通靈股份(301168)公司2023年財務分析1 3 3 3 4 4 5 5 6 6 6 7 7 8 2 (四)、短期償債能力變化情況 2 3 23 24 (十一)、流動資產周轉天數變化原因 (十二)、總資產周轉天數 25(十三)、總資產周轉天數變化原因 (十四)、固定資產周轉天數 (十五)、固定資產周轉天數變化原因 27 28 29 31 334 (三)、凈資產收益率變化原因分析 1通靈股份(301168)公司2023年營業收入為154,037.95萬元，與2022年的與2022年的11,565.22萬元相比大幅增長，增長了42.66%。公司2023年營業成本為118,766.12萬元，與2022年的105,245.56萬元相比大幅增長，增長了12.85%。2023年銷售費用為659.99萬元，與2022年的299.52萬元相比成倍增長，增長了1.2倍。2023年管理費用為5,010.44萬元，與2022萬元，與2022年的負1,964.73萬元相比大幅增長，增長了7.81%。公司2023年總資產為326,958.27萬元，與2022年的287,937.74萬元相比有較大幅度增長，增長了13.55%。2023年流動資產為259,879.86萬元，與2022年的244,687.46萬元相比有較大幅度增長，增長了6.21%。公司2023年負債總額為116,996.83萬元，與2022年的93,453.32萬元相比大幅增長，增長了25.19%。2023年所有者權益為209,961.44萬元，與2022年的公司2023年流動比率為2.2922,與2022年的2.7278相比大幅下降，下降了0.4356。2023年速動比率為246,與2022年的2.3583相比大幅下降，下降了2公司2023年營業利潤率為12.31%,與2022年的10.4%相比有較大幅度增長，增長了1.91個百分比。2023年資產報酬率為5.56%,與2022年的4.03%相比有較大幅度增長，增長了1.53個百分比。2023年凈資產收益率為8.16%,與2022年的6.12%相比有較大幅度增長，增長了2.04個百分比。公司2023年資產周轉天數為728.5122天，2022年為784.8038天，2023年比2022年縮短56.2916天。2023年流動資產周轉天數為597.7977天，2022年為677.9197天，2023年比2022年縮短80.122天。2023年營業周期為213.87天，2022年為223.4天，2023年比2022年縮短9.53天。公司2023年新創造的可動用資金總額為16,498.89萬元。公司2023年營運資本為146,505.86萬元，與2022年的154,984.83萬元相比有所下降，下降了5.47%。公司2023年的盈虧平衡點為17,083.88公司2023年經營現金凈流量為3,305.78萬元投資現金凈流量為負6,483.76公司資產凈利率為5.37%,與上期相比，有上升趨勢。公司權益乘數為155.72%,與上期相比，有上升趨勢。3一、通靈股份(301168)公司實現利潤分析(一)公司利潤總額分析通靈股份(3011682023年實現利潤為18,903.17萬元與2022年的12,779.69萬元相比大幅增長，增長了47.92%。公司實現利潤主要來源是內部經營業務，公司有一定的盈利基礎。(二)主營業務的盈利能力從主營業務收入和成本的變化情況來看，通靈股份(301168)2023年主營業務收入凈額為154,037.95萬元，與2022年的124,875.57萬元相比大幅增長，增長了23.35%。2023年主營業務成本為118,766.12萬元與2022年的105,245.56萬元相比大幅增長，增長了12.85%。公司主營業務收入和主營業務成本同時增長，但收入的增長幅度大于成本的增長幅度，說明公司主營業務盈利能力提高。數值(萬元)增長率(%)數值(萬元)增長率(%)銷售收入實現利潤4營業利潤投資收益營業外利潤從報表數據來看，通靈股份(301168)2023年銷售收入大部分是現金收入，收入質量是可靠的。(四)利潤總結分析總的來說，在市場份額迅速擴大的同時，公司營業利潤也迅猛增加，經營業務開展得很好，發展前景良好。