1、中小企業信用擔保機構的風險及防范我國信用擔保業是一個僅有十幾年歷史的新興行業。 由于經營的對象大多是金融機構不 愿貸款的信用等級較差的中小企業 , 使得該行業具有高風險性特征 , 因此 , 借鑒國際經驗 , 切實 加強我國中小企業信用擔保的風險管理 , 顯得尤為必要和緊迫。本文重點分析了中小企業信 用擔保機構面臨的潛在風險 , 并提出了相關對策近幾年來 , 我國信用擔保業呈現快速發展勢頭 , 有效地緩解了中小企業融資難問題 , 在市 場經濟中發揮著日益重要的作用。但是 , 我國信用擔保業畢竟是一個僅有十幾年歷史的新興 行業 , 缺乏成熟的經營模式和管理經驗 , 加之作為其服務對象的中小企業信用

2、缺失、 與貸款銀 行的協作關系扭曲以及來自政府部門的不適當干預 , 使中小企業信用擔保機構面臨的風險十 分突出 , 有些擔保機構由于遭受了嚴重的風險損失已難以為繼。 為此 , 加強中小企業信用擔保 機構的風險防范與控制十分必要。一、中小企業信用擔保機構面臨的潛在風險據調查 , 當前中小企業信用擔保機構面臨的風險主要來自以下幾個方面 :(一 來自中小企業的風險一是公司治理結構不合理 , 導致風險產生。 擔保機構的服務對象主要是民營中小企業 , 這 些企業大多實行家族化管理 , 所有者同時又是經營者 , 缺乏有效的決策監督機制 , 企業決策具 有隨意性 , 冒險行為難以避免。一旦冒險失敗 , 就會

3、危害擔保公司的利益。二是貸款被擠占挪 用 , 導致風險產生。 中小企業挪用貸款現象較為普遍 , 有的企業將流動資金貸款用于長期投資 , 新建廠房 , 購置設備 , 導致流動資金貸款不能及時償還 , 擔保機構被迫代償。三是中小企業技 術裝備普遍落后 , 產品在市場上競爭力不強 , 與大企業相比處于明顯劣勢 , 加大了中小企業破 產倒閉的風險。四是中小企業信用缺失。不少企業財務管理混亂 , 會計制度不規范 , 征信難度 很大 ; 有的企業資金使用混亂 , 提供虛假財務信息 , 監控難度大 ; 有的企業缺乏還貸意愿 , 即使 還得起貸款也是久拖不還 , 甚至千方百計地 “ 逃、廢、甩、賴 ” 銀行債

4、務。目前 A 級以上中小 企業所占比例很低 , 其中相當一部分中小企業根本達不到銀行認可的信用等級。不良的社會 信用環境和企業信用水平 , 給信用擔保業帶來了潛在的風險 , 也加劇了中小企業自身融資的 難度(二 來自擔保機構自身的風險一是擔保機構資金規模偏小 , 抗風險能力較弱。 我國擔保機構的規模普遍較小 , 有些擔保 機構的注冊資金僅有幾百萬元 , 擔保收益非常有限 , 不足以完全解決代償問題 , 一旦發生一筆 代償 , 則有可能抵銷掉幾十筆擔保業務的收入 , 有的甚至是擔保資金越賠越少 , 越擔保越擔心 , 直到喪失擔保能力。二是擔保機構缺乏健全的內部管理制度 , 對每筆擔保業務的風險控

5、制、 單個企業的擔保額及擔保放大倍數、代償率的大小等問題沒有進行明確規定 , 容易出現無序 操作現象。三是許多從業人員來自于政府、企事業單位等非銀行部門 , 缺乏專業知識和從業 經驗 , 對擔保對象判斷不準 , 對擔保條件把握不嚴 , 人為地為信用風險的產生提供了可能 ; 還有 少數從業人員在擔保過程中違規操作 , 搞 “ 人情擔保 ”, 有的甚至內外勾結騙保 , 使擔保機構蒙 受損失。(三 來自協作銀行的風險協作銀行的貸款對象選擇是否正確 , 貸款操作是否規范 , 也直接影響著信用擔保資金的 安全。由于目前銀保合作中擔保機構承擔了 100%的風險 , 導致銀行不認真履行貸款調查、 審查職責

