1、護理產品項目建設工程風險管理與保險分析xxx投資管理公司目錄第一章 項目概況4一、 項目概述4二、 項目總投資及資金構成6三、 資金籌措方案6四、 項目預期經濟效益規劃目標7五、 項目建設進度規劃7第二章8一、 優勢分析（S）8二、 劣勢分析（W）10三、 機會分析（O）10四、 威脅分析（T）11第三章 建設工程風險管理19一、 工程風險管理內容和方法19第四章37一、 股東權利及義務37二、 董事42三、 高級管理人員47四、 監事49第五章52一、 公司發展規劃52二、 保障措施58第六章60一、 項目進度安排60二、 項目實施保障措施61第一章 項目概況一、 項目概述（一）項目基本情況

2、1、承辦單位名稱：xxx投資管理公司2、項目性質：技術改造3、項目建設地點：xx（以選址意見書為準）4、項目聯系人：黃xx（二）主辦單位基本情況當前，國內外經濟發展形勢依然錯綜復雜。從國際看，世界經濟深度調整、復蘇乏力，外部環境的不穩定不確定因素增加，中小企業外貿形勢依然嚴峻，出口增長放緩。從國內看，發展階段的轉變使經濟發展進入新常態，經濟增速從高速增長轉向中高速增長，經濟增長方式從規模速度型粗放增長轉向質量效率型集約增長，經濟增長動力從物質要素投入為主轉向創新驅動為主。新常態對經濟發展帶來新挑戰，企業遇到的困難和問題尤為突出。面對國際國內經濟發展新環境，公司依然面臨著較大的經營壓力，資本、土

3、地等要素成本持續維持高位。公司發展面臨挑戰的同時，也面臨著重大機遇。隨著改革的深化，新型工業化、城鎮化、信息化、農業現代化的推進，以及“大眾創業、萬眾創新”、中國制造2025、“互聯網+”、“一帶一路”等重大戰略舉措的加速實施，企業發展基本面向好的勢頭更加鞏固。公司將把握國內外發展形勢，利用好國際國內兩個市場、兩種資源，抓住發展機遇，轉變發展方式，提高發展質量，依靠創業創新開辟發展新路徑，贏得發展主動權，實現發展新突破。未來，在保持健康、穩定、快速、持續發展的同時，公司以“和諧發展”為目標，踐行社會責任，秉承“責任、公平、開放、求實”的企業責任，服務全國。企業履行社會責任，既是實現經濟、環境、

4、社會可持續發展的必由之路，也是實現企業自身可持續發展的必然選擇；既是順應經濟社會發展趨勢的外在要求，也是提升企業可持續發展能力的內在需求；既是企業轉變發展方式、實現科學發展的重要途徑，也是企業國際化發展的戰略需要。遵循“奉獻能源、創造和諧”的企業宗旨，公司積極履行社會責任，依法經營、誠實守信，節約資源、保護環境，以人為本、構建和諧企業，回饋社會、實現價值共享，致力于實現經濟、環境和社會三大責任的有機統一。公司把建立健全社會責任管理機制作為社會責任管理推進工作的基礎，從制度建設、組織架構和能力建設等方面著手，建立了一套較為完善的社會責任管理機制。公司全面推行“政府、市場、投資、消費、經營、企業”

5、六位一體合作共贏的市場戰略，以高度的社會責任積極響應政府城市發展號召，融入各級城市的建設與發展，在商業模式思路上領先業界，對服務區域經濟與社會發展做出了突出貢獻。 （三）項目建設選址及用地規模本期項目選址位于xx（以選址意見書為準），占地面積約36.00畝。項目擬定建設區域地理位置優越，交通便利，規劃電力、給排水、通訊等公用設施條件完備，非常適宜本期項目建設。二、 項目總投資及資金構成本期項目總投資包括建設投資、建設期利息和流動資金。根據謹慎財務估算，項目總投資14728.53萬元，其中：建設投資11896.84萬元，占項目總投資的80.77%；建設期利息266.07萬元，占項目總投資的1.8

6、1%；流動資金2565.62萬元，占項目總投資的17.42%。三、 資金籌措方案（一）項目資本金籌措方案項目總投資14728.53萬元，根據資金籌措方案，xxx投資管理公司計劃自籌資金（資本金）9298.67萬元。（二）申請銀行借款方案根據謹慎財務測算，本期工程項目申請銀行借款總額5429.86萬元。四、 項目預期經濟效益規劃目標1、項目達產年預期營業收入（SP）：27600.00萬元。2、年綜合總成本費用（TC）：21756.85萬元。3、項目達產年凈利潤（NP）：4277.81萬元。4、財務內部收益率（FIRR）：22.45%。5、全部投資回收期（Pt）：5.74年（含建設期24個月）。6

7、、達產年盈虧平衡點（BEP）：9505.23萬元（產值）。五、 項目建設進度規劃項目計劃從可行性研究報告的編制到工程竣工驗收、投產運營共需24個月的時間。第二章一、 優勢分析（S）（一）工藝技術優勢公司一直注重技術進步和工藝創新，通過引入國際先進的設備，不斷加大自主技術研發和工藝改進力度，形成較強的工藝技術優勢。公司根據客戶受托產品的品種和特點，制定相應的工藝技術參數，以滿足客戶需求，已經積累了豐富的工藝技術。經過多年的技術改造和工藝研發，公司已經建立了豐富完整的產品生產線，配備了行業先進的設備，形成了門類齊全、品種豐富的工藝，可為客戶提供一體化綜合服務。（二）節能環保和清潔生產優勢公司圍繞清

