2021-2022年基金從業資格證之私募股權投資基金基礎知識通關試題庫(有答案)單選題（共85題）1、（）通過評估目標公司退出時的股權價值，再基于目標回報倍數或收益率，倒推出目標公司的當前價值。A.相對估值法B.折現現金流估值法C.創業投資估值法D.結算價值法【答案】C2、相對于證券投資基金，股權投資基金具有的特點包括（）。A.Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B3、(2017年)下列非法吸收公眾存款行為中，應當依法追究刑事責任的是（）。A.個人非法吸收或者變相吸收公眾存款，數額在10萬元以上的B.單位非法吸收或者變相吸收公眾存款，數額在100萬元以上的C.個人非法吸收或者變相吸收公眾存款對象20人以上的D.單位非法吸收或者變相吸收公眾存款對象100人以上的【答案】B4、投資備忘錄，也稱（），通常由投資方提出，內容一般包括投資達成的條件、投資方建議的主要投資條款、保密條款以及排他性條款。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅰ.ⅢC.Ⅱ.ⅢD.Ⅱ.Ⅳ【答案】D5、有關募集機構的責任和義務，下列表述正確的是（）。A.募集過程涉及的反洗錢義務由募集機構承擔履行B.募集機構在募集過程中向特定對象推介基金產品，則可以免除旅行風險提醒義務C.募集過程涉及的反洗錢義務由基金托管人而非募集機構承擔履行D.募集機構在募集過程中，充分履行了風險提醒義務的前提下可以向非特定對象推介基金產品【答案】A6、會計師事務所在為基金運作服務時應遵循的原則是（）。A.公平、公正、公開原則B.誠實守信、勤勉盡責及審慎原則C.謹小慎微、嚴格處理原則D.獨立、客觀、公正的原則【答案】D7、2016年12月3日，基金業協會第二屆第一次會員代表大會在（）召開。A.上海B.北京C.香港D.廣州【答案】B8、（2020年真題）下列股權投資基金投資者中，屬于合規投資者的是A.退休的張先生持有200萬元銀行存款，最近三年年均收入為5萬元，現將150萬元存款投資于一直股權投資基金B.擁有1500萬元凈資產的A公司為其員工所設立的企業年金C.總資產為1000萬元的B公司，現投資200萬元于一只股權投資基金D.銀行職員李先生持有500萬元銀行理財產品，最近三年年均收入為60萬元，先投資50萬元于一只股權投資基金【答案】B9、（2020年真題）股權投資基金所投企業在境內間接上市的方式包括（）A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、ⅡD.Ⅲ、Ⅳ【答案】D10、股權投資基金運行期間，私募基金管理人、基金托管人發生變更，基金管理人應當在（）內向基金業協會報告。A.15個工作日B.5個工作日C.10個工作日D.20個工作日【答案】B11、有資金實力的大型企業通常采取（）方式參與股權投資。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】B12、有限合伙企業最高權利機構為（）。A.風控委員會B.咨詢委員會C.投資決策委員會D.合伙人會議【答案】D13、（2019年真題）關于企業估值方法中的相對估值法，以下表述錯誤的是（）A.計算公式為目標公司價值=目標公司某種指標*（可比公司價值/可比公司某種指標）B.相對估值法的優點之一是可以及時反映市場看法的變化C.相對估值法的缺點之一是涉及的主觀因素較多D.常用的估值指標有市盈率倍數、市凈率倍數、市銷率倍數等【答案】C14、（2021年真題）某股權投資基金管理人被其所在地證監局作出了沒收違法所得的行政處罰措施，該管理人對該行政處罰不服，關于以下措施表述正確的是（）A.可選擇向復議機關申請復議，也可以選擇直接向有管轄權的人民法院提起訴訟B.可以同時向復議機關申請復議和向有管轄權的人民法院提起訴訟C.只能先向復議機關申請復議，對復議決定不服的，可以向有管轄權的人民法院提起訴訟D.只能向復議機關申請復議【答案】A15、A基金擬進行醫療器械制造行業的投資，正在對業務及產品類似的Y、Z兩個公司盡調。