PAGE\*ROMANPAGE\*ROMANII目錄一、 項目概況 3(一) 項目基情況 3(二) 采用PPP模式要性和行性 5(三) 項目運(yùn)目標(biāo)義 7(四) 項目公股權(quán)構(gòu) 9二、 風(fēng)險分配基本框架 10三、 項目運(yùn)作方式 14(一) 項目運(yùn)方式 14(二) 項目公設(shè)立 14四、 交易結(jié)構(gòu) 16(一) 項目投資結(jié)構(gòu) 16(二) 項目回機(jī)制 18(三) 相關(guān)配安排 19五、 項目合同體系 22(一) 合同體層次 22(二) 權(quán)利義邊界 24(三) 交易條邊界 28(四) 履約保邊界 37六、 監(jiān)管架構(gòu) 38(一) 授權(quán)關(guān)系 38(二) 監(jiān)管方式 38七、 采購方式選擇 41(一) 采購方式 41(二) 社會資資格件 41(三) 招標(biāo)標(biāo)的 41(四) 評標(biāo)原和標(biāo)準(zhǔn) 42八、 項目財務(wù)分析 44（一） 基礎(chǔ)假設(shè) 44（二） 運(yùn)營收入測算 47（三） 運(yùn)營成本測算 50九、 實施保障措施 1(一) 成立PPP項目小組 1(二) 加強(qiáng)能建設(shè) 1(三) 爭取政支持 1(四) 完善監(jiān)制度 1十、 項目申請報告核準(zhǔn)批復(fù) 2某某某某生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目實施方案某某某某生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目實施方案PAGEPAGE60一、項目概況(一)項目基本情況1.項目名稱某某某生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目（以下簡稱“項目”或“本項目”）。2.基本情況某某某市某某某某縣目前僅存1座生活垃圾填埋場，隨著某某某某縣因城鎮(zhèn)人口逐年增加帶來的生活垃圾量的劇增，現(xiàn)有生活垃圾填埋場已處于飽和狀態(tài)。新建生活垃圾處理設(shè)施已刻不容緩。2014年4月，某某某某縣政府第17次常務(wù)會議研究決定新建20152月某某某某縣第十四屆人大四次會議通過的《2015年政府工作報告》，將新建生活垃圾處理2015年某某某某縣重點(diǎn)建設(shè)項目和民生工程。（2014〕號（發(fā)改委〔2015〕25號令），為引進(jìn)新技術(shù)，提高公用行業(yè)技術(shù)管PPP模式運(yùn)作，積極推進(jìn)某某某某市生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目實施方案某某某某市生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目實施方案全縣垃圾減量化、資源化、無害化處理進(jìn)程。1200t/d，二期規(guī)2400t/d。3.項目工作進(jìn)展本項目已確定項目建設(shè)規(guī)模，完成項目建議書和可行性4.主要經(jīng)濟(jì)技術(shù)指標(biāo)項目選址：本項目位于河南省某某某市某某某某縣白塔營村和草廟陳村以南、欒莊以北。建設(shè)內(nèi)容及規(guī)模：本項目共分兩期建設(shè)，一期處理規(guī)模為1200t/d，建設(shè)600t/d的生活垃圾焚燒系統(tǒng)及12MW汽輪發(fā)電機(jī)組2套，保證年處理垃圾43.8萬噸，二期規(guī)模總共達(dá)到2400t/d（具體實施時間由雙方另行協(xié)商）。建設(shè)工期24個月。項目投資：根據(jù)本項目可行性研究報告，本項目總投57481.69萬元。5.投入產(chǎn)出說明12002400（二期實施時間將依據(jù)垃圾供應(yīng)量由雙方另行協(xié)商）。項目公司須在整個運(yùn)營期內(nèi)，除暫停服務(wù)以外，每24365（366日連續(xù)接收并處理生活垃圾，并在設(shè)計日處理垃圾能力范圍內(nèi)將從接收點(diǎn)接受的生活垃圾處理達(dá)到垃圾處理質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)。滲濾液、廢水等，其中廢氣排放指標(biāo)須達(dá)到《生活垃圾焚燒污染控制標(biāo)準(zhǔn)》（GB18485-2014），以適應(yīng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展對環(huán)境保護(hù)的需要。(二)采用PPP模式的必要性和可行性1.采用PPP模式的必要性一是當(dāng)前財政資金不能滿足建設(shè)需要。垃圾焚燒發(fā)電屬于市政設(shè)施公用事業(yè)，通過引進(jìn)社會資本參與城市生活垃圾處理，將有效緩解政府的投資壓力，減少政府單一投入所承受的較大風(fēng)險，同時利用節(jié)約的政府財政資金，可加快推進(jìn)城市建設(shè)。二是提高公共服務(wù)質(zhì)量和效率。在市場競爭機(jī)制下引入社會資本，可以實現(xiàn)資源的優(yōu)化配置，充分發(fā)揮社會資本的專業(yè)分工優(yōu)勢，利用其融資、專業(yè)、技術(shù)和管理優(yōu)勢，提高垃圾處理服務(wù)的質(zhì)量和效率。2.采用PPP模式的可行性財政部《關(guān)于推廣運(yùn)用政府和社會資本合作模式有關(guān)問題的通知》（財金[2014]76號）要求“各級財政部門要重點(diǎn)關(guān)注城市基礎(chǔ)設(shè)施及公共服務(wù)領(lǐng)域，如城市供水、供暖、供氣、污水和垃圾處理、保障性安居工程、地下綜合管廊、軌道交通、醫(yī)療和養(yǎng)老服務(wù)設(shè)施等，優(yōu)先選擇收費(fèi)定價機(jī)制透明、有穩(wěn)定現(xiàn)金流的項目。”（發(fā)改投資[2014]2724號）規(guī)定“PPP模式主要適用于政府負(fù)有提供責(zé)任又適宜市場化運(yùn)作的公共服務(wù)、基礎(chǔ)設(shè)施類項目。燃?xì)狻⒐╇姟⒐┧⒐帷⑽鬯袄幚淼仁姓O(shè)施，公路、鐵路、機(jī)場、城市軌道交通等交通設(shè)施，醫(yī)療、旅游、教育培訓(xùn)、健康養(yǎng)老等公共服務(wù)項目，以及水利、資源環(huán)境PPP模式。各地的新建市政工程PPP垃圾焚燒發(fā)電屬于政府負(fù)有提供責(zé)任的市政設(shè)施建設(shè)，具有價格調(diào)整機(jī)制相對靈活、市場化程度相對較高、投資規(guī)模相對較大、需求長期穩(wěn)定等特點(diǎn)。因此，本項目符合財政部及發(fā)改委的要求，適宜采用政府和社會資本合作模式。此外，國內(nèi)的市政公用行業(yè)市場化逐漸發(fā)展成熟，市政公用行業(yè)的投資人市場已經(jīng)培育發(fā)展起來，有眾多社會資本在垃圾焚燒發(fā)電領(lǐng)域有著豐富的建設(shè)、投資、運(yùn)營維護(hù)經(jīng)驗，其經(jīng)PPP項目中加以借鑒，促使政府和社會資本能有效結(jié)合，互惠互利，實現(xiàn)雙贏。(三)項目運(yùn)作目標(biāo)和意義提高生活垃圾處理水平某某某某縣垃圾處理能力已嚴(yán)重滯后，現(xiàn)存垃圾填埋場預(yù)計2016年將填滿飽和，難以滿足某某某某縣垃圾的有效持續(xù)處理需求。此外，現(xiàn)存垃圾填埋場處理工藝較為落后，不僅占用大量土地，且會造成嚴(yán)重污染，不符合環(huán)保相關(guān)要求。本項目建設(shè)將實現(xiàn)有效兼容，滿足某某某某縣居民的生活垃圾處理需求，使得某某某某縣的生活垃圾得到妥善處理，減少對環(huán)境的污染和破壞，進(jìn)一步提高某某某某縣生活垃圾的減量化、資源化和無害化處理水平。有效利用資源，實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展“建五”縣建設(shè)“資源節(jié)約型、環(huán)境友好型”城市，高效利用資源，實現(xiàn)經(jīng)濟(jì)、生態(tài)環(huán)境、社會的可持續(xù)發(fā)展。