1、國際金融教學大綱國際金融教學大綱國際金融教學大綱國際金融教學大綱課程編號：03019課程名稱：國際金融英文名稱：International Finance學分：4總學時：72實驗上機學時：8適用年級專業（學科類）：高年級經濟學科與管理學科各專業課程說明編寫本大綱的指導思想 當今世界過于國之間的經濟、貿易、金融關系越來越密切，世界經濟全球化、一體化趨勢日趨明朗，國際金融形勢發展變化也非常快，新的理論與新的實務不斷出現，這客觀上增加了教師授課的難度；此外，為適應學分制的實施，配合新版教材的使用，我們重新修訂了本教學大綱。本大綱各個章節的體系，是根據問題性質，由微觀到宏觀，由一國對外金融關系到整個國

2、際金融關系，來安排先后次序。本大綱力求反映本學科的最新理論與實務，做到理論與實踐相結合。授課教師可根據各專業的特點和教學要求，對大綱的內容作必要的調整和增刪。課程目的和要求國際金融主要研究國際間的貨幣金融關系，主要包括國際收支、國際儲備、外匯匯率、匯率制度、國際金融市場、國際資本流動、國際貨幣體系和國際金融機構等方面的內容。通過學習該課程，學生應掌握其中的基本概念、基礎知識與基礎理論，了解國際金融領域的最新發展動態以及當今一系列熱點問題，并能運用相關知識對有關問題進行分析。對于附錄中難度較大的國際金融理論和熱點問題，教師可根據不同專業的需要，酌情講授。教學的重點和難點 國際收支 國際收支平衡表

3、的內容 國際收支不平衡的原因、影響 國際收支不平衡的政策調節措施 內外均衡沖突與政策搭配 國際儲備的規模（數量）管理第二章 外匯與匯率1、 匯率的標價方法2、 匯率的決定基礎3、 影響匯率變動的影響因素4、 匯率變動對經濟的影響第三章 外匯市場與外匯交易1、 幾種主要的外匯交易2、 外匯風險及其防范3、 國際結算的工具與方式匯率制度與外匯管制1、 匯率制度及類型2、 固定匯率制與浮動匯率制的利弊3、 外匯管制的方式4、 貨幣可兌換的含義及其條件第五章 國際金融市場1、 傳統的國際金融市場的內容2、 歐洲貨幣市場3、 金融衍生工具的主要類型第六章 國際資本流動國際資本流動的類型及原因1、 跨國公

4、司進行國際投資的動因2、 發展中國家的債務危機的原因及啟示3、 國際資本流動與國際金融動蕩的關系第七章 國際貨幣制度布雷頓森林體系的內容及其作用后布雷頓森林體系的特征及對其評價歐洲貨幣體系的內容及其作用區域貨幣一體化的趨勢第八章 國際金融機構主要國際金融機構及貸款業務的特征巴塞爾委員會的作用 知識范圍及與相關課程的關系本課程的先行課程是西方經濟學和貨幣銀行學。學生需在學完上述兩門課程后，才能學習本課程。此外，本課程的內容還涉及到金融市場學、證券投資學、國際經濟學等課程的知識范疇，故在上課過程中，授課教師可根據情況酌情取舍。 教材及教學參考書的選用1、國際金融，閆屹、楊麗主編，人民郵電出版社，2

5、003年8月2、新編國際金融（第三版），姜波克，上海人民出版社，2001年版3、國際金融，陳雨露，中國人民大學出版社，2000年版課程內容 第一章 國際收支教學目的與要求：通過本章學習，掌握國際收支的概念、國際收支平衡表的主要內容以及國際收支平衡表的編制、國際收支的分析方法，重點掌握國際收支不平衡的原因、影響及調節政策與措施；掌握國際儲備的含義、構成和管理方法，在此基礎上能夠對我國的國際收支和國際儲備狀況進行分析。本章主要內容：第一節 國際收支概述一、 國際收支的產生二、 國際收支的一般概念1、 最初概念：對外貿易余額2、 狹義概念：外匯收支3、 廣義概念：國際收支 三、掌握國際收支概念需注意

6、的問題1、 國際收支與國際借貸的關系2、 居民與非居民3、 經濟交易 第二節 國際收支平衡表 一、 國際收支平衡表的概念二、 國際收支平衡表的內容經常項目資本和金融項目儲備資產項目錯誤與遺漏項目三、 國際收支平衡表的編制原理與記賬方法1、 國際收支平衡表的編制原理2、 國際收支平衡表的記賬方法3、 國際收支平衡表的幾個局部差額第三節 國際收支的分析 一、 國際收支的平衡與失衡1、 賬面平衡與實質平衡2、 數量平衡與內容平衡靜態平衡與動態平衡 二、 國際收支失衡的主要原因1、 季節性和偶然性因素2、 周期性因素3、 結構性因素4、 收入性因素5、 貨幣性因素6、 投機性因素三、 國際收支失衡對經