8、潔生產、綠色環保的生產理念，依托科技創新，注重從產品結構和工藝技術的優化來減少三廢排放，實現污染的源頭和過程控制，通過引進智能化設備和采用自動化管理系統保障清潔生產，提高三廢末端治理水平，保障環境績效。經過持續加大環保投入，公司已在節能減排和清潔生產方面形成了較為明顯的競爭優勢。（三）智能生產優勢近年來，公司著重打造 “智慧工廠”，通過建立生產信息化管理系統和自動輸送系統，將企業的決策管理層、生產執行層和設備運作層進行有機整合，搭建完整的現代化生產平臺，智能系統的建設有利于公司的訂單管理和工藝流程的優化，在確保滿足客戶的各類功能性需求的同時縮短了產品交付期，提高了公司的競爭力，增強了對客戶的服

9、務能力。（四）區位優勢公司地處產業集聚區，在集中供氣、供電、供熱、供水以及廢水集中處理方面積累了豐富的經驗，能源配套優勢明顯。產業集群效應和配套資源優勢使公司在市場拓展、技術創新以及環保治理等方面具有獨特的競爭優勢。（五）經營管理優勢公司擁有一支敬業務實的經營管理團隊，主要高級管理人員長期專注于印染行業，對行業具有深刻的洞察和理解，對行業的發展動態有著較為準確的把握，對產品趨勢具有良好的市場前瞻能力。公司通過自主培養和外部引進等方式，建立了一支團結進取的核心管理團隊，形成了穩定高效的核心管理架構。公司管理團隊對公司的品牌建設、營銷網絡管理、人才管理等均有深入的理解，能夠及時根據客戶需求和市場變

10、化對公司戰略和業務進行調整，為公司穩健、快速發展提供了有力保障。二、 劣勢分析（W）（一）資本實力相對不足近年來，隨著公司訂單迅速增加，生產規模不斷擴大，各類產品市場逐步打開，公司對流動資金需求增大；隨著產品技術水平的提升，公司對先進生產設備及研發項目的投資需求也持續增加。公司規模和業務的不斷擴大對公司的資本實力提出了更高的要求。公司急需改變以往主要靠自有資金的發展模式，轉向利用多種融資方式相結合模式，以求增強資本實力，更進一步地擴大產能、自主創新、持續發展。（二）規模效益不明顯歷經多年發展，行業整合不斷加速。公司已在同行業企業中占據了較為優勢的市場地位。但與行業的龍頭廠商相比，公司的規模效益

11、仍存在提升空間。因此，公司擬通過加大優勢項目投資，擴大產能規模，促進公司向規模經濟化方向進一步發展。三、 機會分析（O）（一）長期的技術積累為項目的實施奠定了堅實基礎目前，公司已具備產品大批量生產的技術條件，并已獲得了下游客戶的普遍認可，為項目的實施奠定了堅實的基礎。（二）國家政策支持國內產業的發展近年來，我國政府出臺了一系列政策鼓勵、規范產業發展。在國家政策的助推下，本產業已成為我國具有國際競爭優勢的戰略性新興產業，伴隨著提質增效等長效機制政策的引導，本產業將進入持續健康發展的快車道，項目產品亦隨之快速升級發展。四、 威脅分析（T）（一）市場風險1、市場競爭風險目前我國相關行業內企業數量較多

12、且絕大多數為中小型企業，市場化程度較高、產業集中度低、市場競爭較為激烈。相關行業的重要技術支撐正在不斷轉變發展思路，向高質量發展邁進，同時隨著國家對相關行業整治力度加強，環保要求進一步提升，行業內主要企業都在依靠科技進步、管理創新、節能減排來推進轉型升級，并呈現資源向優勢企業不斷集中的趨勢，在一定程度上加劇了相關企業之間的競爭。若公司未來不能進一步提升品牌影響力和競爭優勢，公司的業務和經營業績將會受到不利影響。2、原材料及能源價格波動風險若未來原材料及能源采購價格發生較大波動，公司在銷售產品定價、成本控制等方面未能有效應對，可能對公司經營產生不利影響。3、宏觀經濟波動風險近年來受歐美國家一系列

13、貿易限制措施等因素影響，對我國經濟發展特別是外貿出口造成沖擊，外貿出口的下降直接影響了公司下游客戶出口業務，而隨著國內經濟增速放緩，相關行業及下游相關行業的需求也受到一定影響。公司相關業務同時會受到國內外市場供需和經濟周期性波動的影響，因此公司經營將會面臨宏觀經濟波動引致的風險。4、人民幣匯率波動及國際貿易摩擦的風險隨著匯率制度改革不斷深入，人民幣匯率波動漸趨市場化，同時國內外政治、經濟環境也影響著人民幣匯率的走勢，對我國出口企業的國際競爭力造成不利影響，進而產生將不利影響傳導至相關行業的風險，下游客戶由于心理預期不明確，導致其相關業務下單更趨謹慎。如果未來國際間貿易摩擦加劇，將會產生對相關行

14、業發展不利影響的風險。（二）環保風險隨著人們環境保護意識的逐漸增強以及相關環保法律法規的實施，國家對相關產業提出了更高的環保要求，公司的排污治理成本將進一步提高。公司歷來十分重視環境保護工作，持續加大環保方面投入，嚴格遵守環保法律法規，未發生重大環境污染事故和嚴重的環境違法行為。但如果公司不能始終嚴格執行在環保方面的標準，或操作人員不按規章操作，可能增加公司在環保治理方面的費用支出，將面臨一定的環境保護風險。此外，若國家進一步提高環保標準，公司上游生產企業也面臨較大的增加環保投入的壓力，公司存在采購價格上升的風險，從而影響公司的盈利能力。（三）技術風險1、技術開發風險近年來，公司緊密把握產品市

