第一章信用經濟概論第一章信用經濟概論1信用經濟學第一章課件2去兵、去食，不可去信。民無信不立。信則人任也。——《論語·顏淵》人而無信，不知其可也。

——《論語·為政》曾子曰：“吾日三省吾身，為人謀而不忠乎？與朋友交而不信乎？傳不習乎？”——《論語·學而》誠者，天之道；思誠者，人之道。

——《孟子》

去兵、去食，不可去信。民無信不立。3志不強者智不達，言不信者行不果。

——墨翟，戰國思想家走正直誠實的生活道路，必定會有一個問心無愧的歸宿。

——（蘇）高爾基失足，你可以馬上恢復站立；失信，你也許永難挽回。

——（美）富蘭克林信用既是無形的力量，也是無形的財富。

——（日）松下幸之助志不強者智不達，言不信者行不果。41.1信用概念的內涵

一、關于信用定義的幾個主要觀點《辭海》（1999年縮印版）：

①信任使用②遵守諾言，實踐成約，從而取得他人信任③以償還為條件的價值運動的特殊形式，多產生于貨幣借貸和商品交易的賒銷或預付中《朗文當代英語詞典》：①信仰或相信某事物的正當合理性②在還債或處理貨幣事務中受信任的品質③購買商品或服務后一段時間內償付的制度1.1信用概念的內涵一、關于信用定義的幾個主要觀5社會學中的信用：指一種價值觀念以及建立在這一價值觀念基礎上的社會關系，是一種基于倫理的信任關系圖克：信用是一種適當的或不適當的信任康芒斯：信用是一種制度，體現了人與人之間的關系，它往往涉及到時間間隔及法律上“債”的概念馬克思：信用是以有償和計息為條件的價值單方面轉移或讓渡社會學中的信用：指一種價值觀念以及建立在這一價值觀念基礎上的6

二、信用的定義

廣義而言，信用(credit)是二元主體或多元主體之間，以某種經濟生活需要為目的，建立在誠實守信基礎上的心理承諾與約期實踐相結合的意志和能力。從本質上看，現代信用是在市場經濟活動中，通過一定的方式建立信任關系，把信任作為一種商品，并以此為約束，提供和獲得相應的資金、物資，服務，追求效益的手段和能力。簡單的說，信用是一種建立在信任（trust)基礎上的能力，不用立即付款就可獲取資金、物資和服務的能力。二、信用的定義7

三、信用的內涵信用是一個多側面、多層次的概念。廣義的信用的基本內涵就是指信任。廣義的信用屬于社會范疇。各種信用的定義都以信任為基本內容，大體上可以把信用劃分為四個層次，它們之間相互聯系、各有差別，交織構成廣義的信用。1.信用是一種心理現象老李辦事不講信用。他是個誠實守信的好同志。當信用作為一種心理現象時，其心理特征和基本表現就是信任和安全感。心理上的信任是一切信用活動形式的共同基礎，是市場秩序和效率形成的前提。三、信用的內涵82.信用是一種能力交易的一方以未來償還的承諾為條件，獲得另一方財物或服務的能力。從這個角度看，信用是一種稟賦，一種無形資產。信用越高，這種資產就越大，相應可以產生的負債也就越多。3.信用是一種經濟活動賒銷，預付，借貸第一，信用是以盈利為目的的投資活動。第二，信用是一種有時間間隔的經濟交易活動，在交易中形成債權債務關系。4.信用是一種社會關系和社會制度商業信用，信用管理，信用體系，信用制度2.信用是一種能力9狹義的信用概念則屬于經濟范疇,指現代市場經濟條件下的借貸關系或契約關系。信用是借貸資本——用于借貸的資本或者說處于借貸關系中的資本——的運動形態。實體資本是通過資本在實體經濟中的運作獲得回報——利潤；借貸資本不參與實體經濟的運作，其回報稱之為——利息。處于貨幣形態的借貸資本，只需把貨幣貸出，不需要營運，即可坐享利息回報。這體現了貨幣自我增殖的天然屬性，如同樹能自己結出果實。我們今后所有提到的信用、資信、征信等概念，指的都是狹義概念的信用，我們研究的也是經濟學上的信用概念。

