1、第三章第三章 商業銀行資產業務商業銀行資產業務 商業銀行資產業務概述商業銀行資產業務概述 現金資產業務現金資產業務 貸款種類及管理政策貸款種類及管理政策 企業貸款企業貸款 消費貸款消費貸款 不良貸款的綜合治理不良貸款的綜合治理 商業銀行的證券投資業務商業銀行的證券投資業務第一節 商業銀行資產業務概述商業銀行資產業務概述 銀行資產業務管理的原則和意義銀行資產業務管理的原則和意義 銀行資產業務分類銀行資產業務分類 銀行資產結構的特點銀行資產結構的特點一、銀行資產業務管理的原則和意義一、銀行資產業務管理的原則和意義 原則：原則： 資產業務經營管理中的資產業務經營管理中的“三性三性”矛盾與統一矛盾與統

2、一 意義：意義： 資產業務是銀行的主要盈利來源。資產業務是銀行的主要盈利來源。 資產業務能夠滿足銀行經營過程中的流動性需資產業務能夠滿足銀行經營過程中的流動性需要。要。 1234二、商業銀行資產業務分類二、商業銀行資產業務分類三、商業銀行資產結構的特點三、商業銀行資產結構的特點 第一第一 ：金融資產占據了絕大部分的比重；：金融資產占據了絕大部分的比重； 第二第二 ：各項貸款是最重要的盈利性資產；：各項貸款是最重要的盈利性資產； 第三第三 ：現金類資產是銀行最有意義的資產：現金類資產是銀行最有意義的資產。 以公允價值計量且其變動計以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產入當期損益的金融資產

3、持有至到期投資持有至到期投資 貸款和應收款項貸款和應收款項 可供出售金融資產可供出售金融資產2006年2月15日，財政部發布了新的企業會計準則和審計準則體系，這是我國會計發展史上為適應市場經濟發展要求、與國際慣例趨同的管理規則改革的里程碑。和金融行業相關的有：企業會計準則第22號金融工具確認和計量、企業會計準則第23號金融資產轉移、企業會計準則第37號金融工具列報等。企業會計準則企業會計準則中的金融資產中的金融資產第二節 現金資產業務現金資產業務 現金資產的構成現金資產的構成 持有現金資產的動機與成本持有現金資產的動機與成本 現金資產與銀行流動性現金資產與銀行流動性 現金資產管理的目的與原則現

4、金資產管理的目的與原則 銀行流動性需求的預測銀行流動性需求的預測 流動性供求平衡管理策略流動性供求平衡管理策略狹義：指銀行庫存現金狹義：指銀行庫存現金廣義：包括銀行持有的庫存現金以及與現金等同的可隨廣義：包括銀行持有的庫存現金以及與現金等同的可隨時用于支付的銀行資產，即現金與準現金。時用于支付的銀行資產，即現金與準現金。特點：頻繁性、波動性、強制性、矛盾性特點：頻繁性、波動性、強制性、矛盾性涵義構成庫存現金庫存現金指商業銀行保存在金庫中的現鈔和硬幣。用來應指商業銀行保存在金庫中的現鈔和硬幣。用來應付客戶提現和銀行本身的日常零星開支。付客戶提現和銀行本身的日常零星開支。在中央銀行存款在中央銀行存

5、款包括法定存款準備金和超額準備金。包括法定存款準備金和超額準備金。存放同業存款存放同業存款指商業銀行存放在代理行和相關銀行的存款，指商業銀行存放在代理行和相關銀行的存款，主要是為了便于銀行間開展票據清算和代理收付。主要是為了便于銀行間開展票據清算和代理收付。托收未達款托收未達款指本行通過對方銀行向外地付款單位或個人收指本行通過對方銀行向外地付款單位或個人收取的票據款項。取的票據款項。一、現金資產的構成一、現金資產的構成持有成本持有成本q支付動機支付動機q預防動機預防動機q投資動機投資動機 p 管理成本管理成本p 機會成本機會成本p 轉換成本轉換成本p 短缺成本短缺成本 持有動機持有動機二、現金

6、資產持有的動機與成本二、現金資產持有的動機與成本 三、現金資產與銀行流動性現金資產的高流動性使其成為銀行流動性管理的重現金資產的高流動性使其成為銀行流動性管理的重要內容。要內容。現金資產的規模在很大程度上受流動性需求的影現金資產的規模在很大程度上受流動性需求的影響，而流動性需求又受現金需求的影響響，而流動性需求又受現金需求的影響庫存現金與流動性供求庫存現金與流動性供求法定存款準備金與流動性供求法定存款準備金與流動性供求存放同業與流動性供求存放同業與流動性供求托收中的現金與流動性供求托收中的現金與流動性供求傾向一：因過多的流動性供給而降低銀行的盈利能力；傾向一：因過多的流動性供給而降低銀行的盈利

7、能力； 銀行流動性供給與需求的對比狀況反映銀行流動性風險的程度銀行流動性供給與需求的對比狀況反映銀行流動性風險的程度 流動性供給流動性供給 流動性需求時，流動性盈余，正流動性缺口流動性需求時，流動性盈余，正流動性缺口 流動性供給流動性供給 流動性需求時，流動性赤子，負流動性缺口流動性需求時，流動性赤子，負流動性缺口 流動性供給流動性需求時，資金處于最佳運用狀態流動性供給流動性需求時，資金處于最佳運用狀態傾向二：流動性不足時銀行不能立即取得所需要的資金傾向二：流動性不足時銀行不能立即取得所需要的資金而造成支付危機。而造成支付危機。流動性需求是指客戶對銀行提出的必須立即兌現的資金需流動性需求是指客

8、戶對銀行提出的必須立即兌現的資金需求，包括存款客戶的提現需求和貸款客戶的貸款需求。求，包括存款客戶的提現需求和貸款客戶的貸款需求。銀行的流動性供給來源于兩個方面：資產負債表中銀行的流動性供給來源于兩個方面：資產負債表中“存儲存儲流動性流動性”和從金融市場上和從金融市場上“購買流動性購買流動性”。四、現金資產管理的目的和原則 即：要在保證銀行經營過程中流動性需即：要在保證銀行經營過程中流動性需要的前提下，將持有現金資產的機會成要的前提下，將持有現金資產的機會成本降到最低程度，使其作為銀行經營安本降到最低程度，使其作為銀行經營安全性和盈利性的杠桿，服務于銀行整體全性和盈利性的杠桿，服務于銀行整體經

