1、商業銀行的資本商業銀行的資本管理管理第第2章章學習目標學習目標商業銀行資本管理是資產負債管理的重要基商業銀行資本管理是資產負債管理的重要基礎。銀行必須在法律允許的范圍內，綜合考慮礎。銀行必須在法律允許的范圍內，綜合考慮各種資本供給渠道的可能性及其成本，解決資各種資本供給渠道的可能性及其成本，解決資本的供給問題。本的供給問題。 通過本章學習，要求掌握商業銀行資本籌集通過本章學習，要求掌握商業銀行資本籌集的方法與資本管理在商業銀行經營中的重要作的方法與資本管理在商業銀行經營中的重要作用，并了解我國商業銀行的資本現狀及如何提用，并了解我國商業銀行的資本現狀及如何提高我國商業銀行的資本充足率。高我國商

2、業銀行的資本充足率。 2.1 商業銀行資本的構成商業銀行資本的構成 2.1.1 商業銀行資本的多種功能商業銀行資本的多種功能 保持一定的資本規模是商業銀行應對風險的重要手保持一定的資本規模是商業銀行應對風險的重要手段段 1、作為損失的緩沖、保護銀行的正常經營、作為損失的緩沖、保護銀行的正常經營 2、表明自有資金承擔風險的意愿，有利于樹立公、表明自有資金承擔風險的意愿，有利于樹立公眾對銀行的信心眾對銀行的信心 3、提供無融資成本的資源，并為銀行經營提供啟、提供無融資成本的資源，并為銀行經營提供啟動資金動資金 4、有利于貨幣管理當局的調控和監管、有利于貨幣管理當局的調控和監管2.1.2 商業商業銀

3、行資本的構成銀行資本的構成 關于資本的具體構成，關于資本的具體構成，巴塞爾協議巴塞爾協議明確明確規定將其劃分為兩類：一類是核心資本；規定將其劃分為兩類：一類是核心資本；一類是附屬資本一類是附屬資本1、核心類資本的構成、核心類資本的構成 1）股本：普通股、優先股、優先股）股本：普通股、優先股、優先股 2）公開儲備：股票發行溢價、未分配利潤、）公開儲備：股票發行溢價、未分配利潤、公積金等公積金等 2、附屬資本、附屬資本 1）未公開儲備：）未公開儲備： 2）重估儲備：）重估儲備： 3）普通準備金：）普通準備金： 4）混合資本工具：帶有一些股本性質和債務）混合資本工具：帶有一些股本性質和債務性質的的資

4、本工具性質的的資本工具 5）長期附屬債務（債務資本）：）長期附屬債務（債務資本）： 2.2 資本充足與銀行穩健資本充足與銀行穩健 2.2.1 資本與銀行倒閉風險資本與銀行倒閉風險 銀行資本具有保護存款人和其它債權人不銀行資本具有保護存款人和其它債權人不受損失、維護公眾信心的作用，但這并不受損失、維護公眾信心的作用，但這并不意味著資本越多越好，因為資本規模和股意味著資本越多越好，因為資本規模和股東利益存在著矛盾。資本的多少實際上應東利益存在著矛盾。資本的多少實際上應取決于銀行倒閉的風險大小，即銀行負債取決于銀行倒閉的風險大小，即銀行負債總值超過銀行資產總值的可能性。總值超過銀行資產總值的可能性。

5、2.2.2資本充足與銀行穩健資本充足與銀行穩健 1、資本充足并不意味著銀行沒有倒閉的風、資本充足并不意味著銀行沒有倒閉的風險險,資本充足是相對于銀行資產負債狀況而資本充足是相對于銀行資產負債狀況而言的言的. 2、判別銀行資本充足程度的幾個主要因素、判別銀行資本充足程度的幾個主要因素: 資本與資產的比率、管理質量、資產的流資本與資產的比率、管理質量、資產的流動性、歷史收益及收益留存額、銀行股東動性、歷史收益及收益留存額、銀行股東情況、營業費用、經營活動率、存款的構情況、營業費用、經營活動率、存款的構成及變化、當地市場行情等。成及變化、當地市場行情等。2.2.3 巴塞爾協議巴塞爾協議對國際銀行業資

