目錄 1 1 1 2 2 3 3 3 3 4 4 4 4經營績效受到各種因素的影響,尤其是具體到對商業銀行運營績效的影響,可從宏觀和微觀兩個層次加以分析。本章產數量影響商業銀行經營績效的若干宏觀因素與微觀原因。一國宏觀經濟的主要內容：經濟繁榮程度、居民消費物價指數、利率制度、政府的宏觀經濟政策等因素都在影響著商業銀行的經營績效。[（1）利率變動利率的上升或下降，會給金融體系帶來巨大的不確定性，從而產生一定的風險。作為一家金融機構，商業銀行也扮演著金融中介的角色，利率風險的影響集中在銀行的日常運營中。表現為由于利率波動所造成的實際利潤明顯偏離了預計經營收益,實際成本也與預計成本不符。（2）貨幣政策貨幣政策狹義上指得是央行為了達到某種宏觀總體目標,而使用的各項措施和計劃策略的總和,;廣義上所指的是財政、央行以及其他相關機關所針對貨幣方面的一切措施。貨幣政策的實質上是指各國政府對貨幣的供給隨著各個時代的經濟發展狀況，而實行"緊"、"松"或"適度"等不同的政策傾向。[商業銀行已經成為了貨幣政策實際運行的主要工具,必然地也會對貨幣政策的實施形成影響。同時，作為一家金融機構，政策的各種變化或多或少地會對商業銀行的績效產生影響，因此分析商業銀行如何規避風險，確保政策變化的合規性，對于研究績效具有重要意義。（1）資本充足率資本充足率一種是監測企業抵御風險能力的關鍵指標，是企業資本凈額與表內外風險加權資產期末總額的比率，是監管部門對商業銀行監管的主要手段。[（2）不良貸款率不良貸款率,是一種衡量其他金融機構負債安全性狀況的關鍵財務性指數,計算公式是不良貸款率=貸款撥備率/撥備覆蓋率*百分之一百。一般而言,銀行的不良信貸比越高,企業無法回收的信貸的比重也就可能越大,如果銀行的不好信貸比越低,那么企業可能無法回收的信貸的比重也越小。（3）股權結構股權結構是指股份公司總股本中，不同性質的股份所占的比例及其相互關系。股權結構是企業管理的根本原則,會對企業的股東大會、監事會、小股東和管理人員等產生根本性的影響,從而最終對企業的經營業績和長遠發展發揮重要作用。[凈資產收益率、總資產報酬率、凈資產周轉速度、流動資產周轉率、資產負債率、利息保障倍數、產品銷售增速、資本積累率,這些都是可以評估企業業績水平的基本指標,其中,凈資產收益率、總資產報酬率代表了企業的財務效率水平,凈資產周轉速度、流動資產周轉率代表企業的經營能力,資產負債率、已獲利率倍率代表企業的經濟效益,而產品銷售(主營業務)增速、資本積累率則代表企業的經濟發展能力。經營績效的概念產生以后，為了更加深入的影響企業績效的原因，許多學者對其進行量化，在研究過程中常常這八大指標進行分析，下面分別對這幾個指標進行簡單闡述。總資產收益率(returnonassets，ROA)又稱總資產報酬率，反映了公司為股東使用所有資金的收入。該指數的計算公式是凈資產回報率=凈利潤/資本市場平均總額*百分之一百。指標越高,公司運用資金為公司賺取利潤的能力也越強,是衡量盈利能力最廣泛使用的指標之一。該指標越高,公司固定資產使用的效益越好,這說明公司在增加收入和節約資源方面達到了不錯的效益。凈資產收益率(returnonequity,ROE)簡稱為股東權益報酬率。體現了公司向主要持股者提供資產回報率的程度,測算公式表示方法為凈資產收益率=總資產/一般股東利益*百分之一百。和凈資產收益一樣是用于表征公司的實際投資收益能力的指數。該指數反應了股東權益的實際收益水準,指標值越高,就表示股票所產生的實際收益率能力越高。總資產周轉率是公司對總體固定資產的運用效益評估指標,在財務指標系統中具有關鍵地位,代表了公司的經營實力;計算公式為凈資產周轉速率=主營業務收入/負債平均金額。一般而言,凈資產周轉速率的數值越高表示公司負債總額的利用效益越高,反之則越低。企業流動資產周轉率是指特定時間內,企業營業收入和流動資產平均余額的百分比,是綜合考察企業所有流動資產管理效能指數。流動資產周轉的越快,所節省的資本就越多,流動資金周轉率也越高,表示其資本利用越高。資產負債率是在反映特定時間里,衡量公司償債能力高低的指數,通常表示為所有資產和全部資產的比率,在一般情形下,公司的資產負債率越高,其償債能力也更易引起人懷疑,但使用資產負債率來評估公司的償債能力,需要對與企業相關的行業背景有一定的了解。利息保障倍數同樣是反映了企業償債能力的一項很重要的財務性指標,又叫做已獲利率倍率,是指企業的利息稅前收益率(EBIT)與同期利率菲亞特之間的比率,體現了企業對使用或償還利率費用的擔保程度,這種比率越高,就表示著該公司的能力就越強。銷售增長率是企業本年銷售收入增長額同上年銷售收入總額之比。本年銷售增長額為本年銷售收入減去上年銷售收入的差額，它是分析企業成長狀況和發展能力的基本指標[銷售增長率是用來評價企業成長狀況和發展能力的重要指標。其計算公式為銷售增長率=本年營業收入-去年營業收入）/去年營業收入。該指標越大，說明收入增長速度越快。資本積累率是期末所有者權益增