1、售后租回融資租賃與直接融資租賃的的財稅處理差異來源：納稅服務網作者：翟純塏營改增后，固定資產融資租賃的稅收政策發生了一定的變化，相應的，賬務處理也應隨之改變，這其中，融資租賃與售后租回融資租賃的稅務政策有所區別，其中最重要的問題在于，在現行所得稅法相關規定中，直接固定資產融資租賃（非售后租回），承租人支付的屬于融資租賃利息的部分，不能單獨作為財務費用稅前扣除，而應并入該資產的計稅基礎中折舊稅前扣除，其計稅基礎按照最低租賃付款額加上相關稅費確定；而售后租回固定資產融資租賃，其承租人支付的屬于融資利息的部分，可以作為企業財務費用在稅前扣除。這就有可能導致前者前期企業所得稅納稅調增較大，后期納稅調減

2、，不利于納稅人資金流轉。而后者則不存在這個問題，這對于以獲取資金時間價值為主要目的的融資租賃來講，顯然售后租回固定資產融資租賃更為有利。此種情況是屬于稅法的政策傾向還是稅制上的暫時不完善，筆者不得而知，如果屬于后者，建議應盡快補充相關政策規定。兩者在增值稅上的區別在于，前者的計稅銷售額是出租人收取的全部租金，包括資產的本金和利息部分；后者的計稅銷售額則可以扣除本金等部分，只以利息部分計征增值稅。以下，我們就此兩者的財務處理與稅務處理的區別與聯系介紹如下：一、固定資產融資租賃一般來講，固定資產（本文涉及的固定資產均是有形動產，下同）融資租賃的模式如下：根據承租人的特定要求，出租人購買符合承租人要

3、求的固定資產，租賃給承租人，承租人分期向出租人支付租金。在租賃期內固定資產的所有權屬于出租人，租賃期滿后一般固定資產的所有權歸屬于承租人。從以上可知，固定資產融資租賃實際上是承租人的一種融資行為，取得了固定資產的使用權，但不需一次性支付款項，取得了資金上的時間價值。簡單理解，分期支付租金的合計大于固定資產本金的部分，就是出租人賺取的利息。首先介紹其稅務政策：（一）、固定資產融資租賃的稅務政策根據財政部 國家稅務總局關于將鐵路運輸和郵政業納入營業稅改征增值稅試點的通知（財稅2013106號，以下簡稱106號文件）規定，“提供有形動產租賃服務，稅率為17%。“有形動產融資租賃，是指具有融資性質和所

4、有權轉移特點的有形動產租賃業務活動。即出租人根據承租人所要求的規格、型號、性能等條件購入有形動產租賃給承租人，合同期內設備所有權屬于出租人，承租人只擁有使用權，合同期滿付清租金后，承租人有權按照殘值購入有形動產，以擁有其所有權。不論出租人是否將有形動產殘值銷售給承租人，均屬于融資租賃。“在實務中，一般來講，固定資產融資租賃的出租方分期向承租人開具增值稅專用發票，一般按照付款進度開具發票，承租人根據增值稅專用發票的增值稅額抵扣。也就是說，出租人就該融資租賃的本金和利息部分均需繳納增值稅，這里要注意，這與售后租回融資租賃的流轉稅政策是不同的。企業所得稅法實施條例第四十七條規定，“以融資租賃方式租入

5、固定資產發生的租賃費支出，按照規定構成融資租入固定資產價值的部分應當提取折舊費用，分期扣除。”第五十八條規定，“融資租入的固定資產，以租賃合同約定的付款總額和承租人在簽訂租賃合同過程中發生的相關費用為計稅基礎，租賃合同未約定付款總額的，以該資產的公允價值和承租人在簽訂租賃合同過程中發生的相關費用為計稅基礎”從以上企業所得稅的政策可看出，融資租賃固定資產在稅法上只能稅前扣除折舊費用，其計稅基礎按照租賃合同約定的付款總額加上相關費用確定（雖然稅法上規定了合同未約定付款總額的，以資產的公允價值和相關稅費作為計稅基礎，但在實務中，這種情況很少見，因此本文不予考慮），當然，會計上核算的財務費用已經包括在

6、付款總額中，但由于折舊期間一般大于租賃期間，因此利息費用按照折舊進度稅前扣除的速度較慢。這與售后租回融資租賃的政策是不一樣的。后文會有介紹。根據以上稅務政策，結合新會計準則對于融資租賃的規定，我們介紹賬務處理如下：（二）、固定資產融資租賃的賬務處理舉例：承租方A，向出租方B進行生產設備的融資租賃，共向出租方支付124200元，租期3年，每年支付一次41400元，每年開具17%稅率的增值稅專用發票。在租賃日該設備公允價值93600元，以上價格均是含稅價。合同規定年利率為10%。租賃到期后，承租方取得該固定資產所有權。根據新企業會計準則規定，在租賃期開始日，承租人應當將租賃開始日租賃資產公允價值與

