1、.莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄

2、莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁

3、蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿

4、芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆

5、芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄

6、膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿

7、蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆

8、葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃

9、莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈

10、羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈

11、節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆

12、膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃

13、薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁

14、蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈

15、莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅

16、莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃

17、芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈

18、膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅

19、腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃

20、蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀

21、蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇

22、蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅

23、艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂

24、芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀

25、膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇

26、蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃芅莆螅袂羅腿蟻袂肇蒞薇袁膀膇蒃羀衿莃荿罿羂膆蚈羈膄莁蚄羇芆芄薀羇羆葿蒆羆肈節螄羅膁蒈蝕羄芃芁薆肅羃蒆蒂蝕肅艿莈蠆芇蒄螇蚈羇莇蚃蚇聿薃蕿蚆膁蒞蒅蚅芄膈螃蚄羃莄蠆螄肆膇薅螃膈莂蒁螂袈膅蕆螁肀蒀螆螀膂芃螞蝿芅葿薈螈羄芁蒄螈肇蕆莀袇腿芀蚈袆衿蒅薄裊羈羋薀襖膃薄蒆袃蕆薈羆膄膆莀袂膃荿薆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊腿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇芀蒄羅芆蒂蠆羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈衿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇蚆羇薅莀肅羆芅蚅 商業銀行中間業務發展與經營策略摘要我國商業銀

27、行中間業務雖有長足發展但與發達國家的大型商業銀行相比仍然嚴重滯后中間業務作為現代商業銀行三大業務之一具有收益高、風險低和收入穩定等特點在商業銀行的經營戰略中占有十分重要的地位其創新發展已經成為商業銀行競爭的重要手段關鍵詞商業銀行；中間業務；策略2001年4月23日發布的商業銀行中間業務暫行規定中指出；“中間業務指不構成商業銀行表內資產、表內負債形成銀行非利息收入業務”英文IntermediaryBusiness意為居間的、中介的或代理的業務因此中間業務也可以稱為中介業務、代理業務中間業務是銀行在辦理資產負債業務中衍生出來的作為一種資產負債之外的和占用銀行資產較少的業務它在銀行的資產負債表上一般

28、不能直接反映出來目前中間業務在國外現代商業銀行業務中已經起到舉足輕重的作用成為現代商業銀行的重要標志之一一、我國商業銀行中間業務發展的現狀及特點(一)我國商業銀行中間業務的發展現狀我國商業銀行經營的中間業務起步晚在經營規模、業務范圍、品種和收入上都較為落后目前階段我國主要商業銀行中間業務占比呈上升趨勢但大部分未超過20最高的為中國銀行2008年半年報統計的為18.78根據國際清算銀行發行的國際金融市場發展報告西方商業銀行中間業務占營業收入的比重自1980年以后都呈快速上升的趨勢美國商業銀行中間業務收入占總收入的比重平均從1980年的18.8上升到1996年的36.5到2000年達到42.9其中

29、1998年美國花旗銀行的非利息收入占比為79.83摩根大通銀行更是占到83.16歐洲商業銀行中間業務收入占比從1990年的26上升到2000年的39；日本商業銀行中間業務收入占比從20世紀80年代初的20.4上升到90年代的35.9以每年40的速度遞增2002年西方商業銀行的中間業務收入一般占總收入的40-50個別銀行如JP摩根、三井住友則超過70可以看出盡管我國商業銀行正在大力發展中間業務但與十幾年前的西方商業銀行相比仍有非常大的差距(二)我國商業銀行中間業務的特點雖然我國各家商業銀行中間業務發展程度不同品種數目不一但是就已開辦的中間業務品種看基本具備以下幾個方面的特征1支付結算類、銀行卡類

30、、代理類和擔保類業務品種是我國商業銀行中間業務的主體占品種總數的絕大部分；承諾類、基金托管類、交易類、咨詢顧問類和其他類五類業務品種相對較少2一般性、傳統性服務品種較多做的較好理財性、創新性服務品種少3部分品種發展較快如借記卡業務、代收代付業務、個人外匯買賣業務等；但是貸記卡業務、國內信用證、貸款承諾、銀團貸款安排、企業管理顧問、財務顧問等業務品種發展較慢尚處于摸索或推廣階段4部分品種影響較大市場知名度較高為客戶熟悉品牌效應顯著5在市場先發的情況下個別銀行在個別品種上已形成或擁有自己的優勢二、我國商業銀行中間業務存在的問題(一)對中間業務的認識不足我國商業銀行長久以來習慣了以存貸款和結售匯等傳

31、統業務為主運用各種手段爭奪存款而中間業務主要是由儲蓄和會計等部門完成相比較存貸業務中間業務被視為副業商業銀行應該轉變觀念認清形勢從銀行受益和生存發展的角度認識中間業務的重要性拓展中間業務是提高銀行盈利能力、滿足客戶日益增長的金融業務需求的需要要從戰略上將中間業務作為支柱業務來發展(二)品種、功能較為單一因為意識到中間業務的重要作用我國商業銀行開發了一些新的金融產品但大多數仍停留在傳統的中間業務上2006年末我國商業銀行的中間業務中結算、代理、銀行卡三項業務的業務量和業務收入分別占中間業務總業務量和總收入的84.1和74.5而咨詢理財類、金融衍生工具類等新興中間業務很少中間業務發展結構不合理(三