15、場發展趨勢，密切跟蹤客戶個性化需求的變化，開發一系列差別化加工工藝。不同客戶對產品要求不盡相同，新產品的更新速度較快，這要求公司緊跟客戶的需求變化，對工藝不斷進行技術研發、更新、升級。雖然公司對市場需求趨勢變動的前瞻能力較強，具有較強的新工藝開發能力，但由于新工藝的開發需要投入較多的人力和財力，周期較長，開發過程不確定因素較多，公司存在技術開發風險。2、技術流失風險公司一貫重視科技創新，經過多年的研究和開發，公司在高質量產品等方面具備了較為深厚的技術沉淀，形成了技術流程先進的工藝，有力支撐了公司的快速健康發展。公司建立了嚴格的保密工作制度，與公司核心技術人員均簽署了保密協議，嚴格規定了技術人員

16、的保密職責。盡管公司采取了上述措施防止核心技術對外泄露，但若公司核心技術人員離職或私自泄露公司技術機密，仍可能會給公司帶來直接或間接的經濟損失。（四）財務風險1、主要客戶發生不利變動及流失風險行業及產品特點導致客戶較為分散、集中度較低、變動較大。公司不斷加大營銷力度，努力拓展市場，擴大收入來源，但行業競爭的加劇以及服裝行業客戶需求的變化，將影響本公司客戶的經營狀況及客戶對公司印染服務的需求，若公司不能保持對市場的前瞻性判斷，持續開拓新客戶并對現有客戶情況的不利變化作出及時反應，或者市場環境變化導致公司目前的優勢業務領域出現較大波動，或者公司主要客戶自身經營情況出現較大波動而減少對公司印染服務的

17、采購，或者其他競爭對手的出現導致主要客戶的不利變動及流失，將會對公司業績造成不利影響。2、短期償債能力不足的風險為應對市場需求的增加，公司持續擴大產能規模，固定資產投資和生產經營活動對資金的需求量較大，公司主要通過銀行貸款方式解決資金需求問題。公司資產負債率較高，流動比率和速動比率偏低，存在短期償債能力不足的風險。3、存貨跌價風險若未來市場環境發生變化或競爭加劇使得存貨可變現凈值低于賬面價值，將導致公司存貨跌價風險增加，對公司的盈利能力產生不利影響。4、現金收款的風險部分客戶交易金額較小、頻次較高，由于客戶付款習慣以及出于交易便利性，公司存在銷售現金收款的情形。為保證公司資金安全，公司已制定了

18、財務管理制度、銷售管理制度等管理制度，對現金收取范圍、現金庫存限額、出納人員工作職責、現金流轉過程等方面進行了進一步規范，嚴格控制銷售現金收款，但現金交易安全性相對較差，對內控要求更高，存在因相關制度或措施執行不到位導致現金管理不善給公司造成損失的風險。5、凈資產收益率下降的風險在項目產生效益之前，公司的凈利潤可能難以實現同比例增長。因此公司存在短期因凈資產快速增加而導致凈資產收益率下降的風險。（五）項目建設風險1、投資項目建設風險公司投資項目實施過程涉及建筑工程、設備購置、設備安裝等多個環節，組織和管理工作量大，受到工程進度、工程管理等因素的影響。雖然公司在項目組織實施、施工進度管理、施工質

19、量控制和設備采購管理等方面均采取了控制措施并規范了運作流程，但在投資項目實施過程中仍可能存在項目管理能力不足、實施進度拖延等問題，從而影響項目的順利實施。2、固定資產折舊增加的風險公司投資項目完成后，固定資產規模將顯著增加，每年將新增一定金額的固定資產折舊和研發費用。如果投資項目在投產后沒有及時產生預期效益，可能會對公司盈利能力造成不利影響。3、新增產能無法及時消化的風險本公司已對投資項目進行充分的可行性論證，認為項目具有良好市場前景和效益預期，新增產能可以得到有效消化。但公司投資項目的可行性分析是基于當前市場環境、現有技術基礎、對未來市場趨勢的預測等因素作出的，而投資項目需要一定的建設期和達

20、產期，在項目實施過程中和項目建成后，如果市場環境、相關政策等方面出現重大不利變化或者市場拓展不理想，投資項目可能無法實現預期收益。（六）管理風險1、規模擴張帶來的管理風險公司的資產規模將大幅增加，業務規模將迅速擴大，這對公司經營管理層的管理與協調能力提出更高的要求。如果公司不能建立與規模相適應的高效經營管理體系和經營管理團隊，則將給公司穩定、健康、可持續發展帶來一定的風險。2、內部控制的風險公司已經按照相關法律、法規建立了相對完善的內部控制制度，能夠對公司各項業務活動的良性運行及國家有關法律法規和單位內部規章制度的貫徹執行提供保障，但受公司業務規模的擴張、外部環境的變化等因素影響，公司可能存在

21、內部控制失效的風險。（七）人力資源風險相關行業競爭日趨激烈，要求相關企業通過科技進步、管理創新、節能減排推動轉型升級，因此行業內企業對優秀人才的爭奪亦趨激烈。公司積極倡導創新和諧、以人為本的企業文化，為人才的培育與發展提供良好的環境，經過多年的快速發展，公司已形成了自身的人才培養體系，擁有一批業務能力、管理能力較強的優秀人才。隨著公司投資項目的建成投產和公司業務的快速發展，將對生產組織、內部管理、技術開發、售后服務等各環節提出更高的要求，相應的對各類人才的需求將不斷增加，如果公司未及時引進合適人才或發生核心人員的流失，將對公司經營發展造成不利影響。（八）自然災害和重大疫情等不可抗力因素導致的經