狹義的信用概念則屬于經濟范疇,指現代市場經濟條件下的借貸關系10三、信用的起源與產生信用是一個很古老的經濟范疇:公元前300年，孟嘗君放債：“得息錢十萬”戰國時期《管子》：邑之貧人債而食者幾何家?貧士之受債于大夫者幾何人?公元前18世紀，古巴比倫皇帝漢謨拉比編制的第一部法典（Hammurabi’scode)中規定：貸谷的利息達本金的1/3,貸銀則達1/5，債務人如無谷物和銀子還債，應以其他動產作抵；債權人不得在不通知債務人的情況下取走其谷物抵債；等等三、信用的起源與產生11

信用的產生：剩余產品出現----實物交易產生----貨幣出現，物物交換更容易達成----一手交錢一手交貨的不便----賣主同意賒賬----最早的信用關系產生商品買賣領域的信用----支付手段領域的信用----借貸活動的出現

121.2信用經濟與信用關系一、“信用經濟”概念的由來德國歷史學派代表人物布魯諾·希爾布蘭德（BrunoHildbrand,1812-1878)把社會經濟的發展分為三個時期：以物物交換為主的自然經濟時期——以貨幣媒介交換的貨幣經濟時期——以信用為媒介的信用經濟時期魏克賽爾在此基礎上發展出純現金經濟、簡單的信用經濟、有組織的信用經濟、純信用經濟四個概念1.2信用經濟與信用關系一、“信用經濟”概念的由來13

二、無處不在的信用經濟

現代經濟可稱之為“信用經濟”債權債務關系不所不在，相互交織，形成網絡，覆蓋整個經濟生活企業單位借入貸出資金政府部門在國內市場和國際市場發債和放債金融部門資金余缺調劑，同業借入和拆出個人的存貸款業務，與他人的資金借入和借出二、無處不在的信用經濟14三、社會信用關系1.信用關系中的個人個人是指任何有貨幣收入的人。個人的貨幣支出以其貨幣收入為度。

個人收入結余：防老防病，防備意外，子女教育，購買住房等其他耐用消費品等。個人入不敷出：偶然的疾病，失業，天災人禍，收入下降卻沒能改變消費習慣等。個人作為一個整體，幾乎在任何國家中都是貨幣盈余（供給）方，從而是貨幣的主要貸出者。中國居民的貨幣盈余：手持現金、銀行儲蓄存款、國債股票基金等有價證券。三、社會信用關系152.信用關系中的企業企業作為一個整體，既是巨大的貨幣資金需求者，又是巨大的資金供給者。企業從創業之初到日常經營，由于種種原因經常會出現赤字：較長的生產周期、季節性資金需求、平衡市場波動的資金支出等企業之間存在著廣泛的資金調劑。有直接調劑，更多是通過金融媒介進行調劑。在資金需求和資金供給兩方面比較，在絕大多數國家中，企業通常是貨幣短缺（需求）方。2.信用關系中的企業163.信用關系中的政府政府的貨幣收支主要是中央到地方的各級財政收支。收大于支，形成財政結余；收不抵支，形成財政赤字。半個多世紀以來，美國和西方主要發達國家的財政赤字現象非常普遍。赤字的形成，在有些年份是政府實行赤字財政政策，企圖緩和經濟危機的結果，有時則是各種矛盾集中的反應。政府一般是貨幣資金的需求方，所以赤字現象普遍存在并且規模可觀。3.信用關系中的政府172009年我國財政收入達到68477億元，增長11．7％。財政赤字在人大批準的預算之內。全國財政收入11．7％的增長，是在2009年我國面對國際金融危機嚴重沖擊、經濟增速明顯放緩、企業效益下滑、大規模實施結構性減稅政策等帶來的嚴峻挑戰下實現的。2009年是進入新世紀以來我國經濟社會發展最為困難的一年，也是財政收支矛盾十分尖銳的一年。2009年1至4月，受經濟增長放緩、企業效益下滑以及結構性減稅的影響，財政收入曾大幅下降。5月份以后收入逐步回升，特別是8月份以后持續30％左右的高幅增長為全年財政收入增長奠定了基礎。

