1、第四篇國際金融市場與機構 第9章國際銀行業和國際金融監管 學習目標通過對本章的學習，了解國際銀行業的產生，知道國際銀行業的現狀、發展趨勢，以及跨國銀行海外組織形式，并對國際金融監管和世界金融監管趨勢有所認識，重點掌握巴塞爾協議主要內容國際銀行業是由于國際貿易不斷發展的需要而建立起來的，發展到如今，不僅逐漸朝著銀行機構的國際化、市場和業務的國際化和金融自由化等趨勢發展，還呈現出一些新特點。對于跨國銀行的主要組織形式與跨國銀行在國際投資中的作用在本章中也有詳細介紹。本章還重點介紹了國際金融監管方面的內容。章內目錄導讀9.1 國際銀行業及其發展9.2 國際金融監管本章小結關鍵概念綜合訓練本章參考文獻

2、導讀 銀行是傳統金融市場上最重要的金融中介，然而面對著更為激烈的競爭，當今的銀行已經不再是原來的舊形象了，除了傳統業務以外，他的觸角已經伸到了人們可以想象到的任何金融服務領域。國際銀行業不僅服務于國際貿易，而且在國際投資、外匯以及證券交易方面全面介入，使國際金融交易的規模空前膨脹。幾乎所有的銀行都通過各種方式參與國際業務，一些銀行通過遍及海外的分支機構為全球的客戶辦理各種金融業務，日益成為融通資金、提供多種金融服務的綜合性、多功能的“金融百貨公司”。本章將對國際銀行業以及國際金融監管進行介紹。9.1 國際銀行業及其發展9.1.1國際銀行業的產生9.1.2 現代銀行國際化趨勢1.銀行機構國際化2

3、.市場和業務的國際化3.金融自由化9.1.3 國際銀行業發展階段和主要特征 1.投資銀行業務與零售業務成為重要利潤來源 傳統儲戶為尋求盡可能高的收益主動向投資者轉化。因此，商業銀行迫切需要打破長短期資金市場之間的壁壘，在經營上實現資本市場業務與傳統銀行業務的全面融合，為客戶提供全方位集資本優勢和信息優勢于一體的綜合服務。 2. 金融業電子網絡化成為銀行業發展的重要方向 世界各大銀行為了提高競爭力和盈利水平，都紛紛選擇發展網絡銀行。因為網上銀行業務最顯著的特點是通過在網上建立無形的虛擬分支機構的方式突破了傳統的新建網點、增添人手的經營方式，大大降低了成本，并為銀行創造新的利潤增長點 3.銀行并購

4、浪潮 第一次銀行業并購浪潮發生在資本主義向壟斷過渡的階段，始于十九世紀六十年代，在二十世紀二十年代達到高潮。這個時期的銀行并購活動具有兩方面的內涵，一是銀行為維持自身生存發展而在更廣的范圍內展開激烈競爭的必然結果，二是充分反映出那一個歷史時期在壟斷逐步形成的過程里，工業資本的相對集中對金融資本集中的內在要求。 第二次銀行業的并購浪潮發生在二戰之后，其主要表現為商業銀行之間的并購，這期間銀行并購的頻率較第一次并購浪潮要高出許多。與第一次國際銀行業并購浪潮有明顯區別的是，在這次并購浪潮中商業銀行逐步開始對證券業和保險業進行大規模的滲透 第三次并購浪潮始于二十世紀九十年代，在1998年達到高峰。新一

5、輪并購浪潮中出現的大規模銀行業并購多以強強聯合為主，重組之后的銀行資產規模巨大，超級銀行不斷出現。在這新一輪的并購風潮中還出現了跨行業并購，涉及證券、保險、信托、基金等多領域，實現金融各行業的相互參與，使得以往分業經營的銀行開始向多功能的“金融集團”發展。9.1.4 跨國銀行海外的主要組織形式1.從跨國銀行母行與其海外分支機構的組織結構關系而言，主要有以下三種形式: （1）分支行制（2）控股公司制（3）國際財團銀行制分支行制 跨國銀行母行通過在海外設立各種類型的分支機構，通過對這些分支機構的控制來開展跨國經營活動，這些分支機構之間又根據不同的級別構成一個金字塔形的網絡結構。 控股公司制 又稱集

6、團銀行制，指銀行通過“銀行持股公司”建立海外分支機構網絡，從事跨國界的金融服務。這種組織結構形式以美國最為典型。 國際財團銀行制。 由來自不同國家或地區的銀行以參股合資或合作的方式組成一個機構或團體來從事特定國際銀行業務的組織方式。國際財團銀行是正式注冊的法人。 2.從跨國銀行海外分支機構的具體形式來看，主要有以下幾種形式：（1）代表處（2）辦事處（3）分行（4）附屬行（5）愛治發公司(Edge Act Corporation)（6）財團銀行代表處。這是跨國銀行最低層次的海外分支機構，并不直接經營銀行業務，主要工作是代表母行與東道國政府進行接觸，為母行招攬業務,因此它稱不上是真正意義上的銀行。