9、營狀況最優化目標。經營狀況最優化目標。q現金資產管理的主要目的是：現金資產管理的主要目的是：在保證銀行流動性需在保證銀行流動性需要的前提下，減少現金資產在總資產中的比重，使之要的前提下，減少現金資產在總資產中的比重，使之保持適度的規模。保持適度的規模。 現金資產管理的原則現金資產管理的原則資金結構法：是指對于銀行負債按照其穩定性加以分類，資金結構法：是指對于銀行負債按照其穩定性加以分類，根據各自的流動性需求大小預測應保留的流動性準備，根據各自的流動性需求大小預測應保留的流動性準備，對合格貸款的增長保留十足流動性準備的預測方法。對合格貸款的增長保留十足流動性準備的預測方法。因素法：是指銀行通過預

10、測資金來源與占用數量來預測因素法：是指銀行通過預測資金來源與占用數量來預測流動性需要量，進而組織資余來源，滿足流動性需要的流動性需要量，進而組織資余來源，滿足流動性需要的一種力法。一種力法。五、五、 銀行流動性需求(資金頭寸)的預測流動性指標法：是指銀行根據資產負債表的數據，計流動性指標法：是指銀行根據資產負債表的數據，計算流動性指標，用以衡量銀行流動性狀況的預測方法。算流動性指標，用以衡量銀行流動性狀況的預測方法。存貸款基本存貸款基本趨勢預測趨勢預測資金需要量資金需要量預測預測流動性缺口流動性缺口預測預測潛在資金來潛在資金來源預測源預測因素法基本步驟因素法基本步驟 預測年度內存貸款變化基本趨

11、勢預測年度內存貸款變化基本趨勢 預測每月存貸款趨勢預測每月存貸款趨勢 預測季節性存貸款變動趨勢預測季節性存貸款變動趨勢 預測周期性存貸款變動趨勢預測周期性存貸款變動趨勢基本趨勢預測是指預測在正常情況下基本趨勢預測是指預測在正常情況下(不考慮季節件和周期不考慮季節件和周期性因素性因素)，銀行存貸款變化的一般趨勢。通常以過去一個較，銀行存貸款變化的一般趨勢。通常以過去一個較長時間內銀行存貸款變化的趨勢，作為本年度存貸款變化的長時間內銀行存貸款變化的趨勢，作為本年度存貸款變化的基本趨勢。基本趨勢。存貸款變動趨勢預測存貸款變動趨勢預測存存 款款 量量存存 款款 量量一月一月三月三月四月四月 五月五月六

12、月六月 七月七月 八月八月 九月九月 十月十月十二十二月月十一十一月月二月二月0易變性存款線易變性存款線核心存款線核心存款線影響預測期存款變化的主要因素是個人收入預期增長率、影響預測期存款變化的主要因素是個人收入預期增長率、社會商品零售額的預期增長率、貨幣供應量預期增長率、社會商品零售額的預期增長率、貨幣供應量預期增長率、貨幣市場存款預期收益率及預期通貨膨脹率等。貨幣市場存款預期收益率及預期通貨膨脹率等。存款變化趨勢圖存款變化趨勢圖一月一月三月三月四月四月 五月五月六月六月 七月七月 八月八月 九月九月 十月十月十二十二月月十一十一月月二月二月0貸貸 款款 量量貸貸 款款 量量趨勢線趨勢線波動

13、線波動線影響預測期貸款變化的主要因素是：國民生產總值的預期影響預測期貸款變化的主要因素是：國民生產總值的預期增長率、企業的預期利潤率、貨幣供應預期增長率、預期增長率、企業的預期利潤率、貨幣供應預期增長率、預期優惠貸款利率及商業票據利率、預期通貨膨脹率等。優惠貸款利率及商業票據利率、預期通貨膨脹率等。貸款變化趨勢圖貸款變化趨勢圖用資金來源和運用預測存款和貸款用資金來源和運用預測存款和貸款 根據上述預測的存貸款余額，考慮應繳存的根據上述預測的存貸款余額，考慮應繳存的法定準備金這一流動性需求因素，可計算出法定準備金這一流動性需求因素，可計算出流動性需求總量。流動性需求總量。 資金頭寸需要量預計貸款增

14、量應繳存款資金頭寸需要量預計貸款增量應繳存款準備金增量預計存款增量準備金增量預計存款增量資金需要量預測資金需要量預測例：某銀行資金頭寸需要量預測例：某銀行資金頭寸需要量預測 流動性缺口預測是將銀行全部流動性供給與流動性缺口預測是將銀行全部流動性供給與需求來源綜合考慮，預測不同時期的流功性需求來源綜合考慮，預測不同時期的流功性來源與運用的差額。來源與運用的差額。 具體做法是，將各賬戶按照流動性供給與需具體做法是，將各賬戶按照流動性供給與需求進行分類，加總計算出不同時期的流動性求進行分類，加總計算出不同時期的流動性缺口。缺口。 流動性缺口資金運用總額資金來源總額流動性缺口資金運用總額資金來源總額流

15、動性缺口預測流動性缺口預測 預測潛在的資金來源就是確定銀行的籌資能力，預測潛在的資金來源就是確定銀行的籌資能力，看其是否有能力滿足流動性需要。潛在的資金來看其是否有能力滿足流動性需要。潛在的資金來源預測包括：源預測包括： 借入資金能力預測借入資金能力預測 額外資金來源預測額外資金來源預測 扣除潛在的非常性資金需要扣除潛在的非常性資金需要 潛在的資金來源購買資金的能力額外資金來潛在的資金來源購買資金的能力額外資金來源潛在的非常性資金需要源潛在的非常性資金需要潛在資金來源預測潛在資金來源預測 存款按其被提取的可能性分為三類：存款按其被提取的可能性分為三類： 游動性貨幣負債（易變性存款）游動性貨幣負

