{財務管理財務報表}財會稅務財務報表分析2、企業編制財務報表的主要原因：況，對企業的管理者了解和改進企業的經營和管理都有著極3.信息可以定義為：信息是人們用以對客觀世界進行直接描述的4.對信息定義，應該掌握三點：第一章概論提要：2、企業編制財務報表的主要原因：況，對企業的管理者了解和改進企業的經營和管理都有著極3.信息可以定義為：信息是人們用以對客觀世界進行直接描述的4.對信息定義，應該掌握三點：第一章概論提要：2、企業編制財務報表的主要原因：況，對企業的管理者了解和改進企業的經營和管理都有著極3.信息可以定義為：信息是人們用以對客觀世界進行直接描述的4.對信息定義，應該掌握三點：3）財務信息的日常加工和再加工，是一個連續、循一是在財務報表所揭示信息的基礎上，生成更多的財務信息，從而達到充分利用財務信息；2）債權人：包括給企業提供貸款的機構或個人（貸款債權人）和以出售貨物或3）政府：主要指政府中管理經濟的綜合經濟在我國政府對經濟行使兩種職能：行政管理職能和國有資產管理職能。特定日期財務狀況和某一期間經營成果現金流量的文件。來源：務情況說明書至少多以下方面做出說明：：（資產負債表所揭示的財務信息1）企業擁構和分布情況，進一步揭示資產結構的合理性和資產2）資產的資金來源：債權人提供的貸款、企業所有者的投揭示企業融資結構的優劣，并可對企業的財務杠桿2）重要會計政策和會計估計及其變更情況、變更原因及其對財務狀況和經營成果的影響；4）關聯方關系及其交易說明；（二）企業收益性分析的意義（2001年1月浙江簡答）收益性分析通常分為若干項分析，包括的內容有：A、收益結構分析；B、獲利能力分析；C、利潤增減變動分析名詞解釋：收益結構是指收益組成項目的搭配及其排列。從不同角度進行項目搭配與排列，主營業務收益、其他業務收益、營業外收益、投資收企業經營對獲利的影響有：A.獲利水平B.財務安全性C.獲利持久、穩定性常見的比較標準分析利潤增減變動時，常見的比較標準有（A單選例題：通過兩期損益表的對比，可以立刻了解企業利潤增減變化的（C）相關因素）、銷售單價（正相關因素）、等級構成、（二）主要項目的因素分析（差額計算法）單位產品銷售利潤＝單位產品售價－單位銷售成本－單銷售成本變動影響的利潤=Σ（基期單位成本－報告期單位成本）×報告期銷售數量理解該公式時應該注意銷售成本相對于銷售利潤是負相關因素，所以公式用基期單位成本-報告期單位成本。教材例題就將這個順序弄錯了！（1）理解該公式時應該注意銷售費用相對于銷售利潤是費用－報告期銷售費用；（2）應該注意本教材將銷售費用總額看作是與銷售數量銷售單價變動影響的利潤=Σ（報告期單價－基期單價）×報告期銷售數量銷售單價變動影響的利潤=Σ（報告期單價－基期單價）×（1－基期消費稅稅率）×報告期（3）如果該產品屬于等級品，價格變動又可以分解成等產品等級構成變動對銷售利潤的影響=Σ（報告期實際等級構成的基期平均單價－基期等級產品等級價格變動對銷售利潤的影響=Σ（報告期實際等級構成的報告期平均單價－報告期產品等級構成變動對銷售利潤的影響=Σ（報告期實際等級構成的基期平均單價－基期等級產品等級價格變動對銷售利潤的影響=Σ（報告期實際等級構成的報告期平均單價－報告期銷售品種結構變動影響的銷售利潤=Σ基期單位產品銷售利潤×報告期銷售數量－基期銷售比例稅率變動影響的利潤=Σ報告期銷售收入×（基期消費稅率－報告期消費稅率）定額稅率變動影響的利潤=Σ報告期銷售數量×（基期單位稅額－報告期單位稅額）產品名稱銷售數量單位產品售價單位產品成本單位產品利潤銷售收入總產品名稱銷售數量單位產品售價單位產品成本單位產品利潤銷售收入總A、銷售數量變動對利潤的影響：（元）產品名稱銷售數量單位產品售價單位產品成本單位消費稅額單位產品利潤銷售收入總額銷產品名稱銷售數量單位產品售價