1、泓域咨詢 /石家莊三元軟包動力電池項目可行性研究報告石家莊三元軟包動力電池項目可行性研究報告泓域咨詢報告說明國內外動力電池行業目前均處于多種技術路線并存的階段，國外新能源汽車車企主要選擇三元軟包、三元方形和三元圓柱技術路線，國內車企則主要在三元軟包、三元方形、三元圓柱和磷酸鐵鋰方形中選擇。根據上述關于三元軟包動力電池是車用電池市場主流產品之一、三元軟包動力電池具備未來車用電池市場發展前景的分析，三元軟包動力電池在國內外市場上，即將被其他技術路線及電池種類所淘汰的可能性較低。本期項目總投資包括建設投資、建設期利息和流動資金。根據謹慎財務估算，項目總投資9314.98萬元，其中：建設投資8355.

2、63萬元，占項目總投資的89.70%；建設期利息115.15萬元，占項目總投資的1.24%；流動資金844.20萬元，占項目總投資的9.06%。根據謹慎財務測算，項目正常運營每年營業收入16500.00萬元，綜合總成本費用13487.67萬元，凈利潤1807.96萬元，財務內部收益率13.02%，財務凈現值3204.58萬元，全部投資回收期5.63年。本期項目具有較強的財務盈利能力，其財務凈現值良好，投資回收期合理。本期項目技術上可行、經濟上合理，投資方向正確，資本結構合理，技術方案設計優良。本期項目的投資建設和實施無論是經濟效益、社會效益等方面都是積極可行的?！笆濉逼陂g，石家莊市將積極建

3、設京津冀城市群第三極，圍繞提高城市綜合競爭力，主動對接京津地區產業結構調整和區域功能重構，著力提升省會功能，發展壯大服務經濟，增強輻射帶動能力，加快構建布局合理、梯次鮮明、功能互補、規模適度的現代城市經濟發展格局，努力建成功能齊備的省會城市和京津冀城市群第三極；協同創新示范區，圍繞構建京津冀協同創新共同體，以建設石保廊全面創新改革試驗區為抓手，發揮國家創新型試點城市和省會科教資源優勢，加強與京津的科技資源、人才資源、金融資本協作，探索建立健全有利于創新要素轉移的體制機制，著力提高自主創新能力，積極打造京津冀科技創新成果的重要產業化基地；綠色發展先行區，緊緊圍繞建設美麗石家莊的目標，按照控制總量

4、、調整存量、綠色發展、循環低碳的要求，加快建立生態文明制度，更好地保護和改善生態環境，建設堅實的生態安全屏障，努力實現城市可持續發展，建設綠色低碳發展示范區。可行性研究是投資決策前的活動，它是在事件沒有發生之前的研究，是對事物未來發展的情況、可能遇到的問題和結果的估計，具有預測性。因此，必須進行深入地調查研究，充分地占有資料，運用切合實際的預測方法，科學地預測未來前景。本報告為模板參考范文，不作為投資建議，僅供參考。報告產業背景、市場分析、技術方案、風險評估等內容基于公開信息；項目建設方案、投資估算、經濟效益分析等內容基于行業研究模型。本報告可用于學習交流或模板參考應用。目錄第一章 項目概況第

5、二章 項目背景及必要性第三章 行業發展及市場分析第四章 產品規劃方案第五章 項目選址方案第六章 建筑工程可行性分析第七章 原輔材料成品管理第八章 技術方案第九章 環境保護分析第十章 勞動安全生產第十一章 項目節能說明第十二章 組織機構、人力資源分析第十三章 進度實施計劃第十四章 投資計劃方案第十五章 項目經濟效益評價第十六章 招標方案第十七章 項目風險評估第十八章 項目總結分析第十九章 附表第一章 項目概況一、項目名稱及建設性質（一）項目名稱石家莊三元軟包動力電池項目（二）項目建設性質本項目屬于新建項目。二、項目承辦單位（一）項目承辦單位名稱xxx集團有限公司（二）項目聯系人盧xx（三）項目建

6、設單位概況公司堅持提升企業素質，即“企業管理水平進一步提高，人力資源結構進一步優化，人員素質進一步提升，安全生產意識和社會責任意識進一步增強，誠信經營水平進一步提高”，培育一批具有工匠精神的高素質企業員工，企業品牌影響力不斷提升。三、項目定位及建設理由根據GGII數據，2018年，全球應用于新能源汽車領域的動力電池規模已達107GWh，是消費型鋰電池、動力電池、儲能型鋰電池三大領域中增量最大的板塊。從裝機量看，根據SNEResearch數據，2019年全球應用于新能源汽車領域的動力電池為117GWh。預計到2025年，全球動力電池出貨量將達到707.7GWh，較2018年的年均復合增長率為31

7、%。三元軟包動力電池產品憑借高能量密度、高安全性、長循環壽命等技術和產品性能優勢，能夠滿足新能源乘用車尤其是中高端車型日益增長的性能需求。同時，在中高端車型上，其性價比更能有所顯現。另外，從模組和電池包技術發展情況角度，三元軟包動力電池相比其他類型電池，具備更優的設計靈活性。電芯層面，三元軟包動力電池電芯的尺寸以及形狀設計靈活，企業可以依據自身產品設計、客戶需求進行定制；在模組和電池包層面，可以通過電芯橫放等堆疊的方式來實現更低的模組和電池包高度，空間布局上可呈矩形或T字形布局，靈活多樣，從而滿足當前整車企業和不同新能源車型對動力電池的電池包空間要求?！笆濉逼陂g，石家莊市將積極建設京津冀城

