1、浙江萬里學(xué)院2013/2014學(xué)年第2學(xué)期金融統(tǒng)計(jì)分析學(xué)大作業(yè)班級： 學(xué)號： 姓名： 成績： 大作業(yè)題目及要求：題目：證券市場*股票量價統(tǒng)計(jì)分析要求：請選擇一只股票，查閱相關(guān)數(shù)據(jù)（數(shù)據(jù)可以在上下載，用戶名和密碼都是zjwl），對該股票過去五年的價格、交易量之間的關(guān)系進(jìn)行統(tǒng)計(jì)分析，并形成不少于3000字的課程論文。1、論文內(nèi)容需要包括以下要點(diǎn)。（1） 該股票過去五年日收益率、日波動幅度、交易量的總體及各年的描述性統(tǒng)計(jì)（用平均值、中位數(shù)、標(biāo)準(zhǔn)差、離差等指標(biāo)進(jìn)行分析）。（2） 上證綜指過去五年日收益率、日波動幅度、交易量的總體及各年的描述性統(tǒng)計(jì)（用平均值、中位數(shù)、標(biāo)準(zhǔn)差、離差等指標(biāo)進(jìn)行分析）。（3）

2、 利用相關(guān)系數(shù)的統(tǒng)計(jì)方法，分析該股票日收益率與上證綜指日收益率之間的關(guān)系，并分析各年是否有較大的差異；（4） 利用回歸分析的方法，計(jì)算該股票的貝塔值，并分析各年是否有較大的差異；（5） 利用相關(guān)系數(shù)的統(tǒng)計(jì)方法，分析該股票日波動幅度與該股票的成交量的對數(shù)之間的相關(guān)關(guān)系，并分析各年是否有較大的差異；（6） 利用相關(guān)系數(shù)的統(tǒng)計(jì)方法，分析該股票日波動幅度與上證綜指的日波動幅度以及日成交量的對數(shù)之間的相關(guān)關(guān)系，并分析各年是否有較大的差異；（7） 利用回歸分析的方法，分析該股票日波動幅度的影響因素；（8） 對上述的問題進(jìn)行綜合，總結(jié)股票的量價關(guān)系；2、論文格式及其他要求（1）論文符合論文的一般格式，有摘要

3、、正文等部分組成；（2）論文根據(jù)金融統(tǒng)計(jì)分析學(xué)課程大作業(yè)模版的格式要求進(jìn)行撰寫，字體為5號宋體，1.5倍行距；（3）論文的結(jié)論需要有實(shí)證數(shù)據(jù)和圖表的支撐；（4）表格需要有表頭，圖需要有圖尾；（5）不是很重要的數(shù)據(jù)截圖可以略去，保持論文的整體美觀性；（6）論文的結(jié)論嚴(yán)密，是基于實(shí)證分析得出。過程：該股票和上證綜指過去五年日收益率、日波動幅度、交易量的總體及各年的描述性統(tǒng)計(jì)（用平均值、中位數(shù)、標(biāo)準(zhǔn)差、離差等指標(biāo)進(jìn)行分析）。數(shù)據(jù)預(yù)處理：上證綜指日收益率和日波動幅度=（收盤價-昨收盤價）/昨收盤價*100% 青島海爾股票的日波動幅度用數(shù)據(jù)當(dāng)中的日振幅。數(shù)據(jù)處理：1.平均值的計(jì)算理論：幾何平均數(shù)：算術(shù)平

