2023數字光處理顯示IP0上市征

詢最新政策募投可研細分市場調

查綜合處理方案

北京博思遠略征詢有限企業IP0事業部

二零一三年

目錄

第一部分數字光處理顯示項目創業板IPO上市審查要點分析錯誤!未定義書簽。

一、2023年創業板最新審核政策分析...............錯誤!未定義書簽。

二、專業機構在企業IPO上市過程中重要作用.......錯誤!未定義書簽。

第二部分數字光處理顯示項目細分市場（行業研究）調查處理方案錯誤！未定

義書簽。

一、創業板數字光處理顯示項目細分市場調查政策根據錯誤!未定義書簽。

二、細分市場調查（行業研究）在企業IPO上市過程中歐J重要性錯誤!未定

義書簽。

三、博思遠略IPO細分市場調查研究思緒及關鍵問題闡明錯誤!未定義書簽。

四、博思遠略數字光處理顯示細分市場（行業研究）調查大綱錯誤!未定義

書簽。

第三部分數字光處理顯示項目募投可行性研究匯報（甲級資質）編制處理方案

.................................................錯誤!未定義書簽。

一、證監會有關募集資金運用及募投可研的編制規定…錯誤!未定義書簽。

二、IPO上市募投可研與一般可研匯報重要區別......錯誤!未定義書簽。

三、數字光處理顯示募投項目可研匯報在企業上市過程中的重要作用錯誤!

未定義書簽。

四、博思遠略數字光處理顯示募投項目（基于2023年最新大綱及審查重點）

可研方案設計原則................................錯誤!未定義書簽。

五、博思遠略IPO募投項目可研分階段服務內容.....錯誤!未定義書簽。

六、博思遠略IPO募投項目可研匯報原則大綱（2023最新版）錯誤！未定

義書簽。

七、博思遠略IPO募投項目可研編制重點處理問題……….錯誤!未定義書簽。

第四部分博思遠略最新成功案例展示...................錯誤!未定義書簽。

一、行業構成.....................................錯誤!未定義書簽。

二、區域構成.....................................錯誤!未定義書簽。

三、案例成果展示（包括但不限于）................錯誤!未定義書簽。

第五部分博思遠略征詢企業簡介........................錯誤!未定義書簽。

一、企業基本狀況.................................錯誤!未定義書簽。

二、團體構成.....................................錯誤!未定義書簽。

三、征詢服務流程.................................錯誤!未定義書簽。

三、博思遠略服務優勢.............................錯誤!未定義書簽。

第六部分本處理方案關鍵詞............................錯誤!未定義書簽。

數字光處理顯示項目上市征詢方案；數字光處理顯示項目上市可行性研究匯

報；數字光處理顯示募投項目可研匯報；數字光處理顯示細分市場調查；數

字光處理顯示行業研究；證監會發審委；博思遠略征詢企業；創業板IPO

上市征詢；2023年數字光處理顯示項目最新募投可研編制方案；發改委甲

級資質...........................................錯誤!未定義書簽。

第一部分數字光處理顯示項目創業板IPO上市審查要點分析

一、2023年創業板最新審核政策分析

企業上市重要目H勺之就是要募集資金，而募集資金必須投資對應的項目。創業

板規定“發行人募集資金應當圍繞主營業務進行投資安排”，也就是說至少60%

一70%日勺資金應當用于主營業務項目日勺投資建設。研發類不產生收益日勺項目應當

盡量少占用募集資金。除了這個直接規定，博思遠略征詢企業(甲級資質)根據

證監會發審委最新審核政策對所重點審核的節點總結如下：

(1)、規模的合理性

(2)、新產品的技術成熟性

(3)、固定資產投資規模與新增收入日勺匹配性

(4)、與發行人歷史數據的匹配性

(5)、研發類項目投資比例歐I合理性

根據博思遠略征詢企業研究發現，創業板企業大多有服務收入比重較高，無

形資產較多，企業重置成本低等特性。假如按照企業原有設備規模和技術水平進

行項目設計，那么募集資金規模會很小。這使得諸多企業在項目設計中做大設備

投資、增長土建投資、增長鋪底流動資金以完畢既定的募集資金目日勺。這一現象

十分普遍，也是導致募集資金運用部分常常被反饋的原因。采用上述方略雖然可

以滿足募集資金規模的規定，不過固定資產增長過多、比例增大問題難以解釋。

由于項目收入測算規定嚴謹保守，那么又出現了發入產出的匹配性問題。

為了處理上述問題，廛思遠略提議采用如下方略：

(1)、募集資金規模能小則小，越小問題越少；

(2)、項目設備盡量采用既有設備的最新升級型號，防止大換血；

(3)、建設規模和項目收入參照既有規模設計，不提議超過目前熱模H勺1.5

倍；

(4)、土建投資最佳自有資金出資或者實物出資以表明節省募集資金;

(5)、土建投資比例應少于30%,防止房地產投資嫌疑;