引入社會資本，減少財政負(fù)擔(dān)通過市場化運(yùn)作引入社會資本，不僅有利于解決政府在垃圾處理中投資、建設(shè)、管理中面臨的諸多問題，緩解政府對本項目的投資壓力，而且有利于促進(jìn)投資主體的多元化，發(fā)揮政府和社會資本各自的優(yōu)勢，形成互利合作關(guān)系，可以以最有效的成本為公眾提供高質(zhì)量服務(wù)。PPP模式積累經(jīng)驗去年以來，財政部、發(fā)改委等相關(guān)部門接連發(fā)文，要求PPP模式。通過對當(dāng)前的市政公用行業(yè)政策背景的資金短缺、技術(shù)相對落后等缺陷，深化行業(yè)改革，走市場化PPPBOTPPP模式著重推薦的運(yùn)作模式之一，能為某某某某縣全面推廣PPP模式積累經(jīng)驗，具有重要示范作用。通過合法采購方式，依據(jù)信譽(yù)、業(yè)績、資本、技術(shù)等條件，嚴(yán)格篩選優(yōu)秀投資人。通過引進(jìn)知名環(huán)保企業(yè)，為某某某某縣的市政公用事業(yè)引進(jìn)先進(jìn)的技術(shù)和管理經(jīng)驗，提高市政公用行業(yè)運(yùn)行效率。(四)項目公司股權(quán)結(jié)構(gòu)為提高本項目的社會資本參與積極性，更好發(fā)揮社會資本的優(yōu)勢，本項目擬由某某某某縣發(fā)展投資有限公司和選定的社會資本共同出資成立項目公司，社會資本在項目公司的占股比例為90%，某某某某縣發(fā)展投資有限公司在項目公司中占股10%。二、風(fēng)險分配基本框架風(fēng)險分配原則本項目涉及各類潛在風(fēng)險，按照風(fēng)險分配優(yōu)化、風(fēng)險收益對等和風(fēng)險可控等原則，應(yīng)由最有能力消除、控制或降低PPP協(xié)議中需具體明確項目風(fēng)險的分配，使政府和社會資本間合理分配項目風(fēng)險。（1）最優(yōu)風(fēng)險分配原則在受制于法律約束和公共利益考慮的前提下，風(fēng)險應(yīng)分配給能夠以最小成本（對政府而言）、最有效管理它的一方承擔(dān)，并且給予風(fēng)險承擔(dān)方選擇如何處理和最小化該等風(fēng)險的權(quán)利。（2）風(fēng)險收益對等原則既關(guān)注社會資本對于風(fēng)險管理成本和風(fēng)險損失的承擔(dān)，又尊重其獲得與承擔(dān)風(fēng)險相匹配的收益水平的權(quán)利。（3）風(fēng)險可控原則應(yīng)按項目參與方的財務(wù)實力、技術(shù)能力、管理能力等因素設(shè)定風(fēng)險損失承擔(dān)上限，不宜由任何一方承擔(dān)超過其承受能力的風(fēng)險，以保證雙方合作關(guān)系的長期持續(xù)穩(wěn)定。風(fēng)險分配方式PPP模式的政策導(dǎo)向，本項目的風(fēng)險分配方式如下：（3）不可抗力等風(fēng)險由政府和社會資本合理共擔(dān)。風(fēng)險分配表PPP模式的政策導(dǎo)向，結(jié)合河南省財政廳的有關(guān)規(guī)定，建議本項目主要風(fēng)險分配方式如下：1項目風(fēng)險分配表風(fēng)險類型風(fēng)險描述風(fēng)險分配建設(shè)風(fēng)險1.完工延誤風(fēng)險政府造成延誤由政府承擔(dān)；項目公司造成延誤由項目公司承擔(dān)；不可抗力延誤通過保險規(guī)避風(fēng)險。2.建設(shè)成本超支風(fēng)險因政府方原因造成的成本超支由政府方承擔(dān)，因項目公司原因造成的成本超支由項目公司承擔(dān)，第三方造成的成本超支由第三方或雙方共擔(dān)3.建設(shè)質(zhì)量風(fēng)險項目公司承擔(dān)。項目運(yùn)營風(fēng)險和成本超支風(fēng)險4.實際運(yùn)營成本高于項目公司預(yù)期成本。項目公司承擔(dān)。5.由于項目公司的管理問題造成項目運(yùn)營成本超支。由項目公司承擔(dān)：項目公司應(yīng)通過加強(qiáng)管理提高效率以降低這類風(fēng)險。6.由于項目人員工資、通貨膨脹等主要成本因素價格上漲導(dǎo)致成本超支。設(shè)計根據(jù)直接成本因素來調(diào)整服務(wù)價格的公式，由政府方與項目公司共同承擔(dān)此類風(fēng)險。7.最低需求風(fēng)險由政府方承擔(dān)，每日垃圾供應(yīng)量不低于300噸規(guī)劃及法律政策環(huán)境變更8.由于城市規(guī)劃和生活垃圾處理規(guī)劃等相關(guān)規(guī)劃調(diào)整導(dǎo)致垃圾處理設(shè)施改造成本大幅度提升。由同級政府承擔(dān)，否則由雙方共擔(dān)。9對項目環(huán)境保護(hù)或生活垃圾處理設(shè)施維護(hù)標(biāo)準(zhǔn)等方面的要求須投入改造費(fèi)用或增加運(yùn)行成本。此類風(fēng)險應(yīng)由雙方共同承擔(dān)。一次投入或運(yùn)行費(fèi)用增加在一定范圍內(nèi)由項目公司承擔(dān)，超出一定范圍后政府方承擔(dān)。10.對項目公司稅收等項目公司實際收入減少。由雙方共同分擔(dān)。在一定范圍內(nèi)的變更由項目公司承擔(dān)，超過后由政府方承擔(dān)。不可抗力11.政府對項目實施征公等。由政府方承擔(dān)。不能或暫時不能正常運(yùn)轉(zhuǎn)。要求項目公司為項目設(shè)施購買財產(chǎn)保險，用以災(zāi)害后項目設(shè)施的修復(fù)。不可抗力期間，雙方各自承擔(dān)風(fēng)險。三、項目運(yùn)作方式(一)項目運(yùn)作方式本項目具體運(yùn)作方式擬定為BOT（建設(shè)-運(yùn)營-移交）。縣住建局依照法定程序選定優(yōu)秀的社會資本，由中選社會資本和某某某某縣發(fā)展投資有限公司在某某某某縣共同出資設(shè)立項目公司，由縣住建局授予項目公司本項目的經(jīng)營權(quán)。建設(shè)、運(yùn)營、維護(hù)和更新改造項目設(shè)施。項目合作期屆滿，項目公司將本項目設(shè)施無償、完好地移交給縣住建局或其指定機(jī)構(gòu)。(二)項目公司設(shè)立資本金根據(jù)國發(fā)[2015]51號文《某某某院關(guān)于調(diào)整和完善固定資產(chǎn)投資項目資本金制度的通知》，垃圾焚燒發(fā)電類項目的最20%。為有效防范資金風(fēng)險，保障項目的順20%。當(dāng)供應(yīng)的生活垃圾量超過本項目設(shè)計的處理能力時，項目公司應(yīng)及時追加投資并按照國家規(guī)定的建設(shè)程序建設(shè)二期擴(kuò)建工程并相應(yīng)增加資本金。治理結(jié)構(gòu)項目公司作為獨(dú)立的法人機(jī)構(gòu)，按照國家的有關(guān)法律規(guī)定，根據(jù)現(xiàn)代公司制度，完善公司法人制度，組建董事會、監(jiān)事會，董事會任命總經(jīng)理，并通過公司設(shè)置各職能部門全面負(fù)責(zé)本項目的投融資、設(shè)計、建設(shè)、運(yùn)營、維護(hù)和移交工作。四、交易結(jié)構(gòu)(一)項目投融資結(jié)構(gòu)投資規(guī)模及構(gòu)成根據(jù)本項目項目申請報告，本項目一期動態(tài)總投資為57481.69萬元，其中：建設(shè)投資55478.48萬元，鋪底流動資金327.41萬元，建設(shè)期利息為1675.80萬元。表2項目投資估算表 單位：萬元序號類別金額1建設(shè)投資費(fèi)用55478.482鋪底流動資金327.413建設(shè)期利息1675.804總投資（1+2+3）57481.69資金來源及融資計劃本項目資金來源可為自籌資金和金融機(jī)構(gòu)長期借款。項目融資由項目公司自行負(fù)責(zé)，融資比例不得超過總投資的80%。項目公司需根據(jù)本項目的PPP項目合同，制定融資方案，執(zhí)行有關(guān)投融資安排，確保相應(yīng)資金或資金來源落實。項目交易結(jié)構(gòu)本項目由縣住建局采用PPP模式推進(jìn)。本項目擬通過公開招標(biāo)方式選定社會資本，由中選社會資本和某某某某縣發(fā)展投資有限公司共同出資設(shè)立項目公司，社會資本占股比例為90%，某某某某縣發(fā)展投資有限公司占股10%。