22、營風險規模較大的自然災害和嚴重的疫情，可能會形成消費市場景氣度的下降或影響企業的正常生產經營，甚至給社會造成較為嚴重的經濟損失。自然災害和重大疫情等的發生非公司所能預測，但其可能會嚴重影響消費者信心并形成停工損失，從而對公司的業務經營、財務狀況造成負面影響。第三章 建設工程風險管理一、 工程風險管理內容和方法工程風險管理是一項非常復雜的管理過程。（一）工程風險識別1、工程風險識別步驟工程風險識別是風險管理的第一步，能否將工程潛在的重大風險都識別出來，決定了風險管理效果。可按下列四個步驟進行工程風險識別。（1）收集和整理相關信息資料。風險一般是由數據或信息的不完備而引起的，因此，收集和整理與工程

23、風險事件直接相關的信息可能是困難的，但風險事件不是孤立的，會存在一些與（2）其相關的信息。工程風險識別的信息來源包括與工程項目相關的自然和社會環境方面的數據資料，已建成的類似工程信息資料，工程勘察設計、施工等文件資料等。建立工程風險初始清單。在收集和整理工程項目相關信息資料的基礎上，可對工程項目存在的不確定性進行多角度分析，確定其可能存在的風險，并建立工程風險初始清單。為便于管理人員全面認識工程風險，不遺漏重要風險，初始清單應列出工程項目客觀存在和潛在的所有風險。通過適當的風險分解方式來識別風險是建立工程風險初始清單的有效途徑。對于大型復雜工程項目，首先應按單項工程、單位工程進行分解，從時間、

24、目標和因素等維度對各單項工程和單位工程進行分解后，可以較容易地識別出工程項目的主要風險。其中，時間維度是指按工程實施的各個階段進行分解，也就是識別工程實施不同階段的風險；目標維度是指按工程目標進行分解，也就是識別影響工程投資、進度、質量和安全目標實現的各種風險；因素維度是指按工程風險因素的分類進行分解，如政治、社會、經濟、自然、技術等方面風險。（3）進行風險歸集和分類。對工程風險進行歸集和分類的目的包括：一是能夠加深工程參建各方對風險的認識和理解；二是可辨清風險性質，從而有助于制定有效的風險應對策略。工程風險分類方式有多種，可按技術和非技術進行分類或按工程項目目標進行分類，還可按工程項目各參與

25、方進行分類。（4）編制工程風險清單。將分類后的工程風險整理成清單，是風險識別最主要的成果，也是評估和應對風險的重要基礎。工程風險清單并非一成不變，應隨著信息變化和風險演變而及時進行更新。工程風險清單格式通常可按所示進行編制。2、工程風險識別常用方法工程風險識別需要借助一些分析方法進行更多系統的橫向思考。借助這些方法，可提高風險識別效率，操作規范，且不容易產生遺漏。在實際應用中可結合工程項目具體情況，組合使用這些方法。（1）核對表法。核對表是用來記錄和整理數據的常用工具，風險核對表中所列內容都是歷史上類似工程項目曾發生過的風險事件。采用核對表法進行風險識別，可對照核對表中所列內容對擬建工程進行檢

26、查核對，用來判別工程項目是否存在表中所列或類似風險。風險核對表法的優點在于使風險識別工作變得較為簡單，容易掌握；缺點是對單個風險來源描述不足，不能揭示風險來源之間的相互依賴關系，而且受限于某些工程項目的可比性，有時又險列表不夠詳盡，有些工程風險可能未列入核對表中。（2）頭腦風暴法。頭腦風暴法又稱集思廣益法，是指通過營造一個無批評的自由會議環境，使與會者暢所欲言，充分交流、互相啟迪，產生大量創造性設想的過程。頭腦風暴法以共同目標為中心，參會人員在他人看法的基礎上提出自己的意見。頭腦風暴法可以充分發揮集體智慧，提高風險識別的正確性和效率。參加頭腦風暴會議的人員主要由風險分析專家、風險管理專家、相關

27、專業領域專家及具有較強邏輯思維和總結分析能力的主持人組成。應用頭腦風暴法要遵循一個原則，即發言過程中沒有討論，不進行判斷性評論。（3）常識、經驗和判斷。以往類似工程所積累的資料、數據、經驗和教訓，工程項目管理團隊成員的個人知識、經驗和判斷在風險識別時非常奏效，對于那些采用新技術、無先例可循的工程更是如此。此外，將工程參建各方聚集起來，就工程風險進行面對面討論，也有可能觸及般規劃活動中未曾或不能發現的風險（二）工程風險估計1、工程風險估計內容工程風險估計是建立在有效識別工程風險的基礎上，運用概率論和數理統計方法，對工程建設各階段的風險事件發生的可能性、可能產生的后果、影響的范圍和可能發生的時間等

28、進行估計。（1）風險事件發生的可能性估計。工程風險估計的首要任務是分析和估計風險事件發生的概率與概率分布，這是工程風險估計中最為重要的一項工作，也常常是最困難的一項工作。主要原因在于：一是工程風險事件相關數據和歷史資料的收集相當困難；二是不同工程的差異性較大，用以往類似工程數據推斷擬建工程風險事件發生概率的誤差可能較大。般來講，如果擁有足夠的數據和歷史資料，可直接根據這些數據資料確定風險事件的概率分布；否則，可利用理論概率分布或主觀概率來進行估計工程風險事件發生的可能性。（2）風險事件產生的后果估計。風險事件產生的后果估計是指分析和估計工程風險事件發生后造成的后果，即工程風險事件可能帶來的損失

29、大小，這些損失會對工程項目目標的實現造成哪些不利影響，如進度延誤、費用超支、發生質量事故或安全事故等。其中，進度損失估計包括風險事件對局部工程進度的影響、風險事件對工程總工期的影響，費用損失估計包括一次性最大損失、對工程整體造成的損失、趕工期及處理質量安全事故而增加的費用等（3）風險事件影響范圍估計。風險事件影響范圍估計包括風險事件對當前工作和其他相關工作的影響估計，以及對項目利益相關各方的影響估計。工程項目是由若干相互聯系、相互制約的各項活動、事件、眾多組織等構成的復雜系統，風險事件的發生不僅會影響當前工作，還會對相關工作和組織產生影響。因此，要結合風險事件發生的概率和影響程度，對所有可能影