(6)、回收期控制在5年之內，內部收益率不低于20%；

(7)、項目收入規模上限不能高于市場容量預測的增長值；

(8)、選擇著名工程征詢企業進行項目的審核以證明其合理性；

(9)、采用先進設備引起投資規模大增的要闡明既有設備日勺不合用性；

(10)、募投項目市場分析與行業基本狀況分析互相支持。

上述方略是上市募投項目設計中應當注意的基本問題，除此之外，上市用項

目可行性研究匯報應當重視風險防控措施的論述。做到項目設計合理、風險防控

得當、經得起股民推敲，募集資金運用這一部分才算是符合上市規定。

二、專業機構在企業IPO上市過程中重要作用

震工作計劃盡職■金.保桿人重6修金發行人的成長色林育主

窗新魄力，弁出具專甲?見；

?一定發出方塞.■定??彌山松向；

計:轉備階段■友發行時蚓表；

,與抬M門方通*免事,；

,鼠網我■團

（包括：招&貝朗羽與“行公看，發行人美于本次發行的申清機

保力人關于本次戲行的文忤'食計師關于本次發行的女忤、發行人梯6

關于■本次發行的文件、?HR第三方土防公W關于充劣kH京陽關支氣??熊行人的

設3文忤、關于本次發行II集貿金運用篦文忤-111改事日可行川儀?■及上

文件申報階段ft）?與財勢會ttlkMN大的其也義內，）；

??WVIW（生京第裔》內根；

T行人召開■不會、般務大會；

，網iiLlfi會申報.艱?U色井記力?電遺■咨加心血■第內含

、

，證■今W&W，行BHE（工碑中*、財務?依）：

?發行黑反館會：

,企建?金;

檀準階段?”■反情■見，<SMW;.

V”出般說冊"申金稿.

Q星會制?旗發審要S*（合法合/?冥俄壯利?）?

1

fmzww.■或政責博情；\

與分蓄員?潛在拉攵?限行初步為通：

調研營精階段總育價?分新墨怡；

V_________________________J

GW.PI書；、

雙

路演推薦階段?公日也繪支位；

維期公BI與投點者支流.

\_________________________________7

G定詢吩區?；

>?iK9;

詢價階段網上施J?并履學分析書毋■孝仁息；

,合理評估根*市場需字.?定復行的篇

V_____/

（赳，松黃人.調廿對象、同」和胃下發行）：

公信婚事;

國才分配

發行上市階段上市公費書：

用觥佛!；

初財交■■?

第二部分數字光處理顯示項目細分市場（行業研究）調查處理方案

一、創業板數字光處理顯示項目細分市場調查政策根據

博忠送畤創業板細分市場調查（行業的究）政策依據

喘邀蹴臧格式準則儂號

所處行業研究主普業務和產品

第四十一條發行人應蝮客主食業務、主要第四十因條發行人應版客與主。立舞相關的情

產品或凰務及設立以冬的變化情況可,、主要包括：

第四十二條發行人虎穗aH所處行殳的基【一土基產晶或犀方的用途；

壬要包然：1彳1事寰產品工藝謔程用或發務的流程AB;

Q行業主管的門、行也依督體制?行?（=T至鬟業務模式,如梁的帽式、生的或服務模

主I里臀**溫品市場化檢亶、式：彳蝌及管理帙式,以及■利模式；

行?內（鹵1列表披M報告期內各即主要產品或量黃的短

的主要企■物主要企業的市場儕■、行業遇模（產?、產量、儲量.或■務能力、蜃務?）、?

入曜謂、市M供求狀況及看動償因、行業利日收入,產晶或腆務的主襄消陰群體、精備價格

利水平的變動趨於及變動黑團等，力變動情況；報告用內各黑向前五名客戶合計的

（三）*行重發展的。利和不利因1L如銷iHU占當期第H總■的百分比向?個W戶的

產建政X、技術替代、行業發展版HL01際精僧比例圖過總■的50%或產■依陵于少數客戶

市號海擊等；的.應艘備其名林及儲2比例愎客戶為發行人

7四）行業技京及授水特點'行業精有的關聯方的.川底撞*產品■枝實現精情的情

的蛀道搐式、行局期住、區域性或聿節也.孟同一實際控M人控制的精售客戶.應合并

惶1/彘行人所處行業與上下那行業之同的歌品內主"星或JK務的黑材H、C及

美&性.上下游行業發展狀況對*行業及其其供應情況.主費康M斛和能裝的價格變幻越

發JRW景__的_育:利和、不…■?力■;勢、寶量原材H和能理占成?的比麓：僧帝期內

T六）出口?舞比曾較大的發行人,還應蝮各期向前五g供應商合計的票*繳占當期采N總

密產品迸口國的有關迸口政策、田n摩?對■眩百分比，向*個供應商的采購比例超過總”

產星進口的彩■、以及進口國同共產品的競的娘或尸?信”于少數供應商的,應披京：K名稱

爭格局等情況.及果的比例?受同一實際控制人控制的供應商，

第四十三條發行人應疑零其在行業中的費應，外計算累蚪隙

爭地位,慢叫產品讀?務的市場占有套近發_行人_應__艘___*_■_皂、_監事'鼻___雌__詈_"員員和

三年的變化情況及未來變化13勢.主要!!?其他癡6人員：爭庚*方截帶有新f人5&1上

對手的簿襄情況多.股儕的股券在上述供應商或客戶中所占的權4.