縣住建局與項目PPP項目合同，并授予項目公司本項目的經(jīng)營權(quán)，由項目公司負(fù)責(zé)本項目投融資、設(shè)計、建設(shè)、運(yùn)營和維護(hù)本項目垃圾處理設(shè)施，向社會公眾提供持續(xù)穩(wěn)定的生活垃圾處PPP項目合同約定向項目公司支付部分生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)。同時項目實施機(jī)構(gòu)與項目公司雙方共同負(fù)責(zé)促成項目公司與某某某市及周邊縣市區(qū)簽訂《垃圾供應(yīng)協(xié)議》，并由項目公司按照《垃圾供應(yīng)協(xié)議》約定向周邊縣市收取相應(yīng)的垃圾處理服務(wù)費(fèi)。此外，項目公司與電力企業(yè)簽署購售電合同，向其提供垃圾焚燒發(fā)電產(chǎn)生的上網(wǎng)電量，由電力企業(yè)向項目公司支付購電費(fèi)用。項目公司與用熱企業(yè)簽署供用熱合同，向其提供垃圾焚燒工藝產(chǎn)生的蒸汽（熱），由用熱企業(yè)向項目公司支付相關(guān)費(fèi)用。縣財政局授權(quán)擔(dān)任項目實施機(jī)構(gòu)授權(quán)代表政府出資公開招標(biāo)占股90%占股10%授予經(jīng)營權(quán)并簽署PPP項目合同按合同約定支付垃圾處置服務(wù)費(fèi)授權(quán)擔(dān)任項目實施機(jī)構(gòu)授權(quán)代表政府出資公開招標(biāo)占股90%占股10%授予經(jīng)營權(quán)并簽署PPP項目合同按合同約定支付垃圾處置服務(wù)費(fèi)項目公司社會資本寶豐縣發(fā)展投資有限公司縣住建局寶豐縣政府金融機(jī)構(gòu)購售電合同

供用熱合同投資、設(shè)計、建設(shè)、運(yùn)營、維護(hù)電力企業(yè)某某某某生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目電力企業(yè)某某某某生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目用熱企業(yè)1項目交易結(jié)構(gòu)圖(二)項目回報機(jī)制本項目中項目公司可以通過焚燒發(fā)電、出售蒸汽等獲得需政府支付一定的生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)，故本項目回報機(jī)制為可行性缺口補(bǔ)助。生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)以項目公司向社會公眾提供持續(xù)穩(wěn)PPP項目合同》約定的付費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)向項目公司支付生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)。同時項目實施機(jī)構(gòu)與項目公司雙方共同負(fù)責(zé)促成項目公司與某某某市及周邊縣市區(qū)簽訂《垃圾供應(yīng)協(xié)議》，并由項目公司按照《垃圾供應(yīng)協(xié)議》約定向周邊縣市收取相應(yīng)的垃圾處理服務(wù)費(fèi)。售電收入以項目公司向電力企業(yè)出售生活垃圾焚燒發(fā)電產(chǎn)生的上網(wǎng)電量為基礎(chǔ)，由電力企業(yè)作為使用者，依據(jù)購售電合同約定的付費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)向項目公司支付購電費(fèi)用；供熱收入以項目公司向用熱企業(yè)出售生活垃圾焚燒工藝產(chǎn)生的蒸汽為基礎(chǔ)，由用熱企業(yè)作為使用者，依據(jù)供用熱合同約定的付費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)向項目公司支付熱費(fèi)。(三)相關(guān)配套安排行政審批手續(xù)縣住建局將協(xié)助項目公司辦理本項目前期工作相關(guān)手續(xù)土地使用權(quán)67877101.8（以政府批件為準(zhǔn)）。某某某某縣政府?dāng)M將本項目選址用地通過出讓方式提供給項目公司使用，使項目公司在整個項目合作期限內(nèi)有權(quán)為本項目之目的合法、獨(dú)占性地使用和合法出入垃圾焚燒處理廠場地。項目公司僅能將土地使用權(quán)用于本項目下的經(jīng)營，不得將該等土地使用權(quán)的全部或部分用于本項目下經(jīng)營之外的其他任何目的和用途。非經(jīng)縣住建局書面同意，項目公司不得全部或部分地轉(zhuǎn)讓、出租或抵押本項目的土地使用權(quán)。本項目如果政府相關(guān)部門最終未能批準(zhǔn)在該項目選址范圍內(nèi)建設(shè)本項目或經(jīng)核準(zhǔn)批復(fù)的土地面積不滿足項目建設(shè)需求，縣住建局將另行選擇符合國家規(guī)定的選址提供給本項目使用。配套設(shè)施本項目紅線范圍內(nèi)所有配套設(shè)施均由項目公司承擔(dān)，相關(guān)費(fèi)用計入項目總投資。政策優(yōu)惠（1）企業(yè)所得稅《關(guān)于公布環(huán)境保護(hù)節(jié)能節(jié)水項目企業(yè)所得稅優(yōu)惠目錄[試行]的通知》（財稅[2009]166號，本項目可以享受企業(yè)所得稅“三免三減半”的優(yōu)惠政策：即項目投產(chǎn)后的前3年可免征企業(yè)所得稅，第4年至第6年則減半征收企業(yè)所得稅。（2）增值稅號文件的相關(guān)規(guī)定“納稅人發(fā)生增值稅應(yīng)稅銷17%稅率的，稅率分別16%熱力供應(yīng)服務(wù)所得收入分別按照納稅人提供加工、修理修配勞務(wù)”和“納稅人銷售或進(jìn)口貨物”“的標(biāo)準(zhǔn)繳納增值稅，17%16%。根據(jù)《關(guān)于資源綜合利用及其他產(chǎn)品增值稅政策的通知》（財稅[2008]56號）規(guī)定，本項目上網(wǎng)售電產(chǎn)生的增值稅即資源綜合利用產(chǎn)品及勞務(wù)增值稅優(yōu)惠目錄>（財稅[2015]78號70%。五、項目合同體系(一)合同體系層次本項目的合同體系分為兩個層次：第一層次為由縣住建局和中選社會資本之間圍繞項目收益簽署一攬子主要合同，形成以《PPP項目合同》為主合同和《股東合作協(xié)議》、項目公司《公司章程》共同構(gòu)成的核心合同體系。確定中選社會資本后，縣住建局與中選社會資本簽署縣住建局《PPP項目合同》，待中選社會資本成立項目公司后，再由縣住建局和項目公司重新簽署《PPP項目合同》，包括垃圾焚燒處理廠技術(shù)規(guī)范和技術(shù)要求、垃圾焚燒處理廠運(yùn)營記錄縣住建局PPP項目合同股東合作協(xié)議及公司章程股東合作協(xié)議及公司章程中選社會資本寶豐縣發(fā)展投資有限公司項目公司2第二層次為由項目公司和本項目推進(jìn)過程中的各有關(guān)主體簽署的合同體系。包括項目公司與電力企業(yè)簽署的《購售電合同》、與用熱企業(yè)簽署的《供用熱合同》、與金融機(jī)構(gòu)簽署的《融資協(xié)議》、與設(shè)計單位簽署的《設(shè)計合同》、與施工單位簽署的《施工承包合同》、與監(jiān)理單位簽署的《工程監(jiān)理合同》、與設(shè)備供應(yīng)商簽署的《設(shè)備采購合同》、與保險機(jī)構(gòu)之間簽署的《保險合同》、與員工簽署的《勞動合同》等。施工單位施工單位施工承包合同融資協(xié)議 設(shè)計合同保險合同設(shè)備采購合同購售電合同勞動合同供用熱合同監(jiān)理合同員工電力企業(yè)用熱企業(yè)設(shè)備供應(yīng)商保險公司項目公司設(shè)計單位金融機(jī)構(gòu)監(jiān)理單位3(二)權(quán)利義務(wù)邊界縣住建局的主要權(quán)利和義務(wù)（1）主要權(quán)利有權(quán)在項目工程建設(shè)期要求項目公司提交建設(shè)相關(guān)文件（包括但不限于施工文件、建設(shè)進(jìn)度和質(zhì)量控制報告等）并對項目設(shè)施的建設(shè)進(jìn)行監(jiān)督，如發(fā)現(xiàn)存在違約情況，有權(quán)根據(jù)《PPP項目合同》進(jìn)行違約處理；有權(quán)在本項目運(yùn)營期要求項目公司提交運(yùn)營記錄并進(jìn)入項目設(shè)施監(jiān)督項目設(shè)施的運(yùn)營和維護(hù)，如發(fā)現(xiàn)存在PPP項目合同進(jìn)行違約處理；項目合作期屆滿，有權(quán)無償取得本項目的項目設(shè)施；PPP項目合同，并向項目公司支付相應(yīng)收購金；有權(quán)行使項目合同約定的相關(guān)權(quán)利。