16、債（易變性存款）95 脆弱性貨幣負債（準變性存款）脆弱性貨幣負債（準變性存款）30 穩定性貨幣負債（穩定性存款）穩定性貨幣負債（穩定性存款）15 銀行根據以往的經驗數據及對存款客戶行為特征的分析預銀行根據以往的經驗數據及對存款客戶行為特征的分析預測，分別對三類存款設定不同的流動性資金準備率，流動測，分別對三類存款設定不同的流動性資金準備率，流動性強的負債，流動性資金準備率就高，反之，則低。性強的負債，流動性資金準備率就高，反之，則低。 對新增優質貸款設定對新增優質貸款設定100%的流動性準備金。的流動性準備金。資金結構法資金結構法貸款的流動性需求貸款的流動性需求100100新增貸款額新增貸款額

17、銀行總流銀行總流動性需求動性需求存款和非存款負存款和非存款負債的流動性需求債的流動性需求貸款的流貸款的流動性需求動性需求負債流動性需求量負債流動性需求量95%95%( (游動性貨幣負債法定準備金游動性貨幣負債法定準備金) ) 30%30%( (脆弱性貨幣負債法定準備金脆弱性貨幣負債法定準備金) ) 15%15%( (穩定性貨幣負債法定準備金穩定性貨幣負債法定準備金) )各項存款及各項存款及非存款負債非存款負債金額金額 法定法定準備率準備率（%） 法定法定準備額準備額= =提留的流動性提留的流動性準備金比率準備金比率提留的流動性準提留的流動性準備金備金=(=(- -) )游動性貨幣負債游動性貨幣

18、負債脆弱性貨幣負債脆弱性貨幣負債穩定性貨幣負債穩定性貨幣負債新增貸款新增貸款32.540.128530.240.1250.129530151002.6220.71250.5820.12銀行的流動性總需求銀行的流動性總需求4.0365例題例題 銀行先預測多種情況下可能出現的流動性需求，再銀行先預測多種情況下可能出現的流動性需求，再根據概率分析來預測銀行應持有的流動性準備。根據概率分析來預測銀行應持有的流動性準備。 流動性需求出現流動性需求出現A情況的可能性情況的可能性x在在A情況下的流動性缺口情況下的流動性缺口 +出現出現B情況的可能性情況的可能性x在在B情況下的流動性缺口情況下的流動性缺口 +

19、出現出現C情況的可能性情況的可能性x在在C情況下的流動性缺口情況下的流動性缺口+可能的流動性狀況預期存款預期貸款流動性缺口出現的可能性大小最壞的狀況1301502025最好的狀況1701106015最可能出現的狀況1501401060最有可能出現的流動性需求最有可能出現的流動性需求25% (-20)+15%(-20)+15%60+60%1010例題例題總資產拆借凈值現金政府證券同業流動資產比率總資產現金同業存款現金指標總資產證券現金同業存款政府無風險資產比率總資產出短期證券短期同業存款同業拆短期投資比率流動性指標法流動性指標法資產流動性指標（資產流動性指標（1）總資產貸款租賃凈額能力比率證券總

20、額抵押證券抵押證券比率總資產政府證券流動證券比率總資產同業拆出同業拆入同業拆借凈值率流動性指標法流動性指標法資產流動性指標（資產流動性指標（2）貨幣市場負債貨幣市場資產游動性貨幣率總資產核心存款核心存款比率定期存款活期存款存款結構比率存款總額經紀人存款經紀人存款比率非交易性存款交易性存款交易性存款率敏感性負債短期投資短期投資與敏感負債率流動性指標法流動性指標法負債流動性指標負債流動性指標六、 流動性供求平衡管理策略資產流動性管理（或資產轉換）策略資產流動性管理（或資產轉換）策略這種策略最純粹的模式就是以持有流動性資產這種策略最純粹的模式就是以持有流動性資產主要是主要是現金和有價證券的形式來儲存

21、流動性資金。主要為小規模現金和有價證券的形式來儲存流動性資金。主要為小規模金融機構所采用，比起依賴借款，這是一種風險較小的流金融機構所采用，比起依賴借款，這是一種風險較小的流動性管理方法。動性管理方法。短期國庫券短期國庫券對其他金融機構提供的短期貸款對其他金融機構提供的短期貸款在回購協議下購買流動性證券在回購協議下購買流動性證券存放同業存放同業市政債券和票據市政債券和票據可轉讓存單可轉讓存單歐洲貨幣市場貸款歐洲貨幣市場貸款 這種策略最純粹的模式就是借入足夠的流動性資金來滿足這種策略最純粹的模式就是借入足夠的流動性資金來滿足預期流動性需求，主要為大型商業銀行所廣泛采用，是風預期流動性需求，主要為

22、大型商業銀行所廣泛采用，是風險最大的解決流動性問題的方法。險最大的解決流動性問題的方法。同業拆入資金同業拆入資金證券回購證券回購發行大額刻轉讓定期存單發行大額刻轉讓定期存單歐洲貨幣市場借款歐洲貨幣市場借款央行貸款央行貸款轉貼現和再貼現轉貼現和再貼現同業借款同業借款借入流動性（負債）管理策略借入流動性（負債）管理策略平衡流動性管理策略平衡流動性管理策略（資產負債管理策略）（資產負債管理策略）鑒于借入流動性存在的內在風險以及以資產存儲鑒于借入流動性存在的內在風險以及以資產存儲流動性成本又較高，因此大多數金融機構在選擇流動性成本又較高，因此大多數金融機構在選擇其流動性管理策略時采取中庸之道，既使用資