若木、亦應說明

在J主要產品時眠舞算發■授M情況，包括4111

控審陋韓蚱港?.質質■?控控制m指繪俺.、出出現現的的質質■發料料給鉗等；

□0存在高危險、重港或情況的,應報M安全生

產及污染治理情況，因安全生產及環境保護鐮因

受刎處罰的情況'近三部相關者用成本支出及未

家支出情況，說明是否符合國家美于支全生產和

環境保護的襄求，

發行人的立身及其模式H有削斷性的，

獨特性、釧務性以及持愫創新機制

二、細分市場調查（行業研究）在企業IPO上市過程中的重要性

企業內部訪談與上市團隊溝通

博思遠略項目組通過博思遠略通過與券

對企業董事長、企業商、會計師、律師等

IPO負責人、總經上市團隊參與各方的

理、市場部、采購深入溝通.確定工作

部、技術部、財務細節，建立高效默契

部、人力資源部等人的合作氛圍。

員和部門的深入溝通

訪談，建立對企業的

準備認識_和__把__握__，___

/博思遠略項目組根據

；溝通結果制定工作計

項目成果匯報'劃,組織人員到位展

>-----------------------------------<\開工作

博思遠胳項目組提交

細分市場調查報告.

其中市場容■數據、

市場份額數據以及行

業研究數據成為下一

步工作基fit。募投項目可研數據支持

項目收入估算；

產品毛利變化；

產品研發方向；

業務與技術底稿撰寫項目達產計劃；

項目投入產出比;

>----------------------------------------------<項目實施周期；

行業定位與細分市場概況；

細分市場歷年市場容量；

行業發展趨勢與利潤水平；

項目發展SWOT分析：

競爭格局與主要競爭對手；

經營模式及產業鏈構成：

行業技術水平；

三、博思遠略IPO細分市場調查研究思緒及關鍵問題闡明

博思遠略根據大量創業板、中小板上市征詢項目經驗，對數字光處理顯示細

分市場調查研究過程中應重點處理的問題做了詳細總結，并提出了實際操作提議:

