1、泓域/化學助劑公司企業風險管理手冊化學助劑公司企業風險管理手冊xx投資管理公司目錄 TOC o 1-3 h z u HYPERLINK l _Toc110565218 一、 風險管理委員會和審計委員會 PAGEREF _Toc110565218 h 4 HYPERLINK l _Toc110565219 二、 總經理（風險管理總監） PAGEREF _Toc110565219 h 7 HYPERLINK l _Toc110565220 三、 業務單位和相關職能部門的組織結構及職責設計 PAGEREF _Toc110565220 h 9 HYPERLINK l _Toc110565221 四、

2、風險管理及審計部門的組織結構及職責設計 PAGEREF _Toc110565221 h 10 HYPERLINK l _Toc110565222 五、 風險管理組織體系和企業目標的關系 PAGEREF _Toc110565222 h 12 HYPERLINK l _Toc110565223 六、 風險管理組織體系標準 PAGEREF _Toc110565223 h 13 HYPERLINK l _Toc110565224 七、 損失程度的估計 PAGEREF _Toc110565224 h 13 HYPERLINK l _Toc110565225 八、 損失頻率的估計 PAGEREF _Toc

3、110565225 h 17 HYPERLINK l _Toc110565226 九、 中心趨勢測量 PAGEREF _Toc110565226 h 20 HYPERLINK l _Toc110565227 十、 變動程度的測定 PAGEREF _Toc110565227 h 22 HYPERLINK l _Toc110565228 十一、 風險衡量的概念 PAGEREF _Toc110565228 h 23 HYPERLINK l _Toc110565229 十二、 風險衡量的理論基礎 PAGEREF _Toc110565229 h 26 HYPERLINK l _Toc110565230

4、十三、 環境模塊的塑造 PAGEREF _Toc110565230 h 27 HYPERLINK l _Toc110565231 十四、 制度模塊的塑造 PAGEREF _Toc110565231 h 28 HYPERLINK l _Toc110565232 十五、 風險管理文化是股份制企業有效防范化解金融風險的需要 PAGEREF _Toc110565232 h 29 HYPERLINK l _Toc110565233 十六、 風險管理文化是提高企業核心競爭力的重要基礎 PAGEREF _Toc110565233 h 30 HYPERLINK l _Toc110565234 十七、 企業風險

5、管理文化建設的基本原則和要求 PAGEREF _Toc110565234 h 31 HYPERLINK l _Toc110565235 十八、 企業風險管理文化建設的關鍵要素 PAGEREF _Toc110565235 h 33 HYPERLINK l _Toc110565236 十九、 項目概況 PAGEREF _Toc110565236 h 34 HYPERLINK l _Toc110565237 二十、 產業環境分析 PAGEREF _Toc110565237 h 37 HYPERLINK l _Toc110565238 二十一、 高分子材料助劑概述 PAGEREF _Toc110565

6、238 h 38 HYPERLINK l _Toc110565239 二十二、 必要性分析 PAGEREF _Toc110565239 h 40 HYPERLINK l _Toc110565240 二十三、 組織機構管理 PAGEREF _Toc110565240 h 41 HYPERLINK l _Toc110565241 勞動定員一覽表 PAGEREF _Toc110565241 h 41 HYPERLINK l _Toc110565242 二十四、 SWOT分析 PAGEREF _Toc110565242 h 43 HYPERLINK l _Toc110565243 二十五、 發展規劃分

7、析 PAGEREF _Toc110565243 h 50風險管理委員會和審計委員會（一）風險管理委員會具備條件的企業，董事會應下設風險管理委員會。該委員會的召集人應由不兼任總經理的董事長擔任；董事長兼任總經理的，召集人應由外部董事或獨立董事擔任。該委員會成員中需要熟悉企業各項業務流程的董事，以及具備風險管理監管知識或經驗的董事。風險管理委員會對董事會負責，向董事會提交風險管理決策和報告，主要履行以下職責。（1）提交全面風險管理年度報告。（2）審計風險管理策略和重大風險管理解決方案。（3）審議重大決策、重大風險、重大事件和重要業務流程的判斷標準或判斷機制，以及重大決策的風險評估報告。（4）對企業

8、風險及管理狀況和風險管理能力及水平進行評價，提出完善企業風險管理和內部控制的建議。（5）審議內部審計部門提交的綜合性的風險管理監督評議審計報告。（6）審議風險管理組織機構設置及其職責方案。（7）辦理董事會授權的有關全面風險管理的其他事項。（二）審計委員會企業還應在董事會下設立審計委員會。一般而言，企業審計委員會應由熟悉企業財務、會計和審計等方面專業知識并具備相應業務能力的董事組成，而其中主任委員需要由外部董事擔任。審計委員會的關注焦點歷來僅限于公開的財務報告風險，但是這種有限的關注范圍隨著時間的推移也可能會有所拓寬。紐約證券交易所的上市要求明確地規定：審計委員會章程在界定審計委員會的義務和責任

9、時，應該規定審計委員會必須討論管理層反映出的風險評估和管理的各項政策。風險評估是內部控制的一部分內容，評價內部控制就必然會以風險作為基礎，因此，審計委員會可能會詢問這個流程是否有效。涵蓋全企業的風險評估流程也是實施企業風險管理的有效開端。在與高級管理層討論風險評估和風險管理時，審計委員會應當做到以下幾點。（1）討論公司是否面臨可能會影響品牌形象和聲譽的未來潛在事件的風險（如災難性損失、舞弊行為、非法行動、訴訟糾紛等）。（2）了解管理層對財務報告風險的評估情況，詢問外部審計師是否認同前述的評估。（3）了解能誘發重大風險的財務報告方面的薄弱環節，如準備金、或有負債、估值、計算值和需要作出重大判斷的

