1、第四章 金融資產 金融資產概述31交易性金融資產的會計核算32持有至到期投資的會計核算33貸款和應收賬款的會計核算34本章內容提示重點難點交易性金融資產的會計處理31 實際利率法的計算32可供出售金融資產的會計核算35一、金融資產概念及分類狹義：不包括貨幣資金和長期股權投資這兩項資產。1、貨幣性、流通性、風險性、收益性等特征；2、最顯著的特征是能夠在市場交易中為其持有者提供即期或遠期的現金流量廣義金融資產的分類一經確定，不得隨意變更可供出售金融資產以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產分類持有至到期投資貸款和應收款項注意取得交易性投資的目的，為近期出售或短期獲利概念 特點以公允價值計量，

2、且其變動計入當期損益 內容短期債券投資、短期股票投資和短期其他投資二、交易性金融資產交易性金融資產的取得持有期間的現金股利和利息借：交易性金融資產-成本 投資收益（交易費用） 應收利息（已到付息期尚未領?。?應收股利（已宣告但尚未發放的現金股利） 貸：其他貨幣資金-存出投資款（或銀行存款）借：應收利息（資產負債表日計算的應收利息） 應收股利（現金股利） 貸：投資收益業務處理公允價值交易性金融資產的期末計量公允價值上升：借：交易性金融資產-公允價值變動 貸：公允價值變動損益公允價值下降： 借：公允價值變動損益 貸：交易性金融資產-公允價值變動交易性金融資產的處置借：銀行存款 （交易性金融資產-公

3、允價值變動） 貸：交易性金融資產-成本 （-公允價值變動） 投資收益（差額）借：公允價值變動損益（投資收益） 貸：投資收益（公允價值變動損益）業務處理 2007年1月20日，甲公司委托某證券公司購入A上市公司股票100萬股，甲公司將其劃入交易性金融資產，支付價款1000萬元（其中包含已宣告發放的現金股利10萬元）另支付相關手續費用金額2萬元。 2007年2月28日，收到現金股利10萬元。 例6-1購入時收到股利時 借：交易性金融資產-成本 9，900，000 應收股利 100，000 投資收益 20，000 貸：其他貨幣資金-存出投資款 10，020，000借：銀行存款 100，000 貸：應

4、收股利 100，000承上例，2007年6月，A公司宣告發放現金股利100萬元。例6-2借：應收股利 1，000，000 貸：投資收益 1，000，000 承上例，2007年6月30日，A公司的市價為1000萬元。例6-3借：交易性金融資產-公允價值變動 100，000 貸：公允價值變動損益 100，000例6-4 承上例，2007年12月，A公司將其出售，售價1300萬元。 借：銀行存款 13，000，000 貸：交易性金融資產-成本 9，900，000 -公允價值變動 100，000 投資收益 3，000，000 借：公允價值變動損益 100，000 貸：投資收益 100，000三、持有至

5、到期投資（一）界定與說明 到期日固定、回收金額固定或可確定，且企業有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產。 本課程主要以長期債權投資為對象講解持有至到期投資的核算。 ！（二）持有至到期投資的計量 按照取得時的公允價值和相關費用之和作為初始確認金額，支付的價款中包含的已到付息期但尚未領取的利息，應單獨確認為應收項目。（三）會計核算取得利息確認處置與重分類分期付息債券利息收入確認到期一次還本付息利息收入確認可提前贖回債券利息收入確認 2009年1月1日，華聯實業股份有限公司從活躍市場上購入乙公司當日發行的面值500 000元、期限5年、票面利率6%、每年12月31日付息、到期還本的債券作為持有

6、至到期投資，實際支付的購買價款（包括交易費用）為528 000元。例6-5初始確認金額=528 000元借：持有至到期投資-乙公司債券（成本） 500 000 -乙公司債券（利息調整）28 000 貸：銀行存款 528 000持有至到期投資的取得借：持有至到期投資-成本（面值） 應收利息（已到付息期尚未領?。?貸：其他貨幣資金-存出投資款/銀行存款借或貸：持有至到期投資-利息調整（差額） 2009年1月1日，華聯實業股份有限公司從活躍市場上購入丙公司于2008年1月1日發行的面值800 000元、期限5年、票面利率5%、每年12月31日付息、到期還本的債券作為持有至到期投資，實際支付的購買價款