關鍵問題一；對數字光處理顯示上市企業所在細分市場和企業定位

需要根據上市企業重要產品和業務選定一-種細分市場作為企業所在行業。選擇的

時候要注意如下問題：

1、不一樣H勺細分市場對應日勺市盈率不一樣，會影響募投項目總體的資金規模。

2、不一樣日勺細分市場會影響上市企業在該行業的市場地位。

3、主營產品的市場容量及市場份額要根據選定的行業論證。

4、選定H勺細分市場其發展前景和新產品發展方向會影響上市企業研發方向

和研發項目設計。

5、選定的細分市場要與上市企業對自己的定位相匹配。

關鍵問題二：數字光處理顯示細分市場容量分析注意要點

上市企業產品細分市場容量大小及其發展趨勢是證監會十分關注日勺問題。市場容

量一般用該產品H勺市場需求量或者市場規模（銷售額）來表述。波及近三年甚至

更長時間的歷史數據和未來3-5年募投項目達產時的市場容量數據。

產品的未來口勺市場容量應當是不停增長的，歷史『、J數據則尊重事實。歷史數據假

如有較大的波動還需要深入解釋其原因，表明其不會對未來有不利影響。假如確

煲是周期性規律，則要在未來的市場容量預測中考慮該周期性的影響。

產品的未來的市場容量還需要保障可以容納募投項目帶來的新增產能。而募投

項目新增的產品產量和目前企業的產量之和是未來擬上市企業產品的總產量，其

與市場容量日勺比值即為市場擁有率。因此，未來市場容量數據也要考慮企業市.場

擁有率是提高還是下降。企業市場地位的上升與下降要與行業發展的趨勢和競爭

格局『'J走勢相一致。

關鍵問題三：數字光處理顯示細分市場調研數據來源

產品細分市場數據大體有如下幾種來源渠道：

公開數據一一權威機構或者國家公布日勺數據，如記錄局、海關總署、數字光處理

顯示行業協會、有關網站、數字光處理顯示行'業期刊、數字光處理顯示雜志、數

字光處理顯示研究院、著名第三方征詢企業等。

產業鏈數據一一上下游產業數據，如關聯產品數據、關鍵H勺原料或者配件數據可

以用來估算產品細分市場數據。

公布數據一一根據調研成果，由同行業權威機構（如報紙、協會、期刊雜志

等）公布的數據。

推算數據一一根據本行業及上下游行業日勺公開數據或者公布日勺數據用合理

的估算措施來推算得到日勺數據。

四、博思遠略數字光處理顯示細分市場（行業研究）調查大綱

一、數字光處理顯示行業主管部門、行業監管體制、行業重要法律法規及政策

1、行業主管部門及監管體制

2、行業重要法律法規及政策

二、數字光處理顯示行業概況（重點）

1、企業的行業定位

2、上下游產業鏈及關聯產業關系

3、行業市場容量分析（總日勺市場容量、關鍵設備產品日勺市場容量）

4、行業發展趨勢分析

三、數字光處理顯示行業競爭格局和市場化程度

1、行業競爭格局（自由競爭、壟斷競爭、壟斷）

2、市場化程度（完全開放、政府控制、國企壟斷、外商主導）

四、數字光處理顯示行業內的重要企業和重要企業的市場份額（重點）

1、行業內重要企業（3—6家）

2、重要企業市場份額

五、數字光處理顯示行業進入障礙

1、技術壁壘

2、政策準入

3、資金規模壁卒

4、人才壁壘

5、品牌壁壘

六、數字光處理顯示市場供求狀況及變動原因

1、市場需求狀況及其發展趨勢

2、市場供應狀況及其存在問題

3、供求格局及其變動原因

七、行業利潤水平的變動趨勢及變動原因（重點）

1、近二年行業利潤水平及其變動趨勢

2、影響傳業利潤水平變動的原因分析

八、影響行業發展的原因

1、產業政策原因

2、技術替代原因

3、行業發展瓶頸

4、國際市場沖擊

5、其他原因

九、數字光處理顯示行業技術水平及技術特點

1、行業技術發展歷程及目前發展水平

2、行業目前重要技術及其特點

卜、數宇光處理顯示行業特有的經營模式（重點）

1、生產模式

2、銷售模式

3、盈利模式

4、其他特殊模式

十一、數字光處理顯示行業的周期性、區域性、季節性特性

1、行業的周期性

2、行業的區域性

3、行業的季節性

十二、數字光處理顯示行業與上下游行業之間的關系

1、發行人所處行業與上下游行業之間口勺關聯性

2、上游行業發展狀況對本行業及其發展前景的有利和不利影響

3、下游行業發展狀況對本行業及其發展前景的有利和不利影響

十三、產品進口國政策及競爭環境

1、產品進口國政策及其影響

2、進口國同類產品的競爭格局

十四、企業在行業中的競爭地位

1、企業市場份額及變動趨勢

2、重要競爭對手及其簡要狀況

3、企業口勺競爭優勢

4、企業H勺競爭劣勢

附件：

1、重要結論引用資料

2、市場數據引用材料

3、分析圖表參照資料

4、擬公布的數據材料

5、市場容量數據推算表及基本假設

6、競爭對手資料匯總

7、行業研究匯報和專家文章匯總

第三部分數字光處理顯示項目募投可行性研究匯報（甲級資質）編制處理方案

一、證監會有關募集資金運用及募投可研的編制規定

第I?二節募股資金運用

第一百四十九條發行人應披露：

（一）估計通過本次發行募股資金的總量及其根據；

（二）董事會或股東大會對本次募股資金投向項目叫重要意見；

（三）募股資金運用對重要財務狀況及經營成果的影響，包括對凈資產、每股凈

資產、凈資產收益率、資產負債率、盈利能力、資本構造等日勺影響。未披露盈利

預測的J,應詳細披露募股資金運用啊影響。

第一百五十條發行人應充足考慮實際募股資金量局限性或超過所申報資金需求

量的也許。所籌資金尚不能滿足規劃中項目資金需求日勺，應詳細闡明其缺口部分

日勺資金來源及貫徹狀況；所籌資金超過了規劃中項目資金需求時，應披露多募資

金的大體安排及資金管理措施，并披露其對財務狀況和經營成果的影響。

第一百五十一條如屬直接投資于固定資產項目的,發行人可視實際狀況并根據重

要性原則披露如下內容:

（一）各投資項目歐I輕重緩急及立項審批狀況（如需要）;