30、響的工作和利益相關方進行全面估計。（4）風險事件發生的時間估計。風險事件發生的時間也是工程風險估計的重要工作。其主要原因在于工程風險應對通常是根據風險事件發生的時間進行的。一般情況下，先發生的風險應優先采取應對策略；而對于后發生的風險事件，則可通過對其進行跟蹤和觀察，抓住機遇進行調節，以降低風險應對成本。此外，對于工程實施過程中的某些風險事件，完全可以通過時間上的合理安排，來降低其發生的概率或減少其可能帶來的不良后果工程風險估計常用方法（5）風險事件發生的概率估計方法。風險事件發生的概率分布一般有四種確定方法，即根據歷史資料、利用理論概率分布、進行主觀判斷和綜合推斷。一般來講，應當根據歷史資料

31、來確定風險事件的概率分布，但當沒有足夠的歷史資料時，也可利用理論概率分布或進行主觀判斷方法進行風險估計。1）歷史資料確定法。當工程風險事件或其影響因素積累有較多的數據資料時，可通過分析這些數據資料，找出風險因素或風險事件的概率分布。數據資料的統計分析一般可形成頻率直方圖或累計頻率分布圖，據此可找到與此形狀接近的函數分布曲線，即可得到相應的期望值、方差和標準差等信息2）理論概率分布法。在工程實踐中，有些風險事件的發生是一種較為普遍的現象，已有很多專家學者進行這方面諸多研究，并總結出這些風險事件發生的分布規律。在此情況下，就可利用已知的理論概率分布，并根據工程項目的具體情況去求解風險事件發生的概率

32、。工程風險估計常用的概率分布有三角形分布、均勻分布、正態分布、指數分布等。3）主觀概率法。由于工程項目具有一次性和單件性特點，不同工程項目的風險來源和風險特性差別往往很大，因此，經常是沒有或很少有可以借鑒的歷史數據資料。在此情況下，就只能根據個人或相關專家的經驗對風險事件發生的概率分布或概率進行主觀判斷。主觀概率反映的是特定個體對特定事件的判斷，為保證主觀概率的可靠性和有效性，除選擇經驗豐富的專家外，還要根據專家的專業方向、知識水平等對專家的估計值賦予一定權重。4）綜合推斷法。綜合推斷法是指利用已有數據進行分析與主觀分析判斷相結合的一種工程風險發生概率估計方法。綜合推斷法又可分為前推法、后推法

33、和旁推法。前推法是指根據歷史經驗和數據來推斷工程風險發生的概率。后推法是指在沒有直接的歷史經驗數據可供使用時采用的一種方法，即把未知的事件及后果與某一已知事件及后果聯系起來，也就是把未來風險事件歸算到有數據可查的風險事件，在時間序列上由前向后推算。旁推法則是利用以往類似工程數據資料對擬建工程可能遇到的風險事件發生概率進行估計。（6）風險損失估計方法。工程風險事件造成的損失通常包括費用超支、進度（工期）拖延質量事故、安全事故四個方面。費用超支可用貨幣來衡量；而進度則屬時間范疇；質量事故和安全事故既涉及經濟，又可能會導致工期延誤。但在工程實踐中，質量和安全影響問題常可歸結為費用和進度問題，在某些場

34、合下，也可將進度問題進一步歸結為費用問題去分析處理。1）進度損失估計。估計工程風險事件引起的進度損失，可分以下兩步展開。第一步，估計風險事件對工程項目局部進度的影響。可根據工程項目整體進度計劃和工程項目整體環境發展變化作出分析判斷。對于風險事件發生后對局部活動延誤時間的計算要根據工程項目實際情況進行。如工程施工階段發生一起較大質量事故，該質量事故對局部施工活動延誤時間的計算應包括質量事故調查分析所需時間、質量事故處理所需時間和質量事故處理后驗收所需時間等。第二步，估計風險事件對工程總工期的影響。當風險事件對局部活動的延誤時間確定后就可借助關鍵線路法進行分析，以確定風險事件發生后對工程總工期的影

35、響程度。2）費用損失估計。費用損失估計在工程風險管理中占有非常重要的地位，它包括一次性最大損失估計和工程項目整體損失估計。一次性最大損失應包括在同一時段發生的各類風險引起的損失之和，包括費用、工期、質量、安全和第三者責任等引起的損失。除一次性損失外，風險對后續階段的工程實施還會有影響，因此，費用損失估計還要考慮對后續階段工程實施與保險來的損失，即項目整體損失估計。此外，針對不同類型的風險損失還應分別估計以下方面。因經濟因素而增加的費用估計，包括價格、匯率、利率等的波動。因趕工而增加的費用估計，包括建筑材料供應強度增加而增加的費用、工人加班而增加的人工費、施工機具使用費和管理費等。有時，因趕工會

36、使資金提前支付，因而會帶來利率方面的損失。因處理質量事故而增加的費用估計，包括建筑物、構筑物或其他結構倒塌或報廢所造成的直接經濟損失，修補措施費用，返工費用，引起工期拖延造成的損失，工程永久性缺陷造成使用功能的損失，第三者責任引起的損失等。因處理安全事故而增加的費用估計，包括傷亡人員的醫療或喪葬費用，以及補償費用；材料、設備等的損失費用；引起工期延誤造成的損失；為恢復正常施工而發生的費用；第三者責任引起的損失等。（7）風險影響程度及風險指標估計方法。1）風險影響程度。根據專家積累的經驗和掌握的信息，將工程項目各目標受風險事件的影響程度分為若干等級作為影響值。影響值可采用順序度量法或基數度量法表