8、市群第三極，圍繞提高城市綜合競爭力，主動對接京津地區產業結構調整和區域功能重構，著力提升省會功能，發展壯大服務經濟，增強輻射帶動能力，加快構建布局合理、梯次鮮明、功能互補、規模適度的現代城市經濟發展格局，努力建成功能齊備的省會城市和京津冀城市群第三極；協同創新示范區，圍繞構建京津冀協同創新共同體，以建設石保廊全面創新改革試驗區為抓手，發揮國家創新型試點城市和省會科教資源優勢，加強與京津的科技資源、人才資源、金融資本協作，探索建立健全有利于創新要素轉移的體制機制，著力提高自主創新能力，積極打造京津冀科技創新成果的重要產業化基地；綠色發展先行區，緊緊圍繞建設美麗石家莊的目標，按照控制總量、調整存量

9、、綠色發展、循環低碳的要求，加快建立生態文明制度，更好地保護和改善生態環境，建設堅實的生態安全屏障，努力實現城市可持續發展，建設綠色低碳發展示范區。四、報告編制說明（一）報告編制依據1、本期工程的項目建議書。2、相關部門對本期工程項目建議書的批復。3、項目建設地相關產業發展規劃。4、項目承辦單位可行性研究報告的委托書。5、項目承辦單位提供的其他有關資料。（二）報告編制原則本項目從節約資源、保護環境的角度出發，遵循創新、先進、可靠、實用、效益的指導方針。保證本項目技術先進、質量優良、保證進度、節省投資、提高效益，充分利用成熟、先進經驗，實現降低成本、提高經濟效益的目標。1、力求全面、客觀地反映實

10、際情況，采用先進適用的技術，以經濟效益為中心，節約資源，提高資源利用率，做好節能減排，在采用先進適用技術的同時，做好投資費用的控制。2、根據市場和所在地區的實際情況，合理制定產品方案及工藝路線，設計上充分體現設備的技術先進，操作安全穩妥，投資經濟適度的原則。3、認真貫徹國家產業政策和企業節能設計規范，努力做到合理利用能源和節約能源。采用先進工藝和高效設備，加強計量管理，提高裝置自動化控制水平。4、根據擬建區域的地理位置、地形、地勢、氣象、交通運輸等條件及安全，保護環境、節約用地原則進行布置；同時遵循國家安全、消防等有關規范。5、在環境保護、安全生產及消防等方面，本著“三同時”原則，設計上充分考

11、慮裝置在上述各方面投資，使得環境保護、安全生產及消防貫穿工程的全過程。做到以新代勞，統一治理，安全生產，文明管理。（二） 報告主要內容投資必要性：主要根據市場調查及分析預測的結果，以及有關的產業政策等因素，論證項目投資建設的必要性；技術的可行性：主要從事項目實施的技術角度，合理設計技術方案，并進行比選和評價；財務可行性：主要從項目及投資者的角度,設計合理財務方案,從企業理財的角度進行資本預算，評價項目的財務盈利能力，進行投資決策，并從融資主體的角度評價股東投資收益、現金流量計劃及債務清償能力；組織可行性：制定合理的項目實施進度計劃、設計合理組織機構、選擇經驗豐富的管理人員、建立良好的協作關系、

12、制定合適的培訓計劃等，保證項目順利執行；經濟可行性：主要是從資源配置的角度衡量項目的價值，評價項目在實現區域經濟發展目標、有效配置經濟資源、增加供應、創造就業、改善環境、提高人民生活等方面的效益；風險因素及對策：主要是對項目的市場風險、技術風險、財務風險、組織風險、法律風險、經濟及社會風險等因素進行評價，制定規避風險的對策，為項目全過程的風險管理提供依據。四、項目建設選址本期項目選址位于xx（以最終選址方案為準），占地面積約27.44畝。項目擬定建設區域地理位置優越，交通便利，規劃電力、給排水、通訊等公用設施條件完備，非常適宜本期項目建設。五、項目生產規模項目建成后，形成年產三元軟包動力電池1

13、0000臺的生產能力。六、建筑物建設規模本期項目建筑面積22683.72，其中：生產工程12226.53，倉儲工程2404.47，行政辦公及生活服務設施1406.39，公共工程6646.33。七、項目總投資及資金構成（一）項目總投資構成分析本期項目總投資包括建設投資、建設期利息和流動資金。根據謹慎財務估算，項目總投資9314.98萬元，其中：建設投資8355.63萬元，占項目總投資的89.70%；建設期利息115.15萬元，占項目總投資的1.24%；流動資金844.20萬元，占項目總投資的9.06%。（二）建設投資構成本期項目建設投資8355.63萬元，包括工程建設費用、工程建設其他費用和預備

14、費，其中：工程建設費用6977.63萬元，工程建設其他費用1201.17萬元，預備費176.83萬元。八、資金籌措方案本期項目總投資9314.98萬元，其中申請銀行長期貸款4700.00萬元，其余部分由企業自籌。九、項目預期經濟效益規劃目標（一）經濟效益目標值（正常經營年份）1、營業收入（SP）：16500.00萬元。2、綜合總成本費用（TC）：13487.67萬元。3、凈利潤（NP）：1807.96萬元。（二）經濟效益評價目標1、全部投資回收期（Pt）：5.63年。2、財務內部收益率：13.02%。3、財務凈現值：3204.58萬元。十、項目建設進度規劃本期項目按照國家基本建設程序的有關法規

15、和實施指南要求進行建設，本期項目建設期限規劃12個月。十一、項目綜合評價該項目符合國家有關政策，建設有著較好的社會效益，建設單位為此做了大量工作，建議各有關部門給予大力支持，使其早日建成發揮效益。主要經濟指標一覽表序號項目單位指標備注1占地面積18293.32約27.44畝1.1總建筑面積22683.72容積率1.241.2基底面積11707.72建筑系數64.00%1.3投資強度萬元/畝279.021.4基底面積11707.722總投資萬元9314.982.1建設投資萬元8355.632.1.1工程費用萬元6977.632.1.2工程建設其他費用萬元1201.172.1.3預備費萬元176.