單位產品成本單位消費稅額單位產品利A、銷售數量變動對利潤的影響：［這個問題今年不會考大的綜合分析題目，但是作為計算、單項分析題目還是完全可以的］分母中利息是長期借款利息，一般不包括短例題：能夠反映長期資金賺取利潤能力的財務比率是（B）平均數是本教材經常出現的概念，任何一個指標的平均數都用以下的求法：＝（則用期末數；資本結構大體一致時才具有可比性；3、補充：所有者權益收益率（所有者權益報酬），分子是凈利潤；分母是平均股東權益；剔除優先股因素；用EPS表示在自學考試《財務管理》教材中我們已經接觸過。EPS高，不一定每股股利就（2）如果分母過低，會產生一個沒有實際意義的過高的市盈率；例題（本例題僅作一般了解從事家電生產的A公司董事會正在考慮吸收合并一家同類型項目A公司B公司凈利潤00股本（普通股）0市盈率20（倍）15（倍）普通股股東權益報酬率956000－200000756000/×10025.2%＝（－）／普通股每股股利＝普通股股利總額／流通在外例題：普通股利通常是（B）），＝／（三）企業經營與利潤比率（考察企業經營分子：息稅前利潤（EBIT）（這是一個在教材中反復出現的指標，一定要牢牢記住）4、營業利潤率（銷售利潤率）分子實際上就是息稅前利潤（教材中稱為息前營業利潤），例題：營業利潤率也稱為銷售利潤率，其分子一般為（C）例題：企業營業利潤率與去年基本一致，而／（益的成本費用，因為在損益表上他們直接影值越高，說明企業為取得收益而付出的代價越小，企業獲利能力越強。2、（B）數值越高，說明投入企業資金的回報水A.普通股每股股利B.總資產利潤率C.資金收益率D.營業利潤率A.本月實際B.同行業同類產品實際C.本年計劃D.上年實際平均2、下列哪些財務比率數值越高越好，說明企業獲A.資本金收益率B.總資產利潤率C.營業利潤率D.成本費用利潤率E.市盈率A.因素分析法B.對比和趨勢分析C.差異及變動百分比法D.比率分析法A.表層原因B.外部環境問題C.內部管理問題D.深層原因5、影響銷售收入的因素包括（BCDE）A.單位成本B.銷售品種結構C.銷售數量D.銷售單價E.等級結構資料：華麗有限公司有關財務報表如圖所示：要求1）根據上述資料計算以下財務比率：毛利率、成本費用利潤率、營業利潤率、銷解答：（2）該公司獲利能力評價如下：款變現性極差其他應收款數額不應過大企業成本費用和利潤的調節根本沒有變現性待處理流動資產凈損失能否保障變現不4、經常會給你一個業務，讓你判斷這個業務發生以后，流動比率用例舉數據的方法進行判斷。1、將積壓的存貨若干轉為損失，將會（C典型例題：指出下列會計事項對有關指標的影響，假設原來的流動比率為1.增加用＋表示，＋＋＋（四）流動比率、速動比率和現金比率的相互關系簡答準備和存貨四個項目。要求：計算存貨和應收賬）＝單選例題：3、企業償還到期債務時要以貨幣資金支付，當企業有賬面利潤時，6、為使報表使用者掌握資產的變現能力，對流動資以從另一個側面進一步揭示影響當期流動資產變動的（B）7、為揭示不同項目的變化對當期流動資產總額增2、類型：保守型融資結構（低財務風險、高資金成本）、（二）融資結構分析的目的及其對長期償債（一）融資結構的類別比重分析（按照大類分析）（二）融資結構項目的比重分析（按照小項分析）（二）融資結構調整2、類型：保守型融資結構（低財務風險、高資金成本）、（二）融資結構分析的目的及其對長期償債（一）融資結構的類別比重分析（按照大類分析）（二）融資結構項目的比重分析（按照小項分析）（二）融資結構調整（五）利息保障倍數（已獲利息倍數）利息保障倍數＝EBIT／I益（不考慮未提及的其他稅費所得稅率為33假定經調整后的應納稅所得額正好等于稅前會計利潤，公司的所得稅費用采用應付稅款法進行會除提取盈余公積、向股東支付現金股利外，其余均總額與凈利潤項目3）計算下列指標：年末流動比率、速動比率和現金比率；利息保障倍數和年末產權比率；應收賬款周轉率和存解答：計算資產負債表中有關項目的數據：1存貨周轉率56500×（1－40%)]÷2200＋1374218.97次（七）長期負債比率（比重）單選例題：這種調整主要視負債比例的界限是否（B）2、非彈性融資不包括（E）A.