32、)中間業務貢獻度不高用中間業務業務量與收入之比來反映中間業務業務量與中間業務收入的匹配情況2006年四家國有商業銀行和股份制商業銀行中間業務業務量與收入之比分別為103621和95901表明四家國有商業銀行和股份制商業銀行要創造1元錢的中間業務收入平均需要1.04萬元和9590元的中間業務業務量可見我國商業銀行的中間業務效益比較低下單位業務的創收能力較弱(四)同業競爭不規范中間業務是商業銀行以收取手續費為目的的一種有償的金融服務性業務但由于目前法規不健全收費標準不統一商業銀行在實際經營過程中偏離了中間業務的發展方向以攬存為目的以犧牲手續費收入為代價甚至連一些起碼的工本費也主動放棄為了達到搶奪大

33、行業、大客戶存款有的銀行不惜血本投入了大量財力采取相互壓價、提供優惠條件等種種不正當競爭手段來吸引客戶在銀行之間形成了一種盲目競爭的態勢部分單位和個人利用銀行之間的競爭趁機提出了一些不利于銀行經營的條件增加了銀行成本增大了銀行經營的風險擾亂了金融秩序(五)科技服務與人才素質落后中間業務特別是新興中間業務大多數是人力資本和含金量高的業務它的運作以先進的電子化設備為基礎從某種意義上說中間業務屬于高級服務的層面目前我國商業銀行處在傳統金融服務與現代金融服務之間實力較強的國有商業銀行基本上僅達到行業性、區域性聯網的初級階段另外我國商業銀行從業人員雖然大部分都具備了一定的學歷和專業知識但精通法律、金融、

34、計算機等多方面知識的復合型、綜合型人才相對缺乏使得中間業務難以向縱深方向發展在一定程度上束縛和制約了中間業務的發展規模和速度三、我國商業銀行加快發展中間業務的策略選擇(一)理念更新進一步提高對中間業務的認識商業銀行要樹立與市場經濟相適應的現代商業銀行的理念首先商業銀行的管理層面要切實轉變經營理念摒棄中間業務是附屬性業務的觀念從發展戰略上規劃、研發、創新中間業務最大限度地利用幾十年來發展起來的資產、負債業務資源帶動中間業務的發展其次我國商業銀行應升華服務觀念、健全服務手段、完善服務方式為發展中間業務打好基礎再次在創新完善金融服務的同時宣傳“銀行中間服務是一種勞動商業銀行在向客戶提供服務的過程中支

35、付了大量的人力、物力成本根據不同的服務進行適當收費是合理的”等新觀念營造開展中間業務的良好環境(二)開發新產品提高中間業務收入目前我國商業銀行中間業務的經營重點是傳統的中間業務這些業務耗費成本大而收入低針對這種情況應積極開發高附加值的技術密集型中間業務例如對于咨詢類的中間業務商業銀行一般是不收費的商業銀行應改變經營策略在這方面的中間業務收人是相當可觀的理財類中間業務也是商業銀行發展中間業務應側重的方面代客理財不占用自身的資金風險相對較小銀行不用投入大成本就可以獲得可觀的收益類似于這樣的高附加值的中間業務是商業銀行中間業務發展的主要方向(三)為中間業務的發展營造有利的政策法律環境與國際接軌完善相

36、關的法律法規體系是中間業務發展的必然要求2001年7月頒布實施的商業銀行中間業務暫行規定是我國第一部關于中間業務的法規它的出臺填補了我國商業銀行法律法規體系的一項空白對我國商業銀行積極開拓中間業務具有重大的指導意義但該規定中有些條款還不夠細化無進一步的實施細則和相應的處罰措施因此需進一步完善增加其可操作性同時暫行規定還有待于與其他相關法律法規的銜接如商業銀行法、人民銀行法等完善這些法律法規中關于中間業務方面的經營規則使之與暫行規定完美的銜接起來在西方發達國家中間業務能夠成為與資產業務、負債業務并駕齊驅的銀行三大業務之一與完善的法律法規體系是分不開的西方國家銀行法、證券交易法、信托法等一整套的體

37、系對銀行中間業務有詳細而全面的規定我們可以從中學習經驗盡快完善中間業務的法律法規體系(四)加大投入完善軟硬件支持條件競爭的關鍵是科技和人才的競爭誰開發了新技術和新產品誰就搶占了市場制高點因此我國商業銀行必須從戰略高度重視和加快商業銀行以電子計算機為標志的金融基礎設施建設提高金融業信息化程度要投入一定的資金完善開辦中間業務所需的硬件設施組織研發隊伍不斷開發新的軟件系統以適應新業務發展的需要此外還要大力培養高科技人才培養和造就一支高素質、高水平的員工隊伍既要立足于現有員工的培訓提高又要大膽引進知識面廣、業務能力強、勇于開拓的復合型人才構筑商業銀行中間業務發展的軟硬件支撐條件在滿足迅速變化的金融服務

38、需求的過程中實現商業銀行利潤最大化的經營目標 羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃

39、肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄

40、膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈

41、罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿

42、肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕

43、膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖

44、羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅

45、聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿

46、腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀

47、羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻

48、肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊

49、艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆

50、羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀

51、肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁

52、羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅

53、羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆

54、肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇

55、芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈

56、羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈羅莇蒈袆羄葿蚃螂羃腿蒆蚈肂芁螞羇肁莃蒄袃肁蒆蝕衿肀芅蒃螅聿莈螈蟻肈蒀薁羀肇膀螆袆肆節蕿螂膅莄螅蚈膅蕆薈羆膄膆莀羂膃荿蚆袈膂蒁葿螄膁膁蚄蝕膀芃蕆罿腿蒞螞裊艿蒈蒅螁羋膇蟻蚇芇艿蒄肅芆蒂蝿羈芅薄薂袇芄芄螇螃袁莆薀蠆袀蒈螆羈罿膈薈襖羈芀螄螀羇莃薇螆羇薅莀肅羆芅蚅羈