能力的內在需求；既是企業轉變發展方式、實現科學發展的重要途徑，也是企業國際化發展的戰略需要。遵循“奉獻能源、創造和諧”的企業宗旨，公司積極履行社會責任，依法經營、誠實守信，節約資源、保護環境，以人為本、構建和諧企業，回饋社會、實現價值共享，致力于實現經濟、環境和社會三大責任的有機統一。公司把建立健全社會責任管理機制作為社會責任管理推進工作的基礎，從制度建設、組織架構和能力建設等方面著手，建立了一套較為完善的社會責任管理機制。當前，國內外經濟發展形勢依然錯綜

17、復雜。從國際看，世界經濟深度調整、復蘇乏力，外部環境的不穩定不確定因素增加，中小企業外貿形勢依然嚴峻，出口增長放緩。從國內看，發展階段的轉變使經濟發展進入新常態，經濟增速從高速增長轉向中高速增長，經濟增長方式從規模速度型粗放增長轉向質量效率型集約增長，經濟增長動力從物質要素投入為主轉向創新驅動為主。新常態對經濟發展帶來新挑戰，企業遇到的困難和問題尤為突出。面對國際國內經濟發展新環境，公司依然面臨著較大的經營壓力，資本、土地等要素成本持續維持高位。公司發展面臨挑戰的同時，也面臨著重大機遇。隨著改革的深化，新型工業化、城鎮化、信息化、農業現代化的推進，以及“大眾創業、萬眾創新”、中國制造2025、

18、“互聯網+”、“一帶一路”等重大戰略舉措的加速實施，企業發展基本面向好的勢頭更加鞏固。公司將把握國內外發展形勢，利用好國際國內兩個市場、兩種資源，抓住發展機遇，轉變發展方式，提高發展質量，依靠創業創新開辟發展新路徑，贏得發展主動權，實現發展新突破。三、 公司競爭優勢（一）自主研發優勢公司在各個細分領域深入研究的同時，通過整合各平臺優勢，構建全產品系列，并不斷進行產品結構升級，順應行業一體化、集成創新的發展趨勢。通過多年積累，公司產品性能處于國內領先水平。公司多年來堅持技術創新，不斷改進和優化產品性能，實現產品結構升級。公司結合國內市場客戶的個性化需求，不斷升級技術，充分體現了公司的持續創新能力

19、。在不斷開發新產品的過程中，公司已有多項產品均為國內領先水平。在注重新產品、新技術研發的同時，公司還十分重視自主知識產權的保護。（二）工藝和質量控制優勢公司進口大量設備和檢測設備，有效提高了精度、生產效率，為產品研發與確保產品質量奠定了堅實的基礎。此外，公司是行業內較早通過ISO9001質量體系認證的企業之一，公司產品根據市場及客戶需要通過了產品認證，表明公司產品不僅滿足國內高端客戶的要求，而且部分產品能夠與國際標準接軌，能夠躋身于國際市場競爭中。在日常生產中，公司嚴格按照質量體系管理要求，不斷完善產品的研發、生產、檢驗、客戶服務等流程，保證公司產品質量的穩定性。（三）產品種類齊全優勢公司不僅

20、能滿足客戶對標準化產品的需求，而且能根據客戶的個性化要求，定制生產規格、型號不同的產品。公司齊全的產品系列，完備的產品結構，能夠為客戶提供一站式服務。對公司來說，實現了對具有多種產品需求客戶的資源共享，拓展了銷售渠道，增加了客戶粘性。公司產品價格與國外同類產品相比有較強性價比優勢，在國內市場起到了逐步替代進口產品的作用。（四）營銷網絡及服務優勢根據公司產品服務的特點、客戶分布的地域特點，公司營銷覆蓋了華南、華東、華北及東北等下游客戶較為集中的區域，并在歐美、日本、東南亞等國家和地區初步建立經銷商網絡，及時了解客戶需求，為客戶提供貼身服務，達到快速響應的效果。公司擁有一支行業經驗豐富的銷售團隊，

