第四章進入退出壁壘

本章介紹了進入和退出壁壘這兩個影響市場結構的因素。通過本章的學習，了解進入壁壘和退出壁壘的含義，掌握進入壁壘的種類和退出壁壘的構成要素以及進退無障礙理論的基本內容。教學目的與要求

教學重點:進入壁壘的種類和退出障礙的構成要素教學難點:進入壁壘的福利效應教學重點與難點第一節進入壁壘

進入壁壘是影響一個產業競爭程度和市場運行績效的重要因素，從長期看,如果不存在進入壁壘,在一個在位企業獲取超額利潤的產業內,超額利潤會吸引新企業的進入,從而使產業的供給增加,在生產技術和需求不變的條件下,將導致產業內所有企業的利潤下降,使產業利潤趨向于平均利潤。但是一些企業自身無法支配的、外生的因素會限制新企業的進入。而原有企業也會利用自己的在位優勢，采取策略性行為阻止新企業的進入，保護自己的壟斷地位和利潤。所以新企業進入某些產業時會遇到很大的障礙，產業間的利潤差異可能會長期存在。第一節進入壁壘一、 進入壁壘的含義

進入壁壘是指阻止外部企業進入并與原有的企業進行競爭的各種障礙因素。產業經濟學理論中對進入壁壘含義的理解存在分歧，許多研究者從各自的研究視角給出了不同的定義。

貝恩（JoeS.Bain）美國哈佛大學教授，產業經濟學奠基人之一，1982年美國經濟學會授予杰出會員榮譽稱號，稱其為“無可爭議的現代產業組織經濟學之父”。

貝恩認為，進入壁壘是“一個產業中原有企業相對于潛在進入企業的優勢。這些優勢體現在原有企業可以持續地使價格高于競爭水平之上而又不會吸引新的企業加入該產業”。第一節進入壁壘第一節進入壁壘施蒂格勒（GeorgeJosephStigler）,已故的芝加哥大學教授,“信息經濟學”和“管制經濟學”的創始人，1982年諾貝爾經濟學獎獲得者。

施蒂格勒認為“進入壁壘是一種生產成本（在某些或每個產出水平上），這種成本是打算進入這一產業的新廠商必須負擔，而已在該產業內的廠商無須負擔的。”換句話說，是新廠商比老廠商多承擔的成本。進入壁壘的確切定義為：使進入者難以成功地進入一個產業，而使原有企業持續地獲得超額利潤，并能使整個產業保持高集中度的因素。進入壁壘的高低，既反映了市場內已有企業優勢的大小，也反映了新進入企業所遇障礙的大小。第一節進入壁壘第一節進入壁壘二、 進入壁壘的種類（一）結構性進入壁壘（二）行為性進入壁壘（三）政策法律制度壁壘第一節進入壁壘（一）結構性進入壁壘結構性進入壁壘又稱經濟性進入壁壘,通常分為：絕對成本優勢壁壘、規模經濟壁壘、產品差異化壁壘和必要的資本量壁壘等。

規模經濟是指企業生產的平均成本隨著產量的增加而下降。企業的最小有效規模（MES）是其長期平均成本最小時企業能生產的最小產量。在產業的市場需求有限，同時存在規模經濟的前提下，一個或少數幾個企業在最小有效規模進行生產并獲得經濟利潤，如果再有新企業以同樣的產量進入，則所有企業都可能虧損。第一節進入壁壘1.規模經濟壁壘圖4-1規模經濟與進入壁壘產量平均成本ABM