16、832.2建設期利息萬元115.152.3流動資金844.203資金籌措萬元9314.983.1自籌資金萬元4614.983.2銀行貸款萬元4700.004營業收入萬元16500.00正常運營年份5總成本費用萬元13487.676利潤總額萬元2410.617凈利潤萬元1807.968所得稅萬元602.659增值稅萬元610.9010稅金及附加萬元601.7211納稅總額萬元1815.2712工業增加值萬元4803.7413盈虧平衡點萬元3782.36產值14回收期年5.63含建設期12個月15財務內部收益率13.02%所得稅后16財務凈現值萬元3204.58所得稅后第二章 項目背景及必要性一、

17、行業背景分析1、動力電池行業根據GGII數據，2018年，全球應用于新能源汽車領域的動力電池規模已達107GWh，是消費型鋰電池、動力電池、儲能型鋰電池三大領域中增量最大的板塊。從裝機量看，根據SNEResearch數據，2019年全球應用于新能源汽車領域的動力電池為117GWh。預計到2025年，全球動力電池出貨量將達到707.7GWh，較2018年的年均復合增長率為31%。根據GGII數據，2018年，中國動力電池出貨量為65GWh，較2017年增長46.1%；裝機量為57GWh，較2017年增長56.6%。出貨量同比增速與2017年相比保持穩定，裝機量同比增速與2017年相比提高26.6

18、個百分點。2019年中國動力電池出貨量為71GWh，較2018年增長9.2%；裝機量為62.4GWh，較2018年增長9.5%。2019年出貨量和裝機量增速放緩，主要是受中國新能源汽車產量和銷量下降影響。GGII預計，到2025年，中國動力電池出貨量將達到385.2GWh，較2019年的年均復合增長率為35%。由于新能源乘用車產銷量的高速增長，新能源乘用車用動力電池保持高速增長態勢。根據GGII數據，2018年，中國新能源乘用車動力電池裝機量為33.1GWh，較2017年增長141%；新能源商用車動力電池裝機量為23.9GWh，較2017年增長5.3%。同時，2018年乘用車動力電池裝機量首次

19、超過商用車，成為我國動力電池中裝機量最高的應用領域。2019年，中國新能源乘用車動力電池裝機量為42.2GWh，較2018年增長27.5%；新能源商用車動力電池裝機量為20.2GWh，較2018年下降15.5%。與新能源乘用車各車型產銷量發展趨勢相同，A0級及以上車型的動力電池裝機量也不斷上升。根據GGII數據，2018年，中國A級及以上乘用車動力電池裝機量占比超過50%，A0級車動力電池裝機量占比達到19%，而A00級裝機量則下降至30%。2019年，A0級新能源乘用車占比下降至13.6%，A00級則進一步下降至12.8%。從動力電池配套供應的終端車企角度來看，過去，海外主流車企主要由日韓動

20、力電池企業配套供應。隨著我國動力電池產業的快速發展、動力電池企業的迅速崛起，海外主流車企開始在中國選擇供應商。海外主流車企供應商選擇體系較為嚴格、審核要求較高，能夠進入海外主流車企核心供應商名錄的中國動力電池企業仍為少數。2、三元軟包動力電池行業新能源汽車行業發展初期，磷酸鐵鋰電池憑借適宜的能量密度、安全性能、循環壽命和價格優勢等，滿足新能源客車等商用車使用需求，占據動力電池行業的最大市場份額。但隨著產業政策支持，消費者對高續航里程、高安全性能、快充新能源汽車的需求，以及動力電池企業對三元材料電池研發的突破和生產工藝的優化，三元材料電池超過磷酸鐵鋰電池，成為裝機量占比第一的動力電池類型，尤其是

21、在新能源乘用車領域。根據GGII數據，2018年，中國三元材料電池裝機量為30.7GWh，較2017年增長92%；磷酸鐵鋰為21.6GWh，較2017年增長20%。三元材料動力電池裝機量占動力電池裝機量達到53.86%，首次超越磷酸鐵鋰電池。2019年，三元材料動力電池裝機量為38.4GWh，較2018年增長25%，占動力電池裝機量比例上升至61.5%；磷酸鐵鋰為19.98GWh，較2018年下滑7%，占比下滑至32%。具體到新能源乘用車領域，考慮到乘用車對能量密度和續航里程的更高要求，三元材料電池的優勢逐步擴大。根據GGII數據，2018年，中國三元材料電池在乘用車領域的裝機量占比達到83.

22、3%，相比2017年的75.7%，提升7.6個百分點；2019年，占比進一步上升至88.8%。2018年、2019年磷酸鐵鋰電池在乘用車領域的裝機量占比則分別為8.16%、4.13%。從全球動力電池市場看，采用磷酸鐵鋰電池技術路線的主要為中國企業，國外主要動力電池企業松下、LGC、SDI、AESC、SKI等均采用三元材料電池。因此，三元材料動力電池在全球市場裝機量占比仍為第一，高于磷酸鐵鋰電池。從電池形狀和封裝方式來看，軟包電池長期以來是全球鋰離子電池的主要技術路線之一，尤其是在消費型鋰電池領域，軟包電池滲透率超過70%。在動力電池領域，海外主流車企也將軟包電池作為重要技術路線之一。根據EVs

23、ales相關數據，2018年全球銷量排名前十的新能源乘用車中，軟包電池配套占2款；排名前十的車企中，7家車企已采用軟包動力電池方案。到了2019年，全球銷量排名前十的新能源乘用車中，軟包電池配套上升至4款。全球軟包動力電池企業LGC、SKI、AESC等已為大眾、奧迪、日產、現代起亞、通用、雷諾等車企配置了多款主流車型，其中，日產Leaf車型使用軟包動力電池，該車型自2010年12月上市至2020年初，總銷量已經突破45萬輛，是全球首款總銷量突破40萬輛的純電動新能源汽車。由于軟包動力電池尺寸較應用于消費型鋰電池領域的軟包電池大，且使用環境復雜、安全性和各項性能要求更高、占終端產品總成本比例更高