（2）主要義務(wù)合社會資本協(xié)調(diào)解決與周邊居民及單位可能發(fā)生糾紛；PPP項目合同規(guī)定的保底垃圾量向項目公司提供可接受垃圾，并及時支付生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)；PPP項目合同的約定對生活垃圾處置價格進(jìn)行調(diào)整；PPP項目合同的情況下，有義務(wù)接收項目公司移交的項目設(shè)施，并向項目公司支付相應(yīng)收購金；PPPPPP項目合同賦予的其他權(quán)利并履行其規(guī)定的其他義務(wù)。項目公司的主要權(quán)利和義務(wù)（1）主要權(quán)利有權(quán)獲得本項目的經(jīng)營權(quán)，負(fù)責(zé)投融資、設(shè)計、建設(shè)、運(yùn)營、維護(hù)和更新改造項目設(shè)施，提供垃圾處理服務(wù)并收取生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)；運(yùn)營的情況下，將取得的生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)收益權(quán)進(jìn)行質(zhì)押；（2）主要義務(wù)負(fù)責(zé)按適用法律的要求及時辦理項目的工程報建手續(xù)，包括申請并獲得項目的建設(shè)工程規(guī)劃許可證和建設(shè)工程施工許可證，并承擔(dān)相應(yīng)費(fèi)用；PPP本項目的環(huán)評報告、初步設(shè)計、施工圖設(shè)計等文件編制并報政府相關(guān)部門審批，并承擔(dān)相應(yīng)費(fèi)用；按照PPP項目合同中明確的建設(shè)進(jìn)度和建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)完成PPP費(fèi)用、責(zé)任和風(fēng)險，管理、運(yùn)營和維護(hù)項目設(shè)施，并購買運(yùn)營期保險；PPP并處理生活垃圾，并在設(shè)計日處理垃圾能力范圍內(nèi)將從接收點(diǎn)接受的生活垃圾處理達(dá)到垃圾處理質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)；遵守有關(guān)公共衛(wèi)生和安全的適用法律及PPP項目合同的規(guī)定，履行公共安全和保護(hù)環(huán)境的責(zé)任；接受縣住建局、相關(guān)行政主管部門、社會公眾的監(jiān)督。PPP項目合同賦予的其他權(quán)利并履行規(guī)定的其它義務(wù)。(三)交易條件邊界項目合作期限根據(jù)最新發(fā)布的《基礎(chǔ)設(shè)施和公用事業(yè)特許經(jīng)營管理辦法》第六條規(guī)定，“基礎(chǔ)設(shè)施和公用事業(yè)特許經(jīng)營期限應(yīng)當(dāng)本項目合作期限擬為自施工之日起三十（30）年（含建設(shè)期）。項目合作期屆滿時，項目公司應(yīng)向縣住建局辦理相關(guān)終止手續(xù)或雙方依據(jù)適用法律重新協(xié)商延長事宜，在同等條件下，項目公司將優(yōu)先獲得經(jīng)營權(quán)。項目投資回報本項目投資回報由三部分構(gòu)成：PPP項目合同中約定的方式計算生活垃圾處置結(jié)算量，并按照約定的生活垃圾處置價格向項目公司支付生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)。同時項目實施機(jī)構(gòu)與項目公司雙方共同負(fù)責(zé)促成項目公司與某某某市及周邊縣市區(qū)簽訂《垃圾供應(yīng)協(xié)議》，并由項目公司按照項目合同約定的價格向周邊縣市收取相應(yīng)的垃圾處理服務(wù)費(fèi)（2）售電收入。在本項目試運(yùn)營日前，由項目公司按照PPP項目合同的規(guī)定與電力企業(yè)簽訂《購售電合同》，電力企業(yè)根據(jù)合同約定方式向項目公司支付費(fèi)用。PPP項目合同的規(guī)定與用熱企業(yè)簽訂《供用熱合同》，用熱企業(yè)根據(jù)合同約定方式向項目公司支付費(fèi)用。利用率本項目一期設(shè)計垃圾處理規(guī)模1200t/日，根據(jù)某某某市目前垃圾供應(yīng)情況，運(yùn)營期內(nèi)暫按以下比例確定日處理垃圾量進(jìn)行測算：垃圾處理設(shè)施利用率（年）1-23-45-67-89-30利用率60%70%80%90%100%垃圾處理量與結(jié)算量本項目將按下列公式計算項目公司處理垃圾的結(jié)算量，然后據(jù)此簽發(fā)相應(yīng)的《垃圾處理結(jié)算量確認(rèn)單》：Q（i）=Q1（i）－Q2（i）－Q3（i）其中：Q（i）為項目公司第i個月度處理垃圾的結(jié)算量；Q1（i）為第i個月度項目實施機(jī)構(gòu)向項目公司提供的并經(jīng)雙方共同在地磅站計量的進(jìn)入本項目的垃圾量；PPPi個月度不可接受垃圾的量；PPPi個月度的無效處理量。垃圾處理服務(wù)費(fèi)的支付運(yùn)營期內(nèi)，項目公司每月收到的垃圾處理服務(wù)費(fèi)由兩部PPP項目合同約周邊縣市根據(jù)項目公司與其簽訂的《垃圾供應(yīng)協(xié)議》支付的垃圾處理服務(wù)費(fèi)。其中運(yùn)營期內(nèi)每月項目實施機(jī)構(gòu)需支付給項目公司的垃圾處理服務(wù)費(fèi)按以下公式確定：M（i）=Q（i）×P（i）其中：M（i）i運(yùn)營月度項目實施機(jī)構(gòu)應(yīng)向項目公司支付的生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)；Q（i）i運(yùn)營月度處理垃圾的結(jié)算數(shù)量；P（i）為按照PPP項目合同確定的第i個運(yùn)營月度的生活垃圾處置價格。績效考核本項目某某某某縣財政支付給項目公司的垃圾處理費(fèi)的100%鉤。績效考核方式主要包括：項目公司對運(yùn)營情況的自行監(jiān)測，項目實施機(jī)構(gòu)對運(yùn)營情況的監(jiān)督考查，環(huán)境保護(hù)行政主管部門對運(yùn)營情況的監(jiān)督考查三種。項目具體績效考核如下：1.項目公司組織自行監(jiān)測或項目實施機(jī)構(gòu)抽檢或環(huán)境保護(hù)行政主管部門隨機(jī)檢查時在（非啟、停爐期間）處理垃圾的質(zhì)量存在下述情形之一時，即為垃圾處理的質(zhì)量不達(dá)標(biāo)：(1)焚燒爐排放的二噁英超標(biāo)，視為項目公司在被發(fā)現(xiàn)違日加上被發(fā)現(xiàn)違約日至整改完畢日之和的天數(shù)中，所處理的垃圾為無效處理量；(2)除二噁英以外的監(jiān)測指標(biāo)超標(biāo)，視為項目公司在被發(fā)日加上被發(fā)現(xiàn)違約日至整改完畢日之和的天數(shù)中，所處理的垃圾為無效處理量。2.環(huán)保行政主管部門的檢查及處罰標(biāo)準(zhǔn)以環(huán)保部門的相關(guān)文件為準(zhǔn)。3.垃圾處理不達(dá)標(biāo)時無效處理量的計算原則：(1)按照適用法律應(yīng)當(dāng)進(jìn)行在線監(jiān)測的內(nèi)容，一項或多項指標(biāo)每二十四（24）小時排放量的平均值超標(biāo)，視為在每二十四（24）小時內(nèi)，所處理的垃圾為無效處理量。(2)PPP項目合同》規(guī)定的各單項監(jiān)（檢）測內(nèi)容超標(biāo)情形，項目公司能夠證明是由某一條生產(chǎn)線造成的，則按該條生產(chǎn)線的垃圾處理量計算無效處理量。