（二）投資概算狀況，估計投資規模，募股資金的詳細用項及其根據，包括用于

購置設備、土地、技術以及補充流動資金等方面H勺詳細支出；

（三）所投資項目的技術含量，包括產品日勺質量原則和技術水平，生產措施、工

藝流程和生產技術選擇，重要設備選擇，重要技術人員規定，研究與開發措施,

關鍵技術及其獲得方式；

（四）重要原材料、輔助材料及燃料等日勺供應狀況；

（五）投資項目的產出和營銷狀況，包括產品既有和潛在生產能力，投資項目口勺

產量、價格及產銷率，替代產品，產品出口或進口替代，產品銷售方式及營銷措

施；

（六）投資項目也許存在的環境保護問題及采用口勺措施；

（七）閑置資金（若存在）H勺運用計劃，或資金缺口（若存在）H勺補充來源；

（八）投資項目日勺選址，擬占用土地日勺面積、獲得及處置方式；

（九）投資項目的效益分析?，包括現金流、內部收益率、達產期、回收期和產品

的市場生命周期等。

（十）項目日勺組織方式，項目的實行進展狀況。

第一百五十二條發行人募股資金擬用于對外投資、與他人合資進行固定資產項目

投資的，除對應披露上述詳細內容外，還應重要披露：

（一）合資方日勺基本狀況，包括名稱、法定代表人、住所、注冊資本、重要股東、

重要業務，與發行人與否存在關聯關系等；

（二）投資規模及各方投資比例；

（三）合資方的投資方式和資金來源；

（四）合資協議中有關也許給發行人導致損失及損失處理口勺條款，如合資方不能

準時投資，也許給發行人導致的損失以及損失的賠償方式等。

第一百五十三條發行人募股資金擬用于對外股權投資組建企業法人或其他法人

的，應重要披露：

（一）擬組建企業法人或其他法人的基本狀況，包括設置、注冊資本、重要業務

等；

（二）投資規模及各方投資比例；

（三）法人口勺組織及管理狀況;

（四）合作方的I基本狀況及與發行人與否存在關聯關系或競爭關系。

第一百五十四條發行人募股資金擬用于收購在建工程叢J,應重要披露：

（一）在建工程日勺已投資狀況；

（二）投資來源；

（三）還需投資的金額；

（四）負債狀況；

（五）建設進度；

（六）計劃完畢時間；

（七）收購價格確實定方式。

第一百五十五條發行人募股資金擬用于收購吞并其他法人股份或資產日勺，應重要

披露：

（一）被收購企業的基本狀況及近來一種完整會計年度及近來一期的重要財務會

計數據；

（二）收購日勺股份或資產；

（三）所收購股份或資產的評估、定價等狀況;

（四）收購吞并后參股、控股的比例及其控制狀況。

第一百五十六條發行人募股資金擬投入其他用途口勺，應披露詳細的用途，以及對

發行人經營和財務H勺影響，包括對發行人財務構宣、盈利預測、凈資產收益率、

股東利益等日勺影響。

第一百五十七條上述應披露的各類募股資金用途，如波及關聯關系及關聯交易的,

應披露董事會或股東大會的決策根據。

二、IPO上市募投可研與一般可研匯報重要區別

一般來說，中小板、創業板IPO募投項目可研匯報（上市可研）與一般用于立

項的可行性研究匯報重要有如下幾點區別：

1、上市募投項目項目可行性研究匯報應納入上市籌劃的總體方案中，由于

募集資金的投向直接關系到能否實現上市的關鍵問題；

2、上市募投項目可研匯報需要上市征詢團體中的I各中介機構（券商、律師

事務所、會計師事務所、第三方調查企業）親密配合，尤其是應與財務評估機構

親密配合，將募集資金項目日勺投入產出而導致的資金流的變化納入到總體財務預

測中;

3、募集資金只能用于發展主營業務；

4、項目的財務分析應當考慮到上市企業信息披露的詳細規定，

5、不再規定就發行人的募集資金投資項目與否符合國家產業政策和投資管

理『、J規定征求國家發展與改革委員會的意見。

三、數字光處理顯示募投項目可研匯報在企業上市過程中的重要作用

IPO上市項目可行性研究匯報重要用于IPO上市項目在國內立案并作為券商

招股書底稿提交證監會。

匯報一般分為兩個版本：一種版本是用于前期獲取發改委立項批文，另一

種版本則是用于券商招股書編制并作為工作底稿。

立項用IPO上市項目可行性研究匯報中波及的項目總投資、建設地址、建設內容

將體目前發改委日勺立項批文中，因此招股書編制用IPO上市項目可行性研究匯報

必須保證上述內容不變，只能調整文字、數據的配比、論證方式。

四、博思遠略數字光處理顯示募投項目（基于2023年最新大綱及審查重點）可

研方案設計原則

1、假如您是外資企業、外商再投資企業募項目獲取批復文獻需要編制項目申請

匯報；假如企業是內資企業，但項目被納入《政府核準的J投資項目》，那么募投

項目也是項目申請匯報。

2、內資企業募投項目一般采用立案制，需要編制可行性研究匯報。止匕外，企業

需要環評審查，項目需要做環評、節能評估；

3、募投項目可研匯報（包括項目申請匯報）要處理批復獲取和券商底稿兩個問

題，因此可提成2個版本進行編制。其中發改委申報或核準的需要投資基礎數據

和建設內容精確論證即可；

4、募投項目設計規定與企業歷史財務數據、財務制度具有連貫性，折舊算法、

毛利率、多種稅率、壞賬準備、應收賬款比例、周轉次數等應當保持一致；

S、募投項目中土地一股規定先行獲取，土地投資計入項H總投資但不算作募集

資金；

6、運用既有房產或者在建房產進行募投項目建設日勺房產價值可以用募集資金置

換，土地價值不可置換;