23、產其流動性管理策略時采取中庸之道，既使用資產管理也使用負債管理。可預計的流動性需要通過管理也使用負債管理。可預計的流動性需要通過預先安排信貸額度而獲得支持；不可預料的現金預先安排信貸額度而獲得支持；不可預料的現金需求主要由短期借款來滿足。需求主要由短期借款來滿足。第三節 貸款種類及管理政策貸款種類及管理政策 銀行貸款的含義與作用銀行貸款的含義與作用 貸款的分類貸款的分類 貸款政策貸款政策p 商業銀行貸款是指商業銀行作為貸款人，按照一定的貸款原商業銀行貸款是指商業銀行作為貸款人，按照一定的貸款原則和政策，以還本付息為條件，將一定數量的貨幣資金提供則和政策，以還本付息為條件，將一定數量的貨幣資金提

24、供給借款人使用的借貸行為。給借款人使用的借貸行為。p 這種借貸行為由貸款的對象、條件、用途、期限、利率和方這種借貸行為由貸款的對象、條件、用途、期限、利率和方式等因素構成。式等因素構成。 商業銀行貸款的作用商業銀行貸款的作用 滿足企事業單位與個人的借款需要滿足企事業單位與個人的借款需要 是商業銀行獲得盈利的重要手段是商業銀行獲得盈利的重要手段 可以建立和加強同客戶的關系，擴大銀行的業務量可以建立和加強同客戶的關系，擴大銀行的業務量 在宏觀層面上，貸款業務是國民經濟資源配置的重要手段和在宏觀層面上，貸款業務是國民經濟資源配置的重要手段和形式。形式。一、一、短期貸款：短期貸款：指期限在一年以內（含

25、一年）的貸款。通常指期限在一年以內（含一年）的貸款。通常用于滿足企業臨時性、季節性的資金需要，也可稱為用于滿足企業臨時性、季節性的資金需要，也可稱為流動資金貸款。這類貸款具有自動清償的性質。流動資金貸款。這類貸款具有自動清償的性質。中期貸款：中期貸款：指期限在一年（不含一年）以上五年（含五指期限在一年（不含一年）以上五年（含五年）以內的各項貸款。年）以內的各項貸款。長期貸款：長期貸款：指期限在五年（不含五年）以上的各項貸款。指期限在五年（不含五年）以上的各項貸款。如擔保貸款。如擔保貸款。二、貸款的分類二、貸款的分類 抵押貸款抵押貸款：按規定的抵押方式以借款人或第三者的財產：按規定的抵押方式以借

26、款人或第三者的財產作為抵押發放的貸款。作為抵押發放的貸款。 質押貸款質押貸款：按規定的質押方式以借款人或第三者的動產：按規定的質押方式以借款人或第三者的動產或權利作為質物發放的貸款。或權利作為質物發放的貸款。 保證貸款保證貸款：按規定的保證方式以第三人承諾在借款人不：按規定的保證方式以第三人承諾在借款人不能償還貸款時，按約定承擔一般保證責任或連帶責任而能償還貸款時，按約定承擔一般保證責任或連帶責任而發放的貸款。發放的貸款。 我國擔保法中規定的質押包括動產質押和權利質押。我國擔保法中規定的質押包括動產質押和權利質押。 權利質押包括的質物有：權利質押包括的質物有： 匯票、本票、支票、債券、存款單、

27、倉儲單、提單；匯票、本票、支票、債券、存款單、倉儲單、提單； 依法可以轉讓的股份、股票；依法可以轉讓的股份、股票； 依法可以轉讓的商標專用權、專利權、著作權中的財產權依法可以轉讓的商標專用權、專利權、著作權中的財產權 ； 依法可以質押的其他權利依法可以質押的其他權利。質押：是指債務人或者第三人將其動產或權利移交債權人占質押：是指債務人或者第三人將其動產或權利移交債權人占有，將該動產作為債權的擔保。債務人不履行債務時，債權有，將該動產作為債權的擔保。債務人不履行債務時，債權人有權依照本法規定以質物折價或者以拍賣、變賣質物的價人有權依照本法規定以質物折價或者以拍賣、變賣質物的價款優先受償。款優先受

28、償。質押貸款質押貸款抵押是指債務人或者第三者不轉移抵押財產的占有，只是抵押是指債務人或者第三者不轉移抵押財產的占有，只是將該財產作為債權的擔保。將該財產作為債權的擔保。存貨抵押存貨抵押。又稱商業抵押，是以借款人的存貨作為抵押品向銀行申。又稱商業抵押，是以借款人的存貨作為抵押品向銀行申請的貸款。請的貸款。 證券抵押證券抵押。是以借款人持有的各種有價證券如股票、債券、匯票、。是以借款人持有的各種有價證券如股票、債券、匯票、本票、支票、存單等作為質物向銀行申請的貸款。本票、支票、存單等作為質物向銀行申請的貸款。設備抵押設備抵押。是以企業的機器設備、車輛、船舶等作為抵押品向銀行。是以企業的機器設備、車

29、輛、船舶等作為抵押品向銀行申請的貸款。申請的貸款。不動產抵押不動產抵押。是借款人以土地、房屋等不能移動或移動后會引起性。是借款人以土地、房屋等不能移動或移動后會引起性質、形狀改變的財產作為抵押物向銀行申請的貸款。質、形狀改變的財產作為抵押物向銀行申請的貸款。客帳抵押客帳抵押。是指企業把應收帳款作為抵押品向銀行申請的貸款。是指企業把應收帳款作為抵押品向銀行申請的貸款。人壽保險抵押人壽保險抵押。銀行以借款人的人壽保險單的標志金額為抵押而向。銀行以借款人的人壽保險單的標志金額為抵押而向借款人發放的貸款。借款人發放的貸款。抵押貸款抵押貸款三、貸款政策三、貸款政策貸款政策是指商業銀行指導和規范貸款業務、

30、貸款政策是指商業銀行指導和規范貸款業務、管理和控制貸款風險的各項方針、措施和程管理和控制貸款風險的各項方針、措施和程序的總和。序的總和。1.有關法律、法規和國家財政貨幣政策；有關法律、法規和國家財政貨幣政策；2.銀行的資本金狀況；銀行的資本金狀況；3.銀行負債結構；銀行負債結構；4.服務地區的經濟條件和經濟周期；服務地區的經濟條件和經濟周期；5.銀行信貸人員的素質。銀行信貸人員的素質。1.貸款業務發展戰略貸款業務發展戰略 包括開展業務應當遵循的原則、銀行希望開包括開展業務應當遵循的原則、銀行希望開展業務的行業和區域、希望開展的業務品種展業務的行業和區域、希望開展的業務品種和希望達到的業務發展規