7.價格調(diào)整在項目合作期內(nèi)，如果垃圾發(fā)電標(biāo)桿電價發(fā)生調(diào)整，雙方應(yīng)協(xié)商對生活垃圾處置價格進(jìn)行調(diào)整。項目合作期限內(nèi)當(dāng)經(jīng)營成本發(fā)生變化時，生活垃圾處置價格每三年進(jìn)行相應(yīng)調(diào)整，具體調(diào)整方式如下：項目合作期第n年垃圾處理服務(wù)費(fèi)價格調(diào)整公式為：Pn＝Pn-3×R式中：Pnn年第一個經(jīng)營日起適用價格（單位：元/噸）；Pn-3：項目合作期第n-3年第一個經(jīng)營日起適用價格（單位：元/噸）；R：調(diào)價系數(shù)，R＝CPIn-1×CPIn-2×CPIn-3×10-6其中：CPIn-1：第n-1年時【某某某市】統(tǒng)計局編制的《年鑒》（或相當(dāng)于統(tǒng)計年鑒的公開出版物）中公布的居民消費(fèi)價格指數(shù)。CPIn-2：第n-2年時【某某某市】統(tǒng)計局編制的《年鑒》（或相當(dāng)于統(tǒng)計年鑒的公開出版物）中公布的居民消費(fèi)價格指數(shù)。CPIn-3：第n-3年時【某某某市】統(tǒng)計局編制的《年鑒》（或相當(dāng)于統(tǒng)計年鑒的公開出版物）中公布的居民消費(fèi)價格指數(shù)。8.新增改擴(kuò)建需求本項目當(dāng)供應(yīng)的生活垃圾量超過本項目設(shè)計的處理能力時，項目公司需及時追加投資并按照國家規(guī)定的建設(shè)程序建設(shè)二期擴(kuò)建工程并相應(yīng)增加注冊資本。9.應(yīng)急處置項目公司須在運(yùn)營維護(hù)手冊中，制定應(yīng)對突發(fā)事件的應(yīng)急預(yù)案。突發(fā)事件發(fā)生后，按應(yīng)急預(yù)案要求及時啟動應(yīng)急措施，保障生活垃圾處理、發(fā)電和供熱服務(wù)的正常提供。10.臨時接管在項目合作期限內(nèi)，如出現(xiàn)以下違約行為，縣住建局有權(quán)對項目公司實施臨時接管：擅自轉(zhuǎn)讓、出租經(jīng)營權(quán)的，擅自轉(zhuǎn)讓、買賣、變更股權(quán)；擅自將項目設(shè)施以及土地使用權(quán)進(jìn)行處置或抵押；因管理不善、發(fā)生重大質(zhì)量、生產(chǎn)安全事故和環(huán)境污染事件；法律、法規(guī)禁止的其他行為。11.提前終止在項目合作期限內(nèi)，如果發(fā)生不可抗力、項目公司違約事件或縣住建局違約事件，守約方均可向?qū)Ψ教岢鰠f(xié)議終止意向并就此進(jìn)行協(xié)商。若雙方在一定時間內(nèi)協(xié)商一致，則雙PPP項目合同規(guī)定的各自義務(wù)，否則守約方可PPP項目合同，縣PPP項目合同相關(guān)條款約定給予項目公司相應(yīng)補(bǔ)償。具體補(bǔ)償如下：表3提前終止補(bǔ)償金額確定表序號提前終止事由補(bǔ)償金額1.如果不是由于不可抗力或甲方違約所致，甲方根據(jù)PPP項目合同約定提出的提前終止A2+A72.如果不是由于不可抗力或乙方的違約所致，乙方根據(jù)PPP項目合同約定提出的提前終止A1＋A3+A73.提前終止A1+A5+A74.由于發(fā)現(xiàn)文物或政府審批造成工期嚴(yán)重延誤或其他不可抗力導(dǎo)致提前終止A4-A6+A7其中：A1PPP（包括未轉(zhuǎn)成固定資產(chǎn)的在建工程）。A2PPP理廠的項目公司融資文件中尚未償還的貸款金額減去履約保函后的差額（如還有）。A3是指項目公司在以下期間中之較短期間內(nèi)預(yù)期凈利潤的現(xiàn)值（建設(shè)期間為零）：五（5）年；或項目合作期限的剩余期間。其中，預(yù)期凈利潤指按合同終止前三年項目公司平均年凈利潤值。A4是指本合同提前終止之日經(jīng)雙方認(rèn)可的資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)評估的資產(chǎn)凈值。A5是指項目公司兩年預(yù)期凈利潤的現(xiàn)值，其中，預(yù)期凈利潤指按合同終止前三年項目公司平均年凈利潤值。A6是指就相關(guān)不可抗力事件發(fā)生時，如果項目公司遵守本合同錯誤!未找到引用源。款、錯誤!未找到引用源。款（保險）下義務(wù)就有權(quán)獲得的全部保險付款（包括認(rèn)定保險賠款）。A7指終止后項目公司應(yīng)向項目實施機(jī)構(gòu)或其指定機(jī)構(gòu)移交的零部件、備品備件和化學(xué)品的評估值。12.合同變更本項目合同中任何修改、補(bǔ)充或變更只有以書面形式并由雙方授權(quán)代表簽字并加蓋公章后方可生效并具約束力。13.合同展期項目合作期限屆滿后，確有必要延長的，按照有關(guān)規(guī)定經(jīng)充分評估論證，雙方協(xié)商一致，且經(jīng)縣住建局批準(zhǔn)后，可以延長。(四)履約保障邊界履約保函PPP項目合同相關(guān)條款，向縣住建局提交建設(shè)期履約保函，建設(shè)期履約保函的金額擬定為貳仟（2,000）萬元。在建設(shè)期履約保函解除之前，項目公司應(yīng)提（400）萬元。運(yùn)營維護(hù)期最后一年開始前，項目公司應(yīng)提交移交履約保函，擔(dān)保金額為壹仟（1,000）萬元整。所有履約保函均應(yīng)由縣住建局可接受的中國境內(nèi)的金融機(jī)構(gòu)出具。PPP項目合同的約定履行相應(yīng)義務(wù)，PPP項目合同的相關(guān)規(guī)定兌取履約保函，作為違約金或賠償金。缺陷責(zé)任期本項目的缺陷責(zé)任期擬為移交日后十二（12）個月。缺陷責(zé)任期內(nèi)，項目公司須按國家規(guī)定履行項目設(shè)施的保修義務(wù)（因接受移交的單位使用不當(dāng)造成的損壞除外），修復(fù)項目設(shè)施的任何部分在項目合作期限內(nèi)出現(xiàn)的任何缺陷或損壞，并提供滿足正常生產(chǎn)需要的技術(shù)咨詢服務(wù)。保險本項目根據(jù)適用法律和謹(jǐn)慎運(yùn)營慣例，項目公司可自行或要求其承包商、供應(yīng)商等按本行業(yè)的慣例辦理和維持建設(shè)第三者責(zé)任險等以及運(yùn)營期間的財產(chǎn)一切險、機(jī)器故障損壞險、第三者責(zé)任險等。六、監(jiān)管架構(gòu)(一)授權(quán)關(guān)系本項目由某某某某縣住房和城鄉(xiāng)規(guī)劃建設(shè)局（簡稱“縣住建局”）作為項目實施機(jī)構(gòu)，具體負(fù)責(zé)本項目組織實施和各項具體工作的安排。本項目由縣住建局依法授予項目公司在項目合作期限內(nèi)(二)監(jiān)管方式履約管理縣住建局對項目公司在項目合作期限內(nèi)的協(xié)議履行情況進(jìn)行監(jiān)督管理，定期對項目公司經(jīng)營情況進(jìn)行評估和考核。行政監(jiān)管環(huán)保、質(zhì)量、消防、勞動、衛(wèi)生、審計等行政主管部門有權(quán)按照有關(guān)法律法規(guī)和政府管理的相關(guān)職能規(guī)定，行使政府監(jiān)管的權(quán)力。（1）質(zhì)量及安全監(jiān)管包括政府行政主管部門可以隨時進(jìn)場監(jiān)督、檢查項目設(shè)施的建設(shè)、運(yùn)營和維護(hù)狀況等。（2）成本監(jiān)管包括項目公司應(yīng)向政府行政主管部門提交年度經(jīng)營成本、管理成本、財務(wù)費(fèi)用等的分析資料。（3）報告制度包括項目公司向政府行政主管部門和其他相關(guān)部門定期報告和臨時報告。公眾監(jiān)督社會公眾有權(quán)對本項目的經(jīng)營活動進(jìn)行監(jiān)督，向有關(guān)監(jiān)管部門投訴，或者向項目公司提出意見建議。項目公司應(yīng)按照適用法律要求，建立公眾監(jiān)督機(jī)制，依法公開披露相關(guān)信息，接受社會監(jiān)督。七、采購方式選擇(一)采購方式本項目的采購將根據(jù)《中華人民共和國政府采購法》及相關(guān)規(guī)章制度執(zhí)行，采購方式包括公開招標(biāo)、競爭性談判、邀請招標(biāo)、競爭性磋商和單一來源采購。