7、最低租賃付款額現值兩者中較低者作為租入資產的入賬價值，本例中，最低租賃付款額為124200元，其不含稅現值為：41400÷1.17×(P/A, 10%,3）=87998元。資產不含稅公允價值為93600÷1.17=80000元。按照孰低原則，應以不含稅公允價值80000作為固定資產入賬價值。承租人賬務處理如下：借：固定資產融資租賃固定資產80000借：長期應收款待抵扣進項稅18046.15借：未確認融資費用26153.85貸：長期應付款融資租賃124200每年計提折舊：按照10年直線法計提折舊，假設無殘值。借：費用成本等科目8000貸：累計折舊8000攤銷未確認融

8、資費用由于本例采用公允價值作為資產入賬價值，因此，應重新計算融資費用分攤率：假設融資費用分攤率為r則：41400÷1.17×（PA，r，3）93600÷1.17；所以，（PA，r，3）=2.2608；查表可知，r=15%時，（PA，r，3）=2.2832；r=16%時，（PA，r，3）=2.2459；因此，r值在15%-16%之間。用插值法計算可知r=15.6%,在租賃期內采用實際利率法分攤未確認融資費用，表格如下：第一年：計提融資租賃利息（實際利率法）借：財務費用融資租賃利息12480貸：未確認融資費用12480支付租金：借：長期應付款融資租賃41400貸：銀行

9、存款41400根據增值稅專用發票抵扣進項稅：借：應繳稅費應交增值稅（進項稅額）6015.38（41400÷1.17×17%）貸：長期應收款待抵扣進項稅6015.38該企業第一年企業所得稅納稅調整如下：該年度，會計上一共計入折舊費用8000元，財務費用12480元，會計上計入費用合計20480元。根據上文介紹，直接固定資產融資租賃的計稅基礎按照租賃合同約定的付款總額和承租人在簽訂租賃合同過程中發生的相關費用確定，因此，合同約定付款總額106153.85（124200÷1.17）元為其計稅基礎，每年可以稅前扣除的折舊=106153.85÷10=10615.3

10、8。會計上計入財務費用的融資租賃利息12480，稅法上不予單獨考慮，將其并入付款總額中在固定資產計稅基礎中一并折舊稅前扣除。因此，該財務費用12480應納稅調增。同時，該納稅人取得發票為不含稅價為35384.62元，綜合以上資料，該企業企業所得稅的納稅調整如下：會計折舊費用8000元，財務費用12480元，合計20480元；稅法上允許稅前扣除的折舊金額為10615.38元，因此，應納稅調增20480-10615.38=9864.62元。以后年度隨著財務費用的減少，將會納稅調減，最終納稅調整結果合計為零。列表說明如下：從上表我們可以看出，該企業的固定資產融資租賃，在前期納稅調增金額較大，雖然后期

11、納稅調減彌補，但對其資金時間價值非常不利。如果我們換一種思路，以發票作為稅前扣除的標準，分析如下：會計折舊費用8000元，財務費用12480元，合計20480元；發票金額為不含稅35384.62元，大于會計上的費用，因此，可不做納稅調整。租賃期間剩余期間的發票不含稅價也都大于當年的會計上的費用，租賃期后每年計提的折舊，與之前財務費用之和，最終將等于所有發票的不含稅金額，所以，也不需調整。列表說明如下：第二種稅前扣除的方式與固定資產計稅基礎的扣除方式有所偏差，因此，筆者建議，此種方式應與當地主管稅務機關取得充分溝通。二、售后租回融資租賃首先簡單介紹售后租回融資租賃模式：（這里不考慮售后租回形成經

12、營性租賃的情況）售后租回融資租賃是一種特殊形式的租賃業務，承租人（同時也作為出售人的身份）出售固定資產后，將該資產從出租人（同時也作為購買人的身份）租回，租賃的形式為融資租賃。承租人在繼續使用固定資產的前提下，獲得了出售資產價款，一次性獲得了融資款項，而分期支付租金則獲得了資金的時間價值，出租人以該資產作為抵押，該投資行為獲得了資金利息，風險較小。（一）、售后租回融資租賃的稅務政策國家稅務總局關于融資性售后回租業務中承租方出售資產行為有關稅收問題的公告（國家稅務總局2010年第13號公告，以下簡稱13號公告）規定，“一、增值稅和營業稅根據現行增值稅和營業稅有關規定，融資性售后回租業務中承租方出

13、售資產的行為，不屬于增值稅和營業稅征收范圍，不征收增值稅和營業稅。二、企業所得稅根據現行企業所得稅法及有關收入確定規定，融資性售后回租業務中，承租人出售資產的行為，不確認為銷售收入，對融資性租賃的資產，仍按承租人出售前原賬面價值作為計稅基礎計提折舊。租賃期間，承租人支付的屬于融資利息的部分，作為企業財務費用在稅前扣除。”從以上可知，售后租回融資租賃的流轉稅政策、企業所得稅政策，與直接固定資產融資租賃均不同。前者的承租人出售資產時，不需繳納增值稅與營業稅，這里產生的問題是，出租人如果按照直接固定資產融資租賃的做法，固定資產的本金與利息部分均繳納增值稅，由于沒有取得固定資產的進項稅（承租人銷售時不