10、披露領域。（4）了解在管理財務報告風險方面，自評和公司級及流程級監督工作的就緒落實程度。（5）了解內部審計師的風險評估和根據該評估而制定的審計計劃。（6）詢問有無經理人員負責關鍵風險的識別、評估、管理和監督工作，詢問委員會是否應經常同這些經理開會，討論其活動對公眾報告及財務報告的影響意義。（7）了解管理層的企業風險評估結果及其對公眾報告的財務報告的影響意義。審計委員會還負責指導監督企業內部審計部門，內部審計部門對董事會負責，其審計報告經審計委員會報董事會（或主要負責人）。內部審計部門在風險管理方面，主要負責研究提出全面風險管理監督評價體系，制定監督評價相關制度，開展監督與評價，并出具監督評價審

11、計報告。在風險管理方面，企業內部審計部門具有以下職能。（1）對企業的財務收支、財務預算、財務決算、資產質量、經營績效及其他有關經濟活動進行審計監督。（2）對企業采購、產品銷售、工程招標、對外投資等經濟活動和重要經濟合同進行審計監督。（3）對企業全面風險管理系統的合理性、健全性和有效性進行檢查、評價和反饋，對企業有關業務的經營風險進行評估和意見反饋。（4）將內部審計結果反饋董事會及其他相關機構。內部審計參與企業風險管理具有一定的優勢。首先，內部審計能夠擺脫部門之間的利益沖突，較為客觀全面地評價企業風險。其次，內部審計人員能夠充當企業風險策略和各種決策之間的協調人，控制和指導風險策略。再次，由于內

12、部審計獨立于企業管理部門，其評價和結論可以直接向董事會報告，故比其他職能部門具有更大的影響力。最后，內部審計較外部審計而言具有更強的責任感，往往會就某個風險問題深入探討分析，了解其發生的根源，探索其解決的辦法。然而，由于內部審計在獨立性上較外部審計具有先天的不足，所以審計委員會還必須借助外部審計師的力量，對企業風險進行評估，以降低企業的風險。總經理（風險管理總監）COSO企業風險管理整合框架指出，企業總經理（首席執行官）對企業風險管理的執行，“承擔最根本的職責，并應當負有主體責任”。總經理對企業全面風險管理工作的有效性向董事會負責，為企業的風險管理工作確定基調。總經理或總經理委托的高級管理人員

13、，負責主持全面風險管理的日常工作，并負責擬訂企業風險管理組織機構設置及其職責方案。總經理在企業風險管理中的主要職責有以下幾點。（1）組建并管理企業風險管理職能部門，任命風險管理總監（風險經理或首席風險官）。（2）安排業務職能部門的職責分工并制定風險匯報和審批機制。（3）負責設計、操作及監督風險管理系統。（4）審批非重大決策的評估報告。（5）落實董事會有關風險決策和方案。（6）組織日常風險監督和改進工作。（7）就風險管理工作計劃和結果向董事會匯報。隨著企業面臨的風險日益擴大，風險管理工作的重要性也與日俱增。總經理往往需要委任一名風險管理總監（風險經理或首席風險官）全面負責企業風險管理日常工作，如

14、我國的股份制銀行一般設有首席風險官。風險管理總監（風險經理或首席風險官）在國外企業中由來已久，是現代企業管理中重要的高級管理人員，是公司重要的戰略決策制定和執行者之一。他們的工作將根據董事會、股東大會的要求，對總經理或總經理授權的副總經理負責，并根據其職責協助總經理開展工作。其職責是負責組織制定并具體執行企業全面風險管理政策和控制措施，負責建立涵蓋戰略風險、財務風險、市場風險、運營風險和法律風險等在內的全面風險管理組織架構。同時，風險管理總監（風險經理或首席風險官）將作為牽頭人參加風險決策的評估和審批工作，確保企業按照風險控制流程進行風險管理，確保各項經營業務符合有關法律、法規和政策的要求等。

15、風險管理總監（風險經理或首席風險官）的主要職責有以下幾點。（1）確立和傳達企業的風險管理愿景。（2）確定和實施適宜的企業風險管理基礎設施（包括風險政策、度量指標、匯報和監督渠道）。（3）建立、溝通和促進適宜的企業了解風險管理方法、工具和技術的運用。（4）推動全企業的風險評估，監督企業主要風險管理能力。（5）向董事會、風險管理委員會、審計委員會和總經理等高級管理層進行適宜的風險匯報。業務單位和相關職能部門的組織結構及職責設計在風險管理方面，上述各部門的職責如下。1、執行總裁（1）對董事會制定的風險管理策略的執行情況負最終的責任。（2）對處理各種具體風險的執委會進行責任分配。（3）定期聽取風險總監

16、的工作匯報，確保及時了解風險管理出現的問題及其對策。2、行政管理執委會（1）監管并控制企業整體性風險，確保運營過程中的風險策略與董事會對風險的取向相一致。（2）審閱資產負債及資本分配執委會提議的政策、程序，制定企業整體的資產負債策略。3、資產負債及資本分配委員會（1）主要專注于研究提出資本在各個業務中的分配，研究提出企業整體的資產負債策略，提交行政管理執委會審核。（2）由專注于市場風險管理的財資管理執委會提供協助。4、業務部門（1）在風險管理政策及程序規范下執行日常運營活動。（2）確保風險信息傳遞給相關的風險管理部門及經理。（3）參與對風險管理政策及程序的定期檢討（包括對支持系統的適當性，對風

17、險管理的測定方法，匯報渠道，信息科技和人力資源提出意見）。5、一般的職能部門（1）基本責任是向營業單位的經營運作提供支援。（2）有責任就它們在處理風險管理方面遇到的情況向風險管理單位定期匯報。風險管理及審計部門的組織結構及職責設計風險管理體系中風險管理及審計部門的組織結構各部門的職責如下。1、風險管理委員會（1）由董事會正式授權監管風險活動，并須確保行政總裁的風險責任作適當履行。（2）主要職責包括制定符合企業風險容忍度的風險管理策略，批準風險管理政策及程序。2、風險管理職能部門（1）風險管理職能部門是風險管理委員會的全職執行機構，通過對逐單交易及風險組合資料的審查及預先/事后批準來確保風險管理