21、在各區域配備銷售人員，建立從市場調研、產品推廣、客戶管理、銷售管理到客戶服務的多維度銷售網絡體系。公司的服務覆蓋產品服務整個生命周期，公司多名銷售人員具有研發背景，可引導客戶的技術需求并為其提供解決方案，為客戶提供及時、深入的專業技術服務與支持。公司與經銷商互利共贏，結成了長期戰略合作伙伴關系，公司經銷網絡較為穩定，有利于深耕行業和區域市場，帶動經銷商共同成長。四、 公司主要財務數據公司合并資產負債表主要數據項目2020年12月2019年12月2018年12月資產總額2074.951659.961556.21負債總額909.44727.55682.08股東權益合計1165.51932.4187

22、4.13公司合并利潤表主要數據項目2020年度2019年度2018年度營業收入6982.745586.195237.06營業利潤1461.201168.961095.90利潤總額1180.57944.46885.43凈利潤885.43690.64637.51歸屬于母公司所有者的凈利潤885.43690.64637.51五、 核心人員介紹1、嚴xx，中國國籍，1976年出生，本科學歷。2003年5月至2011年9月任xxx有限責任公司執行董事、總經理；2003年11月至2011年3月任xxx有限責任公司執行董事、總經理；2004年4月至2011年9月任xxx有限責任公司執行董事、總經理。2018

23、年3月起至今任公司董事長、總經理。2、戴xx，中國國籍，無永久境外居留權，1970年出生，碩士研究生學歷。2012年4月至今任xxx有限公司監事。2018年8月至今任公司獨立董事。3、朱xx，1974年出生，研究生學歷。2002年6月至2006年8月就職于xxx有限責任公司；2006年8月至2011年3月，任xxx有限責任公司銷售部副經理。2011年3月至今歷任公司監事、銷售部副部長、部長；2019年8月至今任公司監事會主席。4、段xx，中國國籍，無永久境外居留權，1971年出生，本科學歷，中級會計師職稱。2002年6月至2011年4月任xxx有限責任公司董事。2003年11月至2011年3月

24、任xxx有限責任公司財務經理。2017年3月至今任公司董事、副總經理、財務總監。5、范xx，1957年出生，大專學歷。1994年5月至2002年6月就職于xxx有限公司；2002年6月至2011年4月任xxx有限責任公司董事。2018年3月至今任公司董事。6、江xx，中國國籍，無永久境外居留權，1958年出生，本科學歷，高級經濟師職稱。1994年6月至2002年6月任xxx有限公司董事長；2002年6月至2011年4月任xxx有限責任公司董事長；2016年11月至今任xxx有限公司董事、經理；2019年3月至今任公司董事。7、付xx，中國國籍，無永久境外居留權，1959年出生，大專學歷，高級工

25、程師職稱。2003年2月至2004年7月在xxx股份有限公司兼任技術顧問；2004年8月至2011年3月任xxx有限責任公司總工程師。2018年3月至今任公司董事、副總經理、總工程師。8、楊xx，中國國籍，1977年出生，本科學歷。2018年9月至今歷任公司辦公室主任，2017年8月至今任公司監事。六、 經營宗旨自主創新，誠實守信，讓世界分享中國創造的魅力。七、 公司發展規劃（一）發展計劃1、發展戰略作為高附加值產業的重要技術支撐，正在轉變發展思路，由“高速增長階段”向“高質量發展”邁進。公司順應產業的發展趨勢，以“科技、創新”為經營理念，以技術創新、智能制造、產品升級和節能環保為重點，致力于

26、構造技術密集、資源節約、環境友好、品質優良、持續發展的新型企業，推進公司高質量可持續發展。2、經營目標目前，行業正在從粗放式擴張階段轉向高質量發展階段，公司將進一步擴大高端產品的生產能力，抓住市場機遇，提高市場占有率；進一步加大研發投入，注重技術創新，提升公司科技研發能力；進一步加強環境保護工作，積極開發應用節能減排染整技術，保持清潔生產和節能減排的競爭優勢；進一步完善公司內部治理機制，按照公司治理準則的要求規范公司運行，提升運營質量和效益，努力把公司打造成為行業的標桿企業。（二）具體發展計劃1、市場開拓計劃公司將在鞏固現有市場基礎上，根據下游行業個性化、多元化的消費特點，以新技術新產品為支撐

