鋼鐵行業年度風險評估分析報告d鋼鐵行業年度風險評估分析報告d鋼鐵行業年度風險評估分析報告d摘要本報告所分析的鋼鐵行業是指《國民經濟行業分類》(GB/T4754-2002)中的黑色金屬冶煉及壓延加工業，行業代碼為32。按照國民經濟分類標準，黑色金屬冶煉及壓延加工業包括煉鐵、煉鋼、鋼壓延加工、鐵合金冶煉等4個子行業，見下表。鋼鐵行業子行業分類行業及代碼子行業及代碼行業描述32黑色金屬冶煉及壓延加工業3210煉鐵指用高爐法、直接還原法、熔融還原法等，將鐵從礦石等含鐵化合物中還原出來的生產過程。3220煉鋼指利用不同來源的氧（如空氣、氧氣）來氧化爐料（主要是生鐵）所含雜質的金屬提純過程，稱為煉鋼活動。3230鋼壓延加工指通過熱軋、冷加工、鍛壓和擠壓等塑性加工使連鑄坯、鋼錠產生塑性變形，制成具有一定形狀尺寸的鋼材產品的生產活動。3240鐵合金冶煉指鐵與其他一種或一種以上的金屬或非金屬元素組成的合金生產活動。數據來源：國家統計局一、行業地位依然穩定2009年1-9月，次貸危機引發的全球性金融危機對國內外的經濟增長造成不利影響，增速普遍下降。在經濟環境變化較大的影響下，我國鋼鐵行業遭遇了較大的困難和挑戰，供需矛盾突出、價格出現劇烈波動，鋼鐵行業的生產經營不理想。2009年1-8月，鋼鐵行業的工業總產值同比下降了14.13%，因而使其占GDP比重下滑至13.51%，但行業在國民經濟中的地位還是比較穩定的。二、發展環境持續改善2009年1-9月，國內生產總值217817億元，按可比價格計算，同比增長7.7%，比上半年加快0.6個百分點。分季度看，一季度增長6.1%，二季度增長7.9%，三季度增長8.9%。分產業看，第一產業增加值22500億元，增長4.0%；第二產業增加值106477億元，增長7.5%；第三產業增加值88840億元，增長8.8%。數據來源：國家統計局1990-2009年9月中國GDP及其增速三、規模擴張速度放緩從近幾年鋼鐵行業的發展情況看，鋼鐵行業的擴張速度較快，行業規模不斷擴大。分析具體的數據，規模以上企業數量保持了穩步增長的趨勢；從業人員近兩年小幅下降，行業的生產效率提高；資產和負債在2009年的增速有下滑，這主要受到經濟環境的負面影響；同時，由于鋼材價格的大幅波動，造成鋼鐵行業的利潤總額也急劇下降。數據來源：國家統計局2005-2009年8月鋼鐵行業資產及負債變化趨勢四、產量和表觀消費量快速增長從鋼鐵行業的產量看，2009年來，我國鋼鐵行業的生產逐漸升溫，超出市場預期。2009年1-10月，生鐵、粗鋼和鋼材累計產量分別是45533.27萬噸、47247.38萬噸和56540.41萬噸，增速分別是13.80%、10.50%和15.40%。與2008年的生產相比，今年前10月的鐵、鋼、材生產仍有快速增長，可見國家大規模的經濟刺激計劃對鋼鐵行業的積極效果明顯。2005-2009年鋼鐵行業產量情況單位：萬噸，%生鐵粗鋼鋼材產量增速產量增速產量增速200533040.4731.1934936.1528.233711724.81200640416.722.3241878.219.8746685.425.78200746944.616.1548924.116.8256460.820.94200847067.41-0.2050048.801.1058177.303.602009.1-1045533.2713.8047247.3810.5056540.4115.40數據來源：中國鋼鐵工業協會2009年1-10月，鋼鐵行業的表觀消費量（含重復材）是56186.28萬噸，同比增長25.34%，比2008年增長率提高了21.65個百分點。2009年來，由于鋼材的出口大幅下降，而產量快速增長，從而使鋼材的表觀消費量快速增長。2009年，出口對鋼材的消化能力減弱，鋼材消費以國內市場為主。2005-2009年鋼材表觀消費量單位：萬噸產量進口量出口量凈進口量表觀消費量200537117.022582205253037647.02200646685.4318514301-245044235.43200756460.816876265-457851882.8200858177.3015395918-437953798.32009.1-1056540.411486.081840.21-354.1356186.28數據來源：中國鋼鐵工業協會五、產銷率小幅下降從鋼鐵行業的成品鋼材產銷率看，近幾年起伏較大，2005年產銷率是近幾年的高點，2007、2008年的產銷率處于較高水平。2009年1-9月，由于鋼材市場的供需矛盾突出，鋼鐵企業的產量快速增長，導致鋼材產品的產銷率下降，比2008年下滑了0.4個點。但同時，在國家的大規模經濟刺激計劃拉動下，鋼材需求增加，從而使成品鋼材的產銷率保持在99%的高水平。數據來源：國家統計局2004-2009年鋼鐵行業成品鋼材產銷率變化趨勢六、價格低位震蕩運行從價格變化趨勢看，2008年末鋼材價格處于當年低價位，2009年1月份價格出現一波上揚，2月以來連續3個月下滑，整體處于低位盤整，5月以來持續三個月小幅度回升，進入8月上旬價格反彈后，中下旬回調，9月價格繼續下降，一直持續到10月中旬，然后價格才有所回升，但整體處于低位震蕩調整的態勢。數據來源：中國鋼鐵工業協會2007-2008年國內鋼材綜合價格指數七、出口數量大幅減少2009年1-10月，我國鋼材產品的進口數量是1486.08萬噸，同比增長10.61%，但同時由于進口價格的下跌，導致進口金額出現較大幅度下降，下降幅度是17.97%。2009年來，由于國際鋼材價格大幅下降，國內外產品價格出現倒掛的情況，從而使部分產品出現進口回流，這也是進口數量出現同比增長的主要原因。鋼鐵產品進口數量的增加，對國內鋼鐵市場造成了沖擊，加劇了國內鋼材的供需矛盾。2002-2009年我國鋼材進口情況單位：萬噸，億美元進口量增速進口額增速2002244942.2123.66382003371751.8199.1661.120042930-21.2207.8764.420052582-11.9246.0818.420061851-28.3198.28-19.420071687-8.9205.533.720081539-8.79233.4213.572009.1-101486.0810.61163.89-17.97數據來源：中國鋼鐵工業協會2009年1-10月，我國鋼材產品的出口數量是1840.21萬噸，同比下降65.33%；出口金額由于出口鋼材數量的大幅下降而下降了68.35%。出口下降的主要原因是：國際市場明顯萎縮，外幣貶值和人民幣升值，國際市場鋼材價格大跌，國際貿易保護主義加劇，我國高端產品的品種質量與國際水平尚有差距，以及我國鋼材出口政策未能及時調整等。2002-2009年我國鋼材出口情況單位：萬噸，億美元，%出口量增速出口額增速200254515.221.8317.1200369627.531.0542.220041423104.683.36168.52005205244.2130.8056.920064301109.6262.43100.72007626545.7441.3368.220085918-5.54633.7343.602009.1-101840.21-65.33175.86-68.35數據來源：中國鋼鐵工業協會八、行業財務狀況表現較差2009年1-8月，鋼鐵行業的整體運行受到經濟環境的負面影響，行業的生產經營面臨較大的困難和挑戰，行業效益下滑，發展速度減緩。從具體指標來看，2009年1-8月，鋼鐵行業的盈利能力下降；營運能力相對穩定；償債能力下滑；發展能力指標下降；鋼鐵行業的財務狀況表現較差。