1、新會計準則的重要條款的變化,不但將對上市公司等企業年報業績產生較大影響,也決定一般企業會計核算,值得投資者密切關注。重要變化條款一:公允價值新的會計準則體系將按照現行國際慣例把“公允價值”(fair value概念引入中國會計要素的計量體系,公允價值的應用,計量成為此次準則修改中的一大亮點。公允價值計量模式,是指以市場價值或未來現金流量的現值作為資產和負債的主要計量屬性的會計模式。新會計準則對計量屬性做出了重大調整,不再強調歷史成本為基礎計量屬性,全面引入公允價值、現值等計量屬性,其中主要在金融工具、投資性房地產、非共同控制下的企業合并、債務重組和非貨幣性交易等方面采用了公允價值。相對國際會計

2、準則來說,主要的區別就在于公允價值的使用程度上,新準則在公允價值的使用上相對國際準則強調公允價值作為基準計量基礎而言,仍然有一定的保留。所帶來的影響:“公允價值”極有可能成為調節利潤的工具。就拿非貨幣(即實物交易來說,過去非貨幣交易產生的收益,只能計入資本公積金,新會計準則實施后可直接計入當期收益,進入企業利潤表。高價賣家當,是上市公司等企業包裝利潤最常見的手法。例如,上市公司等企業的一塊資產(或股權賬面值1000萬元,卻以2000萬元或更高的價格出售,以前需現金交易時,證監會還規定,至少必須50%的轉讓款到賬才能計算收益,現在好了,非貨幣交易也可以輕而易舉地“做”利潤了。資產置換雙方都將各自

3、的非貨幣資產高估,然后互相交易,雙方賬面上都有利潤,可誰都知道,這全是空的。重要變化條款二:存貨新存貨準則下,存貨取消了原先采用的存貨準則中的“后進先出”記賬法。所帶來的影響:所謂“后進先出”法,即企業在核算成本時,參考的是最近購入的原材料存貨的價格,而采用“先進先出法”、“移動加權平均法”、“月末一次加權平均法”和“個別計價法”等方法,則是參考最早購入的原材料存貨價格。在原材料價格一路下跌時,采用“后進先出”法,顯然擴大了公司的利潤率,而采用“先進先出法”等方法,則縮小了公司的利潤率,原材料價格上升時則反之。可以說“先進先出”等方法更側重于反映公司長期的經營情況。比如使用“后進先出”法的家電

4、上市公司等企業,在顯像管價格下跌過程中,一旦使用了“先進先出”等方法,后果將是成本大幅上升,當期利潤下降。又如在有色金屬漲價的過程中,一些以有色金屬為原料的公司,在把“后進先出”法改為“先進先出”等方法,則將增加利潤。另外新存貨準則的存貨記賬方法,對于生產周期長的行業,如造船及某些機械制造行業,允許將用于存貨生產的借款費用資本化。這將降低它們的營業成本,提高毛利率,提高會計利潤。重要變化條款三:資產減值準備資產減值計提是此次修訂的重點。資產減值,是指資產的可收回金額低于其賬面價值。可收回金額根據資產的公允價值減去處置費用后的凈額與資產預計未來現金流量的現值兩者之間較高者確定。資產賬面價值大于該

5、資產可收回金額部分確認為資產減值損失。國際會計準則中,允許資產減值的轉回,但是我國的新會計準則規定,資產減值是不可以轉回的。所帶來的影響:這條新規定截斷了上市公司等企業調增利潤的一大途徑。目前,有不少上市公司等企業都在利用減值準備調節利潤,特別是一些ST公司,往往在前一年大幅計提減值準備,又在第二年以種種理由進行轉回,造成盈利假象,而其實公司的主營仍無起色。新準則實施,轉回的準備無法體現為利潤,這種手段無疑將失效。重要變化條款四:非貨幣投資新非貨幣性資產交換準則改變了原來統一按賬面價值計量的規定,對轉讓非貨幣性資產取得的長期股權投資會計處理采取了權益觀和收益觀相結合、區別不同情形分別處理的方法

6、。首先,對于同一控制下的控股合并,由于是屬于同一企業集團內部多個權益主體的整合,所以轉讓非貨幣資產作為合并對價時,被合并方所有者權益賬面價值的份額作為長期股權投資的初始投資成本。這樣做可以避免同一控制下的企業利用企業間的關聯性,在合并過程中人為操縱,提供不真實的公允價值數據,造成虛假的合并財務信息;其次,在非同一控制下企業合并可以定位為不同主體的產權交易,所以新會計準則對非貨幣性資產作為對價取得的長期股權投資完全采用公允價值作為計價基礎。這樣對于市場經濟下,利用財務信息真實有效地反映企業之間交易具有重要意義。根據以前準則規定,接收投資的固定資產、存貨、無形資產等非貨幣性資產均以雙方確定的價值入