31、模和速度。和希望達到的業務發展規模和速度。2.貸款工作規程貸款工作規程：審貸分離制度：審貸分離制度3.貸款的審批制度貸款的審批制度：分級授權、分級審批制度：分級授權、分級審批制度 分級授權的主要依據是貸款的金額分級授權的主要依據是貸款的金額 通常有三級：銀行的部門經理、貸款委員會通常有三級：銀行的部門經理、貸款委員會或高級管理層、董事會或高級管理層、董事會4.貸款的規模和比率控制貸款的規模和比率控制 銀行根據負債資金來源情況及其穩定性銀行根據負債資金來源情況及其穩定性狀況，以及中央銀行規定的存款準備金比率、資本金狀況、狀況，以及中央銀行規定的存款準備金比率、資本金狀況、銀行自身流動性準備比率、

32、銀行經營環境狀況、貸款需求情銀行自身流動性準備比率、銀行經營環境狀況、貸款需求情況和銀行經營管理水平等因素，來確定計劃的貸款規模。況和銀行經營管理水平等因素，來確定計劃的貸款規模。 評價銀行貸款規模適度和結構的指標：評價銀行貸款規模適度和結構的指標： 貸款貸款/存款比率存款比率75%75%貸款貸款/ /資本比率資本比率8%8%單個企業貸款比率：單個企業貸款比率： 對最大客戶的貸款/資本金15% 對最大10家客戶的貸款/資本金50%中長期貸款比率：一年期以上貸款中長期貸款比率：一年期以上貸款/ /一年期以上存款一年期以上存款120%120% 流動性資產余額流動性資產余額/ /流動性負債余額流動性

33、負債余額25%5.貸款種類及地區貸款種類及地區 貸款種類的確定應充分考慮銀行和客戶的綜合情況。貸款種類的確定應充分考慮銀行和客戶的綜合情況。 貸款地區的確定通常與銀行的規模有關。貸款地區的確定通常與銀行的規模有關。6.關系人貸款政策關系人貸款政策7.貸款的擔保政策貸款的擔保政策 明確擔保的方式；明確擔保的方式； 規定抵押品的鑒定、評估方法和程序；規定抵押品的鑒定、評估方法和程序； 確定貸款與抵押品價值的比率、貸款與質押品價值確定貸款與抵押品價值的比率、貸款與質押品價值的比率；的比率； 確定擔保人的資格和還款能力的評估方法與程序等。確定擔保人的資格和還款能力的評估方法與程序等。8.貸款的定價貸款

34、的定價 在貸款定價過程中，銀行必須考慮資金成本、貸款風險程度、在貸款定價過程中，銀行必須考慮資金成本、貸款風險程度、貸款的期限、貸款管理費用、存款余額、還款方式、銀行與貸款的期限、貸款管理費用、存款余額、還款方式、銀行與借款人之間的關系、資本收益率目標等多種因素。借款人之間的關系、資本收益率目標等多種因素。9.貸款檔案管理政策貸款檔案管理政策 貸款檔案的結構。一份完整的貸款檔案應包括三個部分：法貸款檔案的結構。一份完整的貸款檔案應包括三個部分：法律文件、信貸文件和還款記錄。律文件、信貸文件和還款記錄。 明確貸款檔案的保管責任人；明確貸款檔案的保管責任人； 明確貸款檔案的保管地點；明確貸款檔案的

35、保管地點； 明確貸款檔案存檔、借閱和檢查制度。明確貸款檔案存檔、借閱和檢查制度。10、貸款的日常管理和催收制度、貸款的日常管理和催收制度 貸款發放后，信貸員應保持與借款人的密切聯系，定期或不貸款發放后，信貸員應保持與借款人的密切聯系，定期或不定期地走訪借款人，了解借款人的業務經營情況和財務狀況，定期地走訪借款人，了解借款人的業務經營情況和財務狀況，進行定期的信貸分析，并形成信貸分析報告存檔。進行定期的信貸分析，并形成信貸分析報告存檔。 制定有效的貸款回收、催收制度。制定有效的貸款回收、催收制度。11、對貸款進行質量評價的標準、對貸款進行質量評價的標準12、不良貸款的管理、不良貸款的管理 銀行應

36、明確規定不良貸款處理的程序和基本的處理方式；銀行應明確規定不良貸款處理的程序和基本的處理方式； 根據不良貸款的不同性質以及不同的質量等級，采取監控、根據不良貸款的不同性質以及不同的質量等級，采取監控、重組、挽救、追償、訴訟、沖銷等手段，最大限度地維護、重組、挽救、追償、訴訟、沖銷等手段，最大限度地維護、保全銀行債權。保全銀行債權。第四節 企業貸款企業貸款 貸款決策程序貸款決策程序 貸款操作程序貸款操作程序 借款企業的信用風險管理借款企業的信用風險管理 企業貸款的定價企業貸款的定價綜合分析綜合分析確定貸款結構確定貸款結構提出貸款結構方案提出貸款結構方案與客戶談判與客戶談判貸款能否滿足銀行與客戶的

37、需要貸款能否滿足銀行與客戶的需要拒絕貸款拒絕貸款完成貸款文件完成貸款文件發放貸款發放貸款否否否否是是一、貸款決策程序一、貸款決策程序貸款申請貸款收回貸款檢查貸款發放合同簽訂和擔保借款審批信用評估貸款調查貸前調查階段貸前調查階段：是貸前的推銷、調查及信用分：是貸前的推銷、調查及信用分析階段，這是貸款科學決策的基礎；析階段，這是貸款科學決策的基礎；貸中審查階段貸中審查階段：是銀行接受貸款申請以后的評：是銀行接受貸款申請以后的評估、審查及貸款發放階段，是貸款的決策和估、審查及貸款發放階段，是貸款的決策和具體發放階段，是貸款過程的關鍵；具體發放階段，是貸款過程的關鍵；貸后檢查階段貸后檢查階段：是貸款發