7、（包括交易費用）為818 500元，該價款中包含已到付息期但尚未支付的利息40 000元。例6-6初始確認金額=818 500-40 000=778 500（元）借：持有至到期投資-丙公司債券（成本）800 000 應收利息 40 000 貸：銀行存款 818 500 持有至到期投資-丙公司債券（利息調整） 21 500持有至到期投資初始確認金額=取得時的公允價值+交易費用持有期間的利息收入的確認-分期付息債券利息收入確認借：應收利息（面值*票面利率） 貸：投資收益（攤余成本*實際利率）借或貸：持有至到期投資-利息調整（差額）持有至到期投資在持有期間應當按照攤余成本計量，并按攤余成本和實際利率

8、計算確認當期利息收入，計入投資收益。攤余成本=初始金額+利息調整累計攤銷 2009年1月1日，華聯實業股份有限公司從活躍市場上購入乙公司當日發行的面值500 000元、期限5年、票面利率6%、每年12月31日付息、到期還本的債券作為持有至到期投資，實際支付的購買價款（包括交易費用）為528 000元，實際利率為4.72%。例6-7表41利息收入與攤余成本計算表（實際利率法）日期應收利息實際利率（%）利息收入利息調整攤銷攤余成本2009年1月1日528 0002009年12月31日30 0004.7224 9225 078522 9222010年12月31日30 0004.7224 6825 3

9、18517 6042011年12月31日30 0004.7224 4315 569512 0352012年12月31日30 0004.7224 1685 832506 2032013年12月31日30 0004.7223 7976 203500 000合 計150 000122 00028 000初始確認金額初始金額+累計攤銷編制各年確認利息收入和攤銷利息調整的會計分錄。2009年12月31日。借：應收利息30 000 貸：投資收益 24 922 持有至到期投資-乙公司債券（利息調整） 5 0782010年12月31日。借：應收利息30 000 貸：投資收益 24 682 持有至到期投資-乙公

10、司債券（利息調整） 5 3182011年12月31日。借：應收利息30 000 貸：投資收益 24 431 持有至到期投資-乙公司債券（利息調整） 5 5692012年12月31日。借：應收利息30 000 貸：投資收益24 168 持有至到期投資-乙公司債券（利息調整） 5 8322013年12月31日。借：應收利息 30 000 貸：投資收益23 797 持有至到期投資-乙公司債券（利息調整） 6 203（4）債券到期，收回債券本金和最后一期利息。借：銀行存款530 000 貸：持有至到期投資-乙公司債券（成本） 500 000 應收利息 30 000 借：持有至到期投資-應計利息（面值*

11、票面利率） 貸：投資收益（攤余成本*實際利率） 借或貸：持有至到期投資-利息調整（差額）與“分期付息，一次還本”的債券利息收入確認區別在：1、計提利息通過“持有至到期投資-應計利息”科目核算2、攤余成本=初始金額+利息收入持有期間的利息收入的確認-到期一次還本付息利息收入確認 B公司2006年1月1日以163 340元的價格購入N公司當日發行的5年期一次還本付息債券作為持有至到期投資，債券票面價值200000元，票面利率4%，實際利率為8%，未發生交易費用。購入時 借：持有至到期投資-成本 200，000 貸：其他貨幣資金-存出投資款 163，340 持有至到期投資-利息調整 36 660初始

12、確認金額=163 340元例6-8日期應收利息實際利率（%）利息收入利息調整攤銷攤余成本2006年1月1日163 3402006年12月31日8000813 0675 067176 4072007年12月31日8000814 1136 113190 5202008年12月31日8000815 2427 242205 7622009年12月31日8000816 4618 461222 2232010年12月31日8000817 7779 777240 0002005年12月31日：借：持有至到期投資-應計利息 8，000 -利息調整 5，067 貸：投資收益 13 067確認投資收益2006年1

13、2月31日： 借：持有至到期投資-應計利息 8，000 -利息調整 6，113 貸：投資收益 14 1132007、2008、2009年分錄略債券到期，收回債券本息： 借：銀行存款式 240，000 貸：持有至到期投資-成本 200 000 -應計利息 40 0001、調整期初攤余成本，并將攤余成本的調整額計入當期損益；2、期初調整后攤余成本=當期收回債券本金的現值+當期利息的現值+以后期間利息的現值+剩余債券本金的現值借：投資收益 貸：持有至到期投資-利息調整持有期間的利息收入的確認-可提前贖回債券債券利息收入確認 2005年1月1日，A公司購入B公司當日發行的面值500 000元，票面利率