2009年我國財政收入達到68477億元，增長11．7％。財182010年，我國財政面臨的形勢仍然十分復雜。增加低收入群體收入，加強“三農”、教育、科技、社會保障和就業、醫療衛生、保障性安居工程、節能減排等經濟社會發展薄弱環節，需要不斷加大財政投入，且基數大、剛性強。支持地震災后恢復重建、開展新型農村社會養老保險試點、推進醫藥衛生體制改革等重點領域也需要財政增加投入。2010年我國繼續實施積極的財政政策，意味著一方面不能減弱財政對經濟發展的支持力度，防止過早退出導致應對國際金融危機成果得而復失；另一方面又要根據經濟運行情況的發展變化，及時完善相關政策措施，提高政策的針對性和靈活性，把握好政策的重點、力度和節奏，增強經濟發展的穩定性、協調性和可持續性。

2010年，我國財政面臨的形勢仍然十分復雜。增加低收入群體收19國際收支中的盈余和赤字

一國對其他國家的全部貨幣收支集中反映在該國國際收支平衡表上。一國來自外國的所有貨幣收入少于對國外的所有貨幣支出，有赤字，稱為國際收支逆差；反之，有盈余，稱為國際收支順差。國際收支順差是向別國提供信貸的資金來源；國際收支逆差，則該國必須從外國借入資金以平衡赤字。進入新世紀以來，除2001年，其余年份我國均保持國際收支平衡表中經常項目與資本項目的“雙順差”。剛過去的2009年，我國國際收支延續“雙順差”格局，其中經常項目順差額較上年下降35％。同時，國際儲備資產增加額比上年下降18％。

國際收支中的盈余和赤字20

4.作為信用媒介的金融機構金融機構有自身的經營收入和支出，結果可能是盈余或者赤字。金融機構作為信用媒介，要聚集社會閑散資金，從而形成負債項目，即債務；要把聚集的資金通過貸款、同業拆借等方式分配出去，形成資產項目，即債權。當負債大于資產，金融機構會設法將盈余資金加以運用；當負債小于資產，金融機構會尋求新的資金來源商業銀行的資產負債表4.作為信用媒介的金融機構21單位：億元項目20052006

總資產200332.6229693.9國外資產13850.015953.7儲備資產16400.922103.0準備金存款15436.221043.3庫存現金964.71059.7對政府債權11418.312745.8央行債券20698.724520.3對其他存款性公司債權14260.518219.9對其他金融性公司債權8357.89018.6對非金融性公司債權87423.498875.7對其他居民部門債權16085.916612.6其他資產11837.311644.3總負債200332.6229693.9對非金融機構及住戶負債163061.8183139.5納入廣義貨幣的存款154547.6175468.7企業活期存款47508.955521.8企業定期存款19997.822418.5居民儲蓄存款87040.997528.4不納入廣義貨幣的存款8287.57381.1可轉讓存款1631.61714.4其他存款6655.95666.7其他負債226.7289.7對中央銀行負債1802.01860.8對其他存款性公司負債5542.15227.3對其他金融性公司負債7571.911282.4#計入廣義貨幣的存款986.22665.8國外負債971.0858.6債券發行1353.81354.0實收資本5240.56936.5其他負債14789.619034.9