結(jié)合本項目實際情況及采購需求特點(diǎn)，本項目擬采用公開招標(biāo)的方式選擇社會資本。(二)社會資本資格條件1、投標(biāo)人必須為在國內(nèi)注冊的獨(dú)立法人；2、投標(biāo)人必須具有類似項目規(guī)模的業(yè)績和建設(shè)管理能力；3、投標(biāo)人有能力并愿意提供項目建設(shè)資金；4、本項目不接受聯(lián)合體投標(biāo)。本項目社會資本的最終資格條件以采購文件為準(zhǔn)。(三)招標(biāo)標(biāo)的參照國內(nèi)類似項目實施經(jīng)驗，本項目在上網(wǎng)發(fā)電收入和供熱收入歸項目公司所有的基礎(chǔ)上，根據(jù)審慎運(yùn)營的原則，以社會資本所報生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)作為本項目的招標(biāo)標(biāo)的。(四)評標(biāo)原則和標(biāo)準(zhǔn)評標(biāo)將完全依據(jù)投標(biāo)文件中提供的資料或者應(yīng)招標(biāo)方的要求，投標(biāo)人所做的補(bǔ)充澄清資料進(jìn)行。根據(jù)投標(biāo)人提供的上述投標(biāo)文件，評審委員會將從下列幾個方面對投標(biāo)人進(jìn)行評價：1、項目業(yè)績。投標(biāo)人近三年（2012）有過不低于本項目一期規(guī)模的類似業(yè)績。2、技術(shù)能力和管理能力。投標(biāo)人具備實施該項目所需的技術(shù)能力和管理能力，包括投資管理能力、建設(shè)管理能力、運(yùn)營管理能力、及員工培訓(xùn)方面的能力。3、財務(wù)能力。投標(biāo)人具有足夠的財務(wù)能力以支持本項目的實施以及項目未來發(fā)展（遠(yuǎn)期及以后的擴(kuò)產(chǎn)）所需的資金要求。4、法律要求。投標(biāo)人必須：（1）在近三年（2012年以來）內(nèi)，沒有任何由于投標(biāo)人的直接過失或疏忽，而在任何項目中嚴(yán)重違約或被解除協(xié)議；（2）不屬于無力清償債務(wù)者，不處于破產(chǎn)或清算狀態(tài)，其財產(chǎn)不處于被法院查封的狀態(tài)，其經(jīng)營活動沒有被強(qiáng)行中止，并且沒有因上述事件而成為法律訴訟中的對象；（3）在近三年（2012年以來）內(nèi)，沒有因任何重大違約、違法或違反商業(yè)道德的行為而招致訴訟。5、專業(yè)經(jīng)驗。在評價各投標(biāo)人上述經(jīng)驗、技術(shù)能力和管理能力、財務(wù)能力和實力、公司服務(wù)經(jīng)驗以及法律要求時，評審委員會將同時考慮投標(biāo)人投資、建設(shè)、運(yùn)營及維護(hù)經(jīng)驗。6、投標(biāo)報價。投標(biāo)人以需要政府支付的垃圾處理費(fèi)單價作為投標(biāo)報價。政府將根據(jù)中標(biāo)人的垃圾處理費(fèi)單價和實際垃圾供應(yīng)量計算應(yīng)付垃圾處理費(fèi)，并保證按月PPPPPP八、項目財務(wù)分析（一）基礎(chǔ)假設(shè)項目合作期限30228年。總投資估算根據(jù)項目申請報告，本項目總投資估算為57481.69萬元，其中：固定資產(chǎn)投資55478.48萬元，鋪底流動資金327.41萬元，建設(shè)期利息為1675.80萬元。項目投融資結(jié)構(gòu)根據(jù)實施方案關(guān)于項目投融資結(jié)構(gòu)的規(guī)定，項目資本金2011496.348045985.35根據(jù)與金融機(jī)構(gòu)溝通情況，項目融資成本假設(shè)為5.39%（30（228），還款方式為等額本息。寬限期內(nèi)只付息、不還本，自運(yùn)營期第一年起開始還本付息。稅收政策本項目主要涉及增值稅，附加稅（城市維護(hù)建設(shè)稅、教育費(fèi)附加、地方教育附加）和企業(yè)所得稅，具體假設(shè)如下：（1）增值稅PPP項目暫按《增值稅暫行條例》、《財政部國家稅務(wù)總局關(guān)于全面推開營業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)的通知》（財稅〔2016〕36號（財稅〔2018〕32）等政策規(guī)定執(zhí)行，增值稅相關(guān)假設(shè)具體如下表所示。調(diào)整完善資源綜合利用產(chǎn)品及勞務(wù)增值稅優(yōu)惠目錄（財稅[2015]78號“產(chǎn)品燃料80%以上來自所列資源”以及“納稅人符合《火電廠大氣污染物排放標(biāo)準(zhǔn)》（GB13223-2011）或《生活垃圾焚燒污（GB18485—2014）規(guī)定的技術(shù)要求”100%70%。表4增值稅稅率類別支出/收入類別適用稅目適用稅率建設(shè)期建筑安裝工程費(fèi)建筑服務(wù)10%設(shè)備購置費(fèi)銷售貨物16%監(jiān)理費(fèi)、咨詢費(fèi)、勘察費(fèi)、設(shè)計費(fèi)、保險費(fèi)、招標(biāo)代理服務(wù)費(fèi)、施工圖審查費(fèi)現(xiàn)代服務(wù)6%運(yùn)營期垃圾處置服務(wù)費(fèi)現(xiàn)代服務(wù)6%售電收入貨物16%售熱收入貨物11%修理費(fèi)現(xiàn)代服務(wù)6%材料費(fèi)貨物16%水費(fèi)自來水11%柴油貨物16%（2）附加稅，具體內(nèi)容如下表所示。表5附加稅稅率適用稅目稅率計稅依據(jù)城市維護(hù)建設(shè)稅5%項目公司實際繳納的增值稅稅額教育費(fèi)附加3%地方教育附加2%（3）企業(yè)所得稅《關(guān)于公布環(huán)境保護(hù)節(jié)能節(jié)水項目企業(yè)所得稅優(yōu)惠目錄[試行]的通知》（財稅[2009]16634625%。折舊攤銷根據(jù)財政部《關(guān)于印發(fā)企業(yè)會計準(zhǔn)則解釋第2號的通知》（財會[2008]11號）第五條“項目公司未提供實際建造服務(wù)，將基礎(chǔ)設(shè)施建造發(fā)包給其他方的，不應(yīng)確認(rèn)建造服務(wù)收入，應(yīng)當(dāng)按照建造過程中支付的工程價款等考慮合同規(guī)定，分別確認(rèn)為金融資產(chǎn)或無形資產(chǎn)以及“BOT業(yè)務(wù)所建造基礎(chǔ)設(shè)施不應(yīng)作為項目公司的固定資產(chǎn)產(chǎn)折舊方法進(jìn)行折舊，應(yīng)以金融資產(chǎn)或無形資產(chǎn)形式在項目運(yùn)營期內(nèi)進(jìn)行攤銷處理。項目公司在建設(shè)期形成的資產(chǎn)在扣除增值稅進(jìn)項稅額以28（增值稅進(jìn)項稅額參照本文第三章稅金），項目公司在建設(shè)期形51862.58萬元，每年攤銷金額1852.24萬元（二）運(yùn)營收入測算垃圾處理服務(wù)費(fèi)收入運(yùn)營期內(nèi)，項目公司每月收到的垃圾處理服務(wù)費(fèi)由兩部PPP項目合同約周邊縣市根據(jù)項目公司與其簽訂的《垃圾供應(yīng)協(xié)議》支付的垃圾處理服務(wù)費(fèi)。其中運(yùn)營期內(nèi)每月項目實施機(jī)構(gòu)需支付給項目公司的垃圾處理服務(wù)費(fèi)按以下公式確定：M（i）=Q（i）×P（i）其中：M（i）i運(yùn)營月度項目實施機(jī)構(gòu)應(yīng)向項目公司支付的生活垃圾處置服務(wù)費(fèi)；Q（i）i運(yùn)營月度處理垃圾的結(jié)算數(shù)量；P（i）為按照PPP項目合同確定的第i個運(yùn)營月度的生活垃圾處置價格。300（以入廠計PPP項目合同相關(guān)條款計算生活垃圾處置結(jié)算量。自正式商業(yè)運(yùn)行起，若經(jīng)營成本發(fā)生變化，生活垃圾處PPP項目合同中明確的調(diào)價方式進(jìn)行調(diào)整。售電收入售電收入=上網(wǎng)電量×上網(wǎng)電價。上網(wǎng)電量為項目公司所生產(chǎn)的除自用外的剩余電量。上網(wǎng)電價按國家、河南省、某某某市的相關(guān)政策執(zhí)行。