2005-2009年8月鋼鐵行業主要財務指標對比分析2009年8月2008年11月2007年11月2006年2005年盈利能力銷售毛利率(%)6.468.6410.6510.299.85銷售利潤率(%)1.713.515.485.244.86資產報酬率(%)3.096.187.987.206.54償債能力負債率（%）63.8264.0761.7361.2260.72虧損面（%）29.7723.5016.8322.2725.30利息保障倍數（倍）2.423.795.615.605.91發展能力應收帳款增長率（％）-4.8431.1315.6819.9632.48利潤總額增長率（％）-71.74-13.7047.1830.63-4.38資產增長率（％）8.6823.6128.0818.8225.50銷售收入增長率（％）-14.8334.5037.7019.7029.57營運能力應收帳款周轉率（次）26.1628.9527.8724.6724.60產成品周轉率（次）22.1420.1620.6021.5020.46流動資產周轉率（次）2.613.052.912.772.71數據來源：國家統計局九、行業運行風險仍然存在2010年，鋼鐵行業面臨的不確定性因素仍較多，風險仍然存在。鋼鐵行業存在的主要風險有：國內外經濟波動的風險；供需矛盾突出的風險；政策限制的風險；企業生產成本增加的風險；國際鋼材需求的恢復仍存在不確定性的風險；結構性產能過剩和周期性產能過剩的風險等。從整體上看，鋼鐵行業的風險評級是中級，機會與風險并存，可選擇性介入。鋼鐵行業整體是屬于維持類行業，并有選擇性的支持類行業，主要原因是：鋼鐵行業作為我國國民經濟的重要行業，還處于從鋼鐵大國向鋼鐵強國轉變的成長階段。目前，鋼鐵行業的發展進入風險期，而這也是行業進行產業結構調整，產品優化升級的機遇期。通過支持符合行業發展趨勢的項目和企業，將會有良好的回報。鋼鐵行業各項評級因素判斷結果行業評價指標行業現狀權重評分生命周期成長15%0.95供需狀況、總量預期供需矛盾有改善15%0.90國家政策支持程度較大15%0.95產品替代可能性小12.5%0.95行業壁壘較高12.5%0.95與經濟周期同步性與經濟周期同處于觸底回升階段15%0.90廠商議價能力及成本控制能力一般15%0.90綜合評分0.93十、2010年鋼鐵行業信貸建議2010年，鋼鐵行業的信貸總體原則是：關注大型優勢鋼鐵企業的信貸需求，選擇具有產品結構優勢的企業，關注具有資源優勢的企業，支持高附加值產品和技改升級項目，謹慎對待擁有落后產能的企業的信貸項目，選擇性參與大型實力鋼鐵企業的兼并重組項目。

目錄TOC\h\z\t"標題1,1,標題2,2,標題3,3"第一章鋼鐵行業基本情況 1第一節鋼鐵行業的定義及分類 1第二節2009年鋼鐵行業在國民經濟中的地位 1第二章2009年鋼鐵行業發展環境分析 4第一節2009年宏觀經濟環境分析 4一、宏觀經濟運行 4二、金融運行及貨幣政策 8第二節2009年鋼鐵行業政策環境分析 11一、重點政策匯總 11二、重點政策及重大事件分析 12三、政策未來發展趨勢 16第三節2009年鋼鐵行業社會環境分析 17一、行業發展社會環境概述 17二、具體社會環境分析 17第四節2009年鋼鐵行業技術環境分析 18一、行業主要技術術語及簡要解釋 18二、行業生產工藝技術 20三、2009年行業勞動生產率 21四、行業技術未來發展趨勢預測 22第三章2009年鋼鐵行業發展情況分析 25第一節2009年鋼鐵行業規模分析 25第二節2009年鋼鐵行業供給分析及預測 26一、供給總量及速率分析 26二、供給結構變化分析 27三、供給預測 31第三節2009年鋼鐵行業需求分析及預測 33一、需求總量及速率分析 33二、需求結構變化分析 35三、需求預測 35第四節2009年鋼鐵行業市場分析 36一、供需平衡分析及預測 36二、價格變化分析及預測 39第五節2009年鋼鐵行業投融資情況分析 40一、行業資金渠道分析 40二、固定資產投資分析 41三、兼并重組情況分析 42四、行業投資特點分析 43第六節2009年鋼鐵行業運行主要特點 43一、鋼鐵生產總量過高，供給大于需求 43二、鋼鐵產品出口大幅度下降，進口明顯上升 44三、國內市場需求增長，但供需矛盾仍十分突出 44四、大中型鋼鐵企業盈利下滑，虧損面擴大 44五、鐵礦石超量進口，貿易秩序混亂 44第四章行業競爭狀況分析 46第一節2009年鋼鐵行業集中度情況分析及預測 46第二節2009年鋼鐵行業進入與退出壁壘分析 47一、進入壁壘分析 47二、退出壁壘分析 47第三節2009年鋼鐵行業競爭結構分析 48一、“波特五力”模型分析 48二、行業當前競爭特點總結 50第四節2009年鋼鐵行業生命周期分析 50第五章2009年鋼鐵行業全球市場及我國進出口情況分析 53第一節2009年鋼鐵行業全球市場情況分析 53一、全球鋼鐵產能利用率情況 53二、全球主要國家生產情況分析 53三、鋼鐵行業全球市場發展趨勢預測 54四、鋼鐵行業全球貿易政策分析 55第二節2009年鋼鐵行業進口情況分析 56一、進口數量分析 56二、進口結構分析 57三、2010年進口預測 58第三節2009年鋼鐵行業出口情況分析 59一、出口數量分析 59二、出口結構分析 59三、2010年出口預測 61第六章2009年鋼鐵行業產業鏈分析 62第一節鋼鐵行業產業鏈介紹 62第二節2009年鋼鐵行業上游產業分析 62一、鐵礦石行業發展情況分析 62二、焦炭行業發展情況分析 69第三節上游行業對鋼鐵行業的影響分析 75第四節2009年鋼鐵行業下游產業分析 75一、房地產行業發展情況分析 76二、機械行業發展情況分析 78三、汽車行業發展情況分析 82第五節下游行業對鋼鐵行業的影響分析 86第七章2009年鋼鐵行業財務狀況分析 87第一節2009年鋼鐵行業三費變化情況 87第二節2009年鋼鐵行業經營效益分析 88一、鋼鐵行業效益狀況 88二、行業盈利能力分析 89三、行業營運能力分析 89四、行業償債能力分析 90五、行業發展能力分析 91第三節2009年鋼鐵行業財務狀況總體評價 91第八章2009年鋼鐵行業區域發展情況分析 93第一節鋼鐵行業區域分布總體分析 93一、鋼鐵行業區域分布特點分析 93二、行業規模指標區域分布分析 94三、行業效益指標區域分布分析 95第二節河北省鋼鐵行業發展分析及預測 97一、河北省鋼鐵行業的規模及地位變化 97二、河北省鋼鐵行業經濟運行狀況分析 97三、河北省鋼鐵行業發展趨勢預測 98第三節江蘇省鋼鐵行業發展分析及預測 99一、江蘇省鋼鐵行業的規模及地位變化 99二、江蘇省鋼鐵行業經濟運行狀況分析 100三、江蘇省鋼鐵行業發展趨勢預測 100第四節遼寧省鋼鐵行業發展分析及預測 101一、遼寧省鋼鐵行業的規模及地位變化 101二、遼寧省鋼鐵行業經濟運行狀況分析 102三、遼寧省鋼鐵行業發展趨勢預測 102第九章2009年鋼鐵行業子行業發展情況分析 103第一節煉鐵行業發展情況分析 103一、行業規模 103二、供求狀況 104三、財務情況 107四、運行特點 108五、發展趨勢 108第二節煉鋼行業發展情況分析 109一、行業規模 109二、供求狀況 109三、財務情況 112四、運行特點 113五、發展趨勢 113第三節鋼壓延加工行業發展情況分析 113一、行業規模 113二、供求狀況 114三、財務情況 117四、運行特點 117五、發展趨勢 118第四節鐵合金冶煉行業發展情況分析 