單位：億元221.3信用在現代經濟中的地位和作用

一、市場經濟是信用經濟

1.信用是市場經濟運行的前提和基礎信用是商品交換的前提和基礎，而商品交換是市場經濟運行的前提和基礎。商品經濟的核心內容是商品交換，商品交換以等價交換為原則，以信用作為守約條件。市場經濟是高度發達的商品經濟，其資源配置主要通過市場機制來實現。市場機制的核心內容仍是商品交換，其基本原則仍是建立在信用基礎上的等價交換。1.3信用在現代經濟中的地位和作用一、市場經濟是信用232.信用是市場經濟健康發展的基本保障首先，經濟主體的信用信息可以保障市場發揮效率。其次，信用制度與信用管理體系減弱了信用信息不對稱的程度，從而減少了潛在的欺詐行為，延長了交易的持續性，保障了市場的健康發展。最后，信用管理行業及其機構的社會化信用服務活動，進一步保障了市場經濟的運行效率。3.信用是市場經濟中主體經濟活動的啟動器從企業來看，企業是社會信用活動中最活躍的層次，是巨大的信用供給者和需求者。從金融機構來看，信用是其經營的根本。從個人與家庭看，購買股票和基金，就成了信用供給者；分期付款購買住房和汽車，就成了信用需求者。2.信用是市場經濟健康發展的基本保障244.信用是金融活動形成和發展的基礎金融活動是市場經濟的血液和命脈，而信用則是金融活動形成和發展的基礎。以信用為基礎，誕生了金融活動的主要機構——銀行以信用為本質，銀行的信貸活動不斷發展，稱為金融活動的主體以信用為依托，金融衍生工具不斷創新，金融市場蓬勃發展。4.信用是金融活動形成和發展的基礎255.信用為市場經濟活動與交易創造了工具與基本條件信用創造了信用流通工具和轉賬結算制度，節約了社會流通費用。信用改變了資本存在形式，促進了社會產業資本再分配和社會利潤率的平均化，使社會生產平衡穩步發展。信用廣泛集中了社會各種資本和收入，推動了社會生產的擴大和發展。5.信用為市場經濟活動與交易創造了工具與基本條件26二、信用在市場經濟中的作用1.信用創造了信用流通工具和轉賬結算制度，使經濟活動與交易日益信用化信用通過創造信用工具和信用交易方式刺激、調節并加速了消費，擴大了需求。信用活動和信用交易規模不斷擴大，使得經濟的信用化程度越來越高。2.信用使經濟主體提高了經濟活動的質量和效率對企業而言，信用交易可以增加企業的購買力，為企業拓展市場。商業信用體系的建立可以為優質企業創造一個良好的市場信用環境，促進企業優勝劣汰。對消費者而言，信用可以提高生活水平、處理緊急事件和提供生活便利性。二、信用在市場經濟中的作用27

對政府而言，一方面政府可以利用政府債券向社會公開受信，廣泛聚集社會閑散資金，用于公共基礎設施建設，發展公共事業；另一方面，政府通過向社會微觀主體授信，擴大就業規模，服務經濟建設，維持經濟繁榮。經過商業化的信用具有規范市場秩序的作用。信用只有成為商品或服務時，才具有使用價值，才會使人們對其產生質量上的要求，這種要求會促使信用被綜合利用、專業管理，并不斷完善。現代商業信用管理體系的建立與完善可以減少社會各部門管理社會的成本提高工作效率。

283.信用活動對經濟增長的強大拉動力信用活動與經濟增長之間存在作用力與反作用力。數據表明從長期看，大多數發達國家的信用活動與信用交易總規模均與GDP同方向變化，且相關性較強。4.信用制度與管理體系有利于國民經濟可持續發展可持續發展是指既滿足現代人的需求又不損害后代人滿足需求的能力。合理的社會制度、有效的社會管理體系、良好的社會秩序是社會可持續發展的基礎。信用管理體系、信用秩序與信用制度是社會可持續發展的基礎構成內容之一。3.信用活動對經濟增長的強大拉動力291.4我國的信用發展狀況一、扭曲的社會信用制度我國新舊經濟體制轉換過程中出現了多重規則、多重秩序和制度沖突，導致社會信用制度的嚴重扭曲和交易行為的不規范，表現在：第一，產權主體由政府代表的國有產權的單一主體，演變為國有產權和私有產權并存的格局。第二，轉軌中的社會信用主體由國家信用獨大演變為國家信用、企業信用和個人信用三者并進的格局。社會信用制度的扭曲會造成交易雙方的溝通障礙。制度摩擦會造成額外的交易成本、談判成本和說服成本。過高的成本會造成交易行為減少或中止。不規范的交易行為使整個信用秩序遭到破壞。1.4我國的信用發展狀況一、扭曲的社會信用制度30

