第五講投資學習目標◆投資的概念與分類◆交易性金融資產的核算◆長期持有至到期投資的核算◆可供出售金融資產的核算◆長期股權投資的核算第四節可供出售金融資產的核算一、可供出售金融資產的含義

◆是指初始確認時即被指定為可供出售的非衍生金融資產，通常情況下，該資產的公允價值能夠可靠的計量。如企業購入的在活躍市場上有報價的股票、債券和基金等。

★不包括前述：(1)貸款和應收款項；(2)持有至到期投資；(3)以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產。二、可供出售金融資產取得成本的確認◆一般情況：應按取得該金融資產的公允價值和相關交易費用之和作為初始確認金額。

◆特殊情況：如果支付的價款中包含已到付息期但尚未領取的債券利息(或已宣告但尚未發放的現金股利)，應當單獨確認為應收項目（應收利息，或應收股利）。三、可供出售金融資產取得的賬務處理（一）賬戶設置可供出售金融資產取得資產的處置資產的公允價值等公允價值等銀行存款××××××應收利息(或股利)支付價款中實際收回的包含的利息利息(或現(或現金股利)金股利)賬戶性質:資產類明細科目:成本、利息調整、應計利息\公允價值變動等賬戶性質:資產類,應收數記借方,收回數記貸方（二）核算舉例（二）核算舉例[例5-11(1)]公司按每股7.60元的價格購入B公司每股面值1元的股票80000股,作為可供出售金融資產。支付交易費用2500元。買價中每股包含0.20元已宣告但尚未領取的現金股利。

初始投資成本：（7.60－0.20）×80000＋2500

＝594500（元）應收現金股利：0.20

×80000=16000（元）借：可供出售金融資產─B公司股票─成本594500借：應收股利16000貸：銀行存款610500

也可用付款總額減應收股利求得[例5-11(2)]收到B公司發放的現金股利16000元，存入銀行。借：銀行存款16000貸：應收股利16000三、可供出售金融資產持有期間的損益確認與賬務處理（一）損益的確認

◆可供出售金融資產在持有期間取得的債券利息或現金股利，應當計入投資收益。（見賬戶設置）（二）賬務處理1.賬戶設置可供出售金融資產持有期間損益的賬務處理應注意區分以下兩種情況：可供出售金融資產——利息調整購入資產的溢價攤銷溢價投資收益實現的投資收益應收利息（股利）應分得利息實收到利息(現金股利)(現金股利)可供出售金融資產——應計利息應分得利息實收利息銀行存款××××××——分期付息、一次還本——持有期末一次還本付息可供出售金融資產——成本取得資產的收回資產的公允價值等公允價值等2.核算舉例[例5-12(1)]公司持有B公司股票80000股。2008年4月15日，B公司宣告每股分派現金股利0.25元，暫未收到。應收現金股利=0.25×80000=20000（元）借：應收股利20000貸：投資收益20000[例5-12(2)]同年5月15日收到B公司發放的股利，存入銀行。借：銀行存款20000貸：應收股利20000（二）公允價值變動損益的確認1.確認的含義

◆在會計期末，將可供出售金融資產公允價值變動計入”資本公積”中的“其他資本公積”（所有者權益）。可供出售金融資產——公允價值變動

××××××資本公積——其他資本公積減少數增加數所有者權益類賬戶可供出售金融資產——成本取得資產的公允價值等公允價值期末比較低于賬面余額高于賬面余額高于賬面余額金額低于賬面余額金額2.核算舉例[例5-13]

公司持有B公司股票80000股。2007年12月31日，賬面成本594500元，B公司股票每股市價7.80元。公允價值：7.80×80000＝624000（元）公允價值變動：624000－594500＝29500（元，升值）借：可供出售金融資產—B公司股票—公允價值變動29500

貸：資本公積—其他資本公積29500

四、可供出售金融資產處置的賬務處理（一）投資收益的確認

①應將取得的價款與該金融資產賬面價值之間的差額，計入投資收益；②將原直接計入“資本公積”的公允價值變動的金額計入投資收益。

可供出售金融資產——成本賬面成本處置收入比較資本公積——其他資本公積

低于賬面余額金額高于賬面余額金額投資收益××××××②處置損失處置收益轉出高于賬面金額轉出低于賬面金額①（二）核算舉例[例5-14(1)]

2008年12月，公司將B公司股票售出，實收款650000元，賬面價值624000元：成本594500元，公允價值變動29500元。股票處置損益：650000-624000=26000（元）

借：銀行存款650000貸：可供出售金融資產—B公司股票—成本594500貸：可供出售金融資產—B公司股票—公允價值變動29500貸：投資收益26000

[補例5-14(2)]

