1、民營經(jīng)濟發(fā)展與金融生態(tài)環(huán)境建設(shè) 內(nèi)容摘要:金融生態(tài)環(huán)境直接影響民營經(jīng)濟的發(fā)展。本文分析了目前我國民營經(jīng)濟發(fā)展存在的融資難等問題,并從金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)的視野分析阻礙我國民營經(jīng)濟發(fā)展的原因,最后提出加強我國金融生態(tài)環(huán)境建設(shè),推動民營經(jīng)濟發(fā)展的五個重點。 關(guān)鍵詞:民營經(jīng)濟 發(fā)展 金融生態(tài)環(huán)境 當前,對于民營企業(yè)的研究主要集中在以下幾個層面:一是民營企業(yè)融資問題 ;二是民營企業(yè)的誠信與道德經(jīng)營問題 ;三是民營企業(yè)出口競爭力問題。林劍、梁樹新(2005.11)提出我國民營企業(yè)需要通過產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)的進一步完善等來增強競爭力,政府需要健全民營企業(yè)出口促進體系、金融支持體系來促進其外貿(mào)的發(fā)展。金融生態(tài)是指金融運行

2、的外部環(huán)境,也就是金融運行的一些基礎(chǔ)條件。金融生態(tài)環(huán)境是影響資金流向的重要因素,它直接影響到民營經(jīng)濟的競爭力。許多經(jīng)驗表明,一個好的金融生態(tài)環(huán)境是一筆巨大的無形資產(chǎn),會給當?shù)亟?jīng)濟帶來巨大的商機和融資便利。和諧的金融生態(tài)環(huán)境能規(guī)范和調(diào)整金融機構(gòu)與民營企業(yè)之間的關(guān)系,保護金融機構(gòu)客戶的合法權(quán)益、促使民營經(jīng)濟健康發(fā)展。鑒于此,本文從金融生態(tài)環(huán)境的角度研究我國民營經(jīng)濟的發(fā)展問題。 我國民營經(jīng)濟發(fā)展的困境 (一)融資難問題 資本是企業(yè)最基本的資源,企業(yè)的一切活動都離不開資本。對于民營企業(yè),是否擁有生產(chǎn)經(jīng)營所需資本已逐漸成為其能否生存、發(fā)展的關(guān)鍵。近年來民營企業(yè)的短期資金融通難度有所降低,但由于體制、制度

3、、政策以及供求運行等方面的原因,信貸支持仍然滿足不了迅速增長的民營經(jīng)濟發(fā)展的要求,民營企業(yè)的融資環(huán)境很不理想。民營企業(yè)融資特點主要表現(xiàn)為:內(nèi)源融資占主導地位,外源融資渠道相對狹窄,融資成本高,民間融資成為民營企業(yè)除銀行信貸、利用外資以外的重要補充渠道。根據(jù)有關(guān)調(diào)查,北京、順德、溫州三地民營企業(yè)初始資本90%以上來源于創(chuàng)立者的自有資金,私營企業(yè)主所依靠的主要是各種資金積累及民間借貸。 (二)誠信問題 隨著社會主義市場經(jīng)濟體制不斷發(fā)展,法制建設(shè)不斷完善,金融機構(gòu)內(nèi)部改革的深化,民營企業(yè)的誠信問題有所改善。但仍有不少民營企業(yè)信用意識淡薄,違規(guī)案例日益增加,導致誠信環(huán)境的惡化,這是造成我國金融供給不足

4、,民營企業(yè)尤其是中小民營企業(yè)貸款難,民營經(jīng)濟難以較快發(fā)展的重要原因。目前誠信環(huán)境的惡化主要表現(xiàn)在: 惡意拖欠。一些民營企業(yè)缺乏必要的誠信觀念,只考慮自已眼前的現(xiàn)實利益,不考慮其他企業(yè)的利益及國家利益,出現(xiàn)了“能拖就拖,能躲就躲,能不還就不還”的心理,給國家和人民帶來損失。 編造不實信息騙貸。一些民營企業(yè)為了獲得貸款,利用會計、審計、資產(chǎn)評估等不實信息騙取國家貸款。如編造虛假的會計報表,虛增會計利潤,要求注冊會計師出具虛假的審計報告,人為地提高資產(chǎn)評估價值等。 (三)股權(quán)結(jié)構(gòu)改制難 在19世紀40年代的美國, 絕大多數(shù)企業(yè)是小規(guī)模和個人經(jīng)營方式為主的家族企業(yè)。但目前,典型的家族制企業(yè)在美國所有企