二、我國的信用缺失現象及危害

1.社會經濟生活中信用缺失現象嚴重由于信用管理制度不健全、信用管理體系發育程度低下等多種原因，使得我國的信用缺失現象日趨嚴重，失信行為已經影響到市場主體的活動頻率、交往深度、投資數額和社會消費。世貿組織總干事穆爾曾尖銳的指出：“中國從長遠看，最缺乏的不是資金、技術和人才，而是信用，以及建立和完善信用體系的機制?！倍?、我國的信用缺失現象及危害312.我國信用缺失現象的表現（1）商業信用缺失企業間債權債務關系錯綜復雜，債權債務總額超常增長。企業逾期應收賬款占貿易額比重在完善的市場經濟國家僅為0.25%-0.5%，而我國目前超過5%。惡意欠債日益蔓延，惡意逃債現象也日漸嚴重。（2）銀行信用缺失我國國有銀行不良資產居世界前列，雖經股份制改革和不良資產剝離與國家注資，情況仍十分嚴重。（不要輕信媒體報道的樂觀數字?。┢髽I向銀行借款時根本不打算還錢？！銀行系統積聚太多不良資產和信貸風險，使得整個金融體系岌岌可危。2.我國信用缺失現象的表現32（3）制假售假十分猖獗我國經濟生活中最為嚴重的信用缺失現象就是防不勝防的制假售假。其規模之大，影響面之廣，危害之深，令人觸目驚心。民謠所言：除了飛機大炮，什么都敢假冒。（4）消費信用缺失信用卡惡意透支，銀行卡詐騙等（5）證券投資信用缺失上市公司虛報利潤，編制不真實會計報表，串通莊家做市，騙取上市資格。大股東非法挪用上市公司資金、貨物，導致上市公司成為空殼，瀕臨摘牌。（3）制假售假十分猖獗33（6）政府信用缺失政府拖欠市政工程款、教育工程款、交通工程款等現象十分嚴重，越是經濟欠發達地區，政府工程拖欠比例越高。政府失信大大削弱了政府公信力、民心威望和法律尊嚴3.信用缺失的危害

（1）地區間經濟發展出現了“馬太效應”,對中央提出的“開發西部”和“振興東北等老工業基地”戰略措施的實施造成了阻力。馬太效應(MatthewEffect)，指強者愈強、弱者愈弱的社會現象?！妒ソ洝分小榜R太福音”第二十五章有這么幾句話：“凡有的，還要加給他叫他多余；沒有的，連他所有的也要奪過來?！?/p>

（6）政府信用缺失34馬太效應直接關系個人事業的成功和企業的發展，它為成功者走向更大的成功提供了方法，也為失敗者超越失敗指明了方向。信用水平的地區差異直接導致了我國地區經濟發展水平的差異,出現了所謂“馬太效應”,越是信用好的地區越容易獲得資金等資源,經濟發展越快,進而推動了信用水平的提高,越是信用差的地區越不容易獲得資源,經濟發展乏力,從而進一步加劇了我國經濟發展不均衡問題。浙江、上海、江蘇、北京、山東、廣東等經濟發達、信用好的六省市年貸款增量占全國總量的50％以上。2004年,東北三省貸款余額凈增加僅1322.4億元,雖然國家發改委先后兩期批給黑龍江省老工業基地調整改造項目100余項,由于缺乏資金,大多數企業只是完成了相關項目的可研設計,具體進入實施階段的不足1/10。這樣雖然有政策,但卻發揮不了導向和調節杠桿作用,從而使西部開發和東北振興計劃進展緩慢。馬太效應直接關系個人事業的成功和企業的發展，它為成功者走向更35

