2025年《證券市場基本法律法規》高頻考點班第一章證券市場基本法律法規概述考點1：法的概念與特征法是由國家制定或認可并由國家強制力保證實施的，反映特定物質生活條件所決定的統治階級意志，以權利和義務為內容，以確認、保護和發展對統治階級有利的社會關系和社會秩序為目的的行為規范體系。其特征包括規范性、國家意志性、國家強制性、普遍性、程序性。分析：需準確理解每個特征的含義，例如規范性是指法規定人們的行為模式，國家意志性體現法是國家制定或認可的。考點2：法律關系的概念、特征、構成要素法律關系是法律規范在調整人們的行為過程中所形成的一種特殊的社會關系，即法律上的權利與義務關系。特征有以法律規范為前提、以權利義務為內容、以國家強制力為保障。構成要素包括主體（自然人、法人、非法人組織、國家）、客體（物、人身、精神產品、行為結果）和內容（權利和義務）。分析：要清楚不同主體的類型，客體的具體表現形式，以及權利義務的對應關系。第二章證券經營機構管理規范考點1：證券公司的設立與變更設立證券公司需符合《公司法》《證券法》規定，具備公司章程、主要股東具有持續盈利能力等條件。變更業務范圍、注冊資本等重要事項需經國務院證券監督管理機構批準。分析：牢記設立條件和變更審批要求，不同變更事項的審批流程可能不同?？键c2：證券公司合規管理合規管理是指證券公司制定和執行合規管理制度，建立合規管理機制，防范合規風險的行為。合規負責人由董事會決定聘任，對董事會負責。分析：理解合規管理的重要性，明確合規負責人的職責和產生方式?？键c3：證券公司風險控制指標管理風險控制指標包括凈資本與各項風險資本準備之和的比例不得低于100%，凈資本與凈資產的比例不得低于40%等。分析：記住關鍵的風險控制指標比例，這些指標是衡量證券公司風險承受能力的重要依據。第三章證券公司業務規范考點1：證券經紀業務證券經紀業務是證券公司通過其設立的證券營業部，接受客戶委托，按照客戶要求，代理客戶買賣證券的業務。禁止證券公司及其從業人員從事損害客戶利益的欺詐行為。分析：了解證券經紀業務的流程，掌握欺詐行為的具體表現形式?？键c2：證券投資咨詢業務證券投資咨詢業務是指從事證券投資咨詢業務的機構及其咨詢人員為證券投資人或者客戶提供證券投資分析、預測或者建議等直接或者間接有償咨詢服務的活動。從業人員需取得證券投資咨詢執業資格。分析：明確業務定義和從業資格要求，咨詢人員要遵循相關的執業規范。考點3：與證券交易、證券投資活動有關的財務顧問業務財務顧問業務是指與證券交易、證券投資活動有關的咨詢、建議、策劃業務。財務顧問應履行盡職調查等職責。分析：清楚財務顧問的職責范圍，盡職調查是確保業務質量的重要環節?？键c4：證券承銷與保薦業務證券承銷包括代銷和包銷兩種方式。保薦機構和保薦代表人應當遵守業務規則和行業規范，誠實守信，勤勉盡責。分析：區分代銷和包銷的特點，掌握保薦機構和代表人的職責。考點5：證券自營業務證券公司以自己的名義，以自有資金或者依法籌集的資金，為本公司買賣依法公開發行的股票、債券、權證、證券投資基金及中國證監會認可的其他證券的行為。自營業務需建立防火墻制度。分析：理解自營業務的性質，防火墻制度是防范風險的重要措施?？键c6：證券資產管理業務證券公司可以為單一客戶辦理定向資產管理業務，為多個客戶辦理集合資產管理業務，為客戶辦理特定目的的專項資產管理業務。分析：掌握不同資產管理業務的特點和適用范圍?？键c7：融資融券業務證券公司向客戶出借資金供其買入證券或者出借證券供其賣出，并收取擔保物的經營活動?？