5、業(yè)中所占比例已經(jīng)很小,并且基本上都實行所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)相分離,由所有者直接經(jīng)營的著名企業(yè)更是鳳毛麟角。與美國相比,中國的民營企業(yè)經(jīng)過多年的發(fā)展,絕大多數(shù)仍擺脫不了“小、散、全”狀況,家族成員控制著企業(yè)的相當份額的股份,決定著整個財團的經(jīng)營方針。盡管近幾年,各地政府積極推動、引導了一些民營企業(yè)改制上市,但總體上看,股份制設(shè)立和上市公司的數(shù)量仍然偏少,資本無法擴張,市場份額難以擴大,企業(yè)業(yè)績難以提高,股權(quán)結(jié)構(gòu)改制難已成為制約民營企業(yè)做大做強的主要因素之一。究其原因,主要有: 缺乏技術(shù)管理人才。影響民營企業(yè)改制上市發(fā)展的主要因素是人力資源不足,管理、技術(shù)人才缺乏,尤其是專業(yè)技術(shù)人才和中高級管理人才,而

6、民營企業(yè)對于人力資源這一軟資本投入很少,企業(yè)發(fā)展到一定規(guī)模后,人力資源不足成為制約企業(yè)進一步發(fā)展壯大的瓶頸。 經(jīng)營管理不規(guī)范。民營企業(yè)大多數(shù)是家族企業(yè),企業(yè)本身還不是很規(guī)范,缺乏系統(tǒng)的、現(xiàn)代化的管理體制,離上市公司尚有不少距離,經(jīng)營管理缺乏規(guī)范化問題影響了企業(yè)股份制改造和上市的積極性,還有部分民營企業(yè)家擔心企業(yè)上市后,控制權(quán)會受到稀釋,并將接受更為嚴格的監(jiān)管等,這些因素都影響了民營企業(yè)的改制意愿,很多民營企業(yè)“不敢改制、不想改制”。 金融生態(tài)環(huán)境中阻礙我國民營經(jīng)濟發(fā)展的因素 (一)現(xiàn)行的企業(yè)破產(chǎn)法和刑法等制度安排落后 隨著社會環(huán)境的變化,我國現(xiàn)有的破產(chǎn)法律特別是企業(yè)破產(chǎn)法(試行)制度等已不適應

7、民營經(jīng)濟的發(fā)展,主要表現(xiàn)在:1、清算組成員構(gòu)成的不合理。按規(guī)定,清算組成員由來自于企業(yè)上級主管部門、政府財政部門等有關(guān)部門和專業(yè)人員組成。但在現(xiàn)實中主要由政府有關(guān)部門充當清算組,由政府主導企業(yè)清算的運作模式,往往會導致在清算中對債權(quán)人利益的忽視。2、破產(chǎn)程序中止的不合理。我國法律規(guī)定:債務(wù)人申請破產(chǎn)的應當經(jīng)其上級主管部門同意;債權(quán)人申請破產(chǎn)的,如果其上級主管部門申請整頓且與債權(quán)人會議達成和解的,則中止破產(chǎn)程序。這些規(guī)定增加了民營企業(yè)破產(chǎn)的難度,使企業(yè)經(jīng)營者容易利用上級主管部門的優(yōu)勢與債權(quán)人討價還價,錯過破產(chǎn)的最好時機,最終侵害債權(quán)人的利益。破產(chǎn)法律制度的不健全已影響到民營經(jīng)濟的發(fā)展。 當前我國