37、示。順序度量法是指將風險影響后果按嚴重程度順序表達，如非常低、低、中、高和非常高。基數度量法是指將不同權值作為影響值對應不同的影響程度，這些值可以是線性的，也可以是非線性的。具體采用哪種方法取決于決策者對風險的態度。2）風險指標。在分析風險事件對工程項目目標的影響程度時，只考慮風險損失的均值不足以反映真實的風險情況。因此，需要采用風險損失的標準差和變異系數來衡量風險后果的嚴重性。（三）工程風險評價1、工程風險評價內容工程風險評價是指在風險識別和風險估計的基礎上，綜合考慮工程項目各風險之間的相互影響、相互作用，以及對工程項目的總體影響，然后與風險評價基準進行比較，確定是否要對工程項目采取控制措施

38、的過程。通過工程風險評價，可進一步認識已估計的風險發生概率和引起的損失，降低風險估計中的不確定性。當發現原估計和現狀出入較大時，可根據工程進展狀況，重新估計風險發生概率和可能的后果。風險評價結果應滿足風險應對需要，否則應作進一步分析。2工程風險評價常用方法（1）主觀評分法。主觀評分法是指管理人員對每一風險因素給予一個主觀評分，然后計算整個項目風險，并通過與風險基準比較來分析項目是否可行的方法。這種分析方法更側重于對工程風險的定性評價，其優點是簡便易行，不足是評價的可靠性完全取決于管理人員的經驗和水平。（2）蒙特卡洛法。蒙特卡洛法的基本原理是通過抓住事物運動過程的數量和物理特征，運用數學方法進行

39、模擬，每一次模擬都描述系統可能出現的情況，經過成百上千次模擬后，即可得到一些有價值的結果。蒙特卡洛法在許多領域都有著廣泛應用。應用蒙特卡洛法進行工程風險評價，就是利用各種不同分布隨機變量的抽樣數據序列對實際系統的概率模型進行模擬，給出風險事件造成后果的漸近統計估風險逐漸變大。（3）等風險圖法。工程風險大小與風險事件發生的概率和風險引起的損失有關。有嚴重潛在損失的風險，雖不經常出現，但比經常發生卻無太大損失的風險要更可怕。2）若兩種風險的潛在損失類似，則發生概率高的風險具有較大R。3）若風險評價圖中的每條曲線代表一個風險事件，不同的曲線風險程度不一樣。曲線距離原點越遠，期望損失越大，一般認為風險

40、也就越大。4）工程風險發生概率與潛在損失的乘積是損失期望值，即風險大小是關于損失值期望的（四）工程風險應對1、工程風險應對內容工程風險應對是指為降低風險發生概率、損失嚴重程度等而制定風險應對策略和技術手段的過程。風險應對過程的結果就是編制風險應對計劃。不同工程項目的風險應對計劃內容不同，但至少應包含下列內容。（1）描述已識別的工程風險基本信息，包括風險名稱、風險編號、風險等級、風險原因說明等。（2）關鍵風險識別，以及關于這些風險對于實現項目目標所產生的影響說明，從風險估計中摘錄出來的發生概率及潛在損失。（3）風險應對策略，包括解決每一風險的實施計劃、各單獨應對計劃的總體綜合，以及風險耦合作用分

41、析后訂出的其他風險應對計劃。（4）風險責任分配。明確風險管理組織、各類工程風險的承擔主體及其責任，以及負責實施風險應對策略的人員和職責。（5）實施應對策略所需資源的分配，包括費用、時間進度及技術要求的說明。（6）跟蹤、決策及反饋時間，包括不斷修改、更新需優先考慮的風險一覽表、計劃和各自結果。（7）應急計劃。應急計劃是指預先計劃好的，一旦風險事件發生就付諸實施的行動步驟和應急措施。2、工程風險應對策略風險應對可從改變風險后果的性質、風險發生概率或風險后果大小三個方面采取多種策略。常見的工程風險應對策略有風險回避、風險轉移、風險減輕、風險預防、風險自留和風險利用等。（1）風險回避。風險回避是指當工

42、程風險潛在威脅太大，不利后果也很嚴重，又無其他策略可用時，主動放棄項目或改變項目目標與行動方案，從而規避風險的一種策略。當工程項目的實施面臨巨大風險，又沒有有效辦法控制風險，甚至保險公司也因風險太大拒絕承保時，就應考慮放棄項目實施，避免巨大的人員傷亡和財產損失。（2）風險轉移。風險轉移是工程風險管理廣泛采用的應對策略。風險轉移的目的不是降低風險發生的概率和減輕不利后果，而是通過合同或協議，將風險損失的一部分轉移到有能力承受或控制工程風險的個人或組織中。風險轉移通常有以下兩種途徑。1）保險轉移。保險轉移是指借助第三方-保險公司來轉移風險。這種途徑需要花費定費用將風險轉移給保險公司，當風險發生時從

43、保險公司獲得經濟補償。與其他風險應對策略相比，工程保險轉移風險的效率是最高的。2）非保險轉移。非保險轉移是指通過簽訂協議進行風險轉移。常見的工程風險非保險轉移有出售、合同條款、擔保和分包等途徑。（3）風險減輕。風險減輕是指將工程風險發生的概率或后果降低到某一可接受程度。在制定風險減輕措施時，必須依據工程風險的特性，盡可能將工程風險降低到可接受程度，常見途徑有減少風險發生概率、減少風險事件造成的損失、分散風險、分離風險等。（4）風險預防。風險預防是一種主動的風險應對策略，常分為有形和無形兩種手段。1）有形手段。有形手段是指在工程建設中，結合具體工程特性采取一定的工程技術手段，避免潛在風險事件發生