4、均數(shù)：（1）采用幾何平均數(shù)來計(jì)算日收益率和日波動幅度的均值。由于當(dāng)日收益率和日波動幅度的計(jì)算涉及到前一日的數(shù)據(jù)，即收益率和日波動幅度本身連乘積的關(guān)系，并且算術(shù)平均數(shù)和調(diào)和平均數(shù)容易受極值影響。Excel中用geomean函數(shù)來求幾何平均數(shù)。（2）采用算術(shù)平均數(shù)來計(jì)算交易量的均值。2.中位數(shù)的計(jì)算理論： Excel中用MEDIAN函數(shù)來求中位數(shù)3.標(biāo)準(zhǔn)差的計(jì)算理論：Excel中用STDEV函數(shù)來求標(biāo)準(zhǔn)差4.離散系數(shù)理論：課程代碼：1H13825學(xué)分/學(xué)時：3/48 成績：金融統(tǒng)計(jì)分析學(xué)大作業(yè)大作業(yè)題目：證券市場青島海爾（600690）股票量價統(tǒng)計(jì)分析 任課老師：姓 名： 學(xué) 號： 班 級：證券市

5、場青島海爾（600690）股票量價統(tǒng)計(jì)分析摘要：本次大作業(yè)的選用青島海爾（600690）股票來進(jìn)行股票統(tǒng)計(jì)分析。通過對股票的常規(guī)的描述性統(tǒng)計(jì)和其本身一些屬性的相關(guān)性分析來研究股票日波動幅度的影響因素。關(guān)鍵字：日波動幅度；相關(guān)分析；回歸；上證綜指；公司介紹：公司名稱青島海爾股份有限公司英文名稱Qingdao Haier Co., Ltd.曾用名青島海爾->G海爾A股代碼600690A股簡稱青島海爾B股代碼-B股簡稱-H股代碼-H股簡稱-證券類別上交所A股所屬行業(yè)家電行業(yè)總經(jīng)理梁海山法人代表梁海山董秘明國珍董事長梁海山證券事務(wù)代表劉濤獨(dú)立董事劉峰,吳澄,施天濤聯(lián)系電/p>

6、8電子信箱hrbxbb傳司網(wǎng)址辦公地址山東省青島市嶗山區(qū)海爾信息產(chǎn)業(yè)園內(nèi)注冊地址山東省青島市嶗山區(qū)海爾工業(yè)園內(nèi)區(qū)域山東郵政編碼266101注冊資本(元)27.2億工商登記37020018040666雇員人數(shù)57977管理人員人數(shù)17律師事務(wù)所-會計(jì)師事務(wù)所山東匯德會計(jì)師事務(wù)所有限公司,山東和信會計(jì)師事務(wù)所(特殊普通合伙)公司簡介公司前身系青島電冰箱總廠，1989年3月始進(jìn)行股份制改組，將原公司凈資產(chǎn)和發(fā)起人投資折為發(fā)起法人股9831.9萬元，定向募集法人股226萬股，職工股190.4萬股，經(jīng)數(shù)次股份調(diào)整，至1993年4月，股本總額1.2億元(每股1元)，經(jīng)同年10

7、月首次公開發(fā)行，上市時總股份1.7億股；內(nèi)部職工股1190.4425萬股于1994年6月9日上市交易。經(jīng)營范圍電器、電子產(chǎn)品、機(jī)械產(chǎn)品、通訊設(shè)備及相關(guān)配件制造；家用電器及電子產(chǎn)品技術(shù)咨詢服務(wù)；房地產(chǎn)開發(fā)；進(jìn)出口業(yè)務(wù)（按外經(jīng)貿(mào)部核準(zhǔn)范圍經(jīng)營）；批發(fā)零售；國內(nèi)商業(yè)（國家禁止商品除外）；礦泉水制造、飲食、旅游服務(wù)（限分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營）。公司是我國排名世界第四的白色家電巨頭海爾集團(tuán)下屬研發(fā)、生產(chǎn)和銷售白色家電業(yè)務(wù)的上市旗艦，自2002年以來，海爾品牌價值連續(xù)四年蟬聯(lián)中國最有價值品牌榜首，并被國際傳媒評為“中國十大世界級品牌”之首，目前海爾集團(tuán)已進(jìn)入品牌國際化階段。發(fā)行相關(guān)：成立日期1994-03-31上市