24、，因而長期以來存在較大的技術和工藝瓶頸，阻礙其應用于新能源汽車的進程。近年來，隨著軟包動力電池企業在技術和工藝上的突破和進步，軟包動力電池技術路線全球市場占有率不斷提高。根據GGII數據，2018年，全球軟包動力電池出貨量為23.1GWh，較2017年增長73.7%，高于全球動力電池出貨量增速。隨著軟包動力電池成組效率的不斷提升、成本的不斷降低，能量密度高、安全性優異的軟包動力電池預計將成為全球新能源汽車動力電池的主流選擇之一。從裝機量看，根據SNEResearch數據，2019年，國外軟包動力電池企業LGC裝機量達到12.3GWh，同比增速為64%；AESC裝機量達到3.9GWh，同比增速4

25、.9%；SKI裝機量達到1.9GWh，同比增速為137.50%。GGII預計，到2025年，全球軟包動力電池出貨量將達到222.4GWh，較2018年的年均復合增長率為38%。根據GGII數據，從出貨量看，2018年中國軟包動力電池出貨量已達10.1GWh，較2017年增長48%。GGII預計到2025年，中國軟包動力電池的出貨量將達到88.6GWh，較2018年的年均復合增長率為36%。從裝機量看，2018年，中國方形動力電池裝機電量為42.24GWh，占比74.1%；軟包動力電池裝機電量為7.62GWh，占比13.4%；圓柱動力電池裝機電量為7.11GWh，占比12.5%。2019年，國內

26、方形動力電池裝機量增長至52.73GWh，占比84.5%；軟包和圓柱動力電池裝機量均有所下降，分別為5.49GWh和4.17GWh，占比分別為8.8%和6.7%。軟包動力電池有所下降主要是由于國內軟包企業產能仍未釋放、未形成規模效應，同時，寧德時代市場份額提升10%以上，使得方形電池占比提升。軟包動力電池由于能量密度、安全性能、循環壽命等優勢，主要用于新能源乘用車領域。乘用車是新能源汽車市場的核心增長動力，三元軟包動力電池直接受益于下游新能源乘用車的快速發展。根據GGII數據，2018年、2019年，中國三元軟包動力電池在新能源乘用車領域的裝機量分別為4.58GWh、4.08GWh，占新能源乘

27、用車裝機量的比例分別為13.85%、9.70%。盡管2019年國內軟包動力電池市場占有率下降，但隨著全球主流整車企業逐步選擇軟包動力電池作為新能源汽車動力電池系統重要技術路線之一，中國軟包動力電池的市場占有率也將有所提升。二、產業發展分析1、技術和工藝壁壘動力電池行業技術具有以電化學為核心、多學科交叉的特點，需要企業進行大量的研發投入。同時，動力電池生產工藝復雜，過程控制嚴格，原材料的選擇、輔助材料的應用以及生產流程的設置等均需多年的技術經驗積累。三元軟包動力電池在技術難度和生產工藝難度上更高。企業掌握核心技術并將其充分應用于穩定、高效的產品量產需要較長時間，難度較高。因此，行業內掌握核心技術

28、和先進工藝的企業樹立行業較高的技術和工藝壁壘。2、人才壁壘動力電池企業研發和技術經驗的積累需要大量專業技術人員的支持，因此，動力電池行業是人才密集型行業，需要大量兼備高水平專業技術和行業經驗的復合型人才。對于行業新進入企業而言，核心技術人員的培訓需要大量的資金和時間成本。因此，行業內核心技術人才專業水平領先、核心技術團隊長期穩定的企業已樹立起行業較高的人才壁壘。3、客戶資源壁壘汽車行業具有嚴格的管理體系，汽車零部件供應商需要具備一定的準入標準，比如符合IATF16949標準。動力電池是新能源汽車核心部件，整車企業需要對動力電池供應商進行認證和評估，考察其技術實力、工藝流程、過程管理、產品品質和

29、經營管理等，選擇符合要求的供應商，建立穩定的供應關系。另外，從開發一款與整車企業車型配套的動力電池到車型正式銷售需要經歷一系列流程，歷時較長。因此，動力電池企業進入整車企業的供應商體系后，整車企業一般不會輕易更換動力電池供應商，使得行業內擁有優質客戶的動力電池企業樹立較高的客戶資源壁壘。4、規模壁壘動力電池行業規模壁壘較高，主要體現在以下方面：第一，動力電池行業在形成穩定技術路線體系、具有競爭力的產品體系以及優質的客戶體系后，才可以快速擴大規模產能，因此，優秀的動力電池企業將形成較大規模產能。第二，新能源汽車企業對動力電池的技術指標提升和成本下降有持續的、迫切的需求，動力電池行業需要保持較大的

30、研發經費投入、研發人員投入，以滿足客戶的要求。具備一定規模的企業才能夠搭建優質的研發團隊與研發基地。第三，動力電池作為新能源汽車產業鏈上一環，其上下游議價能力至關重要，主要體現在賬期、價格、供應量等方面。規模較小的企業缺乏議價能力。第四，行業新進入企業從建立新產能到產能穩定釋放通常需要較長時間，規模較小的企業抗風險能力較差，各方面挑戰較多。5、資金壁壘動力電池行業資本開支較高，通過廠房建設、生產設備購置等進行產能擴張需要大量的資金支持。此外，日常經營也需要大量流動資金支持。近年來，部分行業內企業和新進入企業由于盲目擴張、現金流匱乏且債務高企，難以支撐日常生產經營。因此，行業新進入企業面臨一定的