27、，加快市場開拓步伐。主要計劃如下：（1）密切跟蹤市場消費需求的變化，建立市場、技術、生產多部門聯動機制，提高公司對市場變化的反應能力； （2）進一步完善市場營銷網絡，加強銷售隊伍建設，優化以營銷人員為中心的銷售責任制，激發營銷人員的工作積極性； （3）加強品牌建設，以優質的產品和服務贏得客戶，充分利用互聯網宣傳途徑，擴大公司知名度，增加客戶及市場對迎豐品牌的認同感； （4）在鞏固現有市場的基礎上，積極開拓新市場，推進省內外市場的均衡協調發展，進一步提升公司市場占有率。2、技術開發計劃公司的技術開發工作將重點圍繞提升產品品質、節能環保、知識產權保護等方面展開。公司將在現有專利、商標等相關知識產權

28、的基礎上，進一步加強知識產權的保護工作，將技術研發成果整理并進行相應的專利申請，通過對公司無形資產的保護，切實做好知識產權的維護。為保證上述技術開發計劃的順利實施，公司將加大科研投入，強化研發隊伍素質，創新管理機制和服務機制，積極參加行業標準的制定，不斷提高企業的整體技術開發能力。3、人力資源發展計劃培育、擁有一支有事業心、有創造力的人才隊伍，是企業核心競爭力和可持續發展的原動力。隨著經營規模的不斷擴大，公司對人才的需求將更為迫切，人才對公司發展的支撐作用將進一步顯現。為此，公司將重點做好以下工作：（1）加強人才的培養與引進工作，培育優秀技術人才、管理人才；（2）加強與高校間的校企人才合作，充

29、分利用高校的人才優勢和教育資源優勢，開展技術合作和人才培養，全面提升技術人員的整體素質；（3）加強對基層員工的技能培訓和崗位培訓，提高勞動熟練程度和自動化設備的操作能力，有效提高勞動效率和產品質量。（4）積極探索員工激勵機制，進一步完善以績效為導向的人力資源管理體系，充分調動員工的積極性。4、企業并購計劃公司將抓住行業整合機會，根據自身發展戰略，充分利用現有的綜合競爭優勢，整合有價值的市場資源，推進收購、兼并、控股或參股同行業具有一定互補優勢的公司，實現產品經營和資本經營、產業資本與金融資本的有機結合，進一步增強公司的經營規模和市場競爭能力。5、籌融資計劃目前公司正處于快速發展期，新生產線建設

30、、技術改造、科技開發、人才引進、市場拓展等方面均需較大的資金投入。公司將根據經營發展計劃和需要，綜合考慮融資成本、資產結構、資金使用時間等多種因素，采取多元化的籌資方式，滿足不同時期的資金需求，推動公司持續、快速、健康發展。積極利用資本市場的直接融資功能，為公司的長遠發展籌措資金。（三）面臨困難公司資產規模將進一步增長，業務將不斷發展和擴大，但在戰略規劃、營銷策略、組織設計、資源配置，特別是資金管理和內部控制等方面面臨新的挑戰。同時，公司今后發展中，需要大量的管理、營銷、技術等方面的人才，也使公司面臨較大的人才培養、引進和合理使用的壓力。公司必須盡快提高各方面的應對能力，才能保持持續發展，實現

31、各項業務發展目標。1、資金不足發展計劃的實施需要足夠的資金支持。目前公司融資手段較為單一，所需資金主要通過銀行貸款解決，融資成本較高，還本付息壓力較大，難以滿足公司快速發展的要求。因此，能否借助資本市場，將成為公司發展計劃能否成功實施的關鍵。如果不能順利募集到足夠的資金，公司的發展計劃將難以如期實現。2、人才緊缺隨著經營規模的不斷擴大，公司在新產品新技術開發、生產經營管理方面，高級科研人才和管理人才相對缺乏，將影響公司進一步提高研發能力和管理水平。因此，能否盡快引進、培養這方面人才將對募投項目的順利實施和公司未來發展產生較大的影響。（四）采用的方式、方法或途徑建立多渠道融資體系，實現公司經營發