8、日期1993-11-19發(fā)行市盈率(倍)0網(wǎng)上發(fā)行日期1993-10-12發(fā)行方式公開拍賣每股面值(元)1.00發(fā)行量(股)5000萬每股發(fā)行價(元)7.38發(fā)行費(fèi)用(元)0發(fā)行總市值(元)3.69億募集資金凈額(元)3.69億首日開盤價(元)12.00首日收盤價(元)12.79首日換手率44.64%首日最高價(元)12.90網(wǎng)下配售中簽率-一、該股票和上證綜指過去五年日收益率、日波動幅度、交易量的總體及各年的描述性統(tǒng)計(jì)（用平均值、中位數(shù)、標(biāo)準(zhǔn)差、離差等指標(biāo)進(jìn)行分析）。數(shù)據(jù)預(yù)處理：日收益率=（收盤價-昨收盤價）/昨收盤價*100%+1日波動幅度= 最高價-最低價最后對所有的數(shù)據(jù)進(jìn)行部分刪除（數(shù)

9、值是空的刪除），再按時間排序。數(shù)據(jù)處理：1.平均值的計(jì)算理論：平均指標(biāo)是說明同質(zhì)總體內(nèi)某一數(shù)量標(biāo)志在一定歷史條件下一般水平的綜合指標(biāo)，具有將數(shù)量差異抽象化，只能就同類現(xiàn)象計(jì)算，能反應(yīng)總體變量值的集中趨勢的特點(diǎn)。其作用表現(xiàn)為可用于同類現(xiàn)象在不同空間條件下的對比，可用于同一總體指標(biāo)在不同時間的對比，可作為判斷事物的一種數(shù)量標(biāo)準(zhǔn)和參考，可用于分析現(xiàn)象之間的依存關(guān)系和進(jìn)行數(shù)量的估算。幾何平均數(shù)算術(shù)平均數(shù)方法：（1）采用幾何平均數(shù)來計(jì)算日收益率的均值。由于當(dāng)日收益率的計(jì)算涉及到前一日的數(shù)據(jù)，即日收益率本身連乘積的關(guān)系，并且算術(shù)平均數(shù)和調(diào)和平均數(shù)容易受極值影響。Excel中用geomean函數(shù)來求幾何平均

10、數(shù)。（2）采用算術(shù)平均數(shù)來計(jì)算交易量和日波動幅度的均值。Excel中用average函數(shù)來求算術(shù)平均數(shù)。操作如圖1，圖2：圖 1圖 22.中位數(shù)的計(jì)算理論：現(xiàn)象總體中各單位標(biāo)志值按大小順序排列，居于中間位置的那個標(biāo)志值就是中位數(shù)。其位置對應(yīng)的數(shù)值就中位數(shù)數(shù)值。方法：Excel中用MEDIAN函數(shù)來求中位數(shù)操作如圖3：圖 33.標(biāo)準(zhǔn)差的計(jì)算理論：標(biāo)準(zhǔn)差是各單位標(biāo)志值與其算術(shù)平均數(shù)的離差平方的算術(shù)平均數(shù)的平方根。方法：Excel中用STDEV函數(shù)來求標(biāo)準(zhǔn)差操作如圖4：圖 44.離散系數(shù)理論：離散系數(shù)也稱為標(biāo)志變動系數(shù)。各種標(biāo)志變動度指標(biāo)都可以計(jì)算離散系數(shù)，來反應(yīng)總體個單位標(biāo)志值得相對離散程度。方法

11、：Excel中用標(biāo)準(zhǔn)差和均值直接就能計(jì)算出離散系數(shù)操作如圖5：圖 5補(bǔ)充：以上的操作過程的截圖以青島海爾股票的日收益率為例。總結(jié)果：表 1青島海爾股票日收益率日波動幅度日交易量均值1.001090.60944413791180.2中位數(shù)1.00080.4911196451標(biāo)準(zhǔn)差0.0242740.37982610602584.69離散系數(shù)2.42479862.3234476.87945873表 2上證綜指日收益率日波動幅度日交易量均值1.00008468839.1808031310339182494中位數(shù)1.00046917337.739719509500標(biāo)準(zhǔn)差0.01369569926.86