118一、行業規模 118二、供求狀況 119三、財務情況 122四、運行特點 122五、發展趨勢 123第十章2009年鋼鐵行業企業發展情況分析 124第一節企業總體特征分析 124一、總體分析 124二、規模特征分析 124三、所有制特征分析 125第二節行業內上市公司綜合排名及各項指標排名 127一、總資產排名 127二、銷售收入排名 128三、凈利潤排名 129四、凈利潤增長率排名 130五、綜合排名 131第三節寶鋼股份發展情況分析 132一、企業簡介 132二、股權關系結構 132三、經營狀況分析 133四、主導產品分析 134五、企業經營策略和發展戰略分析 135六、SWOT分析 135七、企業競爭力評價 135第四節鞍鋼股份發展情況分析 136一、企業簡介 136二、股權關系結構圖 136三、經營狀況分析 137四、主導產品分析 138五、企業經營策略和發展戰略分析 138六、SWOT分析 139七、企業競爭力評價 140第五節武鋼股份發展情況分析 140一、企業簡介 140二、股權關系結構圖 141三、經營狀況分析 141四、主導產品分析 142五、企業經營策略和發展戰略分析 143六、SWOT分析 143七、企業競爭力評價 143第十一章2010年鋼鐵行業風險分析 145第一節宏觀經濟波動風險 146第二節政策風險 147第三節技術風險 148第四節供求風險 148第五節相關行業風險 149第六節區域風險 149第七節產品結構風險 150第八節兼并重組風險 150第十二章投資及信貸建議 152第一節行業總體授信原則 152第二節鼓勵類信貸政策建議 152第三節允許類信貸政策建議 154第四節限制類信貸政策建議 154第五節退出類信貸政策建議 156

附表TOC\h\z\t"表題"\c表1 鋼鐵行業子行業分類 1表2 2005-2009年鋼鐵行業工業總產值占GDP比重 2表3 鋼鐵行業對國民經濟的作用和貢獻 2表4 2009年鋼鐵行業相關政策匯總 11表5 鋼鐵行業社會環境因素分析 17表6 鋼鐵行業主要技術術語、簡寫及解釋 18表7 2005-2009年我國鋼鐵行業全行業人均粗鋼產量 22表8 2005-2009年8月鋼鐵行業主要指標統計 25表9 2005-2009年鋼鐵行業工業總產值 26表10 2005-2009年鋼鐵行業產量情況 27表11 2005-2009年薄板材產量 28表12 2005-2009年中厚板產量 28表13 2005-2009年普通建筑用鋼材產量 29表14 2005-2009年無縫鋼管、焊接鋼管產量 29表15 我國主要鋼材品種自給率水平 30表16 2009年中國投產煉鐵高爐列表 31表17 2009年中國投產鋼材生產線列表 31表18 鋼鐵行業產值預測表 33表19 鋼鐵行業供給預測表 33表20 2005-2009年鋼鐵行業銷售收入情況 34表21 2005-2009年鋼材表觀消費量 34表22 2009年鋼材細分品種表觀消費量情況 35表23 2010年鋼鐵行業銷售收入預測值 36表24 2010年中國鋼材需求量（表觀消費量）預測值 36表25 2009年全國主要城市主要鋼材品種庫存情況 38表26 2007-2011年中國鋼鐵行業單位投資金額分析 41表27 2005-2009年10月鋼鐵行業固定資產投資情況 42表28 2009年鋼鐵行業主要兼并重組情況 42表29 鋼鐵替代品分析 50表30 鋼鐵產業生命周期特征分析 51表31 2008-2009年上半年全球鋼鐵生產能力年度平均利用率 53表32 2009年各國或地區發布的主要鋼鐵貿易政策 55表33 2002-2009年我國鋼材進口情況 57表34 2009年1-10月我國鋼材分品種進口數量 57表35 2009年1-10月中國鋼材分國別進口情況 58表36 2002-2009年我國鋼材出口情況 59表37 2009年1-10月我國鋼材分品種進口數量 59表38 2009年1-10中國鋼材分國別出口情況 61表39 2005-2009年8月鐵礦采選行業規模指標 63表40 2005-2009年8月鐵礦采選行業工業總產值情況 64表41 2005-2009年8月鐵礦采選行業銷售收入情況 66表42 2009年國內鐵精粉平均價格變化情況 67表43 2005-2009年8月鐵礦采選行業效益分析 68表44 2005-2009年8月煉焦行業規模指標 69表45 2005-2009年8月煉焦行業工業總產值情況 70表46 2001-2009年我國焦炭產量和表觀消費量 71表47 2005-2009年8月煉焦行業銷售收入情況 72表48 2009年國內冶金焦參考價格 73表49 2005-2009年8月煉焦行業效益分析 74表50 2005-2009年8月機械行業主要指標統計 78表51 2005-2009年8月機械行業銷售收入情況 80表52 2005-2009年9月機械行業進出口情況 80表53 2005-2009年8月機械行業效益分析 81表54 2005-2009年8月汽車行業主要指標統計 82表55 2005-2009年8月汽車行業工業總產值情況 83表56 2005-2009年8月汽車行業銷售收入情況 84表57 2005-2009年8月機械行業效益分析 85表58 2005-2009年鋼鐵行業三費變化情況 87表59 2005-2009年8月鋼鐵行業經營效益指標 89表60 2005-2009年8月鋼鐵行業盈利能力指標 89表61 2005-2009年8月鋼鐵行業營運能力指標 90表62 2005-2009年8月鋼鐵行業償債能力指標 90表63 2005-2009年8月鋼鐵行業發展能力指標 91表64 2005-2009年8月鋼鐵行業主要財務指標對比分析 92表65 2009年1-10月全國主要地區粗鋼和鋼材產量情況 93表66 2009年1-8月鋼鐵行業資產區域分布情況 94表67 2009年1-8月鋼鐵行業銷售收入區域分布情況 95表68 2009年1-8月鋼鐵行業盈利區域分布情況 95表69 2009年1-8月鋼鐵行業不同區域虧損情況對比 96表70 2005-2009年8月河北鋼鐵行業主要財務指標對比分析 98表71 2005-2009年8月江蘇鋼鐵行業主要財務指標對比分析 100表72 2005-2009年8月江蘇鋼鐵行業主要財務指標對比分析 102表73 2005-2009年8月煉鐵行業主要指標統計 103表74 2005-2009年8月煉鐵行業工業總產值情況 104表75 2005-2009年8月煉鐵行業銷售收入情況 105表76 2005-2009年生鐵表觀消費量情況 106表77 2009年國內主要地區平均生鐵參考價格 106表78 2005-2009年8月煉鐵行業效益分析 107表79 2005-2009年8月煉鐵行業虧損情況 108表80 2005-2009年8月煉鋼行業主要指標統計 109表81 2005-2009年8月煉鋼行業工業總產值情況 110表82 2005-2009年8月煉鐵行業銷售收入情況 111表83 2005-2009年8月煉鋼行業效益分析 112表84 2005-2009年8月煉鋼行業虧損情況 113表85 2005-2009年8月鋼壓延加工行業主要指標統計 114表86 2005-2009年8月鋼壓延加工行業工業總產值情況 114表87 2005-2009年8月鋼壓延加工行業銷售收入情況 116表88 2005-2009年8月鋼壓延加工行業效益分析 117表89 2005-2009年8月鋼壓延加工行業虧損情況 