18、政策和程序得到遵守。（2）通過風險管理經理在營運單位的日常工作及風險管理總監等參與行政管理執委會并對重大事故向行政總裁作出匯報等渠道建立與管理部門（行政總裁/行政管理執委會/營運單位）的匯報機制。3、審計委員會（1）由董事會正式授權對財務報告和內控框架的效率和成效進行獨立評核。（2）審閱財務報告/資料以確保法律法規得到遵守。4、內部審計部門（1）內部審計部門是審計委員會的全職執行機構，通過周期/臨時審查業務部門和職能單位的具體運作來監察它們對營運的政策及程序的遵守情況。（2）通過與市場及信貸風險主管保持緊密聯系，了解確保風險管理政策及程序得以遵守的具體運作過程和相關文件，以便設計適當的審計步驟

19、和執行方法。（3）與風險管理總監、信貸風險主管、市場風險主管及營運風險主管等討論分析不遵守風險政策的事件及其產生的風險影響及必要的糾正措施等。風險管理組織體系和企業目標的關系建立完善的風險管理組織體系的目的無疑是要保證企業風險管理目標的實現，保證企業在可承受的風險水平下運行，從而保證企業戰略目標的實現。各個企業的風險管理目標根據本企業的實際情況，如戰略定位和發展階段，會有所不同。但一般企業風險管理的主要目標包括生存和使風險管理成本最小化。生存是企業的基本保障，只有生存下去了才能去實現企業的其他目標。風險管理就是以最小的代價降低企業風險，所以，風險管理成本最小化也是風險管理目標的一部分。除了上述

20、兩個主要目標，企業風險管理一般還包括保證資源在損失后的充足性，滿足法律與合同的義務，等等。風險管理組織體系就是為了實現企業的這些風險管理目標所設計的，企業風險管理組織體系為企業完善風險管理提供了基礎。風險管理組織體系標準各個企業根據自身的具體情況都有適合自己的風險管理組織體系，風險管理組織體系的設計更像是一門藝術而不是一門科學。人們仍然需要適宜的決策機構，來破除許多企業中風險管理責任空缺和重疊的僵局。關鍵是要在現有的管理結構的基礎上發展，并把企業的經營模式、目標、文化和風險承受能力等因素納入考慮的范圍。在較小的企業中，風險管理組織機構可以像執行委員會那樣簡單，通過行使管理特權來識別風險、排定風

21、險和輕重緩急順序、任命風險責任人、分析缺陷、批準行動計劃和監督執行結果。但是，在規模較大且復雜的企業中，則需要設立風險管理總監和獨立的風險管理委員會。損失程度的估計風險損失程度是指風險事故可能造成的損失值，即風險價值。在衡量風險損失程度時，除了需要考慮風險單位的內部機構、用途、消防設施等以外，還需要考慮以下幾方面的因素：損失形態、損失頻率、損失金額和損失的時間。（一）同一原因所致各種形態的損失同一原因導致的多形態的損失，不僅要考慮風險事件所致的直接損失，而且還要考慮風險事件引起的其他相關的間接損失。一般來說，間接損失比直接損失更嚴重。例如，盡管汽車碰撞發生的次數大于因碰撞所致的潛在損失，但是因

22、責任訴訟所致的責任損失往往大于汽車因碰撞所致的損失，因此，一般來說，汽車責任風險的所致損失大于財產損失風險。（二）單一風險事件所涉及的損失單位數單一風險事件所引起損失的單位越多，其損失就越嚴重，損失程度和風險單位數大多呈正相關關系。（三）損失的時間一般來說，風險事件發生的時間越長，損失頻率越大，損失的程度也就越大。估計損失程度不僅要考慮損失的金額，還要考慮損失的時間價值。（四）損失金額一般情況下，損失金額直接顯示損失程度的大小，損失金額越大，損失程度就越大。在一些特殊的情況下，損失金額的大小使損失頻率、損失時間的估計變得微不足道。1、單次風險事故所致損失金額單次風險事故所致的損失金額一般來說不

23、能全部列舉出來，它可以在某一區間內取值，因此它是連續型隨機變量。對于損失金額的概率分布，很多經驗數據表明可以利用正態分布、對數正態分布、帕累托分布等來進行擬合估計。2、一定時期總損失一定時期總損失是指在已知該時期內損失次數概率分布和每次損失金額概率分布的基礎上所求的損失總額。一定時期總損失金額為發生一次損失時的損失額，加上2次損失發生時的損失額，等等。為簡單起見，以例子說明。3、隨機模擬法的應用現實中，企業財產損失次數的分布和損失程度的分布可能是比較復雜的，所以以上逐個分析各種可能的方法太煩瑣，甚至是不可能的。在這種情況下，就要應用到隨機模擬的方法。隨機模擬法是一種仿真的方法，通過產生隨機數的

24、方法，模擬企業財產在較長時間內（如100年）發生損失的情況，從中得到年總損失額的分布。具體過程是：首先規定隨機數大小與損失次數的關系、隨機數大小與損失程度的關系，然后開始第一輪模擬。產生一個隨機數，看其代表的損失次數，假如這個隨機數代表該年發生N次損失，則再生成N個隨機數，對應于每次損失中的損失額，把這N個損失額累加起來，就得到了第一輪模擬中的損失額。接下來開始第2輪，第3輪，一直模擬下去，直到達到要求的輪數。這樣就可以得到年總損失額的概率分布。當然，由于總的模擬輪數偏少，表中的結果是不準確的。在這種少輪次模擬中出現的損失額其概率是偏高的。在實踐中，可以采用計算機進行模擬的計算，因而可以進行上