其中，Z公司本年預計銷售收入比Y公司多1000萬元，且Z公司發展更為迅猛，Z公司在3個月前接受B基金投資時投后估值為6億元，B基金采用市銷率倍數法按本年預計鏡售收入估值市銷率倍數為12。A基金預估Z公司3年后銷售收入可達到1.6875億元，市銷率倍數不變，當前股權價值設為6億元。如按照創業投資估值法計算，A基金對于Z公司的目標收益率為（）。A.0.12B.0.15C.0.6D.0.5【答案】D16、反饋審核階段的主要工作是配合全國股轉系統的審核，對全國股轉系統的審核意見進行反饋。其工作流程不包括（）。A.全國股轉系統接收材料B.全國股轉系統審查反饋C.全國股轉系統出具審查意見D.分配股票代碼【答案】D17、以下不屬于股權回購的是（）。A.控股股東回購B.管理層回購C.員工收購D.非控股股東回購【答案】D18、基金托管人可以按照規定召集（）大會。A.股東B.董事C.基金份額持有人D.投資者【答案】C19、（2017年真題）下列不屬于基金托管人職責的是（）。A.安全保管基金財產B.復核審查資產凈值C.召集基金份額持有人大會D.參與基金的投資運作【答案】D20、關于中國證券投資基金業協會對基金服務機構可采取的自律措施，下列說法錯誤的是（）A.基金服務機構嚴重違規的，中國證卷投資基金業協會可視情節輕重對其采取公開譴責、暫停辦理相關業務、撤銷服務機構登記或取消會員資格等紀律處分B.基金服務機構有一般違規情形的，中國證券投資基金業協會可以要求服務機構限期改正。C.基金服務機構嚴重違規的，中國證券投資基金業協會對其主要負責人采取加人黑名單、公開譴責、暫停或取消基金從業資格等紀律處分D.一年之內基金服務機構有兩次被要求限期改正的，中國證券投資基金業協會可以采取撤銷其基金服務機構登記或取消會員資格等紀律處分。【答案】D21、合格投資者是指具有一定風險識別能力和（）的投資者。A.收入能力B.負債能力C.風險評估能力D.風險承擔能力【答案】D22、相對估值法的計算公式為（）。A.目標公司價值=目標公司某種指標x(可比公司價值/可比公司某種指標）B.目標公司價值=可比公司價值x(目標公司某種指標/可比公司某種指標）C.目標公司價值=可比公司價值x(可比公司某種指標/目標公司某種指標）D.目標公司價值=目標公司某種指標x(可比公司某種指標/可比公司價值）【答案】A23、下列選項中，不屬于基金服務業務范疇的是（）A.銷售支付B.業務系統維護C.基金托管D.估值核算【答案】C24、(2017年)社會保障基金和政府引導基金主要是（）的募集對象。A.國外股權投資基金B.國內股權投資基金C.兩者都可以D.兩者都不可以【答案】B25、關于基金不同組織形式下的出資安排，下列表述正確的是（）A.信托（契約）型基金的出資安排需參照現行《證券投資基金法》的強制性規定來安排實施B.合伙型基金的出資方式根據《合伙企業法》規定，有限合伙人可以用貨幣、實物、勞務等形式出資C.公司型基金的出資方式通常由公司章程進行規定且可進行適應性約定D.相比較而言，股權投資基金不會采用承諾資本制【答案】C26、（2018年真題）以下關于法律盡職調查，表述錯誤的是（）。A.法律盡調的作用是幫助基金管理人全面地評估企業資產和業務的合規性以及潛在的法律風險B.法律盡調關注重點問題包括企業債務及對外擔保情況、重大合同等C.法律盡調關注重點問題包括稅收及政府優惠政策D.法律盡調更多的是定位于價值發現，審查評估企業法律方面重要問題【答案】D27、下列關于基金信息披露原則的相關說法中，有誤的是（）。A.基金信息披露需保障披露內容的真實性，這是基金信息披露最根本、最重要的原則B.在披露形式上，要求遵循準確性原則、易解性原則和易得性原則C.完整性原則要求基金信息披露必須對所有與基金相關的重要事項進行披露D.易得性原則要求信息披露義務人應當采用比較便捷的披露渠道和方式向基金投資者進行信息披露【答案】B28、下列關于合伙型股權投資基金的說法中，錯誤的是（）。A.合伙型股權投資基金設立，應向工商管理機關辦理注冊登記手續，并向中國證券投資基金業協會備案B.