117表90 2005-2009年8月鐵合金冶煉行業主要指標統計 118表91 2005-2009年8月鐵合金冶煉行業工業總產值情況 119表92 2005-2009年8月鐵合金冶煉行業銷售收入情況 120表93 2004-2009年鐵合金表觀消費量情況 121表94 2005-2009年8月鐵合金冶煉行業效益分析 122表95 2005-2009年8月鐵合金冶煉行業虧損情況 123表96 2009年鋼鐵行業內不同規模企業資產情況 124表97 2009年鋼鐵行業內不同規模企業虧損情況 125表98 2009年鋼鐵行業內不同規模企業盈利情況 125表99 2009年鋼鐵行業內不同所有制企業資產情況 126表100 2009年鋼鐵行業內不同所有制企業虧損情況 127表101 2009年鋼鐵行業內不同所有制企業盈利情況 127表102 2009年前三季度鋼鐵行業上市公司總資產排名 127表103 2009年前三季度鋼鐵行業上市公司主營收入排名 128表104 2009年前三季度鋼鐵行業上市公司凈利潤排名 129表105 2009年前三季度鋼鐵行業上市公司凈利潤增長率排名 130表106 2009年前三季度鋼鐵行業上市公司主要指標加權排名 131表107 寶山鋼鐵股份有限公司前十大股東 132表108 2005-2009年9月寶鋼股份財務狀況 133表109 2007-2009年6月寶鋼股份主營收入構成情況 134表110 寶鋼股份SWOT分析表 135表111 鞍鋼股份有限公司前十大股東 136表112 2005-2009年9月鞍鋼股份財務狀況 137表113 2007-2009年6月鞍鋼股份主營收入構成情況 138表114 鞍鋼股份SWOT分析表 139表115 武漢鋼鐵股份有限公司前十大股東 141表116 2005-2009年9月武鋼股份財務狀況 142表117 2007-2009年6月武鋼股份主營收入構成情況 142表118 武鋼股份SWOT分析表 143表119 鋼鐵行業各項評級因素判斷結果 145表120 鋼鐵行業主要風險因素分析 145

附圖TOC\h\z\t"圖題"\c圖1 1990-2009年9月中國GDP及其增速 4圖2 2007年以來城鎮固定資產投資累計增速情況 5圖3 2007年以來工業增加值增速情況 6圖4 2000-2009年中國社會消費品零售總額及增速 7圖5 2008-2009年我國進出口月度增速情況 7圖6 2007-2009年CPI、PPI走勢 8圖7 2009年我國貨幣供應量增速 9圖8 2007-2009年我國月度信貸投放規模 9圖9 2008-2009年人民幣對美元匯率走勢 10圖10 中國降雪分布的衛星圖 18圖11 鋼鐵生產工藝流程圖 20圖12 2005-2009年8月鋼鐵行業資產及負債變化趨勢 25圖13 2005-2009年鋼鐵行業工業總產值變化趨勢 26圖14 2005-2009年粗鋼及鋼材產量情況 27圖15 2005-2009年鋼鐵行業銷售收入變化趨勢 34圖16 2003-2009年鋼鐵行業產能利用率情況 37圖17 鋼鐵生產、消費和庫存的形成 37圖18 2004-2009年鋼鐵行業成品鋼材產銷率變化趨勢 38圖19 2007-2008年國內鋼材綜合價格指數 39圖20 2009年主要鋼材品種價格變化趨勢 40圖21 2002-2009年鋼鐵行業前十家企業粗鋼產量集中度水平 46圖22 行業競爭結構 48圖23 產業生命周期 51圖24 2007-2009年全球粗鋼日均產量 54圖25 2009年1-10月我國鋼材進口分品種比重 58圖26 2009年1-10月我國鋼材出口分品種比重 60圖27 鋼鐵行業產業鏈簡圖 62圖28 2005-2009年8月鐵礦采選行業資產及負債變化情況 63圖29 2005-2009年8月鐵礦采選行業總產值情況 64圖30 2000-2009年國產鐵礦石產量增長情況 65圖31 2002-2009年鐵礦石進口情況 65圖32 2005-2009年8月鐵礦采選行業銷售收入情況 66圖33 1998年以來我國進口鐵礦石到岸價格變化 67圖34 2005-2009年8月煉焦行業資產及負債變化情況 70圖35 2005-2009年8月煉焦行業總產值情況 71圖36 2000-2009年我國焦炭出口量及增速 72圖37 2005-2009年8月煉焦行業銷售收入情況 73圖38 我國鋼鐵行業下游消費行業分布 76圖39 2005-2009年商品房月度銷售情況 77圖40 全國70個大中城市房價同比與環比變化 77圖41 2005-2009年8月機械行業資產及負債變化情況 79圖42 2005-2009年機械行業工業總產值 79圖43 2005-2009年8月機械行業銷售收入情況 80圖44 2005-2009年8月汽車行業資產及負債變化趨勢 82圖45 2005-2009年8月汽車行業總產值情況 83圖46 2004-2009年10月汽車行業汽車產量情況 84圖47 2005-2009年8月汽車行業銷售收入情況 84圖48 2005-2009年10月汽車行業汽車銷量情況 85圖49 2005-2009年鋼鐵行業三費同比增速圖 87圖50 2005-2009年鋼鐵行業三費比重變動圖 88圖51 2005-2009年河北省鋼鐵行業地位變化情況 97圖52 2005-2009年江蘇省鋼鐵行業地位變化情況 99圖53 2005-2009年遼寧省鋼鐵行業地位變化情況 101圖54 2005-2009年8月煉鐵行業資產及負債變化趨勢 103圖55 2005-2009年8月煉鐵行業總產值情況 104圖56 2004-2009年生鐵產量及其增速 105圖57 2005-2009年8月煉鐵行業銷售收入情況 106圖58 2005-2009年8月煉鐵行業產銷率 106圖59 2005-2009年8月煉鋼行業資產及負債變化趨勢 109圖60 2005-2009年8月煉鋼行業總產值情況 110圖61 2004-2009年粗鋼產量及其增速 110圖62 2005-2009年8月煉鋼行業銷售收入情況 111圖63 2005-2009年8月煉鋼行業產銷率 112圖64 2005-2009年8月鋼壓延加工行業資產及負債變化趨勢 114圖65 2005-2009年8月鋼壓延加工行業總產值情況 115圖66 2004-2009年鋼壓延加工行業鋼材產量及其增速 115圖67 2005-2009年8月鋼壓延加工行業銷售收入情況 116圖68 2005-2009年8月鋼壓延加工行業產銷率 116圖69 2005-2009年8月鐵合金冶煉行業資產及負債變化趨勢 119圖70 2005-2009年8月鐵合金冶煉行業總產值情況 120圖71 2004-2009年鐵合金產量及其增速 120圖72 2005-2009年8月鐵合金冶煉行業銷售收入情況 121圖73 2005-2009年8月鐵合金冶煉行業產銷率 122圖74 2009年鋼鐵行業企業規模分布情況 124圖75 2009年我國鋼鐵行業內企業所有制類型分布 126第一章鋼鐵行業基本情況第一節鋼鐵行業的定義及分類廣義的鋼鐵行業作為一個龐大的工業門類，是對以從事黑色金屬礦物采選和黑色金屬冶煉加工等工業活動為主的工業行業的統稱，包括金屬鐵、鉻、錳等的礦物采選業、煉鐵業、煉鋼業、鋼加工業、鐵合金冶煉業、鋼絲及其制品業等。作為一個全面的生產系統，鋼鐵行業的生產還涉及非金屬礦物采選和制品等一些其他工業門類，如焦化、耐火材料、碳素制品等，通常將它們也納入廣義的鋼鐵工業范圍中。