6、, 甚至為了擴大業務規模故意放松貸款條件 , 使本來不應獲得貸款支持的中小企業 進入信貸序列 , 從而給擔保機構留下了巨大的風險隱患。(四 政府部門不適當干預引發的風險由于擔保機構大多是在政府支持下建立的 , 政府作為審批人、 監管者或出資人 , 其行為明 顯地影響著擔保機構的運作 , 政府部門時常通過下指令、批條子、打招呼等方式直接干預擔 保業務 , 將信用擔保資金變為中小企業的救濟金 , 嚴重影響了擔保資金的安全。二、中小企業信用擔保機構風險管理的國際經驗目前全世界有一半的國家建立了中小企業信用擔保體系。其中 , 日本于 1937年就成立 了地方性的東京都中小企業信用保證協會 , 成為世界

7、上最早開始建立中小企業信用擔保機構 的國家 , 美國和德國分別于 1953年、 1954年開始實施中小企業信用擔保 , 形成了比較健全 且各具特色的中小企業信用擔保制度。 中小企業信用擔保業是世界公認的高風險行業 , 為此 , 各國都十分重視擔保風險管理 , 對擔保風險進行嚴格的防范與控制。(一 政府進行有效監管 , 制定了較為完備的法律體系各國都制定有專門法律 , 嚴格行業準入制度 , 把擔保機構納入行業管理 , 規范信用擔保機 構的各項行為。健全的法制體系為中小企業信用擔保體系的正常運行提供了保障。比如 , 美 國中小企業法和中小企業投資法對信用擔保的對象、用途、擔保金額和保費標準等進行了

8、明確規定 ; 日本中小企業信用保證協會法、中小企業信用保險公庫法明確了 中小企業信用保險公庫和擔保協會的職能、作用以及信用擔保的規則。(二 注意避免政府直接干預造成的風險雖然政府承擔擔保資金的重要來源 , 但是政府部門一般并不直接負責信用擔保機構的運 作 , 不干涉具體的擔保業務。 在美國 , 小企業信貸保證計劃由聯邦政府的代理機構即小企業管 理局負責執行和管理 ; 而日本和臺灣則是政府出資 , 由協會和基金等專門機構進行具體運作 , 政府管理部門加以監控 ; 德國信用擔保是由只允許做貸款擔保業務的德國擔保銀行承擔。(三 建立了較為完善的風險分擔機制和風險補償機制擔保機構并不承擔 100%的風

9、險 , 而是運用多種途徑分散和轉移風險 :一是擔保機構與 商業銀行各承擔一定比例的貸款風險 ; 二是當擔保機構發生代償損失時由政府、 再擔保 (再保 險 機構承擔一定比例的損失額 ; 三是實行反擔保 , 就是要求受保企業提供反擔保人或提供擔 保品。風險補償包括外部補償和內部補償 , 前者主要是政府以預算撥款的方式補償擔保機構 的損失 ; 后者主要通過擔保機構建立風險準備金制度 , 以風險準備金彌補代償損失。(四 形成了比較健全的風險內部控制制度通過規范擔保業務流程 , 嚴格擔保審查程序 , 實行企業信用評級制度、運行監測制度、代 償及債務追償制度等加強風險管理 , 減少信息不對稱帶來的風險 ,

10、 從而有效控制擔保業務操 作過程中的風險。如美、日、德、韓等國都建立了對中小企業和貸款銀行的信用評價制度 , 將信用等級的高低與能否提供擔保以及擔保金額的大小直接掛鉤。三、借鑒國際經驗 , 有效防范我國中小企業信用擔保風險(一 完善擔保業的法律法規 , 加強行業監督我國應盡快制定中小企業信用擔保管理辦法 , 對擔保機構的市場準入資質、設立與 退出制度、內控制度、業務范圍和操作流程、風險防范和損失分擔機制、扶持政策、行業監 管與自律等諸多方面做出明確規定。 監管部門應該統一 , 將目前的分散監管合并為一個部門。 擔保機構作為金融機構 , 其監管部門應該是銀監會。借鑒日本等國家的經驗 , 建立健全

