談中國銀行保險發展的模式選擇

摘要：中國銀行保險在十多年的發展歷程中，增長迅速的同時暴露出了產品結構單一、手續費惡性競爭和激勵機制不暢等諸多問題。究其原因，在一定程度上都與目前采取分銷協議和戰略聯盟這些較為初級的經營模式有關。政策法規限制的放寬，使得未來中國銀行保險的資本融合成為可能；建立合資和金融集團，將是未來中國銀行保險資本融合的可行模式；積極采取措施應對監管挑戰，則是引導和規范未來中國銀行保險資本融合的必然選擇。

關鍵詞：銀行保險；經營模式；資本融合

在三十多年的發展歷程中，銀行保險的快速擴張逐漸引起了金融服務領域的廣泛關注。銀行保險正在成為全球性的經濟現象。在銀行保險的發源地歐洲，銀行保險的保費收入在部分國家的壽險總保費收入中的比例已經達到20%-35%；在法國、葡萄牙和西班牙，這一比例甚至超過60%。在亞洲的一些國家和地區，近年來銀行保險的發展也取得了長足的進步。例如，香港已經成為亞洲銀行保險發展得最為成功的地區之一，銀行保險的保費收入占總保費收入的比重接近25%；新加坡銀行保險在壽險新契約加權保費收入中的占比在過去幾年一直穩定在20%左右；而在馬來西亞，，20XX年銀行保險在壽險新契約保費收入的占比已經超過了傳統的代理人渠道。不僅如此，20世紀90年代后期，銀行保險甚至在南美洲、澳洲、南非等地也得到了迅猛發展。

相比銀行保險在世界各國和地區的蓬勃之勢，中國銀行保險經過了十多年的探索，在迅速成長的過程中暴露出了許多問題，這些問題已經引發了人們的諸多思考，也使得中國銀行保險的發展走到了一個關鍵時期。

一、中國銀行保險的發展狀況

中國銀行保險的發展開始于1996年左右。當時，國內的泰康人壽、新華人壽等一些人壽保險公司開始嘗試涉足銀行保險。表現為，銀行以兼業代理形式代理銷售壽險業務，主要在商業銀行和壽險公司的基層點之間開展合作，壽險公司沒有針對銀行銷售渠道開發專門的保險產品，銀行保險的總體規模也一直很小。

20XX年以后，銀行保險在產品的開發創新方面取得了突破性的進展。20XX年8月，平安人壽保險公司推出了專門的銀行保險產品——“千禧紅”。隨后，其它壽險公司相繼推出了各自的銀行代理產品，如中國人壽的“路路順”、“家家福”、“事事達”、“鴻泰兩全”、“鴻星少兒”、“鴻信消費信貸”；太平洋的萬能壽險、“紅利來”；新華人壽的“紅雙喜”；泰康人壽的“千里馬”、“世紀之星”、“福壽兩全保險”等。自此，銀行保險對中國壽險業務的影響與日俱增。20XX年，中國人身險保費收入達億元，其中銀行代理壽險保費收入為億元，占人身險保費收入的%；20XX年，中國人身險保費收入達2億元，其中銀行代理壽險保費收入為億元，占人身險保費收入的%；20XX年，中國人身險保費收入為3011億元，其中銀行代理壽險保費收入達億元，占人身險保費收入的%，同比增長%。其間，銀行代理的保險業務甚至超過團體保險，成為中國人身保險產品的三大銷售渠道之一。除了業務規模的迅速增長外，各家保險公司和銀行在銀行保險的組織架構方面也都進行了建設和完善，以配合業務的發展。表現為，幾乎所有的中資壽險公司和少數外資壽險公司都成立了專門的銀行代理部門，一些公司還實行銀行保險事業部制，加強銀行代理業務的獨立運營和核算；此外，部分商業銀行也設立了一級或二級的保險代理業務部門。

然而，進人20XX年，一些人壽保險公司開始進行業務結構調整，主動收縮銀行保險業務，導致銀行保險的發展速度放緩。20XX年第一季度，銀行保險的保費收入甚至出現負增長，同比下降%。整個20XX年，銀行保險代理機構由20XX年的76437家下降為65853家，銀行代理實現的保費收入為億元，約占人身險保費收入的%。20XX年開始，銀行保險又出現了大幅增長。