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DLACO需求D第一節進入壁壘絕對成本優勢壁壘：指在位企業在任一產量水平下的平均成本都低于潛在進入者。斯蒂格勒認為，絕對成本優勢壁壘按其產生的原因可以分為三類：第一,現有企業通過專利申請，而壟斷工藝技術或產業標準。第二，原有企業擁有高級的技術人員和管理人員而具有的人力資本優勢。第三，原有企業通過與供應商訂立長期原材料等要素供應而具有的優勢。第一節進入壁壘2.絕對成本優勢壁壘QP/C新企業的AC老企業的ACDD′圖4-2絕對成本優勢壁壘第一節進入壁壘必要資本量是指新企業進入市場必須投入的資本。生產過程的資本密集程度越高，必要資本量越大，新企業籌措資金越困難，其資本費用就比在位企業高，因此新企業進入市場的難度也就越大，這就是必要資本量壁壘。新企業很難籌集到大量資本或者新企業的融資成本比在位企業高的原因為：金融市場的不完全性、信息不對稱和風險。第一節進入壁壘3.必要資本量壁壘產品差異：指產業內相互競爭的廠商所生產的產品之間替代程度的不完全性。產品差異主要來源于市場中的消費者對有關企業的產品在長期中所形成的消費者偏好的差異，而且還會因企業的廣告宣傳活動以及商標法、知識產權法、專利法等法律的支持而得到加強。第一節進入壁壘4.產品差異化壁壘第一節進入壁壘（二）行為性進入壁壘行為性進入壁壘也稱策略性進入壁壘,是指原有廠商為阻止新廠商的進入而主動采取的相應的策略行為。

第一節進入壁壘1.阻止進入定價行為在賣方程度較高的寡頭壟斷行業中,為數不多的原有廠商很容易相互協調,制定統一的行業價格,把行業利潤率降低到既能獲得經濟利潤,又能對其他廠商構成進入壁壘的程度。而一旦潛在的進入可能性消失，再將價格提高。這種行為稱為“阻止進入定價策略”。它主要是針對行業利潤率較高造成的誘發因素而言的。PP2P1Q1QQ2產業需求AC剩余需求阻止進入定價第一節進入壁壘

第一節進入壁壘2.過度生產能力投資在很多產業中,企業調整產量是要花費成本的。為提高產出，企業可能需要增加新的設備，投入必要的勞動力和原材料。在位企業可在潛在進入者進入前進行過度生產能力投資，這些生產能力在進入發生前是閑置的。一旦進入者進入，在位企業可利用已投資的閑置生產能力迅速擴大產量，使進入者蒙受損失。潛在進入者在觀察到在位企業所做的過度生產能力投資后，理性預期到自己進入后將招致在位者激烈的價格戰，自己無法從進入中獲利，因此會放棄進入。

第一節進入壁壘3.提高競爭對手的成本在位企業通過策略性行為提高競爭對手的成本使自己處于成本優勢,同樣可以達到阻止進入的目的。提高競爭對手的方法主要有：（1）垂直一體化（2）利用政府管制（3）利用產品的互補性和配件生產（4）提高工資和其他投入品的價格

第一節進入壁壘典型案例：美國柯達公司長期在非專業普通攝影工業中居支配地位，而該系統是由照相機、膠卷和沖洗服務三個主要部分組成的，這三者必須以一種技術上兼容的方式結合起來才能提供最終的照片。雖然各個單個市場的進入壁壘由于技術和資本要求而各不相同，例如沖洗服務的最低條件只是盤子、化學藥品和暗室，但膠卷的生產則需要復雜的技術和設備。柯達公司對膠卷生產的長期壟斷，使其能夠為整個工業建立兼容性標準，并由此而對可能進入照相機生產或沖洗服務業的條件實行控制。1976年，柯達公司擁有美國非專業普通膠卷市場的85％，彩色洗相紙市場的60％，照相機市場的53%，非專業攝相機市場的21%以及沖洗服務收入的10％。

第一節進入壁壘4.影響未來需求結構在位企業也可通過策略性行為增強消費者對自己產品的忠誠度，從而使未來的市場需求有利于自己，最終使進入者的需求處于不利地位。影響未來需求結構的方法主要有：（1）產品擴散策略（2）提高轉換成本（3）利用長期契約鎖定產品需求第一節進入壁壘（三）政策法律制度壁壘政府在經濟管理過程中所制定的政策法律制度是構成行業外潛在進入者進入壁壘的一個重要方面。德姆塞茨等人認為，在某些產業中，企業經營需要獲得批準和執照，企業進出口需要獲得有關許可證，資金籌措也要受到政府限制，還有差別性的稅收壁壘、專利制度。都將成為阻礙新企業進入的壁壘。并且這些壁壘很難用降低成本或增加廣告費等手段加以克服。