蛻粜杼峤粨Ｎ铮C券公司需對客戶進行信用評估。分析：了解業務流程和風險控制措施，擔保物和信用評估是保障業務安全的關鍵。第四章證券市場典型違法違規行為及法律責任考點1：內幕交易內幕交易是指證券交易內幕信息的知情人和非法獲取內幕信息的人利用內幕信息從事證券交易活動。內幕信息知情人包括發行人的董事、監事、高級管理人員等。分析：明確內幕信息和知情人的范圍，內幕交易是嚴重的違法行為?？键c2：操縱證券市場操縱證券市場是指通過歪曲證券價格或者人為控制交易量等方式，制造證券市場假象，誘導或者致使投資者在不了解事實真相的情況下作出證券投資決定。操縱手段包括單獨或者合謀集中資金優勢等。分析：掌握常見的操縱手段，操縱市場破壞市場公平秩序?？键c3：虛假陳述虛假陳述是指信息披露義務人違反證券法律規定，在證券發行或者交易過程中，對重大事件作出違背事實真相的虛假記載、誤導性陳述，或者在披露信息時發生重大遺漏、不正當披露信息的行為。分析：理解虛假陳述的不同表現形式，它會誤導投資者的決策。試題1.法的特征不包括以下哪項（）A.規范性B.個體意志性C.國家強制性D.普遍性答案：B分析：法反映的是統治階級意志，具有國家意志性，而非個體意志性。2.法律關系的構成要素不包括（）A.主體B.事件C.客體D.內容答案：B分析：法律關系構成要素為主體、客體和內容，事件是法律事實的一種，不是構成要素。3.設立證券公司，主要股東應具有持續盈利能力，凈資產不低于人民幣（）A.1億元B.2億元C.3億元D.5億元答案：B分析：設立證券公司，主要股東凈資產不低于人民幣2億元。4.證券公司合規負責人由（）決定聘任A.股東會B.董事會C.監事會D.總經理答案：B分析：證券公司合規負責人由董事會決定聘任。5.證券公司凈資本與凈資產的比例不得低于（）A.20%B.30%C.40%D.50%答案：C分析：證券公司凈資本與凈資產的比例不得低于40%。6.證券經紀業務中，證券公司及其從業人員禁止的行為不包括（）A.挪用客戶所委托買賣的證券B.為客戶提供投資建議C.未經客戶的委托，擅自為客戶買賣證券D.違背客戶的委托為其買賣證券答案：B分析：為客戶提供投資建議本身不屬于禁止行為，其他選項均是損害客戶利益的欺詐行為。7.從事證券投資咨詢業務的人員，必須取得（）A.證券從業資格B.證券投資咨詢執業資格C.基金從業資格D.保薦代表人資格答案：B分析：從事證券投資咨詢業務需取得證券投資咨詢執業資格。8.財務顧問業務不包括以下哪種（）A.為企業并購提供咨詢服務B.為上市公司再融資提供策劃服務C.為客戶提供證券投資分析報告D.為企業股份制改造提供建議答案：C分析：為客戶提供證券投資分析報告屬于證券投資咨詢業務，不是財務顧問業務。9.證券承銷方式不包括（）A.代銷B.余額包銷C.全額包銷D.直銷答案：D分析：證券承銷方式有代銷和包銷（包括全額包銷和余額包銷），直銷不屬于證券承銷方式。10.證券公司自營業務建立的防火墻制度是為了（）A.防止內幕交易B.防止操縱市場C.防范風險傳遞和利益沖突D.提高自營業務效率答案：C分析：防火墻制度主要是防范風險傳遞和利益沖突。11.證券公司集合資產管理業務的特點不包括（）A.集合性B.投資范圍有限定性和非限定性之分C.客戶資產必須進行托管D.只能為單一客戶服務答案：D分析：集合資產管理業務是為多個客戶辦理，不是單一客戶。12.融資融券業務中，客戶提交的擔保物不可以是（）A.現金B.上市證券C.