7、募投項目產品產能設計要考慮產品的市場容量、新增產能日勺募投項目，企業

的市場擁有率要考慮原有產能和新增產能合計對市場的影響；

8、募投項目建設周期一般不超過兩年；

9、募投項目一期投資不適宜過大，投資過大會導致企業當期損益體現為利潤下

滑；

10、募投項目與企業既有產品和業務的關聯性要比較分析，確定與否擴產、升

級新產品還是支持企業發展日勺研發或營銷項目；

11、募投項目必要性分析要考慮原有產能與否超負荷、與否變化經營模式以提

高利潤水平、與否通過規模經濟減少成本、與否增長投資獲得關鍵環節生產自動

化、與否是募投項目帶來新日勺客戶、與否是有助于企業提高競爭力、與否彌補行

'也空白、與否是支持企業轉型等等；

12、募投項目的設備選型重點考慮各個項目日勺同類設備價格與否一致，與否有

設備可以公用，對于使用企業既有設備、配套設施、人員日勺需要考慮對原有企業

生產能力的影響；

13、募投項目假如是將企業本來外包的業務轉為自主生產，那么項目的收入要

包括原有業務收入和增長投資帶來的）新增收入兩部分。

五、博思遠略IPO募投項目可研分階段服務內容

博思遠略編制IPO募投項目可研匯報撰寫一般分為兩個階段：

第一階段：確定募集資金總額及各個項目總投資、建設內容等關鍵指標數據，完

畢立案核準版可研匯報或者申請匯報撰寫，上報獲取批文。同期根據項目環境影

響到環境保護局辦理環評審查。

第二階段：根據券商招股書需要，詳細撰寫項目投資建設日勺必要性、可行性、背

景、市場容量分析、營銷推廣方略、設備選型表、投資構成描述、效益成本分析

等部分。

博思遠略具有甲級工程征詢資質，可以根據客戶需求編制募投項目可行性研究

匯報、項目申請匯報，為券商招股書編制提供全方位工作底稿及數據資料核算

服務。

六、博思遠略IPO募投項目可研匯報原則大綱（2023最新版）

一、總論

（一）項目背景

1、項目名稱

2、承接單位

2.1企業簡介

2.2企業項目承接的技術基礎和優勢（重點）

3、可行性研究匯報編制根據

4、項目建設背景及必要性（重點）

4.1產業發展規定

4.2市場發展與競爭規定

4.3產品技術發展規定

4.4企業發展的規定

4.5項目建設的意義與影響

5、募集資金投資項目與企業既有業務及產品的關聯

（二）數字光處理顯示項目概況

1、擬建項目

2、建設規模與目口勺

3、重要建設條件

4、項目總投資及效益狀況

5、重要技術經濟指標

（三）重要問題闡明

1、項目資金來源問題

2、項目原料供應問題

3、項目供電供水保障問題

二、數字光處理顯示市場分析

（一）市場容量分析

（二）產品目的市場

（三）產品價格

（四）營銷方略

1、營銷方略

2、營銷模式

3、促銷措施

三、建設規模與產品方案

（一）項目產品方案

（二）項目建設規模

四、場址選擇

（一）項目選址及用地方案

1、項目選址

2、建設地條件

（二）土地運用合理性分析

（三）征地拆遷和移民安頓規劃方案

五、技術方案、設備方案和工程方案

（一）項目技術方案

1、項目重要技術

2、項目工藝流程

（二）項目設備方案

1、設備選型原則

2、項目設備選型表

（三）項目工程方案

1、項目重要構、建筑物

2、項目建筑工程造價

六、重要原材料、能源供應

（-）項目重要原料材料

（二）能源供應

（三）重要原材料、燃料及動力年需要量

七、總圖運送與公用輔助工程

（一）總圖布置

1、平面布置

2、豎向布置及道路

3、總平面圖

4、總平面布置重要指標表

（二）場內外運送

1、場外運送量及運送方式

2、場內運送量及運送方式

3、場外運送設施及設備

（三）公共輔助工程

1、供水工程

2、供電工程

3、通信系統設計方案

4、通風采暖工程

5、防雷設計

八、節能方案分析

（一）節能措施

1、節能根據

2、設計原則

3、節能方案

（二）能耗指標分析

1、用能原則與能耗計算措施

2、能耗狀況和能耗指標分析

九、節水措施

（一）節水措施

（二）水耗指標分析

十、數字光處理顯示項目環境影響評價

（一）環境和生態現實狀況

（二）生態環境影響分析

1、施工期環境影響

2、運行期環境影響分析

3、環境影響綜合評價

（三）生態環境保護措施

1、施工期間環境保護措施

2、運行期間環境保護措施

3、環境管理措施

（四）地質災害影響分析

（五）特殊環境影響

十一、勞動安全衛生與消防

（一）勞動安全與職業衛生

1、設計根據

2、設計執行內重要原則

3、設計內容及原則

4、職業安全