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經濟利潤QP/Cp1p2DQ1=100q1Q2=150q2100個廠商的長期供給150個廠商的長期供給社會福利凈損失圖4-3限制進入導致的社會福利凈損失從效率增長和產業技術進步的角度來看，適度的進入壁壘和產業集中度可能有利于技術創新和產業技術進步，因此，從長期看進入壁壘對社會福利有雙重效應。一方面，進入壁壘是與壟斷力量相聯系的。產業進入壁壘越高，進入越困難，進入的企業也就愈少，從而易于生成壟斷性的市場結構，而壟斷會造成社會福利凈損失。另一方面進入壁壘的存在又具有正面作用，適度的進入壁壘可以提高資源的配置效率。第一節進入壁壘三、 進入壁壘的福利效應

1.退出的含義退出是指某個(或某些)企業停止作為賣方而從某個行業撤退的行為。退出方式轉產宣布破產

2.退出壁壘的含義從理論上講，當某個(或某些)企業長期虧損，資不抵債，不能正常生產經營時，即應該轉產或破產。但實際上，這樣的企業由于受種種限制而很難從該產業中退出。這些企業在退出時面臨的障礙即是退出壁壘。第二節退出壁壘一、 退出與退出壁壘

1.沉淀成本(sunkcost)許多資產具有專用性，用以生產特定的產品，一旦當企業退出時，就會產生沉淀成本，企業要退出原有產業，很難將這些資產轉為他用，生產其它的產品，也難以將這些資產以公平的價格賣給其它生產同類產品的企業，這就構成企業的沉淀成本。第二節退出壁壘二、 退出壁壘的種類及影響因素

2.違約成本和企業信譽損失如果企業退出原有產業，就不能履行原先簽訂的購銷合同，企業就必須承擔違約成本。同時，企業退出產業往往被視為競爭能力不足，這會造成企業信譽損失，其它企業可能因此不愿與這家企業簽訂新的購銷合同，也會增加企業融資的難度，提高融資成本。這些因素都會阻礙企業退出原有產業。第二節退出壁壘

3.政策法律壁壘在電力、煤氣和自來水供應等基礎設施產業中，由于企業所提供的產品和服務是人民的生活必需品，政府不允許企業隨意退出產業。第二節退出壁壘

4.市場發育不完善而造成的退出壁壘企業退出原有產業通常需要生產要素轉賣和產權交易，但在缺乏生產要素市場和產權交易市場正常運行機制的情況下，企業就難以尋找生產要素和產權交易伙伴以實現交易，從而阻礙企業退出產業。第二節退出壁壘退出壁壘2431違約成本和企業信譽損失退出壁壘種類沉淀成本市場發育不完善造成的壁壘政策法規制度壁壘第二節退出壁壘

對于退出壁壘的度量問題，至少可以從“生產能力過剩度”和“虧損企業率”這兩個指標來度量退出壁壘。

第二節退出壁壘三、 退出壁壘的度量1.生產能力過剩度在正常情況下，大多數產業的生產能力利用率應該在70%-80%以上，即生產能力過剩度應在20%-30%以下，我們可以通過生產能力過剩度這一指標來衡量退出壁壘，即生產能力過剩度越高，退出壁壘也越高。第二節退出壁壘

2.虧損企業率由于各種退出壁壘的存在，企業即使虧損，也不能退出產業。我們可以用虧損企業率來度量產業的退出壁壘，即某一產業的虧損企業率越高，該產業的退出壁壘也就越高。第二節退出壁壘

進退無障礙理論是指廠商可以自由地、無任何損失地進入或退出某一行業。進退無障礙理論結論成立的前提條件是潛在進入者能夠隨時地自由進入和退出，而且退出時不需要承擔不可回收的沉沒成本。政策含義：積極研究能夠降低沉淀成本的新工藝、新技術；排除一切不必要的人為的進入退出壁壘。第三節進退無障礙理論一、進退無障礙理論的