25、萬輪的模擬計算，以得到比較可靠的模擬結果。4、均值和標準差的估算有時人們只關心損失幅度的某個特征值，如均值和標準差。這時就可以直接對總體均值和標準差進行區間估算。不同的數據量，采用的方法也不同。（1）樣本容量較大，已知樣本均值和抽樣誤差，估計總體均值。（2）樣本容量較小，總體為正態分布而o未知時，估計總體均值。（3）樣本容量較小，總體為正態分布時，估計總體方差。（五）所需暴露單位數量的估算根據大數定律可知，隨著暴露單位的數量趨于無窮大，實際的損失頻率將會趨近于期望的真實損失頻率。但在實際中，一個組織的暴露單位的數量絕不可能無窮大，大多數情況下這是一個有限的數字。而且在很多情況下，這個數字幾乎稱

26、不上“大”。因此，就存在這樣一個問題：當樣本不夠充分大時，會導致多大的錯誤？也就是說，風險評估并不是百分之百地以一種概率的說法對未來進行預測，盡管概率就已經體現了不確定性，但實際中由于許多統計原理所需的條件不能滿足，這種預測本身也帶有一定的不確定性。對于這種情況，風險經理可能會有另一種問法：“為了有95%的把握使最大可能損失的估計值與真實值的差別不超過5%，必須有多少暴露單位？”或者說，如果風險管理者希望有（1a）的把握保證，企業面臨的某種實際損失率與給定的預期損失率之差的變動程度不超過E，則風險單位數要多大才能滿足上述要求？在回答這個問題時，我們假設損失是以二項分布假定的方式發生的，即風險單

27、位發生損失是相互獨立的，并且每個風險單位損失發生的概率不變。這樣，當n足夠大時，損失近似服從正態分布。從以上影響損失的因素可以看出，風險的大小取決于損失的程度而不是損失發生的頻率。風險是損失的不確定性，風險事件導致的損失頻率和損失程度的大小具有隨機性，損失頻率和損失程度是衡量風險的兩個重要指標。但是，風險的大小主要取決于損失的程度而不是損失的概率。損失頻率的估計通過對大量資料的統計分析，可以估算損失次數和損失幅度的概率，并建立一定形式的概率分布。常見的方法有兩種：根據經驗損失資料建立損失概率分布表；應用理論概率建立損失概率分布表。根據經驗損失資料建立損失概率分布表。利用經驗損失資料構造概率分布

28、的首要任務是使收集的資料足夠多，并且具有相當的可靠性。當企業自身缺乏經驗數據時，可以利用來自保險公司、同業公會、統計部門等的經驗數據作補充。風險管理人員應該系統地、連續地收集相關的經驗損失資料，包括風險單位的特性和數量、事故發生的日期、造成事故損失的原因、每次損失金額、每次損失事故涉及的風險單位等數據。當風險管理人員掌握了大量在相同條件下風險單位發生的損失資料后，可以通過統計整理和分析，獲得經驗損失概率分布，并以此預測未來發生的損失情況。根據“大數法則”隨著觀察樣本量的不斷增加，實際觀察結果與客觀存在的結果之間的差異將逐漸減小，估計精度不斷提高。應用理論概率建立損失概率分布表。在風險管理實踐中

29、，通常沒有足夠多的觀察資料來建立損失概率分布，但是可以從中發現某些類型的損失結果呈現出某些統計規律。比如，損失事故發生的次數可以視為離散型隨機變量，其概率分布服從二項分布或泊松分布，損失金額是連續型隨機變量，其概率分布通常服從正態分布或對數正態分布等。由此，利用經驗數據來擬合模型的待定參數后，就可以得到損失概率分布表，進而預測未來一定時期內的損失情況。在衡量損失頻率時，需要考慮三項因素：風險單位數、損失形態、損失事件（或原因）。這三項因素的不同組合，會使風險損失頻率的大小不同。下面舉例說明風險單位數，損失形態、損失事件不同組合下的損失頻率估計。（1）一個風險單位遭受單一事件所致單一損失形態的損

30、失頻率。如果某一事件發生，另一事件不可能發生，這兩個事件是相互排斥事件。（2）一個風險單位遭受多種事件所致單一形態的損失頻率。如果兩種或多種事件能在同一時期內發生，那么這些結果共同發生的概率就需要計算得到。（3）一個風險單位遭受單一事件所致多種損失形態的損失頻率。（4）多個風險單位遭受單一事件所致單一形態的損失頻率。多個風險單位遭受單一事件所致損失的概率取決于這些風險單位是否獨立。如果兩個風險單位具有這樣的特性，其中一個風險單位遭受事件的損失，不會影響另一個風險單位損失的概率，則稱這兩個風險單位是相互獨立的。如果兩個風險單位是相關的，可以用條件概率來計算事故發生的概率。兩個風險單位A、B都發生

31、損失的概率是兩個概率的乘積：A風險單位發生的概率；在A風險單位發生事故的情況下，B風險單位發生的條件概率。在A風險單位發生的條件下，B風險單位發生的概率，稱為A風險單位對B風險單位的條件概率。如果兩個風險單位不相互獨立，那么，計算多風險單位遭受一個風險事件的損失概率，就需要考慮條件概率。根據相關性風險單位的計算，可以得出以下幾方面的結論。條件概率越大，風險單位的相關性越強。一個風險單位發生事故，另一個風險單位不發生事故的概率越小。如果兩個風險單位完全相關，則一個風險單位發生事故，就意味著另一個風險單位發生事故。條件概率越大，風險單位都發生風險事故的概率越大。（5）多個風險單位遭受多種損失事件所