合伙型股權投資基金具有較強的人合性特征，新增合伙人需經全體合伙人一致同意（但合伙協議另有約定的除外），并訂立入伙協議C.合伙型股權投資基金可按照《中華人民共和國證券投資基金法》辦理份額轉讓手續D.合伙型股權投資基金解散，應當由清算人進行清算【答案】C29、(2016年)關于投資后管理的作用，表述錯誤的是（）。A.減少或消除潛在的投資風險B.防止被投資企業實際控制人做出損害投資方股權和利益的行為，有利于及時了解被投資企業經營運作情況C.幫助被投資企業提升價值，以實現被投資企業最大程度的增值D.消除被投資企業成長的高度不確定性【答案】D30、私募股權投資基金募集程序正確順序為（）。A.1募集文件準備2市場推介與投資者接觸3正式簽署協議4確定出資意向B.1市場推介與投資者接觸2募集文件準備3正式簽署協議4確定出資意向C.1募集文件準備2市場推介與投資者接觸3確定出資意向4正式簽署協議D.1市場推介與投資者接觸2募集文件準備3確定出資意向4正式簽署協議【答案】C31、股權投資基金從被投資企業中退出的方式包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、ⅣC.Ⅱ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A32、以（）等非法人形式，通過匯集多數投資者的資金直接或者間接投資于私募基金的，私募基金管理人或者私募基金銷售機構應當穿透核查最終投資者是否為合格投資者，并合并計算投資者人數。A.合伙企業、契約B.合伙企業、談判C.合資企業、談判D.合資企業、契約【答案】A33、（）是基金管理人的戰略管理職責。A.投資者管理B.股權投資管理C.投資者關系管理D.股權管理【答案】C34、下列關于《創業投資企業管理暫行辦法》的說法中正確的是（）。A.以公司形式設立的創業投資企業必須自行負責投資管理業務B.創業投資企業存續期限最短不得短于5年C.對各類處于創建或重建過程中的未上市成長性企業的投資，均可歸入創業投資D.創業投資企業與管理人之間的法律關系為債務債權關系【答案】C35、下列關于協議轉讓的分類，說法正確的是（）。A.Ⅰ、ⅡB.Ⅰ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C36、法律盡職調查更多的是定位于（）。A.價值發現B.風險發現C.收益發現D.投資可行性分析【答案】B37、股權投資基金項目退出的方式包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A38、公司型基金在形式上類似于一般股份公司，但不同于一般股份公司的是，它委托（）作為專業的財務顧問經營與管理基金資產。A.基金托管公司B.證券經紀人C.基金管理公司D.投資機構【答案】C39、創業投資企業采取股權投資方式投資于未上市中小高新技術企業2年以上（含2年），凡符合條件的，可按其對中小高新技術企業投資額的（）抵扣該創業投資企業的應納稅所得額。A.25%B.50%C.70%D.75%【答案】C40、股權投資基金受托募集的第三方機構是（），它為基金管理人提供推介基金的服務。A.基金財產保管機構B.基金份額登記機構C.基金銷售機構D.證券投資基金業協會【答案】C41、()，“國家創業投資機制研究小組”成立，研究推動創業投資發展的政策措施。A.1998年1月B.1989年5月C.1999年10月D.2001年3月【答案】A42、關于股權投資基金對目標公司的法律盡職調查，下列表述錯誤的是()A.需偵查主要股東與目標公司間的關聯交易資金往來及擔保的合法性B.需側重偵察目標公司是否存在欠稅和潛在稅務處罰問題，無需核查相關優惠待遇的持續性C.需審查目標公司簽訂的重大合同，核查合同金額、支付方式和主要條款，關注合同履行過程中的不確定性D.需關注目標公司涉及的訴訟及仲裁情況，并偵查已決訴訟與仲裁的履行合規性【答案】B43、股權投資基金管理人應具備至少（）名高級管理人員，且應當設置負責合規風控的高級管理人員。A.2B.3C.4D.5【答案】A44、公司成立日期是（）。A.公司章程正式啟用日期B.