12、8523973796331276離散系數(shù)1.36945395268.5757356236.71790567二、利用相關(guān)系數(shù)的統(tǒng)計(jì)方法，分析該股票日收益率與上證綜指日收益率之間的關(guān)系，并分析各年是否有較大的差異；理論：方法：excel中用correl函數(shù)計(jì)算相關(guān)系數(shù)操作如圖6：圖 6結(jié)果：表 3歷年的相關(guān)系數(shù)年份相關(guān)系數(shù)20090.62857988320100.53855526720110.71344560720120.55593517620130.545451072分析：歷年來看，青島海爾股票的日收益率和上證綜指的日收益率總體相關(guān)程度一般和每年相差不大，且為正相關(guān)程度一般。但在2011年相關(guān)性

13、最高為71%，最低是2010年53%。三、利用回歸分析的方法，計(jì)算該股票的貝塔值，并分析各年是否有較大的差異；圖 7 2009年回歸分析圖 8 2010年的回歸分析圖 9 2011年的回歸分析圖 10 2012年的回歸分析圖 11 2013年回歸分析表 4 歷年值年份值20090.95534420100.93070520111.20632920121.08768220131.106409分析：青島海爾股票的歷年值都在1附近波動，說明青島海爾股票的日收益率和上證綜指的日收益率呈正相關(guān)，快接近于線性相關(guān)。四、利用相關(guān)系數(shù)的統(tǒng)計(jì)方法，分析該股票日波動幅度與該股票的成交量的對數(shù)之間的相關(guān)關(guān)系，再分析該

14、股票日波動幅度與上證綜指的日波動幅度以及日成交量的對數(shù)之間的相關(guān)關(guān)系，并分析各年是否有較大的差異；理論：方法：Excel中用ln函數(shù)求得日成交量的對數(shù)，再用correl函數(shù)求得相關(guān)系數(shù)。操作如圖12：圖 12（補(bǔ)充：上圖以股票的日波動幅度和上證綜指的日波動幅度相關(guān)性分析為例）結(jié)果：表 5股票日波動幅度與該股票的成交量的對數(shù)的相關(guān)系數(shù)表年份成交量2009-0.0264720100.4625972011-0.2470620120.66382920130.566474分析：股票日波動幅度和股票成交量的對數(shù)相關(guān)系數(shù)這五年變化較大，2009年和2011年是負(fù)相關(guān)，尤其是2011年相關(guān)系數(shù)達(dá)到-0.247

15、06。但在其余幾年，其相關(guān)系數(shù)都為正，還處于有相關(guān)性的水平，只是相關(guān)性一般，2012年最高為0.663829。表 6 股票日波動幅度和上證綜指的日交易量的對數(shù)和日波動幅度年份日交易量日波動幅度20090.0602780.41370920100.3121990.4455120110.5722320.29903820120.3054280.43084620130.0920340.184757分析：股票日波動幅度和上證綜指日交易量的對數(shù)的相關(guān)系數(shù)比股票日波動幅度和上證綜指日波動幅度的相關(guān)系數(shù)來得更加波動一些，因?yàn)榍罢叩淖钚≈禐?009年的0.06和最大值為2011年的0.572，其極差達(dá)到0.6左右，而后者的最小值為2013年的0.185和最大值為2010年的0.445，其極差只有0.25左右。說明股票的日波動幅度和上證綜指的日波動幅度的變化更為吻合，即更具相關(guān)性。五、利用回歸分析的方法，分析該股票日波動幅度的影響因素；圖 13 股票日波動幅度和股票日成交量對數(shù)的回歸分析圖 14 股票日波動幅度和上證綜指的日交易量的對數(shù)和日波動幅度從以上兩張圖看出，股票的日波動幅度和股票自身成交量的對數(shù)沒有很密