7、 辦事處。這是介于代表處和分行之間的組織形式。同代表處相比,辦事處的經營范圍相對廣泛,主要從事國際市場上的工商業貸款和貿易融資,但不能接受東道國的居民存款業務和信托業務,它的資金來源主要是東道國貨幣市場和歐洲貨幣市場上的銀行同業拆借。 分行。這是跨國銀行根據東道國法律規定設立并經營的境外銀行機構，是母行的一個組成部分,但不具備獨立的法人地位。分行的主要活動是對境外發放貸款，同時可以對公司并購或投資活動提供咨詢。 附屬行。這是由跨國銀行對東道國銀行擁有少數非控制性股權而形成的合資銀行。由于這種銀行實質上是東道國的銀行,因而可以不受限制地經營一切銀行業務，從而大大地方便了母行進入當地金融市場，有利

8、于在當地建立鞏固的客戶網絡。 愛治發公司(Edge Act Corporation)。這是美國跨國銀行根據1919年修訂的聯邦儲備法允許設立的最為重要的、經營國際銀行業務的海外分支機構形式。愛治發公司有兩種類型:銀行愛治發公司及投資愛治發公司，前者是美國跨國銀行經營國際業務及設立海外分行的主要機構，后者則主要通過國外金融機構為母行建立附屬行等。 財團銀行。是由兩家以上銀行共同出資組成的,在特定地區開展特定業務活動的銀行，是在東道國注冊和納稅的獨立的法人實體。其主要業務是安排巨額貸款，此外還兼營證券發行、歐洲貨幣市場及企業兼并收購等業務。 9.1.5跨國銀行在國際投資中的作用1.跨國銀行為國際投

9、資者提供融資中介服務2.跨國銀行為跨國界支付提供高效率的中介服務3.跨國銀行可以為國際投資者提供全方位的信息咨詢服務 9.2 國際金融監管9.2.1 巴塞爾協議1.巴塞爾協議產生和發展的歷史背景2. 1988年的資本協議的內容3.新巴塞爾資本協議的主要內容巴塞爾協議就是由巴塞爾委員會成員國的中央銀行在瑞士巴塞爾達成的若干重要協議的統稱。其實質是為了完善與補充單個國家對商業銀行監管體制的不足，減輕銀行倒閉的風險與代價，是對國際商業銀行聯合監管的最主要形式，并且具有很強的約束力。 1988年的資本協議的內容 資本協議主要有四部分內容：一是確定了資本的構成，即商業銀行的資本分為核心資本和附屬資本兩大

10、類。核心資本包括實收股本和留存權益，附屬資本包括一定比例的普通準備、可轉債、長期次債券、資產重估準備。二是根據資產的風險大小，粗線條地將資產分為0、20、50和100四個風險檔次，又稱風險權重。其中，對經合組織國家政府和商業銀行的債權規定了優惠的風險權重。三是通過設定一些轉換系數，將表外授信業務也納入資本監管。最后，協議規定商業銀行的資本與風險資產之比不得低于8，其中核心資本對風險資產之比不得低于4。新巴塞爾資本協議最低資本要求、監管部門監督檢查和市場紀律，試圖通過三大支柱來強化銀行風險管理，進一步促進金融體系的安全性和穩健性，維持金融體系目前的資本總體水平，提供更全面的處理風險的方案；促進銀

11、行公平競爭。 9.2.2世界主要國家的金融監管1.美國的金融監管2.英國的金融監管3.德國的金融監管4.日本的金融監管美國金融監管美國金融監管機構主要有：聯邦儲備銀行、貨幣監理局、聯邦住宅貸款銀行理事會、國家信用合作社管理局、聯邦存款保險公司、聯邦儲蓄貸款保險銀行、國家信貸股份保險基金等。前四個機構的主要任務是進行金融檢查與監督，以維持金融體系的穩定；而后三個機構是以保護存款利益以及提供完善的金融環境為目的。 英國的金融監管英國的金融監管長期以來都是實行的以政府監管和自律相結合的分業監管體制。在分業監管時期監管機構分別行使對銀行業、保險業、證券投資業、房屋協會等機構的監管職能。 目前，英國的金

12、融監管走入了一個統一監管的時代。這10家機構包括證券與投資管理局(SIB)、證券期貨協會(SFA)、私人投資監管局(PIA)、投資監管組織(IMRO)、英格蘭銀行的審慎監管司(SSBE)、注冊互助委員會(RFC)、房屋協會委員會(BSC)、互助合作委員會(FSC)、由貿易工業部劃轉到財政部的保險監管司以及倫敦交易所的英國發行上市監管部(UKLA)。 德國銀行監管德國銀行監管采取貨幣政策執行機構與銀行監管機構相分離的模式，其監管主要是由聯邦信貸監督局來組織實施，并協同德國聯邦銀行協作執行。 日本的金融監管1997年以前，日本的主要金融監管機構是大藏省，其長期集財政和金融大權于一身。隨著日本泡沫經濟的崩潰，一些問題逐漸暴露出來，金融機構破產接連不斷，給日本宏觀經濟的恢復造成嚴重的負面影響。因此，日本進行了一系列新的面向市場的新型金融監管體系改革。首先在1998年6月，把民間金融機構檢查和監督的職能從大藏省分離出來，設立金融監督廳；2000年7月又將金融行政的計劃和立案權限從大藏省分離出來，更名為金融廳。至此，日本才有了擺脫大藏省行政干預和影響、真正獨立行使金融監管權力的監管機構9.2.3 我國的金融監管目前，我國實行的是以中國人民銀行、銀監會、證監會、保監會(即所謂的“