申請設立登記日期C.正式對外營業日期D.營業執照簽發日期【答案】D45、用人單位在未與勞動者協商或者征求勞動者同意的情況下將保守商業秘密的條款加入勞動合同的，（）。A.屬于雙方行為B.勞動合同有效C.保密協議有效D.保密協議無效【答案】D46、股權投資基金進行業務盡職調查時，針對市場的調查范疇通常不包括（）。A.供應商及經銷商B.產業政策C.競爭對手D.銷售費用預算【答案】D47、私募基金管理人應當向投資者進一步聲明，中國基金業協會為私募基金管理人和私募基金辦理登記備案不構成對（）。A.私募基金管理人投資能力、持續盈利情況的認可；不作為對基金財產安全的保證。B.私募基金管理人投資能力、持續合規情況的認可；但作為對基金財產安全的保證C.私募基金管理人投資能力、持續合規情況的認可；不作為對基金財產安全的保證D.私募基金管理人投資能力、持續盈利情況的認可；但作為對基金財產安全的保證【答案】C48、有限合伙企業由()合伙人設立。A.兩個以上五十個以下B.五個以上八十個以下C.十個以上一百個以下D.一個以上六十個以下【答案】A49、（）是整個盡職調查工作的核心，目的是了解過去及現在企業創造價值的機制，以及這種機制未來的變化趨勢。A.財務盡職調查B.初步盡職調查C.業務盡職調查D.法律盡職調查【答案】C50、下列不是我國證券交易所主要交易機制的是（）A.競價交易B.大宗交易C.協議轉讓D.項目交易【答案】D51、股權投資基金運行期間，信息披露義務人應當在______結束之日起______個工作日以內向投資者披露基金資產等信息。（）A.每月度；5B.每季度；10C.每年度；15D.每年度；20【答案】B52、下列不屬于相對估值方法的是（）。A.市盈率B.市凈率C.市售率D.貼現率【答案】D53、（2017年真題）股權投資基金的退出方式主要有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D54、合伙型股權投資基金的合伙協議，必備內容的事項包括（）。A.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤB.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.ⅤD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C55、股權投資基金按組織形式分類不包括（）。A.公司型基金B.合伙型基金C.契約型基金D.私募基金【答案】D56、基金份額登記機構，提供的服務不包括（）A.建立并管理投資者的基金賬戶B.辦理基金份額認繳、退出C.基金交易確認D.保管投資者名冊【答案】B57、私募股權投資屬于（）。A.長期投資B.短期投資C.中期投資D.中長期投資【答案】A58、私募基金管理人內部控制要素中（）包括經營理念和內控文化、治理結構、組織結構、人力資源政策和員工道德素質。A.風險評估B.控制活動C.內部監督D.內部環境【答案】D59、股權投資基金所投企業在境內間接上市的方式包括（）A.Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、ⅣC.Ⅰ、ⅡD.Ⅲ、Ⅳ【答案】D60、下列選項中屬于募集機構的責任的是（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅢB.Ⅰ.Ⅱ.ⅣC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C61、某股權投資基金的最大投資人甲要求基金管理人提供由托管人直接計算得出的基金估值表，管理人對此要求的正確做法是（）。A.托管人應當編制估值表提交管理人，并監督管理人蓋章確認，然后提供給投資人B.托管人應當請管理人提供估值計算表，由其復核、監督，不能代為履行管理人職責C.托管人可以提供估值計算表給管理人，由其提交給投資人D.