全球及中國儲能行業現狀及趨勢一、儲能行業發展概況儲能是指通過介質或設備把能量存儲起來，在需要時再釋放的過程。根據能量存儲形式的不同，可分為電儲能、熱儲能和氫儲能。電儲能是最主要的儲能方式，按存儲原理的不同可分為電化學儲能和機械儲能兩種技術類型。其中，電化學儲能是指各種二次電池儲能，主要包括鋰離子電池、鉛蓄電池和鈉硫電池等；機械儲能主要包括抽水蓄能、壓縮空氣儲能和飛輪儲能等。按照CNESA口徑，新型儲能技術包括鋰電池、鈉硫電池、鉛蓄電池、液流電池等電化學儲能技術，以及飛輪儲能和壓縮空氣儲能。儲能技術分類儲能技術分類資料來源：派能科技招股說明書，產業研究院整理二、儲能行業發展政策梳理近年來，儲能產業的迅猛發展離不開國家的大力支持。2022年7月28日，國家能源局關于印發《關于加快推動新型儲能發展的指導意見》，文件中提出儲能“十四五”發展目標，即到2025年實現新型儲能從商業化初期向規模化發展轉變，市場環境和商業模式基本成熟，裝機規模達30GW以上；到2030年實現新型儲能全面市場化發展，標準體系、市場機制、商業模式成熟健全，與電力系統各環節深度融合發展，裝機規模基本滿足新型電力系統相應需求。2022年儲能行業相關政策梳理2022年儲能行業相關政策梳理資料來源：公開資料，產業研究院整理相關報告：產業研究院發布的《2023-2028年中國儲能行業市場發展監測及投資戰略規劃研究報告》三、儲能行業發展現狀分析1、全球根據CNESA統計，截至2021年底，全球已投運電力儲能項目累計裝機規模達到209.4GW，同比增長9.6%。區域分布方面，美國、中國、日本依舊占據儲能項目裝機的領先地位，其中美國仍是全球最大的儲能市場。2017-2021年全球儲能裝機規模及增速2017-2021年全球儲能裝機規模及增速資料來源：CNESA，產業研究院整理2021年，從全球已投運電力儲能項目裝機結構來看，仍然以抽水蓄能為主，裝機規模占比達到86.2%，電化學儲能的累計裝機規模緊隨其后，占比12.12%。2021年全球儲能行業裝機規模分布情況2021年全球儲能行業裝機規模分布情況資料來源：CNESA，產業研究院整理2、中國1）市場規模中國的儲能產業雖然起步較晚，但近幾年的發展速度令人矚目，市場需求處于井噴階段，同時技術也得到飛躍。2014年我國儲能行業市場規模僅41.88億元，2022年達到755.93億元，期間年均復合增長率為43.57%。2014-2022年中國儲能行業市場規模及增速2014-2022年中國儲能行業市場規模及增速資料來源：產業研究院整理在國內儲能行業中，抽水儲能占首要位置，據統計，2022年，抽水儲能市場規模占比達到451.58億元，占比59.74%；電化學儲能市場規模約為260.62億元，占比34.48%。2022年中國儲能行業細分市場規模結構2022年中國儲能行業細分市場規模結構資料來源：產業研究院整理2）裝機規模發展儲能產業既是節能減排的需求，也是能源增長以支撐經濟發展的需要。2022年我國儲能產業進入規模化發展新階段，截至2022年底，中國已投運電力儲能項目累計裝機規模為59.8GW，2014-2022年期間，中國已投運電力儲能項目累計裝機量年均復合增長率為13.08%。2014-2022年中國儲能累計裝機量變化趨勢圖2014-2022年中國儲能累計裝機量變化趨勢圖資料來源：產業研究院整理四、儲能行業產業鏈1、結構示意圖儲能產業鏈從上游至下游為設備提供商、儲能系統集成商、儲能系統安裝商和終端用戶。首先由設備提供商提供儲能電池系統（BMS）、能量管理系統（EMS）、儲能變流器（PCS）以及其他軟硬件系統構成，隨后由集成商對儲能系統的設備進行選型，再經過外購或自行生產后匹配集成給下游安裝商，最后由安裝商進行施工并交付給終端用戶。終端用戶則又可分為發電側、電網側和用戶側，其中用戶側儲能則又可分為戶用儲能和工商業儲能。儲能行業產業鏈儲能行業產業鏈資料來源：派能科技招股說明書，MIR睿工業，產業研究院整理2、上游儲能逆變器又稱儲能變流器，儲能逆變器集成光伏并網發電+儲能電站的功能，在電能富余時將電能存儲，電能不足時將存儲的電能逆變后向電網輸出，平衡晝夜及不同季節間用電差異，起到削峰填谷的作用。2020年我國儲能逆變器市場規模約為22.1億元，預計2023年有望超過百億元。2020-2023年中國儲能逆變器市場規模及增速2020-2023年中國儲能逆變器市場規模及增速資料來源：公開資料，產業研究院整理五、儲能行業發展趨勢技術和應用相互促進，推動商業模式走向成熟。儲能商業模式需要多項收益疊加，要獲得多項收益，就要求儲能兼具“能量型”和“功率型”特性。2h的獨立/共享模式為“十四五”主流模式，隨著短時功率型項目的不斷示范驗證，混合儲能技術將成為“十五五”新型儲能技術及應用突破的重要方向。新型儲能不僅可促進新能源大規模