31、資金壁壘。6、行業未來發展趨勢（1）動力電池產品不斷技術更新與迭代以新能源汽車市場需求為導向，全方位提高動力電池能量密度、高低溫性能、循環壽命、倍率性能、安全性能，降低動力電池成本，從而解決新能源汽車續航里程焦慮、擴展工作溫度范圍、延長電池使用壽命、加快充電速度、提高安全性，降低新能源汽車生產成本，是動力電池行業的未來發展趨勢。在新能源乘用車逐步成為新能源汽車核心增長點后，上述發展趨勢愈加明確。從當前階段來看，考慮到長續航里程要求、綜合成本優勢、主流車企選擇、產業政策支持等因素，采用高鎳三元正極材料提升動力電池能量密度，是動力電池行業主要的發展方向。但是，高鎳三元正極材料也存在產氣、破壞SEI

32、膜、影響安全性等技術難題。對于已經擁有NCM811技術并具備量產實力的動力電池企業，將在市場競爭中具備一定優勢。除了技術進步和突破，將技術成果產業化，能夠量產穩定、品質優異的動力電池產品，并通過工藝優化降低生產成本，也是動力電池行業的未來發展趨勢。具備先進的生產工藝、智能化產線、嚴格的質量把控能力的企業，能夠在未來行業競爭中脫穎而出。（2）軟包動力電池滲透率將不斷提升得益于軟包動力電池的高能量密度、高安全性、循環壽命長等優勢，軟包動力電池的全球市場占有率不斷提升，尤其是在新能源乘用車領域，主流車企紛紛開始選擇軟包動力電池。從需求端看，軟包動力電池是海外車企的主流選擇之一。LGC、AESC、SK

33、I均為日韓軟包動力電池企業代表，已為大眾、奧迪、日產、現代起亞、通用、雷諾等車企配置了多款主流車型。同時，未來全球新能源汽車市場的增長主要由新能源乘用車拉動，其對動力電池系統的能量密度、安全性能要求更高。由于軟包動力電池擁有能量密度高、安全性能優異的特點，越來越多國內外車企開始選擇軟包動力電池。未來，軟包動力電池滲透率有望不斷提升。（3）中國動力電池企業全球競爭力進一步增強當前，動力電池大規模產業化企業集中于中國、日本和韓國，日韓企業相較中國企業具有先發優勢，但中國動力電池企業已迅速崛起，部分中國龍頭動力電池企業極具全球競爭力。除了配套國內新能源汽車企業外，中國動力電池企業逐步通過海外龍頭車企

34、供應商認證，取得海外龍頭車企動力電池訂單。中國目前擁有最完整的鋰離子動力電池產業鏈，包括鋰、鎳、鈷資源的加工，正極材料、負極材料、隔膜、電解液、鋁塑膜等材料的研發和生產，以及鋰電池生產線及設備的制造，中國鋰離子動力電池的產業鏈優勢愈發明顯。展望“十三五”，國際環境復雜多變，全球經濟深度調整，競爭與合作相互交織，我國經濟發展進入新常態，深化改革和擴大開放步入新階段，我市發展既面臨重大機遇，也面臨前所未有的挑戰。從外部環境看，和平與發展仍是當今時代主題，世界多極化、經濟全球化、文化多樣化、社會信息化深入發展；國際金融危機的深層次影響在相當長時期依然存在，世界經濟在深度調整中曲折復蘇；國際貿易投資規

35、則加速調整重構，區域化、多極化特征趨勢進一步明顯；新科技革命和新產業革命加速孕育興起，互聯網與產業深度融合，創新經濟成為經濟增長核心引擎；全球城市之間圍繞資源要素配置的競爭更加激烈，城市群成為經濟活動在空間集聚的新形態；可持續發展成為各國共同追求的目標，主要經濟體加速向綠色生產、綠色生活轉型。我國發展的環境、條件、任務和要求都發生了新的變化，供給側結構性改革引領新常態，經濟發展方式加快轉變，新的增長動力正在孕育形成，經濟穩定發展的基本面沒有改變，“四個全面”戰略布局協調推進，創新、協調、綠色、開放、共享五大發展理念深入人心，新型工業化、城鎮化、信息化和農業現代化協同推進，經濟轉型升級和提質增效

36、具有廣闊的空間和前景，蘊含巨大的發展潛力。但同時發展不平衡、不協調、不可持續問題仍然突出，面臨諸多矛盾疊加、風險隱患增多的嚴峻挑戰，必須準確把握戰略機遇期內涵的深刻變化，更加有效地應對各種風險和挑戰。從自身發展看，在國際國內發展新形勢、新變革下，我市經濟社會發展在諸多方面均處于重要的歷史性關口，主要呈現以下階段性特征。一是京津冀協同發展進入加快推進期，協同發展內生動力不斷增強，未來發展空間非常巨大，有利于我市進一步發揮區位優勢，加強與周邊地區聯動發展，在新起點上實現城市功能新提升和產業結構升級新跨越。二是經濟轉型升級進入攻堅期，國家“去產能、去庫存、去杠桿、降成本、補短板”的系列政策措施，為我

37、市加快供給側結構性調整提供了有利條件。三是生態環境治理進入關鍵期，我市治理大氣污染、改善生態環境的任務仍然很重，需要正確處理經濟社會發展和生態環境保護的關系，牢固樹立綠色發展的理念。四是全面建成小康社會進入沖刺期，需要緊緊圍繞全面建成小康社會目標，在公共服務、生態環境等領域加快補齊短板，切實增加人民群眾的獲得感，在全省率先實現全面小康目標。五是全面深化改革進入突破期，進一步向深化改革要活力、向擴大開放要空間、向全面創新要動力，切實把改革創新紅利轉化為經濟轉型發展動力，通過全面改革破解發展瓶頸，通過加快創新點燃經濟發展的新引擎。六是新型城鎮化建設迎來提速期，國務院批復我市行政區劃調整，拉開了城市