固定資產D.證券公司認可的其他資產答案：C分析：融資融券業務客戶提交的擔保物一般為現金、上市證券等，固定資產通常不符合要求。13.以下不屬于內幕信息知情人的是（）A.發行人的董事B.持有公司5%以上股份的股東C.發行人控股的公司及其董事D.普通投資者答案：D分析：普通投資者不屬于內幕信息知情人范圍。14.操縱證券市場的手段不包括（）A.連續買賣B.虛假陳述C.聯合買賣D.自買自賣答案：B分析：虛假陳述是另一種違法違規行為，不是操縱證券市場的手段。15.虛假陳述的表現形式不包括（）A.虛假記載B.操縱市場C.誤導性陳述D.重大遺漏答案：B分析：操縱市場與虛假陳述是不同的違法違規行為。16.法的本質是（）A.全體公民的意志B.統治階級的意志C.國家領導人的意志D.社會各階層的意志答案：B分析：法反映統治階級意志，是統治階級進行統治的工具。17.法律關系的產生、變更和消滅需要具備的條件不包括（）A.法律規范B.法律事實C.權利義務D.主體資格答案：C分析：權利義務是法律關系的內容，不是產生、變更和消滅的條件。18.證券公司變更下列哪項事項不需要經國務院證券監督管理機構批準（）A.變更公司章程中的重要條款B.變更業務范圍C.變更法定代表人D.變更持有5%以上股權的股東答案：C分析：變更法定代表人一般不需要國務院證券監督管理機構批準，其他選項需批準。19.證券公司合規管理的目標不包括（）A.建立健全合規管理制度B.防范合規風險C.提高公司經濟效益D.確保公司依法經營答案：C分析：合規管理目標主要是建立制度、防范風險和確保依法經營，提高經濟效益不是直接目標。20.證券公司凈資本與各項風險資本準備之和的比例不得低于（）A.80%B.90%C.100%D.120%答案：C分析：該比例不得低于100%。21.證券經紀業務中，證券公司與客戶之間是（）關系A.委托代理B.買賣C.信托D.借貸答案：A分析：證券經紀業務是委托代理關系，證券公司代理客戶買賣證券。22.證券投資咨詢機構及其從業人員從事證券服務業務不得有下列行為（）A.代理委托人從事證券投資B.與委托人約定分享證券投資收益C.買賣本咨詢機構提供服務的上市公司股票D.以上都是答案：D分析：以上選項均是證券投資咨詢機構及其從業人員禁止的行為。23.財務顧問在為企業并購提供服務時，應履行的職責不包括（）A.對并購交易進行盡職調查B.制定并購方案C.參與并購談判D.為并購企業提供融資答案：D分析：為并購企業提供融資不屬于財務顧問的職責。24.證券承銷中，代銷期限最長不得超過（）A.30日B.60日C.90日D.120日答案：C分析：證券代銷期限最長不得超過90日。25.證券公司自營業務的投資范圍不包括（）A.股票B.債券C.資產支持證券D.非上市證券答案：D分析：自營業務投資的是依法公開發行的證券，非上市證券一般不在投資范圍內。26.證券公司定向資產管理業務的特點是（）A.證券公司與客戶是一對一的關系B.投資范圍有限定性和非限定性之分C.必須在證券交易所進行交易D.可以參與融資融券交易答案：A分析：定向資產管理業務是為單一客戶辦理，是一對一關系。27.融資融券業務中，證券公司對客戶的信用評估不考慮以下哪個因素（）A.客戶的資產狀況B.客戶的交易記錄C.客戶的學歷水平D.客戶的還款能力答案：C分析：學歷水平一般不是信用評估考慮的因素。28.內幕信息不包括（）A.公司分配股利或者增資的計劃B.公司股權結構的重大變化C.公司的一般員工辭職D.