第二章

商業銀行信用管理的主要內容

第二章

商業銀行信用管理的主要內容1第一節商業銀行對主要業務的信用管理一、存款業務中信用風險的管理對于銀行來講，存款業務中主要風險是擠兌風險，或稱流動性風險。存款人對銀行穩定性的懷疑而集體擠兌，從而導致商業銀行的流動性出現重大問題，即銀行出現流動性風險。第一節商業銀行對主要業務的信用管理2（一）流動性風險的成因一般情況下的信用風險與流動性資產負債期限不匹配造成流動性缺口——借短貸長

商業銀行的資金來源由各種存款和其他借入資金構成，其中大部分存款和借入資金是短期的，但銀行的資金運用中，有相當一部分是中長期貸款，換而言之，大量的短期負債資金被投放于成熟期較長的貸款或其他投資（一）流動性風險的成因3突發性因素導致存款大量流失在非正常狀態下突發性存款大量流失所引起的流動性風險，這是一種非系統風險。突發性存款流失原因：債權人突然擔心該銀行的償付能力其他銀行或金融機構的支付危機引起的波及整個銀行業的“傳染效應”突發性因素導致存款大量流失4其他原因銀行之間競爭的加劇客戶提現的需求的疊加客戶投資偏好的變化其他原因5（二）存款業務中流動性風險的管理流動性風險是致命的風險，持續的擠兌最終可能導致銀行倒閉。表：2007年以來幾次重大的銀行擠兌風波（二）存款業務中流動性風險的管理流動性風險是致命的風險，持續6應對流動性風險的主要途徑：在資產負債表中“存儲”流動性——資產管理保留一定的現金資產和信譽好，流動性強、易變現的證券，如短期國債等，當需要流動性時就出售這些證券在金融市場購買流動性——負債管理在金融市場拆借資金、發行存款證、發行票據、發行證券等來籌措資金，彌補流動性不足通過風險防范保留核心存款——客戶管理培育銀行的忠誠客戶，維持相對穩定的存款。應對流動性風險的主要途徑：7較小的銀行或欠發達市場的銀行多依賴資產管理原因：貨幣市場發展不健全自身信用能力不足操作：資產與負債匹配保持一定量的流動性較強的資產選擇交易活躍、變現能力強金融投資產品市場份額較大的銀行傾向于負債管理

——少持有流動性較高但收益較低的資產原因：金融市場發達銀行信譽高，融資能力強

操作：通過金融市場融資、擴大金融市場的融資渠道和融資規模。合理安排融資規模、融資時間和償債能力較小的銀行或欠發達市場的銀行多依賴資產管理市場份額較大的銀行8二、貸款業務中信用風險的管理所謂信貸風險，即商業銀行的信貸活動中，由于各種事先無法準確預料的因素影響，使銀行貸款資金遭受損失的一種可能性。主要表現：貸款到期無法收回貸款貶值二、貸款業務中信用風險的管理9（一）信貸風險的成因1、政府信用與銀行信貸風險國有商業銀行對信貸資金投向和投量的掌握仍在很大程度上受政府的左右，政府嚴重干涉了商業銀行的自主經營。（一）信貸風險的成因10（一）信貸風險的成因2、企業信用與銀行信貸風險企業大部分是由原來的國有企業轉變而來，缺乏內在動力和外在壓力，對資金運用較少考慮效益和風險，造成資源低效使用和浪費，是短期貸款長期化、長期貸款固定化，企業虧損以賴賬的方式轉嫁給銀行，形成信貸風險，并通過重組和改制，進行逃債和廢債。（一）信貸風險的成因11（一）信貸風險的成因3、銀行內部控制與銀行信貸風險目前銀行貸款管理制度不完善，業務操作不規范；風險管理意識淡薄，風險管理機制不健全，部分信貸人員業務素質不高，責任心不強，使銀行貸款質量下降、風險增加（一）信貸風險的成因12（一）信貸風險的成因4、信用法規的不健全與銀行信貸風險當前我國的法律制度不健全，尤其是關于信用的法律幾乎是一片空白，使得信用管理缺乏必要的基礎和保障，眾多的失信行為不能被完整的記錄在案（一）信貸風險的成因13（二）信貸風險的管理信貸風險管理商業銀行運用適當的方法和對策，對信貸管理活動中的各種貸款風險進行識別、衡量和分析，并在此基礎上控制風險損失的發生，保證銀行信貸資金的安全?？刂菩刨J風險是信用風險管理的核心和目的。（二）信貸風險的管理14控制信貸風險的對策主要分為如下兩大類：風險控制對策對貸款風險進行回避、轉嫁或分散等風險發生前的控制對策，它是預防或減少風險發生風險財務處理對策指風險自留、保留和補償風險損失準備等，它是風險損失發生后的財務處理和經濟補償對策控制信貸風險的對策主要分為如下兩大類：15手段一：風險回避指銀行因發現從事某種經營活動可能帶來風險損失，有意識地采取回避措施，即，對項目進行選擇性惜貸，在回避風險的同時，也會減少銀行收益。具體包括：