14、繳納增值稅），其增值稅負太大，因此，財政部 國家稅務總局關于將鐵路運輸和郵政業納入營業稅改征增值稅試點的通知（財稅2013106號）規定，“經中國人民銀行、銀監會或者商務部批準從事融資租賃業務的試點納稅人，提供有形動產融資性售后回租服務，以收取的全部價款和價外費用，扣除向承租方收取的有形動產價款本金，以及對外支付的借款利息（包括外匯借款和人民幣借款利息）、發行債券利息后的余額為銷售額。融資性售后回租，是指承租方以融資為目的，將資產出售給從事融資租賃業務的企業后，又將該資產租回的業務活動。試點納稅人提供融資性售后回租服務，向承租方收取的有形動產價款本金，不得開具增值稅專用發票，可以開具普通發票。

15、”所以，出租人對于有形動產價款本金部分等項目不需繳納增值稅。在實務中，一般的情況為：承租人出售資產時開具免稅發票，出租人分期收取租金時，資產本金部分開具增值稅普通發票，利息部分開具增值稅專用發票，銷售額扣除本金等部分計征增值稅。從企業所得稅方面，兩者也是不同的，根據13號公告，售后租回融資租賃中，承租人支付的屬于融資利息的部分，作為企業財務費用在稅前扣除，而上文介紹的直接固定資產融資租賃中，沒有此種規定，可以稅前扣除的只有按照租金總額加上其他費用組成的固定資產計稅基礎計算的折舊費用。下面，我們介紹售后租回融資租賃的賬務處理：（二）、售后租回融資租賃的賬務處理：舉例如下：生產企業A擁有生產設備，

16、原值1000萬，預計使用年限10年（同折舊年限），已使用3年，已累計計提折舊300萬（假設無殘值，直線法攤銷），A企業決定以該設備為標的，與具有融資租賃資質的租賃公司B進行融資租賃業務，該設備在租賃日公允價值為900萬。A企業將該設備作價900萬銷售給B公司，開具增值稅免稅發票；B公司將該設備再以融資租賃的形式租回給A企業，租期3年，每年支付租金390萬，合計支付租金1170萬，每年開具增值稅專用發票90萬，增值稅普通發票300萬。合同利率10%，租賃期滿后A企業取得該設備所有權。以上價格均是含稅價。承租人賬務處理如下：承租人出售資產時：借：固定資產清理7000000借：累計折舊3000000

17、貸：固定資產10000000借：銀行存款9000000貸：固定資產清理7000000貸：遞延收益未實現售后租回損益2000000將固定資產租回時，應將租賃開始日租賃資產公允價值與最低租賃付款額現值兩者中較低者作為租入資產的入賬價值，因此首先計算最低租賃付款額現值。最低租賃付款額現值 =3900000×(P/A,10%,3)=3900000×2.4869=9698910，大于資產公允價值9000000，因此，應以資產公允價值作為固定資產入賬價值。分錄如下：借：固定資產售后租回融資租賃固定資產9000000借：長期應收款待抵扣進項稅392307.69借：未確認融資費用23076

18、92.31貸：長期應付款售后租回融資租賃11700000每年支付租金：借：長期應付款售后租回融資租賃3900000貸：銀行存款3900000每年固定資產計提折舊：借：費用成本1285714.29(9000000÷7)貸：累計折舊1285714.29每年按照折舊進度攤銷遞延收益：借：遞延收益未實現售后租回損益285714.29（2000000÷7）貸：費用成本（折舊相關）285714.29每年根據增值稅專用發票抵扣進項稅：借：應繳稅費應交增值稅（進項稅額）130769.23（900000÷1.17×17%）貸：長期應收款待抵扣進項稅130769.23每年按

19、照租賃期間攤銷未確認融資費用：由于本例采用公允價值作為資產入賬價值，因此，應重新計算融資費用分攤率：設融資費用分攤率為r則：9000000=390×(P/A,r,3)，所以，(P/A,r,3)=2.3077查表得知，(P/A,14%,3)=2.3216；(P/A,15%,3)=2.2832，因此，r值位于14%與15%之間。根據插入法得知：r=14.36%實際利率法計算表如下：借：財務費用1104615.38貸：未確認融資費用1104615.38承租人企業所得稅稅前扣除處理如下：承租人第一年財務計入折舊費用1000000元（1285714.29-285714.29），財務費用1104615.38元，合計2104615.38元，根據13號公告，按承租人出售前原賬面價值作為計稅基礎計提折舊，因此，可以稅前扣除的折舊費用為1000000（7000000萬