38、發展框架，正定新區具備快速發展條件，可以在更大空間統籌安排生產力布局和基礎設施建設，加快提升省會功能和輻射帶動能力。同時，我市發展還面臨不少困難和挑戰，主要表現為：經濟發展的質量和效益還不高，戰略性新興產業尚未形成有效支撐，經濟增長動力仍處在轉換之中；生態環境壓力依然較大，資源環境約束加??；省會輻射帶動作用不強，在京津冀協同發展中的地位有待提升；縣域經濟整體實力不強，新型城鎮化進程不快；民生改善任務依然繁重，基本公共服務保障能力和社會管理水平還需提高；行政管理體制改革的任務仍然艱巨，發展環境仍需進一步優化。面對新形勢、新機遇、新挑戰，“十三五”時期我市必須搶抓機遇，積極作為，迎難而上，實現經濟

39、社會新一輪跨越式發展。第三章 行業發展及市場分析一、行業基本情況1、三元材料電池技術水平及特點相比于傳統燃油車，新能源汽車的續航里程、充電時間、安全性能、電池壽命、電池成本等問題，都是制約消費者購買力及新能源汽車普及程度的關鍵因素。因此，動力電池性能直接決定新能源汽車性能，動力電池性能的提升依賴于技術進步，持續的技術進步驅使動力電池能量密度不斷提升、產品性能不斷優化、生產成本不斷降低、綜合性價比不斷提高。各國政府主管部門通過制定行業發展技術路線圖、新能源汽車補貼政策等，促使動力電池行業加快技術進步和產業升級。高能量密度、安全性能優異的動力電池是各國政府、領先電池生產企業競相布局、重點研發的方向

40、。日本政府在2009年提出“2020年，純電動汽車用動力電池電芯能量密度達到250Wh/kg，2030年達到500Wh/kg”的研發目標；美國先進電池聯盟在2015年提出“為安撫消費者對電動汽車的里程焦慮，2020年電芯能量密度由原來的220Wh/kg提升至350Wh/kg，系統能量密度達到235Wh/kg”。根據我國2017年發布的汽車產業中長期發展規劃，到2020年，新能源汽車年產銷達到200萬輛，動力電池單體電芯能量密度達到300Wh/kg以上，力爭實現350Wh/kg，系統能量密度力爭達到260Wh/kg、成本降至1元/Wh以下；到2025年，新能源汽車占汽車產銷20%以上，動力電池系

41、統能量密度達到350Wh/kg。根據中國汽車工程學會2018年11月發布的節能與新能源汽車技術路線圖年度評估報告2018，當前國內三元材料電池的單體電芯能量密度已達到240Wh/kg，磷酸鐵鋰電池已達到180Wh/kg，系統能量密度已達到150Wh/kg。從循環壽命來看，三元材料電池單體循環壽命已達到2,000次，系統已達到1,000次；磷酸鐵鋰已達到4,000次，系統已達到3,000次。提高能量密度的關鍵在于正極材料。正極材料決定了鋰離子電池的主要性能。按正極材料劃分，鋰離子電池可以分為鈷酸鋰、錳酸鋰、磷酸鐵鋰和三元材料等技術路線。其中，三元材料是指含鎳鈷錳三種元素或鎳鈷鋁三種元素組成的正極

42、材料，即鎳鈷錳酸鋰（以下簡稱“NCM”）或鎳鈷鋁酸鋰（以下簡稱“NCA”）。在動力電池領域，經歷了由鈷酸鋰、錳酸鋰轉向磷酸鐵鋰、三元材料為主的發展歷程。受限于磷酸鐵鋰電池的能量密度瓶頸（尤其是體積能量密度低，導致較難應用于空間狹小的乘用車），為了實現動力電池高能量密度、新能源汽車長續航里程以及低配置成本等目標，三元材料已成為動力電池行業的技術發展主流路線之一，尤其是在性能要求更高的新能源乘用車和專用車領域。根據三元材料中鎳、鈷、錳元素含量的不同，NCM材料又可分為NCM523、NCM622、NCM811等，NCM523即指該三元材料的化學組成為Li(Ni0.5Co0.2Mn0.3)O2。NCA

43、則由鋁元素替代了錳元素。三元材料的技術優勢在于綜合LiCoO2、LiNiO2、LiMnO2或LiAlO2三種材料的優點，使得Ni、Co、Mn或Al發揮協同效應。Ni主要作用為提高能量密度；Co主要作用為穩定三元材料層狀結構，提高材料的電子導電性和改善循環性能；Mn主要作用為降低成本，改善材料的結構穩定性和安全性。不同的元素配比可以獲得不同的電極特性。綜合技術進展、工藝制造等因素，NCM523是當前最廣為使用的三元材料。國內外動力電池企業正加快研發NCM811或NCA等高鎳正極材料三元動力電池產品。高鎳三元材料電池的研發和產業化具有一定的壁壘。從技術角度，隨著鎳比例的上升，鎳離子與鋰離子的混排效

44、應更加明顯，需要通過電池材料的整體配方設計等，解決混排效應帶來的循環壽命下降、熱穩定性變差等問題；從工業生產角度，高鎳三元材料在前驅體燒結和材料生產環境要求上都極為苛刻，有效產能釋放難度極高，對動力電池生產環節要求也更高。另外，隨著鎳元素的提升，正極材料更為活潑，對動力電池安全性影響更大。因此，導入高鎳三元材料對動力電池企業的技術實力和工藝制造能力要求更高。2、軟包電池技術水平及特點鋰離子電池根據封裝方式和形狀不同，可分為圓柱、方形和軟包電池。三種動力電池的組成要素區別不大，核心差異在于圓柱和方形電池主要采用金屬材料作為外殼，軟包動力電池采用鋁塑膜作為外殼。由于形狀不同，也形成了圓柱卷繞、方形