44、。用工程技術手段預防風險有下列多種措施：防止風險因素出現：消除已存在的風險因素；將風險因素與人、財、物在時間和空間上隔離等。2）無形手段。無形手段包括教育法和程序法。教育法是通過對工程項目管理人員廣泛開展教育，提高參與者風險意識，使其認識到工作中可能面臨的風險，了解并掌握處置風險的方法和技術，有效應對工程風險。程序法是指通過具體的規章制度使工作程序標準化，實現工程項目活動的規范化管理，盡可能避免風險事件的發生和造成的損失。（5）風險自留。風險自留是指工程建設參與方有意識地選擇自己承擔風險后果的一種風險應對策略。風險自留是一種風險財務技術，工程建設參與方明知可能會發生風險事件，但在衡量各種風險應

45、對策略后，從經濟性和可行性考慮，仍將風險自留，當風險損失出現時，則需要依靠工程建設參與方自身財力去彌補。當工程建設參與方決定采取風險自留策略時，需要對風險事件提前做一些準備，這些準備有時被稱為風險后備措施，主要包括費用、進度和技術三種后備措施。1）費用后備措施。費用后備措施主要是指預算應急費，是事先準備一筆用于補償差錯、疏漏及其他不確定性對工程項目費用估計產生影響的資金。2）進度后備措施。進度后備措施是指要制訂一個較緊湊的進度計劃，爭取在工程參建各方要求完成的日期之前完成項目。3）技術后備措施。技術后備措施專門用于應付工程技術風險。一般來說，采用技術后備措施的可能性很小。只有當小概率風險事件發

46、生，需要采取補救行動時，才會動用技術后備措施。技術后備措施分兩種情況，即技術應急費和技術后備時間。（6）風險利用。應對風險的更高層次是風險利用。風險利用僅針對投機風險而言，原則上投機風險大部分有被利用的可能，但并不是輕易就能獲得成功。因為投機風險具有兩面性有時利大于弊，有時則相反。風險利用就是促進風險向有利的方向發展。（五）工程風險監1、工程風險監控內容在工程實施過程中，風險會不斷發生變化，新的風險有可能會出現，預期的風險也可能會消失。工程風險監控的主要任務是：隨著工程進展密切跟蹤已識別的風險，監控殘余風險和識別新的風險；分析工程項目目標的實現程度，以及風險因素的變化和風險應對措施產生的效果；

47、進一步尋找機會，細化風險應對措施，實現消除或減輕風險的目標。工程風險監控不能僅停留在關注風險的大小上，還要分析風險事件影響因素的發展和變化。2、工程風險監控方法（1）掙值分析法。掙值分析法是對工程進度和費用進行綜合控制的一種有效方法，其核心是對工程項目在任一時間的計劃指標、完成狀況和資源耗費進行綜合度量，從而準確描述工程進展狀態。掙值分析法的另一重要優點是可以預測工程項目可能發生的工期滯后量和費用超支量，從而為工程風險監控提供有效支持。（2）工程風險應對審計法。該方法可用于工程決策和實施全過程，從項目建議書開始直至項目結束。主要檢查諸如項目建議書、項目產品或服務的技術規格要求、項目招標文件、設

48、計文件、實施計劃、必要的試驗等。風險應對審計人員檢查和文字記錄諸如規避、轉移或減輕等風險應對措施的效果，以及風險承擔人的有效性。3、工程風險控制措施在風險監控的基礎上，應針對發現的問題，及時采取措施（這些措施包括權變措施、糾正措施，以及提出項目變更申請或建議等）并對工程風險重新進行評估，對風險應對計劃作出調整。（1）權變措施。權變措施是指未事先計劃或考慮到的應對風險措施。工程項目是一個開放性系統，實施環境復雜，有許多風險因素在編制風險計劃時是考慮不到的，或者對其沒有充分認識。在工程風險監控時，發現某些風險的嚴重性或者是在一些新的風險產生時，能夠隨機應變，及時提出應對措施，并將其納入項目和風險應

49、對計劃中。（2）糾正措施。糾正措施是為使項目未來預計績效與原定計劃一致所作的變更。當工程風險監控結果顯示，已列入控制的風險在進一步發展或出現新的風險時，則應對工程風險作深入分析和評估，在找出工程風險事件影響因素的基礎上，及時采取糾正措施（包括實施應急計劃和附加應急計劃）。（3）項目變更申請。工程實施階段，無論是建設單位、設計單位、工程監理單位，還是承包商，認為原設計圖紙、技術規范、施工條件、施工方案等不利于項目目標實現，或可能會存在風險的，均可提出變更要求或建議，但這類申請或建議一般應是書面的。第四章一、 股東權利及義務股東按其所持有股份的種類享有權利，承擔義務；持有同一種類股份的股東，享有同

50、等權利，承擔同種義務。股東為單位的，股東單位內部對公司收購、出售資產、對外擔保、對外投資等事項的決策有相關規定的，公司不得以股東單位決策程序取代公司的決策程序，公司應依據公司章程及公司制定的相關制度確定決策程序。股東單位可自行履行內部審批流程后由其代表依據公司法、公司章程及公司相關制度參與公司相關事項的審議、表決與決策。1、公司股東享有下列權利：（1）依照其所持有的股份份額獲得股利和其他形式的利益分配；（2）依法請求、召集、主持、參加或者委派股東代理人參加股東大會并行使相應的表決權；（3）對公司的經營行為進行監督，提出建議或者質詢；（4）依照法律、行政法規及公司章程的規定轉讓、贈與或質押其所持