而狹義的鋼鐵行業就是黑色金屬冶煉及壓延加工業，是以從事黑色金屬冶煉及壓延加工等工業生產活動為主的工業行業，包括煉鐵業、煉鋼業、鋼壓延加工業、鐵合金冶煉業等細分行業，是國家重要的原材料工業之一。本報告中的鋼鐵行業采用此定義。按照國民經濟分類標準，黑色金屬冶煉及壓延加工業包括煉鐵、煉鋼、鋼壓延加工、鐵合金冶煉等4個子行業，見下表。鋼鐵行業子行業分類行業及代碼子行業及代碼行業描述32黑色金屬冶煉及壓延加工業3210煉鐵指用高爐法、直接還原法、熔融還原法等，將鐵從礦石等含鐵化合物中還原出來的生產過程。3220煉鋼指利用不同來源的氧（如空氣、氧氣）來氧化爐料（主要是生鐵）所含雜質的金屬提純過程，稱為煉鋼活動。3230鋼壓延加工指通過熱軋、冷加工、鍛壓和擠壓等塑性加工使連鑄坯、鋼錠產生塑性變形，制成具有一定形狀尺寸的鋼材產品的生產活動。3240鐵合金冶煉指鐵與其他一種或一種以上的金屬或非金屬元素組成的合金生產活動。數據來源：國家統計局第二節2009年鋼鐵行業在國民經濟中的地位鋼鐵行業是我國國民經濟的支柱性產業，是關系國計民生的基礎性行業，在我國工業現代化進程中發揮了不可替代的作用。鋼鐵工業作為一個原材料的生產和加工部門，處于工業產業鏈的中間位置。它的發展與國家的基礎建設以及工業發展的速度關聯性很強。2009年1-9月，次貸危機引發的全球性金融危機對國內外的經濟增長造成不利影響，增速普遍下降。在經濟環境變化較大的影響下，我國鋼鐵行業遭遇了較大的困難和挑戰，供需矛盾突出、價格出現劇烈波動，鋼鐵行業的生產經營不理想。2009年1-8月，鋼鐵行業的工業總產值同比下降了14.13%，因而使其占GDP比重下滑至13.51%，但行業在國民經濟中的地位還是比較穩定的。2005-2009年鋼鐵行業工業總產值占GDP比重單位：億元，%國內生產總值（現價）增長率鋼鐵行業工業產值增長率工業產值比重200415987810.115641.0456.839.78200518386810.421168.9731.4511.51200621087111.125473.3720.1212.08200725730613.030853.8735.8513.0820083006709.040932.4934.7914.852009.1-92178177.726163.59-14.1313.51數據來源：國家統計局注：2007、2008年鋼鐵行業工業產值為1-11月累計額，2009年1-9月為1-8月累計額，在計算工業產值比重時分別換算為了12個月和9個月的產值。鋼鐵行業對國民經濟的作用和貢獻角度作用和貢獻分析對國民經濟貢獻角度鋼鐵行業是國民經濟的重要基礎產業，是國家經濟水平和綜合國力的重要標志，對國民經濟有著重要的作用和貢獻。2009年1-8月，鋼鐵行業實現工業總產值26163.59億元，占國民經濟國內生產總值的13.51%。鋼鐵行業對國民經濟的貢獻還體現在其為國家帶來的巨額財政收入和稅收上。以鋼鐵工業協會統計的全國重點大中型冶金企業情況看，2009年1-9月，70家企業共完成利稅846.11億元。在穩定就業方面，鋼鐵行業也表現突出，據統計2009年1-8月，鋼鐵行業累計全部從業人員平均人數30.27萬人，考慮到實際生產中的情況，相關的從業人員實際數量遠大于統計數量。工業化水平提高角度鋼鐵行業是國民經濟的重要基礎產業，是實現工業化的支撐產業，可以說，鋼鐵行業是我國工業化的脊梁。對于正在加快工業化進程、全面建設小康社會的中國而言，鋼鐵工業仍是推動我國工業化發展發展的支柱產業。對于工業化水平的提高，鋼鐵行業的發展不可忽略。相關行業影響角度鋼鐵行業作為一個原材料工業，處于工業的中間部門，上下游行業眾多，包括：煤炭、焦炭、鐵礦石、建筑業、房地產、有色金屬、汽車、機械、船舶、交通運輸、電力等等。鋼鐵行業涉及的產品多、行業廣，其發展具有較高的聯動性。正是因為鋼鐵行業的重要性，使其成為十大產業調整振興規劃的第一個。節能減排角度鋼鐵行業是能源消耗大戶，約占全國總能耗的15%左右；是物耗大戶，生產1噸鋼材，約需消耗23噸自然資源；是污染物排放大戶，廢水排放占工業廢水總排放量的8.53%，粉塵排放總量占我國工業粉塵排放總量的15.18%，CO2排放量占全國9.2%，固體廢棄物排放占全國工業總排放量的17%，SO2排放占全國總排放量的3.7%。從這個意義上來說，鋼鐵行業節能減排任務的完成情況對我國節能減排整體任務的完成有重要的作用。產業結構調整角度目前，我國處于工業化的中后期，新型工業化的發展道路也已提出。2009年，在保增長的各項政策措施中，更加注重推進產業結構調整，實現可持續發展。鋼鐵行業作為工業中的支柱性行業，面臨產能過剩，低端產能較多的問題。所以在《鋼鐵產業調整和振興規劃》中，對于鋼鐵行業的產業結構調整是政策的重要關注點。可以說，鋼鐵行業產業結構調整的效果對于整個工業化結構調整具有重要的作用。參與國際競爭角度從2006年至2008年連續三年中國是世界出口鋼材數量最多的國家；中國進出口鋼材結構差異較大，進口高附加值鋼材比例高，出口中低檔鋼材比例高；國產鋼材國內市場占有率逐年提高，2008年達到97.14%，其中長材為99.49%，板帶材為94.8%，管材為97.0%；我國鋼鐵產業受國際金融危機的沖擊影響較大，2009年以來出口鋼材數量和單價均大幅度下降，進口鋼材數量增長，我國鋼鐵產業國際競爭力受到削弱。目前，我國鋼鐵行業與國外鋼鐵企業的競爭主要是爭奪國內外高附加值鋼材產品市場，中國鋼鐵行業處于由大向強轉變的重要時期。數據來源：相關資料整理第二章2009年鋼鐵行業發展環境分析第一節2009年宏觀經濟環境分析一、宏觀經濟運行（一）國民經濟增長回升2009年1-9月，國內生產總值217817億元，按可比價格計算，同比增長7.7%，比上半年加快0.6個百分點。分季度看，一季度增長6.1%，二季度增長7.9%，三季度增長8.9%。分產業看，第一產業增加值22500億元，增長4.0%；第二產業增加值106477億元，增長7.5%；第三產業增加值88840億元，增長8.8%。數據來源：國家統計局1990-2009年9月中國GDP及其增速就拉動經濟的“三駕馬車”而言，投資對經濟的拉動逐季加大，最終消費保持穩定，而外需對經濟的拖累逐季加大；投資成為前三季度我國經濟復蘇的決定性力量。其中，前三季度投資、消費和外需對GDP的拉動作用分別為7.3、4.0和-3.6個百分點。前三季度投資對GDP的拉動作用分別較上半年增加1.2個百分點，而外需則分別較上半年下降0.8個百分點。考慮到世界經濟見底反彈，四季度和明年初在出口穩步復蘇帶動下，外需對經濟的貢獻將會由負轉正，內外需對經濟的貢獻會更加平衡；而投資方面，房地產投資增速有望繼續走高，政府投資比例會有所下降，政府投資和民間投資也將會更加平衡。因此，預計四季度和明年“三駕馬車”對經濟的拉動和貢獻將更趨平衡，也更具備可持續性。（二）投資增長維持高位2009年1-10月，城鎮固定資產投資150710億元，同比增長33.1%，比去年同期加快5.9個百分點，比1-9月回落0.2個百分點。其中國有及國有控股投資65418億元，增長39.0%，比1-9月加快0.2個百分點；房地產開發投資28440億元，增長18.9%。10月份，城鎮固定資產投資單月同比增長31.6%，比上月增速低3.5個百分點。1-10月份城鎮固定資產投資增速繼續維持在高位，但略較上半年的33.6%增速有小幅下滑。房地產投資的快速跟進，使得投資增速繼續維持在高位。數據來源：國家統計局2007年以來城鎮固定資產投資累計增速情況總體來看，上半年全社會和城鎮投資呈現增幅逐步提高的趨勢，進入下半年，投資增幅有所波動，總體上仍保持了較快增長，但投資增速呈逐步走低趨勢，并且增速回落趨勢有望持續。