32、展目標公司擬建立資本市場直接融資渠道，改變融資渠道單一依賴銀行貸款的現狀，為公司未來重大投資項目的順利實施籌集所需資金，確保公司經營發展目標的實現。同時，加強與商業銀行的聯系，構建良好的銀企合作關系，及時獲得商業銀行的貸款支持，緩解公司發展過程中的資金壓力。1、內部培養和外部引進高層次人才，應對經營規模快速提升面臨的挑戰公司現有人員在數量、知識結構和專業技能等方面將不能完全滿足公司快速發展的需求，公司需加快內部培養和外部引進高層次人才的力度，確保高素質技術人才、經營管理人才以及營銷人才滿足公司發展需要。為此，公司擬采取下列措施：1、加強人力資源戰略規劃，通過建立有市場競爭力的薪酬體系和公平有序

33、的職業晉升機制，吸引優秀的技術、營銷、管理人才加入公司，提升公司綜合競爭力；2、進一步完善以績效為導向的員工激勵與約束機制，努力營造團結和諧的企業文化，強化員工對企業的歸屬感和責任感，保持公司人才隊伍的穩定性和積極性；3、加強年輕人才的培養，建立人才儲備機制，增強公司人才隊伍的深度和厚度，形成完整有序的人才梯隊，實現公司可持續發展。2、以市場需求為驅動，提高公司競爭能力公司將以市場為導向，認真研究市場需求，密切跟蹤印染行業政策及最新發展動向，推動科技創新和加大研發投入，優化產品結構，開拓高端市場，不斷提升管理水平和服務質量，豐富服務內容，完善和延伸產業鏈，提升公司的核心競爭力和市場地位，最終實

34、現公司的戰略發展目標。第三章 項目概述一、 項目名稱及建設性質（一）項目名稱遼寧精密光學鏡頭項目（二）項目建設性質本項目屬于技術改造項目二、 項目承辦單位（一）項目承辦單位名稱xx投資管理公司（二）項目聯系人嚴xx（三）項目建設單位概況經過多年的發展，公司擁有雄厚的技術實力，豐富的生產經營管理經驗和可靠的產品質量保證體系，綜合實力進一步增強。公司將繼續提升供應鏈構建與管理、新技術新工藝新材料應用研發。集團成立至今，始終堅持以人為本、質量第一、自主創新、持續改進，以技術領先求發展的方針。公司全面推行“政府、市場、投資、消費、經營、企業”六位一體合作共贏的市場戰略，以高度的社會責任積極響應政府城市

35、發展號召，融入各級城市的建設與發展，在商業模式思路上領先業界，對服務區域經濟與社會發展做出了突出貢獻。 企業履行社會責任，既是實現經濟、環境、社會可持續發展的必由之路，也是實現企業自身可持續發展的必然選擇；既是順應經濟社會發展趨勢的外在要求，也是提升企業可持續發展能力的內在需求；既是企業轉變發展方式、實現科學發展的重要途徑，也是企業國際化發展的戰略需要。遵循“奉獻能源、創造和諧”的企業宗旨，公司積極履行社會責任，依法經營、誠實守信，節約資源、保護環境，以人為本、構建和諧企業，回饋社會、實現價值共享，致力于實現經濟、環境和社會三大責任的有機統一。公司把建立健全社會責任管理機制作為社會責任管理推進

36、工作的基礎，從制度建設、組織架構和能力建設等方面著手，建立了一套較為完善的社會責任管理機制。當前，國內外經濟發展形勢依然錯綜復雜。從國際看，世界經濟深度調整、復蘇乏力，外部環境的不穩定不確定因素增加，中小企業外貿形勢依然嚴峻，出口增長放緩。從國內看，發展階段的轉變使經濟發展進入新常態，經濟增速從高速增長轉向中高速增長，經濟增長方式從規模速度型粗放增長轉向質量效率型集約增長，經濟增長動力從物質要素投入為主轉向創新驅動為主。新常態對經濟發展帶來新挑戰，企業遇到的困難和問題尤為突出。面對國際國內經濟發展新環境，公司依然面臨著較大的經營壓力，資本、土地等要素成本持續維持高位。公司發展面臨挑戰的同時，也