51、有的股份；（5）查閱公司章程、股東名冊、股東大會會議記錄、董事會會議決議、監事會會議決議和財務會計報告；（6）公司終止或者清算時，按其所持有的股份份額參加公司剩余財產的分配；（7）對股東大會作出的公司合并、分立決議持異議的股東，要求公司收購其股份；（8）法律、行政法規、部門規章或本章程規定的其他權利。2、股東提出查閱前條所述有關信息或索取資料的，應當向公司提供證明其持有公司股份的種類以及持股數量的書面文件，公司經核實股東身份后按照股東的要求予以提供。但相關信息及資料涉及公司未公開的重大信息的情況除外。3、公司股東大會、董事會的決議內容違反法律、行政法規的，股東有權請求人民法院認定無效。股東大會

52、、董事會的會議召集程序、表決方式違反法律、行政法規或者本章程，或者決議內容違反本章程的，股東有權自決議作出之日起60日內，請求人民法院撤銷。公司根據股東大會、董事會決議已辦理變更登記的，人民法院宣告該決議無效或者撤銷該決議后，公司應當向公司登記機關申請撤銷變更登記。4、公司股東承擔下列義務：（1）遵守法律、行政法規和本章程；（2）依其所認購的股份和入股方式繳納股金；（3）除法律、法規規定的情形外，不得退股；（4）不得濫用股東權利損害公司或者其他股東的利益；不得濫用公司法人獨立地位和股東有限責任損害公司債權人的利益；5、持有公司5%以上有表決權股份的股東，將其持有的股份進行質押的，應當自該事實發

53、生當日，向公司作出書面報告。6、公司的股東或實際控制人不得占用或轉移公司資金、資產及其他資源。如果存在股東占用或轉移公司資金、資產及其他資源情況的，公司應當扣減該股東所應分配的紅利，以償還被其占用或者轉移的資金、資產及其他資源。控股股東發生上述情況時，公司應立即申請司法系統凍結控股股東持有公司的股份。控股股東若不能以現金清償占用或轉移的公司資金、資產及其他資源的，公司應通過變現司法凍結的股份清償。公司董事、監事、高級管理人員負有維護公司資金、資產及其他資源安全的法定義務，不得侵占公司資金、資產及其他資源或協助、縱容控股股東及其附屬企業侵占公司資金、資產及其他資源。公司董事、監事、高級管理人員違

54、反上述規定，給公司造成損失的，應當承擔賠償責任。造成嚴重后果的，公司董事會對于負有直接責任的高級管理人員予以解除聘職，對于負有直接責任的董事、監事，應當提請股東大會予以罷免。公司還有權視其情節輕重對直接責任人追究法律責任。7、公司的控股股東、實際控制人及其他關聯方不得利用其關聯關系損害公司利益，不得占用或轉移公司資金、資產及其他資源。違反規定，給公司造成損失的，應當承擔賠償責任。公司的控股股東、實際控制人及其控制的企業不得以下列任何方式占用公司資金、損害公司及其他股東的合法權益，不得利用其控制地位損害公司及其他股東的利益：（1）公司為控股股東、實際控制人及其控制的企業墊付工資、福利、保險、廣告

55、等費用和其他支出；（2）公司代控股股東、實際控制人及其控制的企業償還債務；（3）有償或者無償、直接或者間接地從公司拆借資金給控股股東、實際控制人及其控制的企業；（4）不及時償還公司承擔控股股東、實際控制人及其控制的企業的擔保責任而形成的債務；（5）公司在沒有商品或者勞務對價情況下提供給控股股東、實際控制人及其控制的企業使用資金；8、控股股東、實際控制人及其控制的企業不得在公司掛牌后新增同業競爭。9、公司股東、實際控制人、收購人應當嚴格按照相關規定履行信息披露義務，及時披露公司控制權變更、權益變動和其他重大事項，并保證披露的信息真實、準確、完整，不得有虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。公司股東、

56、實際控制人、收購人應當積極配合公司履行信息披露義務，不得要求或者協助公司隱瞞重要信息。10、公司股東、實際控制人及其他知情人員在相關信息披露前負有保密義務，不得利用公司未公開的重大信息謀取利益，不得進行內幕交易、操縱市場或者其他欺詐活動。11、通過接受委托或者信托等方式持有或實際控制的股份達到5%以上的股東或者實際控制人，應當及時將委托人情況告知公司，配合公司履行信息披露義務。12、公司控股股東、實際控制人及其一致行動人轉讓控制權的，應當公平合理，不得損害公司和其他股東的合法權益。控股股東、實際控制人及其一致行動人轉讓控制權時存在下列情形的，應當在轉讓前予以解決：（1）違規占用公司資金；（2）

57、未清償對公司債務或者未解除公司為其提供的擔保；（3）對公司或者其他股東的承諾未履行完畢；（4）對公司或者中小股東利益存在重大不利影響的其他事項。二、 董事1、公司設董事會，對股東大會負責。2、董事會由5名董事組成，包括2名獨立董事。董事會中設董事長1名，副董事長1名。3、董事會行使下列職權：（1）召集股東大會，并向股東大會報告工作；（2）執行股東大會的決議；（3）決定公司的經營計劃和投資方案；（4）制訂公司的年度財務預算方案、決算方案；（5）制訂公司的利潤分配方案和彌補虧損方案；（6）擬訂公司重大收購、收購本公司股票或者合并、分立、解散及變更公司形式的方案；（7）在股東大會授權范圍內，決定公司對外投資、收購出售資產、資產抵押、對外擔保事項、委托理財、關聯交易等事項；（8）決定公司內部管理機構的設置；（9）聘任或者解聘公司總裁、董事會秘書；根據總裁的提名，聘任或者解聘公司副總裁、財務總監等高級管理人員，并決定其報酬事項和獎懲事項；（10）制訂公司的基本管理制度；（11）制訂本章程的修改方案；（12）管理公司信息披露事項；（13）向股東大會提請聘請或更換為公司審計的會計師事務所；（14）聽取公司總裁的工作匯報并檢查總裁的工作；（15）法律、行政法規、部門規章或本章程