（2）制約了金融效率的發揮,加劇了金融風險

大量的各種形式的逃廢銀行債務行為,不僅制造了大量的不良貸款,增加了銀行經營困難,而且進一步惡化了銀企關系。金融是現代經濟的核心。高效的金融運行與經濟發展相互促進,金融信用的缺失不僅影響經濟發展規模,制約經濟發展速度和質量,而且隨著大量不良貸款的累積,已使金融風險成為我國經濟運行中的主要風險。（3）削弱了本國產品的市場競爭力,為外來商品侵入造成可乘之機由于信用缺失,中國企業產品質量、售后服務等得不到保證,加之假貨泛濫,造假行為充斥市場,使消費者對本國產品的信心降低,轉而盯向外國品牌,為外國產品和企業進入中國市場提供了有利時機。一些外國企業通過并購中國企業、品牌控制、構筑技術壁壘等方式在我國取得了市場優勢甚至是壟斷地位。（2）制約了金融效率的發揮,加劇了金融風險36（4）降低了市場運行效率,增加了交易成本交易費用理論認為,一個完善、穩定的社會信用體系框架的存在將在很大程度上削減交易過程中不可避免的內生和外生交易費用,從而使社會交易得以順暢進行和持續擴展,市場機制得以繼續發揮作用,進而使整個經濟體因交易的擴展而不斷完善發展。反之亦然。

據有關部門統計,目前我國信用交易方式僅占所有交易的20％左右,現金交易達到80％。而商務部企業信用體系研究課題結果表明,我國企業每年因為信用缺失而導致的直接和間接經濟損失高達5855億元,全體國民平均每年每人450元。信用經濟學第一章課件37（5）中小企業生存發展困難,削弱了國民經濟持續發展的基礎一方面,市場經濟秩序的不理想,特別是政府行為不規范,使中小企業尤其是民營企業得不到公平的市場地位和競爭環境,對于正常的生產、交易造成了種種障礙。另一方面,信用環境的惡化,加之中小企業自身具有的抗風險能力較低的特點,使中小企業的融資渠道狹窄,特別是在間接融資主導下的金融市場格局下,銀行信貸管理約束的加強,使中小企業融資困難。

（5）中小企業生存發展困難,削弱了國民經濟持續發展的基礎38（6）嚴重降低了政府公信力,造成了執政能力降低一是嚴重破壞了地方政府的形象,降低了人民群眾對政府的信賴,影響到各項政策的推行。二是政府的失信提供了錯誤導向,使普通的企業、公民紛紛效仿,造成社會誠信的喪失,個人道德的淪喪,破壞社會主義的良好道德風尚和我國的傳統美德。三是行政機關無法履行債務,會造成違規行為增多。四是地方政府失信會影響本地區的聲譽和經濟環境,最終將影響到外來資本的流人,抑制地方經濟的發展。五是地方政府失信導致法院執行難,降低了法院的權威性和裁判的公信力,破壞法制環境。

（6）嚴重降低了政府公信力,造成了執政能力降低39三、我國信用制度的重構我國信用缺失問題第一次提出是在20世紀90年代初期。1991年，國務院下發《關于在全國范圍內清理“三角債”工作的通知》，在中國第一次以國務院文件形式提出了社會信用問題。然而清理“三角債”問題沒有從根本上觸動信用觀念、信用制度和信用體系。隨后的工作重點轉移到經濟法治的健全和完善上面。信用經濟學第一章課件40近年來頒布和實施的重要經濟法規1994年：《中華人民共和國公司法》1995年：《中華人民共和國商業銀行法》、《中華人民共和國擔保法》、《中華人民共和國仲裁法》1999年：《中華人民共和國合同法》2006年：《中華人民共和國企業破產法》2007年3月16日：《中華人民共和國物權法》近年來頒布和實施的重要經濟法規41四、我國的信用體系建設中共十六大報告明確提出：“整頓和規范市場經濟秩序，健全現代市場經濟的社會信用體系。”形成以道德為支撐、產權為基礎、法律為保障的社會信用制度。增強全社會的信用意識，政府、企事業單位和個人都要把誠實守信作為基本行為準則。建立信用監督和失信懲戒制度，逐步開放信用服務市場。十六大之后的不到兩年時間里，中央領導就社會信用問題作了12次專門的指示或批示，充分表明社會信用體系建設得到了黨中央、國務院的高度重視。四、我國的信用體系建設42五、我國信用制度重建的基本進展