37、面臨著重大機遇。隨著改革的深化，新型工業化、城鎮化、信息化、農業現代化的推進，以及“大眾創業、萬眾創新”、中國制造2025、“互聯網+”、“一帶一路”等重大戰略舉措的加速實施，企業發展基本面向好的勢頭更加鞏固。公司將把握國內外發展形勢，利用好國際國內兩個市場、兩種資源，抓住發展機遇，轉變發展方式，提高發展質量，依靠創業創新開辟發展新路徑，贏得發展主動權，實現發展新突破。三、 項目定位及建設理由德國具備雄厚的光學工業基礎，在光學冷加工方面具有高水平、高精度優勢，而蔡司鏡頭和徠卡相機也代表了世界傳統光學加工和相機制造技術的最高水準。為振興發展注入強大動力依靠改革破除發展瓶頸、匯聚發展優勢、增強發展

38、動力，增強改革的系統性、整體性、協同性，推動有效市場和有為政府更好結合，加快形成同市場完全對接、充滿內在活力的體制機制。持續優化營商環境。以市場主體獲得感為評價標準，以政府職能轉變為核心，以“一網通辦”為抓手，以嚴格執法、公正司法為保障，著力營造辦事方便、法治良好、成本競爭力強、生態宜居的營商環境，為各類市場主體投資興業營造穩定、公平、透明、可預期的發展生態。深入推進“放管服”改革，全面實行政府權責清單制度，進一步精簡行政許可事項，簡化優化審批流程，不斷降低制度性交易成本。實施涉企經營許可事項清單管理，加強事中事后監管，對新產業新業態實行包容審慎監管。構建覆蓋企業全生命周期的服務體系。加快服務

39、型政府建設，增強主動服務意識，順應市場主體需求，切實幫助市場主體解決實際問題。加強誠信遼寧建設，健全社會誠信制度，強化重點領域政務誠信建設，建立健全政府失信責任追究制度，完善行業自律規則，加強公民誠信道德建設。嚴格市場監管、質量監管、安全監管，加強違法懲戒。加強營商文化建設，營造“辦事不求人”的社會氛圍。完善營商環境評價體系，定期開展營商環境評價。營造支持非公有制經濟高質量發展的制度環境。精準打好政策組合拳，健全支持民營經濟、外商投資企業發展的市場、政策、法治和社會環境，充分激發非公有制經濟活力和創造力。進一步放寬民營企業市場準入，切實降低企業生產經營成本，依法平等保護民營企業產權和企業家權益

40、。鼓勵引導民營企業加快轉型升級，支持民營企業參與產業鏈供應鏈協同制造。增加面向中小微企業的金融服務供給，完善民營企業融資增信支持體系。構建親清政商關系，建立規范化機制化政企溝通渠道，大力弘揚企業家精神，加強企業家隊伍建設，促進非公有制經濟健康發展和非公有制經濟人士健康成長。加快高標準市場體系建設。實施高標準市場體系建設行動，建立健全統一開放的要素市場，推進土地、勞動力、資本、技術、數據等要素市場化改革，完善要素交易規則和服務體系，促進要素自由流動平等交換。推進存量土地有序流轉和開發利用，提供靈活高效的產業用地保障。暢通勞動力和人才社會性流動渠道，推動公共資源按常住人口規模配置。健全多層次資本市

41、場體系，支持遼寧股權交易中心完善功能，更好服務中小微企業發展。促進數據資源化、資產化、資本化。健全公平競爭審查機制，提升市場綜合監管能力。四、 報告編制說明（一）報告編制依據1、國家建設方針，政策和長遠規劃；2、項目建議書或項目建設單位規劃方案；3、可靠的自然，地理，氣候，社會，經濟等基礎資料；4、其他必要資料。（二）報告編制原則1、項目建設必須遵循國家的各項政策、法規和法令，符合國家產業政策、投資方向及行業和地區的規劃。2、采用的工藝技術要先進適用、操作運行穩定可靠、能耗低、三廢排放少、產品質量好、安全衛生。3、以市場為導向，以提高競爭力為出發點，產品無論在質量性能上，還是在價格上均應具有較