32、致多種損失形態的損失頻率。例如，某企業倉庫，要估計這6座倉庫遭受火災、爆炸、臺風等損失事件所致財產損失、責任損失和人身傷亡的損失頻率。中心趨勢測量中心趨勢測量是確定風險概率分布中心的重要方法。在各種不同的測量方法中，主要有以下幾種方法。（一）算術平均數算術平均數是指用平均數表示的統計指標，分為總體的一般平均指標和時序平均指標。一般平均指標是指同質總體內某個數量標志（在一定時間內）的平均值；時序平均指標是某一個統計指標在不同時間的數量平均值。（二）加權平均數加權平均數（期望值）是用每一項目或事件的概率加權平均計算出來的。（三）中位數衡量損失、預測損失的另一種方法是計算中位數。中位數也稱值，位于數

33、據的中心位置。（四）眾數眾數是一種根據位置確定的平均數。顧名思義，眾數就是分布數列中最常出現的變量值，即頻數或頻率最大的變量X的觀測值。數列中最常出現的變量的觀測值說明該變量觀測值最具有代表性，因此以之反映變量的一般水平。眾數具有這樣的特點：眾數是一種位置平均數，它不受數列中各單位變量觀測值的影響，因此難以準確地反映數列變量觀測值的平均水平。但是，當數列中有異常變量觀測值時，它不受數列兩端異常變量觀測值的影響，增強其作為變量觀測值數列的一般水平的代表性。由于眾數是頻數最大的變量觀測值，因此，當分布數列沒有明顯的集中趨勢而趨于均勻分布的情況下，就無眾數可言了。如果分布數列有多個眾數出現就應重新分

34、組，或將各組頻數依序雙雙合并，求得一個有明顯集中趨勢的分布數列，然后再確定眾數。變動程度的測定衡量風險大小取決于不確定性的大小，取決于實際損失偏離預期損失的程度，而不確定性的大小可以通過對發生損失距離期望的偏差來確定，即風險度。風險度是衡量風險大小的一個數值，這個數值是根據風險所致損失的概率和一定規則的計算得到的。風險度越大，就意味著對將來越沒有把握，風險就越大；反之，風險就越小。（一）方差和標準差對于隨機變量X，如果X1，X2，Xn是隨機變量的n個觀測值，X是隨機變量的算術平均數，稱（Xi-X）2（i=1,2,n）為觀測值Xi的平方偏差，稱（X1-X）2，（X2-X）2， ，（Xi- X）2

35、的算術平均數為這組數據的平均平方偏差，簡稱方差（或均方差）。方差的算術平方根是標準差或根方差。標準差是衡量測量值與平均值離散程度的尺度，標準差越大，數據就越分散，損失波動的幅度就越大，較大損失出現的可能性就越大。（二）變異系數風險的穩定性可以通過變異系數反映出來。變異系數越大，風險的穩定性越弱，風險也就越大；相反，風險的穩定性越強，損失的風險越小。變異系數是標準差與均值或期望值的比例，也稱標準差系數或平均偏差系數。風險衡量中，風險的穩定性對衡量具有重要意義。某一事故偏離預期損失的方差越大，管理人員就越擔心，損害也就越大。對變異系數的大小沒有統一的規范，可以根據需要在一定幅度內靈活確定。一般情況

36、下，變異系數越小，則偏差就越小，據此制定的風險管理策略就越可靠，重大風險事故發生的可能性就越小。（三）偏態前面講過平均數與中位數的概念，在這兩個指標相等的情況下，變量的頻數分布呈對稱分布，即沒有偏態。當中位數與平均數不相等時，分布就會出現偏態。當中位數大于平均數時，表明分布聚集于左邊而向右邊偏斜。當中位數小于平均數時，表明分布聚集于右邊而向左邊偏斜。風險衡量的概念風險衡量是在對過去損失資料分析的基礎上，運用概率論和數理統計的方法對某一特定或者幾個風險事故發生的損失頻率和損失程度作出估計，以此作為選擇風險應對技術的依據。對于風險衡量的概念可以從以下幾個方面進行理解。（一）風險衡量的基礎是充分有效

37、的數據資料為了使風險衡量的結果客觀地反映過去發生的風險事故的狀況，預測未來可能發生的狀況，需要風險管理人員掌握完整的、一致的、有關主題的和有組織的相關資料，以增強風險衡量結果的準確性。對此，要求搜集到的資料需要具備以下條件。1、數據是完整的風險管理人員不僅要了解損失金額，而且還要了解每次損失的環境情況，如貨物列車出軌的地點、時間，出軌時的車組人員和所載的貨物等，以便于分析特定損失發生的確切原因。風險管理人員還必須運用洞察力去判斷在什么情況下可能遺漏了某些重要資料。2、數據是一致的損失數據必須是在一致的基礎上收集的。如果從不同的來源用不同的方法收集資料，就會有很多不一致的數據。3、數據是有關主題

38、的對過去的損失金額還應在與風險管理相關的基礎上估計，一般以恢復損失前的費用來估計損失。財產損失是指損失發生時的修復費用或重置成本而不是財產的原始成本；責任損失不僅應包括賠償金，還應包括調查、辯護和處理賠償的費用；營業中斷損失必須包括營業中斷所致的收入損失，還應包括恢復營業所需要的額外費用。某企業的風險管理人員發現他收集的資料中的損失金額包括了每次出軌造成的所有損失，即包括了鐵路財產損壞的重置費用、支付給貨主的貨物損失、鐵路的收益損失和由于出軌造成的其他費用損失。這樣，只要把這些損失數據按通貨膨脹率進行調整后，就可以適用于風險管理了。如果這些數據不切題，風險管理人員就要會同會計和統計人員對損失金