根據(jù)發(fā)改委發(fā)布的《關(guān)于完善垃圾焚燒發(fā)電價格政策的通知》（發(fā)改價格[2012]801號焚燒發(fā)電項目，均先按其入廠垃圾處理量折算成上網(wǎng)電量進(jìn)行結(jié)算，每噸生活垃圾折算上網(wǎng)電量暫定為280（kwh），0.65元含稅其余上網(wǎng)電量執(zhí)行當(dāng)?shù)赝惾济喊l(fā)電機(jī)組上網(wǎng)電價”。經(jīng)測0.948×108kwh0.65元/（kwh）測算。售熱收入售熱收入=供熱量×供熱價格。供熱價格按國家、河南省、某某某市的相關(guān)政策執(zhí)行。本項目除發(fā)電外還有供熱收入，暫按單價180元/噸，蒸汽參數(shù)1.2MPa，250℃，流量30噸/小時，每年按照8000小時計算，供熱收入為3692.31萬元/年（不含稅）。具體價格由項目公司與用熱簽約通過簽署《供用熱合同》予以確定。（三）運(yùn)營成本測算2008設(shè)項目經(jīng)濟(jì)評價方法與參數(shù)》、《某某某某縣生活垃圾處理場項目可行性研究報告》等文件，對某某某生活垃圾焚燒處理廠運(yùn)營成本進(jìn)行核算。某某某生活垃圾焚燒處理廠年均運(yùn)營成本包括材料費(fèi)、燃料及動力費(fèi)、環(huán)境保護(hù)費(fèi)用、職工薪酬、修理費(fèi)和其他費(fèi)用。材料費(fèi)本項目運(yùn)營期內(nèi)，生活垃圾焚燒、飛灰固化等流程中主20%30%HCl30%液堿、螯合劑（飛灰固化）、水泥（飛灰固化）、透平油及其他藥劑。按照年垃圾處理量43.8萬噸的規(guī)模進(jìn)行估算，項目公司年平均支出的材料費(fèi)為1787.53萬元，具體如下表所示：表6 材料費(fèi)（單位：萬元）項目金額備注消石灰341.64活性炭249.8020%氨水24.53項目金額備注30%HCl48.1830%液堿57.33螯合劑680.02用途：飛灰固化水泥205.12用途：飛灰固化透平油0.91其他藥劑30合計1737.53燃料及動力費(fèi)燃料主要指焚燒工藝所需的柴油、動力費(fèi)是指焚燒廠區(qū)所需工業(yè)水費(fèi)（主要是循環(huán)用水）和自來水費(fèi)。項目公司平均每年支出的燃料及動力費(fèi)如下表所示：表7 燃料及動力費(fèi)（單位：萬元）項目金額備注柴油142.35工業(yè)水28.91單價為0.40元/噸自來水3.29單價為5.00元/噸合計174.54環(huán)境保護(hù)費(fèi)用環(huán)境保護(hù)費(fèi)用包括垃圾滲濾液處理費(fèi)、飛灰處理費(fèi)和環(huán)境監(jiān)測費(fèi)用。由于爐渣在廠區(qū)內(nèi)進(jìn)行綜合利用，暫不考慮其處置費(fèi)用。垃圾滲瀝液通過管道輸送至垃圾滲瀝液處理站處理，處理單價為60元/噸。飛灰進(jìn)行水泥固化的材料、人工、動力等費(fèi)用，處理單價為60元/噸計算。環(huán)境檢測費(fèi)用包括在線監(jiān)測及非在線監(jiān)測費(fèi)用，暫按50萬元/年進(jìn)行測算。項目公司每年平均支出的環(huán)境保護(hù)費(fèi)用如下表所示：表8 環(huán)境保護(hù)費(fèi)用（單位：萬元）項目金額備注飛灰處理費(fèi)149.80處理單價為60元/噸滲濾液處理費(fèi)408.20處理單價為60元/噸環(huán)境檢測費(fèi)50.00合計608.00職工薪酬職工薪酬是指焚燒廠運(yùn)營須為簽訂勞務(wù)合同的職工支出年人職工薪酬*設(shè)計定員人數(shù)。項目公司每年平均支出的職工薪酬如下表所示：表9 職工薪酬項目數(shù)值設(shè)計定員人數(shù)70人年人工薪酬7萬元/年·人職工薪酬490萬元/年修理費(fèi)修理費(fèi)是指廠區(qū)土建工程及設(shè)備維修需支出的費(fèi)用，包括日常維修和大修費(fèi)用，根據(jù)《市政公用設(shè)施建設(shè)項目經(jīng)濟(jì)評價方法與參數(shù)》，修理費(fèi)=固定資產(chǎn)原值*修理費(fèi)率，用于修理費(fèi)的固定資產(chǎn)原值應(yīng)扣除所含的建設(shè)期利息，本項目修理費(fèi)率取2.4%。項目公司每年平均支出的修理費(fèi)如下表所示：表10 修理費(fèi)項目數(shù)值備注固定資產(chǎn)原值51862.58萬元扣除建設(shè)期利息修理費(fèi)率2.9%依據(jù)《市政公用設(shè)施建設(shè)項目經(jīng)濟(jì)評價方法與參數(shù)》確定修理費(fèi)1517.69萬元其他費(fèi)用其他費(fèi)用是指除上述費(fèi)用以外焚燒廠運(yùn)營所必須指出的58%進(jìn)行計算，即其他費(fèi)用=（材料費(fèi)+燃料及動力費(fèi)+環(huán)境保護(hù)費(fèi)用+職工薪酬+修理費(fèi)）*8%，項目公司每年平均支出其他費(fèi)用400.98萬元，具體如下表所示：表其他費(fèi)用（單位：萬元年）項目金額其他費(fèi)用400.98綜上所述，達(dá)到設(shè)計規(guī)模時，項目公司每年支出的材料費(fèi)為1737.53萬元、燃料及動力費(fèi)為174.54萬元、環(huán)境保護(hù)費(fèi)用為608.00萬元、職工薪酬為490萬元、修理費(fèi)為1517.69萬元、其他費(fèi)用為400.98萬元，每年合計支出的運(yùn)營成本總4928.74CPI變化調(diào)整一次。根據(jù)上述測算，本項目回收期19.3年（所得稅前），現(xiàn)金流量表如下：表12項目投資現(xiàn)金流量表（單位：萬元）序號年份項目合計201620172018201920201現(xiàn)金流入363392.340.000.007866.007866.009177.001.1垃圾處理服務(wù)費(fèi)0.000.00657.00657.00657.001.2售電收入0.000.003697.203697.204313.401.3售熱收入0.000.002592.002592.003024.001.4補(bǔ)貼收入0.000.000.000.000.001.5其他收入0.000.00919.80919.801182.602現(xiàn)金流出279581.1428740.8528740.854928.744928.744928.742.1建設(shè)投資（含稅）28740.8528740.850.000.000.002.2維持運(yùn)營投資2.3經(jīng)營成本（含稅）0.000.004928.744928.744928.742.4增值稅（實繳）0.000.000.000.000.002.5稅金及附加0.000.000.000.000.003所得稅前凈現(xiàn)金流量（1-2）83811.20-28740.85-28740.852937.262937.264248.264累計所得稅前凈現(xiàn)金流量-28740.85-57481.69-54544.43-51607.17-47358.915調(diào)整所得稅（息稅前利潤*稅率）12919.650.000.0092.5492.54279.476所得稅后凈現(xiàn)金流量（3-5）70891.55-28740.85-28740.852844.722844.723968.797累計所得稅后凈現(xiàn)金流量224662.20-28740.85-57481.69-54636.97-51792.25-47823.47某某某某市生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目實施方案某某某某市生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目實施方案PAGEPAGE5720212022202320242025202620272028202920302031203220339235.8710555.2810555.2811952.7911952.7913593.6214055.2614055.2614055.2614124.9514124.9514124.9514195.22678.02678.02678.02699.72699.72699.72722.11722.11722.11745.22745.22745.22769.074313.404929.604929.605545.805545.806162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.003024.003456.003456.003888.003888.