7、濟的影響1、 國際收支逆差對經濟的影響2 、國際收支順差對經濟的影響第四節 國際收支的調節一、 國際收支的自動調節1、國際金本位制度下的自動調節機制2、紙幣流通條件下的自動調節機制二、 國際收支的政策調節1、 外匯緩沖政策2、 財政金融政策3、 匯率政策4、 直接管制5、 國際經濟金融合作第五節 內外均衡的矛盾及政策搭配調節一、 內部均衡與外部均衡的關系二、 開放經濟條件下政策搭配的簡單運用政政策與貨幣政策的搭配：蒙代爾模型支出轉換政策與支出增減政策的搭配：斯旺模型第六節 國際儲備 一、 國際儲備的含義、構成及作用1、 國際儲備的含義2、 國際儲備的構成：二、 國際儲備的作用1、維持國際支付能

8、力，彌補國際收支逆差2、干預外匯市場，維持本幣匯率穩定3、充當國家對外借債的信用保證三、國際儲備的管理1、國際儲備資產的數量管理2、國際儲備資產的結構管理3、國際儲備資產的營運管理 四、中國的國際收支與國際儲備學時：14學時思考題：簡述國際收支的基本含義。試述國際收支平衡表的概念及其主要內容。如何理解國際收支的平衡與失衡？簡述一國國際收支失衡的原因。國際收支失衡對經濟有何影響？國際收支失衡的調節措施有哪些？國際儲備的構成內容是什么？試述國際儲備應如何管理？第二章 外匯與匯率教學目的與要求：通過本章的學習了解和掌握外匯的概念、匯率的標價方法、匯率的種類，掌握匯率的決定基礎，熟練掌握影響匯率變動的

9、主要因素和匯率變動對經濟的影響，在此基礎上能夠對主要貨幣匯率變動進行分析和預測。本章主要內容：第一節 外匯一、 外匯的含義二、 外匯的特征1、外幣性2、自由兌換性3、普遍接受性三、 外匯的種類1、 按能否自由兌換，可分為自由外匯和記賬外匯2、 按外匯買賣的交割期限，可分為即期外匯和遠期外匯3、 按外匯來源和用途，可分為貿易外匯和非貿易外匯4、 按外匯管理的對象，可分為單位外匯和個人外匯5、 按外匯的形態，可分為現匯和現鈔四、 外匯的作用1、 促進國際貿易發展2、 調節國際資金的不平衡3、 增加國際儲備資產第二節 匯率 一、 概念 二、 匯率的標價方法1、 直接標價法（應付標價法）2、 間接標價

10、法（應收標價法）3、 美元標價法 三、 匯率的種類1、 從銀行買賣外匯的角度，可分為買入匯率和賣出匯率、中間匯率、現鈔匯率2、 按匯率制定的方法不同，可分為基本匯率和套算匯率3、 按外匯交易的支付工具不同，可分為電匯匯率、信匯匯率、票匯匯率4、 按外匯買賣交割的期限不同，可分為即期匯率和遠期匯率5、 按匯率制度不同，可分為固定匯率和浮動匯率6、 按外匯管理的寬嚴程度，可分為官方匯率和市場匯率7、 按匯率是否統一，可分為單一匯率和復匯率8、 按外匯銀行營業時間，可分為開盤匯率和收盤匯率9、 從國際金融研究和決策角度，可分為實際匯率和有效匯率第三節 匯率的決定與變動 一、 金本位制度下的匯率決定及

11、其變動1、 金幣本位制度下匯率的決定及其變動2、 金塊本位和金匯兌本位制度下的匯率決定及其變動 二、紙幣流通條件下影響匯率變動的因素1、國際收支狀況2、通貨膨脹差異3、利率水平差異4、經濟發展速度5、外匯儲備6、財政貨幣政策7、政府的干預行為8、市場預期9、突發因素第四節 匯率變動對經濟的影響 一、 匯率變動涉及的基本概念：升值與貶值、上漲與下降 二、 匯率變動對經濟的影響1、 匯率變動對國際收支的影響2、匯率變動對國內經濟的影響3、匯率變動對國際經濟關系的影響學時：12思考題： 簡述外匯的概念、特征及作用。不同貨幣制度下的匯率決定基礎是什么？紙幣流通條件下影響匯率變動的因素有哪些？本幣貶值對