8、民營企業(yè)金融詐騙行為大致可以分為兩類:一是以非法占有為目的、通過提供虛假信息而進行的金融詐騙,例如信用證詐騙、票據(jù)詐騙等。二是不以非法占有為目的,但通過有意提供虛假財務(wù)資料為企業(yè)的利益騙貸。目前涉及金融機構(gòu)的欺詐行為大部分是第二類。我國刑法對“以非法占有為目的”的金融詐騙有明確規(guī)定,但對上述第二類欺詐行為,刑法中并沒有明確規(guī)定,對此只能通過合同法追究行為人的民事責任。現(xiàn)行刑法對上述欺詐和違反金融管理秩序的行為缺乏刑事威懾力,不利于金融風險的降低和民營經(jīng)濟的健康發(fā)展。 (二)民營企業(yè)信用體系的缺失 籌資是民營企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的一個重要環(huán)節(jié),由于信息不對稱及道德風險的存在,金融機構(gòu)面臨的一個主要風險就

9、是民營企業(yè)無力履約的風險,即信用風險。但在我國現(xiàn)有的法律體系中,尚沒有一項法律或法規(guī)為征信活動提供直接的依據(jù),由此造成了征信機構(gòu)在信息采集、信息披露等關(guān)鍵環(huán)節(jié)上基本無法可依,征信當事人的權(quán)益難以保障,致使目前一些民營企業(yè)在金融交易活動中資產(chǎn)重復抵押、關(guān)聯(lián)擔保等違規(guī)行為時有發(fā)生,未能被相關(guān)金融機構(gòu)及時識別而導致資產(chǎn)損失。因此,商業(yè)銀行在放貸時,總是力求把信用風險控制在最低的水平,要求民營企業(yè)通過抵押、擔保才能獲得貸款,且貸款手續(xù)較繁鎖,辦理貸款時間較長,不能滿足民營企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的要求。 (三)金融服務(wù)體系不健全 金融服務(wù)體系是金融生態(tài)的一個重要組成部分,在市場經(jīng)濟條件下,區(qū)域間資金流動性、效益性

10、、安全性更多地取決于地區(qū)信用環(huán)境和金融環(huán)境,即金融生態(tài)。如果一個地區(qū)具有較好的金融服務(wù)體系,地方經(jīng)濟就可以較快發(fā)展,經(jīng)濟金融就會步入良性互動快速發(fā)展的軌道。我國目前的金融服務(wù)體系還不能適應民營經(jīng)濟的發(fā)展,主要表現(xiàn)在:民營企業(yè)與個人誠信系統(tǒng)建設(shè)才剛起步,政銀企協(xié)作洽談制度尚未建立,中小企業(yè)信用擔保有限責任公司數(shù)量很少,有關(guān)貸款抵押登記評估程序還不規(guī)范,很少開展有關(guān)提供便利的結(jié)算、財務(wù)咨詢、投資管理等方面的中間業(yè)務(wù),民營企業(yè)運用資金的效率仍然很低。 加強金融生態(tài)環(huán)境建設(shè)的策略 完善金融法律環(huán)境。法律環(huán)境是金融生態(tài)的主要方面,完善金融法律環(huán)境首先是要完善金融法律體系,特別是破產(chǎn)法和擔保法。破產(chǎn)法應成

11、為債權(quán)人依法保護其債權(quán)的最后底限。應強化債權(quán)人在企業(yè)破產(chǎn)和重組中的法律地位,特別是賦予債權(quán)人主動申請將債務(wù)企業(yè)破產(chǎn)清償?shù)臋?quán)利。在完善擔保法方面,應強化擔保債權(quán)的優(yōu)先受償順序,使擔保確實成為規(guī)避債權(quán)風險的有效屏障。而對于其他法律制度而言,則應當按照既保護債權(quán)人又保護債務(wù)人的原則進行系統(tǒng)修改,刑法的修改則應當與時俱進,強調(diào)對單位犯罪的刑事制裁及對個人刑事責任的追究。 加強社會信用體系建設(shè)。首先,應加快征信立法,形成有法可依的征信市場。要充分發(fā)揮會計、審計、法律等金融中介服務(wù)在信用體系建設(shè)中的作用,運用法律、制度和經(jīng)濟手段,加大中介服務(wù)的誠信建設(shè),提高會計信息質(zhì)量標準,增強企業(yè)信息披露的透明度,并逐