5、職業衛生

6、輔助衛生用室

7、職業安全衛生機構

（二）消防

1、設計根據

2、總平面布置

3、建筑部分

4、電氣部分

5、給排水部分

十二、組織機構與人力資源配置

（一）組織機構

1、項目法人組建方案

2、管理機構組織方案

（二）人力資源配置

1、生產作業班次

2、項目勞動定員

3、職工工資福利

4、員工來源及招聘方案

5、員工培訓

十三、數字光處理顯示項目實行進度

（一）建設工期

（二）項目實行進度

十四、招標方案

（一）編制招標計劃的根據

（二）招標內容

十五、數字光處理顯示項目投資估算

（一）項目投資估算根據

（二）項目建設投資估算

1、建筑工程費

2、設備及工器具購置費

3、安裝及裝修工程費

4、土地購置及整頓費

5、工程建設其他費用

6、基本預備費

7、漲價預備費

8、建設期利息

（三）流動資金估算

（四）項目總投資

（五）投資使用計劃

（六）貸款償還計劃

十六、數字光處理顯示項目融資方案

（一）資本金籌措

（二）債務資金籌措

（三）融資方案分析

十七、數字光處理顯示項目財務評價

（一）計算根據及有關闡明

1、項目測算參照根據

2、項目測算基本設定

（二）銷售收入、銷售稅金及附加和增值稅估算

1、銷售收入

2、銷售稅金及附加費用

（三）總成本費用估算

1、直接成本

2、工資及福利費用

3、折舊及攤銷

4、修理費

5、財務費用

6、其他費用

7、總成本費用

（四）財務評價報表

1、項目損益及利潤分派表

2、項目財務現金流量表

3、項目資本金財務現金流量表

（五）財務評價指標

1、投資利潤率，投資利稅率

2、財務內部收益率、財務凈現值、投資回收期

（六）不確定性分析

1、敏感性分析

2、盈虧平衡分析

（七）財務評價結論

（八）項目投資對企業發展H勺影響

1、募集資金運用對業務經營日勺影響

2、募集資金運用對財務狀況的影響

2.1對資產構造日勺影響

2.2對資本構造日勺影響

3、募集資金運用對經營成果日勺影響

3.1項目新增折舊攤銷及其影響

3.2對收入和利潤水平的影響

3.3對凈資產收益率日勺影響

4、大幅增長固定資產、無形資產及研發費用投入口勺必要性和合理性

十八、數字光處理顯示項目經濟效益與社會效益

（一）經濟效益

（二）社會效益

十九、數字光處理顯示項目風險分析

（一）項目風險原因識別

1、法律及政策風,險

2、市場風險

3、建設風險

4、環境保護風險

（二）項目風險防控措施

1、法律及政策風險防控措施

2、市場風險防控措施

3、建設風險防控措施

4、環境保護風險防控措施

二十、結論與提議

(-)結論

(二)提議

附表：

1、附表1項目建筑工程費估算表

2、附表2項目設備及工器具購置費估算表

3、附表3工程建設其他費用估算表

4、附表4流動資金估算表

6、附表5項目總投資估算表

6、附表6項目總投資使用計劃表

7、附表7項目貸款償還計劃表

8、附表8項目銷售稅金及附加費用

9、附表9項目攤俏估算表

10、附表10項目折舊估算表

11、附表11項目總成本費用估算表

12、附表12項目損益及利潤分派表

13、附表13項目財務現金流量表

14、附表14項目資本金財務現金流量表

附件：

1、項目立項（立案、核準）請示

2、企業執照及工商材料

3、場址測繪圖與建設地址圖

4、董事會投資決策

5、法人身份證復印件

6、開戶行資信證明

7、項目總平面布置圖

8、項目經辦人證件及法人委托書

10、土地房產證明及協議

11、企業近期財務報表或審計匯報

12、其他有關的申明、承諾及協議

13、財務評價附表

七、博思遠略IPO募投項目可研編制重點處理問題

博思遠略咨詢公司1產品服務定位研究

募投項目方案設計重點因素募投方向定位研究

I資源支撐體系研究

技術支撐體系研究

資金支撐體系研究

市場需求及銷售體系研究

\____________________________________________Z

博思遠略咨詢公司產業鏈上游掌控能力

募投項目實施能力研究技術生產能力

組織管理能力

財務支撐能力

技術創新能力

市場營銷能力

博思遠略咨詢公司項目總投資構成

募投項目經濟指標測算資金使用計劃

成本構成分析

收入構成分析

主要模塊指標測算

項目盈利能力評價

""博思遠略咨詢公司1發審規則分析

募投項目可］用邏輯分析］項目建設政策依據

市場發展可行性分析

風險及規避可行性分析

持續經營可行性分析

企業資源匹配可行性分析