1.第一階段：始于20世紀90年代初期的起步階段這一階段的標志是以信用評價為代表的信用中介機構的出現和發展。20世紀90年代初期，我們國家涌現出中國誠信、大公、遠東等一批與企業發債和資本市場發展相適應的信用評估機構。專業擔保、信用調查、討債追債等信用中介機構也開始出現，如華夏信用管理公司、中國經濟技術投資擔保公司、新華信公司、華安公司等。從此，信用意識開始逐步被企業和投資者所接受。五、我國信用制度重建的基本進展432.第二階段：始于20世紀90年代末期的發展階段

這一階段的標志是以信用擔保為代表的信用中介機構的快速發展。20世紀90年代末期，在國家經貿委、財政部和中國人民銀行等部門的大力推動下，我們國家涌現出濟南、鎮江、銅陵、深圳、重慶、山西、河南等一大批面向中小企業服務的信用擔保機構。民間資本也開始涉足信用擔保行業。信用擔保機構的發展不僅緩解了中小企業貸款難狀況，也為企業特別是中小企業信用能力的提高創造了基礎。2.第二階段：始于20世紀90年代末期的發展階段443.第三階段：21世紀初期的完善階段

這一階段的標志是以政府部門為主體的信用信息披露系統和社會中介為主體的信用聯合征集體系的起步和推進。全國各地加快信用體系建設步伐，國家各部委積極行動。人民銀行與公安部、國家工商行政管理總局、勞動和社會保障部、建設部、環保總局、海關總署及最高人民法院等積極合作，以不同形式推進信用體系建設工作。2002年3月28日，上海和北京在同一天開通了各自的城市企業信用信息系統。3.第三階段：21世紀初期的完善階段45截至2008年，中國人民銀行企業和個人征信系統建設取得了重大進展。建立了集中統一的數據庫和覆蓋全國所有金融機構的網絡，為1116萬多戶企業和5.33億自然人建立了信用檔案，采集了企業和個人在商業銀行等金融機構開立結算賬戶、貸款、擔保、信用卡等信用信息。我國的信用服務行業正步入蓬勃發展期，稱為一個新型服務行業。目前我國有各類信用調查機構100多家，資信評級機構近80家，信用擔保機構2000多家。中國誠信、華安、華夏、大公、遠東、聯合、新華信以及中國聯合信用網、中國企業信用網、中國信用信息網等社會信用中介機構也積極開拓業務領域，鄧白氏、惠譽、科法斯等國外信用機構也積極發展中國市場。截至2008年，中國人民銀行企業和個人征信系統建設取得了重大461.5信用名詞介紹資信：資信即履約能力和可信任程度。資信有廣義和狹義這分，狹義的資信指貨幣借貸中的償債能力、履約狀況、守信程度及由之而形成的社會聲譽。它是以償還為條件的價值運動的特殊形式的時態反映。資信評估：資信評估是商品經濟條件下信用關系發展的產物，是以信用關系中的償還能力及其可信程度為標準，對其進行公正審查和評價的活動。在完善的社會信用體系中，資信評估的結果對企業有巨大影響，獲得優秀級別的企業能極大增強其融資能力和市場競爭力。