公司將原直接計入“資本公積”的公允價值變動的金額29500元計入投資收益。借：資本公積—其他資本公積29500貸：投資收益29500第五節長期股權投資的核算一、長期股權投資的含義及內容（一）含義

◆企業準備長期持有的權益性投資。

權益性投資：企業為對被投資方實施控制，或對被投資方施加重大影響所進行的投資。

●企業購入交易性金融資產、持有至到期投資和可供出售金融資產沒有以上目的。

（二）長期股權投資的內容對子公司投資對合營企業投資對聯營企業投資長期股權投資能夠對被投資方實施控制的權益性投資能夠與其他合營方一同對被投資方實施控制的權益性投資能夠對被投資方施加重大影響的權益性投資BA其他權益性投資以上各項以外的其他權益性投資CD二、長期股權投資取得的核算（一）取得方式及成本的確定1.取得方式

◆長期股權投資可通過企業合并或其他方式取得。2.取得成本的確定◆以實際支付的價款或對價確認取得長期股權投資的成本。●實際支付的價款或對價中含有已宣告但尚未領取的現金股利或利潤，應作為應收項目單獨入賬。不形成母子公司關系的企業合并吸收合并新設合并形成母子公司關系的企業合并控股合并取得凈資產取得股權企業合并的第二種分類方法企業合并的分類A公司B公司A公司+=A、B公司合并前為互為獨立的兩個法人主體。以下是A、B合并的三種情況：C公司B公司A公司A公司B公司A公司B公司+++==吸收合并：A公司取得B公司凈資產，B公司注銷新設合并：A、B公司合并創設C公司，A、B公司注銷控股合并：A取得對B公司的控制權，A、B仍保持法人主體地位同一控制下的企業合并非同一控制下的企業合并結果1：不形成母子公司關系結果2：形成母子公司關系長期股權投資企業合并形成的其他方式取得的控制共同控制、重大影響、非控、非共控、非重大影響投資后：成本法、權益法形成投資：購買法、權益結合法（企業合并與長期股權投資的關系）（二）企業合并形成的長期股權投資同一控制下企業合并與非同一控制下企業合并M集團公司N集團公司D子公司E子公司F子公司合并A子公司B子公司合并C子公司同一控制下企業合并非同一控制下企業合并兩類合并的實質比較同一控制下的企業合并，由于合并各方在合并前、后的最終控制方沒有發生變化，準則沒有把這種合并視為“交易”，只是當作一個經濟事項。因此，相應的會計處理中采用賬面價值進行計量。非同一控制下的企業合并，由于參與合并各方在合并前、后不屬于同一方或相同的多方最終控制，這種合并實質上是一種交易——購買方購買被購買方控制權的交易。正因為如此，相應的會計處理中需要遵循交易規則，使用自愿交易的雙方都能夠接受的價值——公允價值。1．同一控制下企業合并的長期股權投資核算（1）同一控制下企業合并的基本含義M集團公司合并A子公司B子公司C子公司合并方參與合并的企業在合并前后均受同一方或相同的多方最終控制且該控制并非暫時性的，為同一控制下的企業合并。被合并方（2）長期股權投資初始投資成本的確認◆應在合并日按照取得被合并方所有者權益賬面價值的份額作為初始投資成本。◆初始投資成本與支付的現金及轉讓的非現金資產的賬面價值之間的差額，調整資本公積；資本公積不足沖減的，調整留存收益。◆合并方為進行企業合并發生的各項直接相關費用（審計費用、評估費用、法律服務費用等）計入當期損益。

以上內容結合“賬戶設置”理解!（3）賬戶設置長期股權投資——成本初始投資成本處置時成支付的現金等本(合并對價)占被投資方權益數額與合并對價的差額銀行存款××××××無形資產××××××資本公積××××××被合并方所有者權益賬面價值×合并方所占權益比例－合并對價所占權益高于對價所占權益低于對價盈余公積××××××資本公積不足時沖減盈余公積等留存收益資產類賬戶形成母子公司關系放棄資產實施的企業合并：