5二、通靈股份(301168)公司成本費用分析(一)成本構成情況2023年通靈股份(301168)成本費用總額為122,625.22萬元，其中：主營業務成本為118,766.12萬元，占成本總額的96.85%;銷售費用為659.99萬元，占成本總額的0.54%;管理費用為5,010.44萬元，占成本總額的4.09%;財務費數值(萬元)數值(萬元)成本費用總額主營業務成本銷售費用管理費用財務費用主營業務稅金及附加6通靈股份(301168)2023年銷售費用為659.99萬元，與2022年的299.52通靈股份(301168)2023年管理費用為5,010.44萬元，與2022年的3,372.41萬元相比，大幅增長，增長了48.57%。2023年管理費用占銷售收入的比例為3.25%,與2022年的2.70%相比，提高了0.55個百分點。管理費用占銷售收入通靈股份(301168)2023年財務費用為負1,811.33萬元，與2022年的負7三、通靈股份(301168)公司資產結構分析通靈股份(301168)2023年資產總額為326,958.27萬元，其中：流動資產流動資產合計的39.12%、20.22%和12.16%。非流動資產為67,078.41萬元，主要分布在固定資產和其他資產，分別占公司非流動資產的51.55%和48.45%。流動資產長期投資固定資產無形及遞延資產00其他資產2022-2023年通靈股份(301168)公司資8數值(萬元)數值(萬元)總資產流動資產長期投資固定資產無形及遞延資產0000其他資產公司擁有的貨幣資產數額較大，約占公司流動資產的39.12%,說明公司擁數值(萬元)百分比(%)數值(萬元)百分比(%)流動資產9存貨應收賬款其他應收款短期投資000應收票據貨幣資金其他流動資產存貨應收賬款其他應收款短期投資00應收票據貨幣資金其他流動資產2023年資產總額為326,958.27萬元，與2022年的287,937.74萬元相比有較大幅度增長，增長了13.55%。具體來說，以下項目的變動使資產總額增加：固定資產增加12,537.77萬元；其他資產增加11,290.36萬元；應收賬款增加7,330.79萬元應收票據增加5,191.56萬元；貨幣資金增加23,389.07萬元；共計增加59,739.55萬元。以下項目的變動使資產總額減少：長期投資減少127.90萬元；存貨減少564.81萬元；其他應收款減少585.07萬元；其他流動資產減少3,763.84萬元；共計減少5,041.62萬元。增加項與減少項相抵，使資產總額增長54,697.93萬元。從資產各項構成與主營業務收入的比例關系來看，2023年應收賬款的占比情況基本合理。存貨的占比情況基本合理。固定資產投入使用時間較短。2023年公司資金占用不合理的項目較少，擁有較強的資產的盈力能力,資產結構合理。(六)資產結構的變動情況2023年與2022年相比，2023年存貨占收入的比例下降，應收賬款占收入的比例下降，其他應收款占收入的比例下降。總而言之，流動資產的增長沒有跟上主營業務收入的增長，并且資產的盈利能力水平有所提高。因此與2022年相比，本期的資產結構有所改善。數值(萬元)數值(萬元)流動資產長期投資固定資產存貨應收賬款貨幣資金四、通靈股份(301168)公司負債及權益結構分析(一)負債及權益構成基本情況通靈股份(301168)2023年負債總額為116,996.83萬元，資本金為0萬元，所有者權益為209,961.44萬元，資產負債率為35.78%。在負債總額中，流動負債為113,374萬元，占負債和權益總額的34.68%;付息負債合計占資金來源總額的3.69%。數值(萬元)百分比(%)數值(萬元)百分比(%)負債及權益總額所有者權益流動負債長期負債少數股東權益000在流動負債的構成中，應付票據占58.87%、應付賬款占28.68%、短期借款占7.45%,其中應付票據占最大的比例。短期借款應付賬款應付票據其他應付款應交稅金預收賬款00其他流動負債(三)負債的增減變化通靈股份(301168)2023年負債總額為116,996.83萬元，與2022年的93,453.32萬元相比大幅增長，增長了25.19%。公司負債規模有大幅度的增加，數值(萬元)數值(萬元)負債總額短期借款應付賬款其他應付款長期負債其他負債具體來說，使負債總額增加的項目包括：短期借款增加6,468.70萬元；應付票據增加16,366.80萬元；應交稅金增加1,571.34萬元；其他流動負債增加182.34萬元；合計增加24,589.18萬元。