45、卷繞和疊片三種制造成型工藝。軟包電池由于外包裝較薄，在出現極端情況時容易被刺穿，因而在電池包環節需要加入金屬防護層給予更多的保護，會帶來成組效率不佳、成本提升的問題。此外，在封裝環節較難控制，容易發生鼓脹等問題，使得產品一致性較差。研發實力強勁、生產工藝成熟、標準化自動化智能化程度高的動力電池企業在解決軟包電池一致性問題、提高成組效率、降低產品成本等方面上極具競爭優勢。3、三元軟包技術水平及特點目前應用于新能源汽車的主流動力電池包括三元軟包、三元方形、三元圓柱以及磷酸鐵鋰方形。根據GGII數據，上述四種動力電池2018年裝機量合計占比達89%，2019年裝機量占比達到91.1%。三元軟包動力電

46、池與其他新能源動力電池相比，具有更高的能量密度和更好的安全性。在能量密度上，由于三元軟包結構上采用鋁塑膜封裝，材質輕于鋁殼和鋼殼；同時，生產工藝上主要采用疊片工藝，使得電池結構更為緊密，空間利用率大大提高，從而使得三元軟包動力電池具有更高的單體電芯能量密度。在安全性上，由于采用軟包封裝工藝，一旦電池發生熱失控，一般會優先脹氣沖破鋁塑膜封裝，帶走大量的熱量，使得電池不發生爆炸，從而安全性能遠優于其他類型動力電池。同時，疊片工藝生產的軟包電池，內部變形、彎曲或斷裂的概率低，能夠提升電池安全性。4、三元軟包動力電池競爭優劣勢（1）競爭優勢三元軟包動力電池能量密度相較其他動力電池更高。根據GGII數據

47、，當前動力電池行業內量產的三元軟包動力電池平均電芯能量密度已達240-250Wh/kg，但同材料體系的三元方形動力電池能量密度為210-230Wh/kg。三元軟包動力電池單體電芯能量密度比三元方形動力電池平均高10%-15%。安全性能是動力電池應用于新能源汽車的重要考慮因素。近年來新能源汽車自燃事故的發生使得政府、消費者都愈發重視新能源汽車安全性。同材料體系下，三元軟包動力電池在鋁塑膜軟包封裝下，如果發生電池熱失控，一般脹氣釋放熱量；而方形、圓柱電池由于采用硬殼包裝，熱量無法釋放，內部壓力較大，則會引起爆炸。另外，采用卷繞生產工藝的方形、圓柱電池，隨著電池使用時間增加，更容易出現電池內部溫度不

48、一、應力分布不均勻，尤其是卷繞彎曲處，從而產生安全隱患。三元軟包動力電池具備容量大、內阻小的電化學性能優勢。由于采用鋁塑膜封裝，容量較同規格尺寸、材料體系的鋼殼電池高50%，較鋁殼電池高20-30%。三元軟包動力電池由于內阻較小，可以極大的降低電池的自耗電，提升電池倍率性能、循環壽命，產熱量小。電芯層面，三元軟包動力電池電芯的尺寸以及形狀設計靈活，企業可以依據自身產品設計、客戶需求進行定制。在模組和電池包層面，三元軟包動力電池的空間布局更為靈活，可以呈矩形或T字形布局，能夠滿足更多車型對動力電池的空間要求。（2）競爭劣勢三元軟包動力電池在生產工藝上更為復雜，例如封裝環節等較難控制，容易發生鼓脹

49、等問題，使得產品一致性較差，對企業的技術水平、制造工藝等提出了更高的要求。相對于同材料體系的方形、圓柱動力電池，三元軟包動力電池成組效率相對較低，使得三元軟包動力電池系統能量密度相較方形、圓柱動力電池系統目前差異不大。由于采用較薄、較軟的鋁塑膜封裝，三元軟包動力電池電芯的自我保護性較差，在出現極端情況時容易被刺穿，因而在電池包環節需要加入金屬防護層等給予更多的保護，會帶來成本提升的問題，也對企業的產品設計提出更高的要求。二、市場分析1、三元軟包動力電池與各類主流電池產品的詳細對比電池根據是否能夠充電，可分為一次電池和二次電池（充電電池）。鋰離子電池是一種二次電池，目前已廣泛應用于消費電子產品、

50、新能源汽車和儲能領域等。在新能源汽車領域，鋰離子電池已成為目前最大規模使用的電池技術，新能源車用鋰離子電池也被稱為動力電池。鋰離子電池根據正極材料不同，可分為三元材料電池、磷酸鐵鋰電池、錳酸鋰電池、鈷酸鋰電池等；根據封裝方式和形狀不同，鋰離子電池可分為方形電池、軟包電池和圓柱電池。刀片電池則是指將電芯設計成扁片長條形狀，類似于刀片樣式的鋰離子電池；其電芯材料體系沒有發生改變，初期量產以磷酸鐵鋰為正極材料；電芯封裝方式沒有發生改變，仍為方形鋁殼封裝。二氧化錳鋰電池是指以鋰為負極、二氧化錳為正極的一次電池，不可充電，主要應用于照相機、儀器儀表、電動玩具等微功耗型電子產品。聚合物電池也稱鋰聚合物電池