1、資產結構短期化2、投資時避重就輕3、幣種選擇“收硬付軟”“借軟貸硬”4、揚長避短進行債務互換手段一：風險回避16資產結構短期化降低各種資產的平均期限和提高短期資產的比重資產結構的短期化既有利于增強流通以應付信用風險，也有利于利用利率敏感性來調整資產負債或利率定價來處理市場風險，短期化策略避免了長期性資產所特有的一系列風險資產結構短期化17避重就輕的投資選擇原則在多種可供選擇的投資項目進行權衡時，要注重變異系數所顯示的風險大小，選擇風險小的項目，避免風險過大的投資避重就輕的投資選擇原則18收硬付軟，借軟貸硬的幣種選擇原則對將要收入或構成債權的項目選用貨幣值穩定趨升的“硬”貨幣，對將要支付或構成債務的項目選用幣值明顯趨跌的“軟”貨幣收硬付軟，借軟貸硬的幣種選擇原則19揚長避短、趨利避害的債務互換策略指兩個或多個債務人運用各自在國際金融市場上的相對優勢，通過金融機構的中介，互相交換所借債務的貨幣種類或債務利息率的種類和水準，以彌補各自在市場上直接籌借這類貨幣或利息率的相對劣勢，這種互相取長補短，各得其所的交易方式成為債務互換揚長避短、趨利避害的債務互換策略20手段二：風險分散（風險組合）對于負債，分散的途徑是擴大負債的品種，調整負債的結構，保持負債對象的多樣化，避免擠兌的沖擊。對于資產，分散風險的途徑是實現資產結構的多樣化，選擇相關系數較小的資產進行搭配。具體包括：擴大資產投放對象、均衡資產分布的數量、調整資產性質分布結構、取銀團貸款手段二：風險分散（風險組合）21（1）擴大資產投放的對象擴大資產投放的對象，就是指在資產總額一定的情況下，盡量把資產投向更多的債務人。對于貸款來說，主要是貸給更多的借款人。在資產總額一定和債務人數一定的情況下，銀行為了有效降低全部貸款的風險水平，應把貸款分散在眾多的、獨立的行業和產品上。（1）擴大資產投放的對象22長江集團長江實業和記黃埔長江基建香港電燈TOM.COM長江生命科技物業發展貨柜碼頭零售與制造電訊與電子商務控股物業發展與投資地產代理樓宇管理控股運輸能源基建材料基建工程發電及電力供應互聯網信息戶外媒體印刷內容供應電子商貿生物科技產品的研發商品化市場銷售長江集團各成員核心業務長江集團長江實業和記黃埔長江基建香港電燈TOM.COM長江生23（2）均衡資產分布的數量均衡資產分布的數量，就是指在資產總額和債務人數數目一定的情況下，使銀行資產在各債務人之間的分布均等化，避免銀行資產過多地集中到少數債務人身上，為此，銀行必須控制大額貸款的發放，增加小額貸款在總貸款中的比重，使銀行在借款人數不變的情況下進一步降低大額貸款損失的風險。（2）均衡資產分布的數量24（3）調整資產性質分布結構由于，短期性貸款和短期性投資的風險較小，長期性貸款和長期性投資的風險較大。因此，銀行根據自身一定時期內承擔風險的能力，通過對短期性資產和長期性資產的合理搭配，可調整一定時期內的資產風險損失率。（3）調整資產性質分布結構25（4）采取銀團貸款的方式銀團貸款是由一家或幾家銀行牽頭，多家銀行受理貸款，按照商定的條件向某一特定借款人提供大額貸款的貸款方式可以使貸款風險由幾家銀行共同承擔，能夠分散貸款風險的目的（4）采取銀團貸款的方式26手段三：風險轉移風險轉移有全額轉移和部分轉移之分。全額轉移就是將銀行承擔的某一項風險全部轉嫁給第三人；部分轉移則是銀行將其承擔的某一項風險部分自留，其余部分轉嫁給第三人的做法。部分轉移涉及銀行如何確定風險自留額的問題，可用風險決策的方法來決定手段三：風險轉移27風險轉移的具體方法有以下幾種：擔保貸款證券化貸款出售浮動利率貸款和浮動利率票據風險轉移的具體方法有以下幾種：281、擔保確保特定的債權人實現債權，以債務人或第三人的信用或者特定財產來督促債務人履行債務的制度。例如，甲向銀行借款，乙為甲提供擔保，保證在規定期內甲履行還款義務，一旦甲不履行義務時，乙予以履行信用風險轉移給擔保人，但銀行轉移風險的同時，又承擔了擔保人信用風險.1、擔保292、貸款證券化銀行將一組貸款項目轉讓給某些專業金融機構，而這些機構則通過改造發行長期或短期證券來獲得接受這些貸款的資金，上述貸款基礎上的證券稱為“轉讓所有權”證券。借款者按這筆抵押貸款的分散付款額、提前償還利息和按期利息支付等款項付給新證券的持有人。2、貸款證券化302、貸款證券化通過貸款證券化，把原來缺乏流動性、非標準化、非市場化的，只能成為放款銀行的一份資產記錄的貸款變成了具有市場流動性的證券放款銀行原來要承擔全部的信用風險，現在卻可以通過這種新證券市場轉移出去。2、貸款證券化313、貸款出售商業銀行在貸款形成之后，將貸款債權出售給第三方，重新獲得資金來源并獲取手續費收入貸款出售與貸款證券化最根本的區別在于貸款出售只是將貸款的全部或一部分所有權從發起銀行轉移出去，貸款資產本身不發生任何實質性變化；而貸款證券化則將貸款組合轉變為可在資本市場上買賣的證券，創造出了新的投資工具，資產性質發生了變化。3、貸款出售324、浮動利率貸款和浮動利率票據浮動利率貸款在整個借款期內利率隨市場利率或法定利率等變動定期調整的貸款，調整周期和利率調整基準的選擇，由借貸雙方在借款時議定。浮動利率貸款把貸款期間市場利率上升的風險轉嫁給借款人，但同時也喪失了市場利率下降時仍獲得原利率水平利息的機會4、浮動利率貸款和浮動利率票據334、浮動利率貸款和浮動利率票據浮動利率票據以浮動利率貸款為基礎發行的有價證券，發行者一般是銀行，此票據兼具貸款市場化和浮動利率轉移信用風險和利率風險的好處4、浮動利率貸款和浮動利率票據34手段四：風險補償指銀行利用資本、利潤、抵押品拍賣收入等形式的資金補償在某種風險上遭受的資產損失。風險補償傳統上用于銀行放款的壞賬、呆賬的抵補，主要方法有抵押貸款金融產品定價提取準備金手段四：風險補償35抵押貸款以借款客戶的全部或部分資產作為抵押品的放款。當借款人不能按照抵押貸款合同如期履約償付貸款本息時，銀行有權接管、占有抵押品，并且在進一步的延期、催收均無效時，有權拍賣抵押品，以拍賣收益彌補銀行的呆壞賬損失。抵押貸款36金融產品定價主要是貸款定價：風險與收益成正比的原則主要是確定貸款利率水平，對于一些大公司，銀行認為其信譽卓著而給予利率優惠，其他的中小型企業卻因其信譽平平而必須負擔較高的利息負擔。金融產品定價37提取準備金呆賬準備金呆賬：已過償付期限，經催討尚不能收回，長期處于呆滯狀態，有可能成為壞賬的應收款項從營業收入、利潤、資本中提取一定數額的呆賬準備金，用來抵補和沖銷銀行放款等呆壞賬損失提取過多影響利潤水平，提取過少又不能滿足風險損失的補償提取準備金38法定準備金和超額準備金法定準備金：依據中央銀行規定的法定準備金率按期向中央銀行繳存超額準備金：銀行在中央銀行的頭寸超過法定準備金的部分過多會影響盈利水平，過低又可能使銀行面臨嚴重的流動性風險資本準備為貸款等授信業務的可能損失提供補償和保障提供充足的資本法定準備金和超額準備金39三、中間業務中信用風險的管理