技術支撐可行性分析

募投項目可研報告編制

項目備案

相關資料填報

上市團隊討論

后續執行建議

IPO上市項目可行性研究匯報按照建設性質可分為新建項目和改擴建項目（包括

技改），按照業務性質可分為有收入日勺生產經營類項目和無收入日勺研發營銷類項

RoIPO上市項目可行性研究匯報編制要點重要波及項目實行H勺必要性、市場容

量論證、投資方案的合理性、財務指標的承繼性、對企業發展的影響等。

第四部分博思遠略最新成功案例展示

一、行業構成

■生物醫藥

■現代農業

■救自培訓

■新材料

■精細化工

■高端裝備制造

■新能源

■文化創意

■節能環保

■智慧城市物聯網

二、區域構成

■北京

■上海

■江蘇

■四川

■浙江

■廣東

■福建

■其他

三、案例成果展示（包括但不限于）

北京某科技企業地震數據處理中心及研發中心項目

江蘇某企業一卡通系列產品生產項目

北京通州某企業軌道列車通信系統項目

河北某科技企業物聯網應用項目

廣東某企業柔性太陽能光伏組件細分市場調查項目

浙江某企業水處理設備生產及研發中心項目

山東某工程機械企業配套構造件項目

廣東某生物醫藥企業生殖健康醫療器械生產及研發中心項目

天津某企業發動機鋁合金缸體生產項目細分市場調查

福建某企業汽車起重機塑料板材配件項目

湖南某企業液壓齒輪油泵生產及研發中心項目

四川某企業恒溫器生產及研發中心項目

江蘇某企業湖泊藍藻治理技術及設備項目

廣東某企業功能性薄膜項目

浙江某企業塑料改性劑生產項目

第五部分博思遠略征詢企業簡介

一、企業基本狀況

北京博思遠略征詢有限企業（如下簡稱“博思遠略”）是依托國家科技部情報所、

人民大學、國家圖書館、國家工程技術數字圖書館、國家發改委等機構的資源與

專家人才優勢成立的高端智囊決策征詢機構。

博思遠略致力于為各級政府部門、內外資企業集團、成長期高科技企業、科班院

所、投資機構等提供360度全方位專業決策征詢服務，服務范圍波及產業研究

分析、市場調查與研究、項目投資分析（發改委甲級資質）、IPO上市征詢、市

場競爭情報分析、高新企業發展征詢、產業規劃征詢及管理征詢服務。在300

多種重要產業及其上下游衍生市場方面積累了豐富的研究經驗，尤其是在以節能

環境保護、新一代信息技術、生物、高端裝備制造、新能源、新材料、新能源汽

車為代表的新興產業方面，憑借專業數據庫資源、前瞻性研究措施、權威專家顧

問團體等優勢已成為中國最專業權威H勺研究機構之一。

截止2023年12月博思遠略平均每年承擔日勺重大項目可研匯報、項目申請匯報、

專題資金申請匯報編制項目有1200多項;每年協助3-4家高科技企業在中小板、

創業板IPO成功上市，研究成果通過證監會發審委及各大投資機構的嚴苛審核。

憑借360投資情報研究中心這一平臺，定期公布項目投融資信息，并擁有國內

最精確日勺高新項目投資數據庫，己成為國內影響力最大的投資機構及企業家交流

平臺。旗下產品品牌包括《博思遠略新興產業觀測》、《高科技企業財富月刊》、

《360投資情報研究》、《中國項目投資年度匯編（涵蓋七大新興產業）》、《行業

投資分析匯報（涵蓋3000多種細分市場）》以及每年定期舉行的I“中國高成長

企業投融資論壇”，該論壇已經成為透視國內高成長企業發展趨勢的風向標。

博思遠略擁有一支熟悉中國本土市場并深諳客戶需求H勺專業研究團體。他們具有

專業的市場研究、企業管理、政策研究、區域經濟、產業經濟、記錄學、投融資、

都市規劃、項目籌劃、工程技術等背景。每一位征詢顧問都是客戶的合作伙伴,

從初次需求溝通到最終項目匯報，從細分數據調研到詳細投資方案設計。博思遠

略提供日勺是中國市場研究和投融資征詢行業第一流的服務。

360市場研究網和360投資情報研究中心是博思遠略旗下領先的中國市場研究

與投資決策征詢領域的兩大門戶網站。以強大的投資數據庫為基礎，致力于為業

界人士提供最及時、精確、深入日勺市場情報，并整合十余年的）投資研究資源，傾

力打造具有豐富數據支持及深入分析的投資征詢專業化網站。

博思遠略一直堅持客觀、科學、嚴謹的研究和征詢態度、保持對市場敏銳日勺洞察

和深入分析但愿通過我們堅持不懈的努力，為中國經濟健康、高效、公平、穩

健發展和企'也向發展壯大做出自己的奉獻。

二、團體構成

目前，博思遠略IPO征詢團體由40多名專門從事IPO上市征詢工作的項目經理，

他們來自券商、設計院、征詢企業、市場調查企業、會計師事務所、律師事務所，

先后成功為150多家企業提供多種形式的IPO全程征詢、募投可研編制、上市

細分市場調