11、我國行業自律組織 擔保行業協會 , 賦予它相應的 職權。 擔保行業協會可以憑借其專業優勢 , 制定行業自律公約和業務規范 , 組織業務培訓和信 息交流服務 , 從而彌補行政監管的不足 ; 同時還可通過聯盟框架協議 , 發展擔保公司彼此間的 業務合作關系 , 實現行業間互惠互利 , 以利于行業的健康發展。(二 建立健全擔保機構內控制度 , 規范業務操作流程首先 , 為了增強擔保業務操作的客觀性和公正性 , 提高操作的透明度 , 使各級管理人員相 互制約 , 有必要建立審、保、償分離制度。調查人員負責對申保企業的資信調查與評估 ; 審核 人員依據資信評估結果負責擔保項目審核審查 , 審批人員負責擔

12、保項目的審批 , 檢查人員負 責擔保項目的保后監測、代償和追償。其次 , 要建立擔保限額審批制度。擔保機構對符合條 件的擔保項目在總量控制的前提下 , 依據申保企業資信狀況、擔保貸款種類、風險大小等確 定擔保金額的審批權限。再次 , 實行內部稽核制度。稽核部門應定期對擔保業務部門進行稽 核 , 稽核人員既不參與對受保企業的檢查與評估 , 也不參加日常擔保工作。最后 , 建立擔保業 務報告制度。擔保部門應定期將擔保業務運作情況向董事會報告 , 報告內容應該包括受保企 業資信狀況、擔保貸款種類、金額、期限及貸款使用情況、反擔保措施等 , 以接受董事會的 監督。(三 加強對受保企業的監督檢查一是加強

13、股東結構及公司治理結構的分析 , 了解企業的經營模式和特點 ; 二是要加強企 業履約能力的評價 , 不僅對固定資產投資項目進行可行性研究 , 而且要對新產品進行可行性 分析 , 對技術方案、市場預期、投資金額、資金籌措方案等方面進行評價 ; 三是加強對企業現 金流的分析和預期 , 對企業未來現金流的預測應建立在可靠的基礎上 , 避免銷售預測的隨意 性 ; 四是充分了解貸款用途 , 防止擠占挪用現象。要分析貸款用途的合理性 , 建立貸款用途的 監管機制 , 通過分期放款、建立監管賬號等方式監控貸款用途。(四 建立信用擔保風險分散機制一是盡快建立和完善再擔保體系 , 適時組建作為 “ 最后擔保人

14、” 的全國性再擔保機構 , 對 擔保機構開展一般再擔保和強制再擔保業務 , 有效地分散擔保風險。二是建立擔保機構與貸 款銀行共擔風險機制。為了謹防商業銀行因為有了信用擔保而放松對受保企業的貸款審查 , 擔保機構應與貸款銀行合理分擔信用風險 , 真正實現 “ 利益共享、風險共擔 ” 。按照國際通行 做法 , 銀行應承擔 20%-30%的風險責任 , 擔保機構承擔 70%-80%的風險責任。三是采取 嚴格的反擔保措施。為了使受保企業增強使用貸款的責任心和還貸意識 , 擔保機構應當要求 企業提供反擔保人或反擔保物。反擔保人必須是具有代為清償債務能力的法人或其他組織 ; 反擔保物必須符合 “ 四易 ”

15、 原則 , 即易于變現、易于評估、易于執行操作、易于觸動受保人利 益。(五 建立風險補償機制由于一些不可抗力、不可預見因素的影響 , 致使擔保機構在運用風險控制機制和風險預 警系統后仍會發生一定的風險損失 , 因而必須采取一定的措施來補償風險損失 , 否則擔保基 金勢必逐漸萎縮 , 難以持續發展。 彌補擔保風險損失 , 一方面擔保機構要嚴格按照財政部發布 的中小企業融資擔保機構風險管理暫行辦法的有關規定 , 從擔保收入中提取一定比例的 風險準備金 ; 另一方面還應建立政府補償機制 , 由政府財政預算安排專項資金補償擔保機構 的一部分風險損失。從國外的情況來看 , 專業性擔保機構代償損失的補償主要依靠政府。比 如日本信用保證協會擔保損失的 70%由政府成立的中小企業信用