38、放以后的監督檢查、：是貸款發放以后的監督檢查、風險監測及貸款本息收回階段，也是關系到風險監測及貸款本息收回階段，也是關系到貸款能否及時、足額收回的重要環節。貸款能否及時、足額收回的重要環節。5W5W因素：因素： 借款人（借款人（WhoWho）、借款用途（）、借款用途（WhyWhy）、還款期限（）、還款期限（WhenWhen）、）、擔保物（擔保物（WhatWhat）、如何還款（）、如何還款（HowHow）6C6C原則：原則： 品質（品質（charactercharacter）、能力（）、能力（capacitycapacity）、資本（）、資本（capitalcapital）、）、抵押（抵押（co

39、llateralcollateral）、環境（）、環境（conditionsconditions）、控制（）、控制（controlcontrol）5P5P因素：因素： 個人因素個人因素(Personal)(Personal)、目的因素、目的因素(Purpose)(Purpose)、償還因素、償還因素(Payment)(Payment)、保障因素、保障因素(Protection)(Protection)、前景因素、前景因素(Perspective)(Perspective)三三 、借款企業的信用風險管理、借款企業的信用風險管理信用風險評價內容信用風險評價內容貸款風險有多種，信用風險是最主要的。貸

40、款風險有多種，信用風險是最主要的。貸款信用風險又稱借款人違約風險，是指借款人由于某種原因貸款信用風險又稱借款人違約風險，是指借款人由于某種原因不能按時足額償還貸款本息給銀行造成損失的可能性。不能按時足額償還貸款本息給銀行造成損失的可能性。 風險識別策略風險識別策略風險分散策略風險分散策略風險規避策略風險規避策略風險轉嫁策略風險轉嫁策略風險控制策略風險控制策略風險補償策略風險補償策略確定有無風險、多大程度。確定有無風險、多大程度。對風險大的業務盡量避免。對風險大的業務盡量避免。分散非系統風險。借款人分散（貸款資產組分散非系統風險。借款人分散（貸款資產組合）；貸款人分散（銀團貸款等）合）；貸款人分

41、散（銀團貸款等）保險轉嫁（借款人辦理保險）和非保險轉嫁（擔保險轉嫁（借款人辦理保險）和非保險轉嫁（擔保、抵押、質押）等保、抵押、質押）等利用建立、健全貸款管理責任制度，將風險控制利用建立、健全貸款管理責任制度，將風險控制在可接受的范圍內。如不良貸款率的控制等。在可接受的范圍內。如不良貸款率的控制等。及時、足額提取貸款風險損失準備金，建立健全及時、足額提取貸款風險損失準備金，建立健全風險撥備制度及損失貸款及時核銷管理制度。風險撥備制度及損失貸款及時核銷管理制度。貸款信用風險管理的一般策略指標貸款信用風險管理的一般策略指標非財務因素非財務因素影響企業影響企業還款能力還款能力的因素的因素第一還款來源

42、第一還款來源第二還款來源第二還款來源財務分析財務分析現金流量分析現金流量分析償債能力償債能力營運能力營運能力盈利能力盈利能力融資活動現金凈流量融資活動現金凈流量投資活動現金凈流量投資活動現金凈流量經營活動現金凈流量經營活動現金凈流量信用支持信用支持質押質押擔保擔保抵押抵押行業風險行業風險經營風險經營風險信用分析信用分析5C、5W或或5P信用風險評估的內容信用風險評估的內容財務報表分析財務報表分析n財務分析就是銀行對借款人的財財務分析就是銀行對借款人的財務報表中有關數據資料進行確認、務報表中有關數據資料進行確認、比較、研究和分析，借以掌握借比較、研究和分析，借以掌握借款人的財務狀況，分析借款人的

43、款人的財務狀況，分析借款人的償債能力，預測借款人的未來發償債能力，預測借款人的未來發展趨勢。展趨勢。財務比率分析財務比率分析現金流量分析現金流量分析其他分析其他分析n如行業、產品、企業組織和管理如行業、產品、企業組織和管理層分析等方面，要根據不同行業、層分析等方面，要根據不同行業、不同性質的單位進行區別，全面不同性質的單位進行區別，全面考察企業的信用狀況。考察企業的信用狀況。信用分析技術信用分析技術重點分析的內容有應收賬款、存貨、固重點分析的內容有應收賬款、存貨、固定資產、投資定資產、投資包括短期負債和長期負債，短期負債包包括短期負債和長期負債，短期負債包括應付賬款、應付票據、應交稅金和短括應

44、付賬款、應付票據、應交稅金和短期借款等；長期負債包括長期借款和發期借款等；長期負債包括長期借款和發行的中長期債券行的中長期債券了解企業資本的真實性和資本結構；以及了解企業資本的真實性和資本結構；以及企業是否按規定補充自有資金企業是否按規定補充自有資金了解企業的經營業績、理財成果和獲利能了解企業的經營業績、理財成果和獲利能力的大小，主要是分析企業銷售收入、銷力的大小，主要是分析企業銷售收入、銷售成本和各項費用等的構成變動售成本和各項費用等的構成變動有助于銀行了解企業在一定時期內營運有助于銀行了解企業在一定時期內營運資產的變動和企業的流動性狀況資產的變動和企業的流動性狀況財務報表分析財務報表分析資

45、產項目資產項目分析要點分析要點應收賬款應收賬款（1 1）是否集中于少數幾個大戶或某一地區和某一行業）是否集中于少數幾個大戶或某一地區和某一行業（2 2）賬齡結構如何？平均賬齡與同行業的其他企業相比是否比較正常）賬齡結構如何？平均賬齡與同行業的其他企業相比是否比較正常（3 3）壞賬準備金的提取是否足量）壞賬準備金的提取是否足量（4 4）是否被抵押或出售？如果是，還需要考慮被追索的情況）是否被抵押或出售？如果是，還需要考慮被追索的情況 存貨存貨（1 1）規模是否合理？保留時間是否過長？有沒有存在產成品積壓或原）規模是否合理？保留時間是否過長？有沒有存在產成品積壓或原材料過多的情況材料過多的情況（2