借：長期股權投資

[取得的被并方凈資產賬面價值的份額]A合并費用[實際發生的直接合并費用]B=D

貸：現金等[支付的資產的賬面價值]C

現金等[實際發生的直接合并費用]D

資本公積[(A大于C的差額]*E發行債券或承擔其他債務實施的企業合并：借：長期股權投資

[取得的被并方凈資產賬面價值的份額]A

合并費用[實際發生的直接合并費用]B

貸：應付債券等[發行債券的賬面價值－與債務相關的手續費傭金等]C

現金等[實際發生的直接合并費用與債務相關的手續費傭金等]D

資本公積[差額]*E發行權益性證券實施的企業合并：借：長期股權投資[取得的被并方凈資產賬面價值]A

合并費用[實際發生的直接合并費用]D

貸：股本等[發行證券的面值總額]B

現金等[實際發生的直接合并費用與證券相關的手續費傭金等]C

資本公積[差額]*E會計處理舉例新設合并和吸收合并只是在合并后法律主體上有區別，但在會計處理上相同。因此以支付資產作為合并對價，進行吸收合并和控股合并的比較。例1-5，A和B是同一主管部門下的兩個企業，2007年6月末A公司用賬面價值500萬元、公允價值580萬元的庫存商品和100萬元的銀行存款實施與B公司的合并。合并前A公司的凈資產資料資產權益項目賬面價值項目賬面價值貨幣資金庫存商品等固定資產5008001500應付賬款等股本資本公積盈余公積未分配利潤10001000380200220合并前B公司的凈資產資料資產權益項目賬面價值項目賬面價值原材料等固定資產200900應付賬款等股本資本公積盈余公積未分配利潤40040010050150資料分析A與B受同一主管部門控制，所以應采用賬面價值作為計價基礎。B公司的凈資產為700萬元。A公司支付的資產價值為600萬元合并后，A公司確認了100萬元的資本公積，同時，B公司取得的資產賬面價值小于出讓的凈資產賬面價值100萬元。從總體上看，合并并未導致新資產和新負債。經吸收合并后，A公司合并日擁有的留存收益是合并前雙方的留存收益之和620萬元。控股合并后，母公司個別資產負債表中并未包括合并前子公司已實現的留存收益200萬元，而是體現在了長期股權投資成本中，只有在合并日編制合并報表時才能在留存收益中反映。A企業合并日進行的賬務處理不形成母子公司關系的合并（新設合并或吸收合并）形成母子公司關系的合并（控股合并）1.確認合并事項的賬務處理借：原材料等200

固定資產900

貸：應付賬款等400

庫存商品等500

銀行存款100

資本公積1001.確認合并事項的賬務處理借:長期股權投資700

貸：庫存商品等500

銀行存款100

資本公積100A企業合并日進行的賬務處理不形成母子公司關系的合并（新設合并或吸收合并）形成母子公司關系的合并（控股合并）2.調整留存收益的賬務處理借：資本公積200

貸：盈余公積50

利潤分配－未分配利潤1502.編制合并報表工作底稿時調整留存收益借：資本公積200

貸：盈余公積50

利潤分配－未分配利潤150[例]A公司取得B公司80%的股份A公司取得的股權為700×80%＝560萬元，小于支付的資產價值600萬元，應沖減資本公積40萬元。合并日合并方的賬務處理借：長期股權投資560資本公積40貸：庫存商品500銀行存款100資本公積有380，足夠抵減。[例]（續）在合并日編制合并資產負債表時調整留存收益：借：資本公積160貸：盈余公積40利潤分配－未分配利潤120只占有80%的股份。（4）核算舉例[例5-15]華聯公司與同一母公司所控制的B公司合并。約定華聯公司以銀行存款和無形資產作為合并對價，投出銀行存款1200萬元；無形資產賬面價值為420萬元。取得B公司60%的股權，取得對B公司的控制權，B公司所有者權益總額賬面價值為2800萬元。初始投資成本：2800×60%=1680（萬元）合并對價的賬面價值：1200+420=1620（萬元）資本公積：1680-1620=60（萬元）借：長期股權投資—B公司—成本16800000貸：無形資產4200000貸：銀行存款12000000貸：資本公積—股本溢價600000

2．非同一控制下企業合并長期股權投資核算（1）非同一控制下企業合并（購并）的基本含義M集團公司C子公司購買方參與合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最終控制被購買方N集團公司D公司E子公司F子公司合并（2）長期股權投資初始投資成本的確認