42、強的競爭力。4、項目建設必須高度重視環境保護、工業衛生和安全生產。環保、消防、安全設施和勞動保護措施必須與主體裝置同時設計，同時建設，同時投入使用。污染物的排放必須達到國家規定標準，并保證工廠安全運行和操作人員的健康。5、將節能減排與企業發展有機結合起來，正確處理企業發展與節能減排的關系，以企業發展提高節能減排水平，以節能減排促進企業更好更快發展。6、按照現代企業的管理理念和全新的建設模式進行規劃建設，要統籌考慮未來的發展，為今后企業規模擴大留有一定的空間。7、以經濟救益為中心，加強項目的市場調研。按照少投入、多產出、快速發展的原則和項目設計模式改革要求，盡可能地節省項目建設投資。在穩定可靠的

43、前提下，實事求是地優化各成本要素，最大限度地降低項目的目標成本，提高項目的經濟效益，增強項目的市場競爭力。8、以科學、實事求是的態度，公正、客觀的反映本項目建設的實際情況，工程投資堅持“求是、客觀”的原則。（二） 報告主要內容投資必要性：主要根據市場調查及分析預測的結果，以及有關的產業政策等因素，論證項目投資建設的必要性；技術的可行性：主要從事項目實施的技術角度，合理設計技術方案，并進行比選和評價；財務可行性：主要從項目及投資者的角度,設計合理財務方案,從企業理財的角度進行資本預算，評價項目的財務盈利能力，進行投資決策，并從融資主體的角度評價股東投資收益、現金流量計劃及債務清償能力；組織可行性

44、：制定合理的項目實施進度計劃、設計合理組織機構、選擇經驗豐富的管理人員、建立良好的協作關系、制定合適的培訓計劃等，保證項目順利執行；經濟可行性：主要是從資源配置的角度衡量項目的價值，評價項目在實現區域經濟發展目標、有效配置經濟資源、增加供應、創造就業、改善環境、提高人民生活等方面的效益；風險因素及對策：主要是對項目的市場風險、技術風險、財務風險、組織風險、法律風險、經濟及社會風險等因素進行評價，制定規避風險的對策，為項目全過程的風險管理提供依據。五、 項目建設選址本期項目選址位于xxx（以選址意見書為準），占地面積約13.00畝。項目擬定建設區域地理位置優越，交通便利，規劃電力、給排水、通訊等

45、公用設施條件完備，非常適宜本期項目建設。六、 項目生產規模項目建成后，形成年產xxx套精密光學鏡頭的生產能力。七、 建筑物建設規模本期項目建筑面積14472.07，其中：生產工程8518.20，倉儲工程2523.95，行政辦公及生活服務設施2031.01，公共工程1398.91。八、 環境影響本項目符合國家和地方產業政策，建成后有較高的社會、經濟效益；擬采用的各項污染防治措施合理、有效，水、氣污染物、噪聲均可實現達標排放，固體廢物可實現零排放；項目投產后，對周邊環境污染影響不明顯，環境風險事故出現概率較低；環保投資可基本滿足污染控制需要，能實現經濟效益和社會效益的統一。因此在下一步的工程設計和

46、建設中，如能嚴格落實建設單位既定的污染防治措施和各項環境保護對策建議，從環保角度分析，本項目在擬建地建設是可行的。九、 原輔材料及設備（一）項目主要原輔材料該項目主要原輔材料包括金屬件、光學玻璃、金屬墊片。（二）主要設備主要設備包括：仿形倒邊機、鍍膜機、分光光度計、平面干涉儀、平面光管、瑞德砂磨機、平面倒邊機、倒邊機、自動倒邊機、干涉儀、真空機、絲印機、干燥柜、彷形機、光學玻璃開料機、雙邊機、內圓切割機、多刀切割機。十、 項目總投資及資金構成（一）項目總投資構成分析本期項目總投資包括建設投資、建設期利息和流動資金。根據謹慎財務估算，項目總投資5994.28萬元，其中：建設投資4486.99萬元