托管人通常不應直接作基金的估值，但由于是重要投資人的要求，可以視具體情況妥協一次【答案】B62、（2017年真題）A公司的息稅前利潤（EBIT）為2億元，假設A公司每年的折舊為2000萬元，長期待攤費用為1000萬元，若按企業價值／息稅折舊攤銷前利潤倍數法進行估值，倍數定為5．0，則A公司估值為（）億元。A.11.55B.11.5C.11D.12【答案】B63、所謂二手資料，是指股權投資基金按照盡職調查的目的收集、整理的各種現成的資料，又稱（）A.次級資料B.二級資料C.現成資料D.已有資料【答案】A64、（2020年真題）基金管理人應當在基金募集完畢后（）內及時向中國證券投資基金業協會進行基金產品備案。A.20個工作日B.15個工作日C.15日D.20日【答案】A65、1958年，美國小企業管理局設立“小企業投資公司計劃”（）的形式鼓勵成立小企業投資公司。A.低息貸款和融資擔保B.短期貸款和融資租賃C.低息貸款和融資租賃D.短期貸款和融資擔保【答案】A66、股權投資基金為被投資企業提供增值服務，以下表述錯誤的是（）A.對于發展較為成熟的被投資企業，增值服務側重在資源導入、兼并收購、上市推動等方面B.對于早期階段的被投資企業，增值服務側重在規范管理、業務開拓、后續再融資等方面C.主要目的是提升被投資企業的價值，降低投資風險，最終實現投資機構對被投資項目的順利退出D.協助被投資企業進行后續再融資工作，以便投資機構能夠參與被投資企業的后續輪次融資【答案】D67、有關企業改制的說法錯誤的是（）。A.企業改制、發行上市牽涉的問題較為廣泛和復雜B.企業首先要確定證券公司（券商），在券商的協助下盡早選定其他中介機構C.在改制階段，企業為有限責任公司的，應依法改制為股份有限公司并取得營業執照D.幫助企業完善公司治理結構【答案】D68、股權投資基金應該向（）募集。A.基金投資者B.社會團體C.特定的合格投資者D.企業法人【答案】C69、不同企業類型及所處發展階段的目標公司調查內容的側重點也不同。對于處于相對較早發展階段的創業企業，業務盡職調查的重點是（）A.管理團隊和產品服務部分B.管理團隊C.產品服務D.融資結構【答案】A70、（?）的設置，通常是為了保護中小投資者的利益，防止公司實際控制人、控股股東、董事、監事、高管等“內部人”利用信息優勢獲得不當利益，或者利用資本市場實現快速套現。A.鎖定期B.觀察期C.高峰期D.帶定期【答案】A71、根據《證券投資基金法》，中國證券投資基金業協會的權力機構是（）。A.股東會B.會員大會C.中國證監會D.理事會【答案】B72、下列關于基金服務業務中基金管理人應承擔的責任，表述有誤的是（）。A.基金管理人定期對基金服務機構的業務開展情況進行檢查B.基金管理人依法應當承擔的職責通過委托轉移給委托人C.基金管理人應當對基金服務機構開展盡職調查D.基金管理人應當建立對基金服務機構的持續評估機制【答案】B73、股權投資基金管理人自行銷售或者委托銷售機構銷售私募基金時，下列做法正確的有（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅰ、Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A74、股權投資基金的組織形式主要分為公司型、合伙型和信托（契約）型三種組織形式,關于基金組織形式及其投資決策描述正確的是（）。A.合伙型基金的投資者一般以有限合伙人身份存在,有限合伙人可通過在投資決策委員會委派觀察員或在咨詢委員會中委派委員等方式,在一定程度上了解基金的投資決策并在合理的范圍內提供建議B.公司型基金的最高權力機構是董事會，公司型基金的投資者可以通過參加公司型基金的董事會參與基金的運營決策C.公司型基金可由公司內部的基金管理運營團隊進行管理,通常的形式是在股東會之下設置投資決策委員會,其成員一般由股東會委派D.信托（契約）型基金的基金份額持有人大會及其日常機構可以直接參與或者干涉基金的投資管理活動【答案】C75、下列屬于行政監管的主要法律法規依據的是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅲ、Ⅳ【答案】A76、股權投資基金管