使負債總額減少的項目包括：應付賬款減少845.07萬元；其他應付款減少72.74萬元；長期負債減少127.86萬元；合計減少1,045.67萬元。增加項與減少項相互抵消，使負債總額共增長23,543.51萬元。通靈股份(301168)2023年所有者權益為209,961.44萬元，與2022年的194,484.41萬元相比有較大幅度增長，增長了7.96%。數值(萬元)增長率(%)數值(萬元)增長率(%)所有者權益資本金0000資本公積0盈余公積未分配利潤(六)權益變化原因具體來說，使所有者權益增加的項目包括：資本公積增加1,554.76萬元；盈余公積增加1,338.52萬元；未分配利潤增加13,960.38萬元；合計增加16,853.66萬元。使所有者權益減少的項目包括：合計減少0萬元。增加項與減少項相互抵消，使所有者權益共增長16,853.66萬元。五、通靈股份(301168)公司償債能力分析(一)支付能力從支付能力來看，通靈股份(301168)2023年是擁有現金支付能力。用發款的能力較強。(二)流動比率從總體上來看，通靈股份(301168)的流動比率在逐步減小，也就是說其短況來看，通靈股份(301168)2023年流動比率為2.2922,與2022年的2.7278相比大幅下降，下降了0.4356。2023年流動比率比2022年大幅下降的主要原因是：2023年流動資產為259,879.86萬元與2022年的244,687.46萬元相比有所增長，增長了6.21%。2023年流動負債為113,374萬元，與2022年的89,702.63萬元相比有較大幅度增長，增長了26.39%。流動資產的增長速度慢于流動負債的增長較合理。從總體上來看，通靈股份(301168)的速動比率在逐步減小，也就是說其短期償債能力在逐漸減弱，公司應當對此采取措施，提高短期償債能力。其中2023年速動比率為246,與2022年的2.3583相比大幅下降，下降了0.3537。2023年速動比率比2022年大幅下降的主要原因是2023年速動資產為227,264.88萬元，與2022年的211,546.86萬元相比有所增長，增長了7.43%。2023年流動負債為113,374萬元，與2022年的89,702.63萬元相比有較大幅度增長，增長了26.39%。速動資產的增長速度慢于流動負債的增長速度，致使速動比率大幅下降。雖然公司當期速動比率大幅下降，但仍高于行業較好水平，用當期速動資產償還流動負債沒有困難，償債能力較好，速動比率比較合理。(四)短期償債能力變化情況公司短期償債能力下降，償債壓力上升，但公司經營業務創造現金的能力并(五)短期付息能力從短期的角度來看，通靈股份(301168)支付利息的能力較強。流動比率速動比率2利息保障倍數資產負債率流動資產周轉率本期財務費用小于零，無法進行長期付息能力的判斷。公司財務費用小于零或沒有利息支出數據，無法進行負債經營風險的判斷。六、通靈股份(301168)公司盈利能力分析通靈股份(301168)2023年的營業利潤率為12.31%,資產報酬率為5.56%,凈資產收益率為8.16%,成本費用利潤率為15.42%。公司實際投入到自身經營業務的資產為262,671.57萬元，經營資產的收益率是7.22%,對外投資的收益率是9.48%。主營業務利潤率營業利潤率成本費用利潤率資產報酬率凈資產收益率經營性資產利潤率對外投資收益率(二)內部資產的盈利能力通靈股份(301168)2023年經營性資產利潤率為7.22%,與2022年的6.22%相比有較大幅度增長，增長了1個百分比。(三)內外部盈利能力比較2023年凈資產收益率為8.16%,與2022年的6.12%相比有較大幅度增長，增長了2.04個百分比。2023年凈資產收益率比2022年提高的主要原因是：2023年凈利潤為年平均所有者權益為202,222.93萬元，與2022年的189,115.80萬元相比有較大幅度增長，增長了6.93%。凈利潤的增長速度快于平均所有者權益的增長速度，2023年資產報酬率為5.56%,與2022年的4.03%相比有較大幅度增長，增2023年資產報酬率比2022年提高的主要原因是：2023年息稅前利潤為年平均總資產為307,448.01萬元，與2022年的268,500.87萬元相比大幅增長，增長了14.51%。