在主要的投資分類數據中，除了國有及國有企業投資，增速有了微幅下降，這表明政策刺激效應依然主導著投資高增長，對經濟增長的影響較為明顯。但隨著經濟增長和結構的正常化，經濟政策也將回歸正常，政策對投資的刺激效應也會逐漸減小。（三）工業生產逐漸加快2009年1-10月份工業增加值同比增長9.4%，比上年同期回落5.0個百分點，比1-9月份加快0.7個百分點。2009年3月份以來，工業增加值呈逐月回升之勢。其中一季度增長5.1%，二季度增長9.1%，三季度增長12.4%。10月當月規模以上工業增加值同比增長16.1%，比2008年同月快7.9個百分點，比2009年9月份快2.2個百分點，為連續五個月同比增速加快。39個大類行業全部持續同比增長，延續了9月的良好勢頭。數據來源：國家統計局2007年以來工業增加值增速情況重工業增速的大幅提升，給工業生產的恢復提供動力。前三季度，重工業增加值增長8.7%，而10月當月重工業增長18.1%；重工業增加值增速已經連續五個月超出輕工業。工業生產形勢的逐漸好轉，給經濟持續回升帶來了持續動力。一方面，國內投資仍然保持了較高水平的增長；另一方面，出口形勢有所改善，推動工業生產的加速上升。但值得注意的是，在國內結構性產能過剩的情勢下，10月粗鋼（+42.4%）與水泥（+23.9%）等產量仍然同比大幅增長，顯示結構調整壓力在加大。（四）消費保持平穩增長零售指標顯示，消費繼續保持平穩快速增長。2009年1-10月份，社會消費品零售總額101394億元，同比增長15.3%，比2008年同期回落6.7個百分點，比2009年1-9月份加快0.2個百分點。2009年10月份，社會消費品零售總額11718億元，同比增長16.2%，比去年同月回落5.8個百分點，比9月加快0.7個百分點。從2008年2月到10月，名義與實際消費的同比增速均不斷回升，名義消費同比增幅從11.6%提高到16.2%；剔除價格因素后，實際消費同比增幅從13.2%攀升至16.7%，這主要歸功于與消費結構升級相關的汽車和房地產類消費的快速增長。由于政府投資對經濟的刺激作用將逐步顯現，居民對經濟的預期和通脹的預期也將發生改變，加上政府補貼的刺激，居民消費將表現出滯后的順周期性，后期消費將呈現穩中趨升。數據來源：國家統計局2000-2009年中國社會消費品零售總額及增速（五）出口增速持續好轉2009年10月份我國外貿進出口總值1975.37億美元，同比下降10.7%；其中出口值1107.62億美元，同比下降13.8%，降幅比9月減少1.4個百分點；進口867.75億美元，同比下降6.4%；月度出口連續4個月超千億美元。數據來源：國家統計局2008-2009年我國進出口月度增速情況2009年1-10月我國對外貿易累計進出口總值17554.9億美元，同比下降19.9%，降幅比1-9月份縮小1個百分點。其中出口9573.6億美元，下降20.5%，降幅比1-9月份縮小0.8個百分點；進口7981.3億美元，下降19%，降幅比1-9月份縮小1.4個百分點。2009年10月份貿易順差239.88億美元，同比增長110.58億美元，為本年度最高水平。累計貿易順差1592.3億美元，同比下降27.2%。（六）CPI、PPI降幅收窄2009年10月份，居民消費價格（CPI）同比下降0.5%（上年同月為上漲4.0%），比上月降幅縮小0.3個百分點。2009年1-10月份，居民消費價格同比下降1.1%（2008年同期為上漲6.7%），與1-9月降幅持平。隨著季節性因素的增強，食品類價格會環比增加，從而推動CPI上升，但總體上看，這將是一個溫和上漲的過程，再加上翹尾因素在11月大幅下降至0.2，CPI11月將轉正。2009年10月份，工業品出廠價格同比下降5.8%（上年同月為上漲6.6%），降幅比上月縮小1.2個百分點，PPI環比上漲0.1%。2009年1-10月份工業品出廠價格累計同比下降6.4%（上年同期為上漲8.2%），降幅比1-9月縮小0.1個百分點。其中，生產資料出廠價格同比下降7.2%，是10月PPI持續回升的主要因素。數據來源：國家統計局2007-2009年CPI、PPI走勢二、金融運行及貨幣政策（一）金融運行貨幣供應方面，2009年10月末，M2同比增長29.42%，增幅比2008年末高11.60個百分點，比9月末高0.12個百分點；M1同比增長32.03%，比9月末高2.53個百分點；M0同比增長14.09%；2009年1-10月凈投放現金1511億元，同比多投放314億元。M2的增速持續創新高，顯示出貨幣供應依舊保持快速增長。值得注意的是，自2009年9月M2與M1呈2008年5月以來的首次倒掛態勢之后，10月延續了這一勢頭，M2、M1交叉表明經濟活躍度上升。數據來源：國家統計局2009年我國貨幣供應量增速信貸方面，2009年10月人民幣各項貸款增加2530億元，環比減少2637億元，環比大幅減少存在季節性因素，剔除政策因素的干擾，歷年第四季度的放貸都存在回落趨勢，與去年同期相比，增加了711億元，同比增速為39.09%，仍高于9月份37.97%的同比增速，新增信貸仍較平穩增長。2009年10月末，金融機構人民幣各項貸款余額39.29萬億元，同比增長34.19%，增幅比上年末高15.46個百分點，比上月末高0.03個百分點，信貸增速已經連續五個月在34%附近的高位平臺運行，筑頂跡象明顯，伴隨經濟企穩回升態勢下貨幣信貸實現合理增長，信貸增速也將逐步回歸正常水平。數據來源：中國人民銀行2007-2009年我國月度信貸投放規模人民幣匯率方面，目前，我國的人民幣匯率政策是：繼續完善人民幣匯率形成機制改革，進一步發揮市場供求在匯率形成中的基礎性作用，保持人民幣匯率在合理均衡水平上的基本穩定。由于人民幣匯率的變動，對我國經濟的多方面將產生不同的影響，其變動也受到多種因素的制約，所以人民幣匯率政策以保持穩定為主。從人民幣匯率的變化分析，2009年來，人民幣保持了對美元的相對穩定性，匯率走勢趨于平緩。與其他多種貨幣的匯率變化起伏較大，從主要幣種的近期匯率變化看，人民幣走弱，出現不同程度的貶值。2009年10月以來，外界對于人民幣升值壓力顯著加大，不僅來自于發達國家，也來自于國際組織和發展中國家。發展中國家的呼吁無疑加大了人民幣升值壓力，以海外人民幣NDF市場為例，目前蘊含的人民幣未來12個月升值預期已上升至3.5%。預計明年1季度中國出口同比增長明顯復蘇之際，人民幣將恢復升值。數據來源：中國人民銀行2008-2009年人民幣對美元匯率走勢（二）貨幣政策通過分析2009年3季度貨幣政策執行報告，觀察貨幣政策的變化趨勢：貨幣政策基調維持不變。央行在貨幣政策執行報告中提出，要“繼續實施適度寬松的貨幣政策”，這同二季度報告中的提法基本一致，但語氣似乎有所緩和，后者的提法是“堅定不移”的繼續實施適度寬松的貨幣政策。政策重心出現調整。二季度報告中“把促進經濟平穩較快發展作為金融宏觀調控的首要任務”，而隨著保增長的任務基本完成，三季度報告中取消了這一提法，取而代之的更加強調“妥善處理保持經濟平穩較快發展、調整經濟結構和管理好通脹預期之間的關系”。顯然，這也是政策微調的體現。更加強調信貸的平滑投放和貸款增長的可持續性。央行在三季度報告中提出，要“合理把握信貸投放節奏，增強信貸支持經濟發展的均衡性和可持續性，維護金融體系穩定。引導商業銀行平滑貸款投放，調整優化信貸結構”。相比二季度報告，更加強調信貸支持經濟發展的“均衡性和可持續性”，這暗示未來信貸的投放會更加平穩，單月大幅增長的可能性降低。