股本B.資本公積C.盈余公積D.長期應付款E.長期借款3、資產負債表上的資產價值主要是以歷史成本為基A.有形凈值債務比率B.資產負債比率C.產權比率D.利息保障倍數A.非彈性融資B.彈性融資C.剛性融資D.彈性融資與非彈性融資之和A.權益乘數B.已獲利息倍數C.所有者權益比率D.有形凈值債務率（B）營風險。2、對企業所有者或者股東有助于判斷企業財務的安全性產的收益能力，可用以進行相應的投資決策。3、對企業債權人有證程度或其安全性，可用以進行相應的信用決策。4、對政府及有是否穩定，財務狀況是否良好，有利于宏觀管理、控制和監管。5產抵扣一定時期收益的資產非商品類存貨資產、固定資產、）＝（2）銷售收入凈額＝銷售收入－銷售折扣－銷售折讓－利潤是不同的概念銷售利潤＝銷售收入－銷售成本－銷售費用－銷售（5）企業的總資產周轉率反映總資產的周轉速度，該比率越高，（3）天數與次數的乘積是定值，但不能說是倒數（3）賒銷收入凈額＝銷售收入－現銷收入－銷售退回－銷售折讓現銷收入數據，則可以不扣除；賬款以外的其他速動資產忽略不計，計算該公司應收賬款＝（）／計算存貨周轉率的分子一定要用銷售成本（主營業務成本）來源：營業周期＝存貨周轉天數＋應收賬款周轉天數來源：典型例題：華豐公司的財務資料如下：來源：率8）銷售成本率。＝（）／（8）銷售成本率＝1－2575%企業總資產利潤率越高，表明其資產管理效益越好，其盈利典型例題：某公司簡化的資產負債表如下：述資料，填充該公司資產負債表的空白部分（要求在表外保留解答：計算過程：流動資產利潤率＝利潤總額／平均流動資產利潤總額多指流動資產利潤率＝利潤總額／平均固定資產利潤總額多指2、下列不屬于資產利潤率分析的財務比率是A.總資產利潤率B.固定資產利潤率C.銷售凈利率D.流動資產利潤率4、企業在一定銷售水平上，盡可能增加無風險或少風險的資產比構即為（B）A.優化資產結構B.改善財務狀況C.加速資金周轉D.宏觀管理A.資本的保金制度B.財務的安全性C.債權的物資保證程度D.資產的收益能力3、反映企業資產管理效果的財務比率主要有（ABCE）A.總資產周轉率B.營業周期C.應收帳款周轉率D.速動比率E.存貨周轉率A.存貨周轉越快，流動資金收益越高B.收帳越迅速，帳齡期限越長C.資產流動性越強，短期償債能力越強D.帳款回收率越高，收款費用和壞賬損E.帳款周轉次數越多，企業管理效率越高A.越強，資產風險降低B.越低，資產風險降低C.流動資產的占用相對越多D.流動資產的占用相4、我國的現金流量表將現金流量分為：A、經營活動產生的現金流量現金流量；C、籌資活動產生的現金流量注意現金的取數來源經營活動凈現金比率＝經營活動凈現金流量經營活動凈現金比率＝經營活動凈現金流量長期償債能力到期債務本息償付比率＝經營活動凈現必須是現今利息支付現金股利比率＝經營活動凈現金流量／現金股利＝（）／（凈利潤現金保證比率越高，說明凈利潤中已經收到A.庫存現金B.銀行存款C.3個月內到期的債券投資D.A.現金比率B.經營活動凈現金比率C.速動比率D.利息保障倍數第一節綜合分析的意義和特征％，%)]=7.2%×1.11×2.38＝17.01%收比較慢。權益乘數低于同業水平，因其負-61.36.81%×1.07×2.58＝18.80%降，主要原因是固定資產和存貨周轉率下降今年考杜邦法大題目的可能性小，不過還是應該關最后一章今年復習的重點就在第三節，有考察簡答題目2、根據各項比率的重要程度，確立其重要5、計算綜合系數。