息稅前利潤的增長速度快于平均總資產的增長速度，致使資產2023年成本費用利潤率為15.42%,與2022年的11.95%相比有較大幅度增長，增長了3.47個百分比。2023年期間費用經濟效益為489.83%,與2022年的748.58%相比大幅下降，下降了258.75個百分比。2023年成本費用利潤率比2022年提高的主要原因是：2023年實現利潤為年成本費用總額為122,625.22萬元，與2022年的106,952.76萬元相比大幅增長，增長了14.65%。實現利潤的增長速度快于成本費用總額的增長速度，致使成本七、通靈股份(301168)公司營運能力分析(一)存貨周轉天數通靈股份(301168)2023年存貨周轉天數為98.0204天，2022年為96.1341天，2023年比2022年增長1.8863天。(二)存貨周轉變化原因2023年存貨周轉天數比2022年增長的主要原因是：2023年平均存貨為31,894.53萬元與2022年的27,719.70萬元相比有較大幅度增長增長了15.06%。2023年主營業務成本為118,766.12萬元，與2022年的105,245.56萬元相比有較大幅度增長，增長了12.85%。平均存貨的增長速度快于主營業務成本的增長速(三)應收賬款周轉天數通靈股份(301168)2023年應收賬款周轉天數為115.8504天，2022年為127.2697天，2023年比2022年縮短11.4193天。(四)應收賬款周轉變化原因2023年應收賬款周轉天數比2022年縮短的主要原因是：2023年平均應收賬款為48,891.40萬元，與2022年的43,542.11萬元相比有較大幅度增長，增長了12.29%。2023年營業收入為154,037.95萬元，與2022年的124,875.57萬元相比大幅增長，增長了23.35%。公司應收賬款周轉速度在加快，同時盈利能力水平通靈股份(301168)2023年應付賬款周轉天數為101.2435天，2022年為91.3119天，2023年比2022年增長9.9316天。(六)應付賬款周轉變化原因2023年應付賬款周轉天數比2022年增長的主要原因是：2023年平均應付賬款為32,943.29萬元，與2022年的26,329.23萬元相比大幅增長，增長了25.12%。2023年主營業務成本為118,766.12萬元，與2022年的105,245.56萬元相比有較大幅度增長，增長了12.85%。(七)現金周期通靈股份(301168)2023年現金周轉天數為213.2167天，2022年為284.231天，2023年比2022年縮短71.0143天。通靈股份(301168)2023年營業周期為213.87天，2022年為223.4天，2023年比2022年縮短9.53天。存貨周轉天數應付賬款周轉天數應收賬款周轉天數營業周期公司經營活動的資金占用公司經營活動占用的資金有所下降，營運能力有所提通靈股份(301168)2023年流動資產周轉天數為597.7977天，2022年為677.9197天，2023年比2022年縮短80.122天。(十一)流動資產周轉天數變化原因2023年流動資產周轉天數比2022年縮短的主要原因是：2023年平均流動資產為252,283.66萬元，與2022年的231,933.18萬元相比有較大幅度增長，增長了8.77%。2023年營業收入為154,037.95萬元，與2022年的124,875.57萬元相比大幅增長，增長了23.35%。平均流動資產的增長速度慢于營業收入的增長速度，致使流動資產周轉天數縮短。通靈股份(301168)2023年資產周轉天數為728.5122天，2022年為784.8038天，2023年比2022年縮短56.2916天。公司在資產規模增長的同時，使營業收入有較大幅度增長，說明公司的市場有較大幅度的擴張，資產周轉速度有較大幅度的提高。資產周轉天數固定資產周轉天數流動資產周轉天數現金周轉天數2023年總資產周轉天數比2022年縮短的主要原因是：2023年平均總資產為307,448.01萬元，與2022年的268,500.87萬元相比大幅增長，增長了14.51%。2023年營業收入凈額為154,037.95萬元，與2022年的124,875.57萬元相比大幅增長，增長了23.35%。(十四)固定資產周轉天數通靈股份(3011682023年固定資產周轉天數為67.0838天，2022年為63.3608天，2023年比2022年增長3.723天。