39、額進行調整。4、數據是有組織的如果按日歷順序列出損失，就可能不易發現損失的模式，而如果按損失大小列出就容易發現損失模式。這種調整的損失金額是把損失金額最小的列于最后一位，把損失金額最大的列于第一位。越嚴重的損失在風險管理中所起的作用越大。這樣調整并組織的歷史損失資料，為預測將來損失提供了一個很好的基礎。（二）風險衡量是對損失發生的頻率和程度量化分析的過程風險衡量是對損失發生的頻率和程度進行量化分析的過程，風險衡量的結果可以為風險評價提供依據，也可以為風險管理者進行決策提供依據。統計分析和概率分析是衡量風險的重要工具，但是，統計分析和概率分析并不等于風險管理。（三）風險衡量是風險管理的重要手段風

40、險衡量是風險管理的重要手段，也是風險管理的一個重要環節，但是風險衡量不是風險管理的目的，風險管理的目的是選擇防范和處理風險的有效辦法。風險衡量的理論基礎（一）大數法則大數法則為風險衡量奠定了理論基礎，即只要被觀察的風險單位多，就可以對損失發生的頻率、損失的嚴重程度進行衡量。被觀察的風險數量越多，預測的損失就越可能接近實際發生的損失。（二）概率推理原理單個風險事故是隨機事件，事件發生的時間、空間、損失嚴重程度都是不確定的。但是，就總體而言，風險事故的發生又會呈現出某種統計的規律性。運用概率論和數理統計方法，可以推斷出風險事故出現狀態的各種概率。（三）類推原理數理統計學為從部分去推斷總體提供了非常

41、成熟的理論和眾多有效的方法。利用類推原理衡量風險的優點是，能夠彌補事故統計資料的不足。在風險管理實務中，進行風險衡量時，往往沒有足夠的損失統計資料，而且由于時間、經費等許多條件的限制，很難甚至不可能取得所需要的足夠數量數據資料。根據事件的相似關系，從已經掌握的實際資料出發，運用科學的衡量方法而得到的數據，可以基本符合實際情況，滿足風險衡量的需要。（四）慣性原理在風險事故發生作用的條件等大體相對穩定的條件下，利用事物發展的慣性原理，可以預測未來風險事故發生的損失和損害的程度。值得注意的是，風險發生作用的條件并不是不變的，風險衡量的結果會同實際發生的狀況存在一定的偏離，這就需要風險衡量不僅要考慮引

42、發事故的穩定因素，還要考慮引發事故發生的偶然因素。環境模塊的塑造企業風險管理文化的構建，需要有良好的環境氛圍。通過建立“學習型”組織，改善心智模式。國外安全學人士研究表明：僥幸產生意外，而意外導致傷害的概率僅為幾百分之一。這一論點說明了為什么人類容易產生僥幸、冒險的動機和心態。為此，有必要建立各級學習型組織，改善員工的心智模式，培養其對風險的正確態度，使其養成良好的風險習慣。滿足員工需要，培育安全氛圍。即按照馬斯洛的需求層次論，從員工的社會需求、心理需求和自我實現需求等方面入手，努力營造一個使員工思想、士氣處于最佳的安全文化氛圍。要建立良好的職業環境，強化守法經營意識，企業的很多問題都是因為沒

43、有守法經營造成的，因此，合規經營必須創造一種良好的執行制度的氛圍，利用獎勵和處罰機制增強員工防范風險的自覺性和主動性。制度模塊的塑造制度建設能有力地推進風險管理文化構建，但由于制度具有滯后性和被動性，因此，制度在為文化發展提供保障的同時，必須隨風險管理文化的發展面不斷創新和完善。對企業來說，當務之急是構建完善的內控機制和激勵約束機制。在內控機制建設上，應強化經營管理各環節的內部控制。通過訂立管理原則和行為規范來明確風險職責，這是有效管理風險的必要前提，是企業對風險的辨識、評判、權衡與防范，必須因崗定責，落實到人，以利于樹立風險意識，從而在整個業務流程中創造出一種風險管理的氛圍。良好的風險管理文

44、化，應該是各項業務的全方位的風險管理理念，尤其要注意加強對新產品、新業務投產前的風險評估和風險控制。同時通過績效管理的方法，鼓勵正確的行為和態度。在激勵約束機制建設上，要充分運用各種激勵手段，包括目標激勵、獎罰激勵、榜樣激勵，關懷激勵、榮譽激勵、精神激勵、物質激勵、危機激勵等手段，對每一個員工履行職責的情況進行嚴格考核。對從事風險管理各崗位的工作人員，更要加大考核獎罰力度，對有功者重獎，對失職者嚴處，以形成獎罰分明的風險管理氛圍。風險管理文化是股份制企業有效防范化解金融風險的需要股份制企業作為現代企業制度的高級形態，它與一般國有企業或獨資合伙企業有著本質上的差異。其中最明顯的差異是股份制企業是

45、資本市場體系中最重要的組成部分，具有資本市場最直接的支撐和促動，具有直接同金融市場特別是證券市場相連接的金融管道，這一特點使股份制企業被賦予了特殊的金融特征。股份制企業的運作和經營績效只要達到相應的條件要求，就可以從證券市場上多次融資、以多種方式融資。只要股份制企業的融資與生產經營能有效結合并產生良性循環，企業的這條金融吸管就會暢通無阻。股份制企業可以充分發揮其資本籌集功能，以促進優勢項目和關鍵技術的開發、促進企業實施資本擴張和超常規發展戰略。股份制企業的金融功能對其發展是一把雙刃劍，在為企業發展提供強大的資本平臺和融資渠道的同時，也使企業面臨著巨大的金融風險、地區風險和宏觀經濟風險。股份制企

46、業往往是一個地區經濟主體力量的領頭羊。目前，由于多種原因影響企業之間的相互經濟擔保，以及為其他企業和地方項目擔保的情況較為普遍，使企業時時處于擔保風險中，一旦擔保鏈的某一環節出現問題，將引發眾多企業的債務危機，甚至影響到一個地區社會經濟的穩定協調發展。因而構建有效的風險管理文化就等于建立了有效防范金融危機的“防火墻”。由此可見，企業風險管理文化的構建已成為當務之急。構建風險管理文化是實現企業可持續發展的迫切需要，風險管理的根本目的是防范和化解風險，避免和減少企業的損失，確保業務能夠健康持續發展。因此，只有具備了先進的風險管理文化，才能實現企業可持續發展的目標。風險管理文化是提高企業核心競爭力的