這一綜合系數可作為綜合評價企2、在進行趨勢分析時，通常采用的比較標準是4、采用共同比財務報表進行比較分析的主要優點是（C）8、成本構成中除了直接材料、直接人工和制造費用特殊的費用，可從制造費用中分離出來單獨立項。這個說法的依據是（B）。9、制造費用或管理費用項目中，有的項目往往有較負債率為（C）解答：5004－2250萬股A.資產的周轉能力B.資產的獲利能力C.資產的流動性程度D.債務償還時間的長短20、下列反映企業盈利能力的財務比率中，反映投購入的存貨，它對速動比率的影響是（B）A.速動比率大于1B.現金比率大于1C.營運資金大于23、如果在價格持續上漲前，把存貨估價（D）。A.增大流動比率和存貨周轉次數B.降低流動比率和存貨周轉率C.增大流動比率，降低存貨周轉次數D.降低流動比率，增大存貨周A.固定成本B.變動成本C.半變動成本D.直接成本A.增加銷貨B.加速折舊C.降低單位成本D.提高售價A.平均收款期B.銷售利潤率C.流動比率D.產權比率2、對股東權益報酬率具有決定性影響的因素包A.銷售凈利率B.主權資本凈利率C.總資產利潤率D.資產周轉率E.權益乘數3、下列說法正確的是（ABE）。A.在計算股東權益報酬率時，分子中凈利潤應使用稅后利潤。B.流通在外股數不同于已發行股數，它不包括已發行又購回的庫藏股數。C.普通股每股收益是用凈利潤與優先股股利的差除以已發行股數。E.毛利率與銷售成本率的和為1.4、下列敘述正確的是（BC）。B.資產負債表的共同比報表以資產總額為基數。C.損益表的共同比報表以產品銷售收入總額為基數。E.比較共同比財務報表只能看出差異，不能看出趨勢。5、影響長期償債能力的因素有（ABCE）。A.資產價值B.長期經營性租賃C.或有事項和承諾事項D.企業商業信用E.承擔擔保責任6、影響速動比率的因素有（ACDE）7、妨礙應收賬款周轉率指標正確反映資金管理效率的因素有（ABCE）8、財務報表分析的目標是（ACDE）9、財務報表分析的基本方法有（ACE）A.產權比率B.資產負債率C.利息保障倍數D.營運資金與長期負債比率：（A.權益乘數大則財務風險大B.權益乘數大則權益凈利率大C.權益乘數等于資產權益率的倒數D.權益乘數大則資產凈：（A.加強銷售管理，提高銷售凈利率B.加強資產管理，提高資產利用率和周轉率C.加強負債管理，降低資產負債率D.提高產權比率E.以上都不能21、產品成本分析中，常用于比較的成本標準有（ABCE）E因素分析法27、影響企業長期償債能力的報表外因素可能有（ABE）28、某零售企業采用現金銷售方式，應收賬款29、側重于分析企業短期償債能力的財務指標有（BCE）（ABCD）難以或不準備迅速變換為現金的，這樣的資產有（ABCE）素有（BCD）33、一般而言，企業的直接融資的形式有（ABCE）35、下列指標中比率越高，說明償債能力越強的有（A37、融資結構的流量調整是調整企業現有資產數量，常用的方法有38、有可能減弱企業的長期償債能力的因素有（ABCDE）素是（ABCD）有()41、資產負債比例過高時，為改變不佳財務形42、下列項目中，影響總資產收益率的有()43、對于企業債權人而言，進行資產結構和資產管理效果47、下列關于流動資產利潤率正確表述應該測。它以總投資收益率和主權資本（股本）的分析。收益性分析是財務報表分析的核心：（；（競爭能力。企業收益性分析實際上是一種綜在實務中，收益性分析通過分成若干專項分獲得能力分析等）對企業收益進行綜合評價，得出評價結論。？（??應付賬款?固定資產凈值58800實收資本補充資料1）年末流動比率1.52）產權比率0.83）以銷售額和年末存貨計算的2、有形凈值債務比率：是將無形資產、遞延資產從所有者式為：3、實際成本降低率：是可比產品實際成本降低