◆應當以確定的合并成本（購買方為取得對被購買方的控制權而支付的現金、非現金資產等的公允價值、直接相關費用）作為長期股權投資的初始投資成本。

◆取得權益與合并對價差額根據具體情況分別處理。

●實際支付的價款或對價中含有已宣告但尚未領取的現金股利或利潤，應作為應收項目單獨入賬。（見賬戶設置）與原權益法對投資成本調整的比較：比較基礎不同：賬面價值VS公允價值投資成本大：股權投資差額借方差VS商譽投資成本小：股權投資差額貸方差VS當期損益（3）賬戶設置長期股權投資——成本初始投資成本處置時的支付的現金等成本等(合并對價)占被投資方權益數額與合并對價的差額銀行存款××××××原材料××××××被合并方所有者權益賬面價值×合并方所占權益比例－合并對價投出的為原材料等存貨固定(無形)資產××××××長期股權投資××××××主營業務收入××××××營業外收入×××營業外支出×××投資收益××××××投出的為另一項長期投資所占權益高于對價投出的為設備等固定資產所占權益低于對價所占權益高于對價投出的為另一項長期投資所占權益低于對價（4）核算舉例[例5-16]華聯購并非同一控制的D公司。協議約定華聯公司以銀行存款和無形資產作為合并對價，取得D公司70%的股權。華聯公司投出銀行存款2600萬元，投出無形資產的賬面價值為1500萬元，公允價值為1200萬元，實際取得對D公司的控制權。在合并中，華聯公司以銀行存款支付相關費用20萬元。合并成本=2600+1200+20=3820（萬元）資產減值損失=1500-1200=300（萬元）借：長期股權投資—D公司—成本38200000借：營業外支出3000000

貸：無形資產15000000貸：銀行存款26200000合并損失（二）其他方式取得的長期股權投資1.基本含義及初始投資成本確認◆企業以支付現金、非現金資產等非企業合并的其他方式取得長期股權投資。以其他方式取得的長期股權投資，應當按照實際支付的價款、非現金資產等的公允價值（包括直接相關的費用、稅金等），作為初始投資成本。三、長期股權投資后續計量的賬務處理（一）長期股權投資后續計量的基本含義◆企業對取得的長期股權投資在持有期間成本變化、獲取的收益等的確認。具體有成本法和權益法兩種處理方法。（二）長期股權投資的成本法1.含義及適用范圍◆含義：成本法是指長期股權投資的價值通常按初始投資成本計量，除追加或收回投資外，一般不對“長期股權投資”賬面價值進行調整的一種處理方法。●適用范圍：投資方能夠對被投資方實施控制；該投資在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量等.期股權投資核算范圍(參考持股比例)

長期股權投資核算方法

對子公司投資(>50%)

成本法

對合營企業投資(50%)

權益法

對聯營企業企業投資(20%≤比例<50%)

權益法

對其他企業投資(沒有重大影響、在活躍市場沒有報價、公允價值不能可靠計量<20%）

成本法長期股權投資核算的范圍和核算方法2.長期股權投資成本法的賬務處理方法（1）賬戶設置長期股權投資——成本初始投資成本撤回投資支付的現金等(合并對價)占被投資方權益數額與合并對價的差額追加投資銀行存款××××××無形資產××××××資本公積等××××××投資收益××××××應收股利分得現金收到股利股利銀行存款××××××★收到被投資方派發的股票股利時不做賬務處理，在備查簿登記即可（2）核算舉例【例】綜合例子說明非合并取得長期股權投資采取成本法核算的全歷程有關甲公司投資于C公司的情形如下：(1)2007年1月1日甲公司支付現金800萬元給B公司，受讓B公司持有的C公司15%的股權(不具有嚴峻影響)，假設未發生直接相關費用和稅金。則甲公司賬務處置如下：借：長期股權投資——C公司800貸：銀行存款800

（2）核算舉例(2)2007年4月1日，C公司宣布分配2006年實現的凈利潤，其中分配現金股利100萬元。甲公司于5月2日收到現金股利15萬元。甲公司賬務處置是：借：應收股利(100×15%)15貸：長期股權投資—C公司15(清理性股利)借：銀行存款15貸：應收股利15(3)2007年，C公司實現凈利潤300萬元，甲公司采取成本法核算，不作賬務處置。(4)2008年3月12日，C公司宣布分配2007年凈利潤，分配的現金股利為80萬元。甲公司的賬務處置是：應沖減投資成本金額=(投資后至本年末(本次)止被投資單位累積分派的現金股利-投資后至上年末止被投資單位累積實現的凈損益)×投資公司的持股比例-投資公司已經沖減的投資成本=[(100+80)—300]×15%—15=[-120]×15%—15=-18-15=-33(萬元)，從計算結果望應恢復投資成本33萬元，根據“限額”的劃定，實際恢復15萬元。借：應收股利(80×15%)12長期股權投資——C公司15貸：投資收益27（2）核算舉例