47、重要基礎構建風險管理文化是企業文化建設的重要內容，風險管理文化先進與否，將對企業的可持續發展產生舉足輕重的影響。把風險管理上升到文化層次，就是要超越目前的風險管理理念，把各種風險管理手段進行一次全面的整合，作為一個整體加以運籌，力求最大限度地發揮員工在風險管理方面的積極性、創造性和智慧，從而追求一種全方位、多角度、綜合化的風險管理效果。只有這樣，才能從根本上統一思想、形成合力，為企業的持續穩健發展保駕護航。企業的經營管理水平在很大程度上取決于風險控制能力，我國的大部分公司制企業脫胎于國有企業，計劃經濟時期的陳舊觀念和經營方式并沒有完全消除，如戰略性思考滯后，發展戰略模糊，缺乏明確的發展目標，完

48、全靠經驗辦事，吸收現代企業經營管理的新理論、新方法的速度過于緩慢，合法、合規經營和風險控制意識淡薄，風險控制能力差，承受風險能力弱。我國企業的風險管理與國外同行先進水平和未來競爭的要求相比還有一定的差距。國際知名企業一貫重視將風險控制和利潤創造看作同等重要的事情，強調風險管理應貫穿于經營管理的全過程，使風險管理從理論和實踐中上升為一種文化，成為企業員工自覺的意識和行為。成熟的文化像一張無所不在的網，會對企業的經營管理產生深刻影響。對中國企業來講，風險管理文化的成熟、升華、錘煉，對于提升企業的競爭力至關重要。因此，搞好風險管理文化建設既是企業制勝的基本點，又是企業長久發展的動力源。企業風險管理文

49、化建設的基本原則和要求1、構建風險管理文化的基本原則突出個性原則。構建風險管理文化，必須在結合普遍發展原則和監管部門要求的前提下，突出企業風險管理和業務發展的特點，塑造出具有企業自身特色的風險管理文化。統一和差別原則。單對一家企業來說，其風險管理文化的理念、主旨應是統一的。但鑒于存在地區、業務的差別化，在實施風險管理文化建設時，應允許采取不同的風險管理模式和手段。求實和完善原則。風險管理文化的建設不能僅停留在提理念、喊口號的階段，要提倡務實精神。通過實踐來檢驗風險管理文化建設的成果，并在實踐中不斷探索、補充和完善。與企業相關制度結合。風險管理文化建設應當與薪酬制度和人事制度相結合，應有利于各級

50、管理人員特別是高級管理人員風險意識的增強，有利于企業防止盲目擴張、片面追求業績、忽視風險等行為。2、構建風險管理文化要強化觀念創新觀念創新是企業文化進步的體現，沒有創新的觀念，就不會有創新的企業。在經濟金融全球化、市場競爭日趨激烈的環境中，我國企業能否贏得生存和發展的主動權，首先在于觀念的創新。只有確立新的觀念，才會有新的思路、新的出路。在創新思想觀念，完善風險管理價值理念體系的過程中，要自覺堅持以科學的發展觀為指導，并借鑒國際一流企業的先進理念，吐故納新，對現有的風險理念及其政策、措施等進行全面的對比、檢驗、衡量，凡是符合要求的，要堅定地貫徹執行；不完全符合的，要盡快進行修改、完善；完全不符

51、合的，要堅決加以糾正。3、構建風險管理文化應與企業改革相適應當前，最重要、最緊迫的任務應當是，積極引導廣大員工切實增強緊迫感和使命感，將企業整體利益和個人利益真正結合起來，動員廣大員工積極行動起來，爭做深化綜合改革的支持者、促進者，自覺按照企業的高標準來衡量、檢驗各項工作，堅持用新的標準、新的思維、新的視角、新的策略，著力培育新的風險管理文化理念，拓展新的工作思路，提供新的發展動力，堅持以求真務實的精神、以國際先進企業為標準，不斷豐富和創新風險管理文化內涵和功能，大力推動觀念、作風實現根本性的轉變，推動體制、機制、制度建設實現根本性的轉變與突破。企業風險管理文化建設的關鍵要素風險管理文化的構建

52、是一個系統工程，影響風險管理文化構建的因素眾多，主要有三個因素起著舉足輕重的作用。1、管理層的積極倡導與策劃營造良好的風險管理文化無疑是企業的制勝之道，在這一過程中沒有比將風險管理的價值觀深深根植于企業高級管理層的大腦中更為有效的風險管理辦法了。從文化經營角度來看，高級管理層的使命就是創造風險管理文化，通過提煉風險價值觀念，為整個風險管理文化的塑造定下基調，并在價值觀的傳播與溝通中保持足夠的熱情、敏銳的大局觀，做好風險管理文化的策劃。企業高層管理者要成為風險管理文化建設忠實的追隨者、布道者、傳播者、感召者、激勵者。在日常經營管理過程中，最高管理層不但要直接領導、組織、參與風險管理文化的塑造，親

53、自向企業員工進行風險管理文化宣講，在企業內不斷地布道，在企業內部形成一種氛圍，形成一種無形的文化推動力、約束力。企業高層還要身體力行，要不做違反風險管理原則的事，從而維護風險價值觀的權威性。2、科學合理的激勵約束機制企業所承擔的各種風險特別是內部風險與其內部激勵約束機制的建設有相當大的關聯。在一定程度上，激勵約束機制的先進性可以有效控制和弱化風險，風險管理文化的建設不能與激勵約束機制的建設割裂開來。積極的態度不是回避風險，而是積極地去經營風險。要通過科學合理的激勵約束機制，使風險得到有效的控制，業務得到有效的發展。同時，在對業務部門、人員的獎勵安排上，應該盡量避免出臺短期行為導向的激勵措施，以