二、中國銀行保險發展存在的問題

不難看出，中國銀行保險雖然總體上發展較快，但業務起伏較大，目前壽險公司與銀行之間的良好合作互動機制尚未建立起來。

(一)產品結構單一，影響持續增長潛力

目前，各壽險公司的銀行代理產品同質化現象較為嚴重，結構單一，在市場上常見的多是保險責任、保單費率基本相同，保險金額、分紅方式等略有不同的五年期、十年期躉繳型分紅產品。這些產品與銀行儲蓄產品較為相似，在業務發展初期，易于為銀行客戶接受，但從長遠來看，此類業務不僅會逐漸給銀行施加爭奪儲蓄存款、分流客戶的壓力，還可能對壽險公司維持穩定的現金流帶來不利影響，并且可能透支潛在的優質保險資源，不利于長期持續發展。

值得慶幸的是，國內保險公司逐漸開始意識到這一問題，在推出萬能保險的同時，期繳業務的比重也大幅提高。然而，與銀行業務具有一定關聯性和互補性、能充分激發銀行分銷潛力的銀行保險產品，如捆綁銷售的住宅火災保險與銀行抵押貸款等，仍屬空白。

(二)手續費惡性競爭，導致經營成本增高

目前，銀行與壽險公司的合作缺乏長期利益共享機制，更多的是在手續費展注入新的活力”。這些政策法規限制的放寬，使得未來中國銀行保險的資本融合成為可能。

(二)銀行保險資本融合的可行模式

從國際經驗來看，在銀行保險的四種經營模式中，合資和金融集團是較為高級的、涉及資本融合的兩種模式，也是銀行保險較為發達的國家通常采用的模式。針對目前銀行保險經營中暴露的諸多問題，國內銀行代理業務的發展亟需模式和機制上的突破，壽險公司和銀行也正在積極探索銀行保險合作的新模式。

通過資本、股權等形成相互滲透或是建立合資即專業的銀行保險公司，正好符合上述形勢的需要。這樣做，可以從機制角度解決銀行與壽險公司的利益共享，避免銀行代理業務中產生的諸多問題，實現銀行代理向成熟的銀行保險制度轉變，有助于增強和擴大保險業的實力和影響。

采取金融集團模式則是中國銀行保險資本融合的另一個可行選擇。從中國金融業的現狀來看，借鑒美國金融業從分業經營向混業經營轉變的經驗，實行金融控股集團制是較為穩妥的選擇。20XX年6月下發的《國務院關于保險業改革發展的若干意見》中也明確提出，“支持具備條件的保險公司通過重組、并購等方式，發展成為具有國際競爭力的保險控股(集團)公司”。

(三)銀行保險資本融合的監管挑戰

在國內壽險公司和銀行積極探索銀行保險業務的同時，中國保監會和中國人民銀行在規范銀行保險的發展方面也做出了很多努力。例如，20XX年4月，中國保監會和中國人民銀行聯合下發了《關于加強銀行代理人身保險業業務管理的通知》，要求保險公司與銀行力口強信息溝通和合作，加強壽險業產品的宣傳和信息披露管理，客觀公正地宣傳銀行代理壽險業產品，不把保險產品作為儲蓄產品介紹，不夸大或變相夸大保險合同利益。20XX年，中國保監會和銀監會又聯合下發了《關于規范銀行代理保險業務的通知》，從加強代理機構資格管理、加強代理業務內部管理、規范手續費管理、規范銷售人員資格管理、規范產品銷售、加強監督檢查、加強行業內外溝通與交流等七個方面對銀行代理保險業務提出了監管要求。

與此同時，行業自律方面也有了新的進展。20XX年9月，由中國保險行業協會牽頭制定，中國人壽、中國人保、平安保險等60家保險公司簽署的《銀行、郵政代理保險業務自律公約》面世。《自律公約》從銷售人員資格管理、手續費支付方式、手續費比例等方面進行了規范，旨在維護銀行、郵政代理保險市場的正常秩序，制止保險公司與商業銀行、郵政儲匯局、信用社合作過程中的不正當市場競爭行為，防止商業賄賂，促進銀行保險業務持續和健康發展。

但是，以上這些監管規定的出臺，仍是以中國銀行保險采取較為初級的經營模式為背景的。而銀行保險一旦涉及資本融合，將產生比分銷協議、戰略聯盟模式下復雜得多的風險，這必然會給監管機構帶來許多新的挑戰，如產品的界定問題、監管套利問題、消費者利益保護問題，等等。如何進一步加強銀行和保險監管機構之間的溝通配合，逐步將已經建立的監管聯席會議制度升級為一種正式的監管制度安排，實現雙方共享監管信息，建立分業監管的協調機制，避免監管交叉和監管真空的出現，是監管機構在引導和規范銀行保險未來發展時所必須思考的問題。

[參考文獻]

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胡浩.銀行保險——商業銀行綜合經營叢書[M].北京：中國金融出版社，20XX.

黃金財.歐洲銀行保險制度的現狀及發展趨勢