(5)2008年C公司發生巨額虧損，2008年末甲公司對C公司的投資按當時市場收益率對未來現金流量折現肯定的現值為750萬元(根據金融工具確認和計量準則)，長期投資的賬面價值為800萬元，需計提50萬元減值預備：借：資產減值損失50貸：長期股權投資減值預備50(6)2009年1月20日，甲公司經協商，將持有的C公司的全體股權轉讓給丁公司，收到股權轉讓款900萬元。借：銀行存款900長期股權投資減值預備50貸：長期股權投資——C公司800投資收益150（三）長期股權投資的權益法1.含義及適用范圍◆含義：權益法是指長期股權投資最初以投資成本計量，以后則要根據投資方應享有被投資方所有者權益份額的變動，對“長期股權投資”賬面價值進行相應調整的一種會計處理方法。●適用范圍：投資方對被投資方具有共同控制或重大影響。

2.長期股權投資權益法的賬務處理（1）取得長期股權投資的賬務處理①賬戶設置長期股權投資——成本初始投資成本支付的現金等(合并對價)銀行存款等××××××所占權益低于對價時按實際投資成本入賬長期股權投資——損益調整占被投資方權益數額與合并對價的差額所占權益高于對價時記入損益調整被合并方可辨認凈資產公允價值×合并方所占權益比例初始投資成本例:所占權益為2250萬元;投資成本為2412萬元.按后者入賬營業外收入××××××例:所占權益為2500萬元;投資成本為2412萬元.按后者入賬,二者之差(88萬元)記入”損益調整”明細賬戶－②核算舉例[例5-19(1)]華聯公司以每股1.50元價格購入D公司股票1600萬股作為長期股權投資，并支付交易稅費12萬元。該股份占D公司普通股股份的25%，華聯公司采用權益法核算。假定投資時，D公司可辨認凈資產公允價值為9000萬元。初始投資成本:1600×1.50+12=2412（萬元）應享有D公司可辨認凈資產公允價值的份額:9000×25%=2250（萬元）借：長期股權投資—D公司股票—成本24120000貸：銀行存款24120000

按實際支出的投資成本入賬，不調整差額[例5-19(2)]資料同例5-19(1)，但假定投資時D公司可辨認凈資產公允價值為10000萬元。應享有D公司可辨認凈資產公允價值的份額：1000×25%=2500（萬元）初始投資成本調整額：2500-2412=88（萬元）

借：長期股權投資—D公司股票—成本24120000貸：銀行存款24120000借：長期股權投資—D公司股票—損益調整880000貸：營業外收入880000

★調整后的投資成本=2412+88=2500（萬元）

按實際支出的投資成本入賬需要調整差額（2）長期股權投資持有期間損益的賬務處理①處理內容

●占有被投資方權益的變動（盈利與虧損）●被投資方分派的現金股利●被投資方派送的股票股利②賬戶設置◆主要是通過“長期股權投資—損益調整”賬戶進行調整。③核算舉例

[例5-20(1)]2005年度，被投資方D公司實現凈收益1820萬元，每股分派現金股利0.15元。

●確認分享投資收益：1820×25%=455（萬元）

被投資方實現的凈收益×投資方所占權益比例應收股利××××××投資收益××××××長期股權投資——損益調整◆權益與合并◆被投資方虧對價的差額損發生損失◆被投資方盈◆分得現金股利實現收益利★股票股利的處理，在備查簿登記即可，不做賬務處理被投資方發生的凈虧損×投資方所占權益比例★分享利潤與分擔虧損的處理★分得現金股利的處理借：長期股權投資—D公司股票—損益調整4550000

貸：投資收益4550000●應收現金股利：1600×0.15=240（萬元）借：應收股利2400000貸：長期股權投資—D公司股票—損益調整2400000

[例5-20(2)]2006年度，被投資方D公司實現凈收益1250萬元，每股分派股票股利0.3股。●確認投資收益:1250×25%=312.5（萬元）借：長期股權投資—D公司股票—損益調整3125000

貸：投資收益3125000●

在備查簿中登記增加的股份股票股利:1600×0.30=480（萬股）至本年末持有股票:1600+480=2080（萬股）

[例5-20(3)]2007年度，被投資方D公司實現凈收益1000萬元，未進行利潤分配。

●確認投資收益:1000×25%=250（萬元）借：長期股權投資—D公司股票—損益調整2500000

貸：投資收益2500000[例5-20(4)]2008年度D公司凈虧損600萬元，用以前年度留存收益彌補虧損后，于2009年4月5日，宣告每股分派現金股利0.10元。●確認投資損失:600×25%=150（萬元）借：投資收益1500000

貸：長期股權投資—D公司股票—損益調整1500000●應收現金股利:2080×0.10=208（萬元）借：應收股利2080000貸：長期股權投資—D公司股票—損益調整2080000

[例5-20(5)]2009年度D公司繼續虧損500萬元，未進行利潤分配。●確認投資損失:500×25%=125（萬元）借：投資收益1250000

貸：長期股權投資—D