表：我國上市銀行業中間業務概況（2011年）三、中間業務中信用風險的管理40所謂中間業務，是指商業銀行利用自身優勢，不運用或不直接運用自己的資產、負債，以中間人身份提供金融服務并取得收益的經營活動。我國商業銀行的中間業務收入基本上分為顧問和咨詢費、銀行卡手續費、代理業務手續費、結算與清算手續費、理財產品業務收入、托管及其他受托業務傭金、電子銀行業務收入、擔保手續費、信用承諾手續費等。所謂中間業務，是指商業銀行利用自身優勢，不運用或不直接運用自41（一）中間業務分類按是否構成或有資產和或有負債分類（潛在的資產或負債）或有債權/債務類主要包括貸款承諾、擔保類和各種金融衍生類中間業務金融服務類中間業務商業銀行通過對客戶提供金融服務，以收取手續費為目的，不承擔任何風險，不構成商業銀行或有債權/債務的業務，即只能為銀行帶來各種服務性收入，但不會影響銀行表內業務質量的業務，包括支付結算、代理、咨詢等業務（一）中間業務分類42（二）中間業務的風險特點透明度較差許多中間業務不能在財務報表上得到真實反映。風險點分散中間業務是多元化經營業務，商業銀行的信貸、籌資、信用卡、國際金融、財會、信息電腦等部門都與中間業務有關，風險點較多，防范風險的難度較大自由度較大中間業務（尤其是金融衍生工具類中間業務）的開展沒有金融法規的限制，不需要資本準備金，無規模的限制，潛伏巨大風險。（二）中間業務的風險特點43（三）中間業務風險的管理強化風險意識建立完善的規章制度，規避操作風險完善內部監控體系，有效防范風險履行稽核職責，健全稽核機制；實現“三權”分離（經營權、風險監測權、風險管理權）；約束經營行為，加強對中間業務經辦人員業務行為的約束，按中間業務規程辦事，防止經辦人員的隨意經營行為建立風險監測管理制度建立風險定性、定量分析制度；構建風險限額系統；完善風險管理制度。（三）中間業務風險的管理44第二節商業銀行的信用風險管理的政策和過程風險偏好是銀行對風險的態度，具體表現為：銀行愿意承擔什么樣的風險？能夠承擔的風險的最高限額是多少？在對客戶的授信過程中如何把握風險？對目前的業務開展、資本狀況、資產質量中的風險含量是否滿意？是否能夠控制在可接受的范圍內？第二節商業銀行的信用風險管理的政策和過程45我們來看兩組實驗實驗一、在A、B兩個選項中做出選擇：A.確定贏得1000元；B.50：50的機會，贏了得到2000元，輸了得到0元實驗二、在A、B兩個選項中做出選擇：A.確定虧損1000元；B.50：50的機會，輸了虧損2000元，贏了虧損0元我們來看兩組實驗實驗一、在A、B兩個選項中做出選擇：46在實驗一中，多數人選擇A，即在確定性贏利與不確定性贏利之間偏好確定性贏利的選項；在實驗二中，多數人選擇B，即在確定性虧損與不確定性虧損之間偏好不確定性虧損前述實驗表明，人們在做出選擇時并非是理性的。這種在決策中對理性的違背說明在贏利和虧損的情況下，人們的風險態度是會改變的，有著不同的風險偏好在贏利情況下，人們厭惡風險在虧損情況下，人們喜好風險在實驗一中，多數人選擇A，即在確定性贏利與不確定性贏利之間偏47風險偏好類型——根據效用劃分風險厭惡者：當預期收益率相同時，偏好于具有低風險的資產風險偏好者：通常會主動追求風險，喜歡收益的動蕩勝于喜歡收益的穩定。選擇資產的原則是，當預期收益相同時，選擇風險大的風險中立者：通常既不回避風險，也不主動追求風險。其選擇資產的惟一標準是預期收益的大小，而不管風險狀況如何風險偏好類型——根據效用劃分48（一）商業銀行的信用風險管理風險偏好的類型風險喜好型對信用管理的要求比較高風險厭惡型對信用管理的要求比較低風險中性不愿意承擔高風險但也不是一味拒絕，對風險的接受程度完全取決于項目本身的收益，因此對風險管理的要求與項目本身緊密相關（一）商業銀行的信用風險管理風險偏好的類型49（二）制定風險管理政策需考慮的因素：（1）總體戰略和產品線（2）交易規模、性質和復雜程度的適當性（3）風險承受度（4）內控質量（5）風險監督能力、管理制度和過程的復雜性（6）內部的專業技術（7）過去的經驗和績效（8）激勵政策（9）稅收和會計問題（10）監督約束和法律地位（二）制定風險管理政策需考慮的因素：50（三）商業銀行信用風險管理的過程商業銀行信用風險管理的過程是雙向的，即，既是一個自上而下的過程，又是一個自下而上的過程自上而下首先，從銀行的整體角度確定目標收益和風險限額然后，自上而下，將整體目標分解成對某部門和對負責與客戶交易的項目經理的具體目標包括目標收入、風險限額和與整體政策相符合的具體業務原則（三）商業銀行信用風險管理的過程51自下而上指在具體交易中從客戶經理取得資料進行風險調查開始，到審查部門對風險的分析和控制，直至交易完成后對風險的監控和反饋以及修正管理方案等的完整過程。自上而下的目標分解與自下而上的信息匯總都說明，銀行風險管理體系要涵蓋所有客戶、各類授信業務，在控制環節上要覆蓋授信業務的全過程，因此，風險管理是一個完整的控制過程。自下而上52（一）預先控制制定風險管理政策、辦法，制定信貸投向政策，核定客戶信用等級和風險限額，確定客戶授信總量銀行內部信用風險管理的設置根據管理者風險偏好和本地區實際情況確定營運資產的信用風險控制根據資產狀況和經營戰略（一）預先控制53（二）過程控制按照授權有限的原則，制定授權方案，完善盡職調查和風險評審機制，對各類超權限授信業務進行審查（三）事后控制對授信項目執行情況進行現場或非現場檢查，對貸后管理、資產質量做出評價，并以此相應調整授信政策和授權方案（二）過程控制54第三節商業銀行信用風險管理的組織構架一、商業銀行信用風險管理的組織模式（一）風險集中管理型目前國內商業銀行采取的普遍管理形式特點：與整個銀行的管理體系配套，由總行統一管理風險企業大額授信由總行風險控制部門統一管理，經核定后分配給分支機構使用風險管理信息向總行管理部門集中風險管理效果取決于風險信息質量及相關分析人員的水平第三節商業銀行信用風險管理的組織構架一、商業銀行信用55第三節商業銀行信用風險管理的組織構架一、商業銀行信用風險管理的組織模式（一）風險集中管理型弊端：風險信息傳遞存在時滯，質量和準確性下降；依賴信息傳遞進行決策，遠離一線，風險管理難以保證；影響一線風險管理人員的積極性。第三節商業銀行信用風險管理的組織構架一、商業銀行信用56（二）風險分散管理型為一些國際銀行廣泛使用特點：控制風險的權限下放，由分支機構根據各自面臨的風險實時管理根據本地區客戶的實際情況，自行確定風險限額風險管理信息分散于各個決策主體總行風險管理部門和審訊部門具有監督職責，以保證風險不會給銀行帶來滅頂之災