從對經濟形勢的判斷來看，金融危機最壞的階段已經過去，外部經濟環境可能逐漸趨好，加之應對危機的一攬子計劃進一步落實、補充和完善，總體看我國經濟仍將保持平穩較快增長的基本態勢。同時，目前全球經濟復蘇的前景尚不明朗，內需回升的基礎尚不穩固。從這個角度來看，貨幣政策不會很快收緊，而是會遵從微調的策略。第二節2009年鋼鐵行業政策環境分析一、重點政策匯總2009年來，國家頒布的與鋼鐵行業相關的政策中，最主要的就是為了促進鋼鐵行業的發展，擴大鋼鐵產品的需求，提高出口退稅率和降低關稅的政策相繼出臺。另外，產業結構調整和升級、節能減排仍是政策的著力點。2009年鋼鐵行業相關政策匯總時間政策名稱政策思路2009.01國務院通過《鋼鐵產業調整振興規劃》促進產業振興2009.01《全國礦產資源規劃（2008－2015年）》節約資源和保護環境2009.02《鋼鐵行業規范國內鋼材市場秩序自律公約》行業規范，維護市場穩定2009.03公布《鋼鐵產業調整和振興規劃》內容規劃實施細則2009.03《境外投資管理辦法》投資管理規范2009.03《關于螺紋鋼和線材期貨上市交易有關事項的通知》期貨上市2009.03《關于提高輕紡鋼鐵等商品出口退稅率的通知》促進鋼鐵產品出口2009.05《關于遏制鋼鐵行業產量過快增長的緊急通報》促進鋼鐵行業平穩增長2009.05商務部對俄羅斯出口我國的熱軋板卷等產品進行反傾銷調查反傾銷2009.05國務院關于調整固定資產投資項目資本金比例的通知保持國民經濟平穩較快增長2009.06關于進一步提高部分商品出口退稅率的通知擴大產品出口2009.06國務院關稅稅則委員會關于調整部分產品出口關稅的通知擴大產品出口2009.06商務部對美俄進口鋼材實施“雙反”調查反傾銷2009.06環保部叫停日照鋼鐵等企業多個鋼鐵電力項目環境保護2009.07關于進一步加強原材料工業管理工作的指導意見加強原材料管理2009.08《鼓勵進口技術和產品目錄(2009年版)》擴大先進技術、關鍵設備及元器件和重要資源性產品、原材料進口2009.08國辦印發節能減排安排新增焦炭鐵合金產能淘汰計劃節能減排2009.09《關于抑制部分行業產能過剩和重復建設引導產業健康發展的若干意見》抑制行業產能過剩和重復建設，引導產業健康發展2009.10國土資源部收緊產能過剩行業土地閘門抑制行業產能過剩數據來源：相關部委、世經未來整理二、重點政策及重大事件分析國務院審議并原則通過《鋼鐵產業調整振興規劃》國務院總理溫家寶1月14號主持召開國務院常務會議，審議并原則通過汽車產業和鋼鐵產業調整振興規劃。會議指出，加快鋼鐵產業調整振興，必須以控制總量、淘汰落后、聯合重組、技術改造、優化布局為重點，推動鋼鐵產業由大變強。一要統籌國內外兩個市場。落實擴大內需措施，拉動國內鋼材消費。實施適度靈活的出口稅收政策，穩定國際市場份額。二要嚴格控制鋼鐵總量，淘汰落后產能，不得再上單純擴大產能的鋼鐵項目。三要發揮大集團的帶動作用，推進企業聯合重組，培育具有國際競爭力的大型和特大型鋼鐵集團，優化產業布局，提高集中度。四要加大技術改造、研發和引進力度，在中央預算內基建投資中列支專項資金，推動鋼鐵產業技術進步，調整品種結構，提升鋼材質量。五要整頓鐵礦石進口市場秩序，規范鋼材銷售制度，建立產銷風險共擔機制。政策點評：此次鋼鐵產業振興規劃，涉及行業供需、產業結構調整、產品結構升級、原材料市場秩序幾個方面，這也是目前困擾鋼鐵行業發展的主要問題所在，政策的意圖在于促進鋼鐵產業升級，轉變以量取勝的粗放式的發展模式，做強鋼鐵產業。針對鋼鐵行業發展面臨的處境，國家及時出臺產業振興規劃，這對鋼鐵行業將產生深遠意義。鋼鐵產業振興規劃有助于我國鋼鐵企業渡過最艱難的時期，解決困擾我國鋼鐵業發展的長期問題。此次鋼鐵產業振興規劃將有助于解決鋼鐵行業產能過剩、鼓勵企業技術改造、加快行業內并購重組、提高建筑鋼材用鋼標準和下游行業采用國內鋼材比例、加快推出鋼鐵期貨以及進一步調整鋼材進出口關稅等。振興規劃實際是鋼鐵產業政策的延續，整體上對保證鋼鐵行業需求和控制成本方面具有積極意義。但規劃的實際效果將主要取決于國家實施政策的決心和地方政府落實政策的力度。對于2009年鋼鐵行業的形勢，雖然利好政策不斷出臺，但鋼鐵企業還是要對面臨的困難有清醒的認識。工信部緊急發布鋼鐵“限產令”工業和信息化部5月14日發出緊急通知，要求各地遏制鋼鐵行業產量過快增長的勢頭，對不顧市場需求盲目擴大生產的鋼鐵企業，要商請當地商業銀行減少或停止貸款。通知指出，當前中國鋼鐵行業存在一些矛盾和問題：鋼鐵總量嚴重過剩，板材問題尤為突出；落后產能比重較高，恢復生產存在盲目性；進口鐵礦石增加過猛，容易引發經營風險。通知認為，在下游行業尚未完全復蘇的情況下，鋼鐵行業必須把控制總量作為當前的首要任務。要堅決遏制產量過快增長，進一步加大銀企銜接工作力度，對落后鋼鐵企業、不顧市場需求盲目擴大生產的鋼鐵企業，要商請當地商業銀行減少或停止貸款。嚴格執行差別電價政策，對20噸及以下轉爐電爐等淘汰類，2005年8月以后建設的120噸以下轉爐、70噸以下電爐、1000立方米以下高爐等限制類生產能力繼續實施淘汰類、限制類差別電價。針對今年以來進口鐵礦石增長過快的問題，通知要求，具有進口鐵礦石資質的企業要根據國內鋼鐵生產的實際需求，正確把握進口鐵礦石的數量和節奏，避免盲目大量進口。鋼鐵協會和五礦商會要研究進一步減少進口鐵礦石中間貿易商數量的措施，加強對進口鐵礦石數量、流向的過程性監控，防止流入不符合產業政策的企業；認真推行進口鐵礦石代理制，制止大量囤積鐵礦石、轉手高價倒賣的行為。政策點評：產能過剩的鋼鐵行業在寬松貨幣政策下繼續快速增產，引發了有史以來最嚴厲的整肅行動，這是史上發布的首份“緊急通報”。由于高價原料庫存較少、低端產品市場拉動、經營機制相對靈活等因素讓各地中小鋼廠借助成本優勢、生產恢復較快，所以中小鋼鐵企業成為限產的主角。此次整肅鋼鐵業盲目擴產，重點是減少或停止貸款，這將在資金鏈條上掐斷擴產鋼鐵企業資金來源，有利于國家進一步淘汰落后產能，也將間接有利于鋼鐵行業的整合發展，對大型鋼鐵企業及地方骨干企業比較有利。盡管此次工信部就產能過剩問題發布緊急通報是有史以來首次，并且力度空前，但是其真正的實施效果還有待觀察。環保部叫停日照鋼鐵等企業多個鋼鐵電力項目環境保護部6月11日山東日照鋼鐵控股集團有限公司建設的熱軋板帶配套技改項目，不符合《鋼鐵產業發展政策》中“新增生產能力要和淘汰落后生產能力相結合，原則上不再大幅度擴大鋼鐵生產能力”、“沿海深水港地區建設鋼鐵項目，高爐有效容積要大于3000立方米，轉爐公稱容量大于200噸”的規定，未經環評審批即于2006年開始建設，燒結機、球團生產線、高爐、轉爐等主要設施自2006年底陸續建成投運，熱軋帶鋼生產線也已基本建成。此外，山東濰坊鋼鐵集團有限公司500萬噸鋼建設項目未經環評審批，即于1995年至2009年陸續擅自開工建設，其中原有工程2座高爐、2座轉爐屬于《產業結構調整指導目錄（2005年本）》的限制類內容，擴建工程不符合《鋼鐵產業發展政策》中關于“新增生產能力要和淘汰落后生產能力相結合，原則上不再大幅度擴大鋼鐵生產能力”的規定。環保部表示，為推動山東省深入貫徹國務院關于鋼鐵、輕工產業調整和振興規劃，調整鋼鐵行業產業結構，加快淘汰落后產能，遏制無序建設，轉變發展模式，加大建設項目環境違法行為整治力度，在上述問題得到整改前，暫停審批山東省鋼鐵行業建設項目。事件點評：面對我國鋼鐵行業產能嚴重過剩的問題，加大環保執法力度，無疑是解決鋼鐵產業產能過剩的一個有效方式。但執法效果，還需取決于環保部門的執法執行情況。