公司債務擔保的重大變更答案：C分析：公司一般員工辭職不屬于內幕信息。29.操縱證券市場可能承擔的法律責任不包括（）A.行政責任B.民事責任C.刑事責任D.道德責任答案：D分析：操縱證券市場需承擔行政、民事和刑事責任，道德責任不屬于法律責任。30.虛假陳述的責任人可能不包括（）A.發行人B.上市公司高管C.證券承銷商D.普通投資者答案：D分析：普通投資者一般不是虛假陳述的責任人。31.以下關于法的效力層級說法錯誤的是（）A.憲法至上B.上位法優于下位法C.一般法優于特別法D.新法優于舊法答案：C分析：應是特別法優于一般法。32.證券公司風險控制指標不符合規定標準的，中國證監會及其派出機構可以采取的措施不包括（）A.責令公司限期改正B.限制業務活動C.吊銷營業執照D.責令暫停部分業務答案：C分析：吊銷營業執照一般不是針對風險控制指標不符合規定的措施。33.證券經紀業務營銷人員的禁止性行為不包括（）A.向客戶傳遞由證券公司統一提供的研究報告B.與客戶約定分享投資收益C.為客戶之間的融資提供中介、擔保D.誘導客戶進行不必要的證券買賣答案：A分析：向客戶傳遞證券公司統一提供的研究報告是正常行為。34.證券投資咨詢業務人員在執業過程中應遵守的原則不包括（）A.獨立誠信原則B.謹慎客觀原則C.利益最大化原則D.勤勉盡職原則答案：C分析：利益最大化原則不是投資咨詢業務人員應遵守的原則。35.財務顧問應當建立健全內部管理制度，保證財務顧問主辦人（）地執行職務A.獨立、客觀、公正B.獨立、高效、準確C.公正、公平、公開D.客觀、準確、及時答案：A分析：財務顧問主辦人應獨立、客觀、公正地執行職務。36.證券承銷業務中，承銷團由（）組成A.主承銷商和副主承銷商B.主承銷商和參與承銷的證券公司C.副主承銷商和參與承銷的證券公司D.主承銷商、副主承銷商和參與承銷的證券公司答案：B分析：承銷團由主承銷商和參與承銷的證券公司組成。37.證券公司自營業務投資范圍包括（）A.非上市證券B.依法公開發行的股票C.金融衍生品D.期貨答案：B分析：自營業務投資依法公開發行的股票等證券，非上市證券、期貨等一般不在常規投資范圍。38.證券公司集合資產管理業務的投資范圍可以是（）A.銀行存款B.房地產C.非上市企業股權D.黃金答案：A分析：集合資產管理業務投資范圍可包括銀行存款等，房地產、非上市企業股權、黃金一般不屬于常見投資范圍。39.融資融券業務中，客戶維持擔保比例不得低于（）A.120%B.130%C.140%D.150%答案：B分析：客戶維持擔保比例不得低于130%。40.以下屬于內幕交易行為的是（）A.甲某知道某公司重大資產重組消息后，大量買入該公司股票B.乙某根據公開信息分析買入某股票C.丙某通過自己的研究買入某股票D.丁某聽從朋友建議買入某股票答案：A分析：甲某利用內幕信息交易，屬于內幕交易行為。41.操縱證券市場的行為可能導致（）A.市場價格真實反映供求關系B.投資者公平獲得信息C.市場秩序混亂D.證券市場效率提高答案：C分析：操縱市場會導致市場秩序混亂，破壞市場公平。42.虛假陳述可能造成的后果不包括（）A.投資者決策失誤B.市場信心受損C.公司股價上漲D.擾亂市場秩序答案：C分析：虛假陳述一般會導致投資者決策失誤、市場信心受損和擾亂市場秩序，不一定使公司股價上漲。43.法的作用不包括（）A.指引作用B.強制作用C.教育作用D.娛樂作用答案：D分析：法具有指引、強制、教育等作用，娛樂作用不屬于法的作用。44.證券