14、6%，期限5年、每年12月31日付息的債券作為持有至到期投資。實際價款為521 650元，購買日確定的實際利率為5%。根據合同約定，發行債券公司在遇到特定情況時可以將債券贖回，且不需要為提前贖回支付額外款項。2007年1月1日，A公司預計B公司將會在本年年末收回200 000元的本金。例6-9初始確認金額=521 650借：持有至到期投資-B公司債券（成本） 500 000 （利息調整） 21 650 貸：銀行存款 521 650日期應收利息實際利率（%）利息收入利息調整攤銷攤余成本2006年1月1日521 6502006年12月31日30 0005260833917517 7332007年1

15、2月31日30 0005258874113513 6202008年12月31日30 0005256814319509 3012009年12月31日30 0005254654535504 7662010年12月31日30 0005252344766500 000需要調整攤余成本經計算調整后攤余成本510 075攤余成本調整額=513 620 -510 075=3545借：投資收益 3 545 貸：持有至到期投資-利息調整 3 545日期應收利息實際利率（%）利息收入利息調整攤銷攤余成本2007年1月1日0752007年12月31日30 0005255044496305 5792008年12月31

16、日18 0005152792721302 8582009年12月31日18 0005151422858300 000調整后510 075-200 000-4 496（500 000-200 000）*6%調整后的計算表：調整后各年的利息收入確認分錄參照前述分期付息，一次還本利息確認。持有至到期投資的處置與重分類1、處置應將所取得的價款與該投資賬面價值之間的差額計入“投資收益”。 2008年6月1日，華聯實業股份有限公司將2005年1月1日購入的面值200 000元、期限5年、票面利率5%、每年12月31日付息的C公司債券全部出售，實際收到出售價款204 000元。該債券的初始確認金額為200

17、000元。例6-10借：銀行存款204 000 貸：持有至到期投資-C公司債券（成本） 200 000 投資收益 了 4 0002、重分類 應將其賬面價值與公允價值之間的差額計入所有者權益，在該可供出售金融資產發生減值或終止確認時轉出，計入當期損益重分類為可供出售金融資產后，應以公允價值進行后續計量。 華聯實業股份有限公司因持有意圖發生改變，于2008年9月1日，將2005年1月1日購入的面值600 000元、期限5年、票面利率6%、每年12月31日付息的D公司債券售出20%，實際收到價款125 000元；同時，將剩余的D公司債券重分類為可供出售金融資產，重分類日，剩余D公司債券的公允價值為5

18、00 000元。出售前，D公司債券的賬面攤余成本為614 500元，其中，成本600 000元，利息調整14 500元。例6-11（1）售出20%的D公司債券。售出債券的攤余成本=614 50020%=122 900（元）其中：成本=600 00020%=120 000（元）利息調整=14 50020%=2 900（元）借：銀行存款125 000 貸：持有至到期投資-D公司債券（成本） 120 000 -D公司債券（利息調整） 2 900 投資收益 2 100（2）將剩余的D公司債券重分類為可供出售金融資產。剩余債券的攤余成本=614 500-122 900=491 600（元）其中：成本=6

19、00 000-120 000=480 000（元）利息調整=14 500-2 900=11 600（元）借：可供出售金融資產-D公司債券（成本） 480 000 -D公司債券（利息調整）20 000 貸：持有至到期投資-D公司債券（成本） 480 000 -D公司債券（利息調整） 11 600 資本公積-其他資本公積 8 400四、貸款和應收款項 在活躍市場中沒有報價、回收金額固定或可確定的非衍生金融資產。交易類型賬戶設置信用類型產生環節商品交易下出現的信用形式應收賬款掛賬信用在銷售環節產生應收票據票據信用預付賬款在購買環節產生非商品交易其他應收款一般情況下，用于購銷環節以外的其他債權債務關系