12、一國對外貿易和資本流動有何影響？匯率變動對一國國內經濟有哪些影響？列舉近年來發生的重大國際金融事件，說明影響匯率波動的因素和匯率波動對經濟的影響。第三章 外匯市場與外匯交易教學目的與要求：通過本章的學習了解外匯市場、外匯交易的報價，了解和掌握主要外匯交易，熟練掌握外匯風險及外匯風險的防范方法，了解和掌握國際結算的特點、國際結算的主要工具及結算方式。本章主要內容：第一節 外匯市場一、外匯市場的概念 二、外匯市場的種類 1、外匯市場按其經營場所特點，可分為有形市場和無形市場2、外匯市場按其空間范圍，可分為國內市場和國際市場3、外匯市場按其交易范圍，可分為零售市場和批發市場三、外匯市場的參與者與結構

13、主要參與者：外匯銀行、外匯經紀人、中央銀行、客戶外匯市場層次：銀行間市場、銀行與客戶市場、銀行與央行市場 四、現代國際外匯市場的特點1、外匯市場是無形市場2、外匯市場是24小時交易的全球性單一市場3、外匯市場是以造市商為核心的市場4、外匯市場存在雙重交易結構第二節 外匯交易一、外匯交易的報價方式二、即期外匯交易1、即期外匯交易概念2、即期外匯交易目的三、遠期外匯交易1、遠期外匯交易概念2、遠期外匯交易種類 3、遠期匯率的報價 4、遠期匯率的確定： 5、遠期外匯交易的目的：保值或投機 四、掉期交易1、掉期交易概念2、掉期交易種類：即期對遠期、即期對即期、遠期對遠期3、掉期交易目的 五、套匯1、套

14、匯概念2、套匯種類：直接套匯、間接套匯 六、套利 1、套利的概念2、套利的種類：非抵補套利、抵補套利 七、匯率預測方法1、基本因素分析法2、圖表分析法 第三節 外匯風險及管理 一、外匯風險的概念和類型1、外匯風險概念2、外匯風險類型： 二、外匯風險管理1、交易風險的管理2、折算風險的管理 經濟風險的管理第四節 國際結算 一、國際結算概述1、國際結算含義2、國際結算與國內結算的區別 二、國際結算的工具1、匯票2、本票 3、支票 三、國際結算的主要方式1、匯款：電匯、信匯、票匯2、托收3、信用證 學時：14 思考題：簡述外匯市場的概況哪些交易者在即期外匯市場上進行交易？程序如何？舉例說明遠期外匯交

15、易的目的是什么遠期匯率如何表示什么是掉期交易、套匯和套利交易什么是外匯風險？有幾種類型論述防范外匯風險的方法簡述國際結算的特點國際結算有哪些工具？它們有何區別與聯系簡述托收的業務流程簡述信用證的概念及特點簡述信用證的業務流程第四章 匯率制度與外匯管制教學目的與要求：通過本章的學習，了解匯率制度的發展歷史與趨勢，掌握固定匯率制與浮動匯率制的含義、類型及優缺點；了解外匯管制的發展演變，掌握外匯管制的內容方法；掌握貨幣可兌換的含義及分類，深刻體會貨幣可兌換的條件與作用；了解中國外匯管理與匯率制度的發展與現狀。本章主要內容： 第一節 匯率制度 一、固定匯率制 二、浮動匯率制1、浮動匯率制含義2、浮動匯

16、率制種類三、固定匯率制與浮動匯率制的比較1、固定匯率制的主要優缺點2、浮動匯率制的主要優缺點 第二節 外匯管制 一、外匯管制的產生和發展 二、外匯管制的機構和對象 三、外匯管制的類型 四、外匯管制的內容1、對貿易外匯的管制2、對非貿易外匯的管制3、對資本輸出入的管制4、對黃金和現鈔輸出入的管制5、對匯率的管制：直接管制和間接管制 五、外匯管制的目的六、外匯管制的弊端第三節 貨幣可兌換問題 一、貨幣可兌換的基本概念 二、貨幣可兌換的條件第四節 中國的人民幣匯率制度和外匯管理 一、人民幣匯率制度1、現行人民幣匯率制度的基本情況2、人民幣匯率的演變二、中國的外匯管理中國外匯管理的演變中國外匯管理的改