7、賬,即公允價值。投資方采用歷史成本計價,而接受方采用公允價值入賬,兩者必然產生差異。首先對于同一事項不按同一原則處理的規定缺乏嚴謹性,不能真實反映資產轉換過程的真實信息;其次未通過核算將這種差異與其他原因造成的初始投資成本與應享有被投資單位所有者權益份額不一致的差異區別開來,在一定程度上也導致了社會會計信息的失真。所帶來的影響:投資企業必須考慮同一控制下和非同一控制下或者符合商業實質和不符合商業實質的情形,以非貨幣投資取得長期股權投資的計量規定,避免關聯方通過轉移定價方式輸送利潤,調節利潤。重要變化條款五:債務重組新債務重組準則改變了“一刀切”的規定,將原先因債權人讓步而導致債務人被豁免或者少

8、償還的負債計入資本公積的做法,改為將債務重組收益計入營業外收入,對于實物抵債業務,引進公允價值作為計量屬性。例如要求上市公司等企業在非貨幣性資產交換中考慮換出、換入資產的公允價值以及交易是否具有商業實質,要求上市公司等企業在債務重組交易中考慮重組債務的公允價值,并要求在利潤表中確認相關損益。這些規定將使得上市公司等企業的資產和交易得到更為公允地反映,一些上市公司等企業通過以低價資產換入高價資產,從而降低成本的做法將不再可行。所帶來的影響:按新規定,一些無力清償債務的公司,一旦獲得債務全部或者部分豁免,其收益將直接反映在當期利潤表中,可能極大地提升其每股收益水平。債務重組收益不能作為利潤、只能計

9、入資本公積,是以前財政部根據“鄭百文”個案而制定的債務重組準則。事實證明,這一會計準則對一些高負債公司利用債務重組蓄意包裝利潤起到了很好的作用。可如今,黑變成白、白又要變成黑了。須知中國的銀行多為國有(控股銀行,能否豁免債務常常取決于地方政府一句話。再則,一些關聯方還可以通過一面豁免債務、一面做高業績來操縱股價、搞內幕交易,吃虧的又是小股民。債務重組收益可以進利潤的新規定一來,包裝利潤不要太容易哦!豈非越是債臺高筑,越是利潤豐厚?不過,為了避免關聯方通過豁免債務方式輸送利潤,財政部很可能還將含出臺規定,將關聯方豁免的債務仍計入公積金,而銀行等債務豁免將計入損益。如財會函(200860號等規定。

10、重要變化條款六:合并報表與合并會計報表暫行規定相比,新的合并財務報表準則所依據的基本合并理論已發生變化,從側重母公司理論轉為側重實體理論。合并報表范圍的確定更關注實質性控制,母公司對所有能控制的子公司均需納入合并范圍,而不一定考慮股權比例。所有者權益為負數的子公司,只要是持續經營的,也應納入合并范圍。所帶來的影響:這一變革,將對上市公司等企業合并報表利潤產生較大影響。新準則使得母公司必須承擔所有者權益為負的子公司債務,并會使一些隱藏的或有債務顯現,與此同時,新會計準則也可以防止一些通過關聯交易調節利潤的手段。重要變化條款七:投資性房產會計報表中須單列“投資性房產”項目,處理可以采用成本模式或者

11、公允價值模式。雖說由于目前國情仍然以成本模式為主導,如有活躍市場,能確定公允價值并能可靠計量,也可采用公允價值計量模式,這種模式下不計提折舊或減值準備,公允價值與原賬面值之間的差異計入當期損益。所帶來的影響:原先企業擁有的物業都被計入了固定資產,因此,物業的升值與否,并沒有體現在報表中。近幾年物業升值迅速,因此,如果企業一旦采用公允價值法來計量其早些年購入的投資性房產,必將大大提高其凈資產和當期凈利潤。不然而在此間,究竟什么樣的價值才是公允價值,如何防止上市公司等企業等企業玩花樣,是監管的難題。公允價值計量模式的引入正式奠定了NAV(重估凈資產值方法作為房地產上市公司等企業估值的核心地位。這必將引導市場對該項方法進一步的認可。而且隨著投資性房地產物業的增多,特別是人民幣升值和我國經濟持續發展,新會計準則采用后,肯定會引導市場更多的關注各項投資性房地產物業的真實價值,并使NAV的估值方法成為評估投資性房地產企業的主要標準之一。即使對以開發業務為主的房地產企業來說,新會計準則的實行也會導致投資者以更為穩健和