20、應收賬款的確認與計量（1）應收賬款應該在銷售成立時予以確認；（2）應收賬款計價實際發生額入賬： 商業（銷售）折扣銷售時確認折扣 原理：銷售越多折扣越多。 現金折扣收款時確認折扣 原理：越早付款，越少付款。 核算方法：總價法、凈價法。借：應收賬款-上海公司 12，700 貸：主營業務收入 10，000 應交稅費-應交增值稅（銷項稅）1，700 銀行存款 1，000收到款項時： 借：銀行存款 12，700 貸：應收賬款-上海公司 12，700發票金額代墊運費+無折扣例6-12應收賬款的核算 某企業于3月1日銷售一批商品給上海公司，售價10，000元，增值稅1，700元，另以銀行存款代墊運費1，00

21、0元，貨已發出，賬款未收。按折扣后的凈額確認銷售收入商業折扣銷售時： 借：應收賬款-廣州公司 105，300 貸：主營業務收入 90，000 應交稅費-應交增值稅 15，300收到貨款： 借：銀行存款 105，300 貸：應收賬款-廣州公司 105，300例6-13 某公司向廣州公司銷售一批商 品，價目表上標明售價為100，000元，由于是批量銷售，企業經予10%的商業折扣，該企業開出增值稅專用發票，價款為90，000元，增值稅15，300元，貨已發出，款項未收。折后價總價法 按折扣前的凈額確認收入凈價法 按折扣后的凈額確認收入現金折扣例6-14 某企業向從化公司銷售一批產品，發票上價款500

22、00元，增值稅8，500元，付款條件是2/10、1/20、N/30。編制相關分錄如下：銷售時： 借：應收賬款-從化公司 58，500 貸：主營業務收入 50，000 應交稅費-應交增值稅（銷項稅）8，500若從化公司在10天內付款： 借：銀行存款 57，500 財務費用 1，000 貸：應收賬款-從化公司 58，500若從化公司在20天內付款： 借：銀行存款 58，000 財務費用 500 貸：應收賬款-從化公司 58，50030天內付款呢？應收票據應收的商業匯票 “銀行承兌匯票”等于“銀行匯票”嗎？ 承兌人不同 是否帶息 商業承兌匯票 帶息票據 銀行承兌匯票 不帶息票據應收票據計價票面價值應

23、收票據的核算取得時 借：應收票據 貸：主營業務收入 應交稅費-應交增值稅（銷項稅）到期時 借：銀行存款 貸：應收票據 借：應收賬款（對方無力支付） 貸：應收票據 不帶息應收票據的核算例6-15 某企業2008年10月1日向廣州公司銷售產品一批，價款10000元，增值稅1170元，收到廣州公司當日簽發的面值11700元，期限為6個月的商業承兌匯票一張。試編制相關會計分錄。收到時 借：應收票據 11，700 貸：主營業務收入 10，000 應交稅費-應交增值稅（銷項稅）1，170 到期支付 借：銀行存款 11，700 貸：應收票據 11，700 若到期對方無力支付 借：應收賬款 11，700 貸：

24、應收票據 11，700 帶息應收票據的核算收到時借：應收票據 貸：主營業務收入 應交稅費-應交增值稅（銷項稅） 到期時借：銀行存款 貸：應收票據 財務費用未到期，年度終了時 借：應收票據 貸：財務費用 無力支付時借：應收賬款 貸：應收票據 財務費用 收到時 借：應收票據 10萬 貸：主營業務收入 10萬年度終了（2009-12）借：應收票據 0.2萬 貸：財務費用 0.2萬2009年底計息:10萬*8%*3/12=0.2萬 某企業2009年10月1日向丙公司銷售產品一批，價款10萬元，收到丙公司當日簽發的面值10萬元，期限為6個月的商業承兌匯票一張，票面利率8% (略計增值稅)。試編制相關會計

25、分錄。2009-10-12009年底2010-6-1收到時計提利息到期時借：銀行存款 10.4萬 貸：應收票據 10.2萬 財務費用 0.2萬2010年計提利息:10萬*8%*3/12=0.2萬到期時例6-16貼現期、票據期和持票期的關系出票日到期日貼現日持票期貼現期應收票據貼現 持票人因急需資金，將未來的商業匯票背書轉讓給銀行行，銀行受理后，從應收票據到期金額中扣除按銀行的貼現率計算的貼現息，將余額付給貼現企業的業務活動。票據期間 2006年4月20日，大為公司持所收取的豐雨公司面額為205000元的商業承兌匯票一張到銀行貼現，收到貼現金額200 900元，附追索權。例6-17貼現時 借：銀