17、革 三、人民幣可兌換問題1、人民幣經常項目可兌換的進程2、人民幣經常項目可兌換的意義3、向人民幣資本項目可兌換的過渡學時：10思考題：金本位制度下的固定匯率制與紙幣流通條件下的固定匯率制有何異同？比較浮動匯率制與固定匯率制的利弊。你認為一國應如何選擇匯率制度？外匯管制有哪些方法？一國為什么會采取外匯管制？采取外匯管制有什么影響？什么是經常項目可兌換？一國貨幣要實現完全可兌換應具備哪些條件？1994年外匯體制改革的主要內容有哪些？試分析人民幣實現經常項目可兌換的原因及影響。你認為人民幣能否盡快實現資本項目可兌換？為什么？第五章 國際金融市場教學目的與要求：通過本章學習，主要把握國際金融市場的概念

18、、分類及發展狀況，了解現代離岸金融市場與傳統國際金融市場的區別、現代離岸金融市場的形成條件。在此基礎上掌握現代離岸金融市場即歐洲貨幣市場的特點、業務經營的內容與方式。了解金融衍生工具市場和中國金融市場等問題。用所學理論解釋當今國際金融市場發展的新特點和中國金融市場的發展趨勢。本章主要內容：第一節 國際金融市場概述 一、國際金融市場的含義及分類 二、國際金融市場的形成和發展1、國際金融市場的形成條件2、國際金融市場的發展三、世紀80年代以來國際金融市場發展的新特點1、金融市場全球化、一體化2、國際融資證券化3、金融業務創新化四、國際金融市場的作用 第二節 傳統的國際金融市場一、國際貨幣市場1、銀

19、行短期信貸市場2、短期有價證券市場3、票據貼現市場二、國際資本市場1、銀行中長期信貸市場2、中長期證券市場三、黃金市場 第三節 歐洲貨幣市場一、歐洲貨幣市場的形成和發展1、歐洲貨幣市場的含義及需注意的問題2、歐洲貨幣市場的形成和發展二、歐洲貨幣市場的特點三、歐洲貨幣市場的業務存款業務2、貸款業務3、歐洲債券業務 四、歐洲貨幣市場的影響及其監控 第四節 金融衍生工具市場 一、金融衍生工具市場概述1、金融衍生工具市場特點： 2、金融衍生工具市場作用3、金融衍生工具市場類型 二、金融期貨市場1、外匯期貨交易2、利率期貨交易3、股票價格指數期貨交易 三、金融期權交易1、外匯期權交易：看漲期權、看跌期權

20、2、利率期權交易3、股票價格指數期權交易 四、其他金融衍生工具市場1、互換交易：貨幣互換、利率互換2、遠期利率協議第五節 中國的金融市場一、中國金融市場發展的必要性二、中國的貨幣市場三、中國的證券市場四、中國的黃金市場學時：8思考題：什么是國際金融市場？它由哪幾部分組成？歐洲貨幣市場和傳統的國際金融市場相比，有何特色？簡述80年代以來國際金融市場發展的新特點。簡述國際金融市場的作用。金融衍射工具有哪些主要類型？各自的功能是什么？中國為什么需大力發展金融市場？你認為中國的金融市場應如何適應國際金融市場的發展趨勢？第六章 國際資本流動教學目的與要求： 通過本章的學習，掌握國際資本流動的概念、類型、

21、原因及其影響；了解跨國公司對外投資的原因，掌握轉移定價的概念和運用轉移定價的目的；掌握國際債務的衡量指標，了解發展中國家債務危機爆發的原因、解決措施及其啟示；了解20世紀80年代以來金融危機的特點、國際資本流動與金融危機的關系以及對國際資本流動的管理；了解中國利用外資的方式和現狀、對外債務的現狀、以及中國今后利用外資的主要任務和政策措施。本章主要內容： 第一節 國際資本流動概述 一、概念 二、類型1、長期資本流動2、短期資本流動三、國際資本流動的原因四、國際資本流動的影響對國際收支的影響對資本輸出國的影響對資本輸入國的影響對世界經濟的影響第二節 跨國公司與國際資本流動 一、跨國公司的含義與特征

22、跨國公司的含義2、跨國公司的特征： 二、跨國公司與國際直接投資跨國公司實施國際直接投資的原因跨國公司國際直接投資存在和發展的理論三、跨國公司對外投資的類型資源導向型投資出口導向型投資研究開發型投資克服風險型投資發揮潛在優勢型投資四、跨國公司的財務活動與國際資本流動資金來源活動資金運用活動五、跨國公司的轉移定價與國際資本流動轉移定價的含義轉移定價的主要目的轉移定價的具體策略第三節 發展中國家的債務危機 一、國際債務及其衡量指標國際債務的定義國際債務的衡量指標二、國際債務危機爆發的原因國際債務危機爆發的內因債務危機爆發的外因三、國際債務危機緩解的方案與措施國際金融機構采取的措施發展中國家緩解債務危