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.000.000.000.000.000.00312.74684.82684.82684.82662.07662.07662.07636.951220.441491.651491.651819.271819.272099.162166.342166.342166.342235.662235.662235.662307.205388.915388.915388.915892.035892.036184.337399.527399.527399.527955.807955.807955.808563.910.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.005388.915388.915388.915892.035892.035892.036442.136442.136442.137043.607043.607043.607701.210.000.000.000.000.00265.72870.35870.35870.35829.28829.28829.28784.270.000.000.000.000.0026.5787.0487.0487.0482.9382.9382.9378.433846.965166.375166.376060.766060.767409.296655.746655.746655.746169.156169.156169.155631.30-43511.95-38345.58-33179.20-27118.44-21057.68-13648.39-6992.65-336.916318.8412487.9918657.1424826.2930457.59219.95408.15408.15533.35533.35768.65750.25750.25750.25671.81671.81671.81585.153627.014758.224758.225527.415527.416640.655905.495905.495905.495497.345497.345497.345046.16-44196.46-39438.24-34680.02-29152.61-23625.20-16984.55-11079.06-5173.57731.926229.2611726.6017223.9522270.1020342035203620372038203920402041204220432044204514195.2214195.2214265.9214265.9214265.9214336.9014336.9014336.9014407.9914407.9914407.9914478.97769.07769.07793.68793.68793.68819.07819.07819.07845.28845.28845.28872.336162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.00636.95636.95609.22609.22609.22578.61578.61578.61544.85544.85544.85507.632307.202307.202381.032381.032381.032457.222457.222457.222535.852535.852535.852617.008563.918563.919228.699228.699228.699955.429955.429955.4210749.8910749.8910749.8911618.410.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.000.007701.217701.218420.238420.238420.239206.379206.379206.3710065.9110065.9110065.9111005.70784.27784.27734.97734.97734.97680.96680.96680.96621.80621.80621.80557.0178.4378.4373.5073.5073.5068.1068.1068.1062.1862.1862.1855.705631.305631.305037.235037.235037.234381.484381.484381.483658.103658.103658.102860.5636088.8941720.2046757.4351794.6656831.8961213.3765594.8669976.3473634.4477292.5480950.6483811.20585.15585.15489.47489.47489.47383.91383.91383.91267.50267.50267.50139.215046.165046.164547.764547.764547.763997.573997.573997.573390.603390.603390.602721.3527316.2632362.4136910.1741457.9346005.6950003.2654000.8357998.4161389.0064779.6068170.2070891.55某某某市活圾燒電聯(lián)項目 實方案表13資本金現(xiàn)金流量表（單位：萬元）序號年份項目合計201620172018201920201現(xiàn)金流入363392.340.000.007866.007866.009177.001.1垃圾處理服務(wù)費(fèi)0.000.00657.00657.00657.001.2售電收入0.000.003697.203697.204313.401.3售熱收入0.000.002592.002592.003024.001.4補(bǔ)貼收入0.000.000.000.000.001.5其他收入0.000.00919.80919.801182.602現(xiàn)金流出333677.5711496.340.008147.478147.478147.472.1項目資本金（含稅）11496.342.2借款本金償還0.000.00740.12780.01822.052.3借款利息支付0.000.002478.612438.722396.682.4經(jīng)營成本（含稅）4928.744928.744928.742.7（實繳）0.000.000.000.000.002.8稅金及附加0.000.000.002.92.10所得稅0.000.000.00維持運(yùn)營投資0.000.000.003凈現(xiàn)金流量（稅后（1-2）29714.77-11496.340.00-281.47-281.471029.534凈現(xiàn)金流量（稅前）（1-2+2.7）39672.15-11496.340.00-281.47-281.471029.5358某某某某市生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目實施方案某某某某市生活垃圾焚燒熱電聯(lián)產(chǎn)項目實施方案PAGEPAGE60202120222023202420252026202720282029203020312032203320349235.8710555.2810555.2811952.7911952.7913593.6214055.2614055.2614055.2614124.9514124.9514124.9514195.2214195.22678.02678.02678.02699.72699.72699.72722.11722.11722.11745.22745.22745.22769.07769.074313.404929.604929.605545.805545.806162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.006162.003024.003456.003456.003888.003888.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.004320.000.000.000.0