46、 2）企業采用哪些存貨計價方法？是否合理）企業采用哪些存貨計價方法？是否合理（3 3）流動性如何？賬面價值是否與市場價值比較一致）流動性如何？賬面價值是否與市場價值比較一致（4 4）是否購買了保險？是否已經被作為抵押品）是否購買了保險？是否已經被作為抵押品固定資產固定資產（1 1）企業采用哪種折舊方法？提取的折舊額是否足量）企業采用哪種折舊方法？提取的折舊額是否足量（2 2）是否購買了保險？是否已經被作為抵押品）是否購買了保險？是否已經被作為抵押品（3 3）變現能力如何）變現能力如何投資投資（1 1）這些投資是什么環境下發生的？這些投資對企業來說是合適的嗎）這些投資是什么環境下發生的？這些投資

47、對企業來說是合適的嗎（2 2）這些投資一旦需要變現，所產生的現金流量如何）這些投資一旦需要變現，所產生的現金流量如何（3 3）這些投資的盈利狀況如何）這些投資的盈利狀況如何資產項目分析要點資產項目分析要點負債和所有者負債和所有者權益項目權益項目分析要點分析要點短期負債短期負債（1 1）短期負債的規模如何）短期負債的規模如何（2 2）企業近期的現金流量是否足夠償還短期負債？如果不能，）企業近期的現金流量是否足夠償還短期負債？如果不能，是否有其他的融資渠道是否有其他的融資渠道（3 3）這些短期負債是由真實的業務往來形成的嗎）這些短期負債是由真實的業務往來形成的嗎長期負債長期負債（1 1）長期負債的

48、規模有多大？使用的效益如何）長期負債的規模有多大？使用的效益如何（2 2）這些長期負債的期限結構是否合理）這些長期負債的期限結構是否合理（3 3）這些長期負債的利率如何？可不可能造成企業嚴重的財務）這些長期負債的利率如何？可不可能造成企業嚴重的財務負擔負擔或有負債或有負債（1 1）或有負債的規模有多大）或有負債的規模有多大（2 2）這些負債有多大可能轉變為真實的負債）這些負債有多大可能轉變為真實的負債所有者權益所有者權益（1 1）企業的所有權結構是否比較合理）企業的所有權結構是否比較合理（2 2）與負債和資產規模相比，所有者投入的資本是否合理）與負債和資產規模相比，所有者投入的資本是否合理負債

49、和所有者權益項目分析負債和所有者權益項目分析銷售凈收入銷售凈收入減：銷售成本減：銷售成本減：折舊減：折舊毛利毛利減：銷售費用和管理費用減：銷售費用和管理費用營業收入（損失）營業收入（損失）加：營業外收入加：營業外收入減：營業外支出減：營業外支出減：利息費用減：利息費用稅前凈利（損失）稅前凈利（損失）減：所得稅減：所得稅稅后凈利（損失）稅后凈利（損失）加：非常收入加：非常收入減：非常費用減：非常費用扣除稅金和非常損益后的凈利（損失）扣除稅金和非常損益后的凈利（損失）損益表分析損益表分析比率種類比率種類比率名稱及計算方法比率名稱及計算方法說明說明1. 1.流動比率流動比率（1 1）流動比率）流動比

50、率= =流動資產流動資產/ /流動負債流動負債（2 2）速動比率）速動比率= =（流動資產（流動資產- -存貨）存貨）/ /流動負債流動負債（3 3）現金比率）現金比率= =（現金（現金+ +銀行存款銀行存款+ +短期政府債短期政府債券）券）/ /流動負債流動負債比率越大，說明企業比率越大，說明企業的短期償債能力的短期償債能力越強越強2. 2.經營能力經營能力比率比率（4 4）存貨周轉率）存貨周轉率= =銷售商品的成本銷售商品的成本/ /存貨存貨（5 5）應收賬款周轉率）應收賬款周轉率= =企業全年賒銷總額企業全年賒銷總額/ /收賬收賬款金額款金額（6 6）固定資產周轉率）固定資產周轉率= =

51、銷售總額銷售總額/ /固定資產凈值固定資產凈值（7 7）資產周轉率）資產周轉率= =銷售總額銷售總額/ /資產總額資產總額比率越大，說明企業比率越大，說明企業的管理水平越高，的管理水平越高，資金運用狀況越資金運用狀況越好好3.3.負債比率負債比率（8 8）債務比率）債務比率= =負債總額負債總額/ /資產總額資產總額（9 9）負債凈值比率）負債凈值比率= =負債總額負債總額/ /凈值總額凈值總額（1010）流動負債比率）流動負債比率= =流動負債流動負債/ /負債總額負債總額（1111）長期負債比率）長期負債比率= =長期負債長期負債/ /負債總額負債總額比率越大，表明企業比率越大，表明企業的

52、債務負擔越重，的債務負擔越重，償債能力越差償債能力越差財務報表的比率分析（財務報表的比率分析（1）比率比率種類種類比率名稱及計算方法比率名稱及計算方法說明說明4 .4 .盈利盈利比率比率（1212）銷售毛利率）銷售毛利率= =（銷售收入（銷售收入- -銷售成本）銷售成本）/ /銷售銷售總額總額（1313）凈收益率）凈收益率= =利潤總額利潤總額/ /銷售總額銷售總額（1414）資產收益率）資產收益率= =利潤總額利潤總額/ /資產總額資產總額（1515）資本收益率）資本收益率= =利潤總額利潤總額/ /資本總額資本總額（1616）普通股每股收益）普通股每股收益= =（利潤總額（利潤總額- -優

53、先股股利）優先股股利）/ /普通股股數普通股股數其值越大，說明盈其值越大，說明盈利能力越強，利能力越強，償債能力也強償債能力也強5 .5 .保障保障比率比率（1717）利息保障倍數）利息保障倍數= =（稅前利潤（稅前利潤+ +利息支出）利息支出）/ /利利息支出息支出（1818）負債本息保障比率）負債本息保障比率= =（稅后利潤（稅后利潤+ +利息支出）利息支出）/ /利息支出利息支出+ +本金本金（1-1-所得稅率）所得稅率）比率越大，其還款比率越大，其還款保障越高保障越高財務報表的比率分析（財務報表的比率分析（2）現金流量是指現金流入和流出量總稱現金流量是指現金流入和流出量總稱。n現金現金

