1、第七章第七章 政府部門政府部門一、公共收入、公共支出和政府預算公共收入和公共支出 瓦格納法則（Wagners Law): 家庭對政府服務的需求收入彈性大于1，所以隨著一國人均收 入的增長，公共支出在國內生產總值中所占的份額將增長。公共支出包括：（i）政府消費（G）（ii）政府投資 (iii) 轉移支付（Tr） (iv) 公債利息支付)(grD)(gI公共收入包括：（i）個人和公司所得稅（直接稅）（ii）支出稅（間接稅或直接稅）（iii）財產稅（直接稅）（iv）國有企業利潤政府赤字預算與公債=命題1： 政府預算赤字等于政府凈債務的變化量。說明：令 為政府的凈金融資產存量，T為扣除轉移支付后的一次

2、性總付稅收收入，gB= 命題2： 政府預算赤字等于公共部門投資和儲蓄的差額。說明：令 政府儲蓄=總稅收收入政府經常性支出（G+Tr+grD1)GrDTgg1S (7.2)將 （7.2）式代入（7.1）式得：ggSIDEF則有：代入上式及ggggggggBBIGTrBBB1111D D)( 再將TIGrDDEFDTIGrDDDgggggggg)(D 1111即(7.1)政府為預算赤字融資的途徑：（i） 向私人部門借債。（ii）向中央銀行借債，從而通過增加貨幣供給量來融資。引入公共部門后的經常項目概念=概念之一： DEFISISISIISSISCADEFISCAppggppgpgppp)()()(

3、)()()(：說明 CYSBDBTrBQYdpgppd*1111=概念之二： CA=Y-(C+G+I)gpSSSrBQY*1,對于整個國家而言：說明對于私人部門而言：I)G(C-YI-SCA )()()()()(*111111所以GCYGCrBQGCDBrQGrDTCTrBQGrDTCYSSSgpgpgdgp基于上述等式得：=概念之三： G)I(C-QTB *1且rBTBCA二、公共部門和私人部門相互作用：二、公共部門和私人部門相互作用： 一次性總付稅收的政策效應一次性總付稅收的政策效應1. 平衡預算下政府支出增加的政策效應基本假設（i） 政府稅收是一次性總付稅收。（ii）家庭生活于兩個時期，

4、即時期1和時期2。（iii）政府在兩個時期始終維持平衡預算。政府支出暫時增加的政策效應=政策 令某政府初始時對兩時期所制定的財政政策是平衡預算政策，即 均為零，現設政府擬通過稅收融資來暫時增加G,且該財政計劃滿足： 21DEF和DEF維持不變）（維持不變Siviiig)(0)(,)(2211TGiiTGi且=政策對家庭行為的影響 11TG將下降。國民儲蓄降。在稅收暫時增加使會下私人儲蓄費沒有多大改變。持久收入和第一階段消gppSS1111SS= 政策對經常項目的影響結論：經常項目的惡化下降至下降至1G(i) 小國開放經濟圖解：S,ICAI0r0S1SpS0rpS1（ii）資本控制經濟圖解：結論

5、：始終為零上升至下降至下降至CArSSGpp1010101rSSCAI0r0S1SpS0S,Ir1rpS1(iii) 大國開放經濟圖解：ABCDIS, Ir1S0S10r*,IS*r*A*B*C*D*0I*0S結論： 。擴至目盈余由國外經常項，擴至大國經常項目赤字由上升至世界利率從下降至私人儲蓄下降*CACDBDB1G 政府支出持久性增加的政策效應政策 令 某政府初始時對兩時期所制定的財政政策是平衡預算政策，即 均為零，現設政府擬通過稅收融資持久性增加G, 且該 財政計劃滿足：21DEF和DEF維持不變。和，和ggiii21S)( )(。且TTGG2121=政策對家庭行為的影響。=政策對經常項

6、目的影響保持不變。保持不變。下降，而持久收入的下降。且和和TTTG212121,TGpS1pC1gpSSS111r和 G21G均無影響。或、對保持不變1S1SCAr 2.李嘉圖等價李嘉圖等價原理只要政府稅收的現值保持不變， 稅收的時間路徑對家庭預算 約束沒有影響，從而也不會影響私人消費支出。 李嘉圖等價原理的推論：=在家庭生活于兩時期的框架下，給定政府消費支出 ，,政府 投資支出 和第二期政府債務 ，則稅收的時間路徑對家 庭預算約束 沒有影響。和21GG和ggI21I證 在家庭生活于兩時期框架下，rDrTTrIGIGTIGrDDggggggg1114 . 73 . 7D 22122112221

7、12）是結合起來得：）式和（再將（7.3）（7.4）, 0D 0g令111TIGg則gggIIGG22121D及、顯然，當給定時，稅收現值也得以確定，從而根據李嘉圖等價原理得知此時稅收的時間路徑對家庭預算約束沒有影響。李嘉圖等價原理的政策意義=政府支出不變時減稅政策對國民儲蓄沒有影響，從而也不影響 經常項目和利率。 由于政府會通過將第二期稅收增加 來償還第一期的 債務 ， 所以實施減稅后 仍為零。1)1 (Tr （i） ,且政府初始時對兩時期制定了平衡預算政策， 即: 0D 0g令021222111ggggDDTITIG，說明： 現假設政府擬通過債務籌資使其在支出不變的情況下將 減 少1T 。

8、 又因為政府支出在減稅時保持不變，所以根據“推論”知減稅政 策對家庭預算約束沒有影響，從而的影響。變化和將不受和21T11111111111SS)(S)(CGQSCTQGTiipgp得知：和根據 由于支出不變時的減稅不影響 ，所以也不影響國民儲 蓄，從而也不影響經常項目和利率。21C和C李嘉圖等價原理的局限 （i） 公共部門可能比家庭具有更長的借債視界。 （ii）流動性受限制。 （iii）存在不確定性。微觀經濟學的基本結論： 稅收會扭曲家庭和企業在其經濟決策過程中所面臨的相對價格，從而扭曲人們的選擇行為，造成資源的不合理配置，最終導致額 外經濟損失。 = 宏觀經濟學的經驗結論： 以個人所得稅為

9、例， MTR 替代效應大于收入效應。工作量普遍降低。總供給減少。最佳稅收制度: 巴羅（Barro）的建議建議： 政府應該實行長期保持不變的稅制，因為邊際稅率保持 不變的稅制比起邊際稅率忽高忽低的稅制扭曲成本要低。實現途徑： 通過在政府支出較高的時期增加預算赤字和公債使 預算跨時期得到平衡，而不是在每一個時期都保持 平衡，從而使各時期稅率維持在相同水平。三、公共部門和私人部門的相互作用：三、公共部門和私人部門的相互作用：非一次性總付稅收的政策效應非一次性總付稅收的政策效應稅率與稅收收入之間的關系：拉弗 （Laffer）曲線= 總稅收收入函數單調性之謎：t對努力工作既有收入效應，又有替代效應。t時Y(t)即可能上升，也可能下降。t