54、免埋下風險隱患。3、信息獲取和共享的水平風險來自預期損失的不確定性，來自于信息的不對稱，也來自于對信息的錯誤理解。現代企業需要建立完善高效的信息采集、整理、分析、交流的渠道，加強信息化建設，加強對國家政策導向、有關行業發展、市場變化及同業競爭的研究和交流，建設中心數據倉庫和信息平臺，建設風險分析、預警、防范和處理機制。項目概況（一）項目基本情況1、承辦單位名稱：xx投資管理公司2、項目性質：擴建3、項目建設地點：xxx（以選址意見書為準）4、項目聯系人：曾xx（二）主辦單位基本情況公司不斷建設和完善企業信息化服務平臺，實施“互聯網+”企業專項行動，推廣適合企業需求的信息化產品和服務，促進互聯網

55、和信息技術在企業經營管理各個環節中的應用，業通過信息化提高效率和效益。搭建信息化服務平臺，培育產業鏈，打造創新鏈，提升價值鏈，促進帶動產業鏈上下游企業協同發展。公司秉承“誠實、信用、謹慎、有效”的信托理念，將“誠信為本、合規經營”作為企業的核心理念，不斷提升公司資產管理能力和風險控制能力。公司不斷推動企業品牌建設，實施品牌戰略，增強品牌意識，提升品牌管理能力，實現從產品服務經營向品牌經營轉變。公司積極申報注冊國家及本區域著名商標等，加強品牌策劃與設計，豐富品牌內涵，不斷提高自主品牌產品和服務市場份額。推進區域品牌建設，提高區域內企業影響力。經過多年的發展，公司擁有雄厚的技術實力，豐富的生產經營

56、管理經驗和可靠的產品質量保證體系，綜合實力進一步增強。公司將繼續提升供應鏈構建與管理、新技術新工藝新材料應用研發。集團成立至今，始終堅持以人為本、質量第一、自主創新、持續改進，以技術領先求發展的方針。（三）項目建設選址及用地規模本期項目選址位于xxx（以選址意見書為準），占地面積約41.00畝。項目擬定建設區域地理位置優越，交通便利，規劃電力、給排水、通訊等公用設施條件完備，非常適宜本期項目建設。（四）項目總投資及資金構成本期項目總投資包括建設投資、建設期利息和流動資金。根據謹慎財務估算，項目總投資19302.16萬元，其中：建設投資14668.44萬元，占項目總投資的75.99%；建設期利息

57、340.41萬元，占項目總投資的1.76%；流動資金4293.31萬元，占項目總投資的22.24%。（五）項目資本金籌措方案項目總投資19302.16萬元，根據資金籌措方案，xx投資管理公司計劃自籌資金（資本金）12355.03萬元。（六）申請銀行借款方案根據謹慎財務測算，本期工程項目申請銀行借款總額6947.13萬元。（七）項目預期經濟效益規劃目標1、項目達產年預期營業收入（SP）：37900.00萬元。2、年綜合總成本費用（TC）：32591.95萬元。3、項目達產年凈利潤（NP）：3863.96萬元。4、財務內部收益率（FIRR）：12.12%。5、全部投資回收期（Pt）：7.18年（含

58、建設期24個月）。6、達產年盈虧平衡點（BEP）：18154.61萬元（產值）。（八）項目建設進度規劃項目計劃從可行性研究報告的編制到工程竣工驗收、投產運營共需24個月的時間。產業環境分析預計全市地區生產總值增長7%，提前實現比2010年翻一番目標。一般公共預算收入增長2.4%，其中稅收收入占比達84%。規上工業增加值增長7.8%，保持全省前列。社會消費品零售總額增長8.8%，位居全省第一。新增社會融資規模2200億元，其中新增貸款1437億元、創十年來最好水平。適應發展進入新階段、社會主要矛盾發生變化的必然要求，突出系統思維、辯證思維、創新思維、底線思維，把注意力集中到解決各種不平衡不充分問

59、題上，集中到打基礎、謀長遠的大事要事上，使創新、協調、綠色、開放、共享五大理念成為引領高質量發展最強大的動力。主動把無錫發展放在更高的坐標系中進行審視，對標學習上海、深圳、雄安等先進地區，善于跟最好的學，敢于跟最強的爭，努力在瞄準標桿、追趕標桿、超越標桿中爭做他人的標桿。綜合各方面因素，今年全市經濟社會發展的主要預期目標是：地區生產總值增長6.5%7%，一般公共預算收入增長4.5%以上，規上工業增加值增長7.5%以上，規上固定資產投資增長6%左右，社會消費品零售總額增長8%8.5%，外貿進出口穩中提質，實際使用外資36億美元左右，全社會研發經費支出占地區生產總值比重達到2.95%以上，居民消費

60、價格漲幅控制在3.5%以內，城鄉居民人均可支配收入與經濟增長同步，城鎮登記失業率控制在4%以內，單位地區生產總值能耗降低3%左右。高分子材料助劑概述高分子材料化學助劑又稱添加劑，指為改善高分子材料加工性能、改進物理機械性能、增強功能或賦予高分子材料某種特有的應用性能而加入目標材料高分子體系中的各種輔助物質，具有添加量少但功效顯著的特征。按照實現的功能不同，高分子材料助劑可分為改善加工性能類、改善老化性能類、改善表面性能類和改善機械性能類等。大多數有機化學材料均易發生氧化反應，高分子材料也不例外。高分子材料的氧化過程是一系列的自由基鏈式反應，在熱、光和氧的作用下，高分子化學鍵發生斷裂，生成活潑的