（二）風險分散管理型57（二）風險分散管理型弊端在于：規模龐大、分支機構眾多，會使風險管理的責任、權利、利益難以統一，使控制流于形式；即便是各個風險管理的決策主體能夠保證采取最優的風險管理政策，“合成謬誤”也難以避免。（個體合理的行為總體未必合理）對局部說來是對的東西，僅僅由于它對局部而言是對的，便說它對總體而言也必然是對的。注：兩種組織形式各具特色，本身并沒有優劣之分，銀行應根據自身情況選擇采取哪種組織形式

（二）風險分散管理型58二、商業銀行信用風險管理的組織結構

1、總行的信用風險管理委員會—最高權力機構2、總行的信用風險管理部門—實施部門3、分支行的信用風險管理委員會4、分支行的信用風險管理部門5、業務部門—風險控制的一線二、商業銀行信用風險管理的組織結構59第二章商業銀行信用管理的主要內容課件60三、商業銀行信用風險管理組織的基本職責（一）風險管理委員會的基本職責1、協調本部門及跨部門工作2、審議本部門及組成部門年度工作計劃3、組織起草基本規章、政策4、審議組成部門的發展規劃、經營計劃及預算5、指導調研計劃并開展調研6、落實日常風險管理工作7、指導、監督組成部門工作8、審定年度工作報告9、根據授權對上述事項進行決策三、商業銀行信用風險管理組織的基本職責61（二）風險管理部門的具體職責負責本部門職責范圍內全行業務運作的組織和管理，研究擬訂風險與內控管理體系方案并落實，擬訂部門工作規劃；研究和審核風險管理政策、評價標準、評價技術及相關制度；負責組織全行對綜合性風險與內控制度執行情況的檢查；（二）風險管理部門的具體職責62（二）風險管理部門的具體職責負責全行信用類產品綜合管理工作，擬定標準、組織落實、審核把關、綜合規劃分析等；組織推行風險管理經理制，建立健全危機管理體制；負責全行各類業務授權的綜合管理，擬訂并落實全行信貸業務授權方案。（二）風險管理部門的具體職責63本部分小結：

表：近20年幾位典型的魔鬼交易員本部分小結：

表：近20年幾位典型的魔鬼交易員64

第二章

商業銀行信用管理的主要內容

第二章

商業銀行信用管理的主要內容65第一節商業銀行對主要業務的信用管理一、存款業務中信用風險的管理對于銀行來講，存款業務中主要風險是擠兌風險，或稱流動性風險。存款人對銀行穩定性的懷疑而集體擠兌，從而導致商業銀行的流動性出現重大問題，即銀行出現流動性風險。第一節商業銀行對主要業務的信用管理66（一）流動性風險的成因一般情況下的信用風險與流動性資產負債期限不匹配造成流動性缺口——借短貸長

商業銀行的資金來源由各種存款和其他借入資金構成，其中大部分存款和借入資金是短期的，但銀行的資金運用中，有相當一部分是中長期貸款，換而言之，大量的短期負債資金被投放于成熟期較長的貸款或其他投資（一）流動性風險的成因67突發性因素導致存款大量流失在非正常狀態下突發性存款大量流失所引起的流動性風險，這是一種非系統風險。突發性存款流失原因：債權人突然擔心該銀行的償付能力其他銀行或金融機構的支付危機引起的波及整個銀行業的“傳染效應”突發性因素導致存款大量流失68其他原因銀行之間競爭的加劇客戶提現的需求的疊加客戶投資偏好的變化其他原因69（二）存款業務中流動性風險的管理流動性風險是致命的風險，持續的擠兌最終可能導致銀行倒閉。表：2007年以來幾次重大的銀行擠兌風波（二）存款業務中流動性風險的管理流動性風險是致命的風險，持續70應對流動性風險的主要途徑：在資產負債表中“存儲”流動性——資產管理保留一定的現金資產和信譽好，流動性強、易變現的證券，如短期國債等，當需要流動性時就出售這些證券在金融市場購買流動性——負債管理在金融市場拆借資金、發行存款證、發行票據、發行證券等來籌措資金，彌補流動性不足通過風險防范保留核心存款——客戶管理培育銀行的忠誠客戶，維持相對穩定的存款。應對流動性風險的主要途徑：71較小的銀行或欠發達市場的銀行多依賴資產管理原因：貨幣市場發展不健全自身信用能力不足操作：資產與負債匹配保持一定量的流動性較強的資產選擇交易活躍、變現能力強金融投資產品市場份額較大的銀行傾向于負債管理