26、行存款 200 900 短期借款-利息調整 4 100 貸：短期借款-成本 205 000貼現時 借：銀行存款 200 900 財務費用 4 100 貸：應收票據 205 000若收到的是銀行承兌匯票，則會計處理：預付賬款的核算支付定金 借：預付賬款（定金金額） 貸：銀行存款對方企業發貨時 借：在途物資/材料采購 應交稅費應交增值稅（進項稅額） 貸：預付賬款（全部采購金額）支付尾款 借：預付賬款（尾款金額） 貸：銀行存款 預付賬款不多的企業，可以不單獨設置“預付賬款”科目，可以直接將 預付的貨款記入“應付賬款”的借方。！ A公司2007年5月6日根據合同向B企業預付甲商品的貨款30000元，8

27、月6日收到甲商品，專用發票中注明價款40000元，增值稅額6800元，8月10日向B企業補付貨款。如何編制上述業務的會計分錄？例6-18商品購銷業務以外的各種應收、暫付款項。 其他應收款的核算應收各種賠款、罰款應收的出租包裝物租金應向職工收取的各種墊付款項備用金預付賬款轉入其他應收款、暫付款某企業向廣州公司購買物品，借用包裝物，以銀行存款支付包裝物押金800元，則：借：其他應收款-包裝物押金 800 貸：銀行存款 800例6-19四、可供出售金融資產（一）界定與說明 初始確認時就被指定為可供出售金融資產的非衍生金融資產及沒有劃分為持有至到期投資、貸款和應收款項，以公允價值計量且其變動計入當期損

28、益的金融資產。（二）可供出售金融資產的計量 按照取得時的公允價值和相關費用之和作為初始確認金額，支付的價款中包含的已到付息期但尚未領取的利息，應單獨確認為應收項目。（三）會計核算可供出售金融資產的取得1.股票投資借：可供出售金融資產-成本（公允價值與相關費用之和） 應收股利（已宣告但尚未發放的現金股利） 貸：銀行存款等2.債券投資借：可供出售金融資產-成本（面值） 應收利息（已到付息期但尚未領取的利息） 貸：銀行存款等借或貸：可供出售金融資產-利息調整（差額） A公司2006年8月從二級市場上購入M公司股票100，000股作為可供出售金融資產，每股市價9元，交易費用2000元。2006年12月

29、31日，該股票市價升至10元。2007年3月18日，A公司將該股票全部售出，售價為每股8元，交易費用2000元。假定不考慮其他因素。試進行賬務處理。例6-20購入時 借：可供出售金融資產-成本 902，000 貸：銀行存款 902，000持有期間的股利和利息1.股票投資借:應收股利 貸：投資收益2.債券投資借：應收利息（分期付息、一次還本） 可供出售金融資產-應計利息（一次還本付息） 貸：投資收益（按其攤余成本和實際利率計算）借或貸：可供出售金融資產-利息調整（差額）資產負債表日，可供出售金融資產的公允價值高于其賬面價值，則按其差額：借：可供出售金融資產-公允價值變動 貸：資本公積-其他資本公

30、積資產負債表日，可供出售金融資產的公允價值低于其賬面價值，則作與上述相反的會計分錄?？晒┏鍪劢鹑谫Y產的期末計價2006年12月31日，確認股票價格變動 借：可供出售金融資產-公允價值變動 98，000 貸：資本公積-其他資本公積 98，000借：銀行存款 貸：可供出售金融資產-成本 -公允價值變動 -利息調整(或借)借或貸：投資收益同時,將持有期間累計產生的資本公積轉入投資收益科目借:資本公積-其他資本公積(或貸) 貸:投資收益(或借)可供出售金融資產的出售 2007年3月18日，出售借：銀行存款 798，000 投資收益 202，000 貸：可供出售金融資產-公允價值變動 98，000 -成

31、本 902，000借:資本公積-其他資本公積 98 000 貸:投資收益 98 000 A公司2006年1月1日以銀行存款1，035，000元購入N公司發行的3年期分期付息、一次還本債券作為可供出售金融資產，該債券票面金額1，000，000元，票面利率6%，實際利率4%。每年12月31日為付息日。2006年12月31日，該債券市場價格為1，000，500元，假定無交易費用和其他其他因素。試進行賬務處理。購入時 借：可供出售金融資產-成本 1，000，000 -利息調整 35，000 貸：銀行存款 1，035，000例6-212006年12月31日，收到債券利息并確認公允價值變動借：應收利息 6

