\o"點(diǎn)擊文章標(biāo)題可訪問(wèn)原文章鏈接"\o"點(diǎn)擊文章標(biāo)題可訪問(wèn)原文章鏈接"債權(quán)投資賬務(wù)處理感覺(jué)和我們鄉(xiāng)下養(yǎng)豬一個(gè)道理提示：本文適合對(duì)“債權(quán)投資”和“其他債權(quán)投資”核算不太熟悉的朋友閱讀，起思路提示作用。已經(jīng)熟練掌握的朋友繞道文章底部直接點(diǎn)贊點(diǎn)廣告。一、債權(quán)投資核算基本套路案例：2×13年1月1日，甲公司支付價(jià)款1000萬(wàn)元購(gòu)入A公司同日發(fā)行的5年期公司債券，面值1250萬(wàn)元，票面年利率為4.72%，于年末支付本年度債券利息（即每年利息為59萬(wàn)元），本金在債券到期時(shí)一次性償還。計(jì)算該債券的實(shí)際利率為10%。

年度期初余額實(shí)際利息收入現(xiàn)金流入期末余額2X1310001005910412X1410411045910862X1510861095911362X1611361145911912X1711911181250+590觀察上述表格，初始入賬價(jià)值為實(shí)際支付價(jià)格1000萬(wàn)元（公允價(jià)格），這就相當(dāng)于買了一頭豬，初始成本為1000萬(wàn)元。接下來(lái)，按照每年10%實(shí)際利率確認(rèn)利息收入（這頭豬按照每年10%長(zhǎng)毛），每年會(huì)獲得59萬(wàn)元的利息現(xiàn)金流入（每年按照票面利息剃毛）。所以每年年末債權(quán)投資賬面余額=期初余額+按照實(shí)際利率長(zhǎng)毛-按照票面利息剃毛。這頭豬長(zhǎng)毛的速度（實(shí)際利率）是根據(jù)購(gòu)買價(jià)格和未來(lái)現(xiàn)金流量依據(jù)財(cái)務(wù)學(xué)復(fù)利原理按照插值法計(jì)算出來(lái)的。不考慮明細(xì)科目，購(gòu)入債券的分錄：借：債權(quán)投資

貸：銀行存款今后后續(xù)計(jì)量：借：應(yīng)收利息（剃毛）

借或貸：債權(quán)投資

貸：投資收益（按照實(shí)際利率長(zhǎng)毛）這筆分錄體現(xiàn)的財(cái)務(wù)原理是：如果按照實(shí)際利率確認(rèn)利息收入大于票面利息，則超過(guò)部分相當(dāng)于再投資在成本里面，債權(quán)投資賬面余額會(huì)增加，這頭豬會(huì)越來(lái)越胖。反之，投資收益小于票面利息，則會(huì)造成當(dāng)期長(zhǎng)毛沒(méi)有當(dāng)期剃毛多，導(dǎo)致成本金額收回，這頭豬會(huì)越來(lái)越瘦，債券投資賬面余額會(huì)持續(xù)降低。債權(quán)投資屬于“以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)”，企業(yè)的業(yè)務(wù)模式是收取合同現(xiàn)金流，直白說(shuō)就是等著收取未來(lái)債務(wù)人還本付息。債權(quán)投資核算機(jī)制實(shí)際上是財(cái)務(wù)學(xué)復(fù)利原理的運(yùn)用，只要不考慮到期前出售這頭豬，在每一個(gè)資產(chǎn)負(fù)債表日進(jìn)行賬務(wù)處理后，賬面余額就是當(dāng)時(shí)資金時(shí)間價(jià)值體現(xiàn)。這就是按照攤余成本計(jì)量的基本原理。背后的原理就是根據(jù)整個(gè)合同現(xiàn)金流在投資期測(cè)算一個(gè)實(shí)際利率用于投資期的損益核算。二、其他債權(quán)投資核算基本原理如果企業(yè)購(gòu)入債券，一方面希望持有期間收割合同現(xiàn)金流（剃豬毛），另外一方面又很關(guān)注豬市行情，在某個(gè)時(shí)機(jī)需要錢的時(shí)候就會(huì)把這頭豬賣掉。按照會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，這頭豬屬于“以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入其他綜合收益的金融資產(chǎn)”。會(huì)計(jì)科目叫“其他債權(quán)投資”。這種豬，投資企業(yè)有雙目標(biāo)：“持有期間獲利性+流動(dòng)性需要時(shí)出售”，因此，會(huì)計(jì)核算兼顧了持有期間投資收益核算和公允價(jià)值核算，就是既要關(guān)注持有期間這頭豬能收獲多少豬毛，又要關(guān)注這頭豬的市場(chǎng)行情（公允價(jià)格）。其他債權(quán)投資，在核算思路上，首先借鑒債權(quán)投資核算原理基礎(chǔ)，再考慮調(diào)整公允價(jià)值。案例：2×13年1月1日，甲公司支付價(jià)款1000萬(wàn)元購(gòu)入A公司同日發(fā)行的5年期公司債券，面值1250萬(wàn)元，票面年利率為4.72%，于年末支付本年度債券利息（即每年利息為59萬(wàn)元），本金在債券到期時(shí)一次性償還。計(jì)算該債券的實(shí)際利率為10%。

年度期初余額實(shí)際利息收入現(xiàn)金流入期末余額公允價(jià)值13100010059104111501410411045910861050151086109591136120016113611459119112501711911181250+5900還是以這頭豬為例：2X13賬務(wù)處理，首先按照攤余成本計(jì)量模式處理，處理后賬面余額為1041萬(wàn)元。借：應(yīng)收利息59（剃毛）

其他債權(quán)投資41（長(zhǎng)毛-剃毛=豬增重）

貸：投資收益100（豬長(zhǎng)毛）然后將賬面余額和公允價(jià)值差額109萬(wàn)元（1150-1041）做如下分錄：借：其他債權(quán)投資

109

貸：其他綜合收益

109今后每年的賬務(wù)處理實(shí)際是雙線處理，第一條線是按照攤余成本核算思路處理賬面余額，第二條線是在第一條線基礎(chǔ)上調(diào)整公允價(jià)值，這樣就兼顧會(huì)計(jì)準(zhǔn)則說(shuō)的業(yè)務(wù)模式雙目標(biāo)：“持有期間獲利性+流動(dòng)性需要時(shí)出售”。三、什么叫“購(gòu)買或源生”的信用減值，這是金融資產(chǎn)減值特有的減值概念，簡(jiǎn)單地說(shuō)，就是這頭豬買的時(shí)候就是一頭病豬。比如某只債券，面值1000元，5年到期，說(shuō)好的每年支付10%利息，但是購(gòu)買時(shí)預(yù)計(jì)債券發(fā)行方今后會(huì)發(fā)生違約，預(yù)計(jì)到期只能收到本金800元，有200元面值到期無(wú)法收回。這就是買的時(shí)候就是一頭病豬，其未來(lái)現(xiàn)金流量預(yù)計(jì)降低，再考慮投資風(fēng)險(xiǎn)等，必然導(dǎo)致購(gòu)買交易價(jià)格降低，這頭病豬的入賬成本必然比正常健康的豬價(jià)值低，因此，“購(gòu)買或源生”的信用減值實(shí)際上體現(xiàn)在初始入賬成本里面，今后不用單獨(dú)考慮，正常核算即可。問(wèn)題是，在持有這頭病豬的過(guò)程中，債券發(fā)行方信用變得良好起來(lái)