——少持有流動性較高但收益較低的資產原因：金融市場發達銀行信譽高，融資能力強

操作：通過金融市場融資、擴大金融市場的融資渠道和融資規模。合理安排融資規模、融資時間和償債能力較小的銀行或欠發達市場的銀行多依賴資產管理市場份額較大的銀行72二、貸款業務中信用風險的管理所謂信貸風險，即商業銀行的信貸活動中，由于各種事先無法準確預料的因素影響，使銀行貸款資金遭受損失的一種可能性。主要表現：貸款到期無法收回貸款貶值二、貸款業務中信用風險的管理73（一）信貸風險的成因1、政府信用與銀行信貸風險國有商業銀行對信貸資金投向和投量的掌握仍在很大程度上受政府的左右，政府嚴重干涉了商業銀行的自主經營。（一）信貸風險的成因74（一）信貸風險的成因2、企業信用與銀行信貸風險企業大部分是由原來的國有企業轉變而來，缺乏內在動力和外在壓力，對資金運用較少考慮效益和風險，造成資源低效使用和浪費，是短期貸款長期化、長期貸款固定化，企業虧損以賴賬的方式轉嫁給銀行，形成信貸風險，并通過重組和改制，進行逃債和廢債。（一）信貸風險的成因75（一）信貸風險的成因3、銀行內部控制與銀行信貸風險目前銀行貸款管理制度不完善，業務操作不規范；風險管理意識淡薄，風險管理機制不健全，部分信貸人員業務素質不高，責任心不強，使銀行貸款質量下降、風險增加（一）信貸風險的成因76（一）信貸風險的成因4、信用法規的不健全與銀行信貸風險當前我國的法律制度不健全，尤其是關于信用的法律幾乎是一片空白，使得信用管理缺乏必要的基礎和保障，眾多的失信行為不能被完整的記錄在案（一）信貸風險的成因77（二）信貸風險的管理信貸風險管理商業銀行運用適當的方法和對策，對信貸管理活動中的各種貸款風險進行識別、衡量和分析，并在此基礎上控制風險損失的發生，保證銀行信貸資金的安全?？刂菩刨J風險是信用風險管理的核心和目的。（二）信貸風險的管理78控制信貸風險的對策主要分為如下兩大類：風險控制對策對貸款風險進行回避、轉嫁或分散等風險發生前的控制對策，它是預防或減少風險發生風險財務處理對策指風險自留、保留和補償風險損失準備等，它是風險損失發生后的財務處理和經濟補償對策控制信貸風險的對策主要分為如下兩大類：79手段一：風險回避指銀行因發現從事某種經營活動可能帶來風險損失，有意識地采取回避措施，即，對項目進行選擇性惜貸，在回避風險的同時，也會減少銀行收益。具體包括：