32、0，000（1000000*6%） 貸：投資收益 41，400（10350000*4%） 可供出售金融資產-利息調整 18，600 2006年12月31日,該債券的攤余成本=1016400公允價值變動=1016400-1000500=15900借：資本公積-其他資本公積 15，900 貸：可供出售金融資產-公允價值變動 15，900五、金融資產減值的核算1.減值的范圍除第一類金融資產以外的其他三類金融資產都要考慮計提減值準備.2.減值的判斷依據七類情況可判斷減值發生:債務人的原因、嚴重或非暫時性的下跌3.減值損失的計量和處理 我們不與賴賬的作生意！應收賬款的減值（貸款的減值不要求掌握）企業無法

33、收回或收回可能性極小的應收賬款壞賬金額重大個別認定法金額非重大應收賬款余額百分比法賬齡分析法企業于2008年1月應收甲公司銷貨款1，200，000元，收款日為2008年10月30日。但由于甲公司發生財務困難，截止2008年12月31日尚未歸還。但甲公司承諾將于2009年12月31日償還900，000元，假設未來現金流量900，000元的現值為873，786元，其他款項未作承諾。則應計提壞賬準備為：企業應計提的壞賬準備為 1，200，000-873，786=326，214例6-22個別認定法1月內1月至6月6月以上小計壞賬準備率52050應收甲公司10000400014000應收乙公司20000

34、20000應收丙公司3000030000應收丁公司40000600046000應收賬合計400006000010000110000壞賬200012000500019000賬齡分析法圖例壞賬準備的提取壞賬準備的核銷即發生壞賬壞賬已確認又收回會計核算借：資產減值損失貸：壞賬準備 借：壞賬準備 貸：應收賬款 借：應收賬款 貸：壞賬準備 借：銀行存款 貸：應收賬款 若計提的壞賬準備金額大于“壞賬準備”科目貸方余額 借：資產減值損失計提的壞賬準備 貸：壞賬準備 （差額）若計提的壞賬準備金額小于“壞賬準備”科目貸方余額借：壞賬準備 貸：資產減值損失計提的壞賬準備 （差額）計提借：壞賬準備 貸：應收賬款核銷

35、確認后收回借：應收賬款 貸：壞賬準備借：銀行存款 貸：應收賬款 A公司采用應收賬款余額百分比法計提壞帳準備，提取壞賬準備的比例為3 。2008年末的應收賬款余額為100萬元；2009年發生了壞賬損失6000元。年末應收賬款120萬元；2010年5月1日，已沖銷的乙單位應收賬款5000元又收回，期末應收賬款130萬元。如何進行會計處理？2008年提取壞賬：100萬* 3=0.3萬借:資產減值損失0.3貸:壞賬準備0.32009年發生壞賬：借:壞賬準備0.6貸:應收賬款0.6年末應計提:120萬* 3=0.36萬借:資產減值損失 0.66 貸:壞賬準備 0.662010年收回壞賬：借:應收賬款0.

36、5貸:壞賬準備0.5年末應計提:130萬* 3=0.39萬借:壞賬準備 0.47 貸:資產減值損失 0.47例6-23持有至到期投資的減值將該金融資產的賬面價值減記至預計未來現金流量現值，減記的金額確認為資產減值損失，計入當期損益。借：資產減值損失 貸：持有至到期減值準備若有客觀證據表明該金融資產價值已恢復，則在原確認的減值損失范圍內按恢復的金額，計入當期損益。但轉回后的賬面價值不應當超過假定不計提減值準備情況下該金融資產在轉回日的攤余成本。借：持有至到期減值準備 貸：資產減值損失 2004年1月1日，華聯實業股份有限公司從活躍市場上購入面值200 000元、期限6年、票面利率6%、每年12月31日付息、到期還本的A公司債券作為持有至到期投資，初始確認金額為210 150元，初始確認時確定的實際利率為5% 。 2006年12月31日，因A公司發生嚴重財務困難，預計所持有的A公司債券只能收回分期支付的利息以及80%的本金； 2007年12月31日，因A公司的財務困難加劇，預計所持有的A公司債券只