12、步與國際標準接軌。其次,建立區(qū)域民營企業(yè)及其經(jīng)營者的信用信息征集評價體系和信用檔案庫,統(tǒng)一關(guān)鍵技術(shù)和業(yè)務(wù)標準,促進信息共享,提高民營企業(yè)的信用透明度,對民營企業(yè)信貸產(chǎn)生激勵作用。最后,逐步建立區(qū)域信用登記、信用評價、風險預警、風險管理等企業(yè)信用評價機構(gòu),提供征信服務(wù)和管理咨詢服務(wù),加強對民營企業(yè)的信用甄別和監(jiān)督。 構(gòu)造新型銀、政、企關(guān)系。從我國民營經(jīng)濟發(fā)展對金融業(yè)的影響和要求看,隨著經(jīng)濟總量的擴大和人均收入水平的提高,民營經(jīng)濟發(fā)展對金融業(yè)的要求已發(fā)展為投資理財、資產(chǎn)保值增值等綜合性金融服務(wù)。金融服務(wù)的好壞,將更加直接地影響民營經(jīng)濟的發(fā)展。因此,我們一方面要加大對金融生態(tài)的宣傳力度,使民營企業(yè)在

13、充分認識“金融是現(xiàn)代經(jīng)濟核心”的同時,也要充分認識到改善金融生態(tài)環(huán)境對于民營經(jīng)濟發(fā)展的重要意義;另一方面應深化改革,特別是繼續(xù)深化行政體制和民營企業(yè)改革,強化政府依法行政和企業(yè)預算約束,努力改善銀、政、企關(guān)系,建立平等、互利、互信的新型關(guān)系。 創(chuàng)建多樣化的金融服務(wù)體系。政府應鼓勵金融機構(gòu)把民營企業(yè)作為重點的融資客戶發(fā)展,積極構(gòu)造多層次的金融服務(wù)體系以適應不同民營企業(yè)多樣化的信貸和擔保需求;要引導和推進投資主體多元化,形式多樣的高效擔保服務(wù)體系建設(shè),如成立民營企業(yè)貸款擔保風險基金,資金來源由政府、銀行、地區(qū)民營企業(yè)、個人共同提供;鼓勵具備條件的個人出資參與擔保機構(gòu)的建設(shè),進一步規(guī)范有關(guān)貸款抵押登

14、記評估程序,積極為民營企業(yè)提供便利的結(jié)算、財務(wù)咨詢、投資管理等方面的中間業(yè)務(wù),提高民營企業(yè)運用資金的效率;開展金融創(chuàng)新,努力探索開發(fā)適合民營企業(yè)的信貸創(chuàng)新產(chǎn)品,拓展信貸市場。 積極拓寬民營企業(yè)的融資渠道。政府部門應積極引導、支持民營企業(yè)運用股份制等多種形式把民間資本轉(zhuǎn)化為民營資本;鼓勵和支持符合產(chǎn)業(yè)政策的民營企業(yè)上市融資和發(fā)行債券,鼓勵民營企業(yè)與外商合資合作,支持民間投資項目申請利用國外政府和國際金融機構(gòu)貸款,主動拓寬外源融資渠道;加強民營金融資本與民營產(chǎn)業(yè)資本的融合,鼓勵、支持以民營企業(yè)為貸款對象、管理規(guī)范的合作性金融機構(gòu)和金融中介機構(gòu)的發(fā)展;鼓勵有實力的民營企業(yè)通過收購農(nóng)村信用社等方式組建一批民營中小金融機構(gòu),并允許民間金融機構(gòu)采用較高的貸款利率作為風險補償,建議利率的最高限不得超過同期金融機構(gòu)存款利率的4