1、資產結構短期化2、投資時避重就輕3、幣種選擇“收硬付軟”“借軟貸硬”4、揚長避短進行債務互換手段一：風險回避80資產結構短期化降低各種資產的平均期限和提高短期資產的比重資產結構的短期化既有利于增強流通以應付信用風險，也有利于利用利率敏感性來調整資產負債或利率定價來處理市場風險，短期化策略避免了長期性資產所特有的一系列風險資產結構短期化81避重就輕的投資選擇原則在多種可供選擇的投資項目進行權衡時，要注重變異系數所顯示的風險大小，選擇風險小的項目，避免風險過大的投資避重就輕的投資選擇原則82收硬付軟，借軟貸硬的幣種選擇原則對將要收入或構成債權的項目選用貨幣值穩定趨升的“硬”貨幣，對將要支付或構成債務的項目選用幣值明顯趨跌的“軟”貨幣收硬付軟，借軟貸硬的幣種選擇原則83揚長避短、趨利避害的債務互換策略指兩個或多個債務人運用各自在國際金融市場上的相對優勢，通過金融機構的中介，互相交換所借債務的貨幣種類或債務利息率的種類和水準，以彌補各自在市場上直接籌借這類貨幣或利息率的相對劣勢，這種互相取長補短，各得其所的交易方式成為債務互換揚長避短、趨利避害的債務互換策略84手段二：風險分散（風險組合）對于負債，分散的途徑是擴大負債的品種，調整負債的結構，保持負債對象的多樣化，避免擠兌的沖擊。對于資產，分散風險的途徑是實現資產結構的多樣化，選擇相關系數較小的資產進行搭配。具體包括：擴大資產投放對象、均衡資產分布的數量、調整資產性質分布結構、取銀團貸款手段二：風險分散（風險組合）85（1）擴大資產投放的對象擴大資產投放的對象，就是指在資產總額一定的情況下，盡量把資產投向更多的債務人。對于貸款來說，主要是貸給更多的借款人。在資產總額一定和債務人數一定的情況下，銀行為了有效降低全部貸款的風險水平，應把貸款分散在眾多的、獨立的行業和產品上。（1）擴大資產投放的對象86長江集團長江實業和記黃埔長江基建香港電燈TOM.COM長江生命科技物業發展貨柜碼頭零售與制造電訊與電子商務控股物業發展與投資地產代理樓宇管理控股運輸能源基建材料基建工程發電及電力供應互聯網信息戶外媒體印刷內容供應電子商貿生物科技產品的研發商品化市場銷售長江集團各成員核心業務長江集團長江實業和記黃埔長江基建香港電燈TOM.COM長江生87（2）均衡資產分布的數量均衡資產分布的數量，就是指在資產總額和債務人數數目一定的情況下，使銀行資產在各債務人之間的分布均等化，避免銀行資產過多地集中到少數債務人身上，為此，銀行必須控制大額貸款的發放，增加小額貸款在總貸款中的比重，使銀行在借款人數不變的情況下進一步降低大額貸款損失的風險。（2）均衡資產分布的數量88（3）調整資產性質分布結構由于，短期性貸款和短期性投資的風險較小，長期性貸款和長期性投資的風險較大。因此，銀行根據自身一定時期內承擔風險的能力，通過對短期性資產和長期性資產的合理搭配，可調整一定時期內的資產風險損失率。（3）調整資產性質分布結構89（4）采取銀團貸款的方式銀團貸款是由一家或幾家銀行牽頭，多家銀行受理貸款，按照商定的條件向某一特定借款人提供大額貸款的貸款方式可以使貸款風險由幾家銀行共同承擔，能夠分散貸款風險的目的（4）采取銀團貸款的方式90手段三：風險轉移風險轉移有全額轉移和部分轉移之分。全額轉移就是將銀行承擔的某一項風險全部轉嫁給第三人；部分轉移則是銀行將其承擔的某一項風險部分自留，其余部分轉嫁給第三人的做法。