23、機的對策債權國政府緩解債務危機的方案 四、發展中國家債務危機的啟示 第四節、國際資本流動與國際金融動蕩一、20世紀90年代以來國際金融危機的特征金融危機的綜合性金融危機的國際傳染性金融危機的破壞性加大二、國際資本流動與國際金融危機的關系國際資本大量流入，加劇國內經濟失衡國際游資的沖擊是國際金融危機爆發的導火索資本大量抽逃使危機雪上加霜三、國際資本流動管理對資本流入的控制措施及效果對資本流出的控制措施及效果資本管制的成本資本流動的國際監控加強國際協調 第五節 中國利用外資與外債問題一、中國利用外資的主要方式1、吸收外商投資 2、國際信貸3、境外債券融資4、股票融資5、其他融資方式二、中國利用外資

24、狀況三、中國的對外債務狀況四、中國利用外資的發展戰略中國利用外資的指導方針中國利用外資的主要任務中國利用外資的政策措施學時：8思考題：簡述國際資本流動的概念及類型。試論國際資本流動的原因及影響。試析跨國公司對外投資的原因。簡述跨國公司的財務活動對國際資本流動的影響。簡述轉移定價的概念及其目的。簡述發展中國家債務危機的形成原因。為緩解80年代債務危機采取了那些主要需哦是？效果如何？簡述20世紀90年代以來國際金融危機的特點。試述國際資本流動與國際金融危機的關系。國利用外資的主要方式有哪些？述中國今后利用外資的主要任務和政策措施。第七章 國際貨幣制度教學目的與要求：通過本章的學習，了解國際貨幣制度

25、的發展演變歷史，掌握國際金本位制、布雷頓森林體系、后布雷頓森林體系的特點、內容和作用，了解歐洲貨幣體系的產生和發展，了解與掌握區域貨幣一體化的趨勢與現狀，了解國際貨幣制度的改革和發展。本章主要內容：第一節 國際金本位制 一、金本位制金幣本位制金塊本位制金匯兌本位制 二、國際金本位制的特點黃金充當國際貨幣，是國際貨幣制度的基礎實行典型的固定匯率制具有自動調節國際收支的機制 三、國際金本位制的崩潰 第二節 布雷頓森林體系 一、布雷頓森林體系的建立凱恩斯計劃懷特計劃布雷頓森林會議 二、布雷頓森林體系的主要內容建立一個永久性的國際金融機構國際貨幣基金組織規定美元作為最主要的國際儲備貨幣，實行美元黃金本

26、位制實行可調整的固定匯率制度調節國際收支取消外匯管制 三、布雷頓森林體系的特點和作用 四、布雷頓森林體系的缺陷及崩潰布雷頓森林體系的缺陷布雷頓森林體系的崩潰 第三節 后布雷頓森林體系一、牙買加協議的主要內容1、浮動匯率制度合法化2、黃金非貨幣化3、提高特別提款權的國際儲備地位4、擴大對發展中國家的資金融通5、增加會員國的基金份額二、后布雷頓森林體系的運行特征1、多元化的國際儲備體系美元仍是主導貨幣歐洲單一貨幣：歐元將是美元強有力的競爭對手4、多種形式的匯率制度安排5、多樣化的國際收支調節方式四、對后布雷頓森林體系的評價1、后布雷頓森林體系的積極作用2、后布雷頓森林體系仍存在問題 第四節 歐洲貨幣體系 一、歐洲貨幣體系的建立 二、歐洲貨幣體系運行機制的主要內容 創設歐洲貨幣單位 穩定匯率機制 建立歐洲貨幣基金第五節 區域貨幣一體化 一、概述 區域貨幣一體化的特征 區域貨幣一體化的演進 區域貨幣一體化的意義 二、區域貨幣一體化的典范：歐盟及歐洲單一貨幣歐元 德洛爾報告 馬斯特里赫特條約 歐元的誕生 歐元啟動的影響第六節 國際貨幣制度的改革與發展一、國際貨幣制度的改革關于本位貨幣和儲備貨幣關于匯率制度的改革建議 3、“替代賬戶”方案和“聯系制”方案二、國際貨幣制度的改革過程三、國際貨幣制度的發展 學時：4