54、是指企業的現金資產，包括庫存現金、活期存款是指企業的現金資產，包括庫存現金、活期存款和其他貨幣性資金，但企業在使用中受到限制的存款和其他貨幣性資金，但企業在使用中受到限制的存款不包括在內，如質押的活期存款，不能隨時支取的定不包括在內，如質押的活期存款，不能隨時支取的定期存款等期存款等n現金等價物現金等價物是指企業持有的期限短、流動性強、易于是指企業持有的期限短、流動性強、易于轉換為已知金額現金、價值變動風險很小的投資。轉換為已知金額現金、價值變動風險很小的投資。（國際會計準則國際會計準則77現金流量表現金流量表規定，應當是在規定，應當是在證券市場上流通的證券市場上流通的3 3個月以內到期的債券

55、投資）個月以內到期的債券投資）對借款企業的現金流量分析對借款企業的現金流量分析 根據我國會計準則，現金流量的內容根據我國會計準則，現金流量的內容可分為三個部分：可分為三個部分：經營活動產生的現金流量經營活動產生的現金流量投資活動產生的現金流量投資活動產生的現金流量融資活動產生的現金流量融資活動產生的現金流量現金現金 凈流量凈流量經營活動的經營活動的現金凈流量現金凈流量投資活動的投資活動的現金凈流量現金凈流量融資活動的融資活動的現金凈流量現金凈流量=+現金流量的構成現金流量的構成 銷貨現金收入 利息與股息的現金收入 增值稅銷項稅款和出口退稅 其他現金業務收入 購貨現金支出 營業費用現金支出 支付

56、利息 繳納所得稅 其他業務現金支出投資活動的現金流量融資活動的現金流量 出售證券（不包含現金等價物） 出售固定資產 收回對外投資本金 購買有價證券 購置固定資產 取得短期與長期貸款 發行股票或債券 償還借款本金的現金支出 分配現金股利現金流入現金流出經營活動的現金流量種類種類定義定義作用作用采用時機采用時機其他特征其他特征抵押抵押/質押質押借款人或第三人在不轉移借款人或第三人在不轉移財產占有權的情況下，將財產占有權的情況下，將財產作為債權的擔保，銀財產作為債權的擔保，銀行對該項財產出售所得的行對該項財產出售所得的現金擁有權益現金擁有權益使銀行對償還來使銀行對償還來源有一定控制源有一定控制第二還

57、款來源，減第二還款來源，減少信貸風險，適用少信貸風險，適用于新借款人于新借款人流通性強，質流通性強，質量好的資產量好的資產保證保證當借款人違約時由第三方當借款人違約時由第三方償還銀行貸款的協議償還銀行貸款的協議為銀行提供了可為銀行提供了可替代的還款來源，替代的還款來源，增強個人還款責增強個人還款責任，轉移了公司任，轉移了公司所有者的有限責所有者的有限責任任合伙企業，非上市合伙企業，非上市公司，母子公司公司，母子公司與當地法律規與當地法律規定相一致定相一致附屬合同附屬合同由另一債主提供的對銀行由另一債主提供的對銀行貸款的從屬地位的協定貸款的從屬地位的協定“保衛保衛”還款來還款來源，給予銀行在源，

58、給予銀行在變現上的優先權變現上的優先權資本金不足的公司，資本金不足的公司，財務報表中顯示有財務報表中顯示有應付賬款或應付股應付賬款或應付股利的公司利的公司可附屬于本息可附屬于本息的全部或部分的全部或部分借款企業擔保分析借款企業擔保分析行業特征行業特征低風險低風險中等風險中等風險中高風險中高風險高風險高風險成本結構成本結構低營業杠桿，低固定低營業杠桿，低固定成本，高變動成本成本，高變動成本固定成本與變動成本固定成本與變動成本平衡平衡固定成本略高于變動固定成本略高于變動成本成本高經營杠桿，高固定高經營杠桿，高固定成本，低變動成本成本，低變動成本成熟性成熟性成熟行業成熟行業銷售和銷售和利潤仍以合理比

59、率增利潤仍以合理比率增長長正在成熟的行業正在成熟的行業擺脫了成長的主要問擺脫了成長的主要問題；或者是已高度成題；或者是已高度成熟的行業正處于衰退熟的行業正處于衰退的邊緣的邊緣新興行業新興行業仍迅速仍迅速成長，弱的競爭者開成長，弱的競爭者開始退出，或者是衰退始退出，或者是衰退行業，銷售和利潤下行業，銷售和利潤下降降新興行業新興行業以爆炸以爆炸性速度成長性速度成長周期性周期性不受經濟周期影響不受經濟周期影響銷售增長或下降較溫銷售增長或下降較溫和，能反映經濟的繁和，能反映經濟的繁榮和蕭條榮和蕭條銷售受繁榮和蕭條的銷售受繁榮和蕭條的輕度影響輕度影響高度周期性或反周期高度周期性或反周期性性盈利性盈利性從

60、擴張到衰退均持續從擴張到衰退均持續盈利盈利在衰退期持續盈利，在衰退期持續盈利，但低于平均水平但低于平均水平在擴張期盈利，衰退在擴張期盈利，衰退期不盈利期不盈利擴張期和衰退期都不擴張期和衰退期都不盈利盈利依賴性依賴性高度多樣化的顧客群高度多樣化的顧客群和供應商和供應商顧客和供應商限于某顧客和供應商限于某些行業，但其中任何些行業，但其中任何一個都不占有一個都不占有10以以上的購銷額上的購銷額顧客和供應商限于某顧客和供應商限于某些行業，其中某些可些行業，其中某些可以占有以占有2030的的購銷額購銷額高度依賴于一兩個行高度依賴于一兩個行業或顧客業或顧客非財務因素分析非財務因素分析行業風險行業風險經營特