51、，是鋰離子電池的一種，與其他鋰離子電池相比僅電解液形態有所差異，鋰聚合物電池的電解液呈半聚合或全聚合的凝膠狀態；在封裝方式上，鋰聚合物電池主要采用軟包疊片工藝。鋰聚合物電池目前應用于消費電子產品，已在手機、移動電源、筆記本電腦等領域廣泛使用。固態聚合物電池目前則尚處于研發階段，國內外行業內尚無批量生產、穩定應用的固態聚合物電池。不同材料體系是決定動力電池產品能量密度、充放電性能等電化學性能的關鍵因素。動力電池由單體電芯組成模組，再由模組組成電池包，并最終應用于新能源汽車。不同材料體系差異，主要體現在單體電芯層面。軟包、方形、圓柱是指鋰離子電池采用不同的封裝方式，并最終導致鋰離子電池形狀不同。圓

52、柱和方形電池主要采用鋼殼或鋁殼作為外殼，軟包動力電池采用鋁塑膜作為外殼。不同封裝形式可搭配不同的電池材料體系。當前，軟包電池主要采用疊片的生產工藝，方形、圓柱電池則主要采用卷繞的生產工藝。由于刀片電池從電池材料體系、封裝方式等分類，仍屬于磷酸鐵鋰電池、方形電池，因此在核心原材料價格、原材料來源穩定性、原材料價格穩定性，以及產品充放電性能、充放電次數、使用壽命等方面對比詳見上文。但由于刀片電池通過將電芯、模組、電池包設計的變化，一定程度上精簡了電池結構，能夠減少部分結構件等原材料的使用，從而降低了整體成本。綜上所述，從材料體系對比角度，三元軟包動力電池采用三元正極材料，具有能量密度高、產品充放電

53、性能好、安全性能較好、使用壽命較長、低溫性能好、可回收等優勢和先進性，主要應用于新能源汽車和儲能系統領域。但三元正極材料價格較高，三元材料電池充放電次數、使用壽命、安全性、產品售價等相較磷酸鐵鋰電池存在部分劣勢。2、新能源汽車行業（1）全球新能源汽車行業當前，在中國、美國、德國、日本等主要新能源汽車促進國的帶動下，全球新能源汽車市場進入高速成長期，新能源乘用車銷量自2015年-2018年連續四年增速超過50%。根據GGII數據，全球新能源乘用車銷量由2015年的41.9萬輛增長至2018年的184.1萬輛，年均復合增長率為64%。全球新能源汽車滲透率達到2.1%，累計銷量已突破550萬輛。根據

54、EVSales數據，2019年全球新能源乘用車銷量為221萬輛，滲透率上升至2.5%。隨著全球各國政策驅動、行業技術進步、配套設施改善以及市場認可度提高，新能源汽車銷量將持續保持良好的發展態勢。GGII預計到2025年，全球新能源乘用車銷量將達到1,150萬輛，相較于2019年年均復合增長率為32%。從全球主要國家新能源乘用車銷量上看，根據GGII數據，2018年，中國新能源乘用車銷量占全球比重由2016年的42.9%上升至55.4%，中國是全球第一大新能源乘用車銷售市場；美國以19.2%的銷量占比排名第二；挪威、德國、英國、法國、日本、韓國、瑞典和荷蘭分列第三到十位。全球前十大新能源乘用車銷

55、售國家合計銷量占比為95.2%。根據EVSales數據，2019年全球新能源乘用車銷量中，歐洲市場貢獻了重要的增量和增速。2019年歐洲市場銷量達到56.4萬輛，較2018年增長38.9%。其中，德國銷量達到10.9萬輛，增速為61%，已成為歐洲最大的電動汽車市場；荷蘭銷量達到6.7萬輛，增速高達146%；挪威、英國、荷蘭、法國分列歐洲銷量排名第二到五位。從全球新能源乘用車銷量排名上看，根據EVsales數據，2018年、2019年，特斯拉Model3車型銷量均排名全球第一，特斯拉全部車型銷量合計均排名全球第一。中國的北汽新能源EC系列車型銷量于2018年排名全球第二，北汽新能源EU系列車型銷

56、量于2019年排名全球第二。比亞迪、北汽新能源全部車型銷量合計均分別排名全球第二、第三。（2）中國新能源汽車行業作為新興產業，新能源汽車行業的發展過程需經歷初創期、小規模商業化期和大規模普及期。目前我國新能源汽車行業已步入小規模商業化期，新能源汽車滲透率不斷提升。推動行業發展的驅動因素在不同行業發展階段有所不同，現階段國家政策驅動、產業技術驅動和消費驅動并行。當前，我國新能源汽車補貼政策轉向重點扶持能量密度高、續航里程長的新能源乘用車，從汽車生產端促進行業向高能量密度、高續航里程的新能源純電動乘用車等領域發展。在產業技術和消費驅動下，新能源汽車對能量密度、續航里程、安全性、溫度范圍和循環壽命等

57、要求不斷提高，成本逐步下降，性能出眾的高端產品不斷出現，消費者對新能源汽車的接納度也不斷提升。2014年以來，我國新能源汽車市場出現爆發式增長，我國已成為全球新能源汽車的第一大銷售市場。根據中汽協數據，2018年，我國新能源汽車產量和銷量分別為127萬輛和125.6萬輛，較2017年增長60.0%和61.7%。2019年，我國新能源汽車產量和銷量分別為124.2萬輛和120.6萬輛，整體產銷量較2018年略有下滑。2019年1-6月，新能源汽車產銷量依舊保持快速增長，同比增速分別為48.5%和49.6%。導致2019年全年產銷量下滑的主要原因有：2019年國家補貼政策退坡力度強，遠超市場預期，整體平均退坡幅度達50%，且地方補貼政策不再補貼銷售端，導致新能源汽車供給端和需求端自2019年7月以來均成疲軟態勢。另外，燃油車排放標準從2019年7月起由國家第五階段排放新規向國六升級，燃油車促銷等影響消費者購車選擇。近年來我國宏觀經濟下行、消費者購買力下降已影響整體汽車市場。同時，2019年以來新能