1.5信用名詞介紹資信：資信即履約能力和可信任程度。資信有47授信：是指商業銀行向非金融機構客戶直接提供的資金，或者對客戶在有關經濟活動中可能產生的賠償、支付責任做出的保證，包括貸款、貿易融資、票據融資、融資租賃、透支、各項墊款等表內業務，以及票據承兌、開出信用證、保函、備用信用證、信用證保兌、債券發行擔保、借款擔保、有追索權的資產銷售、未使用的不可撤消的貸款承諾等表外業務。信用評級：信用評級是對信用市場上的借款人按期足額支付債務本金與利息的能力與意愿的相對風險的判斷，并將這種對風險判斷的結果按風險相對大小分為若干類，每一類別用一個符號表示。授信：是指商業銀行向非金融機構客戶直接提供的資金，或者對客戶48信用擔保：委托人利用信托機構資財雄厚、信譽卓著的優越條件，托其擔保本人能履行義務、能保障債權人應享權利實現的一種社會服務?？蛻粢筇峁┑男庞脫＃磐袡C構只負一定數額的有限“連帶責任”，不超過客戶事先向信托機構交付的保證金數額或相應的實物保證。征信：征信就是專業化的、獨立的第三方機構為個人建立信用檔案，依法采集、客觀記錄其信用信息，并依法對外提供信用信息服務的一種活動，它為專業化的授信機構提供了一個信用信息共享的平臺。征信記錄了個人過去的信用行為，這些行為將影響個人未來的經濟活動，這些行為體現在個人信用報告中，就是人們常說的“信用記錄”。信用擔保：委托人利用信托機構資財雄厚、信譽卓著的優越條件，托491.6國內外著名征信機構介紹一、國外著名征信評級機構

鄧白氏集團（Dunn&Bradstreet）鄧白氏集團是國際上最著名、歷史最悠久的企業資信調查類的信用管理公司，就其規模而言，堪稱國際企業征信和信用管理行業的巨人。鄧白氏公司成立于1841年，總部設在新澤西州的小城MurrayHill。在其160多年的發展歷程中，鄧白氏公司通過技術創新，不斷開拓信用評估市場。目前鄧白氏集團擁有15個子公司，其中包括全球最權威的資信評級公司穆迪公司、美國最著名的黃頁廣告公司丹尼雷公司和美國最大的市場調查公司尼爾森公司，在全球擁有375個分公司或辦事處，員工八萬多人，年產值達50多億美元。1.6國內外著名征信機構介紹一、國外著名征信評級機502001年，鄧白氏集團公司進行改組，把鄧白氏公司和穆迪公司兩家公司分拆，分別成為獨立的上市公司。改組后的鄧白氏公司進一步加快了專業化的步伐。目前，鄧白氏公司在37個國家設有分公司或辦事處，在全球范圍內向客戶提供12種信用產品、11種征信服務以及各種信用管理用途的軟件，還在50個國家和地區替客戶開展追賬業務。目前鄧白氏公司年營業額保持在14億美元以上。1994年，鄧白氏公司進入中國，在上海設立鄧白氏國際信息(上海)公司，1996年又在北京設立了分公司。鄧白氏中國公司按照與國際商業標準和慣例接軌的要求，重點在市場開拓、信用管理、應收賬款管理和商務培訓等方面為中國企業提供信用咨詢服務，采集了五十多萬家中國企業的數百萬條信息，并通過引入鄧白氏中國信用風險指數和鄧白氏中國風險指數行業標準等，為國內上千家外商投資企業、上市公司、進出口公司和私營企業提供商業資信調查報告。2001年，鄧白氏集團公司進行改組，把鄧白氏公司和穆迪公司兩51標準普爾公司（Standard&Poor’s）標準普爾是世界級的資訊品牌與權威的國際分析機構，由普爾先生(Mr.HenryVarnumPoor)于1860年創立。當時，普爾先生以“投資者有知情權”為宗旨率先建立了金融信息業。時至今天，早已成為行內權威的標準普爾仍在認真嚴格地履行最初的宗旨。標準普爾由普爾出版公司和標準統計公司于1941年合并而成。1975年美國證券交易委員會SEC認可標準普爾為“全國認定的評級組織”或稱“NRSRO”（NationallyRecognizedStatisticalRatingOrganization）。標準普爾（S&P）作為金融投資界的公認標準，提供被廣泛認可的信用評級、獨立分析研究、投資咨詢等服務。標準普爾提供的多元化金融服務中，標準普爾1200指數和標準普爾500指數已經分別成為全球股市表現和美國投資組合指數的基準。該公司同時為世界各地超過220,000家證券及基金進行信用評級。標準普爾公司（Standard&Poor’s）52標準普爾通過全球18個辦事處及7個分支機構來提供世界領先的信用評級服務。