此次，環保部門叫停山東多個鋼鐵電力項目，這對于山東省的產業結構調整有重要的促進作用。其中，由于涉及到暫停日照鋼鐵的鋼鐵項目，而日照鋼鐵與山東鋼鐵間的兼并重組處于拉鋸博弈階段，這又使該項環保政策受到多方面的關注。工信部發布“原材料指導意見”推進鋼鐵有色黃金行業重組在全球金融危機尚未過去，但國內外原材料價格出現持續上漲勢頭的背景下，工業和信息化部網站發布了《關于進一步加強原材料工業管理工作的指導意見》。《意見》明確要推進鋼鐵有色黃金等行業重組，“盡快消除制約企業兼并重組的體制和政策障礙。”《意見》總共19條，明確了原材料工業管理范圍和主要職責，涉及石化、化工、鋼鐵、有色、建材、黃金、稀土等7大行業；包括具有行業全局性和行業特殊性工作的9項職責。值得注意的是，此次《意見》的第11條指出，“加快企業兼并重組步伐，盡快消除制約企業兼并重組的體制和政策障礙。”《意見》的第13條還表示，“積極推進原材料工業實施走出去戰略，統籌利用國內外礦產資源，加強進口礦產資源的組織協調，提高價格調控能力。政策點評：兼并重組是我國鋼鐵行業一直在提的一個重要問題，也受到業內各大企業的關注。但從實際兼并重組的進展和效果看，我國鋼鐵行業的兼并重組中仍存在著較多的問題。本次的《意見》就指出要消除制約企業兼并重組的體制和政策障礙，這對于我國鋼鐵行業的兼并重組還是有指導意義的。此次全球金融危機客觀上加速了中國企業海外并購上游資源類產品資產的步伐，這也是解決中國比如鐵礦石等資源自給率不足問題的方法。目前中國與全球三大鐵礦石供應商的鐵礦石談判仍然在膠著中，除了對內加強談判籌碼一致對外，還必須加強海外資源的掌控，這樣才能最終提高價格調控能力。國務院公布抑制六大行業產能過剩詳細政策9月29日《意見》指出，目前我國鋼鐵、水泥、平板玻璃、煤化工、多晶硅、風電設備、電解鋁、造船、大豆壓榨等行業的產能過剩矛盾十分突出，為鞏固和發展當前經濟企穩向好的勢頭，加快推動結構調整，引導新興產業有序發展，必須盡快抑制產能過剩和重復建設，以實現產業的良性發展。《意見》對上述產業提出了具體的政策導向。對鋼鐵業，《意見》提出，要充分利用當前市場倒逼機制，在減少或不增加產能的前提下，通過淘汰落后、聯合重組和城市鋼廠搬遷，加快結構調整和技術進步，推動鋼鐵工業實現由大到強的轉變。不再核準和支持單純新建、擴建產能的鋼鐵項目。在煤化工行業，《意見》要求，今后三年停止審批單純擴大產能的焦炭、電石項目，禁止建設不符合《焦化行業準入條件(2008年修訂)》和《電石行業準入條件(2007年修訂)》的焦化、電石項目。為實現目標，《意見》提出，今后將嚴格市場準入，強化環境監管，并實行有保有控的金融政策：對不符合重點產業調整和振興規劃以及相關產業政策要求，未按規定程序審批或核準的項目，金融機構一律不得發放貸款，已發放貸款的要采取適當方式予以糾正，同時也不得通過企業債等方式融資。《意見》還要求地方政府把好土地關、環保關、信貸關，積極促進結構調整和發展方式的轉變，對違反國家土地、環保法律法規和相關產業政策規定，工作嚴重失職或失誤造成重大損失或惡劣影響的行為要進行問責。政策點評：鋼鐵行業產能過剩的問題是目前我國鋼鐵市場面臨的一個主要問題，對于產能過剩問題的解決，直接影響到鋼鐵行業的發展。從《意見》的具體政策可以發現，此次指導意見較前數次政策更為細化，并且首次提到減少或不增加產能的前提下，淘汰落后產能。這主要是針對鋼廠通過淘汰小高爐而新增大高爐，淘汰落后產能反而產能增加的現象。今年，我國鋼材出口市場一直比較低迷，出口量大幅減少，對國內市場的消化能力減弱，從而使得國內鋼材供需失衡較為嚴重。因此國家出臺嚴厲措施加以限制產能擴張，是中國鋼鐵行業的后續發展的迫切需要。但是產能過剩得問題能否得到解決，關鍵還在于政策是否能夠切實執行，政策效果還有待觀察。三、政策未來發展趨勢目前，鋼鐵行業的政策思路主要涉及節能減排，淘汰落后產能，產業結構調整等方面。另外，出口政策的調整、兼并重組以及抑制行業產能過剩政策在2009年成為關注重點。鋼鐵行業主要政策發展趨勢是：一是節能減排，淘汰落后產能的政策力度加大。在環保政策力度加大的情況下，作為耗能污染大戶，鋼鐵等金屬冶煉加工行業首當其沖。節能減排，淘汰落后產能的政策將會成為鋼鐵企業今后面臨的主要政策法規，其中落后的中、小型鋼鐵企業將成為治理重點對象。二是對產業結構升級調整的政策支持增多。鋼鐵行業的產業結構升級是節能減排、淘汰落后產能的必然要求。生產高附加值產品，調整產業結構，是鋼鐵行業的發展趨勢。因而，在執行節能減排政策的同時，對產業結構升級的支持性政策也會出臺。三是抑制行業產能過剩和重復建設的政策力度加大。2009年來，我國鋼鐵行業的鋼鐵生產屢創新高，市場一直面臨產品供給大量增加的壓力，從而使得鋼材市場出現較大起伏波動。由于目前我國鋼鐵行業的產能已過剩，而且還有大量的在建產能，所以國家抑制行業產能過剩和重復建設的政策力度加大，不再核準和支持單純新建、擴建產能的鋼鐵項目。四是出口政策的實施將配合節能減排、產業結構調整政策，但階段性有調整。針對2009年鋼鐵行業的出口形勢，出口政策不斷調整，以鼓勵相關鋼鐵產品的出口，擴大產品需求。提高鋼鐵產品的出口退稅率和降低關稅的政策相繼出臺。從出口政策的長遠發展趨勢看，未來的出口政策將會與節能減排、產業結構調整政策相配合，以更好的促進產業政策調整。出口方面將加大力度限制高耗能、高污染、資源性產品的出口，鼓勵高附加值、高技術含量產品的出口。五是推進鋼鐵行業的兼并重組問題。鋼鐵行業《產業振興規劃》中明確提出推進我國鋼鐵行業的兼并重組進程。鋼鐵行業兼并重組，特別是跨區域重組是一個非常復雜的問題，牽涉到稅收、就業等多個利益格局博弈的問題，不是短時間就能解決的。但推進鋼鐵行業兼并重組，既是淘汰落后產能的需要，也是鋼鐵企業做大做強，增加行業集中度的需要。所以為了加快鋼鐵行業的兼并重組進程，預計針對兼并重組的政策會相繼出臺。第三節2009年鋼鐵行業社會環境分析一、行業發展社會環境概述鋼鐵行業是國民經濟的基礎產業，鋼鐵行業的產品是國民經濟中其它大部分行業的必選材料，所以鋼鐵產品的消費者屬于組織市場中的生產者市場，即許多鋼鐵消費者購買鋼鐵產品是用于制造其它產品，然后再面向單個消費者。鋼鐵行業受到社會環境各因素影響的分析如下表：鋼鐵行業社會環境因素分析因素對鋼鐵行業影響社會結構從鋼鐵產品在消費市場中所處的位置可知，鋼鐵行業受社會環境中的社會結構、社會風格、文化習慣、宗教信仰等因素的影響很小。社會風格文化習慣宗教信仰消費習慣隨著社會經濟水平的升高，普通消費者的消費習慣也在跟著改變。終端消費者對產品的質量、檔次等有了更高要求，這些變化都會影響到鋼鐵行業產品的改變。總之，消費習慣的改變，主要是要求鋼鐵行業提供性能更為優良的高端產品，這也就會加快行業的結構調整，產品升級換代。環保觀念環保節能是現在逐漸流行起來的一個熱門詞匯，環保節能的理念也逐漸改變著人們的價值觀。重視環保，節約能源，成為社會和政府在日常運行中的選擇。對于鋼鐵行業，由于是一個基礎性的制造行業，在環保和節能方面需要做的工作量較大。目前，淘汰落后產能，產品結構升級，是我國整個鋼鐵行業的產業政策。隨著相關政策的執行力度不斷加強，對鋼鐵行業的影響是巨大的。落后產能、落后工藝技術、落后企業的淘汰是鋼鐵行業發展的趨勢。數據來源：世經未來整理二、具體社會環境分析華北遭受強降雪侵襲根據中國氣象局的數據，2009年11月初以來，華北大部地區都遭受了60年來最大降雪的侵襲。其中，山西的99%、寧夏的100%、河北和陜西的55%以上面積都埋在厚厚的雪堆下面。這些地區的空中和道路交通因雪災而癱瘓，同