2023年固定資產周轉天數比2022年增長的主要原因是：2023年平均固定資產凈額為28,310.81萬元，與2022年的21,677.31萬元相比大幅增長，增長了30.6%。2023年營業收入為154,037.95萬元，與2022年的124,875.57萬元相比大幅增長，增長了23.35%。八、通靈股份(301168)公司發展能力分析(一)可動用資金總額通靈股份(301168)2023年新創造的可動用資金總額為16,498.89萬元。說明在沒有外部資金來源的情況下，企業用于投資發展的資金如果不超過這一數額，則不會影響企業生產經營活動；相反，如果企業的新增的投資超過這一數額時，在沒有其它外部資金來源的情況下，必然會占用生產經營活動的資金，從中消耗一部分營運資本，引起經營活動的資金緊張。從企業流動資產周轉速度來看，現在流動資產周轉率為0.6106,如果能夠讓公司流動資產周轉速度提高0.05次，則可以縮短流動資產占用天數45.24天，由此可以節約19,094.24萬元資金，用于企業今后發展。九、通靈股份(301168)公司經營協調分析從長期投資和融資的角度出發，通靈股份(301168)長期投、融資活動能給企業帶來146,505.86萬元的營運資本，投融資活動是協調的。數值(萬元)數值(萬元)營運資本所有者權益少數股東權益00長期負債固定資產長期投資其它長期資產通靈股份(301168)2023年營運資本為146,505.86萬元，與2022年的從通靈股份(301168)經營業務的資金協調的角度出發，公司經營業務正常開展，需要企業提供51,373.60萬元的流動資金。公司投融資活動為經營活動提2023年營運資金需求為51,373.60萬元，與2022年的49,792.40萬元相比有所增長，增長了3.18%。營運資金占用上升，銷售收入也在增長，有待提高經營(五)現金支付情況從企業的現金支付能力來看，企業經營業務的開展，需要51,373.60萬元的從兩期得數據來看，企業資金狀況協調，各項活動都有充足的資金保證。十、通靈股份(301168)公司經營風險分析(一)經營風險通靈股份(301168)2023年盈虧平衡點的主營業務收入為17,083.88萬元，虧損。營業安全水平為88.91%,表示公司主營業務收入下降只要不超過數值(萬元)數值(萬元)盈虧平衡點營業安全水平經營風險系數財務風險系數十一、通靈股份(301168)公司現金流量分析通靈股份(301168)2023年現金流入總額為332,223.12萬元，與2022年的358,044.76萬元相比有所下降，下降了7.21%。公司公司當期現金流入的最主要司當期現金流入總額的41.29%。公司銷售商品、提供勞務所收到的現金能夠滿足經營活動的現金支出需求，銷售商品、提供勞務使企業的現金增加3,305.78當期現金流入總額的36.22%。但公司的主要目是為了償還到期債務。數值(萬元)百分比(%)數值(萬元)百分比(%)現金流入總額銷售商品稅金返還收回投資取得投資收益0000長期資產處置0吸收投資0000吸收借款0000其他流入通靈股份(301168)2023年現金流出總額為334,337.43萬元，與2022年的買商品和接受勞務所支付的現金，占現金流出總額的31.03%。數值(萬元)百分比(%)數值(萬元)百分比(%)現金流出總額購買原材料工資性支出稅金資產購置0000對外投資償還債務00利潤分配其他流出2023年通靈股份(301168)2023年通靈股份(301168)投資活動需要的資的現金不能滿足投資活動所需要的資金，還需要公司籌集資金。2023年通靈股份(301168)從企業外部籌集的資金凈額為1,063.67萬元。數值(萬元)數值(萬現金凈流量經營現金凈流量投資現金凈流量籌資現金凈流量現金流動負債比率經營償債能力現金流動資產比率經營還債期債務償還率0折舊影響系數在公司經營活動創造的現金凈流量中，有78.46%的現金來自于折舊資金，說明折舊對公司成本和現金流量的影響較大。從公司當期經營活動創造的現金流量來看，公司依靠經營活動創造的現金來償還有息債務約需要3.65年，而公司債務償還率為412.06%,按照本期債務償還速度，還債期為0.24年。在銷售收入中，有2.15%的是現金利潤。說明公司經營活動創造現金的能力較弱，"造血"功能不強。2023年銷售現金收益率為2.15%,與2022年的21.83%相比有