47、，占項目總投資的74.85%；建設期利息47.84萬元，占項目總投資的0.80%；流動資金1459.45萬元，占項目總投資的24.35%。（二）建設投資構成本期項目建設投資4486.99萬元，包括工程費用、工程建設其他費用和預備費，其中：工程費用3906.59萬元，工程建設其他費用462.34萬元，預備費118.06萬元。十一、 資金籌措方案本期項目總投資5994.28萬元，其中申請銀行長期貸款1952.71萬元，其余部分由企業自籌。十二、 項目預期經濟效益規劃目標（一）經濟效益目標值（正常經營年份）1、營業收入（SP）：12300.00萬元。2、綜合總成本費用（TC）：9453.07萬元。3

48、、凈利潤（NP）：2086.57萬元。（二）經濟效益評價目標1、全部投資回收期（Pt）：4.94年。2、財務內部收益率：28.38%。3、財務凈現值：5267.49萬元。十三、 項目建設進度規劃本期項目按照國家基本建設程序的有關法規和實施指南要求進行建設，本期項目建設期限規劃12個月。十四、項目綜合評價項目產品應用領域廣泛，市場發展空間大。本項目的建立投資合理，回收快，市場銷售好，無環境污染，經濟效益和社會效益良好，這也奠定了公司可持續發展的基礎。主要經濟指標一覽表序號項目單位指標備注1占地面積8667.00約13.00畝1.1總建筑面積14472.071.2基底面積5286.871.3投資強

49、度萬元/畝334.792總投資萬元5994.282.1建設投資萬元4486.992.1.1工程費用萬元3906.592.1.2其他費用萬元462.342.1.3預備費萬元118.062.2建設期利息萬元47.842.3流動資金萬元1459.453資金籌措萬元5994.283.1自籌資金萬元4041.573.2銀行貸款萬元1952.714營業收入萬元12300.00正常運營年份5總成本費用萬元9453.076利潤總額萬元2782.097凈利潤萬元2086.578所得稅萬元695.529增值稅萬元540.3010稅金及附加萬元64.8411納稅總額萬元1300.6612工業增加值萬元4328.65

50、13盈虧平衡點萬元3848.10產值14回收期年4.9415內部收益率28.38%所得稅后16財務凈現值萬元5267.49所得稅后第四章 項目建設背景及必要性分析一、 行業基本風險特征1、宏觀經濟波動風險光學光電子行業的收入增速與宏觀經濟環境的關聯性較強，在經濟繁榮時，企業和個人用戶的資金較為充裕，對消費電子產品的需求較為旺盛；相反，在經濟衰退時，他們會削減硬件投資和消費支出。因此，在經濟處于繁榮期（GDP增速加快）時，光學光電子行業的收入增速較快；當經濟處于蕭條期（GDP增速降低）時，光學光電子行業的收入增速也隨之減少。同時，近年來物價高起、人力成本居高不下，對行業的盈利能力也造成了較大壓力

51、。2、行業競爭日趨激烈的風險目前全球光學產業主要集中在日本、韓國以及臺灣地區，屬于典型的充分競爭性行業。近年來，大型跨國公司依靠雄厚的資金實力和強大的技術積累，占領了行業的高端市場。這些跨國集團陸續在國內設廠，并采取低成本戰略進入市場，這在一定程度上加大了國內市場的競爭壓力。同時，由于信息產品更新換代速度較快，導致相應的光學元件供應商的研發、技術更新換代速度也必須加快。如果國內企業不能及時跟蹤下游客戶的需求變化，不能及時掌握相關生產加工技術，產品將無法適應市場的變化，盈利能力將受到不利影響。二、 光學鏡頭行業市場規模我國光學鏡頭產業的發展與軍工技術密不可分，上世紀六、七十年代，我國光學技術主要