6、本充足對國際銀行業資本充足性的測定：性的測定：第一、核心資本（一級資本）與風險加權資第一、核心資本（一級資本）與風險加權資產的比率不得低于產的比率不得低于4第二、總資本（一級資本與二級資本之和）第二、總資本（一級資本與二級資本之和）與風險加權資產的比率不得低于與風險加權資產的比率不得低于8，二級，二級資本最高不得超過一級資本的資本最高不得超過一級資本的100。我國人民銀行制定的加權測算標準：我國人民銀行制定的加權測算標準： 第一級為無風險資產第一級為無風險資產 0、第二級為、第二級為10、第三級為第三級為20、第四級為、第四級為50、第五級為、第五級為1002. 3商業銀行的資本管理商業銀行的

7、資本管理 商業銀行的資本管理是資產負債管商業銀行的資本管理是資產負債管理的重要基礎。資本管理的首要任務是理的重要基礎。資本管理的首要任務是確定銀行資本需求量。確定銀行資本需求量。2. 3.1商業銀行的資本需要量商業銀行的資本需要量1、影響商業銀行需要量的因素、影響商業銀行需要量的因素: 1) 有關的法律規定有關的法律規定 2) 宏觀經濟形勢宏觀經濟形勢 3) 銀行的資產負債結構銀行的資產負債結構 4) 銀行信譽銀行信譽 2、銀行資本規模的計量、銀行資本規模的計量 1) GAAP資本資本:帳面價值計量的銀行資帳面價值計量的銀行資本本 2) RAP資本資本:是監管會計原理計量的資是監管會計原理計量

8、的資本本.股東股權股東股權+永久優先股永久優先股+貸款與租賃損貸款與租賃損失儲備失儲備+可轉換次級債務可轉換次級債務+其它其它 3) MVC資本資本:市場價值資本市場價值資本 3、銀行最佳資本需要量、銀行最佳資本需要量 最佳資本需要量是指銀行資本既不過高最佳資本需要量是指銀行資本既不過高,又不過低。又不過低。 從財務角度看，資本成本曲線的最低點從財務角度看，資本成本曲線的最低點為最佳資本需要量。為最佳資本需要量。 但不同的資產規模、資產負債結構和但不同的資產規模、資產負債結構和所面臨的市場狀況會決定不同的資本成所面臨的市場狀況會決定不同的資本成本曲線。本曲線。2.3.2 銀行資本的內部融資銀行

9、資本的內部融資 未分配利潤是銀行資本內部融資的重要來源未分配利潤是銀行資本內部融資的重要來源1、銀行內部融資的優點、銀行內部融資的優點: 發行成本低、不會使股東的控制權削弱發行成本低、不會使股東的控制權削弱2、銀行內部融資的缺點：、銀行內部融資的缺點： 1）受當局對銀行適度資本金規模的控制）受當局對銀行適度資本金規模的控制 2）受銀行所能獲得的凈利潤規模的影響）受銀行所能獲得的凈利潤規模的影響 3）受銀行股利分配政策的影響）受銀行股利分配政策的影響2.3.3 銀行資本的外部融資銀行資本的外部融資 1、發行普通股：、發行普通股： 2、發行優先股：可轉換優先股、固定股息率、發行優先股：可轉換優先股

10、、固定股息率的優先股、浮動股息率的優先股的優先股、浮動股息率的優先股 3、發行資本性工具（中長期債券）：資本票、發行資本性工具（中長期債券）：資本票據、資本證券、可轉換債券、浮動利率長期債券、據、資本證券、可轉換債券、浮動利率長期債券、選擇性利率指數選擇性利率指數 4、出售資產與租賃設備、出售資產與租賃設備 5、股票與債券的互換、股票與債券的互換2.4 我國商業銀行的資本現狀與分析我國商業銀行的資本現狀與分析2.4.1 2.4.1 我國商業銀行的資本構成分析我國商業銀行的資本構成分析 1、核心資本：、核心資本： 實受資本：實受資本：投資人的實際投資投資人的實際投資 資本公積：資本公積：股票發行溢價，資產重估升值股票發行溢價，資產重估升值 盈余公積：盈余公積： 未分配利潤：未分配利潤： 2、附屬資本：、附屬資本： 貸款呆帳準備金貸款呆帳準備金 壞帳準備壞帳準備 投資風險準備金投資風險準備金 5年年以上的長期債券以上的長期債券 復習思考題：復習思