部分轉移涉及銀行如何確定風險自留額的問題，可用風險決策的方法來決定手段三：風險轉移91風險轉移的具體方法有以下幾種：擔保貸款證券化貸款出售浮動利率貸款和浮動利率票據風險轉移的具體方法有以下幾種：921、擔保確保特定的債權人實現債權，以債務人或第三人的信用或者特定財產來督促債務人履行債務的制度。例如，甲向銀行借款，乙為甲提供擔保，保證在規定期內甲履行還款義務，一旦甲不履行義務時，乙予以履行信用風險轉移給擔保人，但銀行轉移風險的同時，又承擔了擔保人信用風險.1、擔保932、貸款證券化銀行將一組貸款項目轉讓給某些專業金融機構，而這些機構則通過改造發行長期或短期證券來獲得接受這些貸款的資金，上述貸款基礎上的證券稱為“轉讓所有權”證券。借款者按這筆抵押貸款的分散付款額、提前償還利息和按期利息支付等款項付給新證券的持有人。2、貸款證券化942、貸款證券化通過貸款證券化，把原來缺乏流動性、非標準化、非市場化的，只能成為放款銀行的一份資產記錄的貸款變成了具有市場流動性的證券放款銀行原來要承擔全部的信用風險，現在卻可以通過這種新證券市場轉移出去。2、貸款證券化953、貸款出售商業銀行在貸款形成之后，將貸款債權出售給第三方，重新獲得資金來源并獲取手續費收入貸款出售與貸款證券化最根本的區別在于貸款出售只是將貸款的全部或一部分所有權從發起銀行轉移出去，貸款資產本身不發生任何實質性變化；而貸款證券化則將貸款組合轉變為可在資本市場上買賣的證券，創造出了新的投資工具，資產性質發生了變化。3、貸款出售964、浮動利率貸款和浮動利率票據浮動利率貸款在整個借款期內利率隨市場利率或法定利率等變動定期調整的貸款，調整周期和利率調整基準的選擇，由借貸雙方在借款時議定。浮動利率貸款把貸款期間市場利率上升的風險轉嫁給借款人，但同時也喪失了市場利率下降時仍獲得原利率水平利息的機會4、浮動利率貸款和浮動利率票據974、浮動利率貸款和浮動利率票據浮動利率票據以浮動利率貸款為基礎發行的有價證券，發行者一般是銀行，此票據兼具貸款市場化和浮動利率轉移信用風險和利率風險的好處4、浮動利率貸款和浮動利率票據98手段四：風險補償指銀行利用資本、利潤、抵押品拍賣收入等形式的資金補償在某種風險上遭受的資產損失。風險補償傳統上用于銀行放款的壞賬、呆賬的抵補，主要方法有抵押貸款金融產品定價提取準備金手段四：風險補償99抵押貸款以借款客戶的全部或部分資產作為抵押品的放款。當借款人不能按照抵押貸款合同如期履約償付貸款本息時，銀行有權接管、占有抵押品，并且在進一步的延期、催收均無效時，有權拍賣抵押品，以拍賣收益彌補銀行的呆壞賬損失。抵押貸款100金融產品定價主要是貸款定價：風險與收益成正比的原則主要是確定貸款利率水平，對于一些大公司，銀行認為其信譽卓著而給予利率優惠，其他的中小型企業卻因其信譽平平而必須負擔較高的利息負擔。金融產品定價101提取準備金呆賬準備金呆賬：已過償付期限，經催討尚不能收回，長期處于呆滯狀態，有可能成為壞賬的應收款項從營業收入、利潤、資本中提取一定數額的呆賬準備金，用來抵補和沖銷銀行放款等呆壞賬損失提取過多影響利潤水平，提取過少又不能滿足風險損失的補償提取準備金102法定準備金和超額準備金法定準備金：依據中央銀行規定的法定準備金率按期向中央銀行繳存超額準備金：銀行在中央銀行的頭寸超過法定準備金的部分過多會影響盈利水平，過低又可能使銀行面臨嚴重的流動性風險資本準備為貸款等授信業務的可能損失提供補償和保障提供充足的資本法定準備金和超額準備金103三、中間業務中信用風險的管理