52、以云南、貴州、甘肅、吉林和福建為主，其中多為軍工企業，到了八、九十年代，許多國營光學鏡頭生產企業效益開始下滑，有些甚至倒閉，云南（云光）等幾大光學基地逐漸衰落，而福建的光學產業卻抓住了機遇，形成了自己的優勢。中國光學鏡頭真正崛起，是在2000年之后。2000年以來，國內通訊網絡及互聯網等行業發展迅速，華為、海康威視、大華股份等世界一流廠商快速崛起，中國憑借此類龐大的下游市場需求發展成為全球光學鏡頭最重要的市場之一。為滿足激增的市場需求，國內涌現出如舜宇光學、聯合光電等優秀光學企業，他們憑借自身在產品研發設計和生產工藝等方面的持續投入和改進，以較快的速度不斷推出分辨率更高、成像質量更穩定的光學鏡

53、頭，已經成為全球光學鏡頭產業的生力軍，并進而帶動了國內光學鏡頭產業的迅猛發展。據統計，2014年我國光學鏡頭產量為22.25億個，產量較2013年同比增長9.3%；2014年國內需求為17.94億個，消費需求同比增長11.7%。隨著社會經濟的持續發展，以及光學光電子、移動互聯網、物聯網、云計算、生物識別等相關科學技術的快速進步，安防視頻監控、消費電子等下游應用領域產品正呈現數字化、高清化、網絡化、智能化等發展趨勢，高品質光學鏡頭作為安防攝像機、智能手機、車載攝像機、虛擬現實、智能家居、運動DV、無人機、醫療器械等產品的核心部件，正成為影響上述產品應用效果的重要因素之一。由于光學鏡頭產品與下游終

54、端應用產品之間存在的密不可分的聯系，隨著下游應用領域的不斷擴大、市場需求的不斷上升，光學鏡頭產業也將迎來新一輪的發展。1、智能手機市場隨著智能手機的普及，攝像頭已成為手機標配，而每款手機新品也會在攝像頭像素上更新升級，迎合市場需求。2015年以來，全球智能手機市場趨于飽和，增速逐步趨于平穩，但手機攝像頭像素一直保持提升。目前，國內手機后置攝像頭平均像素在1000萬以上，前置攝像頭在350萬以上。盡管手機市場趨于飽和，但國內手機廠商出貨量保持持續增長態勢。根據ICInsights公布的數據，2016年中國手機廠商出貨量增長快速，全球前12強中占據8強。手機出貨量的增加將很大程度上拉動國內高像素手

55、機攝像頭的需求。而據互聯網消費調研中心統計，國內手機廠商對800萬以上像素的攝像頭的需求量，2017將達到6.5億顆，2018年可達7.8億顆。手機攝像頭市場的另一個明顯的發展趨勢就是雙攝像頭設計。2016年是雙攝像頭手機發展最重要的一年，多家知名手機品牌紛紛采用手機雙攝像頭設計。從LGG5到華為P9，再到華為榮耀V8，蘋果公司推出的iPhone7Plus也采用了雙攝像頭設計，這將極大帶動其他手機廠商紛紛加入雙攝像頭手機陣營。隨著雙攝像頭在國內外一線終端品牌普及，手機攝像頭市場也將開始新一輪的增量。2015年全球智能手機出貨量達到14.33億部，預計到2020年全球智能手機出貨量接近20億部，

56、雙攝像頭手機滲透率將超過60%，手機雙攝像頭市場規模將達到750億元。2、車載鏡頭市場車載鏡頭是指安裝在汽車上以實現各種功能的光學鏡頭，主要包括內視鏡頭、后視鏡頭、前視鏡頭、側視鏡頭、環視鏡頭等。近年來，包括美國、歐盟、日本和中國在內的國家和地區頒布了一系列推動ADAS普及的相關政策，美國要求從2018年起所有汽車必須安裝至少一個倒車后視攝像鏡頭；歐洲新車安全評價程序規定自2014年起，只有主動安全系統的權重從10%上升至20%，安裝AEB的汽車才能達到5星評級；日本要求從2016年起，汽車必須安裝自動緊急制動系統。而車載攝像頭在ADAS系統中的主要作用是行車輔助（行車記錄儀、ADAS與主動安全系統）、駐車輔助（全車環視）與車內人員監控（人臉識別技術），貫穿車輛行駛到泊車全過程，通常一個完備的ADAS系統至少需要7枚攝像頭。隨著全球ADAS市場進入高速成長期