1、2018年基金從業(yè)資格基礎(chǔ)知識(shí)模擬試題及答案 1.在一國(guó)監(jiān)管體系下注冊(cè)的基金，不需要在另一個(gè)國(guó)家或地區(qū)都進(jìn)行注冊(cè)，或履行一定簡(jiǎn)便程序后，就可以直接銷(xiāo)售的基金是( )。A.QFIIB.QDIIC.滬港通D.基金互認(rèn)考點(diǎn)：中國(guó)證券投資基金國(guó)際化進(jìn)展情況答案：D解析：基金互認(rèn)，是指在一國(guó)監(jiān)管體系下注冊(cè)的基金，不需要在另一個(gè)國(guó)家或地區(qū)都進(jìn)行注冊(cè)，或履行一定簡(jiǎn)便程序后，就可以直接銷(xiāo)售的基金。故本題選D選項(xiàng)。2.( )是指還未公開(kāi)的只有公司內(nèi)部人員才能獲得的私人信息。A.歷史信息B.公開(kāi)可得信息C.內(nèi)部信息D.內(nèi)幕信息考點(diǎn)：市場(chǎng)有效性答案：C解析：“歷史信息”主要包括證券交易的有關(guān)歷史資料，如歷史股價(jià)、成

2、交量等;“公開(kāi)可得信息”，即一切可公開(kāi)獲得的有關(guān)公司財(cái)務(wù)及其發(fā)展前景等方面的信息;“內(nèi)部信息”，則為還未公開(kāi)的只有公司內(nèi)部人員才能獲得的私人信息。故本題選C選項(xiàng)。3.關(guān)于做市商和經(jīng)紀(jì)人的說(shuō)法，以下表述錯(cuò)誤的是( )。A.做市商在市場(chǎng)中及投資者進(jìn)行買(mǎi)賣(mài)雙向交易，而經(jīng)紀(jì)人也參及到交易中進(jìn)行買(mǎi)賣(mài)B.做市商的利潤(rùn)主要來(lái)自于證券買(mǎi)賣(mài)差價(jià)，而經(jīng)紀(jì)人的利潤(rùn)則主要來(lái)自于給投資者提供經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的傭金C.做市商是市場(chǎng)流動(dòng)性的主要提供者和維持者，而經(jīng)紀(jì)人的利潤(rùn)主要來(lái)自投資者買(mǎi)賣(mài)指令的執(zhí)行者D.兩者有時(shí)可以共同完成證券交易，當(dāng)做市商之間進(jìn)行資金或證券拆借時(shí)，經(jīng)紀(jì)人往往是不錯(cuò)的幫手，有些經(jīng)紀(jì)人甚至是專(zhuān)門(mén)服務(wù)于做市商的考點(diǎn)

3、：報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)答案：A解析：A項(xiàng)，做市商在報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)中處于關(guān)鍵性地位，他們?cè)谑袌?chǎng)中及投資者進(jìn)行買(mǎi)賣(mài)雙向交易，而經(jīng)紀(jì)人則是在交易中執(zhí)行投資者的指令，并沒(méi)有參及到交易中。故本題選A選項(xiàng)。4.目前保本基金普遍采用基于參數(shù)設(shè)定的投資組合保險(xiǎn)策略，常用的是( )。A.OBPI策略B.TIPP策略C.CPPI策略D.VPPI策略考點(diǎn)：保本基金的保本策略答案：C解析：目前保本基金普遍采用基于參數(shù)設(shè)定的投資組合保險(xiǎn)策，常用的是CPPI策。故本題選C選項(xiàng)。5.用于融資融券上市標(biāo)的證券如為股票的，在上海交易所上市交易時(shí)間需超過(guò)( )個(gè)月。A.3B.6C.9D.12考點(diǎn)：保證金交易答案：A解析：用于融資融券上市標(biāo)

4、的證券如為股票的，在上海交易所上市交易時(shí)間需要超過(guò)3個(gè)月。故本題選A選項(xiàng)。6.下列關(guān)于做市商的表述，不正確的是( )。A.報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)中，最為重要的角色就是做市商，因此報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)也被稱(chēng)為做市商制度B.做市商的利潤(rùn)來(lái)源于買(mǎi)賣(mài)差價(jià)，如果證券差價(jià)小但交易頻繁，做市商無(wú)法賺取利潤(rùn)C(jī).做市商通常由具備一定實(shí)力和信譽(yù)的證券投資法人承擔(dān)，本身?yè)碛写罅靠山灰鬃C券，買(mǎi)賣(mài)雙方均直接及做市商交易，而買(mǎi)賣(mài)價(jià)格則由做市商報(bào)出D.當(dāng)接到投資者賣(mài)出某種證券的報(bào)價(jià)時(shí)，做市商以自有資金買(mǎi)入;當(dāng)接到投資者購(gòu)買(mǎi)某種證券的報(bào)價(jià)時(shí)，做市商用其自由證券賣(mài)出考點(diǎn)：報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)市場(chǎng)答案：B解析：B項(xiàng)，雖然做市商的利潤(rùn)來(lái)源于買(mǎi)賣(mài)差價(jià)，但如果買(mǎi)賣(mài)差價(jià)

5、太大，做市商將很難促成交易，從而失去賺取差價(jià)的機(jī)會(huì)。另外，如果證券差價(jià)小但交易頻繁，做市商仍可以賺取利潤(rùn)。故本題選B選項(xiàng)。7.1985年12月20日，歐盟委員會(huì)通過(guò)了( )，標(biāo)志著歐洲投資基金市場(chǎng)開(kāi)始朝著一體化方向發(fā)展。A.UCITS指令B.AIFMD指令C.證券監(jiān)管目標(biāo)和原則D.集合投資計(jì)劃治理白皮書(shū)考點(diǎn)：歐盟的基金法規(guī)及監(jiān)管一體化進(jìn)程答案：A解析：1985年12月20日，歐盟委員會(huì)通過(guò)了可轉(zhuǎn)讓證券集合投資計(jì)劃指令(UCITS指令)，標(biāo)志著歐洲投資基金市場(chǎng)開(kāi)始朝著一體化方向發(fā)展。故本題選A選項(xiàng)。8.我們通常用( )表示證券i和證券j的收益回報(bào)率之間的相關(guān)系數(shù)。A.ijB.ijC.ijD.ij考點(diǎn)：相關(guān)系數(shù)答案：A解析：我們通常用ij表示證券i和證券j的收益回報(bào)率之間的相關(guān)系數(shù)。故本題選A選項(xiàng)。9.采用網(wǎng)上交易、電話交易等方式的傭金率( )現(xiàn)場(chǎng)交易。A.低于B.高于C.等于D.不確定考點(diǎn)：顯性成本及隱性成本答案：A解析：采用網(wǎng)上交易、電話交易等方式的傭金率低于現(xiàn)場(chǎng)交易。故本題選A選項(xiàng)。10.目前常用的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值模型技術(shù)不包括( )。A.歷史模擬法B.參數(shù)法C.