表：我國上市銀行業中間業務概況（2011年）三、中間業務中信用風險的管理104所謂中間業務，是指商業銀行利用自身優勢，不運用或不直接運用自己的資產、負債，以中間人身份提供金融服務并取得收益的經營活動。我國商業銀行的中間業務收入基本上分為顧問和咨詢費、銀行卡手續費、代理業務手續費、結算與清算手續費、理財產品業務收入、托管及其他受托業務傭金、電子銀行業務收入、擔保手續費、信用承諾手續費等。所謂中間業務，是指商業銀行利用自身優勢，不運用或不直接運用自105（一）中間業務分類按是否構成或有資產和或有負債分類（潛在的資產或負債）或有債權/債務類主要包括貸款承諾、擔保類和各種金融衍生類中間業務金融服務類中間業務商業銀行通過對客戶提供金融服務，以收取手續費為目的，不承擔任何風險，不構成商業銀行或有債權/債務的業務，即只能為銀行帶來各種服務性收入，但不會影響銀行表內業務質量的業務，包括支付結算、代理、咨詢等業務（一）中間業務分類106（二）中間業務的風險特點透明度較差許多中間業務不能在財務報表上得到真實反映。風險點分散中間業務是多元化經營業務，商業銀行的信貸、籌資、信用卡、國際金融、財會、信息電腦等部門都與中間業務有關，風險點較多，防范風險的難度較大自由度較大中間業務（尤其是金融衍生工具類中間業務）的開展沒有金融法規的限制，不需要資本準備金，無規模的限制，潛伏巨大風險。（二）中間業務的風險特點107（三）中間業務風險的管理強化風險意識建立完善的規章制度，規避操作風險完善內部監控體系，有效防范風險履行稽核職責，健全稽核機制；實現“三權”分離（經營權、風險監測權、風險管理權）；約束經營行為，加強對中間業務經辦人員業務行為的約束，按中間業務規程辦事，防止經辦人員的隨意經營行為建立風險監測管理制度建立風險定性、定量分析制度；構建風險限額系統；完善風險管理制度。（三）中間業務風險的管理108第二節商業銀行的信用風險管理的政策和過程風險偏好是銀行對風險的態度，具體表現為：銀行愿意承擔什么樣的風險？能夠承擔的風險的最高限額是多少？在對客戶的授信過程中如何把握風險？對目前的業務開展、資本狀況、資產質量中的風險含量是否滿意？是否能夠控制在可接受的范圍內？第二節商業銀行的信用風險管理的政策和過程109我們來看兩組實驗實驗一、在A、B兩個選項中做出選擇：A.確定贏得1000元；B.50：50的機會，贏了得到2000元，輸了得到0元實驗二、在A、B兩個選項中做出選擇：A.確定虧損1000元；B.50：50的機會，輸了虧損2000元，贏了虧損0元我們來看兩組實驗實驗一、在A、B兩個選項中做出選擇：110在實驗一中，多數人選擇A，即在確定性贏利與不確定性贏利之間偏好確定性贏利的選項；在實驗二中，多數人選擇B，即在確定性虧損與不確定性虧損之間偏好不確定性虧損前述實驗表明，人們在做出選擇時并非是理性的。這種在決策中對理性的違背說明在贏利和虧損的情況下，人們的風險態度是會改變的，有著不同的風險偏好在贏利情況下，人們厭惡風險在虧損情況下，人們喜好風險在實驗一中，多數人選擇A，即在確定性贏利與不確定性贏利之間偏111風險偏好類型——根據效用劃分風險厭惡者：當預期收益率相同時，偏好于具有低風險的資產風險偏好者：通常會主動追求風險，喜歡收益的動蕩勝于喜歡收益的穩定。選擇資產的原則是，當預期收益相同時，選擇風險大的風險中立者：通常既不回避風險，也不主動追求風險。其選擇資產的惟一標準是預期收益的大小，而不管風險狀況如何風險偏好類型——根據效用劃分112（一）商業銀行的信用風險管理風險偏好的類型風險喜好型對信用管理的要求比較高風險厭惡型對信用管理的要求比較低風險中性不愿意承擔高風險但也不是一味拒絕，對風險的接受程度完全取決于項目本身的收益，因此對風險管理的要求與項目本身緊密相關（一）商業銀行的信用風險管理風險偏好的類型113（二）制定風險管理政策需考慮的因素：（1）總體戰略和產品線（2）交易規模、性質和復雜程度的適當性（3）風險承受度（4）內控質量（5）風險監督能力、管理制度和過程的復雜性（6）內部的專業技術（7）過去的經驗和績效（8）激勵政策（9）稅收和會計問題（10）監督約束和法律地位（二）制定風險管理政策需考慮的因素：114（三）商業銀行信用風險管理的過程商業銀行信用風險管理的過程是雙向的，即，既是一個自上而下的過程，又是一個自下而上的過程自上而下首先，從銀行的整體角度確定目標收益和風險限額然后，自上而下，將整體目標分解成對某部門和對負責與客戶交易的項目經理的具體目標包括目標收入、風險限額和與整體政策相符合的具體業務原則（三）商業銀行信用風險管理的過程115自下而上指在具體交易中從